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Comunicato stampa del Consiglio federale del 06.09.2023

Il Consiglio federale licenzia il messaggio concernente l’introduzione di una garanzia statale della liquidità per banche di rilevanza sistemica

Nella seduta del 6 settembre 2023 il Consiglio federale ha licenziato il messaggio concernente l’introduzione di una garanzia statale della liquidità («Public Liquidity Backstop», PLB) per banche di rilevanza sistemica. Il Consiglio federale aveva deciso già nel marzo 2022 i parametri di riferimento per introdurre lo strumento del PLB al fine di rafforzare la stabilità del settore finanziario. A marzo 2023 il PLB è stato posto in vigore per mezzo di un’ordinanza nel contesto dell’acquisizione di Credit Suisse da parte di UBS. Con il presente progetto il Consiglio federale intende trasporre nel diritto ordinario il dispositivo PLB e alcune disposizioni dell’ordinanza ancora necessarie.

Le banche di rilevanza sistemica forniscono servizi fondamentali la cui interruzione può comportare notevoli squilibri nel sistema finanziario e causare importanti danni all’economia. Ciò riguarda, in particolare, le operazioni di deposito e di credito nonché il traffico dei pagamenti.

Misure volte a rafforzare la fiducia decise già nel 2022

Per rafforzare la resilienza delle banche di rilevanza sistemica, negli ultimi anni il Consiglio federale e il Parlamento hanno definito requisiti più stringenti in materia di fondi propri e di liquidità e migliorato la capacità di risanamento e di liquidazione di queste banche. Nel 2022 il Consiglio federale ha stabilito parametri di riferimento per l’introduzione di un sostegno alla liquidità garantito dallo Stato, al fine di accrescere la fiducia degli operatori del mercato nella capacità di sopravvivenza di una banca di rilevanza sistemica ricapitalizzata e solvibile. Il PLB fa parte degli strumenti standard utilizzati in caso di crisi bancarie: aumenta le probabilità di riuscita di un eventuale risanamento di una banca di rilevanza sistemica, contribuendo quindi alla stabilità finanziaria, e permette di equiparare le banche di rilevanza sistemica in Svizzera alle loro concorrenti estere, colmando così una lacuna esistente. Inoltre, il Regno Unito, gli Stati Uniti, l’UE, il Giappone e il Canada hanno già adottato il dispositivo PLB o uno strumento analogo.

Adempimento del mandato conferito nel 2022 e trasposizione nel diritto ordinario

Nel contesto della gestione della crisi di fiducia che aveva colpito Credit Suisse, il 16 marzo 2023 il Consiglio federale ha introdotto le basi legali del PLB attraverso il diritto di necessità. Il presente progetto si prefigge ora di adempiere il mandato del Consiglio federale conferito nel 2022 e di trasporre nel diritto ordinario alcune disposizioni dell’ordinanza di necessità emanata nel marzo 2023. Sono tuttavia diventate obsolete le disposizioni sulla garanzia a copertura delle perdite concessa dalla Confederazione a UBS per determinati attivi che quest’ultima ha assunto da Credit Suisse. Queste norme erano ancora contenute nell’avamprogetto posto in consultazione, ma sono state soppresse a seguito della rescissione del contratto di garanzia da parte di UBS.

Integrazione con un indennizzo forfettario

Nel complesso il progetto è stato accolto dalla maggioranza dei partecipanti alla consultazione. Per dare seguito a una richiesta formulata da più parti, il PLB è stato integrato con un indennizzo forfettario che le banche di rilevanza sistemica dovranno versare previamente alla Confederazione. In questo modo si vuole indennizzare il rischio assunto dalla Confederazione e ridurre le distorsioni della concorrenza. L’importo forfettario è dovuto a prescindere dalla concessione di un PLB. Il ricorso effettivo a questo strumento è inoltre soggetto al pagamento di premi e interessi.

Contestualmente al progetto concernente l’introduzione di una garanzia statale della liquidità sono in corso anche i lavori sulla valutazione globale della regolamentazione «too big to fail». Il Consiglio federale presenterà i risultati nella primavera del 2024 nell’ambito di un rapporto.

Che cosa si intende con «Public Liquidity Backstop» (PLB)?
Il PLB è una garanzia statale della liquidità che fa parte degli strumenti standard utilizzati in caso di crisi bancarie. A questo strumento si ricorre quando i fondi liquidi propri di una banca non sono più sufficienti ad adempiere gli impegni finanziari e quando è esaurita la possibilità della banca centrale di fornire un sostegno straordinario alla liquidità a fronte di sufficienti garanzie. In questi casi, la concessione di un PLB (terza linea di difesa) permette alla banca centrale di approvvigionare la banca interessata, nel quadro di un risanamento, con ulteriori fondi liquidi garantiti dallo Stato. L’ammontare della garanzia è stabilito caso per caso a seconda della situazione.

Proceedings

Comunicato stampa della commissione dell'economia e dei tributi del Consiglio degli Stati del 10.11.2023

La Commissione continua ad appoggiare l’introduzione di una garanzia statale della liquidità per le banche di rilevanza sistemica, il cosiddetto «Public Liquidity Backstop» (PLB), ma intende valutare questo strumento nel contesto degli altri strumenti «too-big-to-fail». Sospende pertanto l’esame dell’oggetto 23.062 fino alla pubblicazione del rapporto di analisi del Consiglio federale. Nel frattempo le questioni aperte potranno essere discusse in modo approfondito.

Come previsto la Commissione ha portato avanti la deliberazione dell’oggetto 23.062, che prevede l’introduzione di una garanzia statale della liquidità («Public Liquidity Backstop», PLB) per le banche di rilevanza sistemica. Nel corso della discussione è tuttavia apparso sempre più evidente che dal punto di vista della Commissione è ancora necessario chiarire una serie di questioni fondamentali. Occorrerebbe per esempio definire con maggiore precisione le condizioni che una banca dovrebbe soddisfare per poter essere considerata di rilevanza sistemica nonché capire in che misura il PLB andrebbe ad incidere sulla concorrenza tra le banche, se esso va pensato unicamente come strumento di risanamento oppure anche come strumento di liquidazione e in che momento il previsto indennizzo da parte delle banche diventerebbe esigibile. Questi interrogativi si riallacciano nel contempo anche alla prevista revisione della normativa «too-big-to-fail». È quindi sensato aspettare il rapporto di analisi del Consiglio federale, la cui pubblicazione è prevista per la primavera 2024, in modo da poter valutare i vari strumenti nel contesto globale.

Una maggioranza risicata della Commissione propone, senza ulteriori analisi, di dare la preferenza e introdurre al più presto tre strumenti di vigilanza e di sanzione diffusi a livello internazionale: il regime dei quadri superiori («senior manager regime»), con il quale è possibile determinare in modo chiaro le responsabilità individuali dei quadri, la competenza della FINMA di infliggere multe e la pubblicazione degli stress test realizzati nelle banche di rilevanza sistemica. Con il voto decisivo del suo presidente uscente, la CET-S ha depositato una mozione commissionale (23.4336).

Informazioni

Katrin Marti, segretaria della commissione,

058 322 94 72,

wak.cer@parl.admin.ch

Commissione dell’economia e dei tributi (CET)