2020.06.18
2020.06.18

JPMorgan Chase: Pasaran selamat di sektor perbankan? Bahagian 2
Michael Hyipov
https://www.litefinance.org/ms/blog/authors/mikhail-hypov/
JPM: Analisis jangakaan pergerakan harga yang akan berlaku dalam jangka panjang, sederhana dan pendek.
Ini adalah bahagian kedua dari tinjauan saya mengenai
JPMorgan Chase
. Bahagian pertama boleh lihat
di sini
. Pada bahagian pertama, saya menyebut senarai syarikat yang penting secara sistematik. Selain
JPMorgan Chase
, ada syarikat lain dalam senarai itu - Morgan Stanley. Bank ini ditubuhkan pada zaman Big Depression pada tahun 1930an. Pada masa itu, kerajaan AS melarang bank melakukan aktiviti pelaburan untuk mengurangkan risiko dalam sistem perbankan. Untuk mengekalkan perniagaan pelaburannya,
JPMorgan Chase
 membuka bank pelaburan Morgan Stanley. Hasilnya, syarikat ini merupakan syarikat AS terbesar ke-67 berdasarkan hasil dan
JPMorgan Chase
 adalah penerima keuntungan secara langsung. Fakta ini penting untuk dipertimbangkan semasa membuat anggaran perniagaan JPMorgan secara asasnya. Juga, ia membuktikan kestabilannya semasa krisis.
Strategi Perdagangan. Prospek global
Di peringkat global, terdapat impulse 5 Elliott wave dalam carta 12 bulan di atas. Elliott wave 3 melebihi tahap 1.618 dari ketinggian Elliott wave pertama, sehingga dapat dibaca sebagai Elliott wave panjang. Candle utama, yang menggambarkan tahun 2020, telah menunjukkan pembetulan 50% dari ketinggian Elliott wave ketiga.
.
Kita boleh membuat 2 kesimpulan di sini:
Kejatuhan menunjukkan perkembangan pembetulan Elliott wave. Elliott wave ketiga berakhir dalam supercycle.
Elliott wave keempat jarang jatuh di bawah 50% dari panjang Elliott wave ketiga, lebih-lebih lagi ketika Elliott wave adalah panjang. Oleh itu, kejatuhan terakhir menggariskan bahagian bawah Elliott wave keempat yang sepatutnya tidak berubah.
Dengan mempertimbangkan 2 kesimpulan ini, saya meramalkan akan ada segitiga pada Elliott wave keempat.
Untuk menganggarkan sudut condong segitiga pada masa akan datang, saya telah memeriksa jumlah menegak di kawasan di mana ada pergerakan Elliott wave keempat pada skala harga. Indikator mengatakan pengumpulan tertinggi adalah 109.73 USD, jadi sudut segitiga mungkin akan diarahkan ke kawasan itu. Sukar untuk mengatakan sekarang bahawa berapa lama Elliott wave keempat akan bertahan, kemungkinannya akan menjadi lebih pendek daripada Elliott wave kedua, berdasarkan peraturan penggantian. Oleh itu, jika Elliott wave (2) telah terbentuk selama 10 tahun, Elliott wave keempat tidak akan bertahan lebih dari 5 tahun. Dalam jangka masa yang panjang, sasaran Elliott wave kelima mungkin adalah puncak Elliott wave ketiga, puncak sejarah pada 141 USD dan tahap 0.382 Elliott wave (3) yang berada pada sekitar 160 USD.
Senario untuk beberapa tahun akan datang
Unjuran candlestick tahun 2020 ditunjukkan sebagai segi empat berwarna kelabu dalam carta di atas. Zon toleransi 132.78 - 146.02 USD dipaparkan dengan warna merah jambu. Berikutan kejatuhan baru-baru ini, harga saham JPM jatuh jauh lebih rendah daripada had unjuran. Ini bermaksud bahawa sahamnya telah habis dijual pada tahun 2020. Tambahan lagi, had atas zon toleransi masih belum diuji. Oleh itu, harganya mungkin tidak meningkat di atas had bawahnya pada 132.78 USD dalam tahun 2020. Dagangan saya akan dipacu oleh nilai ini semasa menetapkan sasaran jangka panjang. Tahap rujukan lain ialah tahap Pivot yang dilukis mengikut nisbah Fibonacci. Pivot 2020 sekitar 125 USD. Ini adalah sasaran kenaikan yang mungkin semasa krisis. Ini juga dapat digunakan untuk menetapkan keuntungan dalam perdagangan konservatif.
Saham JPM 100% mungkin tidak melepasi di atas puncak sejarah 141 USD pada tahun 2020, jadi saya akan membuka posisi jual dengan SL di atas 141 USD jika harga mendekati tahap yang disebutkan di atas.
Sasaran utama penurunan adalah sekitar 91 USD. Mengikuti sejarah, ini adalah tahap pengumpulan jumlah dagangan dan tahap pembalikan utama. Pembeli berkemungkinan akan melindungi kawasan ini dari tekanan penurunan. Jadi, Elliott wave (C) corak biru tidak boleh diramalkan akan berada di bawah nilai ini.
Pelan perdagangan jangka sederhana
Melihat secara global, sekiranya kita yakin Elliott wave keempat akan membuat corak segitiga, corak ini secara klasiknya akan mengandungi satu set zigzag 3-3-3-3-3. Seperti contoh Elliott wave biru (A), kita melihat zigzag dengan Elliott wave panjang (A) dan Elliott wave terbatas (C). Kemungkinan besar, kita melihat zigzag kedua terbentuk pada masa ini. Ia akan tergolong dalam Elliott wave (B) corak biru. Kerana impulse utama bergerak cepat dan dengan pembetulan yang kuat, ia dapat dikenal pasti sebagai zigzag Elliott wave dalaman (A). Impulse Elliott wave (A) corak ungu akan membuat corak beli, jadi Elliott wave (C) kemungkinan akan terbatas juga dan tidak akan melebihi 0.618 Elliott wave (A) dalam corak ungu.
Oleh itu, perdagangan berikut dapat dilakukan sebelum akhir bulan:
Beli pada tahap semasa;
Letakkan SL di bawah Elliott wave B. Tahap Pivot pembalikan bulanan terletak hanya di tahap berdekatan dengannya, jadi SL dapat diletakkan di bawahnya untuk melindungi perdagangan anda dari penembusan.
Sasaran untuk penetapan keuntungan jangka pendek adalah pada 115.70 USD, bahagian atas Elliott wave A.
Nisbah keuntungan/risiko adalah 1.8. Ini bukan nilai rujukan, tetapi mungkin sangat sesuai untuk beberapa pedagang berdasarkan data fundamental yang kuat. Pastikan anda telah memeriksa ramalan perdagangan ini untuk mematuhi sistem pengurusan risiko dan strategi perdagangan anda dan ingat untuk menetapkan jumlah perdagangan. Jangan berfikir untuk melaburkan semua deposit anda. Anda boleh membuka perdagangan saham
JPMorgan Chase
 di LiteFinance. Sekiranya anda belum berdagang, sudah tiba masanya untuk berdagang sekarang: broker sedang menganjurkan cabutan bertuah untuk meraikan
 ulang tahunnya yang ke-15
. Semua orang boleh menang!
Semoga bertuah dan mendapat keuntungan!
Yang benar,
Michael @Hypov
Saya ingin mengingatkan anda bahawa semua bahan disediakan untuk tujuan pendidikan sahaja. Ianya bukan nasihat kewangan dan tidak menjamin keuntungan. Semua keputusan perdagangan yang anda buat adalah tanggungjawab anda sendiri.
P.S. Adakah anda suka artikel saya? Kongsikan di laman sosial: itu menjadi "penghargaan" yang terbaik :)
Tanyakan soalan pada ruangan komen di bawah ini. Saya dengan senang hati menjawab pertanyaan anda dan memberikan penjelasan yang diperlukan.
Pautan link:
Saya mencadangkan untuk berdagang dengan broker yang dipercayai
di sini
. Sistem membenarkan anda berdagang sendiri atau menyalin pedagang yang berjaya dari seluruh dunia.
Gunakan kod promo BLOG untuk mendapatkan bonus deposit 50% di platform LiteFinance. Hanya masukkan kod ini di ruang yang disediakan semasa
 membuat deposit
 ke akaun perdagangan anda.
Channel Telegram dengan analisis berkualiti tinggi, ulasan Forex, artikel latihan dan perkara lain yang berguna untuk pedagang
https://t.me/forex_hari_ini_malaysia
Carta graf harga JPM dalam mode real time
Kandungan artikel ini mencerminkan pendapat pengarang dan tidak semestinya menggambarkan kedudukan rasmi LiteFinance. Bahan yang disiarkan di Laman ini disediakan untuk tujuan maklumat sahaja dan tidak harus dianggap sebagai penyediaan nasihat pelaburan untuk tujuan arahan 2004/39/EC.
Rate artikel ini:
{{value}}
 ( {{count}} {{title}} )

Aktifkan JavaScript untuk melihat
ulasan pada Disqus
.


2022.03.14
2022.03.14

Kad truf Australia dikalahkan Ramalan pada 14.03.2022
Dmitri Demidenko
https://www.litefinance.org/ms/blog/authors/dmitri-demidenko/
Terima kasih kepada perkembangan terkini dalam pasaran komoditi, dolar Australia telah berjaya mendahului penarafan mata wang G10 sejak bermulanya konflik bersenjata di Eropah Timur. Apa yang akan berlaku kepada
AUDUSD
 dan
EURAUD
 apabila perang ini berakhir? Mari bincangkan topik ini dan membina pelan dagangan.
Fundamental analisis mingguan Australian dollar
Semua orang tidak boleh betul. Dolar Australia mencecah paras tertinggi 4 bulan berbanding dolar AS. AUD pada masa ini adalah pemain G10 terbaik sejak tercetusnya permusuhan di Ukraine. Dana lindung nilai terus menjualnya. Seluar pendek bersih mereka pada minggu berakhir 8 Mac mencapai tahap tertinggi sejak September 2015. Masa akan menentukan siapa yang akan ketawa terakhir. Sementara itu, ikuti peristiwa dunia.
Dinamik AUDUSD dan AUD memanfaatkan kedudukan bersih dana
Sumber: Bloomberg.

Aliran menaik
AUDUSD
 dibantu oleh kekuatan pasaran komoditi, daya tahan relatif indeks saham AS terhadap masalah dari Eropah Timur, dan fakta bahawa pegawai RBA akhirnya mengatakan bahawa kenaikan kadar tunai pada 2022 adalah mungkin. Pakar Bloomberg percaya bahawa ini akan berlaku pada bulan Ogos. Pasaran derivatif dikira pada bulan Jun. Walau bagaimanapun, sekatan monetari Fed kelihatan lebih pantas. Derivatif CME bergantung pada enam tindakan pengetatan monetari. Akibatnya kadar dana persekutuan boleh meningkat kepada 1.75%.
Kenaikan 3.5% dalam inflasi Australia dan 2.3% dalam gaji, pastinya mengatasi AS. Walaupun CPI teras meningkat kepada 2.6% buat kali pertama sejak 2014, iaitu di atas pertengahan julat sasaran 2-3%, RBA nampaknya tidak tergesa-gesa. Philip Lowe dan rakan-rakannya memantau dengan teliti pasaran buruh. Mereka tidak mempunyai rancangan yang jelas. Kadar itu mungkin dinaikkan pada tahun 2022, tetapi ini tidak dijamin.

Dinamik kadar tunai dan inflasi Australia
Sumber: Bloomberg.
Kestabilan indeks saham AS dijelaskan oleh beberapa sebab. Dari segi sejarah, peperangan tidak mempunyai kesan yang tidak dapat dipulihkan ke atas saham AS, mungkin disebabkan oleh jarak wilayah pasaran yang ketara dari pusat konflik. Bahagian perdagangan Rusia dengan seluruh dunia, kecuali komoditi, adalah tidak penting. Ekonomi dunia telah menjadi 40% kurang intensif tenaga sejak 1990. Akhirnya, minyak berada dalam kemunduran yang mendalam, yang menandakan bahawa
Brent
 tidak akan kekal di atas $110 setong untuk masa yang lama. Faktor terakhir boleh menjejaskan dolar Australia dengan serius.
Hakikatnya pasaran komoditi telah menjadi pemacu utama kepada kemaraan
AUDUSD
. Asetnya berkembang dengan kukuh disebabkan kebimbangan mengenai gangguan bekalan. Apabila konflik bersenjata di Ukraine berlarutan, kemungkinan gencatan senjata dan penarikan tentera melalui cara diplomatik meningkat. Ini sudah tentu akan memberi kesan negatif kepada bahan mentah. Akibatnya, pemenang serta-merta boleh bertukar menjadi kalah. Ini juga terpakai kepada Aussie.
Pelan dagangan mingguan AUDUSD dan EURAUD
Pada pendapat saya, minyak dan komoditi lain sedang bergerak daripada pertumbuhan pesat kepada penyatuan, yang membolehkan perbezaan dalam dasar monetari diketengahkan. Akibatnya, ia menjadi mungkin untuk menambah posisi jual
AUDUSD
, terbentuk lebih awal apabila harga melantun semula
daripada rintangan pada 0.735
. Termasuk jika pasangan mata wang itu bersatu di bawah sokongan pada 0.724. Meningkatkan peluang penyelesaian diplomatik konflik di Eropah Timur akan membolehkan kemasukan pembelian
EURAUD
 pada penembusan rintangan di 1.517.
Carta graf harga AUDUSD dalam mode real time
Kandungan artikel ini mencerminkan pendapat pengarang dan tidak semestinya menggambarkan kedudukan rasmi LiteFinance. Bahan yang disiarkan di Laman ini disediakan untuk tujuan maklumat sahaja dan tidak harus dianggap sebagai penyediaan nasihat pelaburan untuk tujuan arahan 2004/39/EC.
Rate artikel ini:
{{value}}
 ( {{count}} {{title}} )

Aktifkan JavaScript untuk melihat
ulasan pada Disqus
.


