Serie Generale n. 207 del 5-9-2016
ESTRATTI, SUNTI E COMUNICATI
BANCA D'ITALIA
BANCA D'ITALIA
COMUNICATO
Disposizioni in materia di segnalazioni a carattere consuntivo relative all'emissione e all'offerta di strumenti finanziari. (16A06504) (GU Serie Generale n.207 del 05-09-2016)

Il presente provvedimento modifica le disposizioni in materia di
segnalazioni a carattere consuntivo relative all'emissione e
all'offerta di strumenti finanziari (di seguito le «Disposizioni»)
adottate con provvedimento della Banca d'Italia del 25 agosto 2015 e
che entreranno in vigore il prossimo 1° ottobre 2016.
La maggior parte delle modifiche - riguardanti la decorrenza
degli obblighi segnaletici e la tempistica degli stessi - sono
limitate ai seguenti soggetti di cui alla lettera c) del paragrafo
2.1. delle Disposizioni:
i. soggetti che collocano in Italia gli strumenti finanziari
emessi da soggetti non residenti diversi da quelli indicati alla
lettera b) del paragrafo 2.1. «Ambito di applicazione» delle
Disposizioni;
ii. in assenza di soggetti collocatori di cui al punto i),
l'offerente, nel caso di offerta al pubblico.
In particolare, con riferimento ai soggetti sopra indicati:
la tempistica di cui alla lettera a) del paragrafo 3.
«Contenuto e modalità della segnalazione» è modificata come di
seguito descritto:
i dati di cui alla Sezione 1 «Informazioni anagrafiche
all'emissione», alla Sezione 2 «Altre informazioni anagrafiche» e
alla Sezione 3 «Strumenti finanziari strutturati» dell'Allegato A
devono essere segnalati entro il ventesimo giorno successivo al
deposito del prospetto presso l'autorità competente o - nel caso in
cui il deposito non sia dovuto - entro il ventesimo giorno successivo
alla data di regolamento o di emissione;
la decorrenza degli obblighi segnaletici è posticipata al 1°
gennaio 2017; resta fermo che le informazioni relative agli strumenti
finanziari collocati o offerti nel periodo dal 1° ottobre 2016 al 31
dicembre 2016 dovranno essere segnalate entro il 20 gennaio 2017;
le informazioni relative all'ammontare dei rimborsi anticipati,
così come le informazioni trimestrali periodiche successive al
trimestre di chiusura del collocamento di covered warrants,
certificates, ETC e ETN, non sono dovute.
Infine, con riferimento a tutti i soggetti destinatari della
disciplina, si precisa che la segnalazione dell'importo collocato o
sottoscritto all'estero - di cui alla sezione 4 «Informazioni di
carattere quantitativo» - è dovuta solo per gli emittenti residenti.
Le Disposizioni modificate sono allegate in versione integrale al
presente provvedimento, che sarà pubblicato sul sito internet
www.bancaditalia.it e nella Gazzetta Ufficiale della Repubblica
italiana.
Roma, 10 agosto 2016

Il Vice direttore generale: Sannucci

Allegato

DISPOSIZIONI IN MATERIA DI SEGNALAZIONI A CARATTERE CONSUNTIVO
RELATIVE ALL'EMISSIONE E ALL'OFFERTA DI STRUMENTI FINANZIARI

