Ondernemingsnr : 0446063804
Naam
(voluit) : ACCENT FUND
(verkort) :
Rechtsvorm : Naamloze vennootschap
Volledig adres v.d. zetel Gaston Crommenlaan 4
 : 9050 Gent
Onderwerp akte :
STATUTEN (VERTALING, COORDINATIE, OVERIGE
WIJZIGINGEN)
Er blijkt uit een proces-verbaal opgemaakt en gesloten door geassocieerd notaris Annelies
Wylleman, in de besloten vennootschap “Wylleman – Van de Keere – Van Maelzaeke geassocieerde
notarissen” met zetel te Evergem-Sleidinge, Sleidinge-dorp 102, op 22 december 2020, dat de
buitengewone algemene vergadering van de aandeelhouders is bijeengekomen van de naamloze
vennootschap ‘Accent Fund’, openbare instelling voor collectieve belegging met veranderlijk aantal
rechten van deelneming onder het stelsel van een Openbare Beleggingsvennootschap met
Veranderlijk Kapitaal (Bevek) naar Belgisch recht,  die voldoet aan de voorwaarden van de richtlijn
2009/65/EG, en dat onder meer volgende beslissingen werden genomen:
EERSTE BESLUIT: goedkeuring van het voorstel tot invoering van de redemption gate als wettelijke
opgelegde liquidity tool met de bijbehorende drempels in het artikel 14, B, 4e alinea van de statuten.
De vergadering keurt het voorstel goed tot invoering van de redemption gate als wettelijke opgelegde
liquidity tool met de bijbehorende drempels in het artikel 14, B, 4e alinea van de statuten, als volgt:
“In dit kader past de Vennootschap voor elk van haar compartimenten het liquiditeitsmechanisme van
‘redemption gates’ toe zoals wettelijk voorgeschreven en welke de Vennootschap in staat stelt en de
mogelijkheid laat om voor elk van haar compartimenten de orders van inkoop van aandelen
gedeeltelijk over te dragen naar de eerstvolgende afsluitingsdatum indien een vastgelegde drempel
van inkoopaanvragen wordt overschreden. Dankzij dit mechanisme kan de verkoop van de activa
gespreid worden om al zo in stresssituaties op de financiële markten niet te moeten verkopen met
(te) hoge spreads of onder de marktprijs. De toepasselijke drempelwaarden wordt door de Raad van
Bestuur per compartiment afzonderlijk bepaald en vermeld in de prospectus, periodiek geëvalueerd
en indien nodig herzien. De schorsing betreft enkel dat deel van de inkoopaanvragen dat de drempel
overschrijdt en wordt proportioneel toegepast op alle individuele inkoopaanvragen die op de
betrokken datum van afsluiting zijn ingediend. Het deel van de inkoopaanvragen dat ingevolge de
gedeeltelijke schorsing niet is uitgevoerd, wordt automatisch overgedragen naar de eerstvolgende
afsluitingsdatum, behoudens herroeping door de aandeelhouder of een nieuwe toepassing van het
mechanisme (de schorsing is dus steeds tijdelijk, aangezien de beslissing tot schorsing telkens
opnieuw moet genomen worden wanneer de vastgelegde drempel wordt overschreden).”
TWEEDE BESLUIT: goedkeuring van het voorstel om de statuten van de vennootschap aan te
passen aan de bepalingen van het wetboek van vennootschappen en verenigingen.
In toepassing van artikel 39, §1, eerste en derde lid van de wet van 23 maart 2019 tot invoering van
het wetboek van vennootschappen en verenigingen en houdende diverse bepalingen (hiervoor en
hierna ook genoemd ‘het wetboek van vennootschappen en verenigingen’) keurt de algemene
vergadering het voorstel om de statuten aan te passen aan de bepalingen van het wetboek van
vennootschappen en verenigingen goed en besluit zij om de rechtsvorm van de naamloze
vennootschap (afgekort NV), openbare instelling voor collectieve belegging met veranderlijk aantal
rechten van deelneming onder het stelsel van een Openbare Beleggingsvennootschap met
Veranderlijk Kapitaal (Bevek) naar Belgisch recht, die voldoet aan de voorwaarden van de richtlijn
2009/65/EG, te behouden.
Luik B
DERDE BESLUIT: goedkeuring van het voorstel tot aanpassing van het adres van de zetel in
overeenstemming met de circulaire beslissing van de raad van bestuur van 15 mei 2020, naar
Gaston Crommenlaan 4 te 9050 Gent-Gentbrugge.
De vergadering keurt het voorstel goed tot aanpassing van het adres van de zetel in
overeenstemming met de circulaire beslissing van de raad van bestuur van 15 mei 2020, naar
Gaston Crommenlaan 4 te 9050 Gent-Gentbrugge.
VIERDE BESLUIT: aanneming van volledig nieuwe statuten, zonder wijziging van het voorwerp van
de vennootschap, om deze te vereenvoudigen en in overeenstemming te brengen met het wetboek
van vennootschappen en verenigingen en met voorgaande besluiten.
De algemene vergadering besluit volledig nieuwe statuten aan te nemen, zonder evenwel een
wijziging aan te brengen in het voorwerp van de vennootschap, om deze te vereenvoudigen en in
overeenstemming te brengen met het wetboek van vennootschappen en verenigingen, en met
voorgaande besluiten.
De algemene vergadering verklaart en besluit dat de tekst van de nieuwe statuten als volgt luidt:
1: Benaming
De vennootschap heeft de rechtsvorm van een naamloze vennootschap met benaming "Accent
Fund", openbare instelling voor collectieve belegging met veranderlijk aantal rechten van deelneming
onder het stelsel van een Openbare Beleggingsvennootschap met Veranderlijk Kapitaal (Bevek) naar
Belgisch recht, hierna "de Vennootschap" genoemd.
De Vennootschap heeft geopteerd voor de categorie van beleggingen die voldoen aan de
voorwaarden van Richtlijn 2009/65/EG.
2: Zetel
De zetel is gevestigd op het gebied van het Vlaams Gewest. De Vennootschap kan, door een
gewone beslissing van de Raad van Bestuur, zowel in België als in het buitenland filialen en
bijkantoren oprichten.
De Raad van Bestuur is bevoegd de zetel van de rechtspersoon binnen België te verplaatsen voor
zover die verplaatsing overeenkomstig de toepasselijke taalwetgeving niet verplicht tot een wijziging
van de taal van de statuten. Dergelijke beslissing van de Raad van Bestuur vereist geen
statutenwijziging, tenzij het adres van de rechtspersoon in de statuten is opgenomen of wanneer de
zetel verplaatst wordt naar een ander Gewest. In die laatste gevallen is de Raad van Bestuur
bevoegd om tot de statutenwijziging te beslissen.
3: Duur
De Vennootschap wordt opgericht door een onbepaalde duur. Onverminderd de oorzaken van
ontbinding voorzien door de wet, kan ze ontbonden worden door een beslissing van de Algemene
Vergadering genomen zoals bij een wijziging van de statuten.
4: Doel
De Vennootschap wordt omschreven als een naamloze vennootschap.
De Vennootschap heeft uitsluitend tot doel de collectieve belegging van uit het publiek aangetrokken
kapitaal, in België of in het buitenland. Het doel bestaat erin een spreiding van de beleggingsrisico 's
te bekomen en de aandeelhouders te laten delen in de resultaten van het beheer van haar
portefeuille.
In algemene termen kan ze alle maatregelen nemen en alle verrichtingen doen die ze nuttig acht om
haar doel te vervullen en te ontwikkelen binnen de grenzen van de wettelijke bepalingen waaraan ze
onderworpen is.
De Vennootschap mag geen andere activa bezitten dan die welke noodzakelijk zijn voor de
verwezenlijking van haar statutair doel.
5: Beheertype
De Vennootschap heeft conform artikel 44, § 1 van de wet van drie augustus tweeduizendtwaalf
betreffende de instellingen voor collectieve belegging die voldoen aan de voorwaarden van Richtlijn
2009/65/EG en de instellingen voor belegging in schuldvorderingen, “Société Générale Private
Wealth Management S.A.” of afgekort “SGPWM”, een naamloze vennootschap opgericht onder het
recht van Groothertogdom Luxemburg en ingeschreven in het register van de FSMA als
beheervennootschap van een instelling van collectieve belegging die ressorteert onder het recht van
een andere lidstaat van de EER, die het voornemen heeft meegedeeld om in België in vrij verkeer
beheertaken te verstrekken en/of beleggingsdiensten te verrichten zoals opgenomen in artikel 18 van
de Richtlijn 2009/65/EG, aangesteld. De Beheervennootschap staat, indien dit onder haar
bevoegdheid valt, in voor de naleving van de statutaire bepalingen van toepassing op de
Vennootschap of de organen van de Vennootschap. Bij een delegatie van beheertaken beschreven
in artikel 3, 22° van de genoemde wet door de Beheervennootschap, raadpleegt deze vooraf de raad
van bestuur van de Vennootschap.
