노타 분기보고서 (2025.09)
5. 재무제표 주석

제 11 기 (당) 3분기 2025년 01월 01일부터 2025년 09월 30일까지
제 10 기 (전) 3분기 2024년 01월 01일부터 2024년 09월 30일까지(검토받지 아니한 재무제표)
주식회사 노타

1. 회사의 개요

주식회사 노타(이하 "회사")는 소프트웨어의 개발 및 서비스 등을 주요 사업 목적으로2015년 4월 24일에 설립되었으며, 본점 소재지는 대전광역시 유성구 문지로 272-16, 502호입니다.

당분기말 현재 자본금은 1,815,840천원이며, 회사의 대표이사는 채명수 입니다.

당분기말 현재 회사의 주요 주주의 현황은 다음과 같습니다.

주요주주	주식수(주)	지분율(%)	비고

보통주

김태호	2,550,000	14.04	CTO

채명수	1,682,400	9.27	대표이사

e-신산업 LB펀드 1호	1,701,600	9.37

스톤브릿지DX사업재편투자조합	859,638	4.73

스톤브릿지 영프론티어 투자조합	811,246	4.47

기타법인	9,081,116	50.01

기타개인	1,472,400	8.11

합계	18,158,400	100.00

2. 재무제표 작성기준 및 중요한 회계정책

2.1 재무제표 작성기준

회사의 2025년 9월 30일로 종료하는 9개월 보고기간에 대한 요약분기재무제표는 기업회계기준서 제1034호 '중간재무보고'에 따라 작성되었습니다. 이 요약분기재무제표는 보고기간말인 2025년 9월 30일 현재 유효하거나 조기 도입한 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었습니다. 이 요약분기재무제표는 연차재무제표에 기재되는 사항이 모두 포함되지 않았으므로 전기말 연차재무제표와 함께 이해해야 합니다.회사의 재무제표는 기업회계기준서 제1027호 '별도재무제표'에 따른 별도재무제표로서 지배기업, 관계기업의 투자자 또는 공동지배기업의 참여자가 투자자산을 피투자자의 보고된 성과와 순자산에 근거하지 않고 직접적인 지분투자에 근거한 회계처리로 표시한 재무제표입니다. 2.1.1 회사가 채택한 제ㆍ개정 기준서 및 해석서

회사는 2025년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 다음의 제ㆍ개정 기준서 및 해석서를 신규로 적용하였습니다.(1) 기업회계기준서 제1021호 '환율변동효과'와 기업회계기준서 제1101호 '한국채택국제회계기준의 최초채택' 개정 - 교환가능성 결여통화의 교환가능성을 평가하고 다른 통화와 교환이 가능하지 않다면 현물환율을 추정하며 관련 정보를 공시하도록 하고 있습니다. 해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

2.1.2 회사가 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서

제정 또는 공표되었으나 시행일이 도래하지 않아 적용하지 아니한 제ㆍ개정 기준서 및 해석서는 다음과 같습니다.

(1) 기업회계기준서 제1109호 '금융상품', 제1107호 '금융상품: 공시' 개정

실무에서 제기된 의문에 대응하고 새로운 요구사항을 포함하기 위해 기업회계기준서제1109호 '금융상품'과 제1107호 '금융상품: 공시'가 개정되었습니다. 동 개정사항은 2026년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기적용이 허용됩니다. 주요 개정내용은 다음과 같습니다. 해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

- 특정 기준을 충족하는 경우, 결제일 전에 전자지급시스템을 통해 금융부채가 결제된 것으로(제거된 것으로) 간주할 수 있도록 허용
- 금융자산이 원리금 지급만으로 구성되어 있는지의 기준을 충족하는지 평가하기 위한 추가 지침을 명확히 하고 추가함.
- 계약상 현금흐름의 시기나 금액을 변경시키는 계약조건이 기업에 미치는 영향과 기업이 노출되는 정도를 금융상품의 각 종류별로 공시
- FVOCI 지정 지분상품에 대한 추가 공시

(2) 한국채택국제회계기준 연차개선 Volume 11

한국채택국제회계기준 연차개선 Volume 11은 2026년 1년 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기적용이 허용됩니다. 회사는 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.

- 기업회계기준서 제1101호 '한국채택국제회계기준의 최초채택' : K-IFRS 최초 채택시 위험회피회계 적용
- 기업회계기준서 제1107호'금융상품:공시': 제거 손익, 실무적용지침
- 기업회계기준서 제1109호 '금융상품' : 리스부채의 제거 회계처리와 거래가격의 정의
- 기업회계기준서 제1110호 '재무제표' : 사실상의 대리인 결정
- 기업회계기준서 제1007호 '현금흐름표' : 원가법

2.2 법인세비용중간기간의 법인세비용은 전체 회계연도에 대해서 예상되는 최선의 가중평균연간법인세율, 즉 추정평균연간유효법인세율을 중간기간의 세전이익에 적용하여 계산합니다.

3. 중요한 회계추정 및 가정

회사는 미래에 대하여 추정 및 가정을 하고 있습니다. 추정 및 가정은 지속적으로 평가되며, 과거 경험과 현재의 상황에서 합리적으로 예측가능한 미래의 사건과 같은 다른 요소들을 고려하여 이루어집니다. 이러한 회계추정은 실제 결과와 다를 수도있습니다.

회사는 기후 관련 및 그 밖의 사업위험에 대한 익스포저를 검토하였으나 당분기말 현재 회사의 재무실적이나 재무상태에 영향을 미칠 수 있는 위험은 식별되지 않았습니다. 회사는 기존 차입금의 약정사항을 충족할 수 있도록 충분한 자금여력을 보유하고있으며, 영업활동과 지속적인 투자를 뒷받침할 충분한 운전자본을 보유하고 있습니다.

요약분기재무제표 작성시 사용된 중요한 회계추정 및 가정은 법인세비용을 결정하는데 사용된 추정의 방법을 제외하고는 전기 재무제표 작성에 적용된 회계추정 및 가정과 동일합니다.

