2020.05.18
2020.02.05

Pengenalan kepada Analisis Volume Spread (Master dalam pasaran. Bahagian 1)
Michael Hyipov
https://www.litefinance.org/ms/blog/authors/mikhail-hypov/
Bagaimana anda mengenal pasti kekuatan pasaran? Bagaimana untuk mengetahui jika pasaran sedang kukuh atau lemah?
Analisis Volume Spread: Jumlah, Pengumpulan, Pengedaran, Pedagang yang kuat dan lemah, Klimaks Membeli dan Klimaks Menjual
Rakan-rakan sekalian!
Dalam artikel ini, saya akan mula menulis mengenai kaedah analisis pasaran yang menarik berdasarkan jumlah dagangan, Analisis Volume Spread (VSA), yang dibangunkan oleh penganalisis kewangan terkenal Tom Williams. Ia merupakan pendekatan yang tidak biasa di mana ia menangani bagaimana pembuat pasaran memanipulasi tindakan orang ramai.
Saya tidak mahu hanya mengulangi buku tersebut, oleh itu, dalam siri artikel ini, saya akan memberi tumpuan kepada aplikasi praktikal oleh kaedah tersebut dengan rujukan tradisional terhadap perdagangan mata wang crypto.
Dalam pelajaran pertama, saya akan berbincang mengenai prinsip teori pembentukan pasaran dan bagaimana pedagang yang mempunyai modal besar mempengaruhi sentimen pasaran. Saya akan menerangkan konsep-konsep utama yang akan saya gunakan sepanjang pembelajaran ini. Oleh itu, anda perlu membaca artikel ini jika anda berminat terhadap VSA dan ingin ketahui lebih terperinci mengenai tindakan pedagang besar.
Pada akhirnya, saya akan memberikan contoh salah satu prinsip asas bacaan pasaran yang membolehkan seseorang mengenal pasti kekuatan pasaran.
Oleh itu, marilah kita mula!
Apakah itu jumlah dagangan?
Walaupun anda baru sahaja memulakan kerjaya perdagangan anda, anda mungkin pernah melihat frasa berikut: "Pasaran akan meningkat apabila permintaan melebihi penawaran. Dan sebaliknya, pasaran akan menurun apabila penawaran melebihi permintaan." Marilah kita mengkaji prinsip-prinsip yang dicadangkan oleh frasa ini untuk memahami apakah yang dimaksudkan dengan jumlah dagangan.
Bagi pedagang yang tidak pernah mendengar istilah yang sama, saya harus menerangkan bahawa, dalam perdagangan, ianya adalah bilangan lot yang didagangkan di pasaran dalam tempoh yang ditentukan. Pertama sekali, perlu difahami bahawa jumlah yang diambil secara berasingan tidak akan memberikan banyak maklumat. Walau bagaimanapun, jika anda membandingkan jumlah semasa dengan hari sebelumnya, seminggu atau sebulan yang lalu, anda dapat melihat dengan jelas perubahan dalam aktiviti perdagangan.
Untuk memahami proses pasaran dengan lebih baik, mari kita bandingkan perubahan dalam jumlah dengan spread harga. Ia akan menunjukkan sentimen pedagang besar: kenaikan harga atau penurunan harga. Perlu diingati, spread tersebut adalah perbezaan antara harga tertinggi dan terendah dalam tempoh tertentu.
Untuk lebih jelas, saya telah warnakan harga spread BTCUSD pada bulan Oktober dengan warna biru.
Dalam praktikal, pergerakan harga tidak selalunya selaras dengan aktiviti pasaran semasa. Seringkali berlaku apabila, berikutan kenaikan yang kecil dalam jumlah, harga akan meningkat secara mendadak dan mengelirukan ramai pedagang. Tetapi jika anda memahami konsep inersia, semuanya akan menjadi jelas. Dalam keadaan ini, pasaran boleh dibandingkan dengan kereta yang sedang dipandu dalam kelajuan tinggi untuk menaiki bukit akan mengambil beberapa masa walaupun pemandu telah menekan pemecut.
Apakah itu Analisis Volume Spread?
Kaedah
Analisis Volume Spread
 memberikan pendekatan yang susah terhadap analisis pasaran, menentukan hubungan antara harga, spread, dan jumlah dagangan. Jumlah sering dikaitkan dengan jumlah aktiviti yang berlaku, spread harga yang terbabit pula menunjukkan pergerakan harga pada jumlah tersebut.
Kita menentukan hubungan di antara kedua-dua parameter ini untuk mengetahui nisbah penawaran dan permintaan yang sering tercetus oleh perdagangan yang dimasuki oleh pedagang besar, di mana ia dianggap sebagai penyebab utama pasaran bergerak dalam arah tertentu di kalangan pedagang. Oleh itu, kita boleh mengenal pasti punca pergerakan harga, dan berdasarkan punca tersebut, dapat meramal pergerakan harga pada masa hadapan.
Prinsip pergerakan harga dalam pasaran kewangan
Jumlah, seperti trend pasaran, boleh meningkat atau menurun.
Jumlah menaik
 adalah peningkatan jumlah yang sedang bergerak ke atas dan peningkatan jumlah yang sedang bergerak ke bawah.
Jumlah menurun
 adalah penurunan jumlah yang sedang bergerak ke bawah dan penurunan jumlah yang sedang bergerak ke atas.
Seterusnya, saya akan memperkenalkan konsep accumulation dan distribution.
Pengumpulan
 membawa maksud membeli seberapa banyak stok yang boleh, tanpa membuatkan harga bertentangan dengan pembelian anda sendiri, sehingga menjadi sedikit, atau tiada lagi saham yang tersedia pada tahap harga yang telah anda beli. Pembelian ini biasanya berlaku selepas penurunan harga berlaku dalam pasaran saham dan terdapat harga terbaik untuk membeli.
Sebaik sahaja kebanyakan stok telah dikeluarkan dari tangan pedagang yang lain (individu persendirian biasa), akan terdapat sedikit, atau tiada stok yang tinggal untuk dijual kepada harga yang lebih tinggi. Itulah rintangan terhadap pergerakan menaik telah dihapuskan. Oleh itu, dalam situasi ini, kita boleh menjangkakan kenaikan harga sehingga sindiket pedagang melihat harga tersebut menjadi cukup tinggi untuk menjual aset yang baru sahaja mereka beli.
Pengedaran
 adalah penjualan aset tersebut, di mana secara idealnya harus dilakukan tanpa meletakkan harga ke bawah terhadap penjualan pembuat pasaran. Operasi ini dilakukan untuk mengambil keuntungan daripada penjualan terhadap pasaran yang sedang meningkat. Selain itu, kebanyakan pedagang besar ini akan meletakkan posisi besar untuk menjual, bukan pada harga semasa yang tersedia, tetapi pada harga tertentu.
Sekiranya penjualan begitu besar hingga membuatkan harga untuk menurun, penjualan akan berhenti dan harga tersebut akan disokong, di mana ia memberikan pembuat pasaran dan pedagang lain peluang untuk menjual lebih banyak aset pada wave seterusnya. Apabila pedagang profesional telah menjual sebahagian besar aset mereka, pasaran menurun akan bermula kerana pasaran akan cenderung untuk menurun tanpa sokongan dari pedagang profesional.
Kini, anda dapat memahami bahawa Pedagang besar dapat melihat kedua-dua bahagian pasaran pada masa yang sama, di mana ia memberikan mereka kelebihan yang besar berbanding pedagang biasa. Bagi anda untuk memahami pasaran dengan lebih baik, konsep Pedagang yang kuat dan lemah haruslah dikaji dengan lebih mendalam.
Pedagang yang kuat
adalah orang profesional yang berdagang di sebelah pasaran yang tepat. Modal asas mereka kebiasaannya besar, dan mereka selalunya boleh membaca pasaran dengan tahap keberkesanan yang tinggi. Walaupun mereka mahir, Pedagang yang kuat masih akan mengalami kerugian, tetapi kerugian tersebut akan menjadi kecil kerana mereka telah belajar untuk menutup kerugian perdagangan dengan cepat. Satu siri kerugian yang kecil dianggap sebagai perbelanjaan perniagaan.
Pedagang yang lemah
adalah
biasanya pedagang baru dalam pasaran. Mereka biasanya tidak mempunyai modal yang besar dan kurang bersedia menghadapi kerugian, terutamanya jika kebanyakan modal mereka hilang dengan cepat, di mana secara tidak langsung keputusan akan dibuat berdasarkan emosi.
Jika kita menggabungkan konsep-konsep ini dengan yang konsep yang telah diterangkan di atas, kita boleh merumuskan bahawa: Pasaran Menaik berlaku apabila terdapat pemindahan saham yang besar daripada pedagang yang lemah kepada pedagang yang kuat, secara umumnya, memberi kerugian terhadap pedagang yang lemah. Pasaran menurun berlaku apabila terdapat pemindahan stok yang besar dari pedagang yang kuat kepada pedagang yag lemah, secara umumnya, memberi keuntungan kepada pedagang yang kuat.
Apabila pasaran bergerak dari satu trend utama kepada yang lain, akan berlaku peristiwa yang disebut sebagai Klimaks Membeli atau Klimaks Menjual. Secara ringkasnya, ia adalah ketidakseimbangan penawaran dan permintaan yang menyebabkan pasaran menurun berubah menjadi pasaran menaik, atau sebaliknya.
Klimaks Membeli berlaku apabila terdapat permintaan yang besar untuk membeli aset, dan pedagang dan pembuat pasaran mula menjual aset mereka, sehingga kenaikan harga untuk pergi lebih tinggi menjadi mustahil. Selain itu, di bar kenaikan harga, jumlah dilihat sangat tinggi, disertai oleh harga tertinggi yang baru dan spread yang besar. Pada akhir klimaks pembelian, pasaran akan ditutup di pertengahan atau harga tertinggi bar tersebut.
Klimaks Penjualan, seperti yang anda dapat lihat dari namanya, adalah bertentangan dengan klimaks pembelian dan ianya berlaku apabila terdapat penjualan yang besar. Ia mempunyai jumlah yang sangat tinggi dalam pergerakan ke bawah, disertai dengan spread yang besar dan harga mencapai harga terendah yang baru. Dalam fasa terakhir klimaks penjualan, harga akan ditutup di pertengahan atau harga terendah bar.
Punca pembalikan harga
Dua sebab utama yang menghasilkan pembalikan trend pasaran jangka masa panjang:
1. Majoriti pedagang akan panik setelah melihat kejatuhan yang besar di pasaran (kebiasaannya pada berita buruk) dan selalunya akan mengikuti naluri mereka untuk menjual. Pedagang profesional, mempunyai pendapat berlainan dengan persoalan, "Adakah sindiket perdagangan dan pembuat pasaran telah bersedia menerima penjualan panik pada tahap harga terkini?" Jika mereka telah bersedia, maka ianya adalah petanda baik yang menunjukkan kekuatan pasaran.
2. Selepas kenaikan yang ketara, majoriti akan menjadi marah apabila terlepas dari pergerakan ke atas dan akan tergesa-gesa untuk membeli, biasanya pada berita baik. Ia termasuk pedagang yang sudah mempunyai posisi beli dan mahukan lebih banyak. Pada peringkat ini, pedagang profesional akan bertanyakan kepada diri mereka sendiri, "Adakah sindiket perdagangan mula menjual ke dalam pembelian?" Jika ya, maka penjualan besar-besaran adalah tanda kelemahan yang teruk.
Asas-asas memahami pasaran
Pertama sekali, anda perlu memahami bahawa kesemua pasaran bergerak dalam apa yang dikatakan sebagai 'fasa'. Dengan memperlihatkan perubahan dalam jumlah dan spread harga kita dapat melihat pasaran sedang terbentuk untuk menjalani fasa seterusnya. Fasa yang lebih panjang akan menghasilkan pergerakan yang lebih besar, dan fasa yang lebih pendek akan menghasilkan pergerakan yang lebih kecil. Selain itu, kami akan membahagikan spread kepada kategori besar, kecil, atau sedikit dalam analisis ini.
Bagaimana untuk menentukan jika pasaran sedang lemah atau kukuh
Posisi beli dan jual daripada pedagang dari seluruh dunia secara umumnya diproses dan diselaraskan oleh pembuat pasaran. Ianya adalah tugas mereka untuk membentuk pasaran. Untuk membentuk pasaran mereka harus mempunyai saham yang besar untuk diperdagangkan. Jika mereka tidak mempunyai jumlah yang mencukupi untuk didagangkan pada tahap harga semasa, mereka boleh menggerakkan harga ke tahap yang lebih sesuai.
Terdapat situasi apabila, selepas pergerakan ke atas, anda meletakkan posisi beli ke pasaran yang semakin meningkat dan anda mungkin menerima harga yang baik dari bursa tersebut. Mengapa anda menerima harga yang baik? Adakah para profesional ini memutuskan bahawa mereka menyukai anda dan telah membuat keputusan untuk menjadi pemurah dengan memberikan beberapa keuntungan kepada anda? Sebabnya berbeza. Nilai pasaran oleh pembuat pasaran atau aset mungkin menjadi lebih rendah berbanding anda kerana mereka telah menerima pesanan yang mencukupi dan hanya ingin menghabiskannya dengan cepat, jangkakan penurunan harga atau adalah lebih baik berdagang di sideway.
Tindakan sedemikian diulang beberapa kali dengan setiap pembeli lain akan membuatkan spread pada hari tersebut kekal kecil, dengan membataskan pengakhiran bahagian atas spread harga tersebut. Jika sebaliknya para pembuat pasaran mempunyai pandangan untuk menaikkan harga, mereka akan meningkatkan harga pada posisi pembelian anda, dan memberikan anda harga yang kelihatannya tidak baik. Tindakan ini secara berulang kali, membuatkan spread menjadi lebih besar kerana harganya sentiasa dinaikkan pada hari itu.
Oleh itu, melalui pemerhatian terhadap spread bar tersebut, kita dapat mengetahui pendapat pedagang yang dapat melihat kedua-dua bahagian di pasaran.
Contoh lain adalah apabila anda mencari jurang pasaran atau jurang harga. Istilah ini dalam analisis teknikal merujuk kepada keadaan apabila terdapat jurang antara penutupan harga bar sebelumnya dan harga pembukaan bar seterusnya. Contohnya, pasaran akan membentuk jurang apabila para pembuat pasaran dapat menarik seberapa banyak pedagang ke dalam pasaran yang lemah dan kemudian mengalami kerugian dan mewujudkan ketegangan tambahan. Sebagai peraturan, jurang yang lemah sentiasa berada di zon harga tertinggi yang baru, apabila berita baik diterbitkan dan pasaran menaik akan kelihatan seperti ia kekal selama-lamanya.
Saya mesti menekankan bahawa terdapat juga jenis tindakan yang sama dalam pasaran yang kukuh, tetapi dalam kes kedua ini, anda akan mempunyai kawasan perdagangan yang rata. Pedagang yang telah terperangkap dalam channel tersebut (juga disebut sebagai 'julat dagangan'), hanya mahukan satu perkara, untuk keluar dari perdagangan pada harga yang sama dengan harga permulaan yang dimasukkan. Mereka akan membeli di bahagian atas dan berharap untuk satu peningkatan atau membeli di bahagian bawah dan tidak melihat sebarang peningkatan dalam harga yang akan menjadi kurang berkesan disebabkan oleh keuntungan yang tidak mencukupi.
Pedagang profesional yang sedang berdagang dalam peningkatan harga ketahui mengenai perkara ini. Untuk menggalakkan pedagang lama untuk tidak menjual, pedagang professional dalam usaha untuk menyokong harga yang baik dalam penjualan aset mereka sendiri akan meningkatkan harga atau membentuk jurang dalam pasaran.
Mari kita melihat situasi dengan peningkatan harga secara mengejut hasil daripada tindakan pedagang profesional, di mana ketika itu memandang pasaran dengan peningkatan harga pada contoh carta harga harian BTCUSD. Zon perdagangan diwarnakan dengan warna merah. Seterusnya, terdapat zon hijau yang menandakan satu jurang di mana ia terbentuk oleh pedagang profesional yang menaikkan harga tersebut ketika itu. Selain itu, jumlah telah meningkat dan menyokong pergerakan tersebut. Ini menunjukkan bahawa ianya bukan perangkap ke atas, kerana jumlahnya sedang menyokong pergerakan tersebut dan pembuat pasaran dapat melihat situasi pasaran yang kukuh.
Spread yang besar dalam kebanyakan kes dibentuk untuk mengunci majoriti pedagang keluar dari pasaran berbanding menarik mereka. Hal ini akan menghalang mereka dari membeli, kerana ia bertentangan dengan sifat manusia untuk membeli sesuatu hari ini apabila mereka boleh membelinya dengan lebih murah pada hari semalam. Ia juga akan mencemaskan para pedagang yang memasuki posisi jual dalam pasaran pada harga terendah terakhir, kebiasaannya digalakkan oleh penerbitan berita buruk di mana ia selalu terbentuk pada atau berdekatan dengan harga terendah tersebut.
Oleh itu, kita dapat membuat kesimpulan yang jelas. Jumlah yang menunjukkan peningkatan yang besar dan sihat adalah jumlah menaik. Walau bagaimanapun, jumlah yang berlebihan bukanlah satu petanda yang baik; ia menunjukkan bahawa penawaran boleh melebihi permintaan. Jumlah yang rendah memberi amaran kepada anda terhadap perangkap ke atas. Jika harga dinaikkan dan jumlah menjadi rendah, ini bermaksud terdapat kekurangan oleh permintaan di pasaran, dan oleh itu, para profesional melihat situasi pasaran adalah lemah, enggan mengambil bahagian dalam pergerakan menaik. Trend sideway sebelum kenaikan harga pada jumlah yang rendah juga menunjukkan situasi ini.
Anda juga perlu memberi perhatian terhadap jumlah yang rendah pada bar di bawah. Ini menunjukkan kekuatan trend menaik dan harga yang lebih tinggi akan datang.
Untuk pergerakan menurun, tanda-tandanya adalah bertentangan. Trend menurun kukuh apabila bar menurun mempunyai jumlah yang tinggi. Walau bagaimanapun, jumlah yang berlebihan memberi amaran bahawa penurunan harga mungkin tidak normal dan permintaan boleh membatasi penawaran.
Jika jumlah menurun pada bar yang sedang menurun, tekanan jualan juga akan menyusut, yang bermaksud para profesional tidak berminat dengan kejatuhan harga selanjutnya. Pasaran mungkin menurun untuk satu tempoh yang lama disebabkan oleh inersia, tetapi, tidak lama lagi, harga mungkin akan meningkat disebabkan oleh penawaran yang tidak mencukupi.
Zon merah menandakan pedagang dalam carta (trend sideway). Seterusnya, terdapat kejatuhan harga secara mendadak selari dengan peningkatan jumlah (permulaan zon hijau tersebut). Selain itu, jumlah tersebut agak tinggi di seluruh zon hijau, di mana ia menunjukkan bahawa pedagang besar berminat dalam trend menurun. Jumlah menurun secara langsung ke kanan zon hijau. Walau bagaimanapun, harga bitcoin terus menurun untuk satu tempoh masa yang disebabkan inersia, di mana ia menunjukkan kelemahan pasaran menurun.
Itu sahaja setakat ini.
Dalam atikel latihan saya yang seterusnya, saya akan menerangkan lebih banyak kaedah untuk membaca pasaran. Langgan blog pedagang dan berada di puncak dalam perdagangan crypto!
Saya mengucapkan anda selamat maju jaya!
P.S. Adakah anda suka artikel saya? Kongsikan di laman sosial: itu menjadi "penghargaan" yang terbaik :)
Tanyakan soalan pada ruangan komen di bawah ini. Saya dengan senang hati menjawab pertanyaan anda dan memberikan penjelasan yang diperlukan.
Pautan link:
Saya mencadangkan untuk berdagang dengan broker yang dipercayai
di sini
. Sistem membenarkan anda berdagang sendiri atau menyalin pedagang yang berjaya dari seluruh dunia.
Gunakan kod promo BLOG untuk mendapatkan bonus deposit 50% di platform LiteFinance. Hanya masukkan kod ini di ruang yang disediakan semasa
 membuat deposit
 ke akaun perdagangan anda.
Channel Telegram dengan analisis berkualiti tinggi, ulasan Forex, artikel latihan dan perkara lain yang berguna untuk pedagang
https://t.me/forex_hari_ini_malaysia
Carta graf harga BTCUSD dalam mode real time
Kandungan artikel ini mencerminkan pendapat pengarang dan tidak semestinya menggambarkan kedudukan rasmi LiteFinance. Bahan yang disiarkan di Laman ini disediakan untuk tujuan maklumat sahaja dan tidak harus dianggap sebagai penyediaan nasihat pelaburan untuk tujuan arahan 2004/39/EC.
Rate artikel ini:
{{value}}
 ( {{count}} {{title}} )

