eddmpython/dartlab-data huggingface dataset:
아이엠바이오로직스 사업보고서 (2025.12)
사 업 보 고 서

(제 6 기)

사업연도 2025년 01월 01일 부터
2025년 12월 31일 까지

금융위원회
한국거래소 귀중 2026년 3월 25일

제출대상법인 유형 : 주권상장법인
면제사유발생 : 해당사항 없음

회 사 명 : 주식회사 아이엠바이오로직스
대 표 이 사 : 하 경 식
본 점 소 재 지 : 경기도 수원시 영통구 창룡대로 260, 11층
(이의동, 광교센트럴비즈타워)
(전 화) 031-8067-8172
(홈페이지) https://imbiologics.com
작 성 책 임 자 : (직 책) 경영지원본부장 (성 명) 김완준
(전 화) 031-8067-8172
1. 회사의 개요

가. 연결대상 종속회사 현황 당사는 보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.(1) 연결대상 종속회사 현황(요약)

(단위 : 사)

구분	연결대상회사수	주요종속회사수

기초	증가	감소	기말

상장	-	-	-	-	-

비상장	-	-	-	-	-

합계	-	-	-	-	-

※상세 현황은 '상세표-1. 연결대상 종속회사 현황(상세)' 참조

(2) 연결대상회사의 변동내용

구 분	자회사	사 유

신규연결	-	-

-	-

연결제외	-	-

-	-

나. 회사의 법적ㆍ상업적 명칭 당사의 한글 명칭은 "주식회사 아이엠바이오로직스"이며, 영문으로는 "IMBiologics Corp." (약호 IMBiologics)라고 표기합니다. 다. 설립일자 및 존속기간 당사인 (주)아이엠바이오로직스는 2020년 8월 설립되었으며, 2026년 3월 20일 한국거래소가 개설한 코스닥시장에 상장하였습니다. 당사는 계속기업으로 존속기간이 정해져 있지 않습니다.

라. 본사의 주소, 전화번호, 홈페이지 주소

구분	내용

주소	경기도 수원시 영통구 창룡대로 260, 11층 (이의동, 광교센트럴비즈타워)

전화번호	031-8067-8172

홈페이지	https://imbiologics.com

마. 중소기업 등 해당 여부

중소기업 해당 여부	해당

벤처기업 해당 여부	해당

중견기업 해당 여부	미해당

(1) 중소기업 해당 여부당사는 중소기업기본법 제2조에 의한 중소기업에 해당됩니다.

(2) 벤처기업 해당 여부당사는 벤처기업육성에 관한 특별조치법 제25조에 따른 벤처기업에 해당합니다.

바. 주요사업의 내용 당사는 2020년 8월 설립된 혁신 항체신약 개발 전문기업으로, 『최적 항체 모달리티 제작 기술(IM-OpDECon)』을 기반으로 자가면역질환과 면역항암 분야에서 차별화된 치료제를 개발하고 있습니다. 당사는 "글로벌 혁신 신약 출시"를 비전으로, Innovative Medicines based on ImmunoModulatory Biologics라는 슬로건 아래 다양한 항체 모달리티를 활용하여 기존 치료제가 해결하지 못한 미충족 의료수요를 충족하고자 합니다. 사. 신용평가에 관한 사항 보고서 작성 기준일 현재 해당사항이 없습니다.

아. 회사의 주권상장(또는 등록ㆍ지정) 및 특례상장에 관한 사항

주권상장(또는 등록ㆍ지정)현황	주권상장(또는 등록ㆍ지정)일자	특례상장 유형

코스닥시장 상장	2026년 03월 20일	기술성장기업의 코스닥시장 상장
3. 자본금 변동사항

가. 자본금 변동추이(단위 : 원, 주)

종류	구분	제6기(2025년말)	제5기(2024년말)	제4기(2023년말)	제3기(2022년말)	제2기(2021년말)	제1기(2020년말)

보통주	발행주식총수	12,737,649	3,549,825	236,655	224,775	224,775	224,775

액면금액	500	500	500	500	500	500

자본금	6,368,824,500	1,774,912,500	118,327,500	112,387,500	112,387,500	112,387,500

우선주	발행주식총수	-	5,663,025	377,535	155,051	155,051	-

액면금액	-	500	500	500	500	-

자본금	-	2,831,512,500	188,767,500	77,525,500	77,525,500	-

기타	발행주식총수	-	-	-	-	-	-

액면금액	-	-	-	-	-	-

자본금	-	-	-	-	-	-

합계	자본금	6,368,824,500	4,606,425,000	307,095,000	189,913,000	189,913,000	112,387,500

(주1) 당사는 2024년 11월 발행주식에 대해 1주당 14주의 비율로 무상증자를 실시하였습니다.2025년 8월 당사가 발행한 종류주식(상환전환우선주 및 전환우선주) 전량을 보통주로 전환 완료하였습니다.
(주2) 2026년 3월 20일 IPO 공모를 통해 신주모집 2,000,000주 및 상장주선인 의무인수분 38,461주 등, 총 2,038,461 주의 보통주식을 발행하였습니다. 이에 따라 보고서 제출일 기준 발행 보통주식은 14,776,110 주이며 자본금은 7,388,055,000원입니다.
4. 주식의 총수 등

가 .주식의 총수 현황

(기준일 : 2025년 12월 31일 ) (단위 : 주, %)

구 분	주식의 종류	비고

보통주식	종류주식	합계

Ⅰ. 발행할 주식의 총수	100,000,000	25,000,000	100,000,000	(주1)

Ⅱ. 현재까지 발행한 주식의 총수	12,737,649	5,663,025	18,400,674	(주2)

Ⅲ. 현재까지 감소한 주식의 총수	-	5,663,025	5,663,025	-

1. 감자	-	-	-	-

2. 이익소각	-	-	-	-

3. 상환주식의 상환	-	-	-	-

4. 기타	-	5,663,025	5,663,025	(주3)

Ⅳ. 발행주식의 총수 (Ⅱ-Ⅲ)	12,737,649	-	12,737,649	(주2)

Ⅴ. 자기주식수	-	-	-	-

Ⅵ. 유통주식수 (Ⅳ-Ⅴ)	12,737,649	-	12,737,649	-

Ⅶ. 자기주식 보유비율	-	-	-	-

(주1) 회사는 정관을 통해 보통주와 종류주식을 포함하여 총 100,000,000주를 그 발행한도로 하고 있습니다.단, 종류주식의 경우 그 발행한도를 25,000,000주로 두고 있습니다.
(주2) 2026년 3월 20일 IPO 공모를 통해 신주모집 2,000,000주 및 상장주선인 의무인수분 38,461주 총 2,038,461 주의 보통주식을 발행하였으며, 이에 따라 보고서 제출일 기준 발행 보통주식은 14,776,110 주입니다.
(주3) 당사는 설립이후 종류주식(상환전환우선주식 및 전환우선주식) 5,663,025주를 발행하였으나 2025년 8월 6일 기 발행 종류주식 전체가 보통주로 전환됨(Refixing 후 기준 보통주식 6,463,218주)에 따라 보고서 제출일 현재 종류주식은 존재하지 않습니다.

나. 자기주식 취득 및 처분 현황보고서 제출일 현재 해당사항 없습니다.

다. 자기주식 직접 취득ㆍ처분 현황 보고서 제출일 현재 해당사항 없습니다.

라. 자기주식 신탁계약 체결ㆍ해지 이행현황보고서 제출일 현재 해당사항 없습니다.

마. 종류주식(명칭) 발행현황당사는 설립이후 종류주식(상환전환우선주식 및 전환우선주식) 5,663,025주를 발행하였으나 2025년 8월 6일 기 발행 종류주식 전체를 보통주로 전환함에 따라 보고서 제출일 현재 종류주식은 존재하지 않습니다.
1. 사업의 개요

당사는 2020년 8월 설립된 혁신 항체신약 개발 전문기업으로, 『최적 항체 모달리티 제작 기술(IM-OpDECon)』을 기반으로 자가면역질환과 면역항암 분야에서 차별화된 치료제를 개발하고 있습니다. 당사는 "글로벌 혁신 신약 출시"를 비전으로, Innovative Medicines based on ImmunoModulatory Biologics라는 슬로건 아래 다양한 항체 모달리티를 활용하여 기존 치료제가 해결하지 못한 미충족 의료수요를 충족하고자 합니다.

