Siège :
N° d'entreprise :
(en abrégé) :
Objet(s) de l'acte :
(en entier) :
(adresse complète)
LARCIER MANAGEMENT COMPANY
Rue des Minimes 39
1000 Bruxelles
Société anonyme
Forme juridique :
Dénomination
Constitution
Il résulte d'un acte reçu par Maître Vincent Vroninks, notaire à Ixelles, le 31 décembre 2014, que:
    1.  La société anonyme "EDITIS BELGIUM", ayant son siège social à 1348 Louvain-la-Neuve,
Fond Jean Pâques 4, identifiée sous le numéro d'entreprise TVA BE 0888.066.870 RPM Nivelles.
    2.  La société anonyme "PUBLIHOLD", ayant son siège social à 1348 Louvain-la-Neuve, Fond
Jean Pâques 4, identifiée sous le numéro d'entreprise TVA BE 0834.984.710 RPM Nivelles.
ont constitué une société dont les caractéristiques sont les suivantes:
Forme: société anonyme
Dénomination: " LARCIER MANAGEMENT COMPANY"
Siège social: rue des Minimes, 39 – B-1000 Bruxelles.
Objet: La Société a pour objet, tant en Belgique qu’à l’étranger pour compte propre ou pour compte
de tiers:
1. d’investir, dans des sociétés cotées ou non cotées ou dans d’autres entités, en vue de réaliser des
profits, ainsi que la gestion de ses participations dans de telles sociétés ou entités, en ce compris en
procédant à la nomination de représentants de la Société au sein des organes de ces sociétés;
2. d’accomplir, toute opération financière ou de gestion de portefeuille, à l’exception des opérations
réglementée par la loi ; à cet effet, la Société peut constituer des sociétés ou entités juridiques,
acquérir des participations dans ces dernières, et mener toutes opérations de financement, de
payement, de prêt, de constitution de sûretés ou de dépôt ;
3. mener toutes études et fournir une assistance technique, juridique, comptable, financière,
commerciale, administrative ou de management, au nom et pour le compte de sociétés ou entités
dans lesquelles elle détient, directement ou indirectement, des participations ;
4. la Société peut aussi s'intéresser, par voie d'apport ou de fusion, dans toutes sociétés ou entités
déjà constituées ou à constituer ayant un objet identique, lié ou connexe à son propre objet social ou
qui seraient de nature à favoriser de quelque manière que ce soit la poursuite de son objet social.
La Société peut accomplir tous actes et opérations nécessaires, utiles ou se rapportant directement
ou indirectement à la réalisation de son objet, ou qui sont de nature à rendre directement la
réalisation de cet objet plus aisé ou de favoriser le développement de la Société.
L’objet social peut être modifié par les Actionnaires conformément aux dispositions du Code des
sociétés.
Capital: sept cent quarante-neuf mille neuf cent quatre-vingt-neuf euros (749.989,00 EUR).
Il est représenté par sept cent quarante-neuf mille neuf cent quatre-vingt-neuf euros Actions
(749.989), sans désignation de valeur nominale, dont:
    •  sept cent quarante-neuf mille neuf cent quatre-vingt-huit (749.988) Actions numérotées de 1 à
749.988 inclus, formant les Actions de Catégorie X;
    •  Une (1) Action, numérotée 749.989, formant l'Action de Catégorie Y,
qui bénéficient toutes des droits et des avantages comme déterminés dans les statuts de la Société
0507892691
Volet B
et dans la Convention d'Actionnaires.
Administration - Pouvoirs:
 La Société est administrée par un Conseil d'administration comprenant trois (3) Administrateurs,
Parmi lesquels:
    •  Deux (2) Administrateurs sont nommés parmi les candidats proposés par les Actionnaires de
Catégorie X; ci-dessous désignés comme Administrateurs X,
    •  Un (1) Administrateur est nommé parmi les candidats proposés par l'Actionnaire de Catégorie Y,
ci-dessous désignés comme Administrateur Y.
Si une personne morale est nommée Administrateur, celle-ci est tenue de désigner parmi ses
associés, gérants, administrateurs ou travailleurs, un représentant permanent chargé de l'exécution
de cette mission au nom et pour le compte de la personne morale, le tout conformément au Code
des sociétés. Ce représentant permanent peut être une personne physique.