De raad van bestuur van de Vennootschap kan de aanstelling van de Beheervennootschap
herroepen. Deze laatste blijft haar functies dan uitoefenen tot wanneer door de Vennootschap
conform de toepasselijke wet- en regelgeving een nieuwe Beheervennootschap werd aangesteld. De
Luik B
herroepingsbeslissing moet worden goedgekeurd door een beslissing van een buitengewone
algemene vergadering
6: Kapitaal
Het kapitaal is steeds gelijk aan de waarde van de netto-activa van de Vennootschap. Het mag niet
lager zijn dan het wettelijk voorgeschreven minimumbedrag.
Om het totale kapitaal van de Vennootschap te bepalen, zullen de netto-activa van elk compartiment
omgezet worden in Euro, zo deze niet in Euro uitgedrukt zijn, en is het totaal kapitaal gelijk aan de
som van de netto- activa van alle compartimenten.
Kapitaalwijzigingen gebeuren zonder wijziging van de statuten, omwille van de uitgifte van nieuwe
aandelen of de inkoop door de Vennootschap van haar eigen aandelen. De formaliteiten inzake
publiciteit waarin het Wetboek van Vennootschappen en Verenigingen voorziet bij
kapitaalverhogingen en -verminderingen van naamloze vennootschappen, zijn niet van toepassing.
Het kapitaal kan in de volgende gevallen worden vertegenwoordigd door verschillende categorieën
van aandelen zonder aanduiding van nominale waarde:
-de Raad van Bestuur kan op elk ogenblik diverse categorieën van aandelen in het leven roepen, die
elk overeenstemmen met een afgescheiden deel of "compartiment" van het vermogen van de
Vennootschap (hierna "compartimenten" genoemd);
-de Raad van Bestuur kan eveneens diverse categorieën van aandelen in het leven roepen (hierna
"aandelenklassen" genoemd) op basis van de criteria die worden bepaald in artikel 6, §1 van het
koninklijk besluit van twaalf november tweeduizend en twaalf met betrekking tot bepaalde openbare
instellingen voor collectieve belegging;
-elk aandeel kan bovendien van twee types zijn respectievelijk een kapitalisatie of een
dividendgerechtigd - aandeel, zoals bepaald in onderstaand, artikel 8.
De akte tot vaststelling van de beslissing van de Raad van Bestuur om krachtens artikel 6, punt 3 (ii)
een nieuwe categorie van aandelen in het leven te roepen, wijzigt de statuten.
De Algemene Vergadering van de aandeelhouders van de betrokken compartimenten kunnen
eveneens, op voorwaarde dat het in het belang van de aandeelhouders is, een of meer
compartimenten ontbinden, splitsen of samenvoegen. De Raad van Bestuur beschikt over alle
bevoegdheden om de wijziging die eruit voortvloeit, rechtsgeldig te laten vaststellen.
7: Compartimenten en aandelenklassen
A. Het kapitaal kan worden vertegenwoordigd door aandelen van een of meerdere compartimenten
van de Vennootschap. Het specifieke beleggingsbeleid van ieder compartiment wordt beschreven in
het prospectus.
B. Elk compartiment kan in aandelenklassen worden onderverdeeld bij beslissing van de Raad van
Bestuur. Het onderscheid tussen de aandelenklassen zal gebaseerd worden op de
onderscheidingselementen voorzien in de wet, zoals vermeld in artikel 6, §1 van het koninklijk besluit
van twaalf november tweeduizend en twaalf met betrekking tot bepaalde openbare instellingen voor
collectieve belegging.
De objectieve criteria die kunnen worden gehanteerd om bepaalde personen toe te laten om in te
schrijven op aandelen van een aandelenklasse gecreëerd overeenkomstig artikel 6, §1, 2° en 3° van
het koninklijk besluit van twaalf november tweeduizend en twaalf met betrekking tot bepaalde
openbare instellingen voor collectieve belegging, worden gedetailleerd in het prospectus en, op het
ogenblik van de creatie van de betrokken aandelenklassen, in de statuten en kunnen met name
worden gebaseerd op het initiële inschrijvingsbedrag, de minimale beleggingsperiode, het gebruikte
distributiekanaal of een ander door de Autoriteit voor Financiële Diensten en Markten ("hierna
afgekort als FSMA") aanvaard objectief element. Elk compartiment kan worden onderverdeeld in de
volgende aandelenklassen:
1.           Klasse C, de basisklasse;
2.           Klasse E, waarvan het onderscheid gebaseerd is op een minimaal aanvankelijk
inschrijvingsbedrag bepaald door de Raad van Bestuur;
3.           Klasse R, waarvan het onderscheid gebaseerd is op de volgende elementen:
Een minimaal aanvankelijk inschrijvingsbedrag bepaald door de Raad van Bestuur;
a/ De categorie waartoe de investeerder behoort;
b/ Het gebruikte distributiekanaal;
4.           Klasse P, waarvan het onderscheid gebaseerd is op de volgende elementen:
a/ Een minimaal aanvankelijk inschrijvingsbedrag bepaald door de Raad van Bestuur.
Het gebruikte distributiekanaal.
Overeenkomstig de van toepassing zijnde wetgeving, kan de Raad van Bestuur andere
aandelenklassen creëren dan diegene hierboven vermeld.
Indien aandelenklassen worden gecreëerd, vraagt de Raad van Bestuur aan de transfer agent en/of
aan de instellingen die instaan voor de financiële dienst om een procedure in te stellen die toelaat om
steeds na te gaan of de personen die hebben ingeschreven op aandelen van een bepaalde
aandelenklasse die op een of meerdere punten geniet van een gunstiger regime, of die dergelijke
Luik B
aandelen hebben verworven, nog aan de criteria voldoen.
De Raad van Bestuur zal alle nodige maatregelen kunnen nemen om de naleving van de
hogervermelde criteria te garanderen.
8: Aandelen
1. De aandelen zijn op naam,  of in gedematerialiseerde  vorm.
Alle aandelen zijn volledig volgestort en zonder vermelding van nominale waarde. Er kunnen geen
aandelen uitgegeven worden die het kapitaal niet vertegenwoordigen.
De raad van bestuur kan beslissen fracties van aandelen onder voorwaarden die zij vaststelt, in
omloop te brengen, op voorwaarde dat dit in omloop brengen conform de wettelijke en reglementaire
beschikkingen gebeurt.
Als er fracties van aandelen bestaan, hebben deze geen stemrecht maar geven ze recht op de
opbrengst van de vereffening alsook op de dividenden voor het deel dat wordt vertegenwoordigd
door deze fracties.
De door de Vennootschap uitgegeven aandelen op naam worden ingeschreven in het
aandeelhoudersregister, dat wordt bijgehouden door de Vennootschap of door een of meerdere
daartoe aangeduide personen. De vermeldingen die in het aandeelhoudersregister moeten
voorkomen, worden bepaald in het Wetboek van Vennootschappen en Verenigingen. Certificaten
van aandelen op naam, die de inschrijvingen in het aandeelhoudersregister vaststellen, zullen aan de
aandeelhouders afgeleverd worden.
Elke overdracht van aandelen op naam onder levenden of ingevolge overlijden, en elke omzetting
van nominatieve aandelen in gedematerialiseerde effecten, of omgekeerd, wordt ingeschreven in het
aandeelhoudersregister.
Rekening houdend met de bepalingen van het Wetboek van Vennootschappen en Verenigingen
terzake, zullen de gedematerialiseerde aandelen vertegenwoordigd worden door een girale boeking
op een rekening op naam van de eigenaar of de houder ervan bij een erkende instelling die deze
rekeningen beheert. Het op de rekening geboekte aandeel wordt overgedragen door het over te
boeken van de ene rekening naar de andere.
De aandelen zijn ondeelbaar en de Vennootschap erkent slechts een eigenaar per effect. Indien
meerdere personen rechten hebben met betrekking tot eenzelfde aandeel, zal de uitoefening van de
eraan verbonden rechten geschorst worden tot een enkel persoon is aangeduid als eigenaar van de
titel, tegenover de Vennootschap.
De Raad van Bestuur mag beslissen de aandelen te splitsen of te hergroeperen. Een splitsing of
hergroepering kan gebeuren per compartiment en/of per type aandeel.
