Landgericht Hagen (Nordrhein-Westfalen, Ordentliche Gerichtsbarkeit)
Urteil vom 2005-12-15, Aktenzeichen 4 O 571/04
ECLI: ECLI:DE:LGHA:2005:1215.4O571.04.00

Tenor:
Die Klage wird abgewiesen.
Die Kosten des Rechtsstreits trägt der Kläger.
Dieses Urteil ist gegen Sicherheitsleistung in Höhe von 110 % des zu vollstre-ckenden Betrages vorläufig vollstreckbar.

Tatbestand:
Die Beklagten betätigen sich als Mitglieder der sogenannten "T-Gruppe" unter anderem mit der Vermittlung von Kapitalanlagen und Krediten. Im Jahre 1999 vertrieben sie ein Anlagemodell unter der Bezeichnung "Sicherheits-Kompakt-Rente (SKR)". Dieses Modell sah vor, daß der Anleger eine Einmalzahlung in eine Rentenversicherung leistete und daraus sofort eine monatliche Rente bezog. Ein weiterer Einmalbetrag sollte in eine sogenannte Tilgungsversicherung eingezahlt werden. Diese Zahlungen sowie die anfallenden Vermittlungsgebühren, Honorare und Disagios sollten zu etwa
90 % durch Aufnahme eines Bankdarlehens und im übrigen durch Eigenkapitaleinsatz des Anlegers aufgebracht werden. Das Bankdarlehen sollte bis zum Ablaufzeitpunkt tilgungsfrei gestellt, die Zinsen sollten über die Rentenzahlungen und zusätzliche Steuervorteile finanziert werden. Schließlich war außerdem der Abschluß einer Risikolebensversicherung durch den Anleger vorgesehen. Mit der Ablaufleistung aus der Tilgungsversicherung sollte das Bankdarlehen abgelöst werden, so daß der Anleger anschließend in den Genuß der vollen lebenslänglichen Rente aus der Rentenversicherung kommen konnte.
Nachdem der als Verleger tätige Kläger Interesse an diesem Anlagemodell gezeigt hatte, übersandte ihm die ebenfalls der T-Gruppe angehörende T GmbH mit Schreiben vom 13. November 1999 eine persönliche Berechnung für eine "vollfinanzierte Sicherheits-Kompakt-Rente mit einer sofort beginnenden, mündelsicheren, lebenslangen und unkündbaren Rente von jährlich 36.000,-- DM auf der Basis eines Rentenkaufpreises zum 1. Dezember 1999 von 524.101,-- DM und eines 100 % Überganges auf den überlebenden Ehepartner". Die Berechnung der Rente erfolgte, wie einer Anmerkung des Schreibens zu entnehmen ist, auf der Basis der im Konzept erläuterten Gewinnanteile der vorgesehenen jeweiligen Versicherer und auf der Basis der aufgegebenen individuellen Daten. In dem beigefügten Berechnungskonzept wurde für die Aufzinsung des Anlagekapitals bei der Tilgungsversicherung ein Satz von 7,25 % zugrunde gelegt. Wegen der Einzelheiten des Schreibens vom 13. November 1999 und der beigefügten Berechnungen wird auf die mit der Klage als Anlage K 1 vorgelegten Ablichtungen verwiesen.
In der Folgezeit sprach der Kläger mehrfach mit einem Mitarbeiter der T-Gruppe namens X über die Sicherheits-Kompakt-Rente. Schließlich unterzeichnete der Kläger unter dem 29. November 1999 mehrere Schriftstücke, unter anderem einen Kreditvermittlungsvertrag mit dem Beklagten zu 2), durch den er diesen als Finanzierungsvermittler damit beauftragte, die im Zusammenhang mit dem Abschluß der Sicherheits-Kompakt-Rente benötigten Darlehen mit einem Gesamtbetrag von 1.467.482,-- DM zu beschaffen. Außerdem erhielt der Kläger ein dreiseitiges Schriftstück mit dem Titel "Sicherheits-Kompakt-Rente (SKR)/Wichtige Hinweise/CMI", wegen dessen Inhalts auf die Ablichtung Bl. 85 bis 87 d.A. Bezug genommen wird. Mit seiner Unterschrift bestätigte der Kläger ausdrücklich, im Informations- und Beratungsgespräch über die in den Hinweisen aufgeführten Punkte detailliert und ausreichend informiert worden zu sein.
Die Beklagte zu 1) übersandte dem Kläger mit Schreiben vom 1. Dezember 1999 eine weitere Berechnung der Sicherheits-Kompakt-Rente, in der für die Aufzinsung des Anlagekapitals der Tilgungsversicherung ein Satz von 7,5 % zugrunde gelegt wurde. Wegen der Einzelheiten wird auf die der Klage als Anlage K 2 beigefügten Ablichtungen verwiesen.
