質問: 異なるギリシャ語 クライアントのポートフォリオのリスクを監視するには、ギリシャをさまざまな根底に置くことが理にかなっていますか?はいの場合、どのギリシャ語を異なる基礎となるものの間で正規化することができますか?
回答: それは、どのような種類の「ギリシャ語」と「基礎をなす」あなたが参照しているかによって異なります。 さまざまな株式ポジション(例えばオプション、先物)の感応度を金利に集約することは、その共通リスク要因に対する感受性を評価する場合には意味があります。 他方では、根底に依存する量(デルタのような)を別個の基礎全体に亘って集約することは、少なくとも株式の世界では意味をなさない。 つまり、特定の原資産に書かれたさまざまなポジション/商品全体にわたる集計は当然のことです(デルタのマクロヘッジやバケツベガスなど)。