Aktifkan JavaScript untuk melihat
ulasan pada Disqus
.


2020.08.06
2017.11.15

Penunjuk ekonomi dalam Dagangan Matawang
Artem Shashkov
https://www.litefinance.org/ms/blog/authors/artem-shashkov/
Seperti yang diketahui, kadar mata wang terjejas oleh banyak faktor. Kumpulan terbesar dibentuk oleh ekonomi, yang boleh ditafsirkan dengan bantuan petunjuk yang sering diterbitkan dalam pasaran.
Senarai penunjuk ekonomi dalam dagangan termasuk produk domestik yang hebat, harga pengeluar dan indeks harga pengguna, kadar pengangguran, dinamik bangunan perumahan, indeks aktiviti perniagaan, dan sebagainya.

Mengapa kita perlu menganalisis petunjuk ekonomi dagangan matawang?
Ia berguna untuk menganalisis indikator ekonomi dalam pasaran pertukaran matawang untuk beberapa sebab tanpa mengira jenis dagangan pelabur.
Klasifikasi penunjuk oleh kepentingannya dapat meramalkan gerakan sebut harga; lonjakan kadar selepas pembebasan penunjuk yang diperbaharui boleh mencapai 200 mata dan lebih dalam hanya beberapa jam.
Latar belakang berita mempunyai pengaruh penting terhadap kelajuan dan sering bertentangan dengan petunjuk teknikal. Perbezaan seperti ini boleh mengelakkan kerugian.
Pemahaman proses ekonomi boleh merasakan pasaran lebih baik.
Perlu diingat bahawa pedagang bereaksi terhadap penunjuk ekonomi melepaskan analisis maklumat kedua. Maklumat ini telah diberikan kepada mereka oleh syarikat berita, yang diperolehi daripada agensi-agensi khas yang mengira petunjuk utama. Pasaran tidak selalu mengubah perjalanannya selepas pembebasan berita itu tetapi ia selalu menjadi lebih aktif.
Keistimewaan analisis indikator ekonomi dagangan matawang
Sebagai peraturan, petunjuk mata wang tersebut diikuti portfolio pedagang. Selalunya ia termasuk dolar AS, yen Jepun dan paun sterling. Semua petunjuk terpenting dibentangkan dalam kalendar ekonomi dagangan matawang dan ini sangat memudahkan kerja peniaga.
Senarai peristiwa ekonomi yang dirancang

