Lokal lagring er sikrere, men det har også sine ulemper. Når du synkroniserer passordene dine lokalt, forlater dataene dine aldri enheten din — men dette gjør det også vanskelig (eller i det minste upraktisk) å synkronisere passordene dine på tvers av alle enhetene dine. Toppmerker som 1Password gir brukerne muligheten til å velge om de vil lagre passord lokalt eller på deres servere.
På den annen side bruker skybaserte passordbehandlere Dashlane svært sikre servere til å lagre krypterte brukerdata (dataene er kryptert med kryptering av militærkvalitet, som aldri har blitt brutt). Fordi brukerdata er i skyen, synkroniserer disse passordbehandlerne automatisk alle passordene dine, slik at du enkelt og bekvemt kan få tilgang til passordhvelvet på alle dine mobile og stasjonære enheter.