Finansal krizlerin çözümleme süreçleri ve yöntemleri (Türkiye-Kore-Meksika deneyimlerinin karşılaştırmalı analizi)
Resolution methods and processes of the financial crises (comparative analysis of Turkey-Korea-Mexico experiences)
Yazar: HİCABİ ERSOY
Danışman: PROF. İLHAN ULUDAĞ
Marmara Üniversitesi / Bankacılık ve Sigortacılık Enstitüsü / Bankacılık Ana Bilim Dalı
Derece: Doktora, 2007
Konu: Bankacılık = Banking
Dizin: Risk yönetimi = Risk management

Özet:
Bankacılık sisteminin sorunları, yanlıs ekonomi politikaları ile bunun sonucuyapısal bozulma, sermayenin reel üretimde degerlendirilen bölümünün azalması veuluslar arası sermaye hareketlerinin olumsuz etkileri finansal krizlerin baslıcanedenleri arasında bulunmaktadır. Sistemde bankacılık krizlerinin olusmasındaetken olan zaaflardan baslıcaları ise; piyasa disiplinin zayıflıgı, düzenleme vedenetleme sistemleri ile iflas ve tasfiye yasalarının yetersizligi, yargılamasistemlerinin etkin olmaması, yasal süreçlerdeki sorunlar, alınan kararlar ileuygulamalardaki bilgi akıs süreçlerinin seffaf olmaması, kurumsal yönetimin ya dayönetimde etkinligin bulunmaması ve ülkede kredi kültürünün gelismemis olmasıdır.Finansal sisteme olan güvenin tesis edilmesi, kredilerin yeniden yapılandırılmasıiçin gerekli ve yeterli mekanizmaların olusturulması, sorunlu varlıkların hızlaçözümlenmesi ve bankacılık sisteminin uzun vadede karlı bir yapıya kavusturulmasıiçin kapsamlı tedbirler alınması zorunludur. Krizlerde öncelikler ilk olarak; malidurumu tamamen bozulmus olan finansal kuruluslara merkez bankası tarafındankredi kullandırımının durdurulması, finansal sistemin istikrara kavusturulması,ülkeden yurt dısına sermaye çıkıslarının önlenmesi konularına verilmelidir.Bankacılık krizlerinin kamuya olan maliyetinin büyüklügü, gelir dagılımıüzerindeki etkileri ve makro ekonomik boyutları krizin nasıl yönetildigi veçözümlenmeye çalısıldıgı ile yakından ilgilidir. Bu kapsamda, Meksika ve Koreörnekleriyle karsılastırılan ülkemizde 2000 ve 2001 yıllarında yasanan krizlerinçözümlenme süreçleri ile krizlerin kamuya yükledigi maliyetin azaltılmasında basarılıolundugu, bu basarıda kamu alacaklarının tahsil misyonu ile ön plana çıkan TasarrufMevduatı Sigorta Fonu'nun(TMSF) kamu alacaklarının tahsil çalısmaları ile önemlipaya sahip oldugu sonucuna ulasılmıs, krizlerin çözümlenmesinde kayda degerölçüde bir bilgi ve tecrübe birikimi olusturuldugu anlasılmıstır.

Abstract:
The systemic risks and structural problems inherited in banking industry, illdefinedfiscal and monetary policies, consecutive deteriorations at local macroeconomic architecture, diminishing share of funds utilized by the reel economy,adverse effects of global liquidity and capital flows due to high openness to globalfinancial system and underdeveloped financial market can be stated as the basicreasons of the financial crises. Poor market discipline, insufficient regulatory andsupervisory framework, weak bankruptcy laws and ineffective judicial systems aswell as poor corporate governance with lack of credit culture are also among thereasons of fragility of the banking system.Restoring confidence to financial system, restructuring of non-performing loans,resolution of the other bad assets and making the banking sector profit-oriented inlong term needs are some urgent measures to be taken. The empirical evidences showthat to stop financing insolvent and weak financial institutions by the central bank, tostabilize the banking system and to prevent the capital flows abroad are some of thepriorities must be given during the crises.The economic impacts and overall costs of the banking crises are closely relatedto how to manage it and how effective the resolving process is designed. In thiscontext, Turkey case compared to Mexico and Korea experiences indicates that it iswell managed to reduce the public cost of the crises in year 2000 and 2001 and SavingDeposit Insurance Fund (SDIF) took an important role in these processes. SDIF hasbeen well equipped with a significant amount of experience and know-how aboutresolving banking crises.