당사는 Discovery 센터와 CMC 센터, 개발본부를 기반으로 타깃 발굴, 항체 제작, 비임상, 임상, 생산 및 품질 관리까지 신약개발 전주기를 자체적으로 수행할 수 있는 체계를 갖추었습니다. 또한 다수의 국내외 제약사 출신 연구진과 산업 전문가, 박사 학위 보유 연구원, 과학기술자문단(SAB)을 포함한 전문 인력진을 보유하여 글로벌 수준의 연구개발 경쟁력을 확보하고 있습니다. 이러한 인적, 기술적 역량은 내재화를 통해 안정적인 파트너링 성과로 이어지고 있으며, NET 보건신기술 인증, 장영실상, 이노비즈, 2025 국가연구개발 우수성과 100선 선정 등 다양한 외부 인증과 수상을 통해 객관적으로 입증되었습니다.

당사는 설립 이후 짧은 기간 동안 의미 있는 성과를 창출하였습니다. 2024년에는 주력 파이프라인인 IMB-101(OX40L/TNF 타깃 이중항체)과 IMB-102(OX40L 타깃 단일항체)를 미국 네비게이터 메디신(Navigator Medicines), 화동제약 등에 약 1.8조원 규모로 기술이전하였으며, 이 중 약 357억 원의 선급금을 확보하였습니다. 또한 IMB-101의 임상 1a상 단계에서 우수한 안전성과 안정적인 약동학(PK) 프로파일을 입증하여 글로벌 경쟁력을 검증받았습니다. 이후 글로벌 개발전략의 일원화를 위해 화동제약과의 기술이전 계약을 종료하고, 아시아 지역 권리를 네비게이터 메디신에 권리이전하였습니다.
3. 원재료 및 생산설비

가. 주요 원재료에 관한 사항(1) 매입현황

당사는 보고서 제출일 현재 신약 후보물질을 연구개발 중인 회사로 생산 및 판매중인 제품이나 상품이 없어 원재료 등의 매입 현황이 없습니다. 다만, 당사는 개발중인 파이프라인 등에 대한 비임상 또는 임상 시험의 수행을 위하여 연구용역의 수행, 연구시약 및 연구소모품 등을 매입하고 있으며, 관련 매입액은 모두 경상연구개발비로 처리하고 있습니다.

[매입현황 (별도재무제표 기준)]

(단위: 백만원)

매입유형	구분	제6기
(2025년)	제5기
(2024년)	제4기
(2023년)

연구재료비	국 내	2,058	1,418	1,046

수 입	10	-

소 계	2,058	1,428	1,046

연구위탁비	국 내	856	361	598

수 입	258	1,762	3,418

소 계	1,115	2,123	4,016

기타연구비	국 내	145	135	74

수 입	94	360	552

소 계	239	495	627

총합계	국 내	3,060	1,915	1,718

수 입	353	2,132	3,970

합 계	3,412	4,047	5,689

주1) 원화로 결제되는 거래처는 국내로, 외화로 결제되는 거래처는 수입으로 구분하였으며, 상기 금액은 발생비용에서 차감하여 회계 처리하는 정부보조금을 차감하기 전 금액입니다.

(2) 원재료 가격변동추이

당사는 신약 후보물질의 연구개발을 주된 사업으로 하여 일반 제조업과 같은 지속적 생산 구조가 없으며, 원재료 역시 각 연구 단계에서 필요할 때마다 연구용 시약과 소모품을 일시적으로 구매하고 있습니다. 이로 인해 사용 품목과 소요량이 일정하지 않으며 장기적ㆍ반복적 원재료 투입이 발생하지 않습니다. 이러한 사업 특성상 개별 원재료 가격의 변동 추이를 체계적으로 파악하거나 비교하기에는 구조적 한계가 있어, 관련 가격 변동 추이를 산정하는 데 어려움이 있습니다.

(3) 주요 매입처에 관한 사항

당사는 신약 후보물질의 연구개발 및 임상시험을 중심으로 사업을 수행하고 있어 원재료 매입은 발생하지 않습니다. 연구개발 및 임상 과정에서 필요한 시약 구입, 외주용역비, 임상시험비 등이 주요 매입 항목이며, 일부 연구 및 임상 업무는 외부 전문기관에 위탁하고 있습니다. 주요 매입처 현황은 아래와 같으며, 당사와 거래 중인 매입처 중 특수관계에 해당하는 거래처는 없습니다.

[주요 매입처 별 매입현황 (별도재무제표 기준)]

(단위: 백만원)

품 목	구입처	제6기
(2025년)	제5기
(2024년)	제4기
(2023년)

시약
재료비	국내	시약 - 국내 A사	531	334	166

시약 - 국내 B사	525	459	433

시약 - 국내 C사	144	-	112

시약 - 국내 D사	586	-	-

기타	271	626	335

해외	시약 - 해외 A사	-	10	-

소계	2,058	1,429	1,046

외주
위탁비	국내	외주 - 국내 A사	91	-	-

외주 - 국내 B사	3	-	-

기타	762	361	598

해외	외주 - 해외 A사	-	-	1,062

외주 - 해외 B사	-	-	582

외주 - 해외 C사	-	1,551	1,737

기타	258	211	37

소계	1,115	2,123	4,016

기타
연구비	국내	기타 - 국내 A사	-	59	-

기타	145	76	74

해외	기타 - 해외 A사	-	-	428

기타 - 해외 B사	-	-	-

기타	94	360	125

소계	239	495	627

합계	국내	국내	3,059	1,915	1,718

해외	해외	353	2,132	3,971

소계	3,412	4,047	5,689

나. 생산 및 생산설비에 관한 사항(1) 생산능력 및 생산실적

당사는 탐색 단계 및 비임상 연구에서 요구되는 소규모 항체의 경우 내부 소량 생산 인프라를 활용하여 자체적으로 생산하고 있으며, 임상시험용 원료의약품(Drug Substance, DS) 및 완제의약품(Drug Product, DP)의 경우 글로벌 제조전문 위수탁업체(Contract Development and Manufacturing Organization, CDMO)를 통해서 생산하고 있습니다.

당사는 임상시험계획(IND) 제출 시 원료의약품(DS)과 완제의약품(DP)의 제조 및 품질 관리, 안정성 시험, 용기ㆍ포장 관리 등 전 과정에 대한 품질 보증 자료를 FDA에 제출하여 승인을 받았습니다. 또한 당사는 마스터 세포주(Master Cell Bank, MCB)부터 원료의약품(DS)과 완제의약품(DP)에 이르기까지 각 생산 단계별 제조를 위해 글로벌 CDMO 네트워크를 구축하여 활용하고 있습니다.

(2) 생산설비에 관한 사항

당사는 FDA와 EMA 등 주요 규제 기관으로부터 자격과 감사 이력을 보유한 글로벌 CDMO 업체들과 협력하고 있으며, 협력 CDMO 업체는 모두 GMP(의약품 제조 및 품질관리 기준) 등의 국제기준을 충족하고 있습니다.
5. 위험관리 및 파생거래

가. 위험관리 위험관리는 이사회에서 승인한 정책에 따라 재무부서의 주관으로 이루어지고 있습니다. 재무부서는 관련부서들과의 긴밀한 협조하에 재무위험을 식별하고 평가하고 관리합니다. 이사회는 전반적인 위험관리에 대한 원칙과 외환위험, 이자율 위험, 신용 위험, 파생금융상품과 비파생금융상품의 이용 및 유동성을 초과하는 투자와 같은 특정 분야에 관한 정책을 문서화된 정책을 검토하고 승인합니다. (1) 시장위험

(가) 외환위험

당사는 전 세계적으로 영업활동을 영위하고 있어 다양한 통화의 환율변동위험에 노출되어 있습니다. 당사가 노출되어 있는 주요통화는 미국 달러가 있습니다.

