Guten Tag Stefan
Danke für das aufmerksame lesen des Sparbuchs.
Sie haben im Prinzip recht: Die Zinsen auf 3a-Konten sind gesunken, während die Dividendenrendite bei Aktien etwa stabil bleibt und Aktien zusätzlich noch die Chance auf Kurssteigerungen bieten. Das Problem ist, dass 3a-Fonds nicht 100% in Aktien investieren, und die übrigen Anlagen (grösstenteils Obligationen) praktisch keinen Zins abwerfen. Die Gebühren werden aber auf dem Gesamtbetrag erhoben und nicht nur auf den Aktien, welche langfristig besser als ein reines Konto rentieren. Dies schmälert die Gesamtrendite.
Mittlerweile gibt es aber 3a-Vorsorgefonds, welche bis zu 75% des Kapitals in Aktien anlegen. Leider sind dort die Gebühren höher als bei günstigen ETF (z.B. bei Postfinance 0.94% vs. ein Exchange Traded Funds mit einem Total Expense Ratio (TER) von oft deutlich unter 0.5%). Wenn Sie nebst der Säule 3a auch über langfristig nicht benötigtes Geld verfügen, wäre es unter dem Strich sinnvoller, Ihre Aktienquote ausserhalb der Säule 3a zu platzieren.
Wenn Ihnen das zu kompliziert ist oder Sie hauptsächlich via die dritte Säule Geld langfristig sparen, dann sollten Sie auf einen 3a-Vorsorgefonds mit möglichst hohem Aktienanteil (65%, besser mehr) und möglichst tiefen Kosten setzen.