Les frais sur encours sont généralement destinés à couvrir les coûts liés à la gestion et à l'administration du contrat d'assurance-vie. Ils peuvent comprendre des frais de gestion, des frais de tenue de compte, des frais d'arbitrage (si des opérations d'arbitrage sont effectuées), ainsi que d'autres frais liés aux services et aux garanties proposés par l'assureur. Ils peuvent également s'appliquer à la gestion d'une rente viagère.