Serie Generale n. 100 del 2-5-1990
DECRETI, DELIBERE E ORDINANZE MINISTERIALI
MINISTERO DEL COMMERCIO CON L'ESTERO
MINISTERO DEL COMMERCIO CON L'ESTERO
DECRETO 27 aprile 1990
Disposizioni in materia valutaria. (GU Serie Generale n.100 del 02-05-1990)

IL MINISTRO
DEL COMMERCIO CON L'ESTERO
E
IL MINISTRO DEL TESORO
Vista la legge 26 settembre 1986, n. 599;
Visto il decreto del Presidente della Repubblica 31 marzo 1988, n.
148, pubblicato nel supplemento ordinario n. 40 alla Gazzetta
Ufficiale n. 108 del 10 maggio 1988, concernente l'approvazione del
testo unico delle norme di legge in materia valutaria;
Considerata la necessità di dare attuazione alla direttiva CEE del
24 giugno 1988 per l'attuazione dell'art. 67 del trattato di Roma in
materia di liberalizzazione dei movimenti di capitali;
Sentita la Banca d'Italia;
Decretano:
Art. 1.
Deroghe e autorizzazioni di carattere generale ai residenti
1. I residenti possono detenere in Italia ed all'estero, sotto
qualsiasi forma, valute estere, titoli ed altri valori mobiliari
esteri in deroga agli obblighi previsti dal comma 1 dell'art. 6 del
decreto del Presidente della Repubblica n. 148/1988.
2. I residenti sono autorizzati in via generale:
a) a costituire e detenere in Italia conti e depositi in valute
estere presso le banche abilitate;
b) a costituire e detenere all'estero conti e depositi in valute
estere ed in lire;
c) a concedere a non residenti, in Italia ed all'estero, linee di
credito in valute estere ed in lire;
d) a esportare mezzi di pagamento, titoli di credito, valori
mobiliari e altre disponibilità in valute estere ed in lire;
e) ad effettuare con contropartite estere operazioni in cambi a
pronti, a termine o con opzione;
f) ad effettuare tra loro atti dispositivi di valute estere anche
contro lire;
g) a regolare in valute estere le obbligazioni assunte con altri
residenti.

Art. 2.
Facoltà dei non residenti
I non residenti possono liberamente:
a) esportare mezzi di pagamento, titoli di credito, valori
mobiliari ed altre disponibilità in valute estere ed in lire;
b) intrattenere presso banche abilitate conti e depositi
trasferibili in valute estere ed in lire denominati "conti esteri".

Art. 3.
Attestazioni in materia di residenza valutaria
1. L'esistenza dei requisiti richiesti ai fini e per gli effetti
valutari può essere attestata da dichiarazioni scritte prodotte
dagli interessati.
2. Gli intestatari di conti o depositi devono comunicare alle
banche abilitate, presso le quali intrattengono detti conti o
depositi, i mutamenti della propria residenza valutaria.

Art. 4.
Valute estere
1. Ai sensi e per gli effetti dell'art. 2, commi 2 e 3, dell'art.
5, comma 3, lettera c) e dell'art. 18 del decreto del Presidente
della Repubblica n. 148/1988, le valute estere ivi indicate sono le
seguenti: dollaro USA, dollaro canadese, corona danese, corona
norvegese, corona svedese, fiorino olandese, franco belga, franco
francese, franco svizzero, lira sterlina, marco germanico, scellino
austriaco, escudo portoghese, peseta spagnola, yen giapponese, lira
irlandese, ECU, marco finlandese, dracma greca e dollaro australiano.
2. I titoli di credito di natura obbligazionaria, estinguibili
all'estero e denominati in moneta avente corso legale all'estero o in
ECU, sono valute estere il giorno in cui giungono a scadenza.

Art. 5.
Prodotti e servizi finanziari
1. L'offerta al pubblico in Italia da parte di non residenti, anche
per il tramite di residenti, dei prodotti e dei servizi finanziari di
cui ai successivi commi è consentita nel rispetto delle norme di
settore, degli accordi comunitari, degli altri trattati e accordi
internazionali.
2. L'offerta è consentita per le seguenti categorie di prodotti
finanziari:
a) titoli, anche a breve termine, emessi o garantiti da Stati
aderenti all'OCSE o da organismi internazionali;
b) azioni, altri titoli con carattere di partecipazione e
obbligazioni emessi o estinguibili in Paesi membri della CEE;
c) azioni, altri titoli con carattere di partecipazione e
obbligazioni emessi o estinguibili in Paesi extra CEE aderenti
all'OCSE, che siano quotati o in via di quotazione, purchè relativi
ad emittenti quotati in mercati regolamentati;
d) valori mobiliari negoziabili emessi, nell'esercizio
dell'attività specifica, da enti creditizi appartenenti a Paesi
aderenti all'OCSE;
e) quote di organismi d'investimento collettivo in valori
mobiliari situati negli Stati membri della Comunità economica
europea autorizzati ad esercitare la propria attività in detti Stati
sulla base di disposizioni conformi alle direttive comunitarie.
3. L'offerta è consentita per le seguenti categorie di servizi
finanziari:
a) attività di sottoscrizione, distribuzione e intermediazione,
anche con assunzione di posizioni in proprio, nonchè di gestione
fiduciaria e di gestione di patrimoni, riguardanti i prodotti di cui
al precedente comma 2;
b) attività di consulenza finanziaria;
c) contratti di factoring;
d) gestione di carte di credito internazionali.
4. L'offerta di prodotti e servizi finanziari diversi da quelli di
cui ai commi precedenti è soggetta ad autorizzazione del Ministro
del commercio con l'estero e del Ministro del tesoro, da concedersi
quando sia verificata la compatibilità, in tema di criteri operativi
e di controllo, tra l'ordinamento italiano e quello del Paese che
emette il prodotto o offre il servizio. Per i prodotti finanziari la
compatibilità si considera verificata una volta decorsi trenta
giorni dalla notifica da parte dell'interessato del positivo
espletamento degli adempimenti previsti dagli articoli 11 e 12 della
legge 23 marzo 1983, n. 77, senza che sia intervenuto motivato
divieto da parte del Ministro del commercio con l'estero e del
Ministro del tesoro.

