Jabarkan CONARC dari Colt M16 dalam bahasa melayu

Pada tahun 1957, salinan terhadap permintaan dana pada tahun 1955 Gustafson telah sampai ke tangan Jeneral Willard Wyman, komander U.S. Continental Army Command atau CONARC. Beliau kemudiannya membentuk satu pasukan untuk membangunkan peluru berkaliber .22 (5.6 mm).

Jeneral Wyman yang dahulunya kagum dengan ujian ke atas AR-10, telah menyarankan ArmaLite agar mengikuti tender persenjataan raifal yang menggunakan peluru 5.56 mm. Rancangan yang diserahkan kepada ArmaLite telah membawa kepada penciptaan AR-15 yang menyerupai AR-10 yang telah disesuaikan dan dikecilkan ukurannya. Rancangan Winchester pula dijalankan berdasarkan asas kepada M1 Carbine, dan Springfield tidak mengikuti rancangan mereka, kerana tidak mahu mengalihkan sumber dari projek asal T44. Sehinggalah, AR-15 memenangi semua kontrak rancangan yang lain.

Pada ketika itu, anak syarikat ArmaLite iaitu Fairchild, telah menghabiskan wang $1.45 juta Dollar untuk membangunkan persenjataan yang baru, dan ini telah mengakibatkan Fairchild mengalami kerugian dan dihentikan perkhidmatannya dari industri persenjataan ringan. Syarikat Fairchild telah dijual kepada Colt Firearms pada bulan Disember 1959, dengan bayaran sebanyak $75.000 tunai dan 4,5% sebagai royalti.