Eine breite Streuung der Investments reduziert nicht nur das Risiko, sondern sorgt für ein besseres Gesamtergebnis. Bereits Mitte des 20. Jahrhunderts hat der Wirtschaftswissenschaftler Harry Max Markowitz nachgewiesen, dass sich eine breite Risikostreuung des Vermögens auf verschiedene Anlageklassen positiv auf das Risiko und die Rendite eines Portfolios auswirkt. Markowitz hatte damit den Grundstein für die „Moderne Portfoliotheorie“ (MPT) gelegt, für die er 1990 den Nobelpreis erhielt. Weitere wissenschaftliche Arbeiten belegen, dass sich auch die Risikostreuung innerhalb der verschiedenen Anlageklassen bewährt. Denn je breiter das Kapital zum Beispiel auf die Aktien oder Wertpapiere unterschiedlicher Länder und Branchen gestreut wird, desto weniger Risiko stellt ein einzelnes Investment dar.