Durch Vermittlung des Beklagten zu 2) kam es unter dem 20. Dezember 1999 zum Abschluß zweier Kreditverträge zwischen dem Kläger und der Sparkasse C über den benötigten Gesamtkredit in Höhe von 1.467.482,-- DM (vgl. Anlage K 5 zur Klage). Außerdem wurde durch Vermittlung der T-Gruppe ein Rentenversicherungsvertrag mit der B-K-Lebensversicherungsgesellschaft über die Zahlung einer garantierten Jahresrente von 21.099,40 DM zuzüglich einer sogenannten Bonusrente von damals jährlich 14.900,60 DM, insgesamt 36.000,-- DM pro Jahr, abgeschlossen (vgl. Anlage K 6 zur Klage). Weiter schloß der Kläger mit der in England ansässigen D N Investment Group Ltd. die als Tilgungsversicherung vorgesehene Lebensversicherung mit der Bezeichnung "X M" über einen Anlagebetrag von 853.856,-- DM mit einer Laufzeit von 15 Jahren ab. Dem Versicherungsvertrag lagen die D N X M Policebedingungen zugrunde, aus denen sich ergibt, daß es sich um eine anteilsgebundene und/oder fondsgebundene Kapitallebensversicherung handelt und dem Anleger für den gezahlten Einmalbetrag Einheiten/Anteile in/an internen Investmentfonds und/oder Pool mit garantiertem Wertzuwachs zugewiesen werden. Wegen der Einzelheiten wird auf die mit der Klage als Anlagen K 7 und K 9 überreichten Ablichtungen verwiesen. Schließlich schloß der Kläger unter dem 23. November 2000 bei der H F & N AG eine Risikolebensversicherung ab (vgl. Anlage K 8 zur Klage).
Auf Anfrage des Klägers teilte die "T-Gruppe" durch Herrn T2 mit Schreiben vom 23. August 2002 mit, daß sich Veränderungen auf dem Kapitalmarkt auf die Zinsen und damit auf die Überschußbeteiligungsrente auswirken können. Hinsichtlich der "Tilgungsversicherung" bei der D N Investment Group Ltd. wurde auf die hervorragende Sicherung trotz Niedergangs der Aktienwerte und damit auf die Solidität dieses Bausteins der Sicherheits-Kompakt-Rente hingewiesen (vgl. Anlage K 12 zur Klage).
Im November 2002 teilte die B-M Lebensversicherung dem Kläger mit (vgl. Anlage K 11 zur Klage), daß infolge der niedrigen Kapitalmarktzinsen die Überschußsätze, aus denen sich die Bonusrente berechne, abgesenkt werden, so daß nur noch eine vierteljährliche Bonusrente von 1.456,50 € und eine Gesamtrente von 4.153,50 € gezahlt werde. Mit Schreiben vom 4. Juni 2004 (Anlage K 10 zur Klage) teilte die D N Investment Group Ltd. dem Kläger mit, daß der Rückkaufswert seiner Versicherung infolge zwischenzeitlicher Marktpreisanpassung auf 353.557,46 € gesunken sei. Im November 2004 (Bl. 54/55 d.A.) benachrichtigte die B-M Lebensversicherung den Kläger von einer weiteren Rentenabsenkung auf nunmehr 242,07 € (Bonusrente) und 2.921,07 € Garantierente pro Quartal (5.713,12 DM statt 9.000,-- DM). Infolge dessen mußte der Kläger einen erheblichen Teil der Zinszahlungen selbst aufbringen. Er befürchtet zudem, daß das Kapital aus der Tilgungsversicherung bei der D N Investment Group Ltd. nicht zur Tilgung des Bankkredits am Ende der Laufzeit ausreicht.
Mit der Klage begehrt er die Feststellung der Schadensersatzverpflichtung der Beklagten, hilfsweise Schadensersatz von den Beklagten wegen fehlerhafter Beratung und unzureichender Information im Zusammenhang mit der Vermittlung der Sicherheits-Kompakt-Rente.