Penunjuk dengan nilai semasa jauh berbeza daripada yang diramalkan mempunyai pengaruh terbesar di pasaran. Contohnya, mengharapkan Bank of Canada tidak mengubah kadar faedah, peniaga tidak akan melakukan apa-apa spekulasi atau menyemak semula dinamik kadar. Bagaimanapun, jika kadar itu berkurangan, trend menaik kemungkinan akan bermula di pasaran.
Petunjuk berikut mempunyai pengaruh terbesar di pasaran:
Petunjuk prestasi ekonomi am negara. (KDNK dan PNK, harga pengguna dan indeks harga pengeluaran, paras inflasi, kadar faedah, lebihan eksport);
indeks pekerjaan (kadar pengangguran, tuntutan pengangguran);
Jumlah indeks pengeluaran perindustrian (indeks aktiviti perniagaan, indeks pengeluaran perindustrian, NFP, jumlah pembinaan rumah, jumlah pesanan barang tahan lama)
Petunjuk prestasi ekonomi am negara
Penunjuk utama adalah Keluaran produk domestik. Semua data lain ditafsirkan dari sudut pandangan jika terdapat sebarang masalah ekonomi dan pengaruh apa yang mereka akan ada pada tahap pengeluaran. KDNK dikeluarkan setiap suku tahun, dan ramalan dinamiknya diperbaharui setiap bulan.
Keluaran Dalam Negara Kasar ialah jumlah nilai semua yang dihasilkan oleh semua orang dan syarikat di negara ini dalam tempoh tertentu. Salah satu kaedah pengiraan KDNK yang paling terkenal adalah dengan perbelanjaan. Menurutnya, KDNK adalah sejumlah perbelanjaan penggunaan peribadi, perbelanjaan kerajaan, pelaburan perniagaan dan eksport bersih (perbezaan antara eksport dan import). Struktur sedemikian membolehkan untuk melihat bahawa pertumbuhan KDNK tidak boleh selalu ditafsirkan secara positif. Apabila ia tumbuh disebabkan oleh perbelanjaan kerajaan yang semakin meningkat, kadar mata wang mudah turun. Ini kerana senarai kos tersebut termasuk perbelanjaan ketenteraan yang seterusnya dapat menjejaskan kestabilan ekonomi di negara ini.
Pendapatan negara kasar dianggap lebih jarang daripada KDNK tetapi ia menunjukkan jumlah pengeluaran hanya oleh penduduk negara. Perbandingan KDNK dan GNI menunjukkan yang mendapat lebih banyak, penduduk negara yang bekerja di luar negara atau bukan penduduk, yang syarikatnya bekerja di dalam negeri.
Tahap inflasi dan sepadan dengan kadar susut nilai mata wang negara boleh diikuti oleh beberapa petunjuk; indeks harga pengguna IHP, indeks harga pengeluaran PPI dan kadar inflasi.
CPI menunjukkan kos ikatan komoditi yang termasuk barangan dan perkhidmatan yang paling diperlukan. Indeks harga pengeluaran tidak seperti IHP tidak termasuk harga runcit atau harga barangan import. Setiap bulan penunjuk ini menunjukkan kenaikan harga bagi produk separuh siap, komponen dan produk akhir.
Kadar faedah, yang ditentukan oleh bank pusat, adalah penunjuk keadaan ekonomi di negara ini. Jika pertumbuhan inflasi disertai kenaikan kadar faedah, ekonomi negara mungkin mempunyai masalah jangka menengah atau jangka pendek yang tidak dapat diselesaikan oleh daya pasaran. Dari sudut pandangan pelabur, peningkatan kadar faedah menyebabkan peningkatan mata wang, pengurangannya menyebabkan penyusutan nilai mata wang negara.
Imbangan perdagangan menunjukkan nisbah keluaran barangan asing yang diimport ke barang yang dieksport. Jika eksport negara melebihi importnya, mata wang negara diperkuat dan sebaliknya. Dinamik boleh dianalisis melalui lebihan eksport. Kadang kala dinamik harga import dan eksport dan defisit akaun semasa digunakan untuk analisis.
Indeks pekerjaan
Apabila menganalisis ekonomi negara perhatian harus dibayar kepada kadar pengangguran dan jumlah tuntutan pengangguran. Walaupun indikator-indikator ketinggalan mereka membenarkan mereka mengetahui keadaan ekonomi dengan lebih teliti. Kadar pengangguran adalah nisbah orang yang menganggur di negara ke tenaga buruh. Ini termasuk hanya orang yang berminat untuk mencari kerja, kecuali pelajar, mereka yang tidak bekerja pada prinsipnya, dan sebagainya. Pelepasan mingguan nombor tuntutan pengangguran membolehkan dengan cepat menilai dalam kadar pekerjaan dinamik. Perlu diingatkan bahawa penunjuk ini tertakluk kepada turun naik bermusim, oleh itu ia lebih kerap digunakan sebagai maklumat rujukan dan tidak menaikkan perubahan yang tidak menentu di pasaran.
Penunjuk yang paling terkenal dan paling penting, yang merupakan asas dari beberapa strategi perdagangan pada berita, adalah gaji bukan ladang. Ia adalah bilangan orang yang bekerja di sektor bukan fizikal.
Indikator ini meliputi lebih dari ¾ semua pekerjaan di Amerika Syarikat, tetapi tidak termasuk mereka yang bekerja dalam bidang pertanian, struktur kerajaan, sektor swasta dan bukan keuntungan. Wakil indikator kerana pertumbuhan pekerjaan menyebabkan kenaikan pendapatan penduduk. Ini seterusnya menyebabkan pengeluaran pengguna yang mempengaruhi KDNK.
Pelepasan penunjuk ekonomi asas untuk dolar AS.
Petunjuk
Negara
Kekerapan pelepasan
Tarikh Keluar
Masa keluar
Kepentingan
GDP

USA
Sekali setahun
setiap Khamis minggu akhir bulan itu
12:30 UTC
tahap tinggi
Pesanan barang
USA
Sekali sebulan
minggu keempat bulan itu
12:30 UTC
tahap sederhana
PMI
USA
Sekali sebulan
hari kerja terakhir bulan itu
14:00 UTC
tahap sederhana
CPI
USA
Sekali sebulan
Antara hari ke-15 dan ke-20 bulan selepas pembebasan PPI
13:15 UTC
tahap tinggi
PPI
USA
Sekali sebulan
kira-kira hari ke-15 setiap bulan
17:15 UTC
tahap sederhana
Bilangan tuntutan pengangguran
USA
Sekali seminggu
Setiap Khamis
12:30 UTC
tahap rendah
Baki pembayaran
USA
Sekali setahun
kira-kira hari ke-15 setiap bulan berikutan tempoh pelaporan
14:00 UTC
tahap tinggi
Jualan runcit
USA
Sekali sebulan
kira-kira hari ke-13 setiap bulan
12:30 UTC
tahap sederhana
Baki dagangan
USA
Sekali sebulan
Minggu ketiga bulan itu
12:30 UTC
tahap tinggi
Kadar pengangguran
USA
Sekali sebulan
Jumaat pertama bulan selepas tempoh pelaporan
12:30 UTC
tahap sederhana
NFP
USA
Sekali sebulan
Jumaat pertama bulan selepas tempoh pelaporan
12:30 UTC
tahap tinggi

Petunjuk pengeluaran perindustrian
Asas ekonomi negara mana pun adalah sektor perindustriannya. Untuk penilaian kedua-dua data kuantitatif objektif (PPI - indeks pengeluaran perindustrian) dan tarikh berdasarkan tinjauan subjektif (indeks aktiviti perniagaan PMI -nilang-pembuatan) boleh digunakan.
Indeks pengeluaran perindustrian menunjukkan jumlah pengeluaran semua sektor perindustrian. Penunjuk ini sering digunakan sebagai peneraju untuk KDNK; ia digunakan untuk ramalan dinamik KDNK.
Indeks aktiviti perniagaan bukan pengilangan adalah berdasarkan kaji selidik pengurus pembelian dan pembekalan yang menjawab soalan-soalan mengenai pesanan baru, tahap pekerjaan tanah pengeluaran, jumlah bekalan bahan dan stok. Tindak balas adalah "lebih baik", "tidak berubah", "lebih teruk". Jumlah balasan ditafsirkan kepada skala 0 hingga 100. Dinamik positif penunjuk berbanding dengan tempoh sebelumnya ditafsirkan secara positif oleh pasaran, dan dinamik negatif menyebabkan penurunan kadar mata wang.
Petunjuk pengeluaran perindustrian secara tidak langsung boleh mengaitkan faktor-faktor seperti dinamik jualan runcit, jumlah pembinaan perumahan baru dan pesanan barang tahan lama. Mentafsirkan ketiga-tiga indeks adalah sama, lebih banyak pengguna wang sedia untuk dibelanjakan pada masa ini, semakin tinggi perbelanjaan mereka. Tambahan pula, pertumbuhan perbelanjaan bermakna pembeli menilai prospek pembangunan secara positif dan menjangkakan keadaan kewangan mereka akan bertambah baik pada masa akan datang.
P.S. Adakah anda suka artikel saya? Kongsikan di laman sosial: itu menjadi "penghargaan" yang terbaik :)
Tanyakan soalan pada ruangan komen di bawah ini. Saya dengan senang hati menjawab pertanyaan anda dan memberikan penjelasan yang diperlukan.
Pautan link:
Saya mencadangkan untuk berdagang dengan broker yang dipercayai
di sini
. Sistem membenarkan anda berdagang sendiri atau menyalin pedagang yang berjaya dari seluruh dunia.
Gunakan kod promo BLOG untuk mendapatkan bonus deposit 50% di platform LiteFinance. Hanya masukkan kod ini di ruang yang disediakan semasa
 membuat deposit
 ke akaun perdagangan anda.
Channel Telegram dengan analisis berkualiti tinggi, ulasan Forex, artikel latihan dan perkara lain yang berguna untuk pedagang
https://t.me/forex_hari_ini_malaysia
Kandungan artikel ini mencerminkan pendapat pengarang dan tidak semestinya menggambarkan kedudukan rasmi LiteFinance. Bahan yang disiarkan di Laman ini disediakan untuk tujuan maklumat sahaja dan tidak harus dianggap sebagai penyediaan nasihat pelaburan untuk tujuan arahan 2004/39/EC.
Rate artikel ini:
{{value}}
 ( {{count}} {{title}} )

Aktifkan JavaScript untuk melihat
ulasan pada Disqus
.


2019.12.20
2018.08.06

Peperangan perdagangan menukar persekitaran pasaran
Dmitri Demidenko
https://www.litefinance.org/ms/blog/authors/dmitri-demidenko/
Bagaimana perdagangan asing dan protectionism mempengaruhi kadar pertukaran
Donald Trump akan dicatatkan dalam sejarah bukan sahaja sebagai presiden ke-45 Amerika Syarikat, tetapi sebagai seorang lelaki yang memutuskan untuk menukar perintah dunia. Selama bertahun-tahun, kawasan Euro yang diketuai eksport dan China telah meningkatkan lebihan perdagangan asing mereka, sementara Amerika Syarikat, sebaliknya, memperluaskan defisit perdagangan asingnya. Ekonomi blok mata wang utama, Jerman, mendapat keuntungan daripada menggunakan
 lebih lemah daripada tanda deutsche yang dahulunya digunakan.
 China berada di hadapan kerana
ekonominya memberi tumpuan kepada pelaburan, bukannya penggunaan,
 tidak seperti di negara maju; jadi ia mampu menubuhkan produksi, bekerja untuk pasaran asing.
Amerika Syarikat telah menghadapi defisit perdagangan asing selama bertahun-tahun
, dan Donald Trump tidak menyukainya.
Dinamik imbangan perdagangan kawasan euro
Sumber: Trading Economics
Sejak Forex bermula, keseimbangan perdagangan telah dianggap faktor yang sangat penting, yang mempengaruhi kadar pertukaran. Ia adalah
perbezaan dalam jumlah eksport dan import dan
dalam rumusan yang paling ringkas,
menunjukkan permintaan dan tawaran untuk mata wang tempatan.
Pengeksport memperoleh pendapatan melalui mata wang asing, menjualnya dan menghasilkan permintaan. Pengimport sebaliknya, memerlukan mata wang asing, dan mereka memberikan tawaran. Sehingga orang asing mula membeli sekuriti negara dan penduduknya membeli saham dan bon asing,
keseimbangan perdagangan menjadi faktor utama harga Forex
. Kemudiannya, ia telah digantikan oleh dasar-dasar monetari dan pengembangan ekonomi bank-bank pusat.
Imbangan perdagangan boleh dibandingkan dengan pendapatan dan perbelanjaan keluarga atau seseorang.
Sekiranya mereka menghabiskan lebih daripada pendapatan, mereka perlu meminjam wang.
 Sebaliknya,
jika pendapatan isi rumah melebihi perbelanjaan, ada peluang untuk meningkatkan permodalan.
 Dalam hal ini, Amerika Syarikat yang tinggal di luar kemampuannya tidak begitu buruk. Ia mampu membelinya selagi negara-negara lain meminjamkan wang. Iaitu, orang asing membeli bon Perbendaharaan A.S.
Dinamik imbangan dagangan A.S.
Sumber: Trading Economics
Bagaimana Trump akan mengubah perintah dunia? Dengan cara tarif import!
Tarif menjadikan produk yang diimport menjadi lebih mahal di pasaran A.S. dan menyebabkan pengguna A.S. membeli produk domestik dan bukannya orang asing.
 Masalahnya adalah bahawa negara-negara lain membalas dengan tarif baru atau menambah jumlah yang ada sekarang. Di samping itu, mereka boleh menurunkan nilai mata wang tempatan mereka, yang membolehkan eksport mengimbangi faktor duti import.
Bagaimana peniaga harus menangani faktor perang perdagangan? Tiada mana – mana pandangan dalam hal ini. Seseorang percaya bahawa ketegangan perang perdagangan membuat pelabur membeli dolar. Yang lain, sebaliknya, menggambarkan persamaan sejarah pada 1990-an dan 2000-an, apabila dolar semakin lemah berbanding saingannya dalam keadaan yang sama. Saya fikir kita harus mengambil kira pengaruh konflik perdagangan terhadap pertumbuhan ekonomi. Kebiasaannya tarif menyebabkan kemerosotan dalam pengembangan ekonomi. Ia mungkin sangat berbahaya bagi ekonomi yang diterajui oleh eksport. Jadi,
gencatan perdagangan A.S.
-EU harus dilihat sebagai faktor kenaikan harga untuk
EURUSD
 dan peningkatan konflik - sebagai satu penurunan.
Adakah anda suka artikel saya? Kongsi di rangkaian sosial; ia akan menjadi penghargaan yang terbaik :)
Kemukakan soalan dan komen anda di bawah. Saya akan menjawab dan menerangkannya.
Boleh cuba berdagang di demo melalui terminal profesional
di sini

Carta graf harga EURUSD dalam mode real time
Kandungan artikel ini mencerminkan pendapat pengarang dan tidak semestinya menggambarkan kedudukan rasmi LiteFinance. Bahan yang disiarkan di Laman ini disediakan untuk tujuan maklumat sahaja dan tidak harus dianggap sebagai penyediaan nasihat pelaburan untuk tujuan arahan 2004/39/EC.
Rate artikel ini:
{{value}}
 ( {{count}} {{title}} )

Aktifkan JavaScript untuk melihat
ulasan pada Disqus
.