2020.04.21
2020.04.21

Kali pertama dalam sejarah: harga minyak menjadi negatif 21.04.2020
Michael Hyipov
https://www.litefinance.org/ms/blog/authors/mikhail-hypov/
MASA DEPAN MINYAK CRUDE di bawah sifar
Analisis, prasyarat fundamental, kemungkinan senario
Kita telah menyaksikan peristiwa bersejarah semalam yang tidak dapat dibayangkan oleh sesiapa - harga minyak WTI turun di bawah sifar. Ini bermaksud pengeluar membayar pembeli untuk mengambil minyak dari tangan mereka. Bayangkan saja: anda pergi membeli-belah, anda mengambil barang anda dan penjual membayar anda untuk itu!
Keadaan ini nampak tidak wajar dalam pasaran, bukan?
Walau bagaimanapun, carta di atas membuktikan bahawa keadaan ini adalah nyata. Kita melihat bahawa harga niaga hadapan minyak WTI Mei mencapai paras terendah pada harga -49.32 USD di New York Mercantile Exchange (NYMEX). Niaga hadapan Mei berakhir pada 21 April, jadi harga penghantaran ditetapkan pada hari perdagangan terakhir, 20 April, dan sama dengan USD -37.63 USD.
Seterusnya, kita melihat pemulihan ke nilai positif 1.38 USD. Lantunan ini adalah teknikal. Pembekal minyak tidak berminat untuk menghantar sejumlah besar wang di atas. Oleh itu, mereka membuat pembelian balik teknikal menggunakan wang cagaran. Gambar ini mungkin kelihatan seperti kemurahan hati sebelumnya: anda menjana lebih dari 40 USD untuk 1 tong yang dibeli. Sebenarnya, ia tidak semudah itu.
Hanya pedagang institusi yang boleh mengakses NYMEX: broker komoditi besar, syarikat pengeluar dan pemprosesan minyak atau kilang besar.
Pada hakikatnya, kontrak niaga hadapan penghantaran menjadi kontrak jual beli biasa setelah tamat tempoh. Kontrak ini mewajibkan penjual menghantar minyak sementara pembeli wajib mengambil minyak penghantaran dan pengangkutan. Bursa itu sendiri menjamin bahawa transaksi akan dilaksanakan. Penolakan untuk mematuhi kewajiban ini membawa akibat undang-undang dan boleh mengakibatkan kemuflisan dan hukuman yang besar.
Pedagang kecil dan pedagang swasta seperti anda dan saya tidak mempunyai akses ke pertukaran barang dagangan ini. Itulah sebabnya CFD (Kontrak Untuk Perbezaan) wujud. Mereka memenuhi permintaan kita. Ini adalah sebut harga kontrak ini yang disediakan oleh broker Forex. Seperti namanya, bukan aset itu sendiri yang diperdagangkan tetapi perbezaan harga pembeli dan penjual. Kontrak semacam itu tidak mempunyai batasan dan mereka tidak mewajibkan penjual untuk menyerahkan aset atau pembeli untuk mengambil penghantaran. Itulah sebabnya kita tidak dapat membeli minyak dengan harga di bawah sifar.
Kemungkinan besar, harga yang dapat anda lihat adalah seperti berikut:
Mungkin berbeza dari satu broker ke broker yang lain, tetapi secara umum gambarannya sama. Seperti yang ditunjukkan oleh carta di atas, harga terendah 1 kontrak CFD di WTI adalah sekitar 16.71 USD.
Jadi mengapa pasaran komoditi merosot?
Masalahnya, hanya 3% niaga hadapan yang dapat dilaksanakan, walaupun kita bercakap mengenai NYMEX. Broker menggunakan kontrak ini untuk spekulasi, perolehan dari perbezaan harga niaga hadapan Mei dan Jun. Perbezaannya berlaku kerana penyelesaian berlaku kemudian.
Sekiranya saya seorang peniaga besar dengan kemudahan penyimpanan minyak yang besar atau dengan wang yang cukup untuk menyewa kemudahan tersebut, saya dapat membeli minyak secara ansuran dan menjualnya bulan depan apabila kontrak niaga hadapan dapat diselesaikan.
Saya meletakkan carta niaga hadapan WTI Mei dan Jun di atas. Anda melihat bahawa harga niaga hadapan bulan Jun jauh berbeza dan kini berada pada harga 21.41 USD. Saya yakin bahawa harganya tetap sama setelah penyelesaian pada bulan Jun, saya dapat menjual semula minyak pada harga yang lebih tinggi, membayar pembekal saya dan mendapat keuntungan dari perbezaan harga tersebut.
Dan di sini kita sampai pada maksud tersiratnya. Penganalisis pasaran mengatakan pada awal bulan Mac bahawa jika kita mempertimbangkan permintaan minyak saat ini, kapasiti simpanan dunia akan menahan kekurangan dalam beberapa bulan. Walau bagaimanapun, laporan yang diterbitkan pada 15 April menjelaskan bahawa permintaan telah menurun sebanyak 19 juta tong sehari. Ini bermaksud, kemudahan simpanan minyak AS akan dibanjiri pada bulan Mei.
Spekulator menyedari semua risiko sehari sebelum kontrak tamat dan mula menjual kontrak "di pasaran". Kerana banyak dari mereka telah menggunakan leverage, pembubaran besar-besaran dari posisi dan panik bermula. Jelas, kejatuhan yang begitu dahsyat tidak disebabkan oleh faktor fundamental. Ini disebabkan oleh panik pasaran.
Panik ini didasarkan pada ketakutan bahawa penjual tidak akan menemui rakan niaga pada bulan Jun. Pengeluaran minyak tidak dapat dipotong begitu cepat dalam satu saat kerana alasan teknikal, sebab itulah pengeluar minyak harus membayar pembeli. Sekiranya penghantaran minyak dihentikan, tidak akan ada tempat untuk menyimpannya. Pengeluar akan memikirkan penggunaannya atau mereka hanya perlu mencurahkannya, yang akan menimbulkan bencana antropogenik.
Situasi ini mengingatkan kita pada isu kemurungan besar, ketika para petani akan menuangkan susu yang belum dibeli. Anda tidak boleh memerintahkan seekor lembu untuk berhenti menghasilkan susu. Tanpa pemerahan secara berkala, lembu menjadi kurang produktif dan bahkan boleh menghidap penyakit bersamaan. Oleh itu, untuk mengelakkan akibat seperti itu, petani harus menuangkan susu ke dalam parit.
Gambar-gambar di atas adalah bukti yang jelas.
Namun, minyak bukanlah susu dan tidak boleh dicurahkan. Oleh itu, pengeluar yang tidak bernasib baik harus membayar pembeli dan menyingkirkan emas cair mereka secepat mungkin.
Walau bagaimanapun, keadaan ini dapat diramalkan sejak bermulanya koronavirus. Jenama minyak berkualiti rendah diperdagangkan di bawah sifar pada akhir bulan Mac. Contohnya, Wyoming Asphalt Sour. Kes serupa telah didaftarkan pada tahun 2014 dan 2016. Oleh itu, telah berlaku sebelumnya harga negatif. Namun, ini pertama kalinya dalam sejarah apabila penanda aras jatuh di bawah sifar.
Apa yang akan berlaku kepada WTI seterusnya?
Sukar untuk membuat ramalan yang relevan apabila mekanisme pasaran tidak berfungsi dengan baik. Tetapi carta sejarah kontrak niaga hadapan WTI yang tidak dapat diserahkan menunjukkan bahawa harga minyak tidak pernah turun di bawah 10.75 USD, walaupun semasa krisis awal dan akhir pada tahun sembilan puluhan. Sebagai peniaga kecil, saya rasa tahap ini adalah titik rujukan untuk membeli.
Keadaan dengan dimana pengeluaran minyak berlebihan ini adalah sementara. Tidak ada perniagaan yang dapat beroperasi dengan kerugian dalam jangka masa yang lama. Jadi, pasaran yang tidak kelihatan akan memperbaiki segalanya. Syarikat yang lemah akan muflis dan syarikat yang kuat akan mengurangkan pengeluaran mereka dan mencari keseimbangan antara permintaan dan penawaran. Segala krisis juga sementara. Ekonomi akan pulih cepat atau lambat. Sempadan akan dibuka semula dan kilang akan mula berfungsi. Jadi, permintaan minyak akan meningkat lagi. Persoalannya, berapa pantaskah pemulihan ini akan berlangsung. Hal ini banyak bergantung pada kawalan dan penutupan semasa global. Ingatlah ,gelombang pandemik seterusnya yang diramalkan oleh banyak penganalisis boleh memburukkan lagi keadaan.
Masa akan menunjukkan bagaimana keadaannya. Saya akan terus berkongsi idea saya di sini.
Langgan dan terus berhubung!
Saya ingin mengingatkan anda bahawa semua bahan disediakan untuk tujuan pendidikan sahaja. Mereka bukan nasihat kewangan dan tidak menjamin keuntungan. Semua keputusan perdagangan yang anda buat adalah tanggungjawab anda sendiri.
Jaga diri dan wang anda!
Langgan dan terus berhubung!
Yang benar
Michael @ Hyph
P.S. Adakah anda suka artikel saya? Kongsikan di laman sosial: itu menjadi "penghargaan" yang terbaik :)
Tanyakan soalan pada ruangan komen di bawah ini. Saya dengan senang hati menjawab pertanyaan anda dan memberikan penjelasan yang diperlukan.
Pautan link:
Saya mencadangkan untuk berdagang dengan broker yang dipercayai
di sini
. Sistem membenarkan anda berdagang sendiri atau menyalin pedagang yang berjaya dari seluruh dunia.
Gunakan kod promo BLOG untuk mendapatkan bonus deposit 50% di platform LiteFinance. Hanya masukkan kod ini di ruang yang disediakan semasa
 membuat deposit
 ke akaun perdagangan anda.
Channel Telegram dengan analisis berkualiti tinggi, ulasan Forex, artikel latihan dan perkara lain yang berguna untuk pedagang
https://t.me/forex_hari_ini_malaysia
Carta graf harga USCRUDE dalam mode real time
Kandungan artikel ini mencerminkan pendapat pengarang dan tidak semestinya menggambarkan kedudukan rasmi LiteFinance. Bahan yang disiarkan di Laman ini disediakan untuk tujuan maklumat sahaja dan tidak harus dianggap sebagai penyediaan nasihat pelaburan untuk tujuan arahan 2004/39/EC.
Rate artikel ini:
{{value}}
 ( {{count}} {{title}} )

Aktifkan JavaScript untuk melihat
ulasan pada Disqus
.


2022.05.25
2022.05.25

Ke mana minyak akan pergi? Ramalan setakat 25.05.2022
Dmitri Demidenko
https://www.litefinance.org/ms/blog/authors/dmitri-demidenko/
Adakah minyak
Brent
 gagal mencapai sempadan atas julat penyatuan $101- $114? Adakah ia akan memecahkan tentangan dan terus rali? Mari kita bincangkan topik dan buat rancangan dagangan.
Fundamental analisis mingguan minyak
Minyak
Brent
 telah disatukan dalam julat $101- $114 ketika EU dan China menarik perhatian pelabur melalui perbincangan tentang sekatan dan berita tentang wabak COVID-19. Walau bagaimanapun, AS telah memasuki permainan. Sehingga baru-baru ini, AS menggesa OPEC untuk meningkatkan pengeluaran minyak dan menjual minyak daripada rizab strategik untuk memenuhi permintaan minyak. Walau bagaimanapun, pada akhir Mei, AS menjadi pemacu utama pertumbuhan permintaan global, mendorong harga minyak naik di tengah-tengah musim memandu musim panas.
Purata harga runcit diesel di AS telah meningkat 37% sejak pencerobohan Rusia ke atas Ukraine, mencatatkan rekod $5.62 segelen pada dekad pertama Mei. Menurut Institut Petroleum Amerika, stok bahan api motor jatuh sebanyak 4.22 juta tong pada minggu berakhir 20 Mei, mencecah paras terendah sejak 2013. Akibatnya, berikutan penjualan minyak sebanyak 40.1 juta tong daripada rizab strategik, Rumah Putih adalah mempertimbangkan untuk melakukan perkara yang sama dengan bahan api diesel. Dalam pada itu, kenaikan kos produk petroleum adalah pemacu kenaikan harga yang kukuh untuk
Brent
.
Dinamik minyak dan petrol

Sumber: Bloomberg.
Tambahan pula, dolar AS telah menjadi lemah di tengah-tengah perbincangan mengenai jeda dalam pengetatan monetari Fed. Minyak disebut dalam mata wang Amerika, jadi minyak meningkat di tengah-tengah kejatuhan dalam USD.
Dinamik minyak dan Dollar AS
Sumber: Bloomberg.
UBS mengurangkan ramalan KDNK China daripada 4.2% kepada 3%, dan JP Morgan mengurangkan ramalan pertumbuhan China daripada 4.3% kepada 3.7% disebabkan oleh wabak COVID-19. Bagaimanapun, berita tentang peningkatan kes koronavirus di Beijing telah diimbangi oleh maklumat bahawa Shanghai bersedia untuk menarik balik sekatan COVID pada awal Jun. Tambahan pula, Beijing harus menyediakan rangsangan besar-besaran untuk ekonomi. UBS menyatakan bahawa ekonomi China sepatutnya pulih pada Q3 dan Q4, walaupun tidak secepat pada 2020.
EU masih belum memutuskan sekatan terhadap minyak Rusia. Tiada tarikh akhir khusus untuk menyelesaikan masalah. Berlin percaya ia akan mengambil masa beberapa hari untuk memujuk Budapest, manakala Brussels mencadangkan beberapa minggu. Menurut Warsaw, isu embargo akan diselesaikan dengan cepat jika EU mencari jalan untuk bersekutu dengan ketakutan Hungary dan negara-negara lain yang terkurung daratan mengenai import minyak. Mizuho Securities mencadangkan
Brent
 akan mencecah paras tertinggi sepanjang masa dalam kes ini.
Namun begitu, eksport minyak keseluruhan Rusia merosot walaupun tanpa sekatan EU baharu. Vortexa menyatakan bahawa jumlah minyak mentah Ural di atas air adalah tiga kali ganda purata sebelum perang, walaupun eksport minyak laut Rusia jatuh hanya sebanyak 15% sejak Februari. Masalah bekalan menyokong lembu jantan
Brent
.
Pelan dagangan mingguan Brent
Strateginya,
telah ditawarkan dalam artikel sebelum ini
, untuk membeli
Brent
 pada pengeluaran dengan sasaran pada $118 dan $118.7, telah menghasilkan keuntungan. Penurunan harga kepada $105 membolehkan seseorang membeli pada harga yang lebih rendah. Seseorang boleh menambah sehingga belian jika harga minyak menembusi rintangan pada $113.5.
Carta graf harga UKBRENT dalam mode real time
Kandungan artikel ini mencerminkan pendapat pengarang dan tidak semestinya menggambarkan kedudukan rasmi LiteFinance. Bahan yang disiarkan di Laman ini disediakan untuk tujuan maklumat sahaja dan tidak harus dianggap sebagai penyediaan nasihat pelaburan untuk tujuan arahan 2004/39/EC.
Rate artikel ini:
{{value}}
 ( {{count}} {{title}} )

Aktifkan JavaScript untuk melihat
ulasan pada Disqus
.