Art. 6.
Operazioni valutarie
1. I residenti si avvalgono per i trasferimenti valutari
dall'estero in Italia e dall'Italia all'estero degli intermediari
abilitati ovvero dell'Amministrazione postale. In questo ultimo caso
sono fatti salvi eventuali limiti d'importo stabiliti nelle
convenzioni con i singoli Paesi. L'Ufficio italiano dei cambi può
stabilire contatti con l'Amministrazione postale per ottenere notizie
aggregate relative a regolamenti effettuati.
2. I residenti possono regolare le operazioni con l'estero con
modalità diverse da quelle indicate al comma 1 anche mediante:
compensazione di partite di debito e credito tra residenti e non
residenti;
movimentazione di conti all'estero;
consegna materiale di mezzi di pagamento in Italia o all'estero.

Art. 7.
Autorizzazioni all'attività di intermediazione
valutaria e alle operazioni in cambi
1. L'autorizzazione ad esercitare professionalmente l'attività di
intermediazione per l'effettuazione di trasferimenti valutari
dall'estero in Italia e dall'Italia all'estero è rilasciata dalla
Banca d'Italia, sulla base di requisiti oggettivi predeterminati,
idonei ad assicurare l'ampliamento dell'area dei soggetti
autorizzati.
2. Le autorizzazioni ad effettuare operazioni in cambi, ove non
rilasciate unitamente a quelle relative ai trasferimenti valutari,
possono essere rilasciate a soggetti che intendono esercitare
l'attività professionalmente.
3. Le autorizzazioni di cui ai commi precedenti comportano
l'obbligo di segnalazioni periodiche riepilogative all'Ufficio
italiano dei cambi, nonchè l'assoggettamento a sopralluoghi
ispettivi finalizzati a verificare l'attendibilità delle
segnalazioni. Ai fini della conservazione dei dati da parte
dell'Ufficio medesimo, le imprese autorizzate sono equiparate alle
banche.
4. Le autorizzazioni possono essere revocate o sospese per il venir
meno dei requisiti che ne sono alla base o per accertate
irregolarità.

Art. 8.
Compensi di mediazione
I residenti che devono corrispondere compensi di mediazione a non
residenti si avvalgono per i relativi trasferimenti degli
intermediari abilitati ai quali rilasciano specifica dichiarazione
attestante il rispetto dei criteri stabiliti dal comma 1 dell'art. 12
del decreto del Presidente della Repubblica n. 148/88.

Art. 9.
Norme transitorie
1. I conti in valuta dei residenti di cui alla precedente
normativa, già detenuti in Italia e all'estero, assumono le
caratteristiche dei conti previsti dal presente decreto.
2. Ai titoli e agli altri valori mobiliari emessi o estinguibili
all'estero di proprietà di residenti detenuti in deposito ai sensi
dell'art. 10 del decreto del Presidente della Repubblica n. 148/88 si
applicano le disposizioni del presente decreto.
3. La stampiglia apposta dalle banche per la circolazione
all'estero dei titoli italiani non assolve più a funzioni valutarie.

Art. 10.
Ambito di applicazione e interpretazione
1. Le disposizioni contenute nei precedenti articoli hanno
esclusivamente natura valutaria e lasciato pertanto impregiudicata
l'osservanza degli eventuali adempimenti previsti da disposizioni
anche amministrative emanate per finalità diverse da quelle
valutarie.
2. Fatta salva la competenza dei Ministeri del commercio con
l'estero e del tesoro per quanto riguarda l'interpretazione del
presente decreto, l'Ufficio italiano dei cambi potrà rispondere
direttamente alle eventuali richieste di precisazioni e di
chiarimenti sulla relativa applicazione.

Art. 11.
Abrogazioni ed entrata in vigore
1. Sono abrogati il decreto ministeriale 26 luglio 1988, n. 329,
pubblicato nella Gazzetta Ufficiale n. 186 del 9 agosto 1988, il
decreto ministeriale 10 marzo 1989, n. 105, pubblicato nel
supplemento ordinario n. 22 alla Gazzetta Ufficiale n. 71 del 25
marzo 1989, fatto salvo l'art. 28; sono altresì abrogati il decreto
ministeriale 10 gennaio 1990 e il decreto ministeriale 19 gennaio
1990 pubblicati nella Gazzetta Ufficiale n. 50 del 1 marzo 1990,
nonchè ogni altra norma valutaria di carattere amministrativo
incompatibile con il presente decreto.
2. Il presente decreto sarà pubblicato nella Gazzetta Ufficiale
della Repubblica italiana ed entrerà in vigore il 14 maggio 1990.
Roma, 27 aprile 1990
Il Ministro del commercio con l'estero
RUGGIERO
Il Ministro del tesoro
CARLI