4. 공정가치(1) 금융상품 종류별 공정가치

금융상품의 종류별 장부금액 및 공정가치는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

장부금액	공정가치	장부금액	공정가치

금융자산

현금및현금성자산	4,604,700	(*1)	6,420,952	(*1)

매출채권	247,115	(*1)	2,045,681	(*1)

기타수취채권	372,295	(*1)	162,081	(*1)

기타비유동수취채권	877,073	(*1)	794,976	(*1)

단기금융상품	3,204,451	(*1)	11,701,093	(*1)

당기손익-공정가치측정 금융자산	45,993	45,993	45,585	45,585

합계	9,351,627	21,170,368

금융부채

기타지급채무(*2)	698,468	(*1)	995,020	(*1)

단기차입금	4,000,000	(*1)	4,700,000	(*1)

상환전환우선주부채	-	-	25,234,501	25,234,501

파생상품금융부채	-	-	60,551,927	60,551,927

합계	4,698,468	91,481,448

(*1) 장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치이므로 공정가치 공시대상에서 제외하였습니다.

(*2) 종업원 급여 관련 부채는 공정가치 공시에서 제외하였습니다.

(2) 공정가치 서열체계

회사는 공정가치를 산정하는 데 사용한 투입변수의 신뢰성에 대한 정보를 제공하기 위하여 금융상품을 기준서에서 정한 세 수준으로 분류합니다. 공정가치로 측정되는 금융상품은 공정가치 서열체계에 따라 구분되며 정의된 수준들은 다음과 같습니다.

- 측정일에 동일한 자산이나 부채에 대해 접근할 수 있는 활성시장의 (조정하지 않은) 공시가격 (수준 1)

- 수준 1의 공시가격 외에 자산이나 부채에 대해 직접적으로나 간접적으로 관측할 수 있는 투입변수 (수준 2)

- 자산이나 부채에 대한 관측할 수 없는 투입변수 (수준 3)

보고기간말 현재 반복적으로 공정가치로 측정되고 인식된 회사의 금융자산과 금융부채는 다음과 같습니다.1) 당분기말

(단위: 천원)

구분	수준 1	수준 2	수준 3	합계

금융자산

당기손익-공정가치측정 금융자산	-	-	45,993	45,993

2) 전기말(단위: 천원)

구분	수준 1	수준 2	수준 3	합계

금융자산

당기손익-공정가치측정 금융자산	-	-	45,585	45,585

금융부채

파생상품금융부채	-	-	60,551,927	60,551,927

(3) 반복적인 공정가치 측정치의 서열체계 수준 간 이동

회사는 공정가치 서열체계의 수준 간 이동을 보고기간 말에 인식하며, 당분기 중 각 공정가치 서열체계의 수준 간 이동내역은 없습니다.수준3 공정가치 측정으로 분류되는 금융상품의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

당기손익-공정가치 측정 금융자산	파생상품금융부채	당기손익-공정가치 측정 금융자산	파생상품금융부채

기초	45,585	(60,551,927)	-	(29,940,799)

증가	-	-	45,585	(21,424,110)

감소	-	60,972,510	-	-

평가이익(손실)	408	(420,583)	-	-

기말	45,993	-	45,585	(51,364,909)

(4) 가치평가기법 및 투입변수

회사는 공정가치 서열체계에서 수준 3으로 분류되는 반복적인 공정가치측정치에 대해 다음의 가치평가기법과 투입변수를 사용하고 있습니다.1) 당분기말

(단위: 천원)

구분	공정가치	수준	가치평가기법	투입변수	수준3 투입변수 범위

당기손익-공정가치 측정 금융자산

조합출자금	45,993	3	시장접근법	조정순자산가치	-

2) 전기말(단위: 천원)

구분	공정가치	수준	가치평가기법	투입변수	수준3 투입변수 범위

당기손익-공정가치 측정 금융자산

조합출자금	45,585	3	시장접근법	조정순자산가치	-

파생상품금융부채

파생상품금융부채	60,551,927	3	옵션모델	기초자산 주식가격	1,947,115원

신용위험 할인율	20.59% ~ 23.63%

주가 변동성	63.27%

(5) 수준 3으로 분류된 공정가치 측정치의 가치평가과정

회사의 재무부서는 재무보고 목적의 공정가치를 측정을 담당하는 별도 팀을 운영하고 있으며 이러한 공정가치 측정치는 수준 3으로 분류되는 공정가치 측정치를 포함하고 있습니다. 공정가치 측정을 담당하는 팀은 회사의 재무담당이사와 감사에 직접 보고하며 매 분기 보고일정에 맞추어 공정가치 평가과정 및 그 결과에 대해 재무담당이사 및 감사와 협의합니다.

5. 현금및현금성자산 및 금융상품(1) 현금및현금성자산 구성 내역

(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

보통예금	2,604,289	6,420,952

정기예금	1,000,000	-

MMDA	1,000,411	-

합계	4,604,700	6,420,952

(2) 금융상품 구성 내역(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

단기금융상품

정기예금	200,000	11,701,093

기타단기금융상품	3,004,451	-

합계	3,204,451	11,701,093

(3) 보고기간말 현재 사용이 제한된 금융상품의 내용은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	상품의 종류	당분기말	사용제한내용

단기금융상품	정기예금	171,134	질권설정

6. 매출채권 및 기타상각후원가 금융자산(1) 매출채권 및 손실충당금

(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

고객과의 계약에서 생긴 매출채권	423,693	2,250,309

손실충당금	(176,578)	(204,628)

매출채권(순액)	247,115	2,045,681

(2) 기타 상각후원가 측정 금융자산(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

유동	비유동	합계	유동	비유동	합계

단기대여금	1,752,334	-	1,752,334	1,752,334	-	1,752,334

대손충당금	(1,752,334)	-	(1,752,334)	(1,752,334)	-	(1,752,334)

미수수익	300,634	-	300,634	454,745	-	454,745

대손충당금	(292,664)	-	(292,664)	(292,664)	-	(292,664)

미수금	364,324	-	364,324	-	-	-

임차보증금	-	1,233,306	1,233,306	-	1,213,306	1,213,306

현재가치할인차금	-	(356,823)	(356,823)	-	(418,919)	(418,919)

기타보증금	-	590	590	-	590	590

합계	372,294	877,073	1,249,367	162,081	794,977	957,058

7. 기타자산보고기간말 현재 기타자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

선급금(*)	2,708,683	99,139

선급비용	106,093	26,924

부가세대급금	31,699	-

민간부담금	65,602	-

합계	2,912,077	126,063

(*) 계약이행원가와 관련된 항목이 포함되어 있습니다.