2021.04.19
2021.04.19

Keadaan dilihat baik untuk emas. Ramalan pada 19.04.2021
Dmitri Demidenko
https://www.litefinance.org/ms/blog/authors/dmitri-demidenko/
Tidak seperti pasaran minyak, dimana harga adalah berdasarkan kepada pembekalan dan permintaan untuk aset fisikal, harga emas ditentukan oleh faktor lain. Mari kita analisa pandangan emas dan membina pelan dagangan.
Ramalan fundamental bulanan Emas
Pihak bank dan syarikat pelaburan sedang mencari sebab kepada lonjakan harga emas dengan menganalisa kenaikan import India kepada ketinggian 2-tahun pada 98.6 tan, permintaan kuat untuk aset fisikal di China, dan juga kejatuhan Bitcoin selepas pelancaran Coinbase. Pada masa yang sama, analisa teknikal mengaitkan kenaikan besi berharga itu dengan harga melebihi purata pergerakan 50-hari. Ianya amat jelas bagi saya bahawa US dollar yang melemah dan hasil perbendaharaan yang sedang jatuh telah membina kondisi yang baik untuk pergerakan menaik
XAUUSD
. Jika situasi ini dengan greenback adalah lebih atau kurang jelas, maka kejatuhan di dalam kadar pasaran bon AS kepada paras terendah bulanan belum dapat ditangani.
Dinamik emas, US dollar dan hasil bond

Sumber: Bloomberg.
Pergerakan menurun Emas mendakwa yang harga besi berharga itu sedang meningkat bukan kerana, tetapi walaupun dengan jangkaan letupan di dalam pertumbuhan ekonomi global. Pergerakan menurun itu dengan jelas mengharapkan kenaikan
XAUUSD
 tidak akan berterusan tanpa pembalikan aliran trend menurun dana khusus pertukaran matawang. Sememangnya, daripada November hingga Mac, penanda telah menurun sebanyak 9% di dalam istilah fizikal. Dalam Mac sahaja, pelaburan ETF jatuh sebanyak 108 tan, yang bersamaan dengan $6 billion.
Pada pandangan saya, harga emas fizikal mengikut kepada trend produk pelaburan, bukan sebaliknya. Pada Mac, pasaran bon menguji keupayaan Fed di dalam kebenaran kepada prinsip tidak campur tangan. Hasil perbendaharaan sedang meningkat dengan pesat, yang mana telah menyumbang bukan sahaja kepada pengukuhan US dollar tetapi juga kepada kejatuhan harga besi berharga. Dalam hal ini, kedua-dua kebenaran Beijing untuk bank komersial China untuk import emas demi mencapai permintaan yang meningkat atau peningkatan premium di Shanghai dan London, bukanlah sepenting kejatuhan kadar hutang AS dan kejatuhan matawang greenback.
Penurunan yang mendadak di dalam harga Bitcoin selepas pelancaran Coinbase member kesan kepada saham dana khusus pertukaran matawang berbanding daripada harga
XAUUSD
. Kita mesti mengakui bahawa bahagian aliran modal daripada ETFs telah dideposit di dalam dana kripto. Persoalan itu terus timbul, apa yang didahulukan, harga aset emas atau harga fizikal emas?
Dinamik emas dan dana simpanan Bitcoin
Sumber: Bloomberg.
Indeks USD sedang kehilangan tempat kerana dua sebab. Pertama, berita baik tentang masa depan cerah ekonomi AS telah berjaya dengan sebahagian besar. Kedua, ekonomi kawasan euro sedang mula untuk pulih. Sebab kepada penurunan hasil bon perbendaharaan, terletak pada permintaan yang meningkat padanya daripada pelabur asing, terutamanya dari Jepun, serta kepercayaan pasaran terhadap Fed.
Federal Reserve percaya bahawa lonjakan inflasi hanyalah sementara. Kemudian sekali lagi akan berlaku tekanan deflasi, yang mana banyak bank pusat tidak mampu mengatasinya. Jika begitu, maka peningkatan di dalam hasil perbendaharaan juga harus dilihat sebagai tarikan kebelakang di dalam trend menurun jangka masa panjang. Fakta ini, digabungkan dengan sentiment menurun indeks saham USD, membina kondisi yang baik kepada pergerakan menaik
XAUUSD
.
Pelan dagangan Bulanan emas
Saya mencadangkan untuk mengekalkan dan menambah posisi dagangan beli yang telah dimasukkan pada pembetulan mengikut penembusan pada
paras rintangan $1,750 per oz
.

Carta graf harga XAUUSD dalam mode real time
Kandungan artikel ini mencerminkan pendapat pengarang dan tidak semestinya menggambarkan kedudukan rasmi LiteFinance. Bahan yang disiarkan di Laman ini disediakan untuk tujuan maklumat sahaja dan tidak harus dianggap sebagai penyediaan nasihat pelaburan untuk tujuan arahan 2004/39/EC.
Rate artikel ini:
{{value}}
 ( {{count}} {{title}} )

Aktifkan JavaScript untuk melihat
ulasan pada Disqus
.


2021.09.06
2021.09.06

Keadaan Emas tidak jelas. Ramalan pada 06.09.2021
Dmitri Demidenko
https://www.litefinance.org/ms/blog/authors/dmitri-demidenko/
Kenaikan
XAUUSD
 denga latar belakang data pekerjaan AS yang lemah nampaknya logic. Namun, apabila dolar AS stabil dan hasil perbendaharaan naik, ada yang tidak kena. Apa yang sebenarnya berlaku? Mari kita bincangkan tinjauan Forex dan membuat rancangan eprdagangan emas.
Ramalan Fundamental Emas untuk minggu ini
Tidak seperti mata wang utama dunia, yang secara aktifnya menguat terhadap USD atas jangkaan laporan pekerjaan AS yang lemah, emas tetap berada dalam julat perdagangan yang sempit, lebih memilih untuk tidak membeli pada khabar angina dan menjual berdasarkan fakta, tetapi bertindak sesuai dengan keadaan. Akibatnya peningkatan kecil dalam pekerjaan menyebabkan pertumbuhan
XAUUSD
 yang cepat hingga ke tahap tertinggi sejak pertengahan bulan Jun. Walaupun demikian, kestabilan dolar AS yang tidak dijangka dan pertumbuhan hasil Perbendaharaan mengejutkan pembeli emas.
Pengembalian emas ke tahap sebelum mensyuarat FOMC pada bulan Jun, di mana para pegawai Fed mengumumkan kemungkinana kenaikan kadar dana persekutuan pada tahun 2022, sama sekali tidak sengaja. Dasar monetary Fed dan harga emas saling berkaitan. Berkat rangsangan monetary yang besar, kenaikan
XAUUSD
 Berjaya mencatat dua rekod pada tahun 2011 dan 2020. Khabarnya penurunanan QE menimbulkanpenembusan aliran menaik. Pada tahun 2021 hasil perbendaharaan berubah-ubah dengan cara yang sama sekali berbeza daripada yang berlaku lapan tahun yang lalu. Ketidakupayaan untuk menggunakan templat lama menyebabkan kekeliruan di kalangan peniaga.
Memang, jika kemerosotan tahun 2013 dan kenaikan kadar Perbendaharaan menyumbang kepada penurunan
XAUUSD
 yang kuat, kini keadaannya berbeza. Optimis Jerome Powell di Jackson Hole dan keengganannya untuk menghentikan normalisasi dasr monetary kerana Delta telah meningkat selera risiko global, sambal menurunkan hasil hutang dan mendorong pembeli emas. Sebaliknya data pekerjaan yang lemah menaikkan kadar bon, yang membingungkan emas.
Saya percaya sebabnya terletak pada jangka masa QE. Pada tahun 2013, pelabur percaya bahawa program ini akan berlangsung selama-lamanya. Pada tahun 2021 mereka tahu bahawa ia akhirnya akan berakhir. AKibatnya semakin buruk data AS, semakin rendah kemungkinan normalisasi dasar monetary dan perlambatan ekonomi AS. Perbendaharaan habis dijual, hasil meningkat, harga emas turun.
Dinamik Emas dan Hasil Perbendaharaan
Sumber: Trading Economics.
Terdapat satu algi faktor yang menjadikan kenaikan
XAUUSD
 menjadi berlebihan. Laporan itu lemah hanya pada pandangan pertama. Setelah diperiksa dengan teliti, menjadi jela sbahawa kenaikan upah sebanyak 10% dalam tempoh tiga bulan terakhir memburukan risiko berlakunya inflasi yang tingg dalam jangka panjang. Ini dapat mendorong Fed untuk menaikkan kadar bahkan sebelum akhir QE. Pada akhirnya, harga emas tidak bergantung pada inflasi, seperti yang biasa dipercayai, tetapi ada pendapat dari pegawai Fed mengenai inflasi.
Pada masa ini, ramaln konsesus menganggap bahawa pada bulan November bank pusat akan mengumumkan penurunan QE pada awal 2022. Program ini sudah using, dan hanya mendorong kenaikan harga pengguna. Program QE harus berakhiir lebih awal daripadanya. Saya tidak akan terkejut jika fed mengumumkannya pada bulan September.
Trading Plan Emas Mingguan
Oleh itu,m kestabilan USD, percepatan inflasi yang lebih tinggi di AS dan kenaikan hasil Perbendaharaan membolehkan saya mengesorkan menjual emas meningkat pada $1845 dan $1860 atau pada penembusan sokongan pada $1806 per auns.

Carta graf harga XAUUSD dalam mode real time
Kandungan artikel ini mencerminkan pendapat pengarang dan tidak semestinya menggambarkan kedudukan rasmi LiteFinance. Bahan yang disiarkan di Laman ini disediakan untuk tujuan maklumat sahaja dan tidak harus dianggap sebagai penyediaan nasihat pelaburan untuk tujuan arahan 2004/39/EC.
Rate artikel ini:
{{value}}
 ( {{count}} {{title}} )

Aktifkan JavaScript untuk melihat
ulasan pada Disqus
.


2021.02.15
2021.02.15

Keadaan teruk Euro mungkin tidak lama. Ramalan pada 15.02.2021
Dmitri Demidenko
https://www.litefinance.org/ms/blog/authors/dmitri-demidenko/
Pembeli EURUSD mungkin terdesak kerana krisis ekonomi yang teruk di kawasan euro dan kekacauan politik Itali. Walau bagaimanapun, Mario Draghi dan potensi kenaikan inflasi menunjukkan pandangan yang lebih optimis. Mari kita bincangkan tinjauan Forex dan membuat rancangan perdagangan.
Ramalan fundamental mingguan euro
Dalam tahun-tahun kebelakangan ini, para pedagang mengharapkan bank-bank pusat bertindak mengikut prinsip 'selamatkan diri dahulu'. Mereka meredakan dasar monetari dengan alasan mendorong inflasi, menolak untuk mengakui bahawa mereka mengambil bahagian dalam perang mata wang. Walaupun, bank pusat terkemuka di dunia sebenarnya memanipulasi mata wang. Akibatnya, kadar Forex telah berhenti mengambang. Mereka lemas. Walau bagaimanapun, apabila presiden bank pusat, sama ada semasa atau mantan, mula bertindak secara berkias, sangat sukar untuk menentangnya. Pelantikan Mario Draghi sebagai Perdana Menteri Itali, pernyataan Janet Yellen mengenai komitmen Pentadbiran Biden terhadap multilateralisme, dan nada buruk presiden Bundesbank, Jens Weidmann, membiarkan pembeli
EURUSD
 memenangkan kedudukan mereka dengan cepat.
Itali terkenal dengan pergolakan, baik dari segi politik dan ekonomi. Sebelum krisis global, Itali, yang diliputi oleh perselisihan politik berada dalam kemurungan yang mendalam, dan COVID-19 hanya memperburuk masalah yang ada. Salah satu kemelesetan terdalam di EU menyumbang kepada pertumbuhan Euroscepticism, yang memberi tekanan kepada
EURUSD
. Sekarang Draghi berkuasa; dia terkenal kerana menjimatkan euro dan dengan jelas melihat masa depan Kesatuan Eropah. Mario Draghi disokong oleh ECB, yang tampaknya mensasarkan jurang hasil antara bon Itali dan Jerman, dan oleh Dana Pemulihan Eropah, yang seharusnya memberikan lebih dari €200 bilion kepada Roma.
Dinamik jurang hasil bon Itali-Jerman

Sumber: Nordea Markets
Bekas Ketua Fed, Janet Yellen, telah kembali ke politik besar, yang juga merupakan peristiwa penting bagi ekonomi global. Pada pertemuan pertama menteri G7, dia mengumumkan penekanan AS pada multilateralisme. Ini meningkatkan peluang untuk menyelesaikan masalah yang kompleks seperti iklim, cukai digital, dan bantuan ke negara-negara membangun dan menyumbang kepada globalisasi dan pertumbuhan perdagangan antarabangsa. Oleh kerana Donald Trump dan perang perdagangannya, perdagangan global merosot, yang memberi kesan negatif terhadap mata wang ekonomi yang diterajui oleh eksport. Khususnya, euro paling menderita.
Tambahan pula, Jens Weidmann tidak menggalakkan penjualan
EURUSD
. Presiden Bundesbank mengatakan bahawa inflasi Jerman pada tahun 2021 boleh tumbuh di atas 3% dan memberi amaran bahawa dasar monetari harus diperketat jika ramalan harga memerlukannya. ECB telah ditekan oleh Mario Draghi, didorong oleh Christine Lagarde, yang juga merupakan berita baik untuk euro. Walaupun pedagang percaya bahawa kenaikan IHP Jerman dari -0.7% hingga + 1.6% pada bulan Januari adalah fenomena sementara, data sebenar boleh berbeza. Menurut Nordea Market, penurunan kes COVID-19, vaksinasi, dan pembukaan ekonomi setelah perintah berkurung mampu meningkatkan ekonomi kawasan euro sebanyak 12.5% setiap tahun. Kadar inflasi akan meningkat seiring dengan KDNK.
Dinamik KDNK kawasan euro

Sumber: Nordea Markets
Pelan perdagangan mingguan
EURUSD
Oleh itu, pengurangan risiko politik di Itali, pengabaian proteksionisme AS, dan bantuan dari ECB mampu menyokong kenaikan harga
EURUSD
. Pembetulan ke tahap 1.208 yang
diramalkan
 selari dengan pembelian pasangan itu dengan sasaran pada 1.221 dan 1.225. Saya cadangkan untuk mengekalkan perdagangan beli.

Carta graf harga EURUSD dalam mode real time
Kandungan artikel ini mencerminkan pendapat pengarang dan tidak semestinya menggambarkan kedudukan rasmi LiteFinance. Bahan yang disiarkan di Laman ini disediakan untuk tujuan maklumat sahaja dan tidak harus dianggap sebagai penyediaan nasihat pelaburan untuk tujuan arahan 2004/39/EC.
Rate artikel ini:
{{value}}
 ( {{count}} {{title}} )

Aktifkan JavaScript untuk melihat
ulasan pada Disqus
.