Der Kläger meint, daß beide Beklagte wegen Verletzung von Aufklärungspflichten auf Schadensersatz haften, da beide bei der Anbahnung der Sicherheits-Kompakt-Rente als Vermittler tätig gewesen seien und sowieso einheitlich als T-Gruppe auftreten. Beiden seien Aufklärungspflichtverletzungen vorzuwerfen. Die Anlage sei von ihnen als völlig risikolos dargestellt worden. Er, der Kläger, sei nicht informiert worden, daß es sich bei der Versicherung der D N Investment Group Ltd. tatsächlich um eine Aktienfondsbeteiligung gehandelt habe, die mit erheblichen Risiken behaftet sei. Auch über die Möglichkeit der Herabsetzung der Bonusrente bei der B M Lebensversicherung sei er, der Kläger, nicht informiert worden. Der Verkaufsprospekt der D N Investment Group Ltd. sei unklar und nicht durchschaubar. Das Risiko sei nicht oder nur bagatellisierend erwähnt.
Der Kläger beantragt,
1.
festzustellen, daß die Beklagten als Gesamtschuldner verpflichtet sind, sämtlichen materiellen Schaden des Klägers aus dem Abschluß einer "Sicherheits-Kompakt-Rente", bestehend aus
zu ersetzen,
2.
hilfsweise die Beklagten als Gesamtschuldner zu verpflichten, sämtliche im Rahmen der Sicherheits-Kompakt-Rente bislang gezahlte Beträge unter Abzug erzielter Steuervorteile zu erstatten und den Kläger von allen Verpflichtungen aus dem Darlehen bei der Sparkasse C zur Darlehens-Nr. 6###### freizustellen Zug um Zug gegen Erstattung der Ansprüche aus der bei der B M Lebensversicherungsgesellschaft auf Gegenseitigkeit bestehenden Lebensversicherung des Klägers zur Versicherungs-Nr. 5######## und Erstattung der Ansprüche des Klägers an der bei der D N Investment Group Ltd. bestehenden Versicherung X O Policennummer 5#######
Die Beklagten beantragen,
die Klage abzuweisen.
Sie bestreiten ihre Passivlegitimation, da unklar sei, wer sich gegenüber dem Kläger vertraglich verpflichtet habe. Zudem sei eine gesamtschuldnerische Haftung nicht dargelegt. Schließlich fehle Vortrag zum Feststellungsinteresse, da der Verlauf des Anlagemodells bis heute die Annahme einer Vermögensgefährdung nicht rechtfertige. Jedenfalls sei eine Schadensersatzhaftung nicht begründet, da insbesondere die Police der D N Investment Group Ltd. und die übersandten Berechnungen die Risiken eindeutig zum Ausdruck brächten. In allen relevanten Punkten werde auf die Möglichkeit des Nichteintritts der prognostizierten Entwicklung hingewiesen.
Wegen des weiteren Vorbringens der Parteien wird auf den vorgetragenen Inhalt der gewechselten Schriftsätze verwiesen.
Das Gericht hat die Parteien persönlich angehört. Insoweit wird auf das Sitzungsprotokoll vom 15. Dezember 2005 (Bl. 82/83 d.A.) Bezug genommen.

Entscheidungsgründe:
Die Feststellungsklage ist zwar gemäß § 256 ZPO zulässig. Das Feststellungsinteresse ergibt sich daraus, daß unstreitig bereits Vermögensnachteile für den Kläger durch den Abschluß der Sicherheits-Kompakt-Rente entstanden und weitere Vermögensschäden zu befürchten sind. Außerdem steht die endgültige Schadenshöhe noch nicht fest.
Die Klage ist jedoch insgesamt sowohl mit dem Feststellungsantrag als auch mit dem Hilfsantrag unbegründet.
Dabei kann offen bleiben, ob die Beklagten passivlegitimiert sind.
Denn eine Schadensersatzhaftung der Beklagten ist aus keinem rechtlichen Gesichtspunkt gerechtfertigt.
Zwar ist davon auszugehen, daß die Beklagten, falls sie bei der Vermittlung der Sicherheits-Kompakt-Rente für den Kläger tätig geworden sind oder insoweit für Vertreterhandeln einzustehen haben, mit dem Kläger stillschweigend einen Auskunftsvertrag geschlossen haben. Denn im Rahmen der Anlagevermittlung kommt zwischen dem Anlageinteressenten und dem Anlagevermittler ein Auskunftsvertrag zumindest stillschweigend zustande, wenn der Interessent deutlich macht, daß er die besonderen Kenntnisse und Verbindungen des Vermittlers bei der in Aussicht genommenen Anlageentscheidung in Anspruch nehmen will und der Anlagevermittler die gewünschte Tätigkeit beginnt (vgl. BGH NJW-RR 2000, 998 ff). Unstreitig ist der Beklagte zu 2) im Zusammenhang mit dem Abschluß der Sicherheits-Kompakt-Rente als Finanzierungsvermittler und im übrigen der Mitarbeiter der T-Gruppe namens X als Anlagevermittler, beide aber nicht als Anlageberater, tätig geworden. Aufgrund dieses Auskunftsvertrages ist der Anlagevermittler zu richtiger und vollständiger Information über diejenigen tatsächlichen Umstände, die für den Anlageentschluß des Interessenten von besonderer Bedeutung sind, verpflichtet (vgl. BGH a.a.O.).
