Все просто: при консолидации процентная ставка остается прежней, а при рефинансировании — меняется (в идеале, снижается на 2-3%). Консолидировать можно только те кредиты, которые оформлены в одном банке. При рефинансировании заемщики идут к новому кредитору и объединяют займы, выданные разными банками.