당사의 외환위험관리의 목표는 환율 변동으로 인한 불확실성과 손익 변동을 최소화 함으로써 안정적인 사업 운영의 기반을 제공하는데 있습니다.

보고기간말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 기능통화 이외의 주요 외화로 표시된 화폐성 자산ㆍ부채에 대해 원화의 환율이 10% 변동하는 경우를 가정할 때 법인세비용 차감전순손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구분	당기	전기

10%상승시	10%하락시	10%상승시	10%하락시

USD	579,717,895	(579,717,895)	40,206,381	(40,206,381)

(2) 신용위험

신용위험은 계약상대방이 계약상의 의무를 불이행하여 당사에 재무적 손실을 미칠 위험을 의미합니다. 당사는 채무불이행으로 인한 재무적 손실을 경감시키는 수단으로서 신용도가 일정 수준 이상인 거래처와 거래하고, 충분한 담보를 수취하는 정책을채택하고 있습니다. 당사는 투자등급 이상에 해당되는 신용등급을 받은 기업에 한해 거래하고 있습니다. 이러한 신용정보는 독립적인 신용평가기관에서 제공하고 있으며만약 신용평가기관이 제공한 정보를 이용할 수 없다면, 당사가 주요거래처에 대한 신용등급을 결정할 목적으로 결정하고 이용할 수 있는 다른 재무정보와 거래실적을 사용하고 있습니다. 당사의 신용위험노출 및 거래처의 신용등급은 지속적으로 검토되고 있으며 이러한 거래 총액은 승인된 거래처에 고루 분산되어 있습니다.

한편, 당사는 신용위험에 노출된 금융자산의 장부금액이 신용위험에 대한 최대 노출정도를 가장 잘 나타내는 경우에 해당하여 공시에서 제외하고 있습니다.

(3) 유동성위험 당사는 유동부채를 적정 수준으로 유지하고, 영업 자금 수요를 충족시키기 위해 유동성에 대한 예측을 항시 모니터링하고 있습니다. 유동성을 예측하는데 있어 당사의 자금조달 계획, 약정 준수, 당사 내부의 목표재무비율 및 통화에 대한 제한과 같은 외부법규나 법률 요구사항도 고려하고 있습니다.당기말과 전기말 및 전기초 현재 유동성 위험 분석내역은 다음과 같습니다.(1)당기말

(단위: 원)

구분	3개월 미만	3개월~1년 이하	1년~ 2년 이하	2년~ 5년 이하	5년초과	합계

미지급금	574,329,441	-	-	-	-	574,329,441

미지급비용	56,535,000	-	-	-	-	56,535,000

장기미지급금	-	-	-	-	173,038,139	173,038,139

리스부채(주1)	37,200,000	111,600,000	148,800,000	440,200,000	177,800,000	915,600,000

상환전환우선주부채(주2)	-	-	-	-	-

합계	668,064,441	111,600,000	148,800,000	440,200,000	350,838,139	1,719,502,580

(주1) 유동성 위험 분석에 포함된 금액은 계약상 할인되지 않은 현금흐름입니다.
(주2) 당사의 상환전환우선주 및 전환우선주는 당기 중 모두 보통주로 전환 됨에 따라 당기말 상환전환우선주부채의 금액은 0원입니다.

(2) 전기말(단위: 원)

구분	3개월 미만	3개월~1년 이하	1년~ 2년 이하	2년~ 5년 이하	5년초과	합계

미지급금	1,155,978,101	-	-	-	-	1,155,978,101

미지급비용	37,843,000	-	-	-	-	37,843,000

장기미지급금	-	-	-	-	76,034,743	76,034,743

리스부채(주1)	34,980,000	104,940,000	139,920,000	419,760,000	224,260,000	923,860,000

상환전환우선주부채(주2)	18,766,830,789	-	19,391,614,079	-	38,158,444,868

합계	19,995,631,890	104,940,000	19,531,534,079	419,760,000	300,294,743	40,352,160,712

(주1) 유동성 위험 분석에 포함된 금액은 계약상 할인되지 않은 현금흐름입니다.
(주2) 당사의 파생상품부채는 전액 상환전환우선주부채에 대한 내재파생상품으로 구성되어 있으며 유동성위험에 대한 양적공시 목적으로 해당 파생상품은 별도로 분리하여 공시하지 않았습니다. 한편, 상환전환우선주는 재무제표상 유동부채로 분류되어있습니다. 동 현금흐름은 조기상환권의 행사로 상환을 요구받을 수 있는 가장 이른일자의 행사를 가정한 현금흐름입니다.

(4) 자본 위험

당사의 자본 관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본 비용을 절감하기 위해 최적의 자본 구조를 유지하는 것입니다.

당사는 자본관리지표로 부채비율을 이용하고 있으며, 이 비율은 총부채를 총자본으로 나누어 산출하고 있습니다.

당기말 및 전기말 현재 부채비율은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당기말	전기말

부채	1,808,482,043	113,335,772,887

자본	73,491,238,947	(77,201,924,519)

부채비율	2.46%	(-)146.80%
1. 요약재무정보

(단위 : 원)

과목	제6기 (2025년 12월말)	제5기 (2024년 12월말)	제4기 (2023년 12월말)

회계처리기준	K-IFRS	K-IFRS	K-IFRS

감사인(감사의견)	서우회계법인	서우회계법인	감사받지 아니한 재무제표

[유동자산]	73,655,973,121	33,988,214,813	14,443,816,780

현금및현금성자산	8,180,652,536	1,940,128,198	487,817,361

단기금융상품	64,479,278,761	28,722,128,221	13,514,927,200

기타유동금융자산	472,769,614	1,503,816,838	274,756,919

기타유동자산	350,206,390	1,720,110,906	153,827,350

당기법인세자산	173,065,820	102,030,650	12,487,950

[비유동자산]	1,643,747,869	2,145,633,555	2,330,455,324

유형자산	857,017,675	793,256,103	845,335,060

사용권자산	553,343,023	601,199,946	692,938,248

무형자산	34,138,604	29,221,149	13,691,364

기타비유동금융자산	119,157,894	105,973,915	103,691,600

순확정급여자산	80,090,673	25,255,580	71,198,735

기타비유동자산	-	-	603,600,317

이연법인세자산	-	590,726,862	-

자산총계	75,299,720,990	36,133,848,368	16,774,272,104

[유동부채]	1,008,788,563	112,650,027,277	81,816,175,805

[비유동부채]	799,693,480	685,745,610	784,208,813

부채총계	1,808,482,043	113,335,772,887	82,600,384,618

자본금	6,368,824,500	1,774,912,500	118,327,500

주식발행초과금	146,113,250,472	1,513,078,975	1,577,498,045

기타자본항목	501,806,237	(149,831,707)	846,678,892

이익잉여금(결손금)	(79,492,642,262)	(80,340,084,287)	(68,368,616,951)

자본총계	73,491,238,947	(77,201,924,519)	(65,826,112,514)

자본및부채총계	75,299,720,990	36,133,848,368	16,774,272,104

사업연도	2025.01.01~2025.12.31	2024.01.01 ~ 2024.12.31	2023.01.01 ~ 2023.12.31

엽업수익	11,618,699,446	27,593,912,633	-

영업비용	11,321,002,396	13,595,441,156	8,637,108,912

영업이익(손실)	297,697,050	13,998,471,477	(8,637,108,912)

법인세비용차감전순이익(손실)	(2,815,451,596)	(7,499,241,768)	(48,524,880,075)

당기순이익(손실)	876,888,728	(11,884,257,664)	(48,536,669,059)

기타포괄손익	(29,446,703)	(87,209,672)	(44,349,035)