1. Premessa
Il decreto legislativo 1° settembre 1993, n. 385, e successive
modifiche e integrazioni (Testo Unico delle leggi in materia bancaria
e creditizia, TUB), prevede che, al fine di acquisire elementi
conoscitivi sull'evoluzione dei prodotti e dei mercati finanziari, la
Banca d'Italia può richiedere, a chi emette od offre strumenti
finanziari, segnalazioni periodiche, dati e informazioni a carattere
consuntivo riguardanti gli strumenti emessi od offerti in Italia, o
all'estero da soggetti italiani, a prescindere dalla circostanza che
sia o meno richiesto un prospetto informativo (1) . Nel vigente
quadro normativo la Banca d'Italia svolge un monitoraggio a fini
conoscitivi e di natura aggregata dell'evoluzione dei prodotti e dei
mercati finanziari, senza alcuna funzione nè di vaglio preventivo,
nè di tipo interdittivo, sui collocamenti di strumenti finanziari
sul mercato primario.
Le segnalazioni informative sono state definite tenendo presente
che la Banca d'Italia, in qualità di soggetto preposto alla codifica
degli strumenti finanziari italiani di nuova emissione (National
Numbering Agency, NNA), riceve informazioni in sede di attribuzione
dei codici International Securities Identification Number (ISIN) e
Classification of Financial Instruments (CFI) alle nuove emissioni di
strumenti finanziari. Altre informazioni sono acquisite dalla Banca
d'Italia nella gestione della base dati sulle caratteristiche degli
strumenti finanziari («Anagrafe Titoli»), costituita per fini di
supporto ai processi di raccolta, controllo e utilizzo delle
segnalazioni statistiche e di vigilanza. Le informazioni
dell'Anagrafe Titoli concorrono, inoltre, alle attività di riscontro
dei dati contenuti nell'archivio sui titoli istituito presso la Banca
Centrale Europea (Centralised Securities Data Base - CSDB) e alla
predisposizione delle statistiche sulle emissioni di cui all'art.
15 dell'indirizzo BCE/2007/9 della Banca Centrale Europea.
1.1. Fonti normative
La materia è disciplinata dalle seguenti disposizioni:
art. 129 del TUB, concernente l'emissione e l'offerta in
Italia, o all'estero da soggetti italiani, di strumenti finanziari;
art. 144 del TUB, concernente le sanzioni applicabili in caso
di violazione delle disposizioni del TUB e delle relative
disposizioni di attuazione.
1.2. Definizioni
Ai fini della presente disciplina si definiscono:
1) strumenti finanziari: gli strumenti di cui all'art. 1, comma
2, lett. a) e b), del decreto legislativo 24 febbraio 1998, n. 58, e
successive modifiche e integrazioni (Testo unico delle disposizioni
in materia di intermediazione finanziaria, TUF);
2) strumenti finanziari strutturati: gli strumenti finanziari
che incorporano una componente derivativa come quella presente negli
strumenti indicati nell'art. 1, comma 3, del TUF, diversa dalla mera
facoltà di rimborso anticipato a favore dell'emittente e/o del
sottoscrittore;
3) titoli STEP (Short Term European Paper): gli strumenti
finanziari emessi nell'ambito di un programma di emissione al quale
sia stata attribuita la «STEP label», attestante il rispetto dei
requisiti stabiliti dal competente organismo di mercato (Step Market
Committee);
4) reverse enquiry: le operazioni di emissione di strumenti
finanziari, effettuate su richiesta di uno o più sottoscrittori,
nelle quali è esclusa la successiva negoziabilità dei titoli. Il
regolamento delle operazioni deve prevedere che il sottoscrittore
possa a sua volta cedere gli strumenti finanziari unicamente
all'emittente medesimo o a un soggetto predefinito, il quale
manterrà i titoli nel proprio portafoglio fino a scadenza oppure
procederà all'annullamento degli stessi;
5) soggetti non residenti: persone giuridiche con sede legale
in paesi diversi dall'Italia. Sono da considerare soggetti non
residenti anche le filiali estere di banche italiane;
6) soggetti vigilati:
a) le banche, gli intermediari finanziari iscritti nell'albo
di cui all'art. 6 del TUB, gli istituti di moneta elettronica, gli
istituti di pagamento, le società di intermediazione mobiliare, le
società di gestione del risparmio, se aventi sede in Italia, Cassa
depositi e prestiti S.p.A. e Poste Italiane S.p.A. per l'attività di
bancoposta;
b) le succursali autorizzate in Italia di intermediari
extracomunitari, intendendosi per tali le imprese extracomunitarie
che svolgano attività analoghe a quelle dei soggetti indicati nella
precedente lett. a);
c) le società, aventi sede in Italia, capogruppo del gruppo
bancario (art. 61 del TUB) o finanziario (art. 9 del TUB), del gruppo
