Jabarkan Bertakhta dan pemecatan (1008–26) dari Ottone Orseolo

Skandal tersebut menandai sebgian besar masa pemerintahan Ottone, karena ia menunjukkan kecenderungan yang jelas terhadap nepotisme dengan mengangkat beberapa kerabat ke posisi kekuasaan. Pada tahun 1017, Vitale Candiano, Patriark Grado, meninggal dan Ottone mengangkat kakandanya (putra kedua Pietro), Orso, yang telah menjadi Uskup Torcello, ke posisi patriarkat yang kosong. Ottone kemudian mengisi Torcello yang kosong dengan adiknya Vitale. Tindakan-tindakan ini membuatnya kehilangan dukungan rakyat, meski mereka belum menuntut pemecatannya dari jabatannya. Pemecatan Poppo dari Treffen, Patriark Aquileia, menghasut bangsa Venesia untuk mengusir Ottone dan patriark Grado dari Venesia, dari mana mereka berlindung di Istria dari tahun 1022 sampai 1023. Namun pada tahun yang terakhir, Poppo memecat istana dan gereja patriarkal di Grado dan bangsa Venesia memanggil kembali Ottone dan Orso.

Pada tahun 1024, Paus Yohanes XIX menegaskan hak Orso untuk memegang Grado dan menegaskan hak patriarkal vis-à-visnya terhadap Aquileia. Namun Ottone terus menggunakan janji temu gereja untuk keuntungan pribadinya da keluarga serta musuh-musuh Orseoli di Venesia, dengan dukungan rakyat, bergerak memecatnya pada tahun 1026. Mereka menangkapnya, mencukur jenggotnya, dan mengusirnya ke Konstantinopel. Di sana ia diterima dengan baik oleh Konstantinus VIII, pamanda saudari iparnya, yang mencabut hak istimewa perdagangan yang sebelumnya diberikan kepada Republik di bawah Pietro II. Bukan karena Ottone membangun hubungan baik dengan kaisar-kaisar Eropa: Kaisar Romawi Suci Konrad II juga mencabut hak istimewa perdagangan Venesia untuk menanggapi deposisinya. Ayah mertuanya, Stjepan I dari Kroasia, atas dorongan putra Ottone, Péter Orseolo, menyerang kota-kota pesisir Dalmasia, menangkap beberapa dari Venesia.