Seule l'assemblée générale est compétente pour limiter le nombre d'Administrateurs. Les
Administrateurs sont nommés par l'assemblée générale pour une durée de six ans au plus.
Les Administrateurs sont rééligibles. Les fonctions des Administrateurs sortants et non réélus
prennent fin immédiatement après l'assemblée générale ordinaire ou le Conseil d'administration qui
prévoit leur changement. Les Administrateurs sont révocables à tout moment par une décision de
l'assemblée générale.
En cas de vacance d'une ou plusieurs places d'Administrateur, les Administrateurs restants peuvent
y pourvoir provisoirement, sur proposition des Actionnaires de la Catégorie d'Actions qui avaient
proposé l'Administrateur qui doit être remplacé. Dans ce cas, la plus prochaine assemblée générale
des Actionnaires procédera à la nomination définitive, dans le respect du présent Article. Un
Administrateur qui est nommé en remplacement d'un Administrateur qui n'aurait pas terminé son
mandat, termine ce mandat.
Pouvoirs du conseil d 'administration
Le Conseil d'administration a le pouvoir d'accomplir tous les actes nécessaires ou utiles à la
réalisation de l'objet social, à l'exception de ceux que la loi réserve à l'assemblée générale. Les
Administrateurs agissent collégialement.
Délégation de pouvoirs
Le Conseil d’administration peut déléguer la gestion journalière de la Société et sa représentation
concernant cette gestion journalière à un ou plusieurs de ses membres désignés sous le terme
d'administrateurs-délégués.
Les personnes chargées de la gestion journalière peuvent déléguer des pouvoirs spéciaux à tout
agent.
Le Conseil d’administration peut confier la gestion d’une partie des affaires de la Société à un ou
plusieurs managers ou porteurs de procurations choisis en dehors de ses membres et déléguer des
pouvoirs spéciaux à tout agent.
Le Conseil d’administration peut mettre fin au mandat de chacune des personnes mentionnées ci-
avant à tout moment.
Le Conseil d’administration peut également :
a) déléguer ses pouvoirs de gestion à un comité de direction constitué dans ou hors son sein, pour
autant qu’une telle délégation ne concerne pas la politique générale de la Société ou tous les actes
réservés au Conseil d’administration par la loi ou les statuts ; et
b) créer en son sein et sous sa responsabilité un ou plusieurs comités d’avis, dont le Conseil
d’administration définira la composition et les devoirs.
Le Conseil d’administration confère les pouvoirs et rémunérations fixes ou variables, portées en frais
généraux, des personnes auxquelles il délègue ces pouvoirs.
Représentation de la société
Le Conseil d'administration représente, en tant que collège, la Société à l'égard des tiers et en
justice. Nonobstant le pouvoir général de représentation du Conseil d'administration en tant que
collège, la Société est valablement représentée dans tous les actes, y compris ceux où interviennent
un fonctionnaire public ou un officier ministériel et en justice :
(a) soit par deux (2) Administrateurs conjointement;
(b) soit, dans les limites de la gestion journalière par le ou les délégués à cette gestion agissant
ensemble ou séparément;
(c) soit, dans les limites fixées par le Conseil d'administration, par le comité de direction, lorsqu'un tel
comité a reçu délégation de la gestion journalière.
Le Conseil d'administration peut déléguer d'autres compétences d'après les dispositions à cet égard
dans la Convention d'Actionnaires.
Elle est en outre valablement engagée par des mandataires spéciaux dans les limites de leurs
mandats.
Si la Société a été nommée administrateur, gérant, liquidateur, membre du comité de direction, du
Volet B
conseil de direction ou de surveillance d'une autre société, elle nomme parmi ses Actionnaires,
Administrateurs, gérants, membres du conseil de direction, ou travailleurs un représentant
permanent personne physique chargé de l'exécution de cette mission au nom et pour compte de la
Société.
Assemblée annuelle: le premier lundi d'avril à 15.00 heures de chaque année.
Si ce jour tombe un jour férié légal, l'assemblée générale ordinaire est tenue à la même heure le Jour
Ouvrable suivant, sauf le samedi. Les assemblées générales se tiennent au siège social ou en un
autre endroit indiqué dans les convocations.