De Vennootschap kan, op elk ogenblik en zonder beperking, bijkomende volledig volgestorte
aandelen uitgeven tegen een prijs bepaald overeenkomstig artikel 10 van de huidige statuten, zonder
aan de oude aandeelhouders een voorkeurrecht voor te behouden.
2. De Raad van Bestuur kan dividendgerechtigde en kapitalisatieaandelen creëren. De
dividendgerechtigde aandelen geven recht op dividenden of interim-dividenden overeenkomstig de
bepalingen voorzien in artikel 26 hierna. Houders van kapitalisatieaandelen hebben geen recht op
een dividenduitkering.
Elke betaalbaarstelling van een dividend of interimdividend geeft automatisch aanleiding tot een
verhoging van de verhouding tussen de waarde van de kapitalisatieaandelen en die van de
dividendgerechtigde aandelen van een bepaald compartiment. Deze verhouding wordt in deze
statuten "pariteit" genoemd. De initiële pariteit van elk compartiment wordt vastgesteld door de Raad
van Bestuur.
3. Op verzoek en op kosten van de aandeelhouders, kunnen de aandelen die worden uitgegeven in
een van de in punt 1 van dit artikel bepaalde vormen, worden omgezet in aandelen van een andere
vorm.
9: Afwijkingen - Geen uitgifte van aandelen
De Raad van Bestuur kan, voor een of meer compartimenten of een of meer aandelenklassen,
beslissen om geen aandelen uit te geven in een of meer vormen die beschreven staan in artikel 8,
punt 1, of de uitgifte van aandelen in een welbepaalde vorm stop te zetten.
De Raad van Bestuur kan, voor een of meer compartimenten of een of meer aandelenklassen,
eveneens beslissen om geen dividendgerechtigde of kapitalisatieaandelen uit te geven, of de uitgifte
ervan stop te zetten.
De Raad van Bestuur kan, voor één of meer compartimenten, beslissen   om de uitgifte van de
aandelen van één of meer aandelenklassen stop te zetten.
10: Uitgifte
Onder voorbehoud van de bepalingen van het artikel 14 hierna, kan men elke bankwerkdag bij de
instellingen die werden aangeduid door de Raad van Bestuur van de Vennootschap intekeningen
doorgeven op aandelen van elk compartiment. Een vermindering in de frequentie waarmee de
aanvragen tot uitgifte kunnen worden ontvangen, vereist de toelating van de algemene vergadering.
De aanvragen tot uitgifte worden uitgevoerd op basis van de netto-inventariswaarde berekend na
Luik B
ontvangst van de aanvraag en bepaald overeenkomstig de onderhavige statuten, het prospectus en
de wet.
De uitgifteprijs van de aandelen van elk compartiment omvat hun netto-inventariswaarde bepaald
overeenkomstig artikel 13, eventueel te verhogen met een plaatsingsprovisie, verschuldigd aan de
distributeur, van maximaal drie procent (3 %), berekend op basis van de netto-inventariswaarde van
de aandelen. Deze prijs wordt verhoogd met de taksen, belastingen en eventuele zegelrechten,
eisbaar uit hoofde van de intekening of emissie. Hij kan eveneens worden verhoogd met een
forfaitaire vergoeding, verschuldigd aan de Vennootschap, van maximaal een half procent (0,5 %),
berekend op basis van de netto-inventariswaarde van de aandelen, om de kosten te dekken van de
aankoop van activa door de Vennootschap, evenals met een forfaitaire vergoeding, verschuldigd aan
de instelling belast met de materiele levering, van maximum 150 Euro om de administratieve kosten
te dekken. Het werkelijke tarief van deze kosten, provisies en vergoedingen wordt bepaald door de
Raad van bestuur en zal worden gepreciseerd in de documenten betreffende de verkoop.
De uitgifteprijs dient ten laatste betaald te worden binnen een door de Raad van Bestuur bepaalde
termijn, die echter niet langer mag zijn dan vijf bankwerkdagen te rekenen vanaf de evaluatiedag. De
effectieve betalingstermijn wordt vastgesteld volgens de regels en gebruiken van de markt en wordt
vermeld in het prospectus.
Indien zij geen betaling ontvangt, mag de Vennootschap de uitgifte annuleren. Zij behoudt echter het
recht om de eventueel verschuldigde kosten en provisies te vorderen.
11: Inkoop
Onder voorbehoud van artikel 14 hierna kunnen de aandeelhouders van elk compartiment elke
bankwerkdag de inkoop van hun aandelen aanvragen, door zich te wenden tot de instellingen
aangeduid door de Raad van Bestuur van de Vennootschap. Een vermindering in de frequentie
waarmee de aanvragen tot inkoop kunnen worden ontvangen, vereist de toelating van de algemene
vergadering. De aanvragen tot inkoop worden uitgevoerd op basis van de netto-inventariswaarde
berekend na ontvangst van de aanvraag en bepaald overeenkomstig de onderhavige statuten, het
prospectus en de wet.
De aanvraag moet vergezeld zijn van een bewijs van inschrijving voor wat betreft de nominatieve en
gedematerialiseerde aandelen ingeschreven in effectendossier.
De inkoopprijs komt overeen met de netto-inventariswaarde van de aandelen van het desbetreffende
compartiment, bepaald overeenkomstig artikel 13 hierna, verminderd met eventuele belastingen,
taksen en zegelrechten, met een vergoeding, verschuldigd aan de Vennootschap, van maximaal een
half procent (0,5 %), berekend op basis van de netto-inventariswaarde van de aandelen, om de
kosten te dekken van de verkoop van activa van de Vennootschap, evenals met een forfaitaire
vergoeding van maximum 150 Euro om de administratieve kosten te dekken. Het effectieve
percentage van deze kosten, provisies en vergoedingen wordt bepaald door de Raad van Bestuur en
zal worden gepreciseerd in de documenten betreffende de verkoop.
Deze prijs dient betaald te worden binnen een door de Raad van Bestuur bepaalde termijn, die
echter niet langer mag zijn dan vijf bankwerkdagen te rekenen vanaf de evaluatiedag. De effectieve
betalingstermijn wordt vastgesteld volgens de regels en gebruiken van de markt en wordt vermeld in
het prospectus.
De Raad van Bestuur heeft de bevoegdheid te beslissen om een bedrag ten laste van de belegger te
leggen tot ontmoediging van elke uittreding binnen de maand die volgt op de intreding, bedrag dat
zal worden ingehouden ten voordele van het betrokken compartiment. Het toepasbare
maximumbedrag komt overeen met een maximumpercentage van drie procent (3%) van de netto-
inventariswaarde van de ingekochte aandelen.
12: Omruiling
Onder voorbehoud van artikel 14 hierna kunnen de aandeelhouders, op elk ogenblik dat er een
netto-inventariswaarde berekend wordt, de omruiling vragen van hun aandelen in aandelen van een
ander compartiment of in aandelen van een andere aandelenklasse, voor zover hij aan de objectieve
criteria van deze klasse voldoet. Deze omruiling gebeurt op basis van een ruilverhouding die wordt
bepaald door de eerstvolgende netto-inventariswaarden van de betrokken aandelen, bepaald
overeenkomstig artikel 13 hierna en volgens de modaliteiten bepaald door de Vennootschap.
Wanneer de toegepaste  tarieven inzake verhandelingsprovisie, namelijk die welke ten laste zijn van
de belegger bij de inschrijving, verschillen van het ene compartiment tot het andere of van    de ene
aandelen-klasse tot de andere, kan een provisie worden aangerekend indien de initiële
inschrijvingsprovisie lager lag dan diegene van het compartiment of de aandelenklasse naar dewelke
de omruiling plaatsvindt. Deze provisie komt overeen met het bestaande verschil.
Indien binnen een zelfde compartiment of aandelenklasse tegelijkertijd kapitalisatieaandelen en
dividendgerechtigde aandelen bestaan, kunnen de aandeelhouders op elk ogenblik de omruiling
vragen van hun dividendgerechtigde aandelen in kapitalisatieaandelen en omgekeerd. Dergelijke
omzetting gebeurt volgens de pariteit van het ogenblik en volgens de modaliteiten die de
Vennootschap bepaalt. De regels op de aandelenfractie die voortvloeien uit de omruiling, worden
Luik B
door de Raad van Bestuur bepaald.
De inkoop- en uitgiftekosten van de omruiling, met inbegrip van eventuele belastingen, zegelrechten
en taksen kunnen ten laste van de aandeelhouder worden gelegd.
