Vor der Empfehlung einer Geldanlage muss sich der Berater über die jeweiligen Verhältnisse der Person, ihren Wissensstand, ihre finanziellen Verhältnisse, konkrete Anlageziele sowie die Risikobereitschaft des Kunden informieren. Ebenso obliegen den Beratern verschiedene Aufklärungspflichten, die sich je nach Finanzinstrument/Anlageform spezifizieren. Es gilt der Grundsatz der Pflicht der anlage- und anlegergerechten Anlageberatung.