2019.12.20
2018.10.22

Peraturan sewaktu pemilihan idea dagangan
Staf editorial LiteForex Blog
https://www.litefinance.org/ms/blog/authors/liteforex-blogs-editorial-staff/
Bagaimanakah cara untuk memilih sistem dagangan
Harga instrumen kewangan bergerak dalam kadar yang tidak boleh dijangka. Trend tidak member jaminan bahawa harga tidak akan berpatah arah untuk sesi yang seterusnya atau harga akan mencapai paras tertentu.
Situasi dimana anda boleh meramal kemungkinan besar harga akan menaik atau menurun sesuatu instrumen, di panggil teknik dagangan. Ianya ialah satu ramalan, berdasarkan pengenalpastian berita fundamental dimana anda tahu reaksi pasaran terlebih dahulu.
Sebagai contoh, paparan untuk indicator makro ekonomi, apabila diketahui terlebih dahulu bahawa kadar faedah akan meningkat, atau pemilihan presiden, muncul maklumat dari pihak dalam.
Teknik dagangan yang berstruktur termasuklah:
Point masuk/keluar. Sebagai contoh, pembelian aset selepas berita dikeluarkan (atau sebelum)
Arah dagangan anda (beli/jual)
Peraturan untuk mengurangkan kadar kerugian – harga dimana posisi dagangan akan ditutup
Peraturan keuntungan atau cara untuk mengikut keuntungan - breakeven (menggerakkan keuntungan, untuk memastikan terdapat keuntungan sekiranya harga berpatah arah).
Kawan atau Lawan
Pada abad ke 21 ini, pedagang dicabar hebat dengan maklumat yang terlampau banyak. Setiap broker, penerbit bisnes, dan blogger mencadangkan berjuta idea dagangan, member alasan untuk setiap ramalan dan tawaran.
Sains perdagangan mengajar pedagang untuk berfikir sendiri berbanding mengikut tips yang diberikan oleh orang lain. Pedagang yang berpengalaman setuju dengannya, kerana mereka tidak perlu melihat pandangan orang lain. Tapi apakah yang perlu dilakukan oleh pedagang baru, yang tidak berpengalaman ini ikut? Apabila pedagang kekurangan kemahiran, mereka terlepas point masuk, keluaran berita; yang mereka langsung tidak faham dan masih tidak boleh membuat unjuran yang tepat.
Dari permulaan lagi, seorang pedagang perlu mencari sumber yang sahih dan boleh dipercayai mengenai idea dan taktik dagangan seperti cadangan yang lengkap (point masuk/keluar, stop losses). Adalah lebih baik untuk mencari cadangan, yang sedikit latihan, yang akan merungkai dan menjelaskan mengenai fakta bahawa analisi adalah berdasarkan scenario dagangan tertentu.
Jika system dagangan di jelaskan secara terperinci, ia adalah termasuk unsur pembelajaran, mengurangkan tanggungjawab pemula untuk berdagang, mengurangkan tekanan psikologi, dan seterusnya membantu aset baharu ini.
Walaubagaimanapun, anda seharusnya tidak mengikut petua yang diberikan secara membuta tuli, yang ditawarkan oleh penganalis atau syarikat dengan serta merta. Lihat rekod maklumat dan keberkesanan cadangan analisis mereka terlebih dahulu. Anda tidak seharusnya percaya apa apa, sekiranya ia melibatkan pelaburan yang nyata. Jika anda tidak dapat menyemak ketepatan sesuatu ramalan, anda bleh mencari penasihat lain, kerana terdapat ramai di dalam dunia pasaran kewangan ini.
“Fundamental dibuktikan dengan menggunakan Teknikal ”
Analisis fundamental dan teknikal kebiasaannya dipisahkan sebagai dua sains yang berbeza, walaupun ianya ialah dua pecahan yang sama. tiada sesiapa pun yang belajar geometri berasingan dari matematik, namun pedagang kebiasaannya hanya menggunakan analisis asas atau teknikal sahaja.
Kedua dua pihak berbalah mengenai kebaikan satu jenis analisis lebih daripada yang lain menyediakan bukti ramalan yang tepat berdasarkan analisis fundamental atau teknikal sahaja. Dalam 90% kes, dalam kepentingan berita fundamental, carta harga mencecah paras harga teknikal dan corak yang penting muncul.
Satu analisis adalah mustahil tanpa yang lain. Anda seharusnya menggunakan peraturan ini untuk menguji idea dagangan. Jika ianya berdasarkan analisis fundamental, analisis teknikal akan menunjukkan point kemasukan. Jika didalam analisis teknikal pula, analisis fundamental akan mencadangkan waktu yang tepat untuk masuk berdagang. Jika idea dagangan tidak dibuktikan dua kali (oleh kedua dua faktor teknikal dan fundamental) ianya adalah menjurus kearah yang salah.
Pemilihan dari kepelbagaian idea dagangan
Terma idea dagangan di aplikasikan untuk dagangan jangka masa panjang dan sederhana. Kesilapan seperti strategi ialah jumlah dagangan yang sedikit dan idea.
Untuk mengelakkan sesi dagangan tanpa idea, pedagang meningkatkan beban, dan memperbanyakkan senarai instrumen dagangan mereka.
Ini akan menyebabkan lebih dari satu idea dagangan pada permulaan sesi, dan tidak dapat dilaksanakan kerana kekurangan wang, dan mereka perlu memilih dagangan mana yang perlu diteruskan dan dagangan mana yang perlu dilepaskan.
Kriteria yang mudah untuk pemilihan ialah dengan cara sejauh mana anda mengenali instrumen dagangan tersebut. Setiap pedagang mempunyai aset, dimana mereka memulai dagangan, menuba strategi berbeza dan mengetahui bagaimana harga bergerak dalam sejarah quotes. Pengetahuan ini akan membantu anda secara objektif untuk menilai yang manakah idea dagangan yang menguntungkan. Oleh itu, pilihan anda haruslah berdasarkan sejauh mana anda memahami peralatan dagangan tersebut.
Paras high dan low tahunan – penganalisis pasaran dan akhbar kewangan sentiasa menekankan apabila sesetengah aset mencapai paras historical.
Kebiasaannya, pada waktu tersebut, quote akan melantun balik, harga tidak akan mencapai paras tersebut dengan serta merta. Hal ini jarang sangat terjadi. Sekiranya dagangan anda berkaitrapat dengannya, anda sebaiknya mengutamakannya berbanding dagangan yang lain.
Terdapat teknik yang sama dengan aset, selari dengan industri yang sama. contohnya pair matawang major, logam atau sumber tenaga.
Pedagang perlu memilih teknik ini sekiranya:
Terdapat situasi arbitrage yang berkaitrapat dengan aset yang mencadangkan arah dagangan yang terbalik (satu beli dan satu lagi jual) selepas carta harga berpecah (tiada persamaan, instrumen dagangan bergerak kearah bertentangan dengan posisi dagangan yang dibuka);
Idea dagangan mencadangkan posisi yang sama arah untuk aset yang berkait itu. Sebagai contoh, apabila pasangan matawang EUR/USD, AUD/USD, GBP/USD memberikan signal beli, pautan global antara pasaran dengan pengaruh ekonomi sejagat U.S boleh membuat pasangan matawang tersebut termasuk USD mencapai paras penting tadi secara serentak. Kebetulan ini boleh dijadikan sebagai filter untuk membolehkan dagangan menjadi lebih selamat.
Idea dagangan ini menjelma untuk asset dan mencadangkan untuk menutup jurang (gap)
Dalam sebarang jenis industri, terdapat ketua – iaitu instrumen yang mempunyai perolehan duit dalam jumlah yang besar, berbanding aset yang mengikut trend dan arah.
Untuk logam, ianya ialah emas dan untuk pasangan matawang ianya ialah EURUSD. Contoh yang baik ialah bagaimana idea untuk mengecilkan jurang (gap) dalam matawang GBPUSD, dimana ia menjunam lebih dalam berbanding pasangan matawang major yang lain selepas Brexit.
Teknik dagangan, berdasarkan maklumat orang dalam, dimana ia akan memberi kesan yang besar kepada pasaran telah diketahui oleh pedagang sebelum pengeluaran rasmi, dijanjikan akan memberi 100% kelebihan berbanding yang lain.
Berurusan dengan orang dalam adalah salah disisi undang undang dan dikelaskan sebagai kesalahan jenayah dalam dunia kewangan. Namun, pedagang boleh mendapatkan maklumat ini secara sah, iaitu dengan cara analisis.
Contoh dagangan yang sebenar ialah dengan cara scalping sewaktu campur tangan central bank. Setelah mempelajari indicator ekonomi sesebuah Negara, menganggarkan campur tangan dan arah pasaran, pedagang perlu menunggu “jumlah yang besar didalam pasaran” untuk mendapatkan signal tersebut. Sewaktu pedagang lain tertanya Tanya mengapakah jumlah dagangan menjadi besar, pedagang tersebut akan membuat keuntungan yang nyata. Campur tangan tersebut adalah sangat cepat, dan central bank kebiasaannya mensasarkan pergerakan harga sejauh yang mungkin dalam jangka masa yang singkat.
P.S. Adakah anda suka artikel saya? Kongsikan di laman sosial: itu menjadi "penghargaan" yang terbaik :)
Tanyakan soalan pada ruangan komen di bawah ini. Saya dengan senang hati menjawab pertanyaan anda dan memberikan penjelasan yang diperlukan.
Pautan link:
Saya mencadangkan untuk berdagang dengan broker yang dipercayai
di sini
. Sistem membenarkan anda berdagang sendiri atau menyalin pedagang yang berjaya dari seluruh dunia.
Gunakan kod promo BLOG untuk mendapatkan bonus deposit 50% di platform LiteFinance. Hanya masukkan kod ini di ruang yang disediakan semasa
 membuat deposit
 ke akaun perdagangan anda.
Channel Telegram dengan analisis berkualiti tinggi, ulasan Forex, artikel latihan dan perkara lain yang berguna untuk pedagang
https://t.me/forex_hari_ini_malaysia
Kandungan artikel ini mencerminkan pendapat pengarang dan tidak semestinya menggambarkan kedudukan rasmi LiteFinance. Bahan yang disiarkan di Laman ini disediakan untuk tujuan maklumat sahaja dan tidak harus dianggap sebagai penyediaan nasihat pelaburan untuk tujuan arahan 2004/39/EC.
Rate artikel ini:
{{value}}
 ( {{count}} {{title}} )

Aktifkan JavaScript untuk melihat
ulasan pada Disqus
.