8. 계약자산 및 계약부채보고기간말 현재 계약자산과 계약부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

계약자산	472,750	28,000

계약자산 손실충당금	-	-

합계	472,750	28,000

계약부채	3,036,876	118,979

9. 유형자산

(1) 보고기간말 현재 회사의 유형자산의 구성 내역은 다음과 같습니다.1) 당분기말

(단위: 천원)

구분	기계장치	비품	시설장치	합계

취득원가	980,906	47,906	1,603,231	2,632,043

정부보조금	(139,429)	(1)	-	(139,430)

감가상각누계액	(542,386)	(45,122)	(708,743)	(1,296,251)

장부금액	299,091	2,783	894,488	1,196,362

2) 전기말(단위: 천원)

구분	기계장치	비품	시설장치	합계

취득원가	930,806	47,906	1,299,251	2,277,963

정부보조금	(189,502)	(1)	-	(189,503)

감가상각누계액	(413,952)	(41,302)	(510,421)	(965,675)

장부금액	327,352	6,603	788,830	1,122,785

(2) 당분기 및 전분기 중 회사의 유형자산 변동 내역은 다음과 같습니다.1) 당분기

(단위: 천원)

구분	기계장치	비품	시설장치	합계

당기초 금액	327,352	6,603	788,830	1,122,785

취득	50,100	-	303,980	354,080

감가상각비	(78,361)	(3,820)	(198,322)	(280,503)

당분기말 금액	299,091	2,783	894,488	1,196,362

2) 전분기(단위: 천원)

구분	기계장치	비품	시설장치	합계

전기초 금액	97,333	13,727	164,265	275,325

취득	330,587	-	850,175	1,180,762

감가상각비	(70,039)	(5,716)	(166,548)	(242,303)

전분기말 금액	357,881	8,011	847,892	1,213,784

10. 리스

회사가 리스이용자인 경우의 리스에 대한 정보는 다음과 같습니다.(1) 재무상태표에 인식된 금액리스와 관련해 재무상태표에 인식된 금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

사용권자산

부동산	3,905,099	4,661,370

(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

리스부채

유동	1,236,164	1,189,213

비유동	2,432,995	3,044,213

합계	3,669,159	4,233,426

당분기 중 증가된 사용권자산은 147,696천원 (전분기: 5,816,584천원)입니다.

(2) 손익계산서에 인식된 금액리스와 관련해서 손익계산서에 인식된 금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

사용권자산의 감가상각비	897,525	1,145,555

리스부채에 대한 이자비용(금융원가에 포함)	318,060	382,206

단기리스 및 소액리스료	21,693	272,732

당분기 중 리스의 총 현금유출은 978,952천원 (전분기: 1,423,659천원)입니다.당분기 중 수익 관련 정부보조금을 수령하여 사용권자산의 감가상각비에서 3,201천원 및 리스부채에 대한 이자비용에서 399천원을 차감하였습니다.

11. 무형자산

(1) 보고기간말 현재 회사의 무형자산의 구성 내역은 다음과 같습니다.1) 당분기말

(단위: 천원)

구분	특허권	소프트웨어	합계

취득원가	2,462	21,690	24,152

감가상각누계액	(2,461)	(21,687)	(24,148)

장부금액	1	3	4

2) 전기말(단위: 천원)

구분	특허권	소프트웨어	합계

취득원가	2,462	21,690	24,152

감가상각누계액	(2,461)	(21,002)	(23,463)

장부금액	1	688	689

(2) 당분기 및 전분기 중 회사의 무형자산 변동내역은 다음과 같습니다.1) 당분기

(단위: 천원)

구분	특허권	소프트웨어	합계

당기초 금액	1	688	689

감가상각비	-	(685)	(685)

당분기말 금액	1	3	4

2) 전분기(단위: 천원)

구분	특허권	소프트웨어	합계

전기초 금액	1	5,026	5,027

감가상각비	-	(3,253)	(3,253)

전분기말 금액	1	1,773	1,774

12. 종속기업투자

(1) 보고기간말 현재 종속기업투자의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

회사명	소재지	당분기말	전기말

지분율	취득금액	장부금액	장부금액

Nota AI GmbH	독일	100.00%	33,755	-	-

NOTA AMERICA INC.	미국	100.00%	834,822	-	-

(2) 당분기 중 종속기업투자의 변동내역은 없으며, 전분기 중 종속기업투자의 변동내역은 다음과 같습니다.

1) 전분기(단위: 천원)

회사명	기초	증가	손상	기말

Nota AI GmbH	-	-	-	-

NOTA AMERICA INC.	134,329	411,930	(546,259)	-

합계	134,329	411,930	(546,259)	-

(3) 보고기간말 현재 종속기업의 요약재무정보는 다음과 같습니다.