di SIM o del gruppo di società di gestione (art. 11 del TUF);
7) soggetti vigilati capogruppo: i soggetti definiti al
precedente n. 6), lettera c);
8) soggetti appartenenti al gruppo di soggetti vigilati: i
soggetti (residenti o non residenti) inclusi nel gruppo a capo del
quale è un soggetto vigilato capogruppo;
9) data di regolamento: la prima data in cui lo strumento
finanziario viene regolato sul mercato primario;
10) ISIN (International Securities Identification Number) e CFI
(Classification of Financial Instrument): rispettivamente codice
identificativo (cfr. standard ISO 6166) e codice di classificazione
(cfr. standard ISO 10962) degli strumenti finanziari;
11) offerta: l'offerta al pubblico di cui all'art. 100, comma
1, lett. t) del TUF oppure l'offerta a determinati investitori
(cosiddetto private placement) aventi ad oggetto strumenti finanziari
di cui al precedente n. 1); non si applicano le esenzioni di cui
all'art. 100 del TUF (e alle relative disposizioni di attuazione);
12) direct listing: procedura in base alla quale gli strumenti
finanziari già emessi sono quotati direttamente senza previo periodo
d'offerta;
13) lead manager: membro del sindacato di collocamento
responsabile del regolamento e della consegna dei titoli al momento
dell'emissione degli stessi;
14) mercato regolamentato: il mercato di cui all'art. 1, comma
1, lett. w-ter), del TUF;
15) sistemi multilaterali di negoziazione (MTF): i sistemi di
cui all'art. 1, comma 5-octies, del TUF;
16) Anagrafe Titoli: archivio gestito dalla Banca d'Italia per
fini di supporto ai processi di raccolta, controllo e sfruttamento
delle segnalazioni statistiche e di vigilanza, nonchè all'attività
di assegnazione dei codici ISIN e CFI;
17) covered warrant «plain vanilla»: strumenti finanziari che
cartolarizzano un'opzione call o put su un sottostante quotato. Tali
strumenti attribuiscono al portatore il diritto di acquistare (call
warrant) o di vendere (put warrant) una data quantità del
sottostante ad o entro una determinata scadenza ad un prezzo
prestabilito oppure di ottenere, al momento dell'esercizio, la
liquidazione differenziale del loro valore.
1.3. Destinatari della disciplina
Le presenti disposizioni si applicano ai:
soggetti, residenti e non residenti (2) , che emettono, offrono
o collocano in Italia strumenti finanziari, anche di diritto estero;
soggetti residenti, anche di natura pubblica, che emettono,
offrono o collocano strumenti finanziari all'estero;
soggetti vigilati capogruppo residenti, con riferimento agli
strumenti finanziari emessi, offerti o collocati in Italia da
soggetti non residenti appartenenti al gruppo.
2. Obbligo di segnalazione
2.1. Ambito di applicazione
Devono essere segnalati tutti gli strumenti finanziari diversi da
quelli indicati nel par. 2.2. Sono tenuti a effettuare la
segnalazione, con le modalità e il contenuto di cui al successivo
par. 3:
a) l'emittente residente, anche di natura pubblica, con
riferimento agli strumenti finanziari collocati o offerti sia in
Italia, sia all'estero;
b) il soggetto vigilato capogruppo residente, con riferimento
agli strumenti finanziari emessi da soggetti non residenti
appartenenti al gruppo e collocati o offerti in Italia;
c) i soggetti che collocano in Italia gli strumenti finanziari
emessi da soggetti non residenti diversi da quelli indicati alla
precedente lettera b). In assenza di tali soggetti collocatori, sono
tenuti a effettuare la segnalazione l'offerente, nel caso di offerta
al pubblico, o l'emittente, in caso di private placement o di direct
listing (3) .
2.2. Esclusioni
Sono escluse dagli obblighi segnaletici di cui alle presenti
disposizioni le emissioni, le offerte e i collocamenti di:
1) azioni di società e altri valori mobiliari di cui all'art.
1, comma 1-bis, lett. a), del TUF;
2) strumenti finanziari di cui all'art. 100, comma 1, lett. d)
ed e), del TUF;
3) strumenti finanziari non strutturati aventi durata
originaria pari o inferiore a 12 mesi;
4) strumenti finanziari emessi in regime di reverse enquiry;
5) titoli STEP;
6) certificati di deposito, come definiti nel Tit. V, Cap. 3,
della Circ. n. 229;
7) strumenti finanziari derivanti da stripping su strumenti di
debito;
8) strumenti finanziari che non possano essere negoziati in un
mercato di capitali in quanto, in tutto o in parte, non trasferibili,
offerti, assegnati o da assegnare ad amministratori o ex
amministratori o dipendenti o ex dipendenti da parte dell'emittente o
da parte dell'impresa controllante, di un'impresa controllata,