2022.09.13
2022.09.13

Perbezaan antara Ekuiti dan Baki dalam Forex.
Alex Rodionov
https://www.litefinance.org/ms/blog/authors/alex-rodionov/
Kita terus membincangkan asas-asas Forex. Artikel ini akan membincangkan definisi keseimbangan dan ekuiti dan menerangkan perbezaan antara kedua-dua konsep ini.
Baiklah, definisi baki akaun adalah lebih mudah, maka kita mulakan dengannya.
Baki akaun perdagangan adalah jumlah wang pedagang pada masa ini tanpa mempertimbangkan posisi yang terbuka.
Baki menggambarkan keuntungan/kerugian hanya dari posisi yang tertutup. Posis dan margin terbuka (cagaran) tidak termasuk dalam baki.
Sekarang, izinkan saya menerangkan konsep ekuiti. Sekiranya kita berusaha mencari definisi di dalam kamus, yang paling dekat maksudnya adalah modal. Modal bermaksud bukan sahaja baki tetapi juga keuntungan (atau kerugian) dari aset kewangan yang telah anda laburkan.
Ekuiti merangkumi keseluruhan hasil operasi perdagangan dan baki pada masa ini. Saya akan mengemukakan idea yang sama dalam formula di bawah:
Ekuiti = baki + result semasa posisi dibuka + swap – komisyen broker
Ekuiti boleh lebih rendah daripada baki dalam kes berikut:
Perdagangan semasa yang mengalami kerugian.
keuntungan dari perdagangan tidak mengimbangi swap atau komisyen broker.
Ekuiti akan lebih tinggi daripada baki jika keuntungan untuk perdagangan yang lebih besar dari swap dan komisyen broker.
Sekali lagi, perbezaan utama antara baki dan ekuiti adalah bahawa baki tidak termasuk posisi yang terbuka sementara ekuiti merangkumi semua perubahan semasa. Jadi ekuiti adalah nilai apungan, ia boleh berubah pada setiap waktu.
Penting: ekuiti tidak termasuk margin
Di MetaTrader 4, baki ditunjukkan di Tab Trade dan Exposure.
Perbezaannya, ekuiti bermaksud jumlah baki akauan anda dan semua keuntungan atau kerugian terapung (tidak direalisasikan) yang berkaitan dengan kedudukan terbuka anda.
Mengapa pedagang mesti memantau ekuiti?
Ekuiti mencerminkan keadaan semasa pada semua posisi pedagang yang dibuka. Sekiranya anda mengurangkan margin dari ekuiti, anda akan mengira margin bebas, yang boleh digunakan untuk memasuki perdagangan baru. Sekiranya tidak ada margin bebas yang cukup untuk menahan kedudukan terbuka, broker akan terlebih dahulu menghantar pemberitahuan kepada anda mesti menambah baki. Sekiranya anda mengabaikan pemberitahuan ini dan pasaran terus bertentangan dengan posisi anda, broker akan terus menutup semua posisi anda secara paksa.
Pemberitahuan mengenai keperluan menambah nilai akaun anda untuk kedudukan ditutup disebut Margin Call.
Secara paksa broker menutup kedudukan anda kerana kekurangan aset di sebut Stop out.
Broker mempunyai had berbeza untuk panggilan Margin dan Stop Out. tahap Stop Out biasanay sekitar 20%-30%. Anda dapat melihat tahap Margin call dan Stop Out dalam
spesifikasi akauan Forex
. Sebagai contohnya, broker LiteFinance mempunyai nilai berikut untuk akaun ECN dan Classic:
Anda boleh mengira Margin Level mengikut formula berikut:
Margin Level =(equity/margin)*100%
Pantau ekuiti dan tahap margin percuma anda untuk tidak kehilangan deposit anda. Sekiranya anda mempunyai sistem perdagangan yang berfungsi, ikuti pengurusan wang, dan berhati-hati dengan risiko per perdagangan, akauan anda tidak akan pernah mencapai tahap berhenti.
Saya doakan anda berjaya dalam perdagangan!
P.S. Adakah anda suka artikel saya? Kongsikan di laman sosial: itu menjadi "penghargaan" yang terbaik :)
Tanyakan soalan pada ruangan komen di bawah ini. Saya dengan senang hati menjawab pertanyaan anda dan memberikan penjelasan yang diperlukan.
Pautan link:
Saya mencadangkan untuk berdagang dengan broker yang dipercayai
di sini
. Sistem membenarkan anda berdagang sendiri atau menyalin pedagang yang berjaya dari seluruh dunia.
Gunakan kod promo BLOG untuk mendapatkan bonus deposit 50% di platform LiteFinance. Hanya masukkan kod ini di ruang yang disediakan semasa
 membuat deposit
 ke akaun perdagangan anda.
Channel Telegram dengan analisis berkualiti tinggi, ulasan Forex, artikel latihan dan perkara lain yang berguna untuk pedagang
https://t.me/forex_hari_ini_malaysia
Kandungan artikel ini mencerminkan pendapat pengarang dan tidak semestinya menggambarkan kedudukan rasmi LiteFinance. Bahan yang disiarkan di Laman ini disediakan untuk tujuan maklumat sahaja dan tidak harus dianggap sebagai penyediaan nasihat pelaburan untuk tujuan arahan 2004/39/EC.
Rate artikel ini:
{{value}}
 ( {{count}} {{title}} )

Aktifkan JavaScript untuk melihat
ulasan pada Disqus
.


2023.07.18
2023.07.18

Kontrak Niaga Hadapan (Futures) dan Hadapan (Forwards)
Jana Kane
https://www.litefinance.org/ms/blog/authors/jana-kane/
Menyelam ke dalam ekonomi global dan dunia kewangan boleh menjadi perjalanan yang menarik jika anda mengetahui tujuan aset kewangan yang paling popular seperti saham, bon, mata wang, logam berharga dan derivatif. Walaupun pelabur amatur lebih suka bekerja dengan pasaran saham, ada yang memilih untuk mengembangkan kemahiran pelaburan mereka menunjukkan minat terhadap alatan canggih seperti derivatif kewangan, khususnya — niaga/pasaran hadapan (futures) dan hadapan (forwards).
Kekurangan pengetahuan boleh menyebabkan kos yang tinggi, jadi sebelum anda membeli kontrak pertama anda, mari kita pelajari lebih lanjut tentang kedua-dua jenis ini dan jelaskan perbezaan utama di antara mereka.
Artikel ini merangkumi subjek berikut:
Apa itu Kontrak Hadapan (Forward)?
Apa itu Kontrak Niaga Hadapan (Futures)?
Perbezaan Antara Kontrak Futures dan Forwards
ontrak Futures dan Forwards: Contoh
Siapa yang Berdagang Kontrak Futures dan Forward?
Akhir Kata
Soalan Lazim Forward dan Futures (FAQ
Apa itu Kontrak Hadapan (Forward)?
Kontrak hadapan, lebih biasa dipanggil “forward”, ialah perjanjian kewangan yang dibuat antara pembeli dan penjual (vendor). Dengan menandatangani kontrak kewangan ini, pihak swasta bersetuju untuk melakukan perdagangan aset yang sesuai pada tarikh tertentu di masa depan dengan harga yang telah dipersetujui. Harga dan tarikh penyelesaian sesuatu forward ditetapkan pada masa kontrak itu diwujudkan. Tarikh penyelesaian bagi setiap forward tetap konstan, bermakna bagi underlying asset, semua kontrak forward diselesaikan pada hari kontrak berakhir.
Kategori derivatif ini membentuk kontrak persendirian antara dua pihak, jadi mereka tidak pernah didagangkan di bursa. Namun, keeksklusifannya tidak menjejaskan fleksibiliti mereka; secara amnya, forwards tidak begitu tegar dalam terma dan syarat mereka.
Pelabur sering menggunakan forwards untuk melindung nilai (hedge) risiko yang berkemungkinan dan mengurangkan volatility harga aset dengan berkesan. Mari ketahui cara bagaimana seseorang dapat mengurangi risiko dengan membeli kontrak forward.
Ringkasnya, ini semua tentang harga praset (preset price). Syarat perjanjian forward, termasuk harga forward, ditetapkan dari awal lagi dan berkuat kuasa sebaik sahaja perjanjian itu dilaksanakan — tiada apa boleh mengubahnya, sama ada faktor dalaman atau luaran. Jadi, kontrak forward melindungi pembelinya daripada turun naik harga yang tidak menguntungkan, yang boleh berpunca daripada sifat pasaran yang volatile. Berikut ialah contoh yang baik untuk membantu anda memahami dengan lebih baik cara ia berfungsi dalam realiti:
Pihak yang terlibat dalam perjanjian itu memutuskan untuk trade 2,000 tong minyak. Harga setiap tong ditetapkan pada $50, jadi jumlah keseluruhan perjanjian ialah $100,000;
Selepas tarikh tamat kontrak, pembeli perlu membeli 2,000 tong ini pada harga tetap yang dinyatakan dalam perjanjian, walaupun keadaan dalam pasaran telah berubah dan harga spot minyak turun kepada $10 setong;
Kontrak forward juga memastikan bahawa penyerahan aset (atau pembayaran tunai) akan berlaku walau apa pun yang terjadi, mengikut syarat yang telah diterima oleh pihak-pihak tersebut.
Disebabkan sifat persendirian mereka, forwards tidak mudah diakses oleh pelabur runcit. Pasaran forwards agak sukar untuk diramalkan, dan tiada satu pun butiran perjanjian didedahkan kepada umum; ia biasanya disimpan antara pihak yang berkontrak. Selain itu, forwards melibatkan risiko default yang mengganggu, kerana terdapat kemungkinan besar salah satu pihak akan mengalami kerugian.
Apa itu Kontrak Niaga Hadapan (Futures)?
Kontrak niaga/pasaran hadapan, juga dikenali sebagai “futures”, mempunyai banyak persamaan dengan forwards, kerana ia juga dirundingkan secara peribadi. Mereka mewajibkan pihak untuk membeli atau menjual aset masing-masing pada harga yang dipersetujui pada tarikh masa hadapan yang ditetapkan. Jadi, pembeli bertanggungjawab untuk membeli underlying asset pada syarat yang diperakui, manakala penjual berjanji untuk menyerahkan item pada tarikh matang kontrak. Oleh itu, walaupun underlying asset naik atau turun dalam nilai di pasaran spot apabila kontrak customized tamat, pihak-pihak akan membeli atau menjualnya pada harga yang ditetapkan sebelum ini.
Mengikut kaedah mutual settlement, futures boleh dibahagikan kepada dua kumpulan: deliverable dan non-deliverable (juga dikenali sebagai futures for difference).
Dalam deliverable futures, pembeli berjanji untuk membayar jumlah kos underlying asset, manakala penjual diwajibkan menyerahkannya secara fizikal mengikut perjanjian.
Non-deliverable futures memerlukan kedua-dua pihak melakukan penyelesaian bersama (mutual settlement) dan membayar perbezaan harga apabila kontrak tamat.
Walau bagaimanapun, kontrak futures mempunyai beberapa ciri pelik yang membezakannya daripada kontrak forward.
Sebagai permulaan, nilai yang adil bagi futures ditandakan untuk pasaran secara harian, bermakna semua perubahan diselesaikan setiap hari sehingga kontrak tamat. Harga forward tidak berubah sepanjang hayat kontrak, dan penyelesaian sentiasa berlaku pada tarikh yang ditentukan. Berbeza dengan forwards, penyelesaian futures boleh berlaku dalam pelbagai tarikh.
Satu lagi perbezaan ketara ialah futures boleh diakses melalui kebanyakan bursa, dan transaksi itu disahkan oleh pusat penjelasan (clearinghouses). Oleh itu, risiko default dikurangkan secara drastik. Pelbagai pihak biasanya memasuki kontrak sedemikian untuk berdagang saham, mata wang dan komoditi; aset yang paling popular termasuk tanaman (cth., jagung, gandum, oat) dan sumber bawah tanah seperti minyak.
Sifat pasaran futures yang sangat cair membolehkan pelabur memasuki dan melaksanakan kontrak apabila ia lebih sesuai untuk mereka. Futures juga sering menjadi subjek spekulasi apabila pelabur cuba meramal turun naik pasaran dan mengambil kesempatan daripada pergerakan harga untuk mengubahnya menjadi keuntungan. Spekulator biasanya melaksanakan kontrak sebelum tarikh matang mereka, jadi, akhirnya, penyerahan underlying asset jarang berlaku, kerana sebaliknya pelabur memilih penyelesaian tunai.
Perbezaan Antara Kontrak Futures dan Forwards
Seperti yang telah kami nyatakan di atas, kontrak futures dan kontrak forward adalah serupa dalam banyak aspek, kerana kedua-dua kontrak merupakan perjanjian untuk membeli dan menjual underlying asset pada tarikh tertentu pada masa hadapan. Mereka juga mempunyai pembentukan harga yang serupa, kerana harga diperoleh daripada aset berkaitan yang akan didagangkan apabila kontrak matang. Bagaimana pula dengan perbezaannya? Mari kita teliti secara terperinci di bawah.

