Zinsderivate : Modelle und Bewertung Zinsderivate wie Swaps Caps Forwards oder Futures ermöglichen auf vielfältige Weise das Management von Zinsrisiken. Die Bewertung dieser Kontrakte erscheint jedoch meist wesentlich schwieriger und anspruchsvoller als die Bewertung von Aktien oder Währungsderivaten da Anleihen besondere Charakteristika wie eine begrenzte Restlaufzeit und einen sicheren Rückzahlungsbetrag am Laufzeitende aufweisen. Dieses Buch will dem interessierten Leser den Zugang zu den Modellen erleichtern indem die allgemeine Bewertungstheorie ausgehend von einfachen Grundlagen in diskreten einperiodigen Modellen entwickelt wird. Die Palette der Modelle reicht dabei von diskreten Ansätzen über zeitstetige Short Rate Modelle bis hin zu zinsstrukturkonformen Ansätzen und den aktuell diskutierten LIBOR Market Modellen. Bei der Darstellung wird stets großer Wert auf die Vermittlung der ökonomischen Intuition gelegt. Das Buch bietet durch zahlreiche Übungsaufgaben mit Lösungshinweisen eine fundierte Grundlage zum Selbststudium