collegata o sottoposta a comune controllo;
9) titoli emessi da Stati extra-UE;
10) strumenti finanziari che consentono esclusivamente di
acquistare o vendere le attività elencate ai precedenti numeri, per
i quali sia obbligatorio il regolamento mediante la consegna fisica
delle attività medesime (ad esempio, stock options che prevedono la
consegna fisica delle azioni sottostanti).
3. Contenuto e modalità della segnalazione
La raccolta delle segnalazioni consuntive è svolta con le
medesime modalità previste per l'assegnazione dei codici ISIN, per
la registrazione di titoli con codici ISIN attribuiti da National
Numbering Agencies estere oppure per l'aggiornamento delle relative
informazioni. In particolare, le segnalazioni sono raccolte
attraverso la rete internet mediante la piattaforma Infostat della
Banca d'Italia seguendo le indicazioni fornite sul sito internet
della Banca d'Italia nella sezione «Statistiche/Servizio di codifica
ISIN e Anagrafe Titoli»
(http://www.bancaditalia.it/statistiche/servizi/isin-anagrafe-titoli/
index.html). Il soggetto segnalante, anche quando si avvale di
soggetti esterni alla propria organizzazione per l'effettuazione
delle segnalazioni, è responsabile della correttezza delle
informazioni inviate e del rispetto dei termini di invio.
Con riferimento agli strumenti finanziari, sono trasmesse:
a) informazioni di carattere qualitativo relative allo
strumento finanziario, al suo emittente e ad eventuali garante e
capogruppo. In particolare:
per i soggetti di cui al paragrafo 2.1. «Ambito di
applicazione», lettere a) e b) e gli emittenti, in caso di private
placement o di direct listing, di cui alla lettera c):
1) i dati di cui alla Sezione 1 «Informazioni anagrafiche
all'emissione» dell'Allegato A devono essere segnalati entro il
giorno lavorativo successivo al deposito del prospetto presso
l'autorità competente o - nel caso in cui il deposito non sia dovuto
- entro la data di regolamento o di emissione;
2) i dati di cui alla Sezione 2 «Altre informazioni
anagrafiche» e alla Sezione 3 «Strumenti finanziari strutturati»
dell'Allegato A devono essere segnalati entro il ventesimo giorno
successivo alle scadenze di cui al precedente punto 1;
per i soggetti collocatori o offerenti di cui al paragrafo
2.1. «Ambito di applicazione», lettera c):
3) i dati di cui alla Sezione 1 «Informazioni anagrafiche
all'emissione», alla Sezione 2 «Altre informazioni anagrafiche» e
alla Sezione 3 «Strumenti finanziari strutturati» dell'Allegato A
devono essere segnalati entro il ventesimo giorno successivo al
deposito del prospetto presso l'autorità competente o - nel caso in
cui il deposito non sia dovuto - entro il ventesimo giorno successivo
alla data di regolamento o di emissione;
b) informazioni di carattere quantitativo relative allo
strumento finanziario (Sezione 4 «Informazioni di carattere
quantitativo» dell'Allegato A). In particolare:
1) per i covered warrants, certificates, exchange traded
commodities (ETC) ed exchange traded notes (ETN) i dati relativi al
numero di strumenti in circolazione e al prezzo di negoziazione
devono essere segnalati entro il ventesimo giorno successivo alla
fine di ciascun trimestre solare (4) a partire da quello in cui si è
dato inizio alle negoziazioni o, nel caso di strumenti non destinati
a quotazione, è iniziato il collocamento (5) ;
2) per gli altri strumenti finanziari (6) :
i) i dati relativi all'importo collocato o sottoscritto
(ripartito per tipologia di soggetti sottoscrittori) devono essere
segnalati entro il ventesimo giorno del mese successivo alla fine del
collocamento o dell'offerta;
ii) i dati relativi all'ammontare dei rimborsi anticipati
devono essere segnalati entro il giorno successivo alla data di
regolamento (7) ;
3) per tutti gli strumenti finanziari con cedola i dati
relativi all'ammontare delle cedole possono facoltativamente essere
segnalati entro il giorno successivo alla data di regolamento.
I dati e le informazioni da inoltrare con le segnalazioni sono
specificati in dettaglio nell'Allegato A; quelli acquisiti dalla
Banca d'Italia in fase di attribuzione dei codici ISIN non devono
essere nuovamente inviati.
Gli obblighi segnaletici per i soggetti collocatori o offerenti
di cui al paragrafo 2.1. «Ambito di applicazione», lettera c)
decorrono a partire dal 1° gennaio 2017; resta fermo che le
informazioni relative agli strumenti finanziari collocati o offerti
da tali soggetti nel periodo dal 1° ottobre 2016 al 31 dicembre 2016
dovranno essere segnalate entro il 20 gennaio 2017.

