에피바이오텍 사업보고