2021.08.18
2021.08.18

Kedudukan pound kuat. Ramalan pada 18.08.2021
Dmitri Demidenko
https://www.litefinance.org/ms/blog/authors/dmitri-demidenko/
Reaksi
GBPUSD
's terhadap data inflasi UK menyerupai penjualan khabar angina, membli dengan fakta. Siapa yang menjangkakan penurunan CPI seperti itu? Mungkin ada yang lebih tahu banyak daripada yang lain? Mari kita bincangkan tinjauan pasaran dan membuat rancangan perdagangan untuk
GBPUSD
 dan
EURGBP
.
Ramalan Fundamental Mingguan pound
Beberapa tahun yang lepas, ketika Marck Carney adalah ketua Bank England, pound terjebak dalam perbuatan itu. GBP memberi reaksi terhadap hasil mensyuarat BoE sebelum pelancaran rasmi. Penyiasatan terhadap kebocoran maklumat berakhir dengan penemuan akses peniaga ke saluran sandaran MPC. Nampaknya masalah itu selesai sepenuhnya. Namun, apa yang berlaku pada sterling pada awal minggu ketiga bulan Ogos mengingatkan “deja-vu”. Pada sesi perdagangan pada 17 Ogos, pasangan
GBPUSD
 turun pada tahap terendah pada bulan tersebut. Walaupun selera risiko global merosot disebut sebagai alasan utama, pada pendapat saya, ia berbeza.
Apabila pandangan ahli ekonomi dan pegawai BoE mengenai prospek inflasi Britain pada asasnya berbeza, dan perlepasan data CPI menunjukkan indikator dari 2.5% kepada 2%, menjadi menarik siapa yang dapat mengetahui tentang ini? Pound bertindakbalas terhadap kejutan dari harga pengguna dengan kejatuhan bukan sahaja terhadap dolar AS, tetapi juga terhadap euro sehari sebelum pengeluaran statistic penting. Kemudian membeli dengan fakta semual.
Dinamik inflasi sangat penting untuk meramalkan tindakan selanjutnya Bank of England dan nasib
GBPUSD
 dan
EURGBP
. Menurut BoE, indikator akan meningkat menjadi 4% pada akhir tahun 2021, meningkat sedikit lebih tinggi pada awal tahun depan, dan kemudian perlahan menjadi 2.5% pada akhir tahun. Pakar Bloomberg menjangkakan CPI akan meningkat kepada 3.3% dan 3.5% pada akhir suku keempat dan pertama, diikuti oleh penurunan kadar pertumbuhan hingga 1.8% pada akhir tahun depan. Ramalan pakar yang dibuat oleh Reuters memberikan angka 3.1%, 2.9% dan 2.6% pada akhir Disember, Mac dan Jun.
Dinamik ramalan inflasi di UK

Sumber: Bloomberg.
Oleh itu, Bank if England kelihatan jauh lebih hebat daripada para ahli ekonomi. Sekiranya ahli ekonomi betul, tidak perlu menaikkan kadar faedah pada Mei 2022, seperti yang diharapkan oleh pasaran wang. Kekecewaan kerana permulaan pengetatan monetary kemudian menekan pound. Pelabur keluar dari posisi belian GBPUSD dan harganya akan turun.
Dinamik jangkaan peubahan kadar BoE
Sumber: Bloomberg.
Saya tidak percaya bahawa kebimbangan pelabur adalah wajar. Pasaran buruh UK kuat, dan BoE akan mula menormalkan dasar monetary walaupun inflasi sedikit lebih tinggi daripada 2% untuk jangka masa yang panjang. Bilangan pekerja UK yang mendapat gaji meningkat kepada 28.9 juta, hanya 201,000 lebih sedikit berbanding pada bulan Mac 2020. Kadar pengangguran turun kepada 4.7% untuk tempoh tiga bulan hingga akhir bulan Jun, sementara pertumbuhan upah meningkat dari 7.4% kepada 8.6%. Adakah wajar mengekalkan rangsangan monetary pada kadar semasa? Berdasarkan perubahan gaji, Bank of England menjangkakan kadar inflasi UK akan mencapai 4%
Trading plan Mingguan EURGBP dan GBPUSD
Saya percaya dengan kekuatan ekonomi UK dan pound. Sekiranya kenaikan harga -
GBPUSD
 memecahkan tahap rintangan 1.377, pasangan ini akan meneruskan pengumpulan dalam julat1.375-1.4 yang disebut
sebelum ini
. Dalam kes ini, aka nada posisi belian yang bagus. Sekiranya
EURGBP
 tidak berjaya mencapai 0.854-0.8545, adalah relevan unutk menjual pasangan ini.

Carta graf harga GBPUSD dalam mode real time
Kandungan artikel ini mencerminkan pendapat pengarang dan tidak semestinya menggambarkan kedudukan rasmi LiteFinance. Bahan yang disiarkan di Laman ini disediakan untuk tujuan maklumat sahaja dan tidak harus dianggap sebagai penyediaan nasihat pelaburan untuk tujuan arahan 2004/39/EC.
Rate artikel ini:
{{value}}
 ( {{count}} {{title}} )

Aktifkan JavaScript untuk melihat
ulasan pada Disqus
.


2021.08.20
2021.08.20

Kejatuhan Aussie. Ramalan pada 19.08.2021
Dmitri Demidenko
https://www.litefinance.org/ms/blog/authors/dmitri-demidenko/
Ekonomi China semakin lemah, Koronavirus telah menakutkan Australia dan Fed berhasrat untuk menormalkan dasar monetari. Apa yang lebih buruk bagi bulls AUDUSD? Mari kira bincangkan tinjauan Forex dan membuat rancagan perdagangan bagi
AUDUSD
 dan
AUDJPY
.
Ramalan fundamental Suku Tahunan bagi Australian dolar
Masalah datang gandaan tiga kali. Sukar untuk membayangkan matawang Forex yang lebih merisaukan daripada dolar Australia. Kuncinya adalah kerana kemerosotan keadaan epidemiologi bukan satu-satunya masalah. Kelembapan ekonomi Cina, kejatuhan harga komoditi dan minat yang semakin meningkat terhadap dolar AS dengan latar belakang jangkaan permulaan normalisasi dasar monetari Fed menjadikan masalah kenaikan harga
AUDUSD
 tidak dapat ditanggung. Pasangan ini jatuh ke
sasaran yang lepas
 pada tahap 0.722 jauh lebih awal dari jangkaan. Bahagian bawah 9 bulan bukanlah hadnya.
Sementara pegawai Fed membuat spekulasi dan berapa banyak untuk mengurangkan QE, Reserve Bank Australia sudah siap untuk meningkatkan rangsangan monetari. Menurut minit mensyuarat Ogos, ini akan berlaku sekiranya berita buruk menjadi sangat buruk. Sejak itu, penutupan telah merebak dari Sydney ke Canberra dan 2,500 km ke utara, dua pertiga daripada 25 juta penduduk Australia terpencil, dan sektor peruncitan dan perkhidmatan tidak aktif. Hasilnya ramalan RBA pertumbuhan KDNK 4% di Australia pada tahun 2021 mulai kelihatan baik. Westpac menjangkakan ekonomi akan menguncup sebanyak 2.6% pada suku ketiga dan kemudian pulih menjelang Krismas.
Harapan bahawa KDNK akan pulih cepat setelah menguasai keadaan COVID-19, termasuk melalui vaksinasi yang dipercepatkan, telah memungkinkan Bank Rizab untuk mengekalkan rancangan pengeluaran QE pada bulan September. Bank Komenwel Autralia kurang optimis. Menurut bank, pemulihan ekonomi Australia pada akhir 2021 sangat mustahil. Jalan kea rah aliran menaik agak sukar, dan pertumbuhan KDNK pula tidak sekata. Dalam persekitaran seperti ini, tidak ada yang akan terkejut dengan peningkatan skala rangsangan wang. Jangan terpedaya dengan penurunan pengangguran pada bulan Julai kepada 4.6%. Pengiraan ini dibuat sebelum penguncian. NAB meramalkan pertumbuhan pengangguran kepada 5.6% pada akhir tahun.
Dinamik pengangguran di Australia

Sumber: Bloomberg.
Sekiranya pada separuh pertama tahun 2021 kenaikkan harga
AUDUSD
 disebabkan kedudukan pasaran komoditi yang kuat, maka penurunan pesat minyak, bijih besi dan komoditi lain yang dieksport oleh Australia menjadikan mereka mundur panik. Setelah Cina meningkatkan usaha untuk mengurangi pelepasan dalam industry baja ke puncaknya pada tahun 2030, harga bijih besi telah jatuh sekitar 26% selama sebulan yang lepas, dan ini menyebabkan Aussie turut terkesan.
Dinamik AUDUSD dan bijih besi
Sumber: Trading Economics.
Trading Plan Suku Tahunan
AUDUSD
 dan
AUDJPY
Sekiranya berlaku penurunan permintaan domestic Cina, serta ketakutan terhadap COVID-19, tidak ada prospek yang baik untuk dolar Australia. Lebih-lebih lagi, pembetulan indeks saham AS sedang berlaku, dan kemerosotan selera risiko global yang berkaitan dapat menyebabkan tamparan hebat kenaikan harga
AUDUSD
 dan menurunkan harga pasangan di bawah tahap utama secara psikologi 0.7. Teruskan dengan strategi penjualan.
Keadaan sekitar pasangan
AUDJPY
 kelihatan tidak baik.
Pada hari yang lain
 saya mencadangkan untuk membuka posisi jualan bagi AUDJPY kea rah 77.1. Berita buruk dari Australia telah meningkatkan risiko penurunan kepada 75.5, jadi gunakan pembetulan untuk menambah posisi penjualan.

Carta graf harga AUDUSD dalam mode real time
Kandungan artikel ini mencerminkan pendapat pengarang dan tidak semestinya menggambarkan kedudukan rasmi LiteFinance. Bahan yang disiarkan di Laman ini disediakan untuk tujuan maklumat sahaja dan tidak harus dianggap sebagai penyediaan nasihat pelaburan untuk tujuan arahan 2004/39/EC.
Rate artikel ini:
{{value}}
 ( {{count}} {{title}} )

Aktifkan JavaScript untuk melihat
ulasan pada Disqus
.


2022.03.16
2022.03.16

Kejatuhan minyak yang cepat. Ramalan pada 16.03.2022
Dmitri Demidenko
https://www.litefinance.org/ms/blog/authors/dmitri-demidenko/
Seseorang yang terbang tinggi mempunyai perjalanan yang jauh untuk jatuh. Aliran menaik
Brent
 menjadi taksub dengan pembelian dan dihukum berat kerana ini. Apa yang akan berlaku seterusnya dalam pasaran barangan hitam? Mari kita bincangkan topik tersebut dan buat pelan dagangan.
Fundamental analisis mingguan minyak
Kekurangan bekalan dalam pasaran membawa kepada kenaikan harga, pengurangan seterusnya dalam permintaan, dan penurunan nilai. Minyak tidak terkecuali. Harga
Brent
 naik terlalu tinggi dengan latar belakang konflik bersenjata di Ukraine. Dana lindung nilai, yang bimbang akan penurunan permintaan global, mula keluar dari belian bersih pada kadar terpantas sejak 2018. Akibatnya, harga Brent jatuh sebanyak 30% daripada paras tertinggi baru-baru ini. Kejatuhan itu ternyata begitu pantas sehingga mungkin ada perasaan bahawa pelabur tidak memahami skala pengeluaran tong Rusia dari pasaran. Jika ya, barang hitam boleh mencapai bahagian bawah setempat.
Dalam tinjauan terbarunya, OPEC tidak mahu menyesuaikan ramalannya. Organisasi itu menyatakan bahawa ketidakpastian menyebabkan perlu untuk menyemak semula penunjuk hampir setiap hari. Bagaimanapun, OPEC mengakui konflik geopolitik di Eropah Timur akan mempercepatkan inflasi, mengurangkan kuasa beli penduduk dan akan menyumbang kepada kelembapan dalam ekonomi global dan permintaan minyak. Disebabkan keadaan di Ukraine, JP Morgan menjangka KDNK global berkembang pada separuh pertama 2022 bukan sebanyak 4%, tetapi sebanyak 2.5%. Bank of America menurunkan ramalannya untuk tahun semasa daripada 4.3% kepada 3.6%.
Keadaan ini diburukkan lagi dengan wabak COVID-19 di China. Menurut Morgan Stanley, ini tidak akan membenarkan ekonomi pengguna minyak terbesar dunia berkembang pada suku pertama. Risiko kemelesetan yang semakin meningkat di Jerman menambah bahan api kepada kebakaran. Pada Oktober-Disember, KDNK Jerman merosot sebanyak 0.3%. Pada masa yang sama, penurunan paling cepat dalam Indeks Sentimen Ekonomi ZEW selama 31 tahun penyimpanan rekod menandakan risiko kemelesetan yang tinggi pada Januari-Mac.
Kemungkinan besar, AS tidak akan mengelakkan kelembapan KDNK juga. The Fed bersedia melakukan segala yang mungkin untuk membendung inflasi, termasuk mendorong negara ke dalam satu lagi kemelesetan. Bagaimanapun, Setiausaha Perbendaharaan Janet Yellen percaya bahawa keadaan tidak akan berakhir seperti ini. Bagaimanapun, minyak mula kembali sensitiviti terhadap dinamik USD, yang dipengaruhi oleh keputusan Fed.
Dinamik minyak dan Dollar AS
Sumber: Trading Economics.
Maklumat bahawa Rusia, walaupun dikenakan sekatan, akan terus mengambil bahagian dalam rundingan mengenai program nuklear Iran telah memberi tekanan kepada pembeli. Kedatangan tong tambahan dari Tehran di pasaran adalah alasan untuk menjual
Brent
.
Bagaimanapun, menurut Pengurusan Aset SPI, kuarantin di beberapa tempat di China boleh ditarik balik dengan cepat jika kes Omicron ternyata tidak begitu serius. Risiko COVID-19 semakin pudar, terutamanya disebabkan oleh kadar vaksinasi penduduk yang tinggi. Di samping itu, negara perlu mencapai sasaran KDNK 5.5% untuk 2022. Ini meningkatkan kemungkinan pakej rangsangan monetari baharu daripada PBoC dan meningkatkan permintaan minyak.
Pelan dagangan mingguan Brent
Oleh kerana rundingan antara Rusia dan Ukraine tidak begitu berjaya, boleh diandaikan bahawa harga
Brent
 telah mencapai paras rendah tempatan dan mungkin mula mengukuh dalam julat $95-115 setong. Pada masa yang sama, penembusan rintangan pada $106.5 boleh menjadi sebab untuk memasuki pembelian.
Carta graf harga UKBRENT dalam mode real time
Kandungan artikel ini mencerminkan pendapat pengarang dan tidak semestinya menggambarkan kedudukan rasmi LiteFinance. Bahan yang disiarkan di Laman ini disediakan untuk tujuan maklumat sahaja dan tidak harus dianggap sebagai penyediaan nasihat pelaburan untuk tujuan arahan 2004/39/EC.
Rate artikel ini:
{{value}}
 ( {{count}} {{title}} )

Aktifkan JavaScript untuk melihat
ulasan pada Disqus
.