(1) Art. 9 del TUB, come sostituito dall'art. 1, comma 7, del decreto
legislativo 29 dicembre 2006, n. 303

(2) Le operazioni effettuate da soggetti non residenti appartenenti
al gruppo vengono segnalate dal soggetto vigilato capogruppo
residente (cfr. il successivo terzo alinea e il punto b) del par.
2.1).

(3) Qualora le segnalazioni relative ad un medesimo strumento
finanziario siano dovute da più soggetti che collocano in Italia
facenti parte di un consorzio/sindacato di collocamento, è
necessario procedere nel modo seguente: le informazioni relative
all'anagrafica dei titoli disponibili alla data di emissione
verranno fornite dal membro del consorzio/sindacato di
collocamento responsabile del regolamento dello strumento nei
confronti dell'emittente. Ciascuno dei membri del
consorzio/sindacato di collocamento sarà tenuto a segnalare per
proprio conto i dati relativi all'ammontare collocato in Italia,
con riferimento alla quota di sua competenza. Ove sia presente
una struttura «pot system» (in tale struttura affluiscono in un
book centrale tutti o alcuni degli ordini raccolti da ciascun
componente del consorzio/sindacato di collocamento), la
segnalazione sarà effettuata dal membro del sindacato di
collocamento responsabile del regolamento e della consegna dei
titoli al momento dell'emissione degli stessi (lead manager).

(4) Pertanto: entro il 20 gennaio vanno segnalati i dati riferiti al
31 dicembre; entro il 20 aprile vanno segnalati i dati riferiti
al 31 marzo; entro il 20 luglio vanno segnalati i dati riferiti
al 30 giugno; entro il 20 ottobre vanno segnalati i dati riferiti
al 30 settembre

(5) Informazioni dovute solo nei trimestri di collocamento dai
soggetti collocatori o offerenti di cui paragrafo 2.1. «Ambito di
applicazione», lettera c).

(6) Le informazioni di cui al punto b.2 non devono essere inviate
dalle banche italiane, già tenute ad analoga segnalazione per
gli strumenti finanziari emessi (cfr. Circ. n. 154 e n. 272).

(7) Informazioni non dovute dai soggetti collocatori o offerenti di
cui paragrafo 2.1. «Ambito di applicazione», lettera c).

Allegato A
Sezione 1 - Informazioni anagrafiche all'emissione
Codice ISIN
Codice emittente
Codice capogruppo emittente
Codice garante
Codice capogruppo garante
Sottogruppo di attività economica
Valuta di denominazione
Tipologia strumento finanziario
Mercato regolamentato di quotazione
Sistemi multilaterali di negoziazione (MTF)
Restrizioni alla vendita
Priorità nel rimborso
Prezzo di emissione o di offerta
Data di inizio godimento
Data di regolamento
Data scadenza
Periodicità della cedola
Prezzo di rimborso
Tasso di emissione
Codice ISIN del parametro di indicizzazione
Indicizzazione del capitale e delle cedole
Clausole CAP/FLOOR
Opzione di rimborso anticipato
Componente derivativa (strumento finanziario strutturato)

Sezione 2 - Altre informazioni anagrafiche
Durata attesa
Rendimento effettivo all'emissione
1. Componente garantita
2. Componente variabile
Costo della raccolta relativo all'emissione

Sezione 3 - Strumenti finanziari strutturati
Opzionalità di base
Tipo esercizio del derivato
Leva del titolo

Sezione 4 - Informazioni di carattere quantitativo
Numero di certificati in circolazione
Prezzo di negoziazione
Importo collocato o sottoscritto
Ammontare dei rimborsi anticipati
Ammontare delle cedole (facoltativo)