13: Netto-inventariswaarde
Voor de berekening van de uitgifte-, de inkoop- en de omruilingsprijs wordt op elke donderdag (of de
volgende bankwerkdag ingeval dit een feestdag is), "evaluatiedag" genoemd, de netto-
inventariswaarde van de aandelen van elk compartiment of elke aandelenklasse van de
Vennootschap bepaald in de munt zoals die in de onderhavige statuten wordt vastgesteld per
compartiment. De inventariswaardeberekening gebeurt op basis van de koersen op de sluitingsdag
van de ontvangst van de orders.  Deze afsluitingsdag is elke woensdag in België om 12u00 die
voorafgaat aan de berekening van de nieuwe netto-inventariswaarde.
De Raad van Bestuur kan de frequentie van de berekening van de inventariswaarde verhogen of
verlagen voor zover dit niet in strijd is met de wettelijke bepalingen. Een vermindering van deze
frequentie zal altijd ter goedkeuring worden voorgelegd aan de Algemene Vergadering.
1. De activa (waarderingsregels)
De waardering van de activa van de Vennootschap, opgedeeld per compartiment, gebeurt
overeenkomstig het koninklijk besluit van 10 november tweeduizend en zes op de boekhouding, de
jaarrekening en de periodieke verslagen van bepaalde openbare instellingen voor collectieve
belegging met een veranderlijk aantal rechten van deelneming op de volgende manier:
1. De waardering van effecten en geldmarkt instrumenten die verhandeld worden op een
gereglementeerde, regelmatig functionerende, erkende en open markt gebeurt tegen de laatst
gekende koers, en indien het effect of het instrument op meer dan een markt wordt verhandeld,
tegen de laatst gekende koers op de hoofdmarkt van deze waarde. Indien de laatst gekende koers
niet representatief is, gebeurt de waardering tegen de waarschijnlijke realisatiewaarde, die
voorzichtig en te goeder trouw wordt geschat. De waardering van vermogensbestanddelen waarvoor
een actieve markt bestaat die functioneert door toedoen van derde financiële instellingen die een
doorlopende notering waarborgen van bied- en laatkoersen, gebeurt tegen de waarschijnlijke
realisatiewaarde.
2.  De waardering van effecten en geldmarktinstrumenten die niet verhandelbaar zijn op een
gereglementeerde, regelmatig functionerende, erkende en open markt gebeurt tegen de
waarschijnlijke realisatiewaarde, die voorzichtig en te goeder trouw wordt geschat.
3. Alle liquiditeiten, met inbegrip van tegoeden op zicht bij kredietinstellingen, de verbintenissen in
rekening-courant ten aanzien van kredietinstellingen, op korte termijn te betalen en te ontvangen
bedragen, fiscale tegoeden en schulden zullen worden gewaardeerd tegen hun nominale waarde.
Echter, voor de compartimenten waarvan de politiek vooral gericht is op beleggingen in liquiditeiten
en in geldmarktinstrumenten, zullen de liquiditeiten worden gewaardeerd op basis van de
marktrentevoet.
4.  De schuldvorderingen en schulden op termijn, andere dan deze geviseerd onder punt 3, en die
niet vertegenwoordigd worden door verhandelbare effecten, worden gewaardeerd op basis van de
marktrentevoet van toepassing op gelijkwaardige financiële instrumenten met een vergelijkbare
resterende looptijd. De Raad van Bestuur kan nochtans beslissen om, rekening houdend met hun
relatief kleine belang in het licht van de inventariswaarde, ze te waarderen aan hun nominale
waarde.
5. De niet-vervallen schuldvorderingen en schulden zullen pro rata temporis worden bepaald op
basis van het exacte bedrag ervan, indien dat gekend is, of op basis van hun geschatte waarde.
6. De waarden die uitgedrukt zijn in een andere munt dan die van het betrokken compartiment,
worden omgezet in de munt van het compartiment op basis van de laatst gekende wisselkoers.
7. Alle andere activa worden gewaardeerd op basis van hun vermoedelijke realisatiewaarde, die
voorzichtig en te goeder trouw moet worden geschat.
2. Verplichtingen
Om de netto-activa te bekomen, wordt van de aldus bekomen waarde de waarde van de
verplichtingen van de Vennootschap afgetrokken.
De verplichtingen van de Vennootschap omvatten, onderverdeeld per compartiment en per
aandelenklasse, de eventuele aangegane leningen en schulden, waarbij de niet vervallen schulden
worden bepaald pro rata temporis op basis van hun exacte waarde, indien die gekend is, of, indien
de exacte waarde niet gekend is, op basis van hun geschatte waarde.
3. De netto-inventariswaarde
Elk aandeel van de Vennootschap waarvan de inkoop wordt aangevraagd zoals beschreven in artikel
11 hierboven, wordt beschouwd als een uitgegeven en bestaand aandeel tot na afsluiting van de
evaluatiedag die van toepassing is op de inkoop van dat aandeel, en wordt vervolgens, tot de prijs
ervan is betaald, beschouwd als een verplichting van het desbetreffende compartiment van de
Vennootschap.
De door de Vennootschap in overeenstemming met ontvangen aanvragen tot intekening - uit te
Luik B
geven aandelen worden beschouwd als zijnde uitgegeven vanaf de afsluiting van de evaluatiedag
waarop hun uitgifteprijs wordt bepaald, en deze prijs wordt, tot de ontvangst ervan, beschouwd als
een bedrag verschuldigd aan het desbetreffende compartiment van de Vennootschap.
De netto-inventariswaarde van de aandelen van een compartiment wordt bepaald door op de
evaluatiedag de netto-activa van dat compartiment, gevormd door zijn activa min zijn verplichtingen,
te delen door het aantal in omloop zijnde aandelen van dat compartiment.
Indien in een compartiment tegelijkertijd dividendgerechtigde en kapitalisatieaandelen voorkomen,
wordt de netto-inventariswaarde van de dividendgerechtigde aandelen bepaald door de netto-activa
van het compartiment te delen door het aantal in omloop zijnde dividendgerechtigde aandelen van
dat compartiment, vermeerderd met de pariteit vermenigvuldigd met het aantal kapitalisatieaandelen
in omloop. De netto-inventariswaarde van de kapitalisatieaandelen komt overeen met de netto-
inventariswaarde van de dividendgerechtigde aandelen, vermenigvuldigd met die pariteit.
De netto-activa van de Vennootschap zijn gelijk aan de som van de netto-activa van alle
compartimenten, omgezet in Euro op basis van de laatst gekende wisselkoersen.
De Raad van Bestuur kan beslissen de referentiemunt van de Vennootschap of van een
compartiment van de Vennootschap te wijzigen of om meer referentiemunten te gebruiken, mits
toestemming van de FSMA en binnen de grenzen bepaald door de wet.
14: Opschorting van de berekening van de netto- inventariswaarde
A. Onverminderd eventuele andere wettelijke opschortingsoorzaken, zal de Vennootschap de
bepaling van de netto-inventariswaarde van de aandelen van een of meerdere compartimenten,
alsook de uitgifte, de inkoop en de omruiling van de aandelen, beschreven in de artikels 10 tot 12
hierboven opschorten in de volgende gevallen:
a)  wanneer een of meerdere markten, waarop meer dan twintig procent (20%) van de activa van de
Vennootschap worden verhandeld, of een of meerdere belangrijke wisselmarkten, waar de deviezen
worden verhandeld waarin de waarde van de activa is uitgedrukt, gesloten zijn om een andere reden
dan wettelijke vakantie of wanneer de transacties er zijn geschorst of beperkt;
b)  wanneer de toestand zo ernstig is dat de tegoeden en/of verplichtingen van de Vennootschap niet
correct kunnen worden gewaardeerd of dat de Vennootschap er niet normaal kan over beschikken of
dit niet kan doen zonder de belangen van de aandeelhouders ernstig te schaden;
c) wanneer de Vennootschap niet in staat is gelden te transfereren of transacties te verwezenlijken
tegen een normale prijs of wisselkoers of wanneer beperkingen zijn opgelegd aan de wisselmarkten
of aan de financiële markten;
d) bij een defect van de informaticamiddelen dat de berekening van de netto-inventariswaarde
onmogelijk maakt, voor zover alle redelijke inspanningen zijn geleverd om dit defect te verhelpen;
e) vanaf de publicatie van de oproeping tot de bevoegde algemene vergadering die wordt
samengeroepen om te beslissen over de ontbinding van de Vennootschap of een compartiment van
de Vennootschap, wanneer deze ontbinding niet uitsluitend bedoeld is om haar rechtsvorm te
wijzigen.
f) bij een fusie of andere herstructurering, ten laatste de dag voor de datum waarop de ruilverhouding
en in voorkomend geval de opleg dan wel de vergoeding voor de inbreng of overdracht worden
berekend.
