質問: つみたてNISAの非課税期間について 毎年40万つみたてたとして
回答: つみたてNISAは1年で40万円まで投資できますが、2020年分(1年目)は2039年が20年目になります。この時点で、課税口座に移管するか売却現金化の二択になります(現行の制度が維持されるなら)。2021年分は2040年に...と以下同じです。 これは、1年分の投資額、時価評価額、平均取得価格、損益が別管理されているからです。よく、40万円×20年で800万円投資しているといいますが、実際は40万円分を20本持っているということになります。つまり、ずっと続けていくと、1年ずつ40万円投資したものが1本ずつ増えていくという感じでしょうか。 2020年分の40万円には、2021年以降追加投資できません。保有して基準価額が上がることによってだけ損益が決まります(口数が増えないので平均取得価格が変化しない)。続けて行けば2021年分以降も同じです。 2020年分の40万円は最長2039年まで運用できますが、この間に発生した含み益には1円も税金はかかりません。