총포괄이익	847,442,025	(11,971,467,336)	(48,581,018,094)

기본주당이익(단위:원)	128.00	(3,348.00)	(14,009.00)

희석주당이익(단위:원)	120.00	(3,348.00)	(14,009.00)
2. 연결재무제표

- 해당사항이 없습니다.
3. 연결재무제표 주석

- 해당사항이 없습니다.
7-1. 증권의 발행을 통한 자금조달 실적

[지분증권의 발행 등과 관련된 사항]

가. 지분증권의 발행등에 관한 사항

(기준일 : 2025년 12월 31일 ) (단위 : 원, 주)

주식발행(감소)일자	발행(감소)형태	발행(감소)한 주식의 내용

종류	수량	주당액면가액	주당발행(감소)가액	비고

2020.08.04	-	보통주	100,000	500	500	회사설립

2020.08.15	유상증자(제3자배정)	보통주	100,000	500	500	-

2020.09.02	유상증자(제3자배정)	보통주	18,000	500	17,500	-

2020.10.27	유상증자(제3자배정)	보통주	6,775	500	40,000	-

2021.01.19	유상증자(제3자배정)	우선주(RCPS)	56,194	500	71,182	-

2021.09.01	유상증자(일반공모)	우선주(RCPS)	87,450	500	131,500	-

2021.10.23	유상증자(제3자배정)	우선주(RCPS)	11,407	500	131,500	-

2023.05.27	유상증자(제3자배정)	보통주	5,850	500	85,400	-

2023.05.27	유상증자(제3자배정)	우선주(RCPS)	122,951	500	85,400	-

2023.06.30	유상증자(제3자배정)	우선주(RCPS)	35,130	500	85,400	-

2023.07.22	유상증자(제3자배정)	보통주	6,030	500	85,400	-

2023.07.22	유상증자(제3자배정)	우선주(RCPS)	52,693	500	85,400	-

2023.07.22	유상증자(제3자배정)	우선주(RCPS)	11,710	500	85,400	-

2024.11.21	무상증자	보통주	3,313,170	500	500	(주1)

2024.11.21	무상증자	우선주(RCPS)	5,121,550	500	500	(주1)

2024.11.21	무상증자	우선주(RCPS)	163,940	500	500	(주1)

2025.08.06	전환권행사	보통주	6,463,218	500	-	(주2)

2025.08.06	전환권행사	우선주(RCPS)	5,487,375	500	-	(주2)

2025.08.06	전환권행사	우선주(RCPS)	175,650	500	-	(주2)

2025.09.30	유상증자(제3자배정)	보통주	1,350,322	500	15,500	-

2025.10.03	유상증자(제3자배정)	보통주	1,277,509	500	15,500	-

2025.10.14	유상증자(제3자배정)	보통주	96,775	500	15,500	-

(주1) 2024년 11월 21일 1주당 14주의 비율로 무상증자를 실시하였으며 그 재원은 주식발행초과금입니다.
(주2) 2021년 9월 1일 유상증자 87,450주 (무상증자 후 3,032,895주) 및 2021년 10월 23일 유상증자 11,407주 (무상증자 후 171,105주)의 전환비율은 1:1.53963으로 2025년 8월 6일 전환권 행사 시 반영하였습니다.
(주3) 2025년 8월 6일, 우선주(RCPS) 5,487,375주 및 175,650주는, 전환권행사로 인하여 보통주 6,463,218주로 전환되었습니다.

나. 향후 지분증권으로 변경될 가능성이 있는 채무증권 당사는 보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.

다. 미상환 신주인수권부사채 등 발행현황당사는 보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.

마. 채무증권의 발행 등에 관한 사항 당사는 보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.

[채무증권의 발행 등과 관련된 사항]

## 채무증권 발행실적

(기준일 : 2025년 12월 31일 ) (단위 : 원, %)

발행회사	증권종류	발행방법	발행일자	권면(전자등록)총액	이자율	평가등급(평가기관)	만기일	상환여부	주관회사

-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

합 계	-	-	-	-	-	-	-	-	-

## 기업어음증권 미상환 잔액

(기준일 : 2025년 12월 31일 ) (단위 : 원)

잔여만기	10일 이하	10일초과30일이하	30일초과90일이하	90일초과180일이하	180일초과1년이하	1년초과2년이하	2년초과3년이하	3년 초과	합 계

미상환 잔액	공모	-	-	-	-	-	-	-	-	-

사모	-	-	-	-	-	-	-	-	-

합계	-	-	-	-	-	-	-	-	-

당사는 보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.

## 단기사채 미상환 잔액

(기준일 : 2025년 12월 31일 ) (단위 : 원)

잔여만기	10일 이하	10일초과30일이하	30일초과90일이하	90일초과180일이하	180일초과1년이하	합 계	발행 한도	잔여 한도

미상환 잔액	공모	-	-	-	-	-	-	-	-

사모	-	-	-	-	-	-	-	-

합계	-	-	-	-	-	-	-	-

당사는 보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.

## 회사채 미상환 잔액

(기준일 : 2025년 12월 31일 ) (단위 : 원)

잔여만기	1년 이하	1년초과2년이하	2년초과3년이하	3년초과4년이하	4년초과5년이하	5년초과10년이하	10년초과	합 계

미상환 잔액	공모	-	-	-	-	-	-	-	-

사모	-	-	-	-	-	-	-	-

합계	-	-	-	-	-	-	-	-

당사는 보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.

## 신종자본증권 미상환 잔액

(기준일 : 2025년 12월 31일 ) (단위 : 원)

잔여만기	1년 이하	1년초과5년이하	5년초과10년이하	10년초과15년이하	15년초과20년이하	20년초과30년이하	30년초과	합 계

미상환 잔액	공모	-	-	-	-	-	-	-	-

사모	-	-	-	-	-	-	-	-

합계	-	-	-	-	-	-	-	-

당사는 보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.

## 조건부자본증권 미상환 잔액

(기준일 : 2025년 12월 31일 ) (단위 : 원)

잔여만기	1년 이하	1년초과2년이하	2년초과3년이하	3년초과4년이하	4년초과5년이하	5년초과10년이하	10년초과20년이하	20년초과30년이하	30년초과	합 계

미상환 잔액	공모	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

사모	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

합계	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

당사는 보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.
7-2. 증권의 발행을 통해 조달된 자금의 사용실적

가. 공모자금의 사용내역 당사는 사업보고서 기준일 현재 해당사항은 없으나, 2026년 3월 20일부로 코스닥 시장에 신규 상장하였습니다. 2026년 1분기 분기보고서부터 해당 내용 기재 예정입니다.

나. 사모자금의 사용내역

(기준일 : 2025년 12월 31일 ) (단위 : 백만원)

구 분	회차	납입일	주요사항보고서의 자금사용 계획	실제 자금사용 내역	금액차이발생사유	용도차이발생사유

사용용도	조달금액	사용내용	사용금액

회사설립	-	2020.08.03	설립자금	50	설립자금	50	-	-

유상증자	-	2020.08.14	운영자금	50	운영자금	50	-	-

유상증자	-	2020.09.01	운영자금	315	운영자금	315	-	-

유상증자	-	2020.10.26	운영자금	271	운영자금	271	-	-

유상증자	-	2021.01.18	연구개발운영자금	4,000	연구개발운영자금	4,000	-	-

유상증자	-	2021.08.31	연구개발운영자금	11,500	연구개발운영자금	11,500	-	-

유상증자	-	2021.10.22	연구개발운영자금	1,500	연구개발운영자금	1,500	-	-

유상증자	-	2023.05.26	연구개발운영자금	11,000	연구개발운영자금	9,484	(주1)	-

유상증자	-	2023.06.29	연구개발운영자금	3,000	연구개발운영자금	3,000	-	-

유상증자	-	2023.07.21	연구개발운영자금	6,015	연구개발운영자금	6,015	-	-

유상증자	-	2025.09.29	연구개발(연구시설 포함)운영자금	20,930	연구개발(연구시설 포함)운영자금	100	(주1)	-

유상증자	-	2025.10.02	연구개발(연구시설 포함)운영자금	19,801	연구개발(연구시설 포함)운영자금	1,418	(주1)	-

유상증자	-	2025.10.13	연구개발(연구시설 포함)운영자금	1,500	연구개발(연구시설 포함)운영자금	-	(주1)	-

(주1) 2025년 12월 31일 기준 자금사용 계획과 실제 자금사용 현황의 차액은 상기와 같으며 미사용자금은 안정성이 높은정기예금 및 보통예금에 예치하여 운용하고 있습니다.