Kontrak Forward
Kontrak Futures
Tujuan
Kontrak forward adalah salah satu alat yang digemari di kalangan hedgers. Mereka menggunakan derivatif untuk meminimumkan kesan volatility pasaran yang boleh mempengaruhi harga underlying aset secara mendadak. Berkemungkinan untuk mengurangkan volatility kerana terma kontrak kekal tidak berubah sehingga perjanjian tamat, menjaga aset daripada bahaya turun naik harga.
Berbeza dengan forward, perjanjian futures diiktiraf secara meluas sebagai pelaburan yang sangat spekulatif, kerana agak mustahil untuk meramalkan sama ada harga underlying aset akan naik atau turun. Ketidakpastian bermakna jika andaian pelabur tentang pergerakan harga tidak disahkan, mereka terdedah kepada risiko kehilangan sejumlah wang yang besar.
Kaedah Transaksi
Kontrak forward ialah perjanjian persendirian yang tertakluk kepada customization, kerana syarat-syaratnya dirundingkan secara langsung oleh pihak masing-masing. Disebabkan sifat peribadinya, ia tidak tersedia di bursa dan didagangkan secara eksklusif dalam pasaran OTC (over-the-counter).
Futures ialah kontrak yang standard dengan syarat yang standard. Mereka tidak membenarkan sebarang rundingan atau pelarasan peribadi; itulah sebabnya kontrak ini boleh disebut harga dan didagangkan di bursa futures.
Peraturan
Kontrak forward membentuk perjanjian persendirian. Kerajaan atau institusi kewangan tidak mengawal derivatif ini.
Kontrak futures merupakan perjanjian yang tersedia untuk umum. Kebanyakan bursa futures terletak di Amerika Syarikat; oleh itu, mereka beroperasi di bawah undang-undang A.S. dan sentiasa dikawal selia oleh kerajaan, khususnya, CFTC (Suruhanjaya Dagangan Niaga Hadapan Komoditi). CFTC ialah badan pentadbir rasmi yang diwujudkan khas untuk tujuan ini.
Risiko
Forwards sentiasa menggabungkan risiko rakan niaga yang tinggi. Tambahan pula, kontrak forward tidak menyediakan sebarang jaminan penyelesaian sehingga matang. Sebaliknya, pelabur berkeyakinan bahawa kontrak akan tetap diselesaikan pada tarikh penyerahan. Kelemahan utama ialah anda tidak pernah tahu sama ada anda untung atau menyerap kerugian sehingga proses settlement dimulakan. Oleh itu, kerugian boleh datang secara tidak dijangka kepada peserta pasaran.
Futures menarik pelabur dengan jaminan risiko rakan niaga yang rendah, kerana nilai aset diselesaikan setiap hari dan berkait rapat dengan kadar pasaran semasa. Lebih penting lagi, futures disokong oleh pusat penjelasan bursa masing-masing, dengan pusat penjelasan bertindak sebagai rakan niaga bagi kedua-dua pihak: penjual dan pembeli. Perkara ini, dan hakikat bahawa aset futures ditandakan untuk pasaran setiap hari, secara drastik mengurangkan semua kemungkinan risiko rakan niaga. Bagi membuka posisi di bursa futures, pelabur perlu mempunyai akaun margin supaya mereka boleh membuat pembayaran awal, iaitu deposit margin. Pada penghujung setiap hari, obligasi bersama dikira semula mengikut harga semasa yang ditetapkan pada masa penutupan bursa. Akhirnya, perbezaan antara harga pembukaan dan penutupan sama ada dikreditkan ke akaun pelabur atau didebitkan daripadanya.
Sistem trading margin sedemikian adalah luar biasa untuk margin awal yang agak kecil, pengiraan semula harga harian, dan pengagihan perbezaan harga. Ciri-ciri ini menjadikan kontrak futures menarik kepada spekulator. Walau bagaimanapun, keunikannya juga menjadi sebab mengapa perdagangan futures diiktiraf secara meluas sebagai salah satu usaha paling berisiko dalam pasaran pelaburan.
Tarikh luput
Tarikh tamat tempoh forward bergantung secara eksklusif pada keperluan yang ditetapkan oleh pihak-pihak untuk transaksi kewangan tertentu.
Tarikh luput masa hadapan adalah standard.
Tarikh Matang
Forwards matang selepas penyerahan underlying aset (cth., komoditi seperti jagung atau minyak).
Walaupun futures adalah standard dan mempunyai tarikh matang yang tetap, ia melibatkan kemungkinan untuk tidak berlakunya penyerahan underlying aset.
Saiz Kontrak
Saiz kontrak bergantung kepada transaksi serta keperluan pihak-pihak kepada sesebuah perjanjian.
Kontrak futures mempunyai saiz yang standard.
Pasaran
Forwards kebanyakannya didagangkan dalam pasaran utama. Disebabkan sifat sulitnya, kontrak forward selalunya disesuaikan dengan keperluan khusus pembeli dan penjual tertentu. Ini bermakna anda perlu mengatasi cabaran mencari pembeli lain yang mempunyai masalah yang sama yang boleh diselesaikan dengan memasukkan kontrak forward yang sedia ada.
Futures didagangkan secara aktif dalam kedua-dua pasaran primer dan sekunder. Sifat futures yang standard menjadikannya sesuai untuk trading dalam pasaran sekunder, kerana bakal pembeli boleh memilih antara pelbagai tawaran tanpa mengkaji syarat setiap kontrak. Jadi, obligasi futures boleh dipindahkan dengan mudah dari satu pihak ke pihak yang lain.
Penyelesaian(Settlement)
Settlement kontrak forward sentiasa berlaku semasa penyerahan underlying aset. Selain itu, pihak berkenaan boleh mengetahui sama ada mereka untung atau rugi hanya semasa proses settlement.
Settlement kontrak futures tidak terikat pada mana-mana tarikh tertentu. Tidak seperti forwards, kategori derivatif ini diselesaikan setiap hari (bukan semata-mata pada tempoh matang), menunjukkan bahawa futures boleh dibeli atau dijual pada bila-bila masa.
Sifat
Sifat boleh custom: syarat unik forward boleh dirundingkan, quoted dan dicapai antara dua pihak. Customization adalah kelebihan besar kontrak foward, kerana ia membenarkan kemasukan butiran dan terma tambahan, dengan syarat kedua-dua pihak berkaitan bersetuju dengan peruntukan tersebut. Walau bagaimanapun, sifat kontrak forward yang sangat customizable menjadikannya sukar untuk membeli atau menjual dengan cara yang sama seperti kontrak derivatif lain.
Sifat yang standard: terma futures, seperti tarikh penghantaran, saiz kontrak, ciri teknikal dan prosedur transaksi, mematuhi piawaian seragam untuk sebarang jenis kontrak futures.
Dagangan
Forwards adalah kontrak persendirian yang dirundingkan dan dimuktamadkan antara pembeli dan penjual. Pengaturan jenis ini didagangkan di pasaran OTC, jadi derivatif forward tidak tersedia secara umum dan tidak didagangkan di bursa. Biasanya, trader harian tidak boleh mengaksesnya dengan mudah.
Futures adalah kontrak yang biasanya didagangkan secara terbuka di bursa futures. Oleh kerana ia adalah kontrak yang standard, futures boleh didagangkan melalui broker. Proses dagangan futures mempunyai banyak persamaan dengan perdagangan saham standard, kerana rakan niaga yang mengendalikan dagangan futures adalah yang terlibat dalam kedua-dua kes,  dengan bantuan firma pembrokeran mereka.
Kecairan
Pasaran forward dicirikan oleh kecairan yang rendah. Tahap kecairan yang rendah bermakna pelabur, yang memilih derivatif kewangan ini, tidak mempunyai fleksibiliti dan tidak boleh masuk atau keluar daripada kontrak forward apabila mereka mahu berbuat demikian.
Pasaran futures dicirikan oleh kecairan yang lebih besar jika dibandingkan dengan forwards. Pasaran mewujudkan tahap kecairan yang bermanfaat melalui standardization.
Margin
Memandangkan forwards tidak memerlukan bayaran permulaan sama sekali, tiada sistem margin digunakan.
Bertentangan dengan forward, kontrak futures mempunyai sistem margin yang stabil yang wajib diikuti. Bayaran permulaan diperlukan walaupun untuk futures dengan kadar faedah. Memandangkan futures ditandakan untuk pasaran setiap hari, adalah mudah untuk menganggarkan keuntungan atau kerugian harian yang ditanggung oleh underlying aset. Jadi, pihak berkuasa yang bertanggungjawab sama ada menambah keuntungan atau menolak kerugian daripada margin awal (pada tarikh kuat kuasa kontrak) atau daripada jumlah baki yang disimpan dalam akaun margin (pada penghujung setiap hari sehingga perjanjian tamat).
Penandaan Pasaran
Forwards tidak pernah ditandakan ke pasaran. Ciri tersendiri mereka adalah eksklusif dan harga tertentu.
Futures ditandakan untuk dipasarkan setiap hari, bermakna ia diselesaikan setiap hari sehingga tarikh tamat kontrak.
Rakan niaga
Forwards melibatkan risiko yang besar untuk salah satu pihak.
Futures melibatkan risiko yang boleh diabaikan untuk kedua-dua pihak.
Penandaan Transaksi
Penandaan transaksi hanya berlaku dua kali: pada tarikh pembelian dan penyerahan.
Penandaan transaksi dilakukan setiap hari.
Default
Peluang default dalam kontrak forward adalah tinggi.
Peluang default dalam kontrak futures sama ada boleh diabaikan atau mustahil.
Kos
Forwards adalah lebih mahal.
Futures adalah lebih murah.
ontrak Futures dan Forwards: Contoh
Untuk membantu anda memahami dengan lebih baik sifat futures dan forwards, kami memutuskan untuk memberikan anda contoh bagaimana derivatif akan berfungsi dalam keadaan yang berbeza.
Temui Mark, wira utama cerita kami dan, pada masa yang sama, pemilik rangkaian kedai gula-gula yang pakar dalam menjual pencuci mulut dengan buah-buahan segar. Pada masa dia membeli buah-buahan, katakanlah, mangga dengan harga $5/lb daripada pembekal yang sama "Paradise Island". Harga pasaran semasa sangat sesuai dengannya, membolehkannya mengekalkan margin yang menggalakkan dalam penjualan pencuci mulut buah-buahan.
Seminggu yang lalu, Mark membaca berita yang membimbangkan di Internet: taufan tropika yang kuat akan sampai ke pantai India di mana terletaknya ladang Paradise Island. Pakar meteorologi meramalkan taufan itu boleh memusnahkan ladang mangga di kawasan itu, dan kini Mark bimbang harga buah itu akan meningkat.

