프레스티지바이오파마 분기보고서 (2024.03)
5. 위험관리 및 파생거래

가. 시장위험과 위험관리

(1) 환위험당사는 다양한 통화로 거래함에 따라 환율변동위험에 노출되어 있습니다. 환율변동위험에 노출되는 주요 통화로는 EUR, KRW, SGD 등이 있습니다. 당사 환율 관리의 기본 전략은 지속적인 모니터링을 통해 환율 영향으로 인한 손익 변동성을 축소하는 것입니다.

보고기간 종료일 현재 외환위험에 노출되어 있는 금융자산ㆍ금융부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: USD)

구 분	당분기말

SGD	EUR	KRW	GBP	MYR	HKD	USD	합계

금융자산	492,633	404,195	141,603	-	-	-	-	1,038,431

금융부채	320,762	1,636,541	36,476	8,173	27,727	7,241	-	2,036,920

순금융자산(부채)	171,871	(1,232,346)	105,127	(8,173)	(27,727)	(7,241)	-	(998,489)

주1) K-IFRS 연결재무재표 기준으로 작성하였습니다.

(단위: USD)

구 분	전기말

SGD	EUR	KRW	GBP	HKD	USD	합계

금융자산	687,422	259,082	435,536	-	-	1,633,436	3,015,476

금융부채	2,478,564	1,148,859	186,369	59,844	7,203	-	3,880,839

순금융자산(부채)	(1,791,142)	(889,777)	249,167	(59,844)	(7,203)	1,633,436	(865,363)

주1) K-IFRS 연결재무재표 기준으로 작성하였습니다.

보고기간 종료일 현재 다른 모든 변수가 일정하고 각 외화에 대한 기능통화의 환율이10% 변동시 법인세비용차감전순손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위: USD)

구 분	세후 이익에 대한 영향	자본에 대한 영향

당기	전기	당기	전기

10% 환율 상승시	(102,907)	(86,535)	(102,907)	(86,535)

10% 환율 하락시	102,907	86,535	102,907	86,535

(2) 이자율위험이자율위험은 미래의 시장이자율 변동에 따라 예금 또는 차입금 등에서 발생하는 이자수익 및 이자비용이 변동될 위험으로서 이는 주로 변동금리부 조건의 예금과 차입금에서 발생하고 있습니다. 당사의 이자율위험관리의 목표는 이자율변동으로 인한 불확실성과 순이자비용의 최소화를 추구함으로써 기업의 가치를 극대화하는데 있습니다.

보고기간 종료일 현재 다른 모든 변수가 일정하고 변동이자부 차입금의 이자율이 0.5% 변동 시 세후이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위: USD)

이자율	당분기	전기

세후 이익에 대한 영향	자본에 대한 영향	세후 이익에 대한 영향	자본에 대한 영향

0.5% 상승시	(189,093)	(189,093)	(196,106)	(196,106)

0.5% 하락시	189,093	189,093	196,106	196,106

나. 신용위험당사는 금융상품의 당사자 중 일방이 의무를 이행하지 않아 상대방에게 재무손실을 입힐 신용위험에 노출되어 있습니다. 신용위험은 주로 현금및현금성자산, 당기손익-공정가치측정금융자산 등으로부터 발생하고 있습니다. 당사는 금융기관에 현금및현금성자산을 예치하고 있으며, 신용등급이 우수한 금융기관과 거래하고 있으므로 금융기관으로부터의 신용위험은 제한적입니다.

(1) 보고기간 종료일 현재 신용위험에 대한 최대 노출 정도는 다음과 같습니다.

(단위: USD)

구 분	당분기말	전기말

현금및현금성자산	155,154,501	95,233,052

단기금융상품	16,500,000	120,265,517

매출채권	431,341	101,098

기타금융자산	15,881,533	14,096,518

기타비유동금융자산	1,333,734	590,449

합 계	189,301,109	230,286,634

주1) K-IFRS 연결재무재표 기준으로 작성하였습니다.

(2) 금융자산의 손상

당사는 기대신용손실 모형이 적용되는 다음의 금융자산을 보유하고 있습니다.·상각후원가로 측정하는 기타 금융자산

현금성자산도 손상 규정의 적용대상에 포함되나 식별된 기대신용손실은 유의적이지 않습니다.

당분기 중 금융자산 손실충당금 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: USD)

구 분	대여금	미수이자	합계

당분기	전기	당분기	전기	당분기	전기

기초	3,017,399	54,027,486	1,325,569	1,325,569	4,342,968	55,353,055

당기손익으로 인식된 손실충당금의 감소	-	(51,010,087)	-	-	-	(51,010,087)

기말	3,017,399	3,017,399	1,325,569	1,325,569	4,342,968	4,342,968

대여금은 만기가 미경과한 금융자산이나, 부도위험 및 기대손실 등에 대한 가정에 기초하여 손실충당금을 측정하였습니다.

