質問: 他人の資産を運用するという行為について 為替証拠金取引を始めて3年になりますが 私が利益を得ていることを知り 同僚に自分の分も運用してくれと頼まれ 少額ですが運用しています。もちろん 元本割れの危険性もあることは承知してもらっていますし その同僚のぶんの運用についても今のところ うまく行っており 特に問題はありません。利益に比例してリベートをもらうことにしています。取引自体には自信があるので 小遣い稼ぎぐらいにはなるかなと考えています。 しかし 仮にこの経済活動を広げ 何人もの人の資産を預かって個人的に運用し 手数料をもらうとなれば これは違法行為となるのでしょうか。また こういう経済活動を行うのに資格はいるのでしょうか。
回答: 初めまして。なにやらさまざまな意見が出ていて面白いですね。 さて、業として他者の資産運用を行なうということでしたら、近くの財務局に行き、投資顧問業者としての登録を行なった後(これだけでは「助言業務」しかできません)、「投資一任契約に係る業務の認可」を受ける必要があります。もっとも、投資一任契約に係る業務の認可を得る為には資本金・運用体制・バックオフィスジム体制・コンプライアンスの遵守等をチェックされることになりますので、個人で行なうには不向きです。あと、米国で認可されているcta(commodity trading advisor)となれば、顧客に顧客自身の口座を開設してもらったうえで、limited power of attorneyを発行してもらうことで、その効力によって運用指図を行なうことが可能です。(欧米では商品先物のシステム・トレードや為替のシステム・トレードでctaという職業はそれなりに認知されています。でも、一般人に広く知られているわけではないので、金融関係者以外ではヘッジ・ファンドとctaの区別もつかないほうが普通でしょう...。) いづれにせよ、金融関連業務を本気でやりたいということでしたら、しかるべき金融専門の弁護士などと相談しながら法令違反のないように細心の注意を払ってください。