2022.06.28
2022.06.28

Kejutan Franc akan datang. Ramalan setakat 28.06.2022
Dmitri Demidenko
https://www.litefinance.org/ms/blog/authors/dmitri-demidenko/
Sudah kira-kira dua minggu sejak SNB mengejutkan pasaran kewangan dengan menaikkan kadar sebanyak 50 mata asas. Pelabur masih tidak sedarkan diri. Thomas Jordan dan rakan-rakannya boleh membawa kejutan baru dengan mudah. Mari kita bincangkan prospek Forex dan buat pelan dagangan
USDCHF
.
Ramalan fundamental mingguan Swiss franc
Setiap bank ada strateginya. The Fed, bimbang akan berulangnya tantrum tirus pada 2013, menyediakan pasaran kewangan dengan teliti untuk mengeluarkan keputusannya sendiri, manakala SNB lebih suka mengejutkan pelabur. Pada 2011 dan 2014, pengawal selia Switzerland menurunkan kadar pada mesyuarat khas. Pada tahun 2015, SNB tiba-tiba pecah daripada tambatan euro. Pada 2022, ia mengejutkan semua pakar dan peniaga dengan menaikkan LIBOR 3 bulan sebanyak 50 mata asas. SNB membuat keputusan dengan cara lama, tanpa menerbitkan minit. Oleh itu, kejutan baru Thomas Jordan menyumbang kepada kejatuhan
USDCHF
.
Pada 2014, SNB bereksperimen dengan kadar negatif untuk menghalang pelabur daripada membeli Swissy sebagai aset selamat. Keadaan ekonomi dunia pada masa itu pada asasnya berbeza dengan keadaan semasa. Peningkatan risiko deflasi dan keperluan untuk menyokong eksport kerajaan memaksa SNB menyumbang kepada perang mata wang. Ini telah berlaku untuk sekian lama, kerana Switzerland diterangkan dengan sangat dekat dalam kajian manipulator mata wang AS bulan Jun. Ia adalah satu-satunya negara yang menembusi ambang dalam ketiga-tiga kategori pada 2021, termasuk lebihan akaun semasa, lebihan perdagangan AS dan campur tangan. Walau bagaimanapun, Washington tidak memasukkan Switzerland dalam senarai manipulator mata wang, menjelaskan ini dengan syarat khas.
Pada 2022, tahap inflasi yang tinggi mengubah peraturan pasaran, menjadikan bank pusat global mengambil bahagian dalam perang mata wang terbalik. Mata wang yang kukuh menjadi keutamaan, dan SNB tidak terkecuali, memberikan lebih banyak kejutan kepada pasaran. Goldman Sachs meramalkan bahawa pada 2023 kadar Libor akan meningkat kepada 1.25%; pasaran derivatif menjangkakan tindakan pengetatan monetari seterusnya pada bulan September, manakala Capital Economics memberi amaran bahawa ia mungkin berlaku lebih awal. Jangkaan kejutan baharu SNB menyokong franc Swiss, serta persekitaran asing yang menggalakkan.
Dinamik inflasi Switzerland dan kadar faedah SNB
Sumber: Trading Economics.
Di tengah-tengah beberapa faktor asas, pelabur nampaknya bersedia untuk menjual
EURCHF
 dan
GBPCHF
. Antara sebab utama ialah pertikaian mengenai protokol Ireland Utara, yang mengancam untuk meningkat menjadi perang perdagangan EU-UK, kebimbangan pelabur tentang meluaskan hasil Itali-Jerman sekiranya program anti-pemecahan zon euro gagal, dan kelemahan euro- ekonomi kawasan, mengehadkan keupayaan ECB.
USDCHF
 pelan dagangan untuk seminggu
Kenaikan harga USDCHF juga diturunkan. Bank of America memetik empat sebab untuk pengukuhan dolar AS yang berterusan. Pertama, Fed adalah salah satu penjaja yang paling agresif di kalangan bank pusat global. Selain itu, AS adalah negara bebas tenaga, manakala penurunan dalam pasaran saham menyokong permintaan untuk tempat selamat. Akhirnya, yuan yang lebih lemah menekan mata wang negara Eropah, yang diterajui eksport. Walau bagaimanapun, franc Swiss mempunyai faedahnya. Kebimbangan tentang stagflasi dan kemelesetan di AS, yang dikaitkan dengan penurunan hasil Perbendaharaan, mencadangkan seseorang boleh menambah
penjualan
, memasuki tahap 0.962. Sasaran penurunan adalah 0.94 dan 0.92.
Carta graf harga USDCHF dalam mode real time
Kandungan artikel ini mencerminkan pendapat pengarang dan tidak semestinya menggambarkan kedudukan rasmi LiteFinance. Bahan yang disiarkan di Laman ini disediakan untuk tujuan maklumat sahaja dan tidak harus dianggap sebagai penyediaan nasihat pelaburan untuk tujuan arahan 2004/39/EC.
Rate artikel ini:
{{value}}
 ( {{count}} {{title}} )

Aktifkan JavaScript untuk melihat
ulasan pada Disqus
.


2021.11.19
2021.11.19

Kemenangan mudah Euro. Ramalan setakat 19.11.2021
Dmitri Demidenko
https://www.litefinance.org/ms/blog/authors/dmitri-demidenko/
Tidak kira betapa kuatnya trend, pembetulan tidak dapat dielakkan. Sama ada ia akan bermula untuk
EURUSD
 sekarang atau sedikit kemudian adalah tidak penting. Perbezaan dalam dasar monetari dan pertumbuhan ekonomi akan menekan pasangan itu ke bawah. Mari kita bincangkan prospek Forex dan buat pelan dagangan.
Ramalan fundamental Euro Mingguan
Rekod tertinggi ke-66 S&P 500 pada 2021 tidak menggalakkan EURUSD menanggung begitu juga khabar angin tentang kenaikan kadar Bank of England selepas pengeluaran data inflasi UK. Walau bagaimanapun, mengambil keuntungan tidak lebih daripada menyingkirkan balast. Kebanyakan peniaga akan menahan seluar pendek mereka manakala yang pengecut, seperti biasa, akan mendapat keuntungan yang jauh lebih sedikit. Untuk pembetulan yang mendalam ke atas, harus ada faktor yang lebih penting, yang telah hilang setakat ini.
Pelabur akhirnya memahami kata-kata Christine Lagarde bahawa pertaruhan pada kenaikan kadar ECB pada 2022 tidak sepadan dengan rancangan pengawal selia. Dalam ucapannya kepada Parlimen Eropah, presiden ECB menegaskan bahawa mengetatkan dasar monetari akan mendatangkan lebih banyak mudarat daripada kebaikan, dan syarat untuk kenaikan kadar tidak akan dipenuhi tahun depan. Akibatnya, pasaran wang mengalihkan jangkaan untuk kenaikan kadar kepada 2023, dan euro telah melemah berbanding dolar AS dan mata wang dunia yang lain.
Perlu diingat bahawa apabila
EURUSD
 didagangkan berhampiran 1.1 pada penghujung 2019, spekulatif  penjualan bersih euro adalah jauh lebih tinggi daripada sekarang. Aliran menurun masih jauh dari keletihan, dan kebanyakan pelabur memahami perkara ini.
Dinamik Posisi Spekulatif pada Matawang Utama
Sumber: Bloomberg, Saxobank
Aliran menurun
EURUSD
 adalah berdasarkan perbezaan dalam dasar monetari. Walaupun ECB tidak memikirkan tentang menaikkan kadar, Fed bersedia untuk mengetatkan dasar monetari. Malah bila salah seorang bersikap dovish pada FOMC yang paling kuat, Presiden Federal Reserve Bank of Chicago, Charles Evans, mengatakan bahawa kenaikan kadar pada 2022 mungkin sesuai. Presiden Rizab Persekutuan Atlanta Raphael Bostic berkata beliau melihat kenaikan kadar faedah akan berlaku pada pertengahan 2022.
Pakar Reuters lebih konservatif. Menurut ramalan konsensus mereka, kadar dana persekutuan akan meningkat buat kali pertama pada suku keempat 2022, diikuti dengan dua lagi kenaikan pada suku pertama dan kedua 2023. Kadar itu dijangka mencecah 1.25% - 1.5% menjelang akhir tahun 2023. Pada masa yang sama, 27 daripada 42 penganalisis percaya bahawa adalah perlu untuk mula mengetatkan dasar monetari lebih awal, pada bulan September. Menurut Bank America, tekanan berganda kenaikan harga dan gaji akan membuatkan bank pusat menaikkan kadar pada musim panas, jika tidak lebih awal.
Pakar Reuters menjangkakan bahawa KDNK AS akan meningkat daripada 2% kepada 4.8% pada suku keempat, dan menjelang akhir 2022, ekonomi akan berkembang sebanyak 3.9%. Presiden Fed New York John Williams percaya bahawa pemulihan sedang berjalan dengan stabil, Amerika Syarikat mempunyai peningkatan besar dalam pekerjaan, dan pengangguran menurun dengan cepat. Walau bagaimanapun, keadaan berbeza di kawasan euro dengan krisis tenaga dan ancaman perang perdagangan EU-UK.
Trading Plan Mingguan
EURUSD
Perbezaan dalam dasar monetari dan pertumbuhan ekonomi akan menggalakkan
EURUSD
 menurun untuk beberapa lama. Oleh itu, adalah relevan untuk menjual pasangan itu pada lantunan daripada rintangan 1.143, 1.1455, dan 1.1495 atau jika pasangan itu turun di bawah sokongan pada 1.133.

Carta graf harga EURUSD dalam mode real time
Kandungan artikel ini mencerminkan pendapat pengarang dan tidak semestinya menggambarkan kedudukan rasmi LiteFinance. Bahan yang disiarkan di Laman ini disediakan untuk tujuan maklumat sahaja dan tidak harus dianggap sebagai penyediaan nasihat pelaburan untuk tujuan arahan 2004/39/EC.
Rate artikel ini:
{{value}}
 ( {{count}} {{title}} )

Aktifkan JavaScript untuk melihat
ulasan pada Disqus
.


2021.06.21
2021.06.21

Kenaikan minyak penuh dengan ketidaktentuan. Ramalan pada 21.06.2021
Dmitri Demidenko
https://www.litefinance.org/ms/blog/authors/dmitri-demidenko/
Sementara IEA sedang menggesa syarikat penggali untuk membuka paip mereka, pertumbuhan pantas permintaan minyak global menjadikan ianya tidak mustahil untuk harga
Brent
 untuk kembali kepada  $100 satu tong. Mari kita bincangkan dalam pandangan Forex dan membina pelan dagangan
Ramalan fundamental minyak suku tahun
Minyak adalah diantara beberapa aset yang boleh bertahan dengan pertumbuhan pesat Dollar AS. Semuanya terima kasih kepada pemulihan ekonomi global. Menurut kepada ramalan IEA, permintaan minyak global akan meningkat sebanyak 5.4 juta bpd dalam 2021 dan sebanyak 3.1 juta bpd, yang mana, ianya akan kembali kepada paras pra pandemik pada tahun depan. Harga telah membuat perkara itu.
Terdapat tiga tempoh yang berbeza di dalam jangka hayat pasaran minyak: pra-kemelesetan, masa kemelesetan, dan selepas kemelesetan. Sebelum COVID-19, para pelabur belajar untuk meramalkan kondisi pasaran dengan agak tepat. Pertikaian adalah tentang penyimpangan di dalam pembekalan atau permintaan untuk 100 ribu b/d. Pandemik telah menyebabkan angka ini untuk meningkat sekurang kurangnya pada 10 kali ganda. Sewaktu kemelesetan, permintaan telah jatuh merudum, menyebabkan penyimpanan minyak global untuk melonjak tinggi. Terdapat masalah dimana tidak ada tangka simpanan minyak yang mencukupi. Telah terdapat contango di dalam pasaran dan harga telah menjunam.
Kondisi pasaran minyak
Sumber: Bloomberg.
Selepas satu tahun, semuanya telah terbalik. Disebabkan oleh pembangunan model perniagaan yang lebih selamat dan lebih hijau oleh pembuat AS, keiinginan untuk meningkatkan keberkesanan pelaburan, atau disebabkan oleh penurunan tajam di dalam pendapatan pada 2020, pembuatan minyak di Amerika Syarikat jauh daripada paras puncak, dan angka jentera galian menurun separuh daripada masa sebelum pandemic. Jika sebelum kemelestan, posisi Amerika Syarikat dan OPEC sering menentukan, kini pasaran minyak dikawal oleh OPEC dan Russia.
Untuk permintaan minyak, ianya pulih sepenuhnya di China, pertumbuhan pesat di AS dan Eropah, begitu juga satu peningkatan di dalam situasi epidemiologikal di India telah menyumbang kepada kenaikan di dalam harga
Brent
 dan
WTI
. Goldman Sachs menjangkakan yang permintaan global telah mencapai 97 juta bpd, naik daripada 95 juta bpd beberapa minggu yang lalu. Sebelum pandemic, angka itu adalah sekitar 100 juta bpd. Secara teorinya, ianya mempunyai had. Pada satu masa, permintaan akan memuncak disebabkan oleh peningkatan penggunaan kenderaan elektrik dan campur tangan kerajaan dalam mencari jalan untuk menjauhkan rakyat mereka daripada minyak. Bilakah ini akan berlaku? Dalam 5, 15, atau 50 tahun? Di masa itu, aliran menaik
Brent
 dan
WTI
 boleh meneruskan kenaikan, yang mana tidak boleh dijangka disebabkan oleh ketidaktentuan di dalam pasaran.
Tidak Iran mahupun potensi nya meningkat di dalam pembuatan OPEC+, yang mana mungkin diluluskan pada 1 Julai, adalah menggentarkan buat minyak. Jika Tehran dan Washington bersetuju untuk kembali urusan nuklear yang dibatalkan oleh Donald Trump, pembubaran sekatan akan mendorong kepada peningkatan di dalam pembuatan daripada kadar semasa 2.1 juta bpd kepada 3.8 juta bpd. Jika proses ini berlanjutan, pasaran tidak akan melihat tong baru. Peningkatan pembuatan OPEC+ dirasakan sebagai optimism Pakatan tentang kondisi pasaran, supaya pertumbuhan pembuatan tidak akan diprovok pembetulan yang serius. Tambahan lagi,  IEA memanggil syarikat galian untuk membuka paip mereka, sementara kenaikan harga minyak sedang merasa keperitan dengan pemulihan ekonomi global yang perlahan.
Pelan dagangan suku tahun
Brent

Pada pendapat saya, kenaikan
Brent
 masih jauh dari berakhir. Satu kenaikan di dalam permintaan global boleh menolak harga Brent kepada $80-85 per tong di dalam suku ketiga. Saya mencadangkan untuk mengekalkan
posisi beli
 yang telah dibuka pada paras $64.9 per tong dan beransur ansur menambah posisi beli pada pembetulan.

