Likviditásuktól, kereskedési volumenüktől, spreadjeiktől és volatilitásuktól függően a részvények három típusát különböztetjük meg: blue chip, közepes kapitalizációjú és kis kapitalizációjú részvények.
Az első csoportba tartozó részvények befektetési szempontból nagyon népszerűek. Szűk spreadek, magas likviditás, alacsony volatilitás és meglehetősen nagy napi kereskedési volumen jellemzi ezeket. Ezek olyan neves vállalatok részvényei, mint az Apple, az Amazon, a Facebook, a Netflix stb.
A közepes piaci kapitalizációjú vállalatok kevésbé érdekesek a befektetők számára, mivel likviditásuk alacsonyabb, kereskedési volumenük pedig kisebb. Emellett a spreadek is szélesebbek.
Ha kis kapitalizációjú részvényekről van szó, ezeket tekintik a legkevésbé likvid eszközöknek, amelyek nagyon nagy spreadekkel, rendkívül nagy volatilitással és a legkisebb kereskedési volumenekkel rendelkeznek.
Azok a kereskedők, akik részvényekkel kereskednek, több különböző kategóriába sorolhatók:
Passzív. Jobban kedvelik az első csoportba tartozó részvényeket (ritkábban a második vagy harmadik csoportba tartozókat); prioritásaik a megbízhatóság és a stabilitás.
Aktív. Ezek a kereskedők arra törekszenek, hogy a kockázatok minimálisra csökkentése mellett növeljék nyereségüket, ezért leginkább „blue chip” részvényekkel kereskednek, de nem hagyják figyelmen kívül a közepes kapitalizációjú és néha még a kis kapitalizációjú részvényeket sem.
Spekulánsok. Olyan kereskedők, akik a rövid távú részvényvásárlás/eladás hívei, amelynek célja, hogy nagyon gyorsan tegyenek szert nyereségre, ezért a leglikvidebb részvényeket, a „blue chipeket” választják.
A részvények kiválasztását befolyásolhatja a kereskedő stratégiája és a kockázatokhoz való hozzáállása. Köztudott, hogy a neves vállalatok részvényei nem mindig termelnek nagy nyereséget, de a legkisebb kockázattal járnak. Ezenkívül az összes pénzeszköz egy eszközbe történő befektetése nem javasolt. Jobb, ha diverzifikálja befektetési portfólióját, tehát különböző vállalatok részvényeiből állítja össze.
A „blue chip” részvények a legmegbízhatóbb és leglikvidebb eszközök, ezért tartják őket a legjobbnak minden kereskedő, még a kezdők számára is. Ugyanakkor a közepes és a kis kapitalizációjú részvények megkövetelik, hogy rendelkezzen bizonyos ismeretekkel és tapasztalattal, ezért ezekkel nagyon óvatosnak kell lennie.