Bovendien, in uitzonderlijke omstandigheden of in geval van belangrijke aanvragen tot inkoop die de
belangen van de aandeelhouders kunnen schaden, behoudt de Vennootschap zich het recht voor om
de bepaling van de netto-inventariswaarde evenals de uitgifte, inkoop of omruiling van aandelen van
een of meerdere compartimenten te schorsen en om de waarde van de aandelen van het betrokken
compartiment slechts vast te stellen na te zijn overgegaan tot de aankopen en verkopen van effecten
die zich opdringen.
De uitgifte, inkoop of omruiling van aandelen waarvan de aanvraag opgeschort werd, zullen worden
gedaan op basis    van de eerste netto-inventariswaarde van de aandelen vastgesteld na de
opschorting.
B. Bovendien kan de Vennootschap in het belang van de aandeelhouders:
    •  elke aanvraag tot uitgifte van aandelen weigeren;
    •  op elk ogenblik de aandelen van de Vennootschap waarop op onwettige wijze werd
ingeschreven of die op een onwettige wijze worden aangehouden, terugbetalen;
    •  de aanvragen tot uitgifte en/of inkoop van aandelen die het evenwicht van de Vennootschap
kunnen verstoren, in de tijd spreiden.
In dit kader past de Vennootschap voor elk van haar compartimenten het liquiditeitsmechanisme van
‘redemption gates’ toe zoals wettelijk voorgeschreven en welke de Vennootschap in staat stelt en de
mogelijkheid laat om voor elk van haar compartimenten de orders van inkoop van aandelen
gedeeltelijk over te dragen naar de eerstvolgende afsluitingsdatum indien een vastgelegde drempel
van inkoopaanvragen wordt overschreden. Dankzij dit mechanisme kan de verkoop van de activa
gespreid worden om al zo in stresssituaties op de financiële markten niet te moeten verkopen met
Luik B
(te) hoge spreads of onder de marktprijs. De toepasselijke drempelwaarden wordt door de Raad van
Bestuur per compartiment afzonderlijk bepaald en vermeld in de prospectus, periodiek geëvalueerd
en indien nodig herzien. De schorsing betreft enkel dat deel van de inkoopaanvragen dat de drempel
overschrijdt en wordt proportioneel toegepast op alle individuele inkoopaanvragen die op de
betrokken datum van afsluiting zijn ingediend. Het deel van de inkoopaanvragen dat ingevolge de
gedeeltelijke schorsing niet is uitgevoerd, wordt automatisch overgedragen naar de eerstvolgende
afsluitingsdatum, behoudens herroeping door de aandeelhouder of een nieuwe toepassing van het
mechanisme (de schorsing is dus steeds tijdelijk, aangezien de beslissing tot schorsing telkens
opnieuw moet genomen worden wanneer de vastgelegde drempel wordt overschreden).
C. De in dit artikel onder punt B vermelde maatregelen kunnen beperkt worden tot een of meer
compartimenten of aandelenklassen.
Behoudens in geval van  kwade trouw, grove nalatigheid of een manifeste fout, is elke beslissing van
de Raad van Bestuur betreffende de berekening van de netto-inventariswaarde, definitief en bindend
voor de Vennootschap en haar aandeelhouders.
15: Raad van Bestuur
De Vennootschap wordt bestuurd door een Raad van Bestuur samengesteld uit tenminste drie leden,
al dan niet aandeelhouders. De Bestuurders worden verkozen of herkozen door de Algemene
Vergadering voor een periode van ten hoogste zes jaar. De bestuurders kunnen op elk ogenblik, met
of zonder motief, afgezet worden door de Algemene Vergadering van aandeelhouders.
Zo de functie van een bestuurder vacant zou worden ten gevolge van overlijden, ontslag of een
andere reden, kunnen de overblijvende bestuurders bijeenkomen en met meerderheid van stemmen
een bestuurder verkiezen om tijdelijk de taken te vervullen, verbonden aan de vacant geworden
functie, tot de volgende Algemene Vergadering van aandeelhouders.
16: Vergadering
De Raad van Bestuur kiest onder zijn leden een voorzitter en kan intern een of meer ondervoorzitters
kiezen. Hij duidt eveneens een secretaris aan, die geen bestuurder moet zijn en die de processen
verbaal van de vergaderingen van de Raad van Bestuur en van de Algemene Vergaderingen van
aandeelhouders opstelt.
De Raad van Bestuur vergadert na bijeenroeping door de voorzitter of twee bestuurders op de dag,
het uur en de plaats aangeduid in het oproepingsbericht. De Raad van Bestuur zal minstens
tweemaal per jaar vergaderen.
Een schriftelijke aankondiging van elke vergadering van de Raad van Bestuur wordt tenminste
vierentwintig uur voor het voorziene uur der vergadering aan alle bestuurders gegeven, tenzij in
geval van hoogdringendheid. In dat geval worden de aard en motieven van die hoogdringendheid in
het oproepingsbericht vermeld.
De voorzitter van de Raad van Bestuur zit de Algemene Vergaderingen van aandeelhouders en de
vergaderingen van de Raad van Bestuur voor. In zijn afwezigheid duidt de Algemene Vergadering of
de Raad van Bestuur bij meerderheid van stemmen een andere persoon aan om het voorzitterschap
van deze vergaderingen waar te maken.
Elke bestuurder kan zich op de vergaderingen van de Raad van Bestuur laten vertegenwoordigen
door schriftelijk of door middel van elk ander (tele)communicatiemiddel met een materiele drager een
andere bestuurder aan te duiden als zijn mandataris.
De Raad van Bestuur kan slechts beraadslagen en handelen indien de helft van zijn leden aanwezig
of vertegenwoordigd is. De beslissingen worden genomen bij meerderheid van stemmen van de
aanwezige of vertegenwoordigde bestuurders. In geval van staking van stemmen is de stem van
diegene die de vergadering voorzit, doorslaggevend.
De Raad van Bestuur kan ook zonder vergadering per omzendbrief besluiten nemen vastgesteld
door een of meerdere geschriften naar behoren ondertekend door alle bestuurders.
Elke handtekening dient voorafgegaan te worden door een datum. De beslissing wordt geacht
genomen te zijn op de datum waarop de laatste handtekening werd geplaatst.
17: Processen-verbaal
De processen-verbaal van de vergaderingen van de Raad van Bestuur worden getekend door de
Voorzitter en door de persoon die, in diens afwezigheid, het voorzitterschap heeft waargenomen.
De processen-verbaal dienen te worden goedgekeurd op de volgende Raad van Bestuur.
De kopies van of de uittreksels uit de processen-verbaal die bestemd zijn om in rechte of anders te
worden gebruikt, worden getekend door de Voorzitter, door de Secretaris of door twee bestuurders.
18: Bevoegdheden van de Raad van Bestuur en beleggingspolitiek
De Raad van Bestuur heeft de bevoegdheid om alle daden te stellen die nodig of nuttig zijn voor het
realiseren van het doel van de Vennootschap, met uitzondering van deze die door de wet of de
statuten worden voorbehouden aan de Algemene Vergadering.
De Raad van Bestuur heeft meer in het bijzonder de bevoegdheid om, onder voorbehoud van de
beperkingen opgelegd door de wetten en reglementen, per compartiment de beleggingspolitiek van
de Vennootschap te bepalen.
Luik B
In overeenstemming met de wet van drie augustus tweeduizend en twaalf betreffende de instellingen
voor collectieve belegging die voldoen aan de voorwaarden van Richtlijn 2009/65/EG en de
instellingen voor belegging in schuldvorderingen en de uitvoeringsbesluiten ervan, zullen de
beleggingen van de Vennootschap bestaan uit deze opgesomd in de artikelen 32 tot en met 33 van
de onderhavige statuten.
19: Vertegenwoordiging van de Vennootschap
De Vennootschap is, in alle aangelegenheden die niet tot de bevoegdheid van de
Beheervennootschap behoren, geldig verbonden door de handtekening van twee bestuurders of
personen aan wie de nodige bevoegdheden gedelegeerd werden door de Raad van Bestuur.
20: Dagelijks Bestuur
Onder voorbehoud van hetgeen tot de bevoegdheden van de Beheervennootschap behoort uit
hoofde van haar aanstelling, kan de Raad van Bestuur het dagelijks bestuur van de Vennootschap
en de vertegenwoordiging van de Vennootschap voor wat dit bestuur betreft, overdragen aan een of
meer gedelegeerde bestuurders, directeurs of procuratiehouders.
De effectieve leiding wordt toevertrouwd aan tenminste twee natuurlijke personen.
21: Bewaarder en financiële dienst
De Raad van Bestuur van de Vennootschap duidt, in overeenstemming met de wet en de van kracht
zijnde reglementering, één enkele bewaarder aan. De bewaarder zal worden vergoed zoals
overeengekomen in het contract van bewaargeving.