기대신용손실을 측정하기 위하여 당사는 다음의 단계 중 해당 금융자산이 포함되는 단계를 결정합니다.ㆍ 1단계: 최초 인식 시점에 신용손실이 없었으며, 최초 인식 이후 신용위험의 유의적인 증가가 없는 금융자산이 포함됨. 이러한 자산에 대해서는 12개월 기대신용손실을 인식함ㆍ 2단계: 최초 인식 시점에 신용손실이 없었으나, 최초 인식 이후 신용위험이 유의적으로 증가한 금융자산이 포함됨. 이러한 자산에 대해서는 전체기간 기대신용손실을 인식하며 이자수익은 여전히 해당 자산 총장부금액에 대해 계산됨ㆍ 3단계: 보고기간 종료일 현재 손상의 객관적인 증거가 있는 금융자산이 포함됨. 이러한 자산에 대해서는 전체기간 기대신용손실을 인식하며 이자수익은 순장부금액(총장부금액에서 손실충당금 차감 순액)에 대해 계산됨기대신용손실은 금융상품의 기대존속기간에 걸친 신용손실의 확률가중추정치입니다. 신용손실은 계약에 따라 지급받기로 한 모든 계약상 현금흐름과 부도위험 및 기대손실 등을 고려한 수취할 것으로 예상하는 모든 계약상 현금흐름의 차이를 최초 유효이자율로 할인한 금액입니다.당사는 특수관계자로부터의 대여금에 대한 기대신용손실을 측정하기 위하여 최초 인식 시점 이후 신용위험이 유의적으로 증가하였는지를 평가하였습니다. 당사는 신용이 손상된 금융자산을 결정하기 위하여 다음과 같은 정보를 활용합니다.ㆍ 차입자의 유의적인 재무적 어려움, 채무불이행이나 연체 같은 계약 위반ㆍ 차입자의 재무적 어려움에 관련된 경제적이나 계약상 이유로 당초 차입조건의 불가피한 완화ㆍ 차입자의 파산 가능성이 높아지거나 그 밖의 재무구조조정 가능성이 높아짐추정미래현금흐름을 최초 유효이자율로 할인한 현재가치가 해당 금융자산의 장부금액에 미달하는 경우 손상차손으로 당기손익에 인식하며, 회수가능금액이 증가하여 추정미래현금흐름의 현재가치가 장부금액을 초과하는 경우 손상차손은 환입됩니다.

다. 유동성위험

유동성위험은 당사가 유동성 부족으로 인해 금융부채에 대한 지급 의무를 이행 못하거나, 정상적인 영업을 위한 자금조달이 불가능한 경우 발생할 수 있습니다. 당사는 3개월 및 연간자금수지계획을 수립함으로써 영업활동, 투자활동, 재무활동에서의 자금수지를 미리 예측하고 있으며, 이를 통해 필요 유동성 규모를 사전에 확보하고 유지하여 향후에 발생할 수 있는 유동성위험을 사전에 관리하고 있습니다.

유동성 위험 분석 내역은 다음과 같습니다.

(단위: USD)

당분기말	장부금액	1년 미만	1년 ~ 2년	2년 ~ 5년	5년 초과

매입채무 및 기타채무	12,710,484	9,887,764	2,821,875	845	-

차입금 및 이자비용	37,818,757	6,194,145	-	31,624,612	-

리스부채	1,503,698	914,920	588,777	-	-

기타금융부채	4,373,762	4,373,762	-	-	-

유동파생상품부채	18,767,880	18,767,880	-	-	-

합 계	75,174,580	40,138,472	3,410,652	31,625,457	-

주1) K-IFRS 연결재무재표 기준으로 작성하였습니다.

(단위: USD)

전기말	장부금액	1년 미만	1년 ~ 2년	2년 ~ 5년	5년 초과

매입채무 및 기타채무	12,374,407	12,374,407	-	-	-

차입금 및 이자비용	61,978,707	37,274,856	10,498,672	26,329,714	7,878,112

리스부채	2,291,077	1,289,312	1,010,813	-	-

기타금융부채	4,893,878	4,893,878	-	-	-

유동파생상품부채	23,756,728	-	-	-	-

합 계	105,294,797	55,832,453	11,509,485	26,329,714	7,878,112

주1) K-IFRS 연결재무재표 기준으로 작성하였습니다.

라. 자본관리위험

당사의 자본 관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본 비용을 절감하기 위해 최적의 자본 구조를 유지하는 것입니다.당사는 자본조달비율에 기초하여 자본을 관리하고 있습니다. 자본조달비율은 순부채를 총자본으로 나누어 산출하고 있습니다. 순부채는 총차입금(연결재무상태표의장단기차입금 및 장단기리스부채 포함)에서 현금및현금성자산을 차감한 금액이며 총자본은 연결재무상태표의 "자본"에 순부채를 가산한 금액입니다.

(단위: USD)

구 분	당분기말	전기말

단기차입금	-	-

유동성장기차입금	6,194,145	806,888

장기차입금	31,624,612	38,231,367

전환사채	26,032,656	22,940,452

유동성리스부채	914,920	1,280,903

비유동리스부채	588,778	1,010,174

총차입금	65,355,111	64,269,784

차감: 현금및현금성자산	155,154,501	(95,233,052)

순부채(A)	(89,799,390)	(30,963,268)

자본총계	383,251,754	416,083,787

총자본(B)	293,452,364	385,120,519

자본조달비율(A/B)	(주1)	(주1)

(주1) 당분기말 연결회사의 현금및현금성자산이 총차입금을 초과합니다.

마. 파생상품 및 풋백옵션 등 거래 현황당사는 본 분기보고서 작성기준일 현재 해당사항 없습니다.