Kontrak Forward
Kontrak Futures
Premis
Paradise Island tidak berkongsi kebimbangan Mark dan mendakwa bahawa operasinya adalah 100% selamat. Tambahan pula, syarikat itu baru-baru ini telah membeli peralatan serba baharu dan merancang untuk mengembangkan pengeluaran mangga dengan menanam lebih banyak buah sambil mengekalkan perbelanjaan pada tahap yang sama.
Mark dan Paradise Island menandatangani kontrak forward untuk mengekalkan harga mangga pada $5/lb, tidak kira apa yang berlaku dalam enam bulan akan datang. Mulai sekarang, Mark bertanggungjawab secara sah untuk membeli 10,000 lbs. daripada mangga pada $5/lb ($50,000 selama enam bulan). Paradise Island terpaksa menjual buah-buahan di bawah syarat yang dirundingkan walaupun taufan memusnahkan ladangnya.
Paradise Island menawarkan futures mangga pada harga $150 setiap kontrak. Setiap kontrak tamat tempoh enam bulan dari tarikh berkuatkuasa. Mark memutuskan untuk membeli 500 futures mangga, dengan saiz satu kontrak bersamaan dengan 30 paun buah. Harga keseluruhan ialah $75,000 untuk 15,000 lbs ($5 untuk lb). Analisis industri yang mendalam menunjukkan bahawa jika bahaya siklon berlalu, kemajuan peralatan akan meningkatkan pengeluaran mangga, dan pembekal buah-buahan akan menuai 30% lebih banyak mangga.
Senario: Ladang musnah
Ladang musnah, dan bekalan mangga berkurangan dengan ketara. Paradise Island perlu menampung kerugian dengan menaikkan harga mangga kepada $8/lb. Jumlah transaksi selama enam bulan kini bernilai $80,000, tetapi Mark hanya membayar $5/lb dan menyedari $30,000 dalam penjimatan kos. Pulau Paradise mengalami kerugian kewangan yang besar.
Minggu depan, bencana alam yang besar telah memiskinkan ladang mangga di pantai India. Harga kontrak futures mangga meningkat kepada $180 setiap item. Futures adalah kontrak derivatif, bermakna ia memperoleh nilainya daripada nilai mangga semasa, jadi seseorang boleh menyimpulkan bahawa harga mangga telah meningkat dengan ketara.
Dalam senario ini, Mark telah mendapat keuntungan dan memperoleh keuntungan modal $15,000 dengan menjual kontrak kepada pihak lain, kerana futures nya kini bernilai $90,000.
Senario: Taufan melintasi ladang
Bencana taufan tidak pernah berlaku, dan Paradise Island mendapat manfaat daripada menggunakan peralatan baharu. Sekarang pasaran dibanjiri dengan mangga. Apabila bekalan buah meningkat secara drastik, syarikat mengurangkan harga kepada $3/lb. Mark masih perlu membeli 10,000 lbs. daripada mangga tetapi membayar lebih $2 untuk setiap paun. Paradise Island memperoleh keuntungan yang baik sebanyak $20,000.
Ramalan penganalisis kewangan menjadi kenyataan, dan industri berkembang pesat, menghasilkan lebih banyak mangga daripada biasa. Harga pasaran semasa futures mangga turun kepada $100 setiap item. Dalam senario ini, Mark telah mengalami kerugian modal yang besar sebanyak $25,000; dia memiliki futures hanya bernilai $50,000, manakala kos awalnya ialah $75,000. Mark masih boleh menjual kontraknya dan melaburkan hasil dalam sesuatu yang lain untuk menampung kerugian.
Siapa yang Berdagang Kontrak Futures dan Forward?
Pelabur, yang memperdagangkan derivatif kewangan ini, boleh diklasifikasikan kepada dua kategori utama. Pembahagian ini adalah berdasarkan motif fundamental seorang trader.
Forwards: Hedging
Mudah untuk memahami desakan hedgers untuk mengurangkan kemungkinan risiko. Kumpulan pelabur ini tidak sabar-sabar untuk mengurangkan kesan turun naik pasaran yang boleh menjejaskan harga underlying asset secara serius. Hedgers membeli kontrak forward untuk mengurangkan volatility kos underlying aset. Memandangkan syarat forward kekal tidak berubah sehingga kontrak tamat, ia sama sekali tidak dipengaruhi oleh volatility pasaran. Jadi, jika rakan niaga membuat perjanjian untuk menjual 5,000 lb gandum pada $5 untuk lb ($25,000 secara keseluruhan), syarat-syarat tersebut akan kekal berkuat kuasa walaupun jika harga gandum menurun kepada $1 setiap paun. Forwards memastikan sama ada penyerahan fizikal underlying aset atau penyelesaian tunai yang sesuai jika kedua-dua pihak menerima keputusan sedemikian.
Futures: Spekulasi
Spekulator biasanya memilih untuk membuat perjanjian kewangan daripada membeli aset yang mereka perlukan. Tindakan sedemikian memberi alasan kepada mereka daripada membayar jumlah nilai aset dan, pada masa yang sama, membolehkan mereka membesarkan potensi keuntungan. Jadi, spekulator kerap membeli derivatif, cuba meramalkan kemungkinan pergerakan harga underlying aset. Jika mereka berjaya meneka hala tuju pergerakan ini, mereka lebih suka menutup sebelum kontrak matang. Lazimnya, spekulator tidak berminat dengan penyerahan aset dan sebaliknya memilih penyelesaian tunai.
Akhir Kata
Tidak mustahil untuk meluaskan pentas pelaburan dengan instrumen kewangan yang maju seperti derivatif. Walaupun ramai pelabur lebih suka bekerja dengan alatan yang biasa digunakan, seperti saham dan bon, seseorang boleh mendapat manfaat dengan melangkah lebih jauh dan menemui kaedah penjanaan pendapatan yang baharu.
Sekarang setelah anda mengetahui asas cara forwards dan futures berfungsi, anda boleh mencubanya. Sebagai contoh, LiteFinance menawarkan kepada pelanggannya peluang yang baik untuk mencuba sendiri dalam perdagangan futures minyak. Walau bagaimanapun, adalah penting untuk mempertimbangkan potensi risiko (ia tidak pernah hilang!) dan bagaimana kedua-dua derivatif ini dilaksanakan. Kontrak futures dan forward mungkin menjadi pilihan yang baik untuk hedgers dan spekulator, tetapi anda masih perlu menjalankan penyelidikan pasaran yang mendalam sebelum bermula.
Soalan Lazim Forward dan Futures (FAQ
)Adakah Futures Lebih Terdedah kepada Risiko berbanding Forward?
Mereka boleh jadi begitu. Walau bagaimanapun, jika dibandingkan dengan forwards, futures jauh lebih berfaedah dari segi risiko rakan niaga yang rendah. Dalam futures, nilai undelying aset diselesaikan setiap hari dan berubah mengikut kadar pertukaran yang berkaitan. Tambahan pula, futures ditadbir oleh pusat penjelasan (clearing houses) yang bertindak sebagai rakan niaga bagi kedua-dua pihak.
Apakah Kelebihan Utama Futures?
Kelebihan utama futures ialah kontrak ini diseragamkan/standard, jadi anda boleh menilainya hampir pada setiap bursa futures berlesen. Beberapa kelebihan lain termasuk:
Peluang default yang boleh diabaikan
Fleksibiliti (anda boleh beli dan jual futures pada bila-bila masa)
Penyelesaian harian
Publisiti
Kecairan yang tinggi
Risiko rakan niaga yang rendah
Hadir dalam pasaran sekunder
Adakah Futures Diselesaikan Secara Harian?
Ya, kontrak futures diselesaikan secara harian. Ini bermakna derivatif ini boleh dibeli atau dijual pada bila-bila masa - anda tahu harga semasa dan boleh menggunakan maklumat ini. Penyelesaian futures tidak terikat pada tarikh tertentu, yang menjadikannya alatan kewangan yang lebih fleksibel daripada forwards yang diselesaikan hanya pada tempoh matang.
Bolehkah Futures Kehilangan Nilai Dari Masa ke Masa?
Malangnya, mereka boleh. Futures boleh menambah dan mengurangkan nilai dari semasa ke semasa bergantung pada situasi di bursa saham. Katakan anda membeli 100 futures gula tebu pada harga $20 setiap kontrak. Pembekal mengupah lebih ramai pekerja dan membeli peralatan baharu yang membolehkan mereka meningkatkan jumlah pengeluaran gula tebu. Kini 100 kontrak bernilai $10 setiap item, dan anda kehilangan $1,000. Begitulah cara futures berfungsi.
Adakah Futures Melibatkan Risiko?
Kontrak futures adalah derivatif, bermakna nilainya bergantung pada nilai underlying aset. Walaupun futures adalah sangat standard dan secara umumnya melibatkan risiko rakan niaga yang lebih rendah, ia masih terdedah kepada risiko pasaran yang disebabkan oleh turun naik harga serta risiko kredit yang berkaitan dengan perdagangan margin. Namun, berbeza dengan forwards, yang mewajibkan anda mematuhi peruntukan sehingga kontrak tamat, anda boleh menjual semula kontrak futures anda pada bila-bila masa anda mahu berbuat demikian.
Adakah Kontrak Forward adalah Derivatif?
Ya. Sama seperti derivatif kewangan lain, forward "mendapat" nilainya daripada nilai aset yang mendasari kontrak. Walaupun ia hanya tersedia di luar bursa, kontrak forward boleh didagangkan di kaunter (OTC). Walau bagaimanapun, tidak seperti derivatif jenis lain, tiada bayaran awal diperlukan dan tiada bursa saham terlibat. Sebaliknya, kontrak adalah antara dua pihak dan biasanya hanya digunakan oleh pelabur institusi. Dalam kebanyakan kes, terdapat juga jaminan institusi daripada pihak ketiga, seperti bank, untuk memastikan kontrak itu dipenuhi.
Kandungan artikel ini mencerminkan pendapat pengarang dan tidak semestinya menggambarkan kedudukan rasmi LiteFinance. Bahan yang disiarkan di Laman ini disediakan untuk tujuan maklumat sahaja dan tidak harus dianggap sebagai penyediaan nasihat pelaburan untuk tujuan arahan 2004/39/EC.
Rate artikel ini:
{{value}}
 ( {{count}} {{title}} )

Aktifkan JavaScript untuk melihat
ulasan pada Disqus
.


2019.12.20
2017.04.21

Perdagangan didalam gelap. Kisah-kisah kejayaan
Vladislav Orekhov
https://www.litefinance.org/ms/blog/authors/vladislav-orekhov/
Kita semua tahu banyak contoh apabila peniaga berjaya mencapai kejayaan yang besar atau pun menjadi jutawan.
Hanya fikirkan Richard Dennis, yang bertukar sejumlah $400 menjadi nasib, yang menurut sesetengah anggaran, melebihi 200 juta USD; atau Alexander Elder, seorang pengarang beberapa bestsellers diterjemahkan kepada berpuluh-puluh Bahasa; atau Nicholas Darvas, seorang peniaga yang memperoleh wang pertama melalui Penarian dan kemudian melabur modalnya awal dalam pasaran saham. Beliau menjadi salah seorang pelabur paling berjaya zamannya. Lebih 18 bulan beliau berjaya membuat $2 juta yang menggunakan modal awal sebanyak $36 ribu. Senarai boleh diteruskan.
Walau bagaimanapun, kita juga tahu bahawa senarai ini peniaga-peniaga yang telah mencapai sebarang kejayaan dalam perniagaan adalah lebih lama. Walau bagaimanapun, ia adalah diperhatikan bahawa seorang peniaga yang telah tidak mendapat wang yang banyak, atau bahkan mungkin mengalami beberapa kehilangan, tetapi terus aktif kajian pasaran kewangan, memohon usaha untuk membuat penambahbaikan, tidak boleh dihubungi yang rugi. Tidak syak lagi, peniaga tersebut akan mencapai kejayaan.
Orang bekerja keras tidak dapat dibandingkan dengan mereka yang menyertai pasaran dengan harapan untuk mendapatkan wang mudah yang tidak bersedia untuk bekerja keras atau memohon apa-apa usaha. Pedagang-pedagang tersebut menyalahkan orang lain di semua kegagalan mereka tidak melihat kesilapan mereka sendiri. Mereka boleh mempunyai syarat-syarat yang sempurna untuk dagangan (deposit permulaan yang besar, masa lapang, kesihatan yang baik), tetapi tidak membantu mereka.
Saya juga ingin menyebut kelas peniaga-peniaga yang khas, yang mendapat kejayaan besar dalam perdagangan meskipun halangan-halangan besar. Pedagang-pedagang tersebut adalah buta!

Laura Sloate
Laura Sloate (di Pusat)
Lora Sloate menguruskan satu portfolio saham sebanyak $405 juta. Beliau adalah pemilik syarikat pelaburan Sloate Weisman Murray & Co, ditubuhkan pada tahun 1974 dan juga pengurus dana nilai kuat, yang telah memperoleh 13% keuntungan walaupun semasa krisis kewangan global pada tahun 2008. Pada masa yang sama, Laura Sloit tidak dapat membaca petikan sekuriti, atau analisis kajian, kerana dia menjadi hampir benar-benar buta pada usia enam.
Menurut Laura Sloate, dia menjadi berminat dalam saham dan matematik apabila dia belajar di sekolah. Bapa gadis itu adalah seorang pelabur dan sering ditanya Laura untuk menganggarkan nilai daripada portfolio beliau. Pihak pembiaya akan datang dijalankan pengiraan dalam fikirannya lebih cepat daripada bapanya boleh melakukannya menulis kolum pengiraan pada sehelai kertas.
Di zaman kanak-kanak beliau Laura bermimpi kerjaya di Wall Street. Walaupun beliau buta impiannya membantunya mendapatkan Ijazah Sarjana dalam sejarah dan mempunyai satu temu bual dengan sebuah syarikat pelaburan yang mahu seorang juruanalisis pasaran saham.
Tahun Sloite kemudian mengaku bahawa Ketua Jabatan analisis enggan memberi pekerjaan dan menasihati dia untuk melupakan pelaburan, berkata bahawa ada tiga sebab mengapa dia tidak mempunyai apa-apa kejayaan. Sebab-sebab ini adalah: "anda adalah seorang wanita, anda adalah buta dan anda tidak mempunyai pengalaman".
Pengalaman buruk tidak menghalang Laura daripada iman dalam dirinya dan potensi dirinya sendiri. Buta bukanlah penghalang. Masalah ini hanya mengajar anda untuk mencari penyelesaian yang standard, percaya Laura.
Kerana ia sering berlaku, setelah melalui banyak kegagalan, Sloite akhirnya menerima pekerjaan daripada seorang juruanalisis. Tidak lama selepas itu, beliau telah menjadi salah satu daripada pakar-pakar kewangan yang terbesar di Wall Street.
Kemudian, Laura Sloite berulang kali membantu majikannya untuk mendapatkan keuntungan tahunan sebanyak 20% dan akhirnya menjadi seorang jutawan dirinya.

