Serie Generale n. 146 del 24-6-1994
DECRETI, DELIBERE E ORDINANZE MINISTERIALI
MINISTERO DEL TESORO
MINISTERO DEL TESORO
DECRETO 13 giugno 1994
Regolamento dei rapporti Tesoro-Banca d'Italia per il servizio finanziario relativo al prestito estero della Repubblica italiana di 300 miliardi di yen con scadenza nell'anno 2001. (GU Serie Generale n.146 del 24-06-1994)

IL MINISTRO DEL TESORO
Visto il decreto ministeriale n. 397018 dell'11 gennaio 1994,
pubblicato nella Gazzetta Ufficiale n. 24 del 31 gennaio 1994, con il
quale - ai sensi e per gli effetti dell'art. 38 della legge 30 marzo
1981, n. 119, e successive modificazioni - è stata disposta
un'emissione sul mercato internazionale di titoli del Tesoro per
l'importo di 300 miliardi di yen, ad un tasso di interesse annuo pari
al 3,50%, della durata complessiva di sette anni e cinque mesi, con
decorrenza dal 20 gennaio 1994 e scadenza il 20 giugno 2001;
Visti, in particolare, l'art. 8 del citato provvedimento, con il
quale è stato previsto che i rapporti tra Tesoro e Banca d'Italia,
conseguenti al servizio del prestito, siano regolati con separato
decreto ministeriale, nonchè l'art. 10 dello stesso decreto, con il
quale è stato stabilito che il Tesoro potrà stipulare, con una o
più primarie istituzioni finanziarie italiane od estere, accordi per
effetto dei quali potrà sostituire, in tutto o in parte, secondo gli
usi internazionali che regolano i contratti di "swap", i pagamenti in
yen a tasso fisso, relativi al prestito obbligazionario, con
pagamenti a tasso variabile, anche denominati in altra valuta, ed è
stato, altresì, previsto che con separato decreto ministeriale, si
sarebbe provveduto a regolare i rapporti tra Tesoro e Banca d'Italia
ai fini del trasferimento dei fondi necessari per la corresponsione
degli interessi alle controparti sottospecificate dei rispettivi
contratti di "interest rate swap";
Considerato che, in forza di quanto previsto dal sopra citato art.
10, il Tesoro ha stipulato, a decorrere dalla stessa data di
emissione, i seguenti contratti di "swap":
50 miliardi di yen con la Morgan Guaranty Trust Company, al tasso
di interesse pari al Libor a sei mesi aumentato dello 0,2907%;
50 miliardi di yen con la Swiss Bank Corporation al tasso di
interesse pari al Libor a sei mesi aumentato dello 0,2824%;
100 miliardi di yen con il Credit Suisse Financial Products, al
tasso di interesse pari al Libor a sei mesi aumentato dello 0,2325%;
Considerata l'opportunità di regolare con un unico decreto i
rapporti tra Tesoro e Banca d'Italia derivanti dal servizio
finanziario del prestito, sulla base di quanto disposto sia dall'art.
8 che dall'art. 10 del citato decreto ministeriale dell'11 gennaio
1994;
Visto l'art. 9 del decreto-legge 20 maggio 1993, n. 149, convertito
nella legge 19 luglio 1993, n. 237;
Visto l'art. 3 della legge 14 gennaio 1994, n. 20, recante norme in
materia di controlli della Corte dei conti;
Ritenuto di doversi provvedere in merito;
Decreta:
Art. 1.
La Morgan Guaranty Trust Company di New York, in qualità di
"Fiscal Agent" di cui al "Fiscal Agency Agreement" del 1 luglio 1993,
provvederà al rimborso dei titoli, alla scadenza del 20 giungo 2001,
nonchè al pagamento degli interessi al tasso del 3,50% annuo, da
corrispondersi in rate semestrali posticipate scadenti il 20 giugno
ed il 20 dicembre di ogni anno; la prima rata degli interessi con
scadenza il 20 giugno 1994 sarà, invece, calcolata per un periodo di
centocinquantuno giorni e sulla base dell'anno civile.

Art. 2.
La Banca d'Italia trasferirà alla menzionata Morgan Guaranty
Trust, non più tardi delle ore 10 (ora di New York) del giorno di
ciascuna "data di pagamento", fissata secondo quanto previsto nel
"Fiscal Agency Agreement" e con valuta stesso giorno di New York, i
fondi in yen giapponesi occorrenti per il servizio finanziario. Per
tali versamenti la Banca d'Italia utilizzerà gli importi in valuta
che saranno messi a disposizione sotto le stesse "date di pagamento"
dalla Morgan Guaranty Trust medesima, Swiss Bank e Credit Suisse,
sulla base dei rispettivi contratti di "interest rate swap" stipulati
l'11 gennaio 1994, secondo quanto previsto all'art. 10 del decreto
ministeriale dell'11 gennaio 1994, e i fondi in lire forniti dal
Tesoro con le modalità indicate al successivo art. 4.