Sezione 1
Informazioni anagrafiche all'emissione

Codice ISIN
Codice internazionale (International Securities Identification
Number) che identifica univocamente gli strumenti finanziari. Viene
attribuito secondo lo standard ISO 6166, gestito dall'Association of
National Numbering Agencies (ANNA), a cui la Banca d'Italia partecipa
in qualità di agenzia nazionale di codifica.
Codice emittente
Si intende il soggetto emittente lo strumento finanziario,
identificato dal codice fiscale per i soggetti residenti e dal codice
censito per i non residenti; in caso di soggetto non ancora censito
il codice dovrà essere acquisito secondo le modalità indicate nelle
istruzioni per la compilazione dei messaggi.
Codice capogruppo emittente
Se l'emittente è controllato o soggetto a «direzione e
coordinamento» da parte di un altro soggetto, si intende il codice
identificativo della persona giuridica al vertice della catena del
controllo. Per i soggetti diversi dai soggetti vigilati capogruppo
fare eventualmente riferimento alle relazioni di controllo di cui
all'art. 2 della direttiva 2013/34/UE.
Il codice identificativo è il codice fiscale per i soggetti
residenti e il codice censito per i non residenti; in caso di
soggetto non ancora censito il codice dovrà essere acquisito secondo
le modalità indicate nelle istruzioni per la compilazione dei
messaggi.
Codice garante
Si intende il garante finale, identificato dal codice fiscale per
i soggetti residenti e dal codice censito per i non residenti; in
caso di soggetto non ancora censito il codice dovrà essere acquisito
secondo le modalità indicate nelle istruzioni per la compilazione
dei messaggi.
Codice capogruppo garante
Se il garante è controllato o soggetto a «direzione e
coordinamento» da parte di un altro soggetto, si intende il codice
identificativo della persona giuridica al vertice della catena del
controllo. Per i soggetti diversi dai soggetti vigilati capogruppo
fare eventualmente riferimento alle relazioni di controllo di cui
all'art. 2 della direttiva 2013/34/UE.
Il codice identificativo è il codice fiscale per soggetti
residenti e il codice censito per i non residenti; in caso di
soggetto non ancora censito il codice dovrà essere acquisito secondo
le modalità indicate nelle istruzioni per la compilazione dei
messaggi.
Sottogruppo di attività economica
Per emittente, capogruppo emittente, garante e capogruppo garante
va segnalato il sottogruppo di attività economica utilizzando i
codici di cui alla Circ. n. 140
(http://www.bancaditalia.it/statistiche/raccolta-dati/segnalazioni/no
rmativa-segnalazioni/index.html).
Valuta di denominazione
Valuta in cui è denominato lo strumento finanziario, secondo lo
Standard ISO 4217, pubblicato dall'Organizzazione Internazionale per
le Standardizzazioni (ISO).
Tipologia strumento finanziario
Categoria a cui appartiene lo strumento finanziario (ad esempio:
«obbligazioni», «asset backed security», «certificates», «covered
warrant»)
Tale voce è descritta in dettaglio nelle istruzioni per la
compilazione dei messaggi.
Mercato regolamentato di quotazione
Mercato regolamentato di quotazione dello strumento finanziario
previsto all'emissione del titolo. Se quotato su più mercati esteri,
indicare il più significativo.
Sistemi multilaterali di negoziazione
Sistemi multilaterali di negoziazione (MTF) dove è prevista la
negoziazione dello strumento alla sua emissione. Se il titolo è
negoziato in Italia, indicare tutte le MTF; se è negoziato su MTF
estere, indicare la più significativa.
Restrizioni alla vendita
Eventuale presenza di restrizioni alla vendita sul mercato
primario o secondario.
Priorità nel rimborso
Grado di priorità nel rimborso degli strumenti finanziari
rivenienti da operazioni di cartolarizzazione (ad esempio: «senior»,
«mezzanine», «junior»).
Prezzo di emissione o di offerta (8)
Prezzo da corrispondere per sottoscrivere uno strumento
finanziario quando questo viene collocato ovvero offerto per la prima
volta. Il prezzo di emissione va indicato su base 100.
Data di inizio godimento
Giorno dal quale si inizia a calcolare il rateo d'interesse su
obbligazioni di nuova emissione.
Per i covered warrants, certificates, ETC e ETN si intende la
data di emissione.
Data di regolamento
Data (payment date) nella quale le operazioni di regolamento di
un'operazione finanziaria devono essere soddisfatte da entrambe le
parti.
Data scadenza
Data (maturity date) nella quale chi ha emesso un prestito
obbligazionario è obbligato a rimborsare il capitale e l'eventuale
ultima cedola interessi. Per convenzione si intende il giorno a
partire dal quale il titolo non matura più interessi.
Per i covered warrants, certificates, ETC e ETN si intende la
data di fine esercizio.
Periodicità della cedola
Frequenza con la quale strumenti finanziari a tasso fisso o
variabile pagano il tasso cedolare (ad esempio: annuale, semestrale).
Va indicata l'eventuale assenza di cedole su titoli emessi a sconto o
con unica cedola a scadenza (zero-coupon, one-coupon).
Prezzo di rimborso (9) .
Valore nominale garantito alla data di rimborso, espresso su base
100.
Nel caso di titoli rivenienti da operazioni di cartolarizzazione,
si intende il valore contrattuale di rimborso, a prescindere dalla
natura di «ricorso limitato» dei titoli.
Tasso di emissione (10)
Valore della cedola, espressa in percentuale su base annua,
rispetto al valore nominale.
Codice ISIN del parametro di indicizzazione (11)
Codice ISIN assegnato al parametro di riferimento; in mancanza,
ne va richiesto il rilascio.
Indicizzazione del capitale e delle cedole (12)
Parametro finanziario a cui sono eventualmente indicizzati il
rendimento cedolare e/o il rimborso del capitale (ad esempio: tassi
di interesse, azioni, indici, merci).
Per maggiori dettagli si rimanda alle istruzioni per la
compilazione dei messaggi.
Clausole CAP/FLOOR (13)
Nel caso siano presenti clausole del tipo CAP/FLOOR, vanno
indicati anche il limite massimo e minimo che le cedole possono
assumere.
Per maggiori dettagli si rimanda alle istruzioni per la
compilazione dei messaggi.
Opzione di rimborso anticipato
Eventuale presenza dell'opzione, a favore del sottoscrittore o
dell'emittente, di richiedere o di effettuare il rimborso del
capitale in anticipo rispetto alla data di scadenza contrattualmente
prevista.
Componente derivativa (Strumento Finanziario Strutturato)
Eventuale presenza di almeno una componente derivativa che
qualifica il titolo come uno strumento finanziario strutturato; sono
da considerare tali anche gli strumenti a leva rialzista o
ribassista. Sono esclusi i titoli rivenienti da operazioni di
cartolarizzazione del rischio di credito e i covered warrant «plain
vanilla», nonchè gli strumenti finanziari in cui la componente
derivativa è la mera facoltà di rimborso anticipato, ai sensi della
definizione di strumento finanziario strutturato di cui al punto 2)
del par. 1.2 delle disposizioni.

