このような状況を背景に、それまで帝国政府の戦争遂行政策に協力していた社会民主党内部でも、「城内平和」離脱と停戦を掲げる左翼少数派が次第に勢力を拡大し、同年10月3日、社会民主党議員団は従来のオーストリア帝国維持の方針を放棄し、チェコ人・スロバキア人・南スラヴ人など国内各民族の民族自決を承認するとともにドイツ系オーストリアにも民族国家を形成する権利を主張する決議を採択した（同日、奇しくもドイツでは社会民主党も参加したマックス・フォン・バーデン政権によりウィルソン米大統領に対する休戦申し入れがなされた）。これに対し皇帝カール1世は連邦制移行の宣言で帝国の維持を図ろうとしたが、ハンガリーがこれを無視して二重帝国を離脱したため、帝国の解体が始まった。10月21日にはドイツ系議員がウィーンでドイツ系オーストリアの臨時国会を開催、社会民主党系とキリスト教社会党（ブルジョワ自由主義派）系を中心とする20名の「国家評議会」を選出（10月体制）、未だ存続していた帝国政府に対抗して事実上のドイツ系オーストリアの政府に発展していった。また労働団体と経営者団体の協議に基づく労資協調組織「労使同数工業委員会」が発足、10月体制との緊密な連携のもと独自の社会政策を実行するようになった。この間チェコ・ポーランド・南スラヴ（クロアティアやスロベニア）では独立国家の形成が宣言された。
第一次世界大戦中のオーストリア（オーストリア＝ハンガリー帝国）では議会が停止されて皇帝の大権による「戦時専制」が成立、労働運動を基盤とする有力政党であった社会民主労働党（以下「社会民主党」）の多数派は参戦を支持し、また労働組合もストライキを中止して政府に協力する城内平和体制が発足していた。しかし総力戦に伴う経済の逼迫や生活の困窮が進行すると、次第に国民の不満が募り、1918年1月には小麦配給削減に抗議する労働者のストライキが勃発、国全体で55万人が参加する大規模スト（戦時下のヨーロッパでは最大であった）に発展し、労働者の要求も無併合の講和の実現など政治的なスローガンへとエスカレートしていった。このストライキ自体は1月中に収束したものの、以降ストライキが各地で頻発する状況となり、オーストリアでの城内平和体制は綻びを露わにしていった。
社民右派を中心とするドイツ社会民主党と保守・ブルジョワ勢力が連合し、共産党（スパルタクス団）・労働者評議会など下からの革命運動と激しい抗争を展開したドイツ革命と異なって、オーストリアでは社民左派に位置するオーストリア社会民主党がほぼ一貫して主導権を握り、開明的な社会政策を次々に打ち出し比較的平穏な状況のもと社会変革を実行していった。しかしそのことは下からの革命運動の力を削ぐ結果となり、社会民主党の構想した「議会制民主主義下での社会主義革命」は結局のところ中途で挫折した。「オーストリア革命」の名称は、その中心にあった社会民主党左派の指導者・オットー・バウアーの著書『オーストリア革命』（1923年）により広く知られるようになった。
オーストリア革命（オーストリアかくめい、ドイツ語: Österreichische Revolution）は、第一次世界大戦末期の1918年、オーストリア＝ハンガリー帝国崩壊後にオーストリア共和国が樹立された革命である。なお、1848年にドイツ3月革命の一環として起こったウィーン3月革命もオーストリア革命と呼ばれることがある。これについては1848年革命#オーストリアを参照。
昭和47年（1972年）、三代目山口組・田岡一雄組長から盃をもらい、山口組直参に昇格する。昭和52年（1977年）12月には、加茂田組・加茂田重政組長（後の一和会副会長兼理事長）、細田組・細田利明組長、正路組・正路正雄組長と共に若頭補佐に任命され、田岡三代目体制の幹部に名を連ねる。翌昭和53年（1978年）、愛媛県今治市に本拠を置く山口組の2次団体・二代目森川組（組長は矢嶋長次）の組員が、侠道会・森田幸吉会長のところで世話になっていた男（侠道会と盃の関係はなかった）から銃撃される事件が発生した際には、一時は自身が率いる豪友会など四国の山口組系組織の組員が今治市に集結し侠道会と睨み合う事態となったが、最終的には矢嶋と森田の間に入り、両者を和解させている。また、山口組の幹部として重要な会合などの場にも列席している。昭和53年11月14日には、東京白山にあった山口組若頭・山本健一（山健組組長）のマンションを訪問し、尼崎市の真鍋組・真鍋展朗組長、角定一家・木村茂夫総長の2人と共に、細田利明と宅見組・宅見勝組長の2人が、田岡三代目からの「若頭代行を新設し、（肝臓疾患を抱える）山本健一を療養させたい」という伝言を伝えた場に同席している。山本健一はこの若頭代行新設案への返事を保留し、また同日大阪高等裁判所から保釈取り消し決定が出されたことにより、このマンションで大阪府警の捜査員に「住居制限違反」の容疑で拘束・収監されてしまった。このため、この時は若頭代行新設の話は見送られた。昭和56年（1981年）5月、収監前に山口組を絶縁処分となっていた菅谷組・菅谷政雄組長が府中刑務所から出所した際には、菅谷はすぐに心臓病で神戸市の病院に入院したものの、竹中正久（竹中組組長。後の四代目山口組組長）、加茂田重政の両若頭補佐と共に菅谷組舎弟頭・浅野二郎や菅谷組系生島組・生島久治組長（サージの通称で知られる）と面会し、「菅谷を説得して引退させる」との意向を伝えられている。これがきっかけとなり同年6月12日、田岡組長は竹中・加茂田の両名と共に菅谷と会い、菅谷自身の口から堅気になった旨を聞いたことから詫びを受け入れ、加えて解散後の菅谷組を吸収することとなった。