Exercice du droit de vote:
- chaque Action donne droit à un (1) vote lorsque toutes les Actions sont de valeur égale, à savoir
qu'elles représentent un montant égal du capital social;
- lorsque les Actions représentent un montant différent du capital social, les Actions donnent droit de
plein droit à un nombre de votes proportionnel à la partie du capital qu'elles représentent
respectivement, étant entendu que l'Action qui représente le plus petit montant du capital social,
donne droit à un (1) vote. Les fractions de vote sont négligées, sauf dans les cas prévus par l'Article
560 du Code des sociétés.
Les détenteurs d'obligations, de warrants et de certificats qui ont été émis avec le concours de la
Société, peuvent participer à toutes les assemblées générales mais n'ont qu'une voix consultative.
Sans préjudice des règles concernant la représentation légale et en particulier la représentation
réciproque des époux, tout Actionnaire peut être représenté à l'assemblée générale par un
mandataire à qui il a été donné mandat écrit.
Le Conseil d'administration peut déterminer le texte de ces mandats et exiger que ceux-ci soient
déposés au siège social de la Société au moins cinq (5) jours avant la date de l'assemblée générale.
Les personnes morales sont représentées par les organes de représentation désignés dans leurs
statuts, ou par une personne ou actionnaire, à qui il est donné mandat conformément aux
dispositions du présent Article.
Chaque Actionnaire a par ailleurs le droit de voter par courrier. Pour être valable, un tel vote doit
avoir lieu par le biais d'un formulaire qui doit être envoyé par courrier recommandé avec accusé de
réception au moins cinq (5) jours avant la date de l'assemblée générale au siège social de la Société
(le cachet de la poste faisant foi) et doit contenir les mentions suivantes:
- indication de l'identité complète et précise de l'Actionnaire et du nombre d'Actions avec lesquelles il
prend part au vote;
- l'ordre du jour complet; et
- l'intention de vote de l'Actionnaire (pour, contre, abstention) concernant les points de l'ordre du jour.
L'Actionnaire peut clarifier et motiver son intention de vote.
Exercice social: du 1er janvier et se termine le 31 décembre de chaque année.
Affectation du résultat
Le solde créditeur des comptes de résultats constituent le bénéfice de l'exercice comptable à
affecter.
De ce bénéfice il est retiré au moins 5 pourcent afin de créer la réserve légale jusqu'à ce qu'elle
s'élève à un dixième du capital social.
L'assemblée générale décide en ce qui concerne le solde à la majorité simple, sur proposition du
Conseil d'administration.
Si l'assemblée générale décide de distribuer le bénéfice, chaque Action donne droit de la même
manière à un dividende, étant entendu que pour le calcul du dividende de chaque Action il doit être
tenu compte des éléments suivants:
a) la part du capital social que cette Action représente ("pro rata participationis");
b) la libération complète faite sur cette Action ("pro rata liberationis"); et
c) le nombre de jours auquel l'Action contemplée participe au bénéfice de l'exercice comptable
concerné ("pro rata temporis").
Conformément à l'Article 615 du Code des sociétés, l'assemblée générale peut décider d'affecter ce
solde partiellement ou totalement au remboursement du capital par remboursement au pair d'Actions
tirées au sort.
Mode de liquidation
Après paiement des dettes, charges et coûts de la liquidation ou après consignation des montants
nécessaires pour y satisfaire, les liquidateurs distribuent l'actif net en argent ou en titres, au
Actionnaires proportionnellement aux nombre d'Actions qu'ils possèdent.
DISPOSITIONS DIVERSES
Procurations: les constituants sub 1 et 2sont représentés à l'acte constitutif par Monsieur Arno Paul
Debelle, né à Anderlecht, le 23 décembre 1987, domicilié Avenue Emile de Béco, 13 boîte 2, à 1050
Ixelles, en vertu de 2 procurations sous seing privé.
Souscription et libération du capital: Les actions sont souscrites par les comparants, comme suit :
Volet B
Rapports - Apport en nature - Rémunération
Rapport du reviseur d'entreprises
Conformément à l’article 444 du Code des sociétés, le rapport du réviseur d’entreprises désigné par
le fondateur, étant la société coopérative à responsabilité limitée "Deloitte Bedrijfsrevisoren /
Réviseur d’Entreprises", société civile à forme commerciale, établie à Berkenlaan 8b, 1831 Diegem,
identifiée sous le numéro d'entreprise TVA BE 0429 053 863 RPM Bruxelles, représentée par
Monsieur Pierre-Hugues Bonnefoy, réviseur d’entreprises,  établi le 22 décembre 2014,  portant
notamment sur la description de l'apport en nature, sur les modes d'évaluation adoptés, sur les
valeurs auxquelles conduisent ces modes d'évaluation et la rémunération effectivement attribuée en
contrepartie dudit apport,  contient les conclusions ci-après littéralement reproduites :
"L’apport en nature en constitution de la société Larcier Management Company consiste en une
participation représentative de 10,04% des actions de la société « Larcier Holding SA », soit 1.205
actions.