1) 당분기말(단위: 천원)

구분	자산	부채	자본	매출	분기순손익	총포괄손익

Nota AI GmbH	173,350	2,219,317	(2,045,967)	498,002	54,285	(91,541)

NOTA AMERICA INC.	135,349	6,266	129,083	136,617	(49,383)	(57,624)

2) 전기말(단위: 천원)

구분	자산	부채	자본	매출	분기순손익	총포괄손익

Nota AI GmbH	111,890	2,066,316	(1,954,426)	463,145	138,264	75,900

NOTA AMERICA INC.	204,110	17,403	186,707	-	(270,387)	(276,645)

13. 기타지급채무 및 기타부채(1) 보고기간말 현재 기타지급채무의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

기타지급채무

미지급금	698,468	995,020

합계	698,468	995,020

(2) 보고기간말 현재 기타부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

기타유동부채

예수금	121,322	162,304

부가세예수금	-	60,379

선수금	306,706	25

미지급비용	416,610	762,763

소계	844,638	985,471

기타비유동부채

기타장기종업원급여	331,892	234,611

소계	331,892	234,611

합계	1,176,530	1,220,082

14. 차입금

보고기간말 현재 차입금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	차입처	최장 만기일	연이자율(%)	당분기말	전기말

단기차입금	하나은행	2026-01-15	3.99%	1,000,000	1,000,000

2025-10-10	4.10%	3,000,000	3,000,000

기업은행	-	-	-	700,000

합계	4,000,000	4,700,000

15. 상환전환우선주부채

(1) 보고기간말 현재 회사가 발행한 상환전환우선주부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	발행일	만기일	발행금액	당분기말	전기말

제 1회 상환전환우선주	2019-08-28	2029-08-28	1,501,216	-	958,006

제 2회 상환전환우선주	2020-06-05	2030-06-05	5,994,599	-	5,418,555

제 3회 상환전환우선주	2020-08-11	2030-08-11	2,003,376	-	1,774,398

제 4회 상환전환우선주	2021-11-17	2031-11-17	13,503,851	-	9,409,486

제 5회 상환전환우선주	2022-05-11	2032-05-11	3,999,842	-	2,412,778

제 6-1회 상환전환우선주	2024-04-23	2034-04-23	7,584,295	-	1,545,694

제 6-2회 상환전환우선주	2024-04-29	2034-04-29	11,790,341	-	2,379,849

제 7회 상환환전환우선주	2024-05-27	2034-05-27	6,501,093	-	1,335,735

합계	52,878,613	-	25,234,501

당분기 중 상환전환우선주 투자자의 보통주 전환요청으로 전환일까지 843,192천원의 이자비용과 파생상품평가손실 420,583천원을 인식하였습니다. 그 결과, 상환전환우선주의 보통주 전환으로 상환전환우선주부채 장부가액 26,077,692천원과 파생상품금융부채 60,972,510천원이 감소하고, 보통주 자본금 173,595천원과 자본잉여금 86,876,607천원이 증가하였습니다.

(2) 회사가 발행한 상환전환우선주의 주요 약정사항은 다음과 같습니다.

(단위: 주, 원/주, 천원)

구분	제 1회상환전환우선주	제 2회상환전환우선주	제 3회상환전환우선주	제 4회상환전환우선주	제 5회상환전환우선주	제 6-1회상환전환우선주	제 6-2회상환전환우선주	제 7회상환전환우선주

발행일	2019-08-28	2020-06-05	2020-08-11	2021-11-17	2022-05-11	2024-04-23	2024-04-29	2024-05-27

인수인	스톤브릿지 영프론티어 투자조합	e-신산업 LB펀드 1호외 2인	SVIC 39호신기술사업투자조합	e-신산업 LB펀드 1호외 5인	스톤브릿지 DX사업재편 투자조합	스틱이노베이션펀드 외	한국산업은행, 미래에셋증권 주식회사 외	SVIC 52호 신기술사업투자조합

만기일	2029-08-28	2030-06-05	2030-08-11	2031-11-17	2032-05-11	2034-04-23	2034-04-29	2034-05-27

발행주식수(*)	4,693	7,334	2,451	7,316	2,167	3,280	5,099	2,379

1주당 발행가액(*)	319,884	817,371	817,371	1,845,797	1,845,797	2,312,285	2,312,285	2,732,700

총발행금액	1,501,216	5,994,599	2,003,376	13,503,851	3,999,842	7,584,295	11,790,341	6,501,093

배당의 성격	참가적ㆍ누적적

배당금	1주당 액면가액 기준 연 1% 우선배당, 보통주 배당률이 우선주 배당률 초과하는 부분 보통주와 동일한 배당률

잔여재산분배	주당 발행가액 및 연복리 2% 합산한 금원에 대하여 우선하여 분배

의결권	우선주 1주당 1개의 의결권

상환권	상환청구기간	발행일로부터 4년이 지난 날부터 전환권행사 전까지	발행일로부터 3년이 지난 날부터 전환권 행사 전까지

상환가액	인수단가와 발행일로부터 상환일까지 연복리 2%적용 이자금액의 합계액, 기지급배당 차감	인수단가와 발행일로부터 상환일까지 연복리 7%적용 이자금액의 합계액, 기지급배당 차감

전환권	전환권행사기간	발행일로부터 10년이 되는 날까지, 만료일의 익일 자동 보통주 전환

전환비율	우선주 1주당 보통주 1주

전환가격 조정	1) 공모가 또는 M 주식평가가격의 70% 해당하는 가격이 투자자 전환가격보다 낮을시2) 전환가격을 하회하는 발행가격으로 주식 또는 전환사채, 신주인수권부사채 등 주식관련사채를 발행3) 주식배당, 무상증자, 주식분할/병합 및 무상감자(차등감자 제외) 등

(*) 2020년 무상증자 효과를 반영하여 발행주식수, 발행가액, 전환가액을 변경하였습니다.

(3) 당분기 및 전분기 중 상환전환우선주부채의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

기초금액	25,234,501	17,209,204

발행	-	4,451,619

상각	843,192	2,531,194

전환청구권 행사(*)	(26,077,692)	-

기말금액	-	24,192,017

(*) 당분기 중 상환전환우선주 투자자의 전환청구권 행사로 인하여 상환전환우선주부채 26,077,692천원이 모두 보통주로 전환되었습니다.