De Vennootschap kan de bewaarder afzetten, op voorwaarde dat een andere bewaarder hem
vervangt. Deze laatste maatregel zal het voorwerp uitmaken van een bericht in twee Belgische
kranten. De vervanging wordt pas effectief na de betrokken publicaties.
De Vennootschap duidt de kredietinstelling(en), de beursvennootschap(pen) of het bijkantoor van
een beheervennootschap van ICB's, die ressorteert onder het recht van een andere lidstaat van de
EER en geregistreerd is conform artikel 258 van voornoemde wet van drie augustus tweeduizend en
twaalf, aan die instaat of instaan voor de uitkering aan de aandeelhouders van de Vennootschap en
die de aandelen van de Vennootschap moeten uitgeven en inkopen.
22: Bijeenroeping van de Algemene Vergadering
De jaarlijkse Algemene Vergadering van aandeelhouders wordt gehouden op de tweede dinsdag van
maart om veertien uur, op de zetel van de Vennootschap of op elke andere plaats in België die in het
oproepingsbericht wordt meegedeeld. Indien deze dag geen bankwerkdag is, wordt de Algemene
Vergadering de eerstvolgende bankwerkdag gehouden. De jaarlijkse Algemene Vergadering kan in
het buitenland gehouden worden indien de Raad van Bestuur soeverein vaststelt dat buitengewone
omstandigheden dit vereisen.
Er kunnen ook Algemene Vergaderingen worden gehouden waarbij de aandeelhouders van een
bepaald compartiment bijeenkomen.
Een Buitengewone Vergadering van aandeelhouders van de Vennootschap of van een compartiment
kan bijeengeroepen worden telkens het belang van de Vennootschap of van het compartiment dit
vereist. Zij moet bijeengeroepen worden indien aandeelhouders die samen een vijfde
vertegenwoordigen van het kapitaal van de Vennootschap of van het betrokken compartiment dit
vragen.
De aandeelhouders komen samen na oproeping door de Raad van Bestuur via een
oproepingsbericht dat de dagorde vermeldt. De aandeelhouders worden opgeroepen op de door de
wet voorgeschreven wijze.
De eigenaars van aandelen op naam moeten binnen uiterlijk vijf werkdagen vóór de vastgestelde
datum van de vergadering de Raad van Bestuur schriftelijk op de hoogte brengen van hun intentie
om de vergadering bij te wonen en van het aantal aandelen waarvoor ze van plan zijn aan de
stemming deel te nemen.
De eigenaars van gedematerialiseerde aandelen moeten, binnen dezelfde periode, op de zetel van
de Vennootschap of bij de in het oproepingsbericht aangeduide instellingen, een attest neerleggen
dat opgesteld wordt door de erkende rekeninghouder of door de vereffeningsinstelling en dat de
onbeschikbaarheid van de genoemde aandelen vaststelt tot de datum van de Algemene
Vergadering.
Telkens alle aandeelhouders aanwezig of vertegenwoordigd zijn en verklaren kennis te hebben
gehad van de dagorde die hen ter beraadslaging wordt voorgelegd, kan de Algemene Vergadering
zonder voorafgaande oproeping worden gehouden.
23: Beslissingen van de Algemene Vergadering
De Algemene Vergadering stemt en beraadslaagt volgens de voorschriften van het Wetboek van
Vennootschappen en Verenigingen.
Behalve in de door de wet en onderhavige statuten bepaalde gevallen worden de beslissingen
genomen met gewone meerderheid van stemmen, ongeacht het aantal op de vergadering
vertegenwoordigde aandelen.
Elke aandeelhouder kan deelnemen aan de vergaderingen door schriftelijk of door elk ander (tele)
Luik B
communicatiemiddel met een materiele drager een andere persoon als mandataris aan te duiden.
Een verzoek tot volmacht moet aan de wettelijke voorwaarden voldoen.
Zonder afbreuk te doen aan de artikelen 28 en 29 hierna worden de beslissingen betreffende een
bepaald compartiment genomen met een gewone meerderheid van aanwezige en stemmende
aandeelhouders van dit compartiment, indien de wet of de huidige statuten daarover niet anders
beschikken.
24: Boekjaar
Het boekjaar begint op een januari en eindigt op eenendertig december van hetzelfde kalenderjaar.
25: Verslagen
Voor de jaarlijkse Algemene Vergadering kunnen de aandeelhouders op de zetel van de
Vennootschap het jaarverslag bekomen dat de financiële informatie bevat aangaande elk
compartiment van de Vennootschap, aangaande de samenstelling en de evolutie van hun activa, de
geconsolideerde toestand van alle compartimenten en het beheerverslag dat bestaat uit de jaarlijkse
verantwoording die bedoeld is om de aandeelhouders te informeren.
Alle elementen van de vermogenstoestand van de Vennootschap worden onderworpen aan de
controle van een erkende commissaris, die benoemd en vervangen wordt door de Algemene
Vergadering van aandeelhouders, die zijn vergoeding bepaalt.
De goedkeuring van de jaarrekeningen en het verlenen van kwijting aan de bestuurders en aan de
commissaris gebeurt compartiment per compartiment door hun respectievelijke aandeelhouders.
26: Dividendbeleid
De jaarlijkse Algemene Vergadering van elk van de compartimenten bepaalt elk jaar, op voorstel van
de Raad van Bestuur, de bestemming van het jaarlijks nettoresultaat dat aan hun compartiment kan
worden toegewezen, vastgesteld op basis van de rekeningen afgesloten op de laatste dag van het
boekjaar, in overeenstemming met de van kracht zijnde wetgeving en de statuten.
De Algemene Vergadering kan beslissen om aan de dividendgerechtigde aandelen hun deel in de
nettoresultaten uit de beleggingen, en de gerealiseerde of niet gerealiseerde meerwaarden uit te
keren, na aftrek van de gerealiseerde of niet gerealiseerde minderwaarden en de corresponderende
bedragen die toekomen aan de kapitalisatieaandelen te kapitaliseren.
De Vennootschap keert jaarlijks aan de dividendgerechtigde aandelen van alle compartimenten het
geheel uit van de netto-opbrengsten die rechtstreeks of onrechtstreeks, onder de vorm van
interesten, meerwaarden of minderwaarden (het Belgische TIS inkomen), voortkomen uit
schuldvorderingen in de zin van artikel 19bis §1, lid 5 Wetboek van Inkomstenbelasting van 1992.
Het compartiment Europe Equity DBI-RDT zal ten minste 90% van de inkomsten die het jaarlijks
heeft geïnd, uitkeren, na aftrek van bezoldigingen, vergoedingen, provisies en kosten (in
overeenstemming met artikel 203 WIB.92 en met elk latere wijziging ervan).
De Vennootschap keert de netto-opbrengst uit in functie van de beslissing van de Algemene
vergadering die over de bestemming van het resultaat beslist.
Ieder besluit van de gewone Algemene Vergadering van de aandeelhouders over de
uitkeringspolitiek van de inkomsten van een compartiment aan de aandeelhouders van dit
compartiment, moet eerst door de aandeelhouders van dit compartiment goedgekeurd worden; dit
compartiment stemt er over met de meerderheid bepaald in artikel 23 van huidige statuten.
De Raad van Bestuur kan eveneens beslissen om interimdividenden uit te keren aan de
dividendgerechtigde aandelen, met kapitalisatie voor de kapitalisatieaandelen, dit onder voorbehoud
van de wettelijke bepalingen ter zake. De dividenden en interimdividenden uitgekeerd aan de
dividendgerechtigde aandelen worden betaald op datum en plaats aangeduid door de Raad van
Bestuur.
De Algemene Vergadering mag beslissen de bestuurders een gedeelte van de winst toe te kennen
als vergoeding. Het toegekende bedrag wordt onder de bestuurders verdeeld overeenkomstig het
door de Raad van Bestuur vastgelegd reglement. De Algemene Vergadering zal worden ingelicht
wanneer bepaalde bestuurders geen tantièmes wensen te ontvangen.
De Raad van Bestuur duidt de instellingen aan die instaan voor de dividenduitkering aan de
aandeelhouders.
27: Kosten
De Vennootschap draagt de kosten verbonden aan haar werking en haar eventuele vereffening.