Art. 3.
In relazione ai citati accordi di "interest rate swap" la Banca
d'Italia provvederà a rimettere alle rispettive controparti
semestralmente a partire dal 20 dicembre 1994 e fino alla scadenza
del prestito, sotto ciascuna "data di pagamento", gi importi in yen
giapponesi determinati secondo le modalità previste in detti
contratti, come segue:
nei confronti della Morgan Guaranty Trust, applicando il Libor a
sei mesi aumentato dello 0,2907 per cento, sull'ammontare di 50
miliardi di yen;
nei confronti della Swiss Bank, applicando il Libor a sei mesi
aumentato dello 0,2824 per cento, sull'ammontare di 50 miliardi di
yen;
nei confronti del Credit Suisse, applicando il Libor a sei mesi
aumentato dello 0,2325 per cento, sull'ammontare di 100 miliardi di
yen.
Morgan Guaranty Trust Company, Swiss Bank e Credit Suisse
rimetteranno, a loro volto, alla Banca d'Italia, semestralmente a
partire dal 20 dicembre 1994 e fino alla fine del prestito, gli
importi in yen giapponesi determinati applicando il tasso fisso del
3,50% sull'ammontare di 50 miliardi di yen, per quanto concerne
Morgan Guaranty Trust e Swiss Bank, e sull'ammontare di 100 miliardi
di yen, per quanto riguarda Credit Suisse.
Per quanto attiene alla scadenza del 20 giugno 1994, i contratti di
"interest rate swap" prevedono che gli importi da ricevere e da
riconoscere nei confronti delle controparti siano riferiti al periodo
20 gennaio 1994-20 giugno 1994, pari a centocinquantuno giorni, e
conteggiati con le modalità di cui al primo comma del presente
articolo.
Qualora il Tesoro dovesse risultare, per una medesima data,
contemporaneamente, creditore e debitore di somme nei confronti di
una controparte, i pagamenti da scambiarsi, ai sensi dei citati
accordi, avverranno esclusivamente per il saldo netto.

Art. 4.
Allo scopo di consentire alla Banca d'Italia di trasferire alle
menzionate Banche estere in ciascuna "data di pagamento", con valuta
dello stesso giorno, i fondi in yen giapponesi previsti dai
precedenti articoli 2 e 3, il Tesoro metterà a disposizione della
Banca d'Italia un importo provvisorio in lire almeno dieci giorni
prima delle "date di pagamento".
Detto importo verrà conteggiato dalla Banca d'Italia, in via
previsionale, sulla base del rapporto di cambio disponibile al
momento della determinazione e verrà reso noto al Tesoro quindici
giorni prima della messa a disposizione dei fondi in lire.
Le somme in lire saranno rimesse dal Tesoro mediante mandato di
pagamento sulla sezione di tesoreria provinciale di Roma a favore
della Banca d'Italia - Amministrazione centrale, estinguibile
mediante accreditamento in conto. Gli importi saranno accreditati in
un apposito conto provvisorio infruttifero aperto presso
l'Amministrazione centrale della Banca d'Italia denominato:
"Ministero del tesoro - Prestito del Tesoro di 300 miliardi di yen,
emissione 20 gennaio 1994".
La Banca d'Italia provvederà ad acquistare dall'Ufficio italiano
dei cambi, addebitando il suddetto conto provvisorio, l'ammontare
necessario di yen giapponesi da trasferire, al cambio vigente in
Italia due giorni lavorativi precedenti la "data di pagamento", cioè
la data di messa a disposizione dei fondi alle menzionate banche.
L'eventuale differenza a debito o a credito del Tesoro verrà
regolata successivamente.

Art. 5.
Con le stesse modalità di cui all'art. 4 verranno forniti i fondi
per pagamenti che il Tesoro dovesse, eventualmente, effettuare a
fronte di impegni, comunque, derivanti dagli accordi sopra
menzionati.
Inoltre, verrà riconosciuto alla Banca d'Italia, a titolo di
rimborso spese, un importo forfettario annuo di lire dieci milioni,
da corrispondersi in uno con i fondi relativi alla "data di
pagamento" del mese di dicembre di ogni anno di vita del prestito,
con inizio dal 20 dicembre 1994.
Per il periodo 20 dicembre 2000-20 giugno 2001, ultimo semestre di
vita del prestito, verrà riconosciuto alla Banca d'Italia il
compenso forfettario di lire cinque milioni, corrisposto con i fondi
relativi alla "data di pagamento" del mese di giugno 2001.
La prima provvista di fondi sarà effettuata con riferimento al
pagamento degli interessi con scadenza il 20 giugno 1994.

Art. 6.
Entro il mese di settembre di ogni anno, a partire dal 1995,
l'Amministrazione centrale della Banca d'Italia trasmetterà al
Ministero del tesoro il rendiconto all'anno precedente.

Art. 7.
Gli atti, i documenti e la corrispondenza riguardanti il servizio
finanziario del prestito devono intendersi esenti da imposte di
registro e di bollo e dalle tasse sulle concessioni governative.

Art. 8.
Le spese di cui al precedente art. 5 faranno carico al capitolo
4473 dello stato di previsione della spesa del Ministero del tesoro
per l'anno finanziario 1994 ed a quelli corrispondenti per gli anni
successivi. L'onere per l'anno finanziario 1994 è di lire
10.000.000, per il quale importo si assume il relativo impegno a
carico del suddetto capitolo di spesa.
Il presente decreto verrà inviato all'Ufficio centrale di
ragioneria per i servizi del debito pubblico e sarà pubblicato nella
Gazzetta Ufficiale della Repubblica italiana.
Roma, 13 giugno 1994
Il Ministro: DINI