Sezione 2
Altre informazioni anagrafiche

Durata attesa (14)
Durata attesa del titolo espressa in mesi. Per la generalità dei
titoli, essa è pari alla media ponderata delle scadenze previste per
il rimborso del capitale con pesi pari alle relative rate di
rimborso.
Nel caso di titoli rivenienti da operazioni di cartolarizzazione
essa è pari alla durata attesa della tranche stimata dall'emittente.
Nel calcolare la durata attesa non si tiene conto dell'ipotesi di
esercizio della facoltà di rimborso anticipato in capo all'emittente
e/o al sottoscrittore.
Per maggiori dettagli si rimanda alle istruzioni per la
compilazione dei messaggi.
Rendimento effettivo all'emissione (15)
Tasso di rendimento effettivo su base annua calcolato
all'emissione in regime di capitalizzazione composta. Va indicato in
punti percentuali e non in basis points, al lordo della ritenuta
fiscale e ripartito tra le due seguenti componenti:
a) componente garantita, pari al rendimento annuo effettivo
garantito tra l'emissione e la scadenza. In caso di titoli a tasso
variabile con indicizzazione a tassi di interesse di mercato
monetario e/o finanziario, si intende l'eventuale spread (se
positivo) composto fino a scadenza. In caso di rendimenti strutturati
più complessi si intende il tasso minimo garantito, composto fino a
scadenza. In caso di presenza di clausola floor, il limite minimo va
considerato come componente garantita;
b) componente variabile, pari al rendimento effettivo annuo dei
titoli, al netto dell'eventuale componente garantita indicata nel
precedente punto, calcolato in corrispondenza del valore assunto dai
parametri di riferimento al momento dell'emissione, ipotizzando la
loro costanza nel tempo.
Costo della raccolta relativo all'emissione
Costo teorico percentuale su base annua sostenuto dall'emittente,
calcolato sulla base del netto ricavo, detratte le commissioni e
tenuto conto del costo dell'eventuale copertura.
Nel caso in cui il costo della raccolta sia determinato sulla
base di un tasso fisso, si intende il costo percentuale totale.
Nel caso in cui il costo della raccolta sia determinato sulla
base di un tasso variabile, si intende lo spread (in punti
percentuali) rispetto al tasso Euribor 3m anche nel caso in cui il
parametro di indicizzazione del tasso variabile sia diverso dal tasso
Euribor 3m.