Deze kosten omvatten:
    •  De vergoeding van het beheer van de beleggingsportefeuille en de vergoeding voor de
beheervennootschap, met een maximumpercentage van in het totaal drie percent (3%) per jaar,
berekend op basis van het passend gewogen nettoactief. De periodiciteit waarmee deze vergoeding
zal worden afgehouden wordt bepaald door de Raad van Bestuur en is opgenomen in het
prospectus;
    •  De vergoeding van de bewaarder, en naar gelang het geval, deze van zijn correspondenten, met
een maximumpercentage van een percent (1%) per jaar, berekend op basis van het passend
Luik B
gewogen nettoactief. De periodiciteit waarmee deze vergoeding zal worden afgehouden wordt
bepaald door de Raad van Bestuur en is opgenomen in het prospectus;
    •  De vergoeding van de functie van administratief agent met een maximumpercentage van nul
komma twintig percent (0,20%) per jaar, berekend op basis van het passend gewogen nettoactief. 
De periodiciteit waarmee deze vergoeding zal worden afgehouden wordt bepaald door de Raad van
Bestuur en is opgenomen in het prospectus;
    •  De vergoeding van de functie van transferagent, en naar gelang het geval, deze van haar
correspondenten, met een maximumpercentage van nul komma tien percent (0,10%) per jaar,
berekend op basis van het passend gewogen nettoactief. De periodiciteit waarmee deze vergoeding
zal worden afgehouden wordt bepaald door de Raad van Bestuur en is opgenomen in het
prospectus;
    •  De vergoeding van de financiële en administratieve dienst, verschuldigd aan de instelling die
deze dienst verzekert, met een maximumpercentage van een komma vijf percent (1,5%) per jaar,
berekend op basis van het passend gewogen nettoactief. De periodiciteit waarmee deze vergoeding
zal worden afgehouden wordt bepaald door de Raad van Bestuur en is opgenomen in het
prospectus;
    •  De andere kosten waarvan een schatting is opgenomen in het prospectus zijn de volgende:
    •  De kosten der officiële akten en wettelijke publicaties;
    •  De kosten van de domiciliering en het algemeen secretariaat van de Vennootschap;
    •  De kosten verbonden aan de Algemene Vergaderingen en de Raden van Bestuur;
    •  De eventuele emolumenten en vergoedingen van de bestuurders;
    •  De eventuele vergoeding van een adviseur of verificateur;
    •  De distributievergoeding;
    •  De honoraria van de commissarissen;
    •  De gerechtelijke kosten en de kosten voor juridisch advies;
    •  De bijdragen aan de controle-autoriteiten van de landen waar haar aandelen worden
aangeboden;
    •  De kosten voor het drukken en afleveren van de aandelen;
    •  De kosten voor het drukken en  afleveren van de uitgifteprospectussen en periodieke verslagen;
    •  De vertaal- en redactiekosten;
    •  De publicatiekosten en de kosten van de informatie aan de aandeelhouders;
    •  De marketingkosten;
    •  De eventuele kosten van notering op een beurs of de kosten voor de publicatie van de koers van
haar aandelen;
    •  De taksen en kosten verbonden aan de wijzigingen in het kapitaal van de Vennootschap;
    •  De intresten en andere kosten van leningen;
    •  Eventuele andere met haar werking verbonden taksen;
    •  De eventuele personeelskosten;
    •  Alle andere uitgaven die gedaan worden in het belang van de aandeelhouders van de
Vennootschap.
Aan elk compartiment of aan elke aandelenklasse worden alle kosten en uitgaven aangerekend die
er kunnen aan toegewezen worden. De kosten en uitgaven die niet aan een bepaald compartiment
kunnen worden toegewezen, worden geventileerd over de compartimenten in verhouding tot hun
respectieve netto-activa. De kosten en uitgaven die niet aan een bepaalde aandelenklasse kunnen
worden toegewezen, worden geventileerd over de aandelenklassen rekening houdend met de
bestaande verhouding tussen de verschillende aandelenklassen. De Raad van Bestuur stelt de
toerekeningswijze vast van de kosten die betrekking hebben op de oprichting, de opheffing, de
ontbinding, de fusie of de splitsing van een of meer compartimenten.
Onverminderd de beheerscommissie hierboven vermeld, beschikt de Raad van Bestuur over alle
bevoegdheden om te beslissen om een variabele beheerscommissie in te stellen waarvan de
berekening gebaseerd zal zijn op een vergelijking van het rendement van het betreffende
compartiment met dat van een index of een benchmark. Niettemin bedraagt het maximumpercentage
van deze variabele commissie, dertig percent (30%) van de overprestatie van het compartiment in
vergelijking met de prestatie van de index of de benchmark per jaar berekend op basis van het
passend gewogen netto-actief. Deze commissie zal verschuldigd zijn door het compartiment na de
afsluiting van het boekjaar.
28: Ontbinding
A. In geval van ontbinding van de Vennootschap wordt de beslissing tot ontbinding genomen door
de        bevoegde Algemene Vergadering van aandeelhouders. De beslissing om over te gaan tot de
ontbinding van een compartiment wordt genomen door de Algemene Vergadering van
aandeelhouders van het betrokken compartiment. Er kan worden beslist tot de ontbinding van een
Luik B
compartiment van de Vennootschap, gevolgd door de vereffening van de componenten van het
vermogen van genoemd compartiment, met inachtneming van de bepalingen uit het Wetboek van
Vennootschappen en Verenigingen.
Bij de ontbinding van de Vennootschap of van een van haar compartimenten wordt er overgegaan tot
de vereffening door een of meer vereffenaars die zowel natuurlijke personen als rechtspersonen
kunnen zijn en die benoemd worden door de bevoegde Algemene Vergadering. Deze laatste bepaalt
eveneens hun bevoegdheden en vergoeding.
Voor elk der compartimenten wordt de opbrengst van de vereffening uitgekeerd aan de
aandeelhouders in verhouding tot hun rechten en rekening houdend met de pariteit.
B. Wanneer een compartiment aan een termijn gebonden is, wordt dit compartiment van rechtswege
ontbonden louter en alleen als gevolg van het verstrijken van deze termijn.
De volgende procedure wordt dan toegepast:
    •  De Raad van Bestuur maakt aan de FSMA een dossier over dat alle nodige elementen bevat
teneinde de voorgenomen vereffening te kunnen beoordelen.
    •  De Raad van Bestuur stelt een verslag op ter rechtvaardiging van de vereffening van het
compartiment, waaraan een samenvattende staat wordt toegevoegd van de toestand van de activa
en de passiva van het op die datum ontbonden compartiment;
    •  Bij de ontbinding van het betrokken compartiment worden de taken en bevoegdheden van de
daartoe gemachtigde personen uitgeoefend door de bestuurders die belast zijn met de effectieve
leiding. Deze bestuurders kunnen alle nuttige en noodzakelijke maatregelen nemen met het oog op
de vereffening en de afsluiting van het compartiment, en handelen in overleg met de bewaarder;
    •  De terugbetalingsprijs en de samenvattende staat aangaande de activa en passiva van het
compartiment worden gecontroleerd door de commissaris. Deze laatste stelt daartoe bijzonder een
verslag op;
    •  Het verslag van de Raad van Bestuur, de samenvattende staat van de activa en passiva van het
compartiment, het controleverslag van de commissaris en de terugbetalingsprijs waarvan hierboven
sprake, alsook de kwijting aan de bestuurders en de commissaris, worden toegelicht tijdens de
eerstvolgende jaarvergadering;
    •  De afsluiting van de vereffening wordt vastgesteld door twee bestuurders van de Vennootschap;
    •  De statutaire wijzigingen die voortvloeien uit de vereffening van het compartiment zullen
doorgevoerd worden overeenkomstig de van kracht zijnde reglementering.
29: Herstructurering
In geval van herstructurering van de Vennootschap of van een of meerdere van haar
compartimenten, zal de beslissing tot herstructurering worden genomen door de bevoegde
Algemene Vergadering van aandeelhouders. Wanneer de herstructurering een compartiment van de
Vennootschap betreft, zal de beslissing tot herstructurering worden genomen door de Algemene
Vergadering van aandeelhouders van het betrokken compartiment.
30: Wijziging van de statuten
De huidige statuten kunnen worden gewijzigd door een Algemene Vergadering van aandeelhouders
onderworpen aan de voorwaarden van quorum en stemming opgelegd door de wet. Elke wijziging
die een invloed heeft op de rechten van de aandeelhouders van een compartiment in verhouding tot
de aandeelhouders van de andere compartimenten, zal bovendien onderworpen zijn aan dezelfde
verplichtingen van quorum en meerderheid in het desbetreffende compartiment.
Iedere wijziging van de statuten vergt de voorafgaande goedkeuring van de FSMA.