Carta graf harga UKBRENT dalam mode real time
Kandungan artikel ini mencerminkan pendapat pengarang dan tidak semestinya menggambarkan kedudukan rasmi LiteFinance. Bahan yang disiarkan di Laman ini disediakan untuk tujuan maklumat sahaja dan tidak harus dianggap sebagai penyediaan nasihat pelaburan untuk tujuan arahan 2004/39/EC.
Rate artikel ini:
{{value}}
 ( {{count}} {{title}} )

Aktifkan JavaScript untuk melihat
ulasan pada Disqus
.


2023.02.21
2023.02.21

Kepercayaan mengekalkan USD hidup. Ramalan pada 21.02.2023
Dmitri Demidenko
https://www.litefinance.org/ms/blog/authors/dmitri-demidenko/
Selalunya, selepas pelepasan data kukuh, indeks saham AS berkembang. Namun, pasaran telah lama menilai data melalui prisma bagi dasar kewangan Fed. Harapan untuk kesinambungan kitaran kenaikan kadar mengukuhkan dollar. Mari bincangkan topik ini dan membina pelan dagangan
EURUSD
.
Ramalan fundamental mingguan Dollar AS
Dasar Fed telah menjadi sesatu yang didorong data untuk beberapa bulan sekarang. Namun, reaksi pasaran terhadap statistik makro AS menunjukkan yang angka adalah kurang penting berbanding reaksinyi. Biasanya, data ekonomi yang kukuh membolehkan indeks saham meningkat disebabkan jangkaan yang lebih baik untuk keuntungan korporat. Namun, pasaran telah lama melihat data melalui prisma dasar kewangan Fed. Bank pusat telah menaikkan kadar sebanyak 450 mata asas, dan ekonomi kekal berdaya tahan. Ini bermakna bahawa lebih baik data, lebih besar kemungkinan kos pinjaman akan meningkat melebihi 5.25%.
Situasi yang hamper sama berlaku dalam zon euro, dimana kenaikan CCI kali kelima berturut turut tidak mengukuhkan euro. Menurut kepada Nomura, kajian pengguna sebelum ini telah terlebih jangkaan tinjauan negatif untuk pertumbuhan ekonomi. Di tengah-tengah jangkaan yang lebih rendah, daya tahan zon euro dan keupayaannya untuk mengelakkan kemelesetan mendorong kenaikan EURUSD dari Disember hingga Januari. Persoalannya, adakah prospek pertumbuhan KDNK jangka pendek berlebihan dalam tinjauan pendapat? Jika pasaran benar-benar berpendapat demikian, maka data PMI zon euro yang kukuh boleh melemahkan pasangan matawang utama.
Dinamik keyakinan pengguna zon euro
Sumber: Financial Times.
Reaksi terhadap data adalah elemen penting bagi formasi harga Forex. Namun, dalam banyak kes, ianya boleh dibandingkan kepada turun naik jangka pendek
EURUSD
. Untuk memahami trend, adalah penting untuk memahami retorik. Pada awal tahun 2023, semua orang tertumpu pada kelembapan inflasi yang pesat dan permulaan kemelesetan yang tidak lama lagi. Sekarang semuanya berbeza.
Isu henti sebentar telah menjadi amat popular di dalam pasaran. Tetapi tidak dalam sekatan kewangan Fed tetapi dalam dinamik inflasi. Ianya mungkin plateau sebelum jatuh dengan lebih lanjut. Dalam hal ini, bank pusat akan terpaksa menaikkan kadar lebih daripada jangkaan. Ini akan mencetuskan kemerosotan yang lebih mendalam daripada jangkaan pelabur tahun ini. Kemelesetan adalah berita yang sangat buruk untuk
S&P 500
. Menurut penyelidikan oleh Deutsche Bank, dalam tempoh tersebut, indeks saham luas telah menurun secara purata sebanyak 24% sejak 1946. Kini jelas mengapa statistik makro yang kukuh menyebabkan saham jatuh. Pasaran sedang menunggu kemelesetan kemudian tetapi lebih mendalam.
Selera risiko yang semakin buruk menyokong Dollar AS, dengan ramalan bagi puncak lebih tinggi dalam kos pinjaman atau para pelabur menghindari idea pembalikan dovish dalam 2023. Namun, pembetulan EURUSD telah terhenti. Ini mungkin disebabkan oleh prospek optimistik bagi ekonomi AS dan Eropah serta penstabilan perbezaan kadar faedah Fed-ECB. Untuk mempercepatkan kejatuhan euro, peningkatan dalam kemungkinan menaikkan kadar dana persekutuan sebanyak 50 mata asas pada bulan Mac diperlukan.
Pelan dagangan mingguan
EURUSD
Ketidakupayaan
EURUSD
 untuk meningkat ke atas 1.07 menandakan kelemahan aliran menaik. Selagi pasangan kekal di bawah paras ini, fokus pada penjualan dalam arah 1.058 - 1.061.
Carta graf harga EURUSD dalam mode real time
Kandungan artikel ini mencerminkan pendapat pengarang dan tidak semestinya menggambarkan kedudukan rasmi LiteFinance. Bahan yang disiarkan di Laman ini disediakan untuk tujuan maklumat sahaja dan tidak harus dianggap sebagai penyediaan nasihat pelaburan untuk tujuan arahan 2004/39/EC.
Rate artikel ini:
{{value}}
 ( {{count}} {{title}} )

Aktifkan JavaScript untuk melihat
ulasan pada Disqus
.


2021.11.16
2021.11.16

Keputusan dolar lebih penting daripada masa. Ramalan setakat 16.11.2021
Dmitri Demidenko
https://www.litefinance.org/ms/blog/authors/dmitri-demidenko/
Walaupun ECB menandakan masa dengan dasar monetarinya yang sangat mudah, Fed mungkin tidak lama lagi akan menamatkan QE dan menaikkan kadar. Bagaimanakah perbezaan dalam dasar monetari akan menjejaskan
EURUSD
? Mari kita bincangkan prospek Forex dan buat pelan dagangan.
Ramalan Fundamental Mingguan US dolar
Gabenor Bank Kanada Tiff Macklem berkata ekonomi semakin hampir untuk memenuhi syarat untuk menaikkan kadar faedah. Bank pusat harus memberi tumpuan kepasa hasil dan bukannya pada garis masa. Apabila pengawal selia memulakan QE, mereka menganggap program itu akan brakhir pada penghujung wabak. Apabila keputusan itu dicapai, pengawal selia boleh menamatkan program belian aset, seperti yang dilakukan oleh BoC. Masalahnya, Fed bukanlah Bank of Canada. Pengeluaran rangsangan awal oleh gergasi sedemikian boleh mengakibatkan panic dalam pasaran kewangan, mengukuhkan lagi dolar AS.
Semua orang mengatakan bahawa Fed bertindak terlalu perlahan. Menurut Jefferies, AS telah memasuki pasaran pekerjaan paling sukar sejak 1950-an. Walaupun faktor sementara yang menyumbang kepada peningkatan inflasi sebanyak 1.5% hilang pada tahun 2022, upah, yang dianggarkan sumbangannya pada 1% akan terus memacu kenaikan harga pengguna. Ini tidak mungkin berubah pada tahun hadapan, memaksa Fed untuk bertindak agresif akhirnya. Bekas presiden Federal Reserve Bank of Newyork William Dudley, percaya bahawa bank pusat akan mula menaikkan kadar dana persekutuan dan dengan cepat membawanya kepada 3% yang jauh lebih tinggi daripada 1.75% yang dijangkakan oleh pengawal selia menjelang akhir tahun 2024.
Kini, jangkaan pelabur mendahului ramalan fed untuk kadar dana persekutuan, tetapi bagaimana jika mereka bertukar tempat? Pasaran derivative menganggarkan peluang dua kenaikan kadar pada 2022 pada 83%. Selepas mensyuarat FOMC September, ia adalah 22%. Derivatif CME memberi isyarat bahawa bank pusat akan menaikkan kadar tiga kali dengan kebarangkalian 54%. Peningkatan dalam ramalan menggalakkan penurunan
EURUSD
 untuk menembusi paras terendah 16 bulan.
Kenaikan harga euro trlalu lemah untuk melawan. Menurut ramalan pakar Bloomberg, inflasi kawasan euro akan mencapai 4.2% pada akhir 2021, tetapi dalam setahun ia akan perlahan kepada 1.6%, iaitu di bawah sasaran 2% ECB.
Ramlaan untuk inflasi kawasan euro

Sumber: Bloomberg
Christine Lagarde berkata mereka melihat pertumbuhan gaji tahun depan berpotensi meningkat agak lebih daripada tahun ini, tetapi risiko kesan pusingan kedua, termasuk gangguan rantaian bekalan, kekal terhad. Pasaran buruh Eropah adalah kurang fleksibel berbanding Amerika, dan terdapat lebih sedikit masalah bekalan di kawasan euro berbanding di AS, yang menghadkan kemungkinan kenaikan gaji dan inflasi yang berlebihan. Dalam persekitaran sedemikian, ECB boleh memanjangkakan QE sehingga 2023. Dan walaupun Deutsche Bank menggesa ECB mengurangkan rangsangan monetari memetic kesan sampingan yang berlebihan, Jerman bukanlah satu-satunya negara di kawasan eurso. Bank Pusar Eropah harus mengambil kira kepentingan semua negara kawasan euro, yang juga menghadkan prospek normalisasi monetari.
Trading plan Mingguan EURUSD
Perbezaan dalam dasar monetari Fed dan ECB adalah pemacu penurunan harga utama untuk
EURUSD
. Tidak jelas di mana harga akan berhenti jatuh. Ia boleh boleh menjadi stabil pada tahap 1.133 dan 1.122 yang ditunjukkan pada bulan
November
 atau terus jatuh lebih rendah. Nordea Markets menjangka untuk melihatnya pada tahap 1.085 pada penamat 2022 dna ramalan ini yang kelihatan hebat baru-baru ini, semakin nyata. Ia adalah relevan untuk menahan dagangan jual yang dimasukkan pada
1.157
 dan
1.1435
 dan menambah kepada kedudukan pada pembetulan.

Carta graf harga EURUSD dalam mode real time
Kandungan artikel ini mencerminkan pendapat pengarang dan tidak semestinya menggambarkan kedudukan rasmi LiteFinance. Bahan yang disiarkan di Laman ini disediakan untuk tujuan maklumat sahaja dan tidak harus dianggap sebagai penyediaan nasihat pelaburan untuk tujuan arahan 2004/39/EC.
Rate artikel ini:
{{value}}
 ( {{count}} {{title}} )

Aktifkan JavaScript untuk melihat
ulasan pada Disqus
.


2022.03.21
2022.03.21

Ketidakstabilan Aussie tinggi. Ramalan pada 21.03.2022
Dmitri Demidenko
https://www.litefinance.org/ms/blog/authors/dmitri-demidenko/
AUDUSD
 dagangan sangat tidak menentu. Harga meningkat apabila majoriti berpendapat ia sepatutnya jatuh, dan jatuh apabila semua faktor menunjukkan pertumbuhan. Harga cuba menentukan arah aliran. Apabila itu berlaku, semuanya akan menjadi jelas. Mari kita bincangkan topik tersebut dan buat pelan dagangan.
Fundamental analisis mingguan Dollar Australia
Setiap orang membuat kesilapan. Dana lindung nilai telah mengalami masalah dengan dolar Australia beberapa kali. Pada mulanya, peniaga membuat kesilapan dengan mengharapkan penurunan selera risiko global akan menyebabkan harga AUD jatuh. Mereka kemudian berharap Aussie mengukuh dengan latar belakang rali pesat komoditi, tetapi wabak COVID-19 di China merosakkan segala-galanya. Akhir sekali, jualan aktif daripada
AUDUSD
 telah bermula. Bagaimanapun, harga pasangan itu meningkat apabila pasaran menjadi tenang, manakala China menggembirakan pedagang dengan pengeluaran data makroekonomi, pengenalan insentif pada masa hadapan dan penambahbaikan dalam situasi epidemiologi. Adakah dana lindung nilai akan terus melakukan kesilapan yang sama?
National Australia Bank menyatakan bahawa peniaga masih memegang seluar pendek bersih AUD dan sebaik sahaja terdapat berita positif dari Ukraine, mereka akan cuba menyingkirkannya. Ini mewujudkan prasyarat untuk kesinambungan kenaikan
AUDUSD
 menuju 0.75. Menurut ramalan konsensus pakar Bloomberg, pasangan yang dianalisis akan mengakhiri tahun pada tahap yang disebutkan di atas.
Dinamik AUDUSD dan posisi jual bersih
Sumber: Bloomberg.
Nampaknya corak hitam Aussie sudah berakhir. Saham kini jauh lebih tinggi daripada sebelum konflik Rusia-Ukraine. Hasil Perbendaharaan AS telah meningkat. Indeks ketakutan VIX jauh lebih rendah berbanding zaman sebelum perang, dan
S&P 500
/ nisbah emas meningkat dengan kukuh, menunjukkan peningkatan dalam selera risiko global.
Dinamik S&P 500 dan hasil bon AS
Sumber: Bloomberg.
Keadaan di dalam negara tidak lebih buruk. Keterpencilan wilayah Australia dari zon perang dan ledakan dalam pasaran komoditi memberi kesan positif kepada ekonominya. Pengangguran pada Februari jatuh ke paras terendah 13.5 tahun sebanyak 4%. Sekiranya berlaku penurunan lagi, angka ini akan mencapai tahap 1970-an. Inflasi juga semakin pantas. Oleh itu, perubahan dalam pendirian RBA kelihatan agak logik. Philip Lowe tidak menolak bahawa kadar tunai boleh dinaikkan seawal 2022. Pasaran derivatif mengandaikan bahawa buat kali pertama ini akan berlaku pada bulan Jun, dan meramalkan kira-kira lima tindakan sekatan monetari tahun ini.
Bagaimanapun, sikap berpuas hati pasaran mungkin memainkan jenaka kejam terhadap dolar Australia. Pelabur percaya bahawa kegagalan pada hari-hari pertama perang akan memaksa Rusia ke meja rundingan. Ini boleh menimbulkan kemarahan Moscow. Penggunaan senjata moden dipenuhi dengan peningkatan jumlah mangsa, kemusnahan dan malapetaka kemanusiaan. AS dan negara lain berkemungkinan akan mengukuhkan sekatan, menjejaskan selera risiko global. Bolehkah Australia melalui ini?
Pelan dagangan mingguan AUDUSD
Ia agak mungkin. Lagipun, AUD bertahan pada permulaan konflik bersenjata di Ukraine, berkat wilayah terpencil Australia dan rali pesat minyak dan komoditi lain. Masa akan menentukan. Dalam pada itu, harga
AUDUSD
 semakin berkurangan. Bentuk belian apabila harga melantun daripada sokongan pada 0.735 dan 0.731 dengan keluar mandatori di atas. Walau bagaimanapun, risiko utama strategi ini ialah peningkatan ketara konflik di Eropah Timur.