(4) 당분기와 전분기 중 보통주의 주가 변동에 따라 행사가격이 조정되어(리픽싱 조건) 파생상품부채로 인식된 상환전환우선주의 내재파생상품이 당기손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

기초 장부금액	60,551,927	29,940,799

기말 장부금액	-	29,940,799

법인세비용차감전손익	(13,942,066)	(13,596,498)

평가손실(이익)	420,583	-

평가손익제외 법인세비용차감전손익	(13,521,483)	(13,596,498)

(5) 당분기 및 전분기 중 파생상품금융부채의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

기초금액	60,551,927	29,940,799

발행	-	21,424,110

평가손실	420,583	-

전환청구권 행사(*)	(60,972,510)	-

기말금액	-	51,364,909

(*) 당분기 중 상환전환우선주 투자자의 전환청구권 행사로 인하여 파생상품금융부채 60,972,510천원이 모두 보통주로 전환되었습니다.

16. 퇴직급여

회사는 확정급여제도를 운영하고 있습니다.

(1) 보고기간말 현재 회사의 순확정급여부채 산정 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

확정급여채무의 현재가치	2,855,809	2,286,707

사외적립자산의 공정가치	(1,702,681)	(1,789,143)

순확정급여부채(자산)	1,153,128	497,564

(2) 당분기 및 전분기 중 회사의 순확정급여부채의 변동 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	확정급여부채	사외적립자산	순확정급여부채

당분기	전분기	당분기	전분기	당분기	전분기

기초 잔액	2,286,707	1,205,689	(1,789,143)	(1,009,601)	497,564	196,088

당기 비용으로 인식:

당기근무원가	621,875	416,140	-	-	621,875	416,140

이자비용(수익)	67,418	39,745	(52,892)	(33,803)	14,526	5,942

소계	689,293	455,885	(52,892)	(33,803)	636,401	422,082

재측정요소:

사외적립자산에서 발생한 손실(수익)	-	-	19,162	(5,229)	19,162	(5,229)

경험조정효과	-	-	-	-	-	-

인구통계적 가정	-	-	-	-	-	-

재무적 가정	-	-	-	-	-	-

소계	-	-	19,162	(5,229)	19,162	(5,229)

기타

급여의 지급 등	(120,191)	(85,295)	120,192	127,782	1	42,487

납부한 기여금	-	-	-	-	-	-

소계	(120,191)	(85,295)	120,192	127,782	1	42,487

분기말 잔액	2,855,809	1,576,279	(1,702,681)	(920,851)	1,153,128	655,428

17. 법인세비용

법인세비용은 전체 회계연도에 대해서 예상되는 최선의 가중평균 연간법인세율의 추정에 기초하여 인식하였습니다. 2025년 12월 31일로 종료하는 회계연도의 예상가중평균 연간유효법인세율은 - %(2025년 9월 30일로 종료하는 중간기간에 대한 가중평균 연간유효법인세율: -%) 입니다.

18. 충당부채

(1) 보고기간말 현재 충당부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

복구충당부채	461,051	385,157

하자보수충당부채	6,897	10,640

합계	467,948	395,797

(2) 당분기 및 전분기 중 회사의 충당부채 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	복구충당부채	하자보수충당부채	합계

전기초 장부금액	52,360	8,741	61,101

신규인식	372,782	-	372,782

당기손익 인식:

전입	9,882	5,508	15,390

종료	(53,000)	-	(53,000)

전분기말 장부금액	382,024	14,249	396,273

당기초 장부금액	385,157	10,640	395,797

신규인식	65,516	-	65,516

당기손익 인식:

전입	10,379	-	10,379

환입	-	(3,744)	(3,744)

당분기말 장부금액	461,052	6,896	467,948

19. 자본금 및 자본잉여금(1) 보고기간말 현재 수권주식수 및 발행주식수의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 주, 원)

구분	당분기말	전기말

수권주식수	100,000,000	100,000,000

발행주식수

보통주	18,158,400	25,809

우선주	-	34,719

합계	18,158,400	60,528

1주당 액면가액	100	5,000

(2) 당분기 및 전분기 중 자본금과 자본잉여금의 변동 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 주, 천원)

구분	보통주 주식수	자본금	자본잉여금	합계

전기초	23,611	118,055	250,823	368,878

유상증자	565	2,825	789,752	792,577

주식선택권 행사	1,633	8,165	1,293,171	1,301,336

자기주식처분	-	-	619,100	619,100

전기말	25,809	129,045	2,952,846	3,081,891

당기초	60,528	129,045	2,952,846	3,081,891

액면분할(*1)	1,229,922	-	-	-

무상증자(*2)	15,132,000	1,513,200	(1,513,200)	-

상환전환우선주의 전환	1,735,950	173,595	86,876,607	87,050,202

당분기말	18,158,400	1,815,840	88,316,253	90,132,093

(*1) 회사는 2025년 2월 4일 1주의 금액을 5,000원에서 100원으로 액면분할 하였습니다.(*2) 회사는 2025년 3월 18일 보통주 1주당 신주 5주를 배정하는 무상증자를 실시하였습니다.

(3) 보고기간말 현재 자본잉여금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

주식발행초과금	87,697,153	2,333,746

자기주식처분이익	619,100	619,100

합계	88,316,253	2,952,846

20. 기타자본보고기간말 현재 기타자본의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

주식선택권	2,040,014	640,322

21. 결손금보고기간말 현재 결손금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

미처리결손금	88,475,049	74,513,821

22. 주식기준보상

(1) 회사는 주주총회 결의에 의거 회사의 임직원에게 주식선택권을 부여하였으며, 주요사항은 다음과 같습니다.

구분	내용

주식선택권으로 발행한 주식의 종류	기명식 보통주식

부여방법	신주발행

가득조건	주식선택권 부여일로부터 2년 이상 재임 또는 재직

행사기간	2차~3차	주식선택권 부여일로부터 3년내에 부여수량의 50%, 4년내에 75%, 5년내에 100%를 행사가능

5차~18차

19-1차, 19-2차, 19-3차

20차

4차	주식선택권 부여일로부터 3년내에 부여수량의 75%, 4년내에 100%를 행사가능

19-4차, 19-5차	주식선택권 부여일로부터 2년이 경과한 날로부터 5년내에 행사가능

19-6차	주식선택권 부여일로부터 2년이 경과한 날로부터 3년내에 행사가능

(2) 보고기간말 현재 존재하는 주식기준보상계약은 다음과 같습니다.