Lauren Oplinger

Lauren Oplinger adalah dari Summit, New Jersey. Beliau menyertai JP Morgan pada 2008 selepas menamatkan pengajian di sebuah kolej di salib Suci di Massachusetts.
Setahun kemudian, pada bulan Februari, Lauren's kehidupan telah berubah. Beliau pernah di pintu kematian kerana kesakitan yang serius. Selama sebulan Lauren adalah antara mati dan hidup dan hanya pada April beliau akhirnya membuka mata beliau dan mendapati bahawa dia tidak dapat melihat. Ia ternyata bahawa disebabkan oleh kekurangan oksigen yang disebabkan oleh serangan jantung, saraf optik beliau telah rosak. Walaupun Lauren seorang gadis yang berani, beliau pernah berputus harapan.
"Apabila saya membuka mata saya, saya tidak dapat pun melihat cahaya," kembali Lauren.
Dia menghabiskan musim panas di New Jersey dan wawasan beliau sedikit pulih. Dia bisa membezakan cahaya dan gelap dan melihat bayang-bayang. Lauren kembali bekerja pada bulan September 2009 dan mula belajar kehidupan dan bekerja sekali lagi. Di Pejabat beliau di JP Morgan Lauren mempunyai tiga besar 24 inci monitor, papan kekunci dengan pelekat yang terang dan perisian khas dengan program audio, yang menyebut teks-teks dan e-mel dengan kuat. Semua ini membantu untuk bekerja dengan cekap semasa hari panjang perdagangan, yang bermula untuk Lauren pada 6.30 pagi. Lauren bekerja keras dan pada bulan Januari 2009, beliau dinaikkan pangkat.
Pada masa ini Lauren kerja-kerja di Jabatan bon Perbandaran Bank JPMorgan Chase & Co di New York, tugasnya memerlukan banyak perhatian, kerana kesilapan boleh menjadi sangat mahal.

Vishal Agrawal

Vishal Agraval berusia 29 tahun hilang penglihatan sembilan tahun yang lalu, tetapi buta itu tidak menghalang dia daripada bermula aktiviti perdagangan. Dengan program audio Khas Vishal boleh mendengar perubahan dalam tanda kutip di terminal dagangan. Pengurus Bank bersedia tentang pencapaian, Vishal dan peluang-peluang perdagangan beliau terus meningkat sejak beliau menyertai bank.
Vishal dan tutor adalah Ashish Goyal, seorang peniaga yang buta yang bekerja sebagai seorang pengurus portfolio JPMorgan dan pengurusan modal BlueCrest.
Vishal terus belajar walaupun beliau buta. Dia membaca buku-buku mengenai kewangan dan teknologi dengan bantuan program audio Kindle, dia juga mendengar berita perniagaan. Walaupun matlamatnya untuk menjadikan kerjaya dalam perdagangan dan pelaburan, Bank-bank tempatan pula tidak menawarkan dia kerja.
Vishal benar-benar hilang penglihatan pada 2008 selepas beliau menamatkan pengajian di Universiti. Vishal desided untuk memulakan kerjaya sebagai seorang peniaga.
Vishal berusia 22 tahun meminjam wang dari kawan-kawannya dan mula untuk berdagang saham-saham yang menggunakan strategi yang panjang/pendek. Tiga tahun kemudian, beliau kembali wang kepada kawan-kawannya kerana pendapatan beliau melebihi 400%.
Strategi pelaburan panjang/pendek digunakan oleh dana lindung nilai; Ia adalah satu pilihan pelaburan yang jelas dan mudah apabila peniaga saham terkurang nilai jual beli saham yang overvalued.
Vashal memutuskan bahawa beliau memerlukan satu lagi Ijazah di sebuah Universiti berkualiti tinggi untuk menerima pekerjaan di sebuah syarikat besar. Walau bagaimanapun, selepas tamat pengajian dari Jamnalal Bajaj Institut Pengurusan Pengajian, salah satu sekolah terbaik Pengurusan India, beliau menjadi salah satu daripada 120 graduan dan masih tidak dapat mencari pekerjaan.
Tujuh bulan panjang yang Vashal sedang mencari pekerjaan setiap hari dengan tiada kejayaan. Akhirnya, Standard Chartered menawarkannya pekerjaan bagi pedagang Forex.
Seperti semua pemula di Forex Vishal memulakan dagangan pada akaun demo, ujian pelbagai strategi dan belajar untuk membuat keputusan perdagangan. Selepas mendapat beberapa kemahiran dagangan dan keyakinan beliau dibenarkan untuk perdagangan aset sebenar. Di samping itu, dia terus melabur ke akaun peribadi beliau dengan kelulusan Jabatan pemantauan peraturan perdagangan.
Vishal telah bekerja di Standard Chartered selama tiga tahun.
"Sekarang, jika anda melihat saya di penghujung hari, anda tidak akan dapat meneka sama ada saya kehilangan atau memperoleh wang", kata Vishal dengan senyuman. "Bos saya telah menjelaskan bahawa ini adalah tepat apa yang peniaga profesional yang membuat kelihatan seperti."

Kesimpulan
Kami tidak dapat membayangkan semua kesukaran Wira kami telah muka. Mereka mendapat kejayaan dalam perniagaan yang sukar seperti perdagangan hanya kerana tekad yang kuat dan kerja keras mereka.
Kehidupan orang-orang ini adalah satu contoh yang membuktikan sekali lagi bahawa keinginan yang besar dan kerja keras yang membantu anda mencapai matlamat mana-mana.
Ketekunan adalah ibu kepada kejayaan

P.S. Adakah anda suka artikel saya? Kongsikan di laman sosial: itu menjadi "penghargaan" yang terbaik :)
Tanyakan soalan pada ruangan komen di bawah ini. Saya dengan senang hati menjawab pertanyaan anda dan memberikan penjelasan yang diperlukan.
Pautan link:
Saya mencadangkan untuk berdagang dengan broker yang dipercayai
di sini
. Sistem membenarkan anda berdagang sendiri atau menyalin pedagang yang berjaya dari seluruh dunia.
Gunakan kod promo BLOG untuk mendapatkan bonus deposit 50% di platform LiteFinance. Hanya masukkan kod ini di ruang yang disediakan semasa
 membuat deposit
 ke akaun perdagangan anda.
Channel Telegram dengan analisis berkualiti tinggi, ulasan Forex, artikel latihan dan perkara lain yang berguna untuk pedagang
https://t.me/forex_hari_ini_malaysia
Kandungan artikel ini mencerminkan pendapat pengarang dan tidak semestinya menggambarkan kedudukan rasmi LiteFinance. Bahan yang disiarkan di Laman ini disediakan untuk tujuan maklumat sahaja dan tidak harus dianggap sebagai penyediaan nasihat pelaburan untuk tujuan arahan 2004/39/EC.
Rate artikel ini:
{{value}}
 ( {{count}} {{title}} )

Aktifkan JavaScript untuk melihat
ulasan pada Disqus
.


2019.12.05
2018.09.17

Perdagangan Forex: dari Indicator ke Strategi
Dmitri Demidenko
https://www.litefinance.org/ms/blog/authors/dmitri-demidenko/
Marilah kita mengkaji keadaan pasaran untuk memilih sistem perdagangan yang sesuai
Tujuan indicator adalah untuk mengetahui keadaan pasaran semasa berdasarkan
volatility dan kekuatan trend.
. Yang pertama menunjukkan berapa banyak harga pasangan mata wang berubah; ia boleh diukur dengan indicator Average True Range (ATR). Jika ia meningkat,volatility adalah lebih tinggi dan sebaliknya. Untuk memastikan apakah volatility pasaran, kuat atau lemah, anda perlu membandingkan data penunjuk semasa dengan sejarah. Untuk mengenal pasti kekuatan dan yang paling penting arah trend pasangan mata wang, anda boleh menggunakan Average Directional Index (ADX)
Selalunya jika
nilainya lebih dari 25, trendnya kuat; jika kurang daripada 25, terdapat penyatuan
. Indicator tertinggi boleh menjadi isyarat reversal. Jika komponen +DMI melebihi -DMI, maka pasaran kenaikan menguasai dan sebaliknya. Oleh itu, melalui alat teknikal, anda boleh mengenal pasti keadaan pasaran serta alat fundamental. Satu lagi perkara adalah bagaimana untuk menggunakan maklumat ini.
Apabila volatility adalah rendah dan trend adalah kuat, strategi terbaik adalah membeli pada harga tertinggi atau menjual pada harga terendah (Turtling). Peraturan «
membeli harga tertinggi, menjual pada lebih tinggi
» adalah strategi paling berjaya di sini. Dalam kes dengan
Australian dollar
, ADX>25, volatility harga rendah, pasaran didominasi oleh pergerakkan penurunan, harga tidak mungkin rebound. Ia sesuai untuk memasuki perdagangan yang pendek pada penembusan harga terendah bulan September.
Trend yang kuat dan volatility yang meningkat akan sesuai dengan perdagangan pada rollback yang terbaik. Anda perlu
mengenal pasti point pembetulan dan membuka kedudukan dalam trend semasa
. Anda boleh menggunakan moving average, diagonal support dan level rintangan dan alat analisis teknikal yang lain. Dalam carta harian
GBP/CHF
, ADX> 25 dan volatility semakin meningkat. Satu-satunya perkara yang tidak sepadan adalah nilai ADX yang sangat tinggi. Jika ia berterusan seperti ini, trend mungkin akan bertukar tidak lama lagi.
Pasaran yang mempunyai volatility yang rendah dan trend yang lemah mungkin kelihatan membosankan. Malah, kitaran harga bergerak dalam Forex menunjukkan bahawa penyatuan akan berakhir juga dan akan diikuti dengan trend baru. Anda hanya
perlu bersabar dan bersedia untuk berdagang, mengikut strategi penembusan
. Так в случае с
EUR/USD
 ADX

Dan akhirnya, keadaan apabila volatility semakin meningkat dan lebih tinggi daripada nilai sebelumnya, dan trend lemah. Ia adalah yang terbaik untuk perdagangan harian dengan keuntungan kecil. Peniaga tidak menentukan arah trend seterusnya untuk
AUD/NZD
, jadi anda boleh menggunakan posisi scalping untuk memasuki dagangan.
Oleh itu, gabungan indicator ADX dan ATR membolehkan anda dengan cepat memilih instrumen perdagangan yang sesuai dengan gaya dagangan anda yang terbaik.
P.S. Adakah anda suka artikel saya? Kongsikan di laman sosial: itu menjadi "penghargaan" yang terbaik :)
Tanyakan soalan pada ruangan komen di bawah ini. Saya dengan senang hati menjawab pertanyaan anda dan memberikan penjelasan yang diperlukan.
Pautan link:
Saya mencadangkan untuk berdagang dengan broker yang dipercayai
di sini
. Sistem membenarkan anda berdagang sendiri atau menyalin pedagang yang berjaya dari seluruh dunia.
Gunakan kod promo BLOG untuk mendapatkan bonus deposit 50% di platform LiteFinance. Hanya masukkan kod ini di ruang yang disediakan semasa
 membuat deposit
 ke akaun perdagangan anda.
Channel Telegram dengan analisis berkualiti tinggi, ulasan Forex, artikel latihan dan perkara lain yang berguna untuk pedagang
https://t.me/forex_hari_ini_malaysia
Carta graf harga EURUSD dalam mode real time
Kandungan artikel ini mencerminkan pendapat pengarang dan tidak semestinya menggambarkan kedudukan rasmi LiteFinance. Bahan yang disiarkan di Laman ini disediakan untuk tujuan maklumat sahaja dan tidak harus dianggap sebagai penyediaan nasihat pelaburan untuk tujuan arahan 2004/39/EC.
Rate artikel ini:
{{value}}
 ( {{count}} {{title}} )

Aktifkan JavaScript untuk melihat
ulasan pada Disqus
.