Sezione 3
Strumenti finanziari strutturati

I campi di questa Sezione vanno compilati soltanto nel caso in
cui si tratti di strumenti finanziari strutturati (vedi «Componente
Derivativa»).
Opzionalità di base
Tipologia di derivato inclusa nello strumento finanziario. In
particolare va segnalato se si tratti di un derivato con un unico
sottostante o con almeno due sottostanti e se il payoff sia
determinato dal valore del/dei sottostante/i ad una data
predeterminata (ad esempio: a scadenza) oppure sia path dependent.
Tipo esercizio del derivato
Tipologia di esercizio della componente derivativa (call, put o
altro).
Leva del titolo (16)
Tipologia di leva del derivato (rialzista, ribassista o altro).
Inoltre, sia per i titoli a leva fissa che per quelli a leva
dinamica, vanno indicate con il relativo segno:
a) leva massima: rapporto massimo tra il rendimento del titolo
e il rendimento del sottostante;
b) leva minima: rapporto minimo tra il rendimento del titolo e
il rendimento del sottostante;
Nel caso di titoli il cui valore dipende dall'andamento di più
sottostanti, va considerata la leva massima e minima tra tutti i
sottostanti. Nel caso in cui lo strumento replica un indice a leva,
va indicata la leva rispetto all'indice di mercato di riferimento,
non necessariamente a leva.
Si deve inoltre segnalare la base di calcolo della leva
(giornaliera, mensile o altro).

Sezione 4
Informazioni di carattere quantitativo

Numero di certificati in Circolazione (17)
Numero di certificati in circolazione alla fine del trimestre di
riferimento.
Prezzo di negoziazione (18)
Prezzo di negoziazione alla fine del trimestre di riferimento in
unità di valuta di negoziazione. Se il titolo è negoziato su più
mercati o MTF indicare il più significativo. Per gli strumenti non
quotati, indicare il prezzo relativo all'ultima transazione
conosciuta.
Importo collocato o sottoscritto (19)
Importo collocato o sottoscritto alla chiusura del collocamento,
ripartito tra i diversi sottoscrittori.
1) In Italia
a) amministrazioni pubbliche;
b) banche;
c) rimanente settore finanziario (inclusi gli ausiliari);
d) società non finanziarie;
e) famiglie ed enti al servizio delle famiglie.
2) All'estero (solo per emittenti residenti)
a) amministrazioni pubbliche e organismi internazionali;
b) banche;
c) rimanente settore finanziario (ivi inclusi gli ausiliari);
d) società non finanziarie;
e) famiglie ed enti al servizio delle famiglie.
Per maggiori dettagli si rimanda alle istruzioni per la
compilazione dei messaggi.
La segnalazione dell'importo collocato non deve essere effettuata
in relazione ai titoli emessi o offerti da banche italiane, che
effettuano analoga segnalazione ai sensi delle Circ. n. 154 e n. 272.
Ammontare dei rimborsi anticipati (20)
Importo dei rimborsi anticipati intervenuti o degli annullamenti
a seguito di riacquisto da parte dell'emittente (21)
Ammontare delle cedole (Facoltativo)
Tasso annuo e tasso periodale della cedola corrisposta, espressi
in percentuale rispetto al valore nominale.

(8) Da indicare solo per gli strumenti finanziari diversi da covered
warrants, certificates, ETC e ETN.

(9) Da indicare solo per gli strumenti finanziari, diversi da covered
warrants, certificates, ETC e ETN

(10) Da indicare solo per i titoli a tasso fisso.

(11) Da indicare solo per i titoli a tasso variabile.

(12) Da indicare solo per gli strumenti finanziari strutturati (vedi
«Componente Derivativa»).

(13) Da indicare solo per i titoli a tasso variabile e per gli
strumenti finanziari strutturati.

(14) Da indicare solo per gli strumenti finanziari diversi da covered
warrants, certificates, ETC e ETN.

(15) Da indicare solo per gli strumenti finanziari, diversi da
covered warrants, certificates, ETC e ETN.

(16) Da indicare solo per certificates, ETC e ETN.

(17) Da indicare solo per covered warrants, certificates, ETC e ETN.

(18) Da indicare solo per covered warrants, certificates, ETC e ETN.

(19) Da indicare solo per gli strumenti finanziari diversi da
covered warrants, certificates, ETC e ETN.

(20) Da indicare solo per gli strumenti finanziari diversi da
covered warrants, certificates, ETC e ETN.

(21) La segnalazione dell'ammontare dei rimborsi anticipati non deve
essere effettuata - in relazione ai titoli emessi o offerti da
banche italiane, che effettuano analoga segnalazione ai sensi
delle Circ. n. 154 e n. 272 - dai soggetti collocatori o
offerenti di cui al paragrafo 2.1 «Ambito di
applicazione», lettera c) .