Le choix entre un CELI ou un REER dépend en grande partie de vos objectifs personnels et, dans une certaine mesure, de votre situation financière. Il convient également de noter que vous pouvez (et devriez) détenir en même temps un CELI et un REER.
L’avantage d’un CELI est qu’il fournit un abri fiscal simple, qui vous aide à faire croître votre épargne et vos placements libres d’impôt, tout en permettant des retraits flexibles à tout moment. Cela rend les CELI idéaux pour l’épargne générale et pour les objectifs financiers à court et moyen terme, ainsi que pour les Canadiens dont la tranche d’imposition est inférieure à 50 000 $ (c’est à dire, toute personne gagnant moins de 50 000 $ par année) et qui ne sont peut-être pas en mesure d’obtenir autant d’avantages avec les déductions fiscales d’un REER.
Expliquer les avantages d’un régime enregistré d’épargne-retraite (REER) est un peu plus compliqué puisque ce type de compte offre un report d’impôt plutôt que des retraits libres d’impôt. Premièrement, les cotisations versées à votre REER réduiront vos revenus imposables de l’année (ce qui est avantageux, car cela sert d’allègement fiscal et peut augmenter votre remboursement d’impôts). Deuxièmement, tout montant que vous retirez de votre REER est imposable, mais seulement au moment du retrait (l’idée étant que vous devriez attendre le moment de la retraite pour retirer les fonds de votre REER, car vous serez dans une tranche d’imposition beaucoup plus basse qui vous permettra de payer moins d’impôts). Les REER offrent moins de flexibilité quant au moment auquel vous pouvez retirer des fonds, ce qui a de sérieuses implications fiscales pour les retraits de fonds effectués avant la retraite. Cependant, dans certaines circonstances, les fonds des REER peuvent être retirés plus tôt sans pénalité (notamment lors de l’achat d’un premier logement), ce qui en fait une bonne option pour les personnes qui envisagent d’acheter leur première habitation.