구분	잔여수량(주)(*)	부여일	만기	행사가격(원)(*)

3차	15,000	2021-04-02	2026-04-01	1,362

6차	58,500	2021-11-02	2026-11-01	1,362

7차	300	2021-11-02	2026-11-01	1,362

8차	28,500	2022-01-22	2027-01-21	1,362

9차	72,300	2022-04-05	2027-04-04	3,076

10차	51,600	2022-06-03	2027-06-02	3,076

11차	6,900	2022-08-21	2027-08-20	3,076

12차	30,000	2023-03-27	2028-03-26	3,076

13차	49,500	2023-07-18	2028-07-17	3,076

14차	18,000	2023-09-26	2028-09-25	3,076

15차	6,000	2023-10-05	2028-10-04	3,076

17차	1,200	2024-01-25	2029-01-24	3,076

18차	43,200	2024-02-01	2029-01-31	1,538

19-1차	99,900	2024-12-27	2029-12-27	2,277

19-2차	3,000	2024-12-27	2029-12-27	3,076

19-3차	465,900	2024-12-27	2029-12-27	4,555

19-4차	73,500	2024-12-27	2029-12-27	100

19-5차	300,000	2024-12-27	2027-12-27	6,809

19-6차	3,000	2024-12-27	2027-12-27	7,333

20차	276,925	2025-08-20	2030-08-19	4,555

(*) 당분기 중 액면분할과 무상증자를 실시함에 따라 기 부여한 주식매수선택권 수량과 행사가격을 조정하였습니다.

(3) 당분기 중 주식선택권의 수량과 가중평균 행사가격의 변동은 다음과 같습니다.

(단위: 주, 원)

구분	주식선택권 수량	가중평균 행사가격

기초	1,354,800	4,035

부여	276,925	4,555

취소	(28,500)	3,686

행사	-	-

분기말	1,603,225	4,131

분기말 행사가능한 주식수	152,400	2,715

(4) 회사는 부여된 주식선택권의 공정가치 측정을 위해 이항모형을 이용한 공정가치접근법을 적용하여 보상원가를 산정했으며, 보상원가를 산정하기 위한 제반 가정 및 변수는 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구분	부여일 주식가치	부여일 공정가치	기대변동성	무위험이자율

2차	309,867	115,368 ~ 116,679	51.37% ~ 51.88%	1.21%

3차	309,867	117,125 ~ 121,637	51.58% ~ 53.09%	1.57%

4차	309,867	305,146	53.08% ~ 53.49%	1.57%

5차	309,867	115,991 ~ 119,793	50.84% ~ 52.35%	1.57%

6차	309,867	117,176 ~ 120,763	50.02% ~ 51.46%	2.30%

7차	309,867	117,176 ~ 120,763	50.02% ~ 51.46%	2.30%

8차	1,328,583	1,011,385 ~ 1,015,550	51.16% ~ 52.59%	2.36%

9차	1,328,583	768,635 ~ 777,041	51.30% ~ 52.49%	3.03%

10차	1,355,827	796,488 ~ 804,254	51.10% ~ 52.21%	3.37%

11차	1,355,827	791,814 ~ 801,716	50.72% ~ 52.13%	3.27%

12차	1,355,827	798,399 ~ 809,977	51.81% ~ 53.45%	3.22%

13차	1,355,827	808,929 ~ 821,716	52.30% ~ 54.16%	3.61%

14차	1,355,827	816,312 ~ 827,047	52.44% ~ 54.03%	3.96%

15차	1,355,827	820,264 ~ 830,824	53.34% ~ 53.97%	4.19%

16차	1,355,827	820,312 ~ 828,917	53.04% ~ 54.31%	3.95%

17차	1,355,827	806,754 ~ 828,569	52.66% ~ 55.81%	3.35%

18차	1,355,827	1,022,790 ~ 1,032,912	52.77% ~ 54.62%	3.30%

19-1차	1,947,115	1,450,931 ~ 1,456,003	53.54% ~ 54.57%	2.78%

19-2차	1,947,115	1,325,420 ~ 1,332,638	54.17% ~ 54.57%	2.78%

19-3차	1,947,115	1,138,031 ~ 1,148,561	53.56% ~ 54.57%	2.78%

19-4차	1,947,115	1,942,584	54.17%	2.78%

19-5차	1,947,115	935,955	54.17%	2.78%

19-6차	1,947,115	718,259	57.61%	2.78%

20차	6,765	4,217 ~ 4,500	72.38% ~ 73.63%	2.26%

(5) 당분기와 전분기 중 비용으로 인식한 주식기준보상은 각각 1,441,082천원과 212,337천원입니다.

23. 고객과의 계약에서 생기는 수익회사의 영업부문은 의사결정을 하고 부문의 성과를 평가하기 위하여 최고영업의사결정자가 영업성과를 정기적으로 검토하는 구성단위이며, 당분기말 현재 회사는 단일의 영업부문으로 운영되고 있습니다.(1) 당분기 및 전분기 중 고객과의 계약에서 인식한 수익 및 수익인식기준에 따른 범주별 정보는 다음과 같습니다

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

3개월	누 적	3개월	누 적

용역매출	3,029,324	3,597,725	1,623,005	1,812,233

(2) 지역별 수익의 구분(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

3개월	누 적	3개월	누 적

국내	3,029,324	3,597,725	1,623,005	1,812,233

합계	3,029,324	3,597,725	1,623,005	1,812,233

(3) 계약부채와 관련하여 인식한 수익

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

3개월	누 적	3개월	누 적

기초의 계약부채 잔액 중 당기에 인식한 수익

Netspresso Platform	-	28,722	-	-

Netspresso Solution	2,404,380	2,444,637	641,858	711,858

합계	2,404,380	2,473,359	641,858	711,858

(4) 용역매출 계약 미이행 부분(단위: 천원)

구분	당분기말	전기말

보고기간말 현재 전부 또는 부분적으로 이행되지 않은 용역 계약에 배분된 거래가격의 합계

Netspresso Platform	2,260,000	28,722

Netspresso Solution	776,876	90,257

합계	3,036,876	118,979

경영진은 당분기말 현재 이행되지 않은 계약에 배분된 거래가격 중 100%인 3,036,876천원(전기: 100%인 118,979천원)을 다음 보고기간 동안 수익으로 인식할 것으로 예상하고 있습니다.