다. 미사용자금의 운용내역

(기준일 : 2025년 12월 31일 ) (단위 : 백만원)

종류	운용상품명	운용금액	계약기간	실투자기간

원금	평가금액

예ㆍ적금	정기예금	700	700	-	2개월

예ㆍ적금	정기예금	10,000	10,000	-	6개월

예ㆍ적금	정기예금	10,130	10,130	-	1년

예ㆍ적금	정기예금	5,000	5,000	-	1년

예ㆍ적금	정기예금	2,000	2,000	-	6개월

예ㆍ적금	정기예금	800	800	-	3개월

예ㆍ적금	정기예금	10,000	10,000	-	6개월

예ㆍ적금	보통예금	583	583	-	-

예ㆍ적금	정기예금	1,500	1,500	-	9개월

예ㆍ적금	정기예금	1,300	1,300	-	12개월

예ㆍ적금	보통예금	216	216	-	-

계	42,229	42,229	-
8. 기타 재무에 관한 사항

가. 재무제표 재작성 등 유의사항당사는 보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다. 나. 대손충당금 설정현황당사는 보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다. 다. 재고자산 현황당사는 보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.

라. 수주계약 현황 당사는 보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다. 마. 공정가치평가 내역 공정가치 평가에 관한 사항은 재무제표 주석 5. 공정가치의 내용을 참고해주시기 바랍니다.
1. 예측정보에 대한 주의사항

본 사업보고서의 「이사의 경영진단 및 분석」에는 미래의 경영환경 및 재무성과 등에 대한 회사의 예상, 전망 및 계획 등 이른바 ‘예측정보가 포함되어 있습니다. 이러한 예측정보는 과거 사실이 아닌 미래의 사건이나 상황에 관한 것으로, '예상', '전망', 계획', '기대' 등과 같은 표현을 포함할 수 있으며, 보고서 작성 시점 현재의 경영환경 및 재무상황에 대한 회사의 판단과 가정에 기초하여 작성되었습니다.

그러나 이러한 예측정보는 다양한 가정과 불확실성에 기반하고 있어 실제 결과나 실적은 본 보고서에 기재된 내용과 중요한 차이가 발생할 수 있습니다. 이러한 차이를 초래할 수 있는 요인에는 회사의 전략적 의사결정, 경영환경 변화 등 내부요인과 이자율 및 환율 변동, 산업 및 시장 환경의 변화, 경쟁 상황, 주요 파트너사의 정책 변화 등 외부요인이 포함되며, 이에 한하지 않습니다.

또한 회사는 본 보고서에 포함된 예측정보의 정확성이나 완전성을 명시적 또는 묵시적으로 보장하지 않으며, 해당 내용은 미래에 대한 확정적인 약속이나 진술로 해석되어서는 안 됩니다. 투자자는 이러한 불확실성을 충분히 고려하여 투자판단을 하시기 바랍니다.

본 보고서에 포함된 예측정보는 작성 시점을 기준으로 한 것이며, 회사는 이후 발생하는 사건이나 상황을 반영하기 위하여 해당 예측정보를 수정하거나 추가 정보를 제공할 의무가 없음을 유의하시기 바랍니다.
2. 개요

1. 경영환경 및 사업개요

글로벌 바이오의약품 산업은 항체 기반 치료제 기술의 발전과 함께 지속적인 성장을 이어가고 있으며 특히 면역항암제 및 자가면역질환 치료 영역에서 항체치료제의 활용이 확대되고 있습니다. 최근에는 두 개 이상의 타깃을 동시에 조절할 수 있는 이중항체(Bispecific Antibody) 기술이 차세대 치료제 모달리티로 주목받으며 글로벌 제약사와 바이오 기업 간 연구개발 협력 및 기술이전이 활발히 이루어지고 있습니다.

자가면역질환 치료 영역은 환자 수 증가와 함께 장기 치료 수요가 지속적으로 확대되고 있으며 기존 치료제 대비 개선된 효능과 안전성을 확보할 수 있는 새로운 기전의 항체 치료제 개발에 대한 수요가 증가하고 있습니다.

이러한 산업 환경 속에서 당사는 항체 기반 자가면역질환 치료제 개발을 주요 사업으로 영위하는 연구개발 중심 바이오 기업으로 면역 반응 조절 기전을 기반으로 한 항체 치료제 개발을 추진하고 있습니다. 당사는 항체 신약 개발 역량을 바탕으로 자가면역질환 치료 영역에서 파이프라인을 구축하고 있으며 핵심 파이프라인을 중심으로 글로벌 사업화를 추진하고 있습니다.

2025년은 당사의 주요 파이프라인 임상 개발이 진행되는 가운데 글로벌 기술이전 및 연구개발 협력을 기반으로 사업화 기반을 확대해 나가는 시기로 평가됩니다.
3. 재무상태 및 영업실적

가. 재무상태단위 : 백만원

구 분	제 6 기	제 5 기	전년대비증감	증감율

- 유동자산	73,656	33,988	39,668	116.71%

- 비유동자산	1,644	2,146	-502	-23.39%

자산총계	75,300	36,134	39,166	108.39%

- 유동부채	1,009	112,650	-111,641	-99.10%

- 비유동부채	800	686	114	16.62%

부채총계	1,808	113,336	-111,527	-98.40%

자본총계	73,491	-77,202	150,693	-195.19%

부채와 자본총계	75,300	36,134	39,166	108.39%

과 목	산 식	제 6 기(2025년)	제 5 기(2024년)

유동비율	유동자산/유동부채*100	7301.43%	30.17%

부채비율	부채총계/자기자본*100	2.46%	-146.80%

자기자본비율	자기자본/총자산*100	97.60%	-213.66%

차입금의존도	차입금/총자산*100	-	-

총자산증가율	(당기말총자산-전기말총자산)/전기말총자산*100	108.39%	115.41%

(1)자산당기말 자산총계는 75,300백만원으로 전기 36,134백만원 대비 39,166백만원(108.39%) 증가하였습니다. 이는 주로 유동자산이 전기 33,988백만원에서 당기 73,656백만원으로 증가한 데 따른 것입니다. 반면 비유동자산은 전기 2,146백만원에서 당기 1,644백만원으로 감소하였습니다. (2) 부채

부채총계는 당기 1,808백만원으로 전기 113,336백만원 대비 111,527백만원(98.40%) 감소하였습니다. 이는 유동부채가 전기 112,650백만원에서 당기 1,009백만원으로 크게 감소한 데 따른 것입니다. 비유동부채는 전기 686백만원에서 당기 800백만원으로 소폭 증가하였습니다.

(3) 자본

자본총계는 당기 73,491백만원으로 전기 -77,202백만원 대비 150,693백만원 증가하였습니다. 전기말에는 자본총계가 음수로 자본잠식 상태였으나 당기 중 자본구조 변동에 따라 자본이 증가하면서 당기말 기준 자본잠식 상태를 완전히 해소하였습니다. 이에 따라 자기자본비율은 전기 -213.66%에서 당기 97.60%로 크게 개선되었습니다.