Dieser Verpflichtung sind die Beklagten beziehungsweise die für sie handelnden Vertreter nachgekommen.
Zwar ist dem Kläger darin beizupflichten, daß die mit dem Schreiben der T GmbH vom 13. November 1999 und den beigefügten Berechnungen erteilten Informationen und Hinweise nicht ausreichen. Etwaige Risiken werden darin allenfalls in Fußnoten angesprochen. Hervorgehoben werden demgegenüber die Aussicht auf hohe Rendite und die Sicherheit der Anlage, die bereits in ihrer Bezeichnung als "Sicherheits-Kompakt-Rente" zum Ausdruck kommt. Auch fehlen Rechenbeispiele für mögliche Konsequenzen aufgrund sinkender Zinsen und Aktienkurse. Weiter lassen die Policebedingungen der D N Investment Group Ltd. für die X M -Tilgungsversicherung die notwendige Deutlichkeit und Klarheit im Hinblick auf mögliche Risiken der Kapitalanlage vermissen.
Die erforderlichen Informationen und Risikohinweise hat der Kläger jedoch in ausreichender Weise während der Vertragsanbahnung und spätestens durch die sogenannten "Wichtigen Hinweise" erhalten, so daß die Aufklärungsverpflichtung aus dem Auskunftsvertrag als erfüllt anzusehen ist. Denn der Kläger hat mit seiner Unterschrift unter das Hinweismerkblatt ausdrücklich bestätigt, daß er bereits vor Übergabe dieses Merkblatts im Informations- und Beratungsgespräch über die darin enthaltenen Hinweise ausreichend informiert worden ist. Er hat zudem eingeräumt, daß er mehrfach mit dem als Vermittler auftretenden Mitarbeiter namens X über die Sicherheits-Kompakt-Rente gesprochen hat. Das Merkblatt selbst enthält mit aller gebotenen Eindeutigkeit die notwendigen Hinweise auf die Risiken der Sicherheits-Kompakt-Rente. In Ziffer 2) ist klargestellt, daß die prognostizierten Gewinne der Versicherungsgesellschaften niedriger ausfallen können und die dadurch entstehenden Differenzbeträge vom Anleger selbst aufzubringen sind. Weiter wird in Ziffer 2) mitgeteilt, daß die Gewinnrente sich verändern und durch niedrigere Erträge oder durch Verlängerung der Lebenserwartung sinken kann. In Ziffer 5) werden Zahlenbeispiele für die Eigenbeteiligung des Anlegers bei sinkenden Gewinnanteilen der Versicherungsgesellschaften dargestellt. In Ziffer 6) wird darauf hingewiesen, daß die tatsächliche Leistung der Versicherer sich nach der zukünftigen Entwicklung richtet und deutlich höher oder niedriger ausfallen kann. Weiter werden die steuerlichen Risiken angesprochen und in Ziffer 9) nochmals ausdrücklich erklärt, daß, soweit die Erträge aus den Anlagen und die tatsächlich eintretenden steuerlichen Auswirkungen nicht ausreichend sind, um Zins und Tilgung für die Kredite sowie die Prämie für die Risikolebensversicherung abzudecken, die Differenzbeträge vom Anleger zu erbringen sind.
Der Kläger hat bei seiner Anhörung zugestanden, daß er diese Hinweise vor Vertragsschluß erhalten und unterzeichnet hat. Er kann mit seiner bloßen Behauptung, er habe die Urkunde unterschrieben ohne sie zu lesen, nicht gehört werden. Denn mit seiner Unterschrift hat er sich ohne weiteres den in der Urkunde niedergelegten rechtlichen Konsequenzen unterworfen. Dies gilt insbesondere für den unternehmerisch tätigen und geschäftserfahrenen Kläger.
Nach allem kann nicht festgestellt werden, daß der Kläger unzureichend über die von ihm gewünschte Anlageform und deren Risiken informiert und aufgeklärt worden ist. Eine haftungsbegründende Pflichtverletzung durch "T-Gruppe" liegt danach nicht vor.
Der Kläger ist mit seiner Klage abzuweisen.
Die Nebenentscheidungen beruhen auf §§ 91, 709 ZPO.

Rechtsmittelbelehrung:

Zitierte Normen: §§ 91, 709 ZPO
§ 256 ZPO

Zitierte Entscheidungen: NJW-RR 2000, 998