31: Algemene bepalingen
Voor alle punten die niet worden gespecificeerd in de huidige statuten, houden en onderwerpen de
betrokken partijen zich aan het Wetboek van Vennootschappen en Verenigingen, alsook aan de wet
van drie augustus tweeduizend en twaalf betreffende de instellingen voor collectieve belegging die
voldoen aan de voorwaarden van Richtlijn 2009/65/EG en de instellingen voor belegging in
schuldvorderingen, en haar uitvoeringsbesluiten.
Enkel de rechtbanken van het arrondissement Gent zijn bevoegd in geval van geschillen.
32: Beleggingspolitiek
A. Overeenkomstig de wet van drie augustus tweeduizend en twaalf betreffende de instellingen voor
collectieve belegging die voldoen aan de voorwaarden van Richtlijn 2009/65/EG en de instellingen
voor belegging in schuldvorderingen en de uitvoeringsbesluiten ervan zullen de beleggingen van de
Vennootschap, compartiment per compartiment, bestaan uit :
1° effecten en geldmarktinstrumenten die zijn toegelaten tot de verhandeling op een
gereglementeerde markt in de zin van artikel 2, 3°, 5° of 6° van de wet van twee augustus
tweeduizend en twee betreffende het toezicht op de financiële sector en de financiële diensten;
2° effecten en geldmarktinstrumenten die worden verhandeld op een andere secundaire markt van
Luik B
een lidstaat van de Europese Economische Ruimte, die gereglementeerd, regelmatig functionerend,
erkend en open is;
3° effecten en geldmarktinstrumenten verhandeld hetzij op een markt van een staat die geen lidstaat
is van de Europese Economische Ruimte en die met betrekking tot deze markt gelijkwaardige
bepalingen toepast als deze die zijn vastgesteld in de Richtlijn 2001/34/EG, hetzij op een andere
secundaire markt van een staat die geen lidstaat is van de Europese Economische Ruimte, die
gereglementeerd, regelmatig functionerend, erkend en open is en voor zover deze markten
gesitueerd zijn in een lidstaat van de OESO dan wel in elk ander land van Europa, Noord- Amerika,
Centraal-Amerika, Zuid-Amerika, Azië, Oceanië en Afrika;
4° nieuw uitgegeven effecten op voorwaarde dat de emissievoorwaarden de verplichting inhouden
dat toelating wordt aangevraagd tot de verhandeling op een gereglementeerde markt in de zin van
artikel 2, 3°, 5° of 6°, van de wet van twee augustus tweeduizend en twee betreffende het toezicht op
de financiële sector en de financiële diensten, op een markt van een staat die geen lidstaat is van de
Europese Economische Ruimte en die met betrekking tot deze markt gelijkwaardige bepalingen
toepast als deze die zijn vastgesteld in de Richtlijn 2001/34/EG of op een andere secundaire      
markt, die gereglementeerd, regelmatig functionerend, erkend en open is en voor zover deze
markten gesitueerd zijn in een lidstaat van de OESO dan wel in elk ander land van Europa, Noord-
Amerika, Centraal-Amerika, Zuid-Amerika, Azië, Oceanië en Afrika, en voor zover de toelating
uiterlijk binnen een jaar na de uitgifte wordt verkregen;
5° rechten van deelneming in instellingen voor collectieve belegging die beantwoorden aan de
Richtlijn 2009/65/EG, met inachtneming van de voorwaarden daartoe voorzien door de in voege
zijnde reglementering;
6° rechten van deelneming in instellingen voor collectieve belegging die niet beantwoorden aan de
Richtlijn 2009/65/EG, ongeacht of ze zich in een lidstaat van de Europese Economische Ruimte
bevinden of niet, met inachtneming van de voorwaarden daartoe voorzien door de in voege zijnde
reglementering;
7° deposito's bij kredietinstellingen die onmiddellijk opeisbaar zijn of kunnen worden opgevraagd en
die binnen een periode van ten hoogste twaalf maanden vervallen, met inachtneming van de in
voege zijnde reglementering en mits:
a) de statutaire zetel van de kredietinstelling in een lidstaat van de Europese Economische Ruimte
gevestigd is, of,
b) indien de statutaire zetel van de kredietinstelling niet in een lidstaat van de Europese
Economische Ruimte is gevestigd, deze instelling is onderworpen aan bedrijfseconomische
voorschriften die naar het oordeel van de FSMA gelijkwaardig zijn aan die welke in het
Gemeenschapsrecht zijn vastgesteld;
8° financiële derivaten, met inbegrip van gelijkwaardige instrumenten die aanleiding geven tot
afwikkeling in contanten, die op een onder punt 1°,2° of 3° bedoelde   markt worden verhandeld of
OTC-derivaten met inachtneming van de in voege zijnde reglementering;
9° geldmarktinstrumenten die niet op een markt bedoeld in punt 1°, 2° of 3°, worden verhandeld, met
inachtneming van de in voege zijnde reglementering.
De Vennootschap kan evenwel haar activa beleggen in andere dan voornoemde effecten en
geldmarktinstrumenten, binnen de beperkingen die worden toegestaan door de wet van drie
augustus tweeduizend en twaalf betreffende de instellingen voor collectieve belegging die voldoen
aan de voorwaarden van Richtlijn 2009/65/EG en de instellingen voor belegging in schuldvorderingen
en haar uitvoeringsbesluiten .
De Vennootschap mag accessoir liquide middelen aanhouden.
De Vennootschap kan eveneens contracten afsluiten die financiële derivaten uitmaken en betrekking
hebben op een kredietrisico, mits daarbij de geldende wetgeving in acht wordt genomen.
B. Het beleggingsbeleid van ieder compartiment wordt bepaald in het prospectus van de
Vennootschap.
Voor alle compartimenten van de Vennootschap mogen de eventuele beleggingen in rechten van
deelneming van instellingen voor collectieve belegging niet meer dan tien percent (10%) van de
activa van de compartimenten vertegenwoordigen .
33: Andere transacties in effecten
De Vennootschap kan beleggen in afgeleide producten op de plaats van uitvoering, markt of
tegenpartij naar keuze van de Vennootschap (met inbegrip van onder meer interest rate swaps,
currency interest rate swaps, exchange swaps, credit default swaps), mits inachtneming van de
wettelijke en reglementaire bepalingen terzake, alsook de bepalingen van het prospectus.
(einde statuten)
VIJFDE BESLUIT: Ontslag en herbenoeming bestuurders.
A/ De algemene vergadering besluit tot het ontslag van de heer Jean Sonneville, wonende te 9950
Lievegem, Legevoorde 66, met ingang van 18 augustus 2020 en het verleent hierbij kwijting zowel
globaal als per compartiment.
Luik B
B/ De algemene vergadering keurt het voorstel goed tot het bekrachtigen van de benoeming bij
coöptatie van mevrouw Solange Rouschop, wonende te 2930 Brasschaat, Moerbeienlaan 10, in
hoedanigheid van voorzitter van de bevek vanaf 18 augustus 2020, ter vervanging van voornoemde
heer Jean Sonneville, om dit mandaat (ten kosteloze titel) verder te zetten en te beëindigen.
In dit verband wordt voor de volledigheid verwezen naar de voormelde brief van de Autoriteit voor
Financiële Diensten en Markten van 1 december 2020 waarin het volgende wordt vermeld, hierna
letterlijk aangehaald:
“Wij wijzen er u tevens op dat overeenkomstig artikel 39 van de voormelde wet de goedkeuring van
de FSMA dient te worden gevraagd voorafgaandelijk aan de benoeming. Deze goedkeuring is
bijgevolg een voorwaarde voor een rechtsgeldige benoeming. Wij wensen u te informeren dat op
basis van het algemeen beginsel van de niet retroactiviteit van administratieve beslissingen en op
basis van de rechtspraak van de Raad van State een beslissing van de FSMA enkel uitwerking kan
hebben voor de toekomst en dus geen terugwerkende kracht kan hebben.”
ZESDE EN LAATSTE BESLUIT: Machtiging aan raad van bestuur tot de uitvoering van de besluiten
die zullen genomen worden aangaande voormelde punten en opdracht aan de notaris tot coördinatie
van de statuten.
Het bestuursorgaan wordt gemachtigd tot uitvoering van de voormelde besluiten en de notaris wordt
gemachtigd tot coördinatie van de statuten.
 
Voor beredeneerd uittreksel, afgeleverd vóór registratie van de akte, met als doel de neerlegging ter
griffie van de bevoegde ondernemingsrechtbank.
 
Annelies Wylleman, geassocieerd notaris
 
Tegelijk neergelegd :
- expeditie proces-verbaal buitengewone algemene vergadering,
- volmacht,
- aanwezigheidslijst,
- brief van de Autoriteit voor Financiële Diensten en Markten,
- attest kapitaal en aandelen,
- coördinatie van de statuten.