나. 영업실적

과목	제 6(당) 기	제 5(전) 기	증감률(약)

영업수익(매출액)	11,619	27,594	-57.89%

영업비용	11,321	13,595	-16.73%

영업이익	298	13,998	-97.87%

영업외수익	1,541	1,078	42.93%

영업외비용	4,654	22,576	-79.39%

법인세비용차감전순이익	-2,815	-7,499	62.46%

법인세비용(혜택)	-3,692	4,385	-

당기순이익(손실)	877	-11,884	흑자전환

당기총포괄이익(손실)	847	-11,971	흑자전환

- 당기 영업수익(매출액)은 11,619백만원으로 전기 27,594백만원 대비 57.89% 감소하였습니다. - 영업비용은 11,321백만원으로 전기 13,595백만원 대비 16.73% 감소하였으며 이에 따라 영업이익은 298백만원으로 전기 13,998백만원 대비 감소하였습니다. - 영업외수익은 1,541백만원으로 전기 1,078백만원 대비 증가하였으며 영업외비용은 4,654백만원으로 전기 22,576백만원 대비 감소하였습니다. - 법인세비용차감전순손실은 2,815백만원으로 전기 7,499백만원 대비 손실 규모가 감소하였으며 당기순이익은 877백만원으로 전기 순손실 11,884백만원 대비 흑자 전환하였습니다.

- 당사의 매출은 기술이전 계약금 및 마일스톤 수익 인식 시점 등에 따라 기간별 변동성이 발생 할 수 있습니다.

당기 영업실적은 전기의 일시적 대규모 계약금 수익 인식 대비 마일스톤 중심의 점진적 수익 구조로 전환되며 전기 대비 57.9% 감소한 116억 원의 매출을 기록하였습니다. 매출 규모 축소에 따라 영업이익은 3.0억원으로 전년 대비 97.9% 감소하였으나, 전기에 이어 당기에도 연속 흑자를 달성하며 재무적 건전성을 입증하였습니다.
4. 유동성 및 자금조달과 지출

가. 유동성

과 목	산 식	제 6 기(2025년)	제 5 기(2024년)

유동비율	유동자산/유동부채*100	7301.43%	30.17%

부채비율	부채총계/자기자본*100	2.46%	-146.80%

자기자본비율	자기자본/총자산*100	97.60%	-213.66%

차입금의존도	차입금/총자산*100	-	-

총자산증가율	(당기말총자산-전기말총자산)/전기말총자산*100	108.39%	135.32%

당기말 유동자산은 73,656백만원, 유동부채는 1,009백만원으로 유동비율은 7,301.43%를 기록하였습니다. 이는 전기 30.17% 대비 크게 개선된 수준입니다.

이와 같은 유동성 지표의 개선은 유동자산 증가와 유동부채 감소의 영향에 따른 것으로 단기 지급능력이 전기 대비 개선된 것으로 나타났습니다.

현재 회사의 자금 조달 구조는 부채를 통한 조달보다는 기술력에 기반한 라이선스 아웃(L/O) 및 투자유치를 중심으로 이루어져 있어 재무적 안정성이 뒷받침되는 구조로 볼 수 있습니다. 이러한 재무 구조는 차입금 상환이나 이자 비용과 같은 재무적 부담을 최소화하는 동시에, 확보된 자금을 연구개발(R)에 집중적으로 투입할 수 있는 환경을 조성하여, 결과적으로 가용 자금을 기술 경쟁력 강화에 집중할 수 있는 구조라고 평가하고 있습니다. 나. 자금조달

당기말 기준 회사의 총자산은 75,300백만원이며 이 중 자본이 73,491백만원으로 대부분을 차지하고 있습니다. 이에 따라 자산의 대부분이 자기자본을 통해 조달되는 구조를 보이고 있습니다.

또한 차입금 의존도는 차입금이 존재하지 않아 별도의 비율 산정 대상이 없는 수준으로 나타나고 있습니다. 이는 회사의 자금조달 구조가 외부 차입보다는 자본 중심의 재무구조로 구성되어 있음을 의미합니다.

회사는 향후 보유 자금을 기반으로 자금 운용 및 현금흐름을 관리할 계획이며 단기금융상품 등을 활용하여 자금 운용 효율성을 제고할 예정입니다.

다. 지출 당사의 2025년도 제6기의 지출은 대부분 연구개발 활동과 이를 위한 설비 등의 유형자산 및 일반 경영 활동을 위해 발생하고 있습니다. 보고서 작성기준일 현재 신규사업으로 인한 대규모 지출의 경우 예정되어 있지 않습니다.
5. 부외거래

'Ⅲ. 재무에 관한 사항'의 '5. 재무제표 주석'의 '32. 약정사항과 우발사항'을 참고하시기 바랍니다.
6. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항

가. 중요한 회계정책 및 추정에 관한 사항중요한 회계정책 및 추정에 관한 사항은 재무제표 주석 중 '2.중요한 회계처리방침'을 참조하시기 바랍니다.당사는 현재 구체적인 회계의 변경이나 회계추정을 계획하고 있지 않으며, 한국채택국제회계기준(K-IFRS)을 적용하고 있습니다. 나. 환경 및 종업원 등에 관한 사항당사는 보고서 작성일 현재 환경관련 법률 등에 따라 회사가 부담할 것으로 예상되는 환경복구비용, 손해배상등의 책임, 환경관련 문제로 행정조치를 받은 사항은 없습니다.

다. 법규상의 규제에 관한 사항법규상의 규제에 관한 사항은'II.사업의 내용'중 '7.기타 참고사항'을 참조하시기 바랍니다. 라. 파생상품 및 위험관리정책에 관한 사항파생상품 및 위험관리정책에 관한 사항은 재무제표 주석 중 '31. 재무위험관리'를 참조하시기 바랍니다.

그 외 보고서 제출일 현재 투자판단에 중대한 영향을 미칠 사항은 없습니다.
1. 외부감사에 관한 사항

가. 회계감사인의 명칭 및 감사의견

사업연도	구분	감사인	감사의견	의견변형사유	계속기업 관련중요한 불확실성	강조사항	핵심감사사항

제6기(당기)	감사보고서	서우회계법인	적정의견	해당사항없음	해당사항없음	해당사항없음	해당사항없음

연결감사보고서	-	-	-	-	-	-

제5기(전기)	감사보고서	서우회계법인	적정의견	해당사항없음	해당사항없음	해당사항없음	해당사항없음

연결감사보고서	-	-	-	-	-	-

제4기(전전기)	감사보고서	삼일회계법인	적정의견	해당사항없음	해당사항없음	해당사항없음	해당사항없음

연결감사보고서	-	-	-	-	-	-

나. 감사용역 체결현황(단위 : 백만원, 시간)

사업연도	감사인	내 용	감사계약내역	실제수행내역

보수	시간	보수	시간

제6기(당기)	서우회계법인	- 2025년 온기 별도 재무제표 감사- 2025년 3분기 별도 재무제표 검토- 2025년 반기 별도 재무제표 검토	115	995	116	815

제5기(전기)	서우회계법인	- 2024년 온기 별도 재무제표 감사	70	600	71	603

제4기(전전기)	삼일회계법인	- 2023년 온기 별도재무제표 감사	16	200	17	200

다. 회계감사인과의 비감사용역 계약체결 현황

(단위: 백만원)

사업연도	계약체결일	용역내용	용역수행기간	용역보수	비고

제6기(당기)	2025-12-15	상장예비심사청구를 위한 재무정보 확인업무 및 재무확인서 발행업무	2025.12 ~ 2026.01	20	-

제5기(전기)	-	-	-	-	-

제4기(전전기)	-	-	-	-	-

라. 회계감사인의 네트워크 회계법인과의 비감사용역 계약체결 현황

(단위 : 천원)

사업연도	네트워크회계법인명	계약체결일	용역내용	용역수행기간	용역보수	비고

제6기(당기)	-	-	-	-	-	-

제5기(전기)	-	-	-	-	-	-

제4기(전전기)	-	-	-	-	-	-

마. 내부감사기구가 회계감사인과 논의한 결과

구분	일자	참석자	방식	주요 논의 내용

1	2025.03.15	회사측: 감사 외 2인감사인: 담당이사 외 2인	대면회의	감사주요결과보고 등

2	2025.04.02	회사측: 감사감사인측: 업무수행이사	서면회의	감사팀 구성, 감사투입시간 및 보수경영진 및 감사인의 책임, 감사인의 독립성 등

