Bankacılık sektöründe risk unsurları: Borsa İstanbul üzerine bir uygulama
Risk factors in banking sector: An application on Istanbul stock exchange
Yazar: ZEYNEP MÜHÜRCÜOĞLU
Danışman: DOÇ. DR. ÜMİT GÜMRAH
Abant İzzet Baysal Üniversitesi / Sosyal Bilimler Enstitüsü / İşletme Ana Bilim Dalı / İşletme Bilim Dalı
Derece: Yüksek Lisans, 2017
Konu: Bankacılık = Banking ; İşletme = Business Administration
Dizin: Bankacılık sektörü = Banking sector ; Borsa İstanbul = İstanbul Stock Exchange ; Hisse senetleri = Stocks ; Panel veri modelleri = Panel data models ; Risk = Risk ; Risk analizi = Risk analysis ; Risk yönetimi = Risk management ; Sistematik risk tahmini = Prediction of systematic risk ; Türk bankacılık sektörü = Turkish banking sector

Özet:
Bankaların kar amaçlı çalışan kuruluşlar olmaları sebebiyle maruz kaldıkları risk faktörleri son derece önem arz etmektedir. Bu çalışmamızın amacı, bankacılık sektöründeki riskleri analiz ederek bu riskleri toplam risk, sistematik ve sistematik olmayan riskler açısından etkilerini ortaya çıkarmaktır. 
Çalışmamız için Türkiye'deki 14 ticari ve 1 katılım bankasından 2001-2014 yılları arasındaki veriler alınarak Panel Veri yöntemi kullanılmış olup model tahmini için Breusch – Pagan (Havuz – Rassal), Hausman (Sabit - Rassal) ve Chow (Sabit- Havuzlanmış) testleri uygulanmıştır. Toplam Risk'in bağımlı değişken olduğu Model 1 için Rassal Etkiler modelinin uygulanmasına karar verilmiş, Sistematik Risk' in bağımlı değişken olduğu Model 2 için Havuzlanmış model seçilmiş ve Sistematik olmayan Risk' in bağımlı değişken olduğu Model 3 için yine Havuzlanmış model seçilmiştir. 
Sonuçlar bize kullandırılan kredilerin toplam kredilere oranı ile takipteki kredilerin toplam kredilere oranı değişkenlerinin bankaların riskini belirleyen önemli faktörler olarak göstermektedir. Özellikle takipteki kredilerin toplam aktiflere oranı, analizimizdeki sistematik riski belirleyen tek faktör olmuştur. Vergi öncesi kardaki değişkenlik her üç model de anlamlı çıkmış ancak katsayıların etkisi cüzi kalmıştır. Likit varlıkların toplam aktiflere oranı ve sermaye yeterliliği göstergesi olan özsermayenin toplam aktiflere oranı ise istatistiki olarak anlamsız bulunmuştur.

Abstract:
Banking is exposed to many risk such as credit risk and liquidity risk since high leverage and the nature of operations The aim of this study is to observe the effects of credit risk, liquidity risk and capital adequacy on risk perception of investors. 
For the years between 2001 – 2014, using a sample of 14 commercial and 1 islamic bank unbalanced panel regression is mployed to observe the effect of credit risk, liquidity risk, capital adequacy and variance of earnigs on total risk, systematic risk and unsystematic risk.
Risk variables are determined by using financial statements and ratios. Total assets to credits ratio and credits to non-accruing loans ratio are proxy for credit risk, total assets to liquit assets ratio is proxy for liquidity risk, debt to equity ratio is proxy for capital adequacy and additionally standart deviation of earnings before tax is proxy for earnings variability. 
Results suggest that increase in credits, decrease all total, systematic and unsystematic risks. Also capital adequacy do not have a significant effect risk groups.