L’opération a été contrôlée conformément aux normes édictées par l’Institut des Réviseurs
d’Entreprises en matière d’apports en nature. Les fondateurs de la société sont responsables de
l’évaluation des biens apportés, ainsi que de la détermination du nombre d’actions ou de parts à
émettre en contrepartie de l’apport en nature.
Au terme de nos travaux de contrôle, nous sommes d’avis que :
    •  La description de chaque apport en nature répond à des conditions normales de précision et de
clarté ;
    •  Le mode d’évaluation de l’apport en nature retenus par les parties est justifié par les principes de
l’économie d’entreprise et la valeur d’apport découlant de ce mode d’évaluation correspond
mathématiquement au moins au nombre et à la valeur nominale ou, à défaut de valeur nominale, au
pair comptable et, le cas échéant, à la prime d’émission des actions ou parts à émettre en
contrepartie de l’apport, de sorte que l’apport en nature n’est pas surévalué.
La rémunération de l’apport en nature consiste en 749.988 actions sans désignation de valeur
nominale de la société Larcier Management Company.
Nous croyons enfin utile de rappeler que conformément aux normes édictées par l’Institut des
Réviseurs d’Entreprises, notre missions ne consiste pas à nous prononcer sur le caractère légitime
et équitable de l’opération, sur la valeur de l’apport ou de la compensation attribuée en contrepartie."
Apport en numéraire
L'action de capital restante, étant l’action de catégorie Y, est souscrite en espèces au prix d’un euro
(1,00 EUR) par la société "PUBLIHOLD", prénommée.
Le notaire instrumentant atteste que le montant du capital libéré a été déposé sur un compte spécial
ouvert conformément à l'article 449 du Code des sociétés auprès de KBC  Bank. L'attestation
délivrée par cette institution financière a été remise au notaire qui l’a gardée dans son dossier.
FONDATEURS
La société anonyme "EDITIS BELGIUM", prénommée, représentée comme dit est, qui possède au
moins un/tiers (1/3) du capital, déclare assumer seul la qualité de "fondateur", conformément à
l'article 450 du Code des sociétés, l’autre comparant, qui se borne à souscrire une action contre
espèces, sans recevoir, directement ou indirectement, aucun avantage particulier, étant tenu pour
"simple souscripteur".
Désignation des administrateurs: Le nombre d'administrateurs est fixé à trois (3).
Sont appelés à la fonction d'administrateur, pour un terme qui expirera immédiatement après
l'assemblée annuelle de 2020, approuvant les comptes annuels arrêtés au 31 décembre 2019:
Sur présentation des actionnaires de catégorie X:
    1.  Madame Joëlle Leruth, née à Liège, le 3 mai 1976, domiciliée au 9A rue Alfred Drèze, 4860
Pepinster.
    2.  Monsieur Marc-Olivier Lifrange, né à Liège, le 25 juillet 1969, domicilié au 136 avenue du
Cimetière de Bruxelles, 1140 Bruxelles.
Sur présentation de l'actionnaire de catégorie Y:
    1.  Monsieur Pieter Lambrecht , né à Bruges, le 2 juillet 1979, domicilié au 44 Sneppenlaan, 3080
Tervuren.
Premier exercice social: à compter du jour du dépôt du présent extrait au greffe du tribunal de
commerce compétent jusqu'au 31.12.2015.
Première assemblée annuelle: en deux mil seize.
POUR EXTRAIT ANALYTIQUE CONFORME (établi avant enregistrement conformément à l'article
173, 1°bis du Code des droits d'enregistrement).
 Vincent VRONINKS, notaire associé.
Dépôt simultané: expédition de l'acte constitutif. 2 procurations – attestation bancaire – rapport du
Volet B
réviseur – rapport spécial des fondateurs ont été annexés à l’acte constitutif.