3	2025.07.15	회사측: 감사감사인측: 업무수행이사	서면회의	반기감사 발견사항 및 감사일정확정

4	2025.08.12	회사측: 감사 외 2인감사인: 담당이사 외 2인	대면회의	반기감사주요결과 논의 등

5	2025.11.05	회사측: 감사감사인측: 업무수행이사	서면회의	분기검토 발견사항 및 감사일정확정

6	2025.11.13	회사측: 감사 외 2인감사인측: 담당이사 외 2인	서면회의	감사팀 구성, 감사투입시간 및 보수 경영진 및 감사인의 책임, 감사인의 독립성 등

7	2025.11.21	회사측: 감사 외 2인감사인: 당당이사 외 2인	대면회의	외부감사인의 비감사용역에 대한 보고

8	2026.02.05	회사측: 감사 외 1인감사인측: 업무수행이사 외 1인	대면회의	기말감사 진행현황 및 결과

바. 회계감사인의 변경당사는 코스닥시장 상장을 추진 중인 회사로서 「주식회사 등의 외부감사에 관한 법률」제11조 제1항 및 제2항, 「주식회사 등의 외부감사에 관한 법률 시행령」제17조 및 「외부감사 및 회계 등에 대한 규정」제10조 및 제15조 제1항에 의거하여 금융감독원으로부터 제5기(2024.01.01 ~ 2024.12.31) 및 제6기(2025.01.01 ~ 2025.12.31)에 대한 외부감사인으로 서우회계법인을 지정 통지받아 동 회계법인과 감사계약을 체결하였습니다.
2. 내부통제에 관한 사항

가. 감사가 회사의 내부통제 유효성 감사 결과

당사는 보고서 제출일 현재 해당사항 없습니다.

나. 내부회계관리제도

당사는 직전 사업연도 말 자산총액 1 천억원 미만으로 「주식회사 등의 외부감사에 관한 법률」 제8조의 1에 의거 전기 및 당기 내부회계 관리제도 운영 의무대상이 아닙니다. 다만, 기업공개가 완료된 바, 신뢰할 수 있는 회계정보의 작성 및 공시를 위하여 삼일회계법인과 2024년 6월 28일 내부회계관리제도구축 계약을 체결하여 내부회계관리제도를 정비하였습니다. 상장사가 될 것으로 예상되는 2026년 회계연도부터는 내부회계관리제도에 따라 내부회계관리자가 성실히 업무를 수행할 예정입니다.

(1) 내부회계관리규정 개요

당사는 2025년 3월 14일 내부회계관리 규정을 제정하였으며, 내부회계관리제도의 관리 및 운영에 대한 내용은 다음과 같습니다.

구분	내용

제8조 (내부회계관리제도의관리ㆍ운영책임자)	회사 내부회계관리제도의 관리ㆍ운영책임자는 회사의 대표이사로 하며, 회사의 대표이사는 내부회계관리제도가 원활히 관리ㆍ운영되도록 관련 임직원을 교육하고, 필요한 설비를 지원하여야 한다.

제9조 (내부회계관리자)	① 회사의 대표이사는 제3조 제3호에 따른 내부회계관리자를 지정한다.
② 내부회계관리자는 사업연도마다 이사회 및 감사(감사위원회를 포함한다. 이하 같다)에게 내부회계관리제도의 운영실태를 보고하여야 한다.
③ 내부회계관리자는 이 규정 제2장에 규정된 업무를 수행하며, 이사회 또는 감사가법 제2조의 2 제5항의 직무를 수행하기 위하여 자료의 제출을 요구하는 경우에는 이에 성실히 따라야 한다.

제10조 (감사)	감사는 내부회계관리제도의 운용실태를 평가하여 이사회에 매 사업연도마다 보고하고, 동 평가보고서를 본점에 5년간 비치하여야 한다. 이 경우 내부회계관리제도의 관리 및 운영에 대하여 시정의견이 있는 경우 이를 포함하여 보고하여야 한다.

제11조 (회계정보관련 업무분장)	① 회사는신뢰할 수 있는 회계정보의 작성과 공시를 위하여 임직원의 업무를 적절히 분장하고, 권한과 책임을 규정하여야 한다.
② 회계부서 임직원은 그 직무를 수행함에 있어서 자신의 역할을 이해하고, 신뢰할 수 있는 회계정보의 작성을 위해 성실히 노력하여야 하며, 관련 규정을 충실히 이행하여야 한다.

제12조 (내부회계관리규정위반의지시등)	① 회사의 대표이사 또는 기타 임직원이 회계업무 담당 임직원을 포함한 회계부서에 이 규정을 위반하여 회계정보를 작성하게 하거나 공시할 것을 지시하는 경우에는 해당 회계업무 담당 임직원은 그 사실을 내부회계관리자 및 감사에게 즉시 보고하여야 한다.
② 제1항을 적용함에 있어 내부회계관리자가 관련되어 있거나 정식절차를 밟아 보고하는 것이 부적당하다고 판단되는 경우에는 감사 또는 감사인에게 이를 고지하여야 한다.
③ 회사는 본 규정을 위반한 사항을 신고 또는 고지한 임직원의 신분 등에 관한 일체의 사항을 비밀로 유지하여야 한다.

제3조 (내부회계관리제도의공시)	① 회사는 내부회계관리제도에 관한 사항을 공시해야 하며, 「자본시장과금융투자업에관한법률」제159조에 따라 제출하는 사업보고서에 다음 각 호의 사항을 기재한 서류(이하, '내부회계관리제도 운영보고서'라한다)를 첨부하여야 한다.
1. 내부회계관리규정과 이를 관리ㆍ운영하는 조직에 관한 사항
2. 내부회계관리자가 이사회 및 감사에게 보고한 내부회계관리제도 운용실태
3. 감사가 내부회계관리제도의 운용실태를 평가하여 이사회에 보고한 내용
4. 감사인이 감사보고서에 표명한 종합의견
5. 내부회계관리제도의 공시와 관련하여 기타 필요한사항
② 제1항의 규정에 의한 내부회계관리제도 운영보고서는「외감규정」제6조의 2 및 같은 규정 시행세칙 제6조에서 정한 서식에 의한다.

(2) 내부회계관리조직

구분	직책	성명	근무연수(주)	회사내 업무	겸임업무

내부회계책임자	CEO	하경식	5년 4개월	내부회계관리제도 운영책임	관리총괄

감사	감사	민보미	2년 1개월	내부회계관리제도 운영평가 보고 및 내부회계관리제도 감사	-

내부회계관리자	CFO	김완준	2년 11개월	내부회계관리제도 관리ㆍ운영 및 실태보고 시스템 유지 및 개선	경영지원본부장

회계/자금 총괄	팀장	유승완	1년 4개월	회계정보의 작성 및 관련 규정 이행
회계, 결산 및 세무 관련 제반업무 담당	경영지원팀장

(주) 근무연수는 2025년 12월 기준으로 작성 하였습니다.