Carta graf harga AUDUSD dalam mode real time
Kandungan artikel ini mencerminkan pendapat pengarang dan tidak semestinya menggambarkan kedudukan rasmi LiteFinance. Bahan yang disiarkan di Laman ini disediakan untuk tujuan maklumat sahaja dan tidak harus dianggap sebagai penyediaan nasihat pelaburan untuk tujuan arahan 2004/39/EC.
Rate artikel ini:
{{value}}
 ( {{count}} {{title}} )

Aktifkan JavaScript untuk melihat
ulasan pada Disqus
.


Kiwi bersedia. Ramalan pada 22.11.2022

2022.11.22
2022.11.22

Kiwi bersedia. Ramalan pada 22.11.2022
Dmitri Demidenko
https://www.litefinance.org/ms/blog/authors/dmitri-demidenko/
Sepanjang bulan lalu, dollar New Zealand telah menjadi matawang prestasi terbaik G10, setelah mengukuh berbanding dolar AS sebanyak 6.8%. Apakah sebab kemaraan sedemikian? Mari kita bincangkan dari prospek Forex dan membuat satu pelan dagangan
NZDUSD
.
Ramalan fundamental minguan New Zealand dollar
Sementara Fed memberi isyarat memperlahankan tahap pengetatan kewangan, dan beberapa bank pusat di Amerika Latin, termasuk Brazil, Chile dan Colombia, akan berubah menjadi dovish, Reserve Bank of New Zealand bersedia untuk mempercepatkan proses kenaikan kadar. Keadaan ini membolehkan Kiwi naik ke bahagian atas senarai prestasi terbaik di kalangan mata wang G10 sepanjang bulan lalu. Sejak pertengahan Oktober,
NZDUSD
 telah meningkat sebanyak 6.8%, dan aliran menaik sedang mara.
Mengikuti lima kenaikan kadar berturut turut, RBNZ akan menaikkan kos pinjaman sebanyak 75 mata asas pada mesyuaratnya pada 23 November. Ini adalah pendapat 15 daripada 21 pakar Bloomberg. Ia akan menjadi langkah pengawal selia yang terluas dalam sejarah kadar sejak 1999. Ianya akan meningkat ke paras tertinggi sejak 2008. Sebab utama yang diberikan ialah pecutan inflasi di New Zealand kepada 7.2% pada suku ketiga, yang melebihi pusat ramalan bank sebanyak 6.4%, serta kenaikan jangkaan inflasi ke paras tertinggi sejak 1991.
Dinamik unjuran dan inflasi sebenar di New Zealand
Sumber: Bloomberg.
Harga pengguna adalah yang paling tertinggi kerana permintaan domestik. Ini adalah bukti daripada data dagangan asing. Defisit perdagangan asing pada Oktober meningkat kepada paras tertinggi baru sepanjang masa sebanyak NZ$12.9 di tengah-tengah dinamik import yang melampaui (+25%) berbanding eksport (+15%).
Dinamik dagangan imbangan New Zealand
Sumber: Bloomberg.
Namun, tidak semua penganalisa yakin dengan kenaikan kadar 75-basis-point dalam November. Swap kadar faedah menganggarkan kebarangkalian pergerakan sedemikian pada 55%, dan penyokong dasar kewangan yang berterusan pada kadar yang sama merujuk kepada kesan kumulatif. Sejak permulaan kitaran sekatan kewangan pada Oktober 2021, kadar itu telah meningkat sebanyak 325 mata asas, dan kesannya terhadap ekonomi nyata dengan selang masa..
Siling kos pinjaman menjadi sangat penting. Dalam ramalan Ogosnya, Bank Rizab menyatakan yang kadar tunai akan memuncak kepada 4%, yang cukup untuk membawa inflasi kembali dalam jarak sasaran 1%-3%. Namun, melihat kepada dinamik semasa, ia menjadi jelas siling adalah lebih tinggi. 8 daripada 15 pakar Bloomberg percaya kadar akan meningkat kepada 4.5% atau lebih, dan 6 daripada mereka menjangkakan 5% atau lebih.
Satu lagi pengetatang kewangan yang agresif dari RBZN menolak
NZDUSD
 naik walaupun dengan headwinds, seperti kemerosotan keadaan epidemiologi di China dan penurunan selera risiko global di tengah-tengah kejatuhan indeks saham AS. Saya rasa itu berlaku kerana pelabur kini sanggup membeli New Zealand dollar melalui berita untuk kemudian menjualnya berdasarkan fakta.
Pelan dagangan mingguan
NZDUSD

Jika bank pusat memutuskan untuk menaikkan kadar tunai sebanyak 75 mata asas, pertumbuhan
NZDUSD
 melebihi 0.615, diikuti dengan pulangan di bawah tahap ini, ianya akan menjadi sebab untuk menjual pasangan itu. Langkah yang lebih kecil, sebagai contoh, 50 mata asas, boleh merempuh kiwi serta-merta. Dalam senario ini, anda mungkin boleh menjual NZDUSD jika harga menembusi paras sokongan di 0.6095.
Carta graf harga NZDUSD dalam mode real time
Kandungan artikel ini mencerminkan pendapat pengarang dan tidak semestinya menggambarkan kedudukan rasmi LiteFinance. Bahan yang disiarkan di Laman ini disediakan untuk tujuan maklumat sahaja dan tidak harus dianggap sebagai penyediaan nasihat pelaburan untuk tujuan arahan 2004/39/EC.
Rate artikel ini:
{{value}}
 ( {{count}} {{title}} )

Aktifkan JavaScript untuk melihat
ulasan pada Disqus
.


2022.07.20
2022.07.20

Kiwi berusaha untuk mengelakkan kemelesetan. Ramalan pada 20.07.2022
Dmitri Demidenko
https://www.litefinance.org/ms/blog/authors/dmitri-demidenko/
Hakikat bahawa RBNZ adalah antara pengawal selia pertama yang mula menaikkan kadar tidak bermakna apa-apa. Kiwi sangat lemah untuk masa yang lama, dan pulih hanya pada separuh kedua bulan Julai. Mari kita bincangkan prospek Forex dan buat pelan dagangan
NZDUSD
.
Ramalan fundamental mingguan dolar New Zealand
Walaupun Reserve Bank of New Zealand adalah salah satu peneraju sekatan monetari global dan telah menaikkan kadar faedah utama sepuluh kali ganda daripada 0.25% kepada 2.5% (meningkat sebanyak 50 mata asas pada setiap tiga mesyuarat terakhir), ini tidak membantu. Kenaikan NZDUSD. Tiupan angin telah menyebabkan masalah kepada mereka sejak sekian lama, dan hanya berharap ekonomi dunia dapat mengelak kemelesetan membolehkan Kiwi pulih.
Sejak permulaan sekatan monetari RBNZ pada Oktober tahun lepas,
NZDUSD
 telah jatuh kira-kira 11%. Walaupun pegawai RBNZ meninggalkan ruang untuk pengetatan monetari selanjutnya pada mesyuarat terakhir mereka, ini tidak menjamin bahawa pasangan itu akan mula berkembang. Pertumbuhan kadar tunai masa hadapan sebanyak 150 mata asas menjelang akhir tahun 2022 telah pun dinilai ke dalam kadar pertukaran NZD oleh pasaran hadapan. Langkah luas yang diambil oleh Fed untuk mengejar pesaingnya sedang bermain di tangan penurunan
NZDUSD
. Selain itu, kelembapan dalam sektor perumahan New Zealand boleh mendorong siling kadar RBNZ sebenar kepada 3% berbanding 4% yang diunjurkan pada masa ini.
Sebaliknya, pecutan inflasi New Zealand pada suku kedua daripada 6.9% kepada 7.3% menunjukkan bahawa RBNZ tidak mungkin melakukan tugas utamanya. Pengeluaran data ini menyumbang kepada pertumbuhan NZDUSD. Kemudian pemacu kenaikan harga lain campur tangan.
Dinamik kadar tunai dan inflasi di New Zealand

Sumber: Bloomberg.
Kebimbangan terhadap kemelesetan global memaksa pelabur menggunakan USD sebagai aset selamat sambil menyemarakkan permintaan yang lebih rendah untuk komoditi dan harga yang lebih rendah, yang memberi tekanan kepada mata wang komoditi seperti kiwi. Semakin kukuh mata wang dolar itu kelihatan, semakin banyak masalah yang dihadapi oleh pasaran komoditi. Minyak, tembaga dan asetnya yang lain disebut harga dalam mata wang AS. Selain itu, pengukuhan USD di seluruh Forex mengurangkan kos pengeluaran, meningkatkan bekalan dan menyumbang kepada kejatuhan harga selanjutnya.
Pada masa yang sama, dolar AS yang kukuh memburukkan lagi laporan korporat syarikat AS, menyebabkan indeks saham jatuh, memburukkan selera risiko global dan meningkatkan tekanan ke atas
NZDUSD
.
Pelan Dagangan Mingguan
NZDUSD

Penjualan derivatif dan saham berlaku dengan latar belakang kebimbangan mengenai pendekatan kemelesetan global dengan pusat gempa di AS dan zon euro. Walau bagaimanapun, statistik makro AS yang kukuh dan maklumat bahawa Rusia tidak akan memotong bekalan gas sepenuhnya ke Eropah mengubah keadaan secara dramatik. Pelabur kini menjangkakan pendaratan lembut. Dalam keadaan sedemikian, kenaikan harga
NZDUSD
 mempunyai peluang untuk pulih. Masukkan pembelian dengan sasaran pada 0.634 dan 0.643 selepas penembusan rintangan pada 0.627.

Carta graf harga NZDUSD dalam mode real time
Kandungan artikel ini mencerminkan pendapat pengarang dan tidak semestinya menggambarkan kedudukan rasmi LiteFinance. Bahan yang disiarkan di Laman ini disediakan untuk tujuan maklumat sahaja dan tidak harus dianggap sebagai penyediaan nasihat pelaburan untuk tujuan arahan 2004/39/EC.
Rate artikel ini:
{{value}}
 ( {{count}} {{title}} )

Aktifkan JavaScript untuk melihat
ulasan pada Disqus
.


2023.05.24
2023.05.24

Kiwi di penghujung. Ramalan pada 24.05.2023
Dmitri Demidenko
https://www.litefinance.org/ms/blog/authors/dmitri-demidenko/
Tidak seperti Fed, yang menjangkakan pendaratan lembut, Reserve Bank of New Zealand sedang meramalkan kemelesetan. RBNZ telah habiskan pengetatan kewangan, dan Fed masih boleh menaikkan kadar. Apa yang ia katakana? Mari bincangkan pandangan Forex dan membina pelan dagangan
NZDUSD
.
Ramalan fundamental bulanan New Zealand dollar
Apabila inflasi global telah perlahan, tidak kira berapa tinggi anda menaikkan kadar atau bagaimana agresif anda lakukannya. Ianya penting bila anda mengakhirinya. Dengan menutup pintu untuk mengetatkan lagi dasar monetari selepas menaikkan kadar tunai kepada 5.5%, Reserve Bank of New Zealand telah menekan kiwi.
NZDUSD
 pada masa ini telah menjunam sebanyak 1.5%, dan ia boleh terus jatuh dalam nilai.
Sekata kewangan kali ke 12 berturut turut RBNZ telah diramalkan oleh 21 daripada 25 pakar Reuters dan tidak datang sebagai satu kejutan untuk pelabur. RBNZ telah kekal fokus pada melekukkan inflasi, mengangkat kadar sebanyak 525 mata asas sejak Oktober 2021. Ini merupakan rentetan pengetatan dasar yang paling agresif sejak kadar tunai rasmi diperkenalkan pada tahun 1999. Wellington bertindak lebih pantas daripada Washington, tetapi ini tidak membantu dolar New Zealand. Selepas permulaan yang mengagumkan pada 2022, kiwi kehilangan kira-kira 6% daripada nilainya daripada paras tertinggi Februari. Penghujung kitaran sekatan monetari dan kemelesetan yang diramalkan oleh Bank Rizab menjadikan prospek NZDUSD menurun.
Ramalan RBNZ untuk New Zealand

Sumber: Bloomberg.
Namun, ramalan RBNZ dalam Mei tampak lebih positif berbanding Februari. Pendapat tentang bank pusat dipengaruhi oleh ramalan kerajaan, yang tidak melihat kepada penurunan dalam GDP sama sekali. Perbendaharaan percaya pemulihan bencana, pelancongan yang berkembang pesat, dan dasar fiskal yang kurang ketat akan memberikan lebih banyak sokongan kepada ekonomi daripada yang dijangkakan. Namun, pegawai ambil perhatian bahawa pertumbuhan kekal lembap, dan pasaran buruh semakin merosot.
Ramalan kerajaan New Zealand untuk GDP

Sumber: Bloomberg.
Ianya seperti bank pusat sedang membawa perjangkaan selari dengan reality. Pasaran lebih risau tentang ramalannya bagi puncak kadar tunai pada paras semasa dan keengganan untuk mengubahnya sehingga pertengahan 2024. Pakar Bloomberg tidak bersetuju dengan keputusan ini. Mereka percaya bahawa kesan pengetatan monetari akan memaksa RBNZ untuk mengurangkan kadar seawal 2023. Anjakan dovish adalah faktor penurunan harga untuk NZDUSD.
Tambahan lagi, pelabur secara beransur ansur kehilangan ilusi mereka tentang peralihan Fed kepada rangsangan kewangan. Kebarangkalian pertumbuhan dalam kadar dana persekutuan pada bulan Jun dianggarkan oleh derivatif pada 37% dan pada bulan Julai - pada 49%. Perbezaan dasar monetari akan menyokong penurunan harga
NZDUSD
.
Satu lagi sebab untuk trend menurun kiwi adalah ekonomi China sedang pulih lebih perlahan dari yang dijangkakan. Citigroup telah memberi amaran “perangkap yakin”, manakala Oxford Economics menulis tentang ekonomi "menghancurkan tembok besar". Namun, keadaan mungkin berubah pada separuh kedua 2023. Jika ekonomi terkemuka Asia memperoleh momentum, kiwi akan meneruskan aliran menaik.
Pelan dagangan bulanan
NZDUSD
Akhirnya, ramalan itu kekal satu hypothesis, sementara trend menurun
NZDUSD
 berterusan disebabkan kepada perbezaan dalam dasar kewangan oleh RBNZ dan Fed, begitu juga dengan jurang pertumbuhan di antara dua ekonomi. Saya mencadangkan menjual
NZDUSD
 dengan sasaran pada 0.6 dan 0.59.