24. 영업비용(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

3개월	누 적	3개월	누 적

급여	1,347,995	4,402,932	875,693	3,384,966

퇴직급여	161,261	542,608	156,593	447,642

기타장기종업원급여	34,492	166,535	47,281	145,443

복리후생비	354,554	908,392	143,070	520,209

여비교통비	108,293	303,688	74,367	232,633

세금과공과	93,270	281,672	80,139	222,659

감가상각비	398,216	1,178,028	388,018	1,387,857

무형자산상각비	-	685	1,084	3,253

임차료	3,008	21,693	3,484	13,976

보험료	50,998	189,770	29,185	102,905

경상연구개발비	289,842	701,298	511,281	889,233

소모품비	67,363	201,730	70,653	334,849

지급수수료	766,120	1,862,850	435,700	900,051

광고선전비	32,677	124,023	21,976	75,665

대손상각비(환입)	-	(28,050)	(12,279)	-

건물관리비	116,917	339,814	126,752	472,587

외주용역비	2,970,589	3,395,638	1,440,408	2,330,127

주식보상비용	486,392	1,399,692	76,394	212,337

기타	65,262	156,077	74,835	170,944

합계	7,347,249	16,149,075	4,544,634	11,847,336

25. 기타수익 및 기타비용(1) 기타수익

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

3개월	누 적	3개월	누 적

잡이익	5,641	28,062	2,334	51,818

합계	5,641	28,062	2,334	51,818

(2) 기타비용(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

3개월	누 적	3개월	누 적

기부금	-	2,000	2,000	2,000

종속기업투자주식손상차손	-	-	-	546,259

유형자산처분손실	-	70	-	-

잡손실	206	3,427	87	5,936

합계	206	5,497	2,087	554,195

26. 금융수익 및 금융비용(1) 금융수익

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

3개월	누 적	3개월	누 적

이자수익	70,303	314,555	88,973	159,723

외환차익	1,227	8,526	7,330	15,476

외화환산이익	-	-	2	365

당기손익-공정가치측정 금융자산 평가이익	-	408	-	-

합계	71,530	323,489	96,305	175,564

(2) 금융비용(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

3개월	누 적	3개월	누 적

이자비용	146,142	1,304,956	1,210,666	3,098,753

외환차손	5,385	11,231	2,045	15,393

외화환산손실	(20)	-	(9)	-

기타의대손상각비	-	-	(142,659)	120,437

파생상품금융부채평가손실	-	420,583	-	-

합계	151,507	1,736,770	1,070,043	3,234,583

27. 주당순이익(손실)

(1) 기본주당순이익(손실)

(단위: 원, 주, 원/주)

구분	당분기	전분기

3개월	누 적	3개월	누 적

보통주 당기순이익(손실)	(4,392,466,527)	(13,942,066,155)	(3,895,119,133)	(13,596,498,176)

가중평균 유통보통주식수(*)	15,363,010	15,363,010	7,129,647	7,129,647

기본주당순이익(손실)	(286)	(908)	(546)	(1,907)

(*) 비교표시된 전분기 가중평균 유통보통주식수는 당분기 중 액면분할, 무상증자효과를 반영하여 조정하였습니다.(2) 가중평균유통보통주식수의 계산내역1) 당분기

(단위: 주)

구분	일자	발행주식수	가중치	적수

기초	2024-12-31	7,742,700	1.00	7,742,700

상환전환우선주 전환	2025-03-14	10,415,700	0.73	7,620,310

당분기말	2025-09-30	18,158,400	-	15,363,010

2) 전분기(단위: 주)

구분	일자	발행주식수	가중치	적수

기초	2023-12-31	6,918,900	1.00	6,918,900

주식선택권 행사	2024-02-19	258,000	0.82	210,747

전분기말	2024-09-30	7,176,900	-	7,129,647

(3) 희석주당순이익(손실)

당분기말 현재 회사는 희석 잠재적 보통주로 주식매수선택권이 있으나, 반희석화 효과로 인하여 당분기 및 전분기의 희석주당순손실은 기본주당순손실과 동일합니다.

28. 현금흐름(1) 영업으로부터 창출된 현금흐름

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

법인세비용차감전순손익	(13,942,066)	(13,596,498)

조정항목 :	4,802,583	5,789,465

이자비용	1,304,956	3,098,753

이자수익	(314,555)	(159,723)

감가상각비	280,503	242,302

사용권자산감가상각비	900,726	1,145,555

유형자산처분손실	70	-

무형자산상각비	685	3,253

퇴직급여	641,496	455,604

기타장기종업원급여	196,885	145,443

외화환산이익	-	(365)

주식보상비용	1,399,692	212,337

대손상각비	(28,050)	-

기타의대손상각비	-	120,437

파생상품금융부채평가손실	420,583	-

당기손익-공정가치측정금융자산평가이익	(408)	-

종속기업투자주식손상차손	-	546,259

잡이익	-	(20,390)

운전자본의 변동 :	604,191	518,389

매출채권의 감소(증가)	1,826,616	1,143,526

계약자산의 감소(증가)	(444,750)	-

기타수취채권의 감소(증가)	(364,324)	(175,307)