(3) 내부회계관리자의 인적사항

성명	생년월일	학력	주요경력

김완준
경영지원총괄
(상근/등기)	1976.01.22	고려대학교
경영학 학사경영학 석사	2023.01~현재 [아이엠바이오로직스] 경영지원본부장(CFO)
2019.05~2022.12 [고바이오랩] 경영지원본부장(CFO)
2018.10~2019.04 [한국콜마] 기획1팀장
2017.05~2018.10 [CJ헬스케어(현, HK이노엔)] 경영전략팀장
2010.07~2017.04 [팜스넷] 재무기획팀장
2003.12~2010.02 [CJ, CJ제일제당] 제약BU 기획팀

다. 내부통제구조의 평가당사는 보고서 제출일 현재 주권상장법인이 아닌 회사로서 직전 사업연도 말 자산총액이 1천억원 미만이기 때문에 「주식회사 등의 외부감사에 관한 법률」제8조 제1항에 의거 내부회계 관리제도 운영 의무가 없습니다.당사는 상장 후 최초로 도래하는 사업연도부터 매 사업연도마다 주권상장법인으로서 내부회계관리자가 사업연도별로 이사회 및 감사에게 내부회계관리제도의 운영실태를 보고하고, 감사는 외부감사인에게 이를 제시하여 외부감사인의 내부회계관리제도에 대한 검토 또는 감사의견을 득할 예정입니다.
VII. 주주에 관한 사항

1. 주주에 관한 사항 가. 최대주주 및 특수관계인의 주식소유 현황

(기준일 : 2025년 12월 31일 ) (단위 : 주, %)

성 명	관 계	주식의종류	소유주식수 및 지분율	비고

기 초	기 말

주식수	지분율	주식수	지분율

하경식	최대주주 (대표이사)	보통주	2,400,000	26.05	2,400,000	18.84	-

이선화	특수관계인(배우자)	보통주	30,000	0.33	30,000	0.24	-

계	보통주	2,430,000	26.38	2,430,000	19.08	-

우선주	-	-	-	-	-

나 .최대주주의 주요경력

직책명	성명(생년월)	주요경력	담당업무

대표이사
(등기/상근)	하경식
(1973.05)	09.03~19.02 고려대학교 생명공학 이학 박사20.08~현재 [아이엠바이오로직스] 대표이사18.03~20.07 [HK이노엔] 바이오연구센터 센터장15.05~18.02 [CJ헬스케어] 바이오사업개발 팀장11.06~15.04 [CJ헬스케어] 연구소 수석연구원08.11~11.05 [앱자인] 사업개발부장/연구소 수석연구원99.12~08.10 [CJ제일제당] 항암제 마케팅팀/임상팀 과장	사업ㆍ연구 총괄

다. 최대주주의 변동을 초래할 수 있는 특정 거래 유무 당사는 보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.

2. 최대주주 변동내역

당사는 보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.

3. 주식의 분포

가. 5%이상 주주 및 우리사주조합 등의 주식소유현황

(기준일 : 2025년 12월 31일 ) (단위 : 주)

구분	주주명	소유주식수	지분율(%)	비고

5% 이상 주주	에이티넘성장투자조합2020	1,299,609	10.20	-

케이비스마트스케일업펀드	847,998	6.66

신한벤처 투모로우 투자조합 1호	721,834	5.67

우리사주조합	-	-

나. 소액주주 현황

## 소액주주현황

(기준일 : 2025년 12월 31일 ) (단위 : 주)

구 분	주주	소유주식	비 고

소액주주수	전체주주수	비율(%)	소액주식수	총발행주식수	비율(%)

소액주주	29	58	50.00	1,156,894	12,737,649	9.08	-

4. 주가 및 주식거래실적당사는 2026년 3월 20일 상장법인으로 공시대상기간의 주가 및 거래실적이 존재하지 않습니다.
IX. 계열회사 등에 관한 사항

가. 계열회사 현황(요약)

(기준일 : 2025년 12월 31일 ) (단위 : 사)

기업집단의 명칭	계열회사의 수

상장	비상장	계

-	-	-	-

※상세 현황은 '상세표-2. 계열회사 현황(상세)' 참조

나. 타법인출자 현황(요약)

(기준일 : 2025년 12월 31일 ) (단위 : 원)

출자목적	출자회사수	총 출자금액

상장	비상장	계	기초장부가액	증가(감소)	기말장부가액

취득(처분)	평가손익

경영참여	-	-	-	-	-	-	-

일반투자	-	-	-	-	-	-	-

단순투자	-	-	-	-	-	-	-

계	-	-	-	-	-	-	-

※상세 현황은 '상세표-3. 타법인출자 현황(상세)' 참조
X. 대주주 등과의 거래내용

1. 대주주 등에 대한 신용공여 등

가. 채무보증 내역당사는 보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.

나. 가지급금 및 대여금(유가증권 대여 포함) 내역

당사는 보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.

다. 담보제공 내역 당사는 보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.라. 차입금 내역 당사는 보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.

2. 대주주와의 자산양수도 등 가. 유가증권 매수 또는 매도 내역당사는 보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다. 나. 출자 및 출자지분 처분내역당사는 보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다. 다. 자산 매입ㆍ매도 내역당사는 보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다. 라. 부동산 매매 내역당사는 보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.

3. 대주주와의 영업거래 당사는 보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다. 4. 대주주 이외의 이해관계자와의 거래 당사는 보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.
1. 공시내용 진행 및 변경사항

당사는 보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.
2. 우발부채 등에 관한 사항

가. 중요한 소송사건 당사는 보고서 제출일 현재 해당사항 없습니다.

나 .견질 또는 담보용 어음ㆍ수표 현황

당사는 보고서 제출일 현재 해당사항 없습니다. 다. 채무보증 현황 당사는 보고서 제출일 현재 해당사항 없습니다. 라. 채무인수약정 현황 당사는 보고서 제출일 현재 해당사항 없습니다. 마. 그 밖의 우발채무 등 당사는 국가연구개발혁신법에 따른 연구개발과제표준협약서에 의하여 벤처기업 신기술 개발을 지원하기 위해 지원되는 보조금 970백만원(전분기: 760백만원) 수령하였으며, 이 중 반환의무가 있는 기술료에 대하여 장기미지급금 173백만원 (전기: 76백만원)을 계상하였습니다. 바. 자본으로 인정되는 채무증권의 발행 당사는 보고서 제출일 현재 해당사항 없습니다.
3. 제재 등과 관련된 사항

가. 제재현황

당사는 보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.

나. 한국거래소 등으로부터 받은 제재

당사는 보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.

다. 단기매매차익의 발생 및 반환에 관한 사항

당사는 보고서 제출일 현재 단기매매차익 발생사실을 증권선물위원회(금융감독원장)로부터 통보받은 바 없습니다.
4. 작성기준일 이후 발생한 주요사항 등 기타사항

가. 작성기준일 이후 발생한 주요사항당사는 보고기간 이후인 2026년 3월 20일에 코스닥 유가증권 시장에 주식을 상장하였으며, 이와 관련하여 보통주 2,000,000주를 발행하였습니다. 나. 중소기업기준 검토표

다. 외국지주회사의 자회사 현황당사는 보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다. 라. 법적위험 변동사항당사는 보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다. 마. 금융회사의 예금자 보호 등에 관한 사항당사는 보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다. 바. 기업인수목적회사의 요건 충족 여부당사는 보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다. 사. 기업인수목적회사의 금융투자업자의 역할 및 의무당사는 보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.

아. 합병 등의 사후정보당사는 보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다. 자. 녹색경영당사는 보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다. 차. 정부의 인증 및 그 취소에 관한 사항당사는 보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다. 카. 조건부자본증권의 전환ㆍ채무재조정 사유 등의 변동현황당사는 보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.
1. 연결대상 종속회사 현황(상세)

(단위 : 원)

상호	설립일	주소	주요사업	최근사업연도말자산총액	지배관계 근거	주요종속회사 여부

-	-	-	-	-	-	-

-	-	-	-	-	-	-

-	-	-	-	-	-	-
2. 계열회사 현황(상세)

(기준일 : 2025년 12월 31일 ) (단위 : 사)

상장여부	회사수	기업명	법인등록번호

상장	-	-	-

-	-

비상장	-	-	-

-	-
3. 타법인출자 현황(상세)

(기준일 : 2025년 12월 31일 ) (단위 : 원, 주, %)

법인명	상장여부	최초취득일자	출자목적	최초취득금액	기초잔액	증가(감소)	기말잔액	최근사업연도재무현황

수량	지분율	장부가액	취득(처분)	평가손익	수량	지분율	장부가액	총자산	당기순손익

수량	금액

-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

합 계	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
1. 전문가의 확인

- 해당사항 없습니다.
2. 전문가와의 이해관계

- 해당사항 없습니다.