質問: 金利上昇で債券型の投資信託の基準価格が大きく下落 昨日、金利上昇で債券型の投資信託の基準価格が大きく下落しました。 今後も債券型投資信託の基準価格は下落傾向になるのでしょうか? ご意見をお聞かせください。
回答: 債券型投資信託の今後を予測するのに大切な事は、現在の 金利水準が高いか低いかの判断によります。 アメリカについては、frbが金利水準を引き上げていて、 今後も続くと予想されています。 日本については、現在マイナス金利が続けられていて、歴史上 類を見ない低い金利水準が続いています。 上記の事実から、今後金利が下がる可能性は低く、日米ともに 金利上昇が見込まれ、よって債券型投資信託の基準価格が さらに下落する可能性を否定できません。 本来、債券型投資信託はローリスク・ローリターンの金融商品ですが、 今後は、ミドルリスク・ゼロ及びマイナスリターンになる 可能性があります。