Bitcoin-Transaktionen sind pseudonym, was bedeutet, dass sie nicht vollständig anonym sind, sondern unter Pseudonymen stattfinden. Das Transaktionsregister, die sogenannte Blockchain, zeichnet alle Bitcoin-Transaktionen auf und macht sie öffentlich einsehbar. Transaktionen enthalten jedoch keine persönlichen Informationen wie Namen oder Kontonummern, sondern stattdessen Wallet-Adressen, die als Pseudonyme dienen. Durch zunehmende Gesetzesänderungen und Überwachung können Regierungen herausfinden betrügerische BTC-Transaktionen leichter zurückverfolgen und die Identität hinter einer Bitcoin-Wallet-Adresse herausfinden.