Carta graf harga NZDUSD dalam mode real time
Kandungan artikel ini mencerminkan pendapat pengarang dan tidak semestinya menggambarkan kedudukan rasmi LiteFinance. Bahan yang disiarkan di Laman ini disediakan untuk tujuan maklumat sahaja dan tidak harus dianggap sebagai penyediaan nasihat pelaburan untuk tujuan arahan 2004/39/EC.
Rate artikel ini:
{{value}}
 ( {{count}} {{title}} )

Aktifkan JavaScript untuk melihat
ulasan pada Disqus
.


2023.06.28
2023.06.28

Kiwi dihentak dengan kebenaran. Ramalan pada 28.06.2023
Dmitri Demidenko
https://www.litefinance.org/ms/blog/authors/dmitri-demidenko/
Tidak seperti Fed, yang meluahkan keyakinan pendaratan lembut untuk ekonomi AS, Reserve Bank of New Zealand lebih jujur, mendakwa yang kemelesetan diperlukan untuk menekan inflasi turun. Bagaimana ia mengesankan
NZDUSD
? Mari bincangkan pandangan Forex dan membina pelan dagangan.
Ramalan fundamental bulanan New Zealand dollar
Tiga bank terbesar New Zealand meramalkan yang walaupun jika ekonominya mampu untuk keluar dari kemelesetan teknikal, ianya akan merosot kedalam kemelesetan baru. Kesan penuh kenaikan kadar 525 mata asas masih belum datang dan akan menjejaskan isi rumah apabila kos pinjaman meningkat. Bloomberg menjangkakan pengembangan KDNK sifar berbanding +2.7% pada 2022. Ditambah dengan berita membimbangkan dari China, kemelesetan berganda mencadangkan trend menurun tidak lama lagi untuk NZDUSD.

Reserve Bank of New Zealand adalah pengasas dalam pengetatan monetari. Ia telah mula menaikkan kadar tunai pada Oktober 2021 dan membawa kadar kepada puncak 5.5% dalam 20 bulan. Ia lebih pantas dan lebih tinggi daripada Fed. Pada masa yang sama, penghujung kitaran pengetatan dasar monetari pada akhir Mei mengejutkan mata wang tempatan. Namun begitu, dolar New Zealand berjaya pulih berikutan peningkatan selera risiko global dan jeda dalam pengetatan monetari Fed.

Tidak seperti bank pusat lain, RBNZ tidak berbunyi samar. Gabenornya berlata kemelesetan adalah diperlukan untuk memenangi pertarungan menentang inflasi tinggi. Kemelesetan teknikal berlaku di New Zealand pada permulaan 2022 dan 2023. Pada masa yang sama, pertumbuhan harga pengguna akhirnya mula perlahan.
Dinamik inflasi di New Zealand

Sumber: Bloomberg.
Penghujung bagi kitaran kenaikan kadar adalah negatif untuk matawang tempatan. Posisi lemah kiwi bertambah buruk oleh berita yang datang daripada China. Keuntungan industry telah jatuh sebanyak 12% dalam Mei, dan perbelanjaan pelancongan domestik sewaktu sambutan Dragon Boat Festival baru baru ini lebih rendah berbanding sebelum wabak. Jualan rumah dan kereta juga merudum. Ekonomi rakan dagangan utama pulih lebih perlahan daripada jangkaan, membawa kepada kelemahan teruk yuan dan memberi tekanan kepada mata wang proksinya, AUD dan NZD.

Selain itu, penganalisis Bloomberg menjangkakan pengurangan selanjutnya dalam kadar pinjaman 1 tahun PBoC kepada 2.6%, peningkatan dalam perbelanjaan infrastruktur, dan potongan cukai untuk pengguna. Langkah-langkah rangsangan harus memulihkan permintaan domestik dan aliran menaik NZDUSD dalam jangka sederhana.
Dinamik kadar faedah PBoC

Sumber: Bloomberg.
Saya rasakan kiwi boleh terus jatuh. Diantara pendorong bearish adalah pertumbuhan jurang diantara AS dan New Zealand dan perbezaan dalam dasar monetari Fed dan RBNZ. Pasaran futures menjangkakan kenaikan 25 mata asas dalam kadar dana persekutuan kepada 5.5% pada bulan Julai dengan kebarangkalian 77%. Derivatif meningkatkan peluang pertumbuhannya kepada 5.75% menjelang akhir tahun daripada 10% kepada 20% selepas beberapa siri data domestik AS yang kukuh.
Pelan dagangan bulanan NZDUSD
Namun, dalam separuh kedua
tahun ini, disebabkan kepada pemecutan pemulihan ekonomi China ditengah tengah rangsangan fiskal dan monetari, trend NZDUSD boleh menaik. Dalam hal ini, adalah wajar untuk beralih daripada jualan jangka pendek dengan sasaran 0.603, 0.0595, dan 0.588 kepada pembelian jangka sederhana dan panjang pada lantunan daripada tahap sokongan ini.
Carta graf harga NZDUSD dalam mode real time
Kandungan artikel ini mencerminkan pendapat pengarang dan tidak semestinya menggambarkan kedudukan rasmi LiteFinance. Bahan yang disiarkan di Laman ini disediakan untuk tujuan maklumat sahaja dan tidak harus dianggap sebagai penyediaan nasihat pelaburan untuk tujuan arahan 2004/39/EC.
Rate artikel ini:
{{value}}
 ( {{count}} {{title}} )

Aktifkan JavaScript untuk melihat
ulasan pada Disqus
.


2022.08.15
2022.08.15

Kiwi dijangka menurun. Ramalan setakat 15.08.2022
Dmitri Demidenko
https://www.litefinance.org/ms/blog/authors/dmitri-demidenko/
Di pasaran, kelebihan mata wang selalunya berkesan, dan kemudian kadarnya mula menurun. Kenaikan harga
NZDUSD
 menetapkan syarat mereka selama beberapa minggu, tetapi menjelang pertengahan Ogos, keadaan telah berubah. Mari kita bincangkan prospek Forex dan buat pelan dagangan.
Ramalan fundamental mingguan dolar New Zealand
Peningkatan pesat dalam indeks saham AS, mengharapkan kenaikan kadar tunai keempat berturut-turut oleh RBNZ pada bulan Ogos dan pemulihan beransur-ansur ekonomi China membantu
NZDUSD
 untuk berkembang ke tahap tertinggi sejak awal bulan Jun dan mencapai sasaran 0.634 dan 0.643 yang dinyatakan dalam
artikel sebelum ini.
 Walau bagaimanapun, data terkini China mengecewakan manakala pengetatan monetari agresif RBNZ telah pun diberi harga dalam sebut harga. Oleh itu, semakin tinggi
S&P 500
 naik, semakin sukar ia akan jatuh.
Selepas data pengeluaran perindustrian dan jualan runcit Julai yang mengecewakan, People's Bank of China mengurangkan pinjaman satu tahun daripada 2.85% kepada 2.75% dan kadar faedah 7 hari daripada 2.1% kepada 2%. Pada masa yang sama, pengawal selia China menambah 2 bilion yuan kecairan kepada sistem perbankan. Bagaimanapun, pasaran mengambil data yang lemah dan rangsangan monetari sebagai isyarat bahawa ekonomi China berada dalam masalah. Kadar yuan telah merosot ke paras terendah mingguan berbanding dolar AS, menarik
NZDUSD
 kebawah.
Dinamik penunjuk ekonomi China
Sumber: Bloomberg.
Adalah diragui bahawa peningkatan dalam kadar tunai sebanyak 50 mata asas pada mesyuarat RBNZ pada 17 Ogos membantu kenaikan harga semula. Ya, Adrian Orr dan rakan-rakannya lebih agresif daripada Fed. Pegawai RBNZ telah meningkatkan kadar sebanyak 275 mata asas sejak permulaan kitaran, berbanding 225 mata asas Fed. Walau bagaimanapun, semakin tinggi kos pinjaman meningkat, semakin sedikit mereka yang tinggal untuk mencapai siling. Di samping itu, kumpulan pengawal selia, yang diketuai oleh AS, telah menjadi semakin bergantung pada data. USD, AUD dan mata wang lain jatuh selepas tindakan sedemikian.
Dinamik kadar rasmi dan jangkaan kadar RBNZ
Sumber: Bloomberg.
Saya juga ragu-ragu tentang kemaraan
S&P 500
. Pasaran seolah-olah terlupa tentang kemelesetan dan memberi tumpuan kepada menurunkan kadar dana persekutuan pada 2023 selepas keluaran data yang menunjukkan kelembapan dalam inflasi AS. Walau bagaimanapun, kemelesetan masih mungkin. Ini dibuktikan dengan penurunan dalam permohonan gadai janji ke paras terendah sejak penutupan pertama, pertumbuhan tanpa gangguan bagi permohonan untuk faedah pengangguran sejak Mac, pengurangan dalam pesanan kilang baharu dan peningkatan dalam inventori.
Walaupun harga pengguna AS telah melepasi kemuncaknya dan kadar pertumbuhan mereka akan jatuh, tidak pasti Fed akan berhenti menaikkan kadar. Pasaran buruh yang kukuh tidak mungkin membenarkan inflasi jatuh di bawah 3.5-4%. Pengetatan monetari akan berterusan sehingga 2023.
S&P 500
 akan sedar tentang ini tidak lama lagi.
Pelan dagangan mingguan
NZDUSD
Oleh itu, kelebihan utama dolar New Zealand telah berjaya. Kelemahan ekonomi China, penurunan kelajuan sekatan monetari RBNZ dan kemerosotan selera risiko global memungkinkan untuk memasuki penjualan
NZDUSD
 menuju 0.63 dan 0.623.
Carta graf harga NZDUSD dalam mode real time
Kandungan artikel ini mencerminkan pendapat pengarang dan tidak semestinya menggambarkan kedudukan rasmi LiteFinance. Bahan yang disiarkan di Laman ini disediakan untuk tujuan maklumat sahaja dan tidak harus dianggap sebagai penyediaan nasihat pelaburan untuk tujuan arahan 2004/39/EC.
Rate artikel ini:
{{value}}
 ( {{count}} {{title}} )

Aktifkan JavaScript untuk melihat
ulasan pada Disqus
.


2023.01.20
2023.01.20

Kiwi ditinggal tanpa Perdana Menteri. Ramalan pada 20.01.2023
Dmitri Demidenko
https://www.litefinance.org/ms/blog/authors/dmitri-demidenko/
Apabila Liz Truss meletak jawatan sebagai PM Great Britain, pound telah melonjak secara tiba tiba. NZ dollar kekal stabil. Reaksi berbeza dua matawang bebbeza menunjuk kepada situasi berbeza. Mari bincangkan politik, ekonomi dan "angin asing" dan membuat pelan dagangan untuk
NZDUSD
.
Ramalan fundamental bulanan untuk Dollar NZ
Untuk menjadi PM, anda perlu ada "cukup minyak dalam tangki" dan minyak lebih untuk situasi majeure. Perletakan jawatan Jacinda Ardern sebagai PM adalah seperti bolt dari biru. Walaupun penarafan Labor Party jatuh kepada 33%, lima peratus lebih rendah daripada pesaing utama - Parti Nasional - ramai yang masih percaya penduduk asal Hamilton dan Labor akan meraikan kemenangan pada bulan Oktober. Kini rancangan memerlukan semakan. Kegawatan politik biasanya merupakan berita yang tidak menyenangkan bagi sesuatu matawang, jadi kestabilan
NZDUSD
 boleh diletak pada "sisi kredit."
Jacinda Ardern pernah menjadi Wanita termuda bagi ketua kerajaan dalam negara maju dan memenangi kemenangan yang hebat dalam pilihan raya baru selepas kejayaan menentang pandemik COVID-19. Namun, masalah ekonomi melemahkan kuasanya. Pertarungan dengan inflasi memaksa Reserve Bank untuk memulakan kitaran sekatan kewangan yang paling agresif dalam beberapa dekad: ia menaikkan kadar tunai kepada 4.25% dan menandakan kenaikan selanjutnya kepada 5.5%.
Inflasi NZ dan kadar RBNZ

Sumber: Trading Economics.
Ekonomi NZ kini merasakan implikasi dari resolusi NZRB. Selepas harga perumahan meningkat hampir 30% pada 2021, ianya telah jatuh merudum lebih pantas berbanding di Kanada, Great Britain, atau AS, dengan ianya didorong oleh kadar gadai janji tinggi. Pemilik rumah telah menerima pukulan satu-dua, manakala sektor hartanah berada dalam kemelesetan yang berisiko merebak ke seluruh ekonomi. Bank Rizab meramalkan kemelesetan tidak akan mendalam dan panjang, tetapi pelabur berasa ragu-ragu.
Lebih lebih lagi kerana aktiviti perniagaan sektor pembuatan telah jatuh di bawah paras kritikal 50 untuk 3 bulan berturut turut. Pada masa yang sama, sentimen perniagaan jatuh ke paras terendah sejak 1970-an. Tujuh puluh peratus syarikat menjangkakan keadaan ekonomi akan bertambah buruk dalam 12 bulan akan datang. Mereka bimbang tentang kejatuhan permintaan domestik dan meramalkan pekerjaan dan pelaburan yang lebih rendah akibatnya.
Trend sentiment perniagaan NZ

Sumber: Bloomberg.
Latar belakang sedemikian mempertikaikan yang kadar tunai akan meningkat sebanyak 75 mata asas, yang diramalkan oleh pasaran derivatif, pada mesyuarat RBNZ pertama pada 2023. Ekonomi yang lemah dan ketidak tentuan politik, yang mungkin akan bertahan sehingga 7 Februari ditengah tengah pilihanraya ketua Labor Party dan Perdana Menteri, mengukuhkan risiko bagi kenaikan lebih kecil — +50 mata asas — yang sepatutnya mengekang
NZDUSD
 di atas kertas.
Pelan dagangan bulanan
NZDUSD
Dengan itu, pertarungan Dollar NZ untuk peneraju di antara matawang G10 nampak lebih mengejutkan dalam keadaan sedemikian. Ianya berkongsi tempat ketiga dan keempat bersama euro, hanya menghasilkan kepada pound British dan dolar Australia. Pemacu utama rali
NZDUSD
 adalah sekatan kewangan lebih perlahan Fed dan pembukaan semula ekonomi China. Saya rasakan faktor asing akan mengatasi faktor negatif domestik, dan pasangan akan meningkat kepada 0.66 dan 0.678. Nasihat saya adalah untuk membeli.
Carta graf harga NZDUSD dalam mode real time
Kandungan artikel ini mencerminkan pendapat pengarang dan tidak semestinya menggambarkan kedudukan rasmi LiteFinance. Bahan yang disiarkan di Laman ini disediakan untuk tujuan maklumat sahaja dan tidak harus dianggap sebagai penyediaan nasihat pelaburan untuk tujuan arahan 2004/39/EC.
Rate artikel ini:
{{value}}
 ( {{count}} {{title}} )

Aktifkan JavaScript untuk melihat
ulasan pada Disqus
.