기타유동자산의 감소(증가)	(2,780,003)	(1,391,385)

기타유동지급채무의 증가(감소)	(305,390)	(1,199,319)

기타유동부채의 증가(감소)	(139,655)	168,112

계약부채의 증가(감소)	2,917,897	2,015,997

퇴직금의 지급	(120,192)	(118,817)

사외적립자산의 감소(증가)	120,192	127,782

기타장기종업원급여의 지급	(106,200)	(52,200)

영업으로부터 창출된 현금흐름	(8,535,291)	(7,288,645)

(2) 재무활동에서 생기는 부채의 조정내용

1) 당분기(단위: 천원)

구 분	기초	재무현금흐름	기타 변동으로 인한 효과	기말

신규	상각 등	전환

차입금	4,700,000	(700,000)	-	-	-	4,000,000

리스부채	4,233,427	(957,259)	78,287	314,704	-	3,669,159

상환전환우선주부채	25,234,501	-	-	843,191	(26,077,692)	-

파생상품금융부채	60,551,927	-	-	420,583	(60,972,510)	-

합 계	94,719,855	(1,657,259)	78,287	1,578,478	(87,050,202)	7,669,159

2) 전분기(단위: 천원)

구 분	기초	재무현금흐름	기타 변동으로 인한 효과	기말

신규	상각 등

차입금	3,000,000	1,700,000	-	-	4,700,000

리스부채	270,271	(1,150,927)	4,945,084	361,816	4,426,244

상환전환우선주부채	17,209,204	4,436,280	-	2,546,533	24,192,017

파생상품금융부채	29,940,799	21,424,110	-	-	51,364,909

합 계	50,420,274	26,409,463	4,945,084	2,908,349	84,683,170

(3) 현금의 유입 또는 유출이 없는 거래 중 중요한 사항

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

상환전환우선주의 전환	87,050,202	-

무상증자	1,513,200	-

사용권자산의 인식	147,696	5,816,584

리스유동성대체	611,218	3,231,338

29. 우발부채와 약정사항

(1) 당분기말 현재 회사가 금융기관과 체결한 약정사항은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

금융기관	약정내용	약정한도	실행금액

하나은행	기업운전일반자금대출	5,000,000	4,000,000

(2) 당분기말 현재 회사가 타인으로부터 제공받거나 타인에게 제공한 담보 및 보증의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

보증제공자	제공받은 보증내용	한도금액	실행금액	제공받은자

신용보증기금	대출보증	11,000,000	5,000,000	회사

서울보증보험(*)	계약이행지급보증 등	3,000,000	2,394,764	회사

(*) 서울보증보험의 계약이행지급보증 등과 관련하여 대표이사 및 CTO로부터 2,267,977천원의 연대보증을 제공받고 있습니다.(3) 당분기말 현재 회사가 타인에게 제공한 담보 및 보증의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

담보자산	장부금액	설정금액	제공받은자	제공한 보증내용

단기금융상품	200,000	171,134	임직원	우리사주조합 직원대출 담보설정

(4) 당분기말 현재 사용이 제한된 금융자산 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	금융기관	금액	사용제한내용

단기금융상품	하나은행	171,134	정기예금 질권설정

30. 특수관계자 등

(1) 회사와 거래 또는 채권ㆍ 채무 잔액이 있는 기타 특수관계자 및 주요경영진은 다음과 같습니다.

구 분	당분기말	전기말

종속기업	Nota AI GmbH	Nota AI GmbH

NOTA AMERICA INC.	NOTA AMERICA INC.

주요 경영진	대표이사 등	대표이사 등

(2) 당분기와 전분기 중 특수관계자와의 주요 거래내역은 다음과 같습니다.

1) 당분기(단위: 천원)

특수관계자구분	회사명	기타수익	기타비용

종속기업	Nota AI GmbH	3,619	506,604

종속기업	NOTA AMERICA INC.	2,336	138,385

2) 전분기(단위: 천원)

특수관계자구분	회사명	기타수익	기타비용

종속기업	Nota AI GmbH	13,763	597,706

종속기업	NOTA AMERICA INC.	-	1,620

(3) 당분기말 및 전기말 현재 특수관계자 채권ㆍ채무잔액은 다음과 같습니다.

1) 당분기말(단위: 천원)

특수관계자구분	회사명	기타채권(*)	기타채무

종속기업	Nota AI GmbH	2,044,998	57,558

주요 경영진	대표이사	29,234	-

(*) Nota AI GmbH 대여금에 대하여 2,044,998천원의 대손충당금을 설정하고 있습니다.

2) 전기말(단위: 천원)

특수관계자구분	회사명	기타채권(*)	기타채무

종속기업	Nota AI GmbH	2,044,998	53,506

(*) Nota AI GmbH 대여금 등에 대하여 2,044,998천원의 대손충당금을 설정하고 있습니다.

(4) 당분기 중 특수관계자와의 자금거래내역은 없으며, 전분기 중 특수관계자와의 자금거래내역은 다음과 같습니다.

1) 전분기(단위: 천원)

특수관계자구분	특수관계자명	자금 회수	현금출자

종속기업	Nota AI GmbH	328,116	-

종속기업	NOTA AMERICA INC.	-	411,930

(5) 지급보증 및 담보제공보고기간말 현재 회사는 서울보증보험의 계약이행지급보증 등과 관련하여 대표이사 및 CTO로부터 2,267,977천원의 연대보증을 제공받고 있으며, 특수관계자의 자금조달 등을 위해 제공하고 있는 담보 및 지급보증은 없습니다.

(6) 회사는 기업활동의 계획, 운영 및 통제에 대한 중요한 권한과 책임을 가진 임원을주요 경영진에 포함하고 있으며, 당분기 및 전분기 중 주요 경영진에 대한 보상금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당분기	전분기

단기급여	913,426	1,470,504

퇴직급여	148,617	94,434

기타장기종업원급여	2,818	231

주식기준보상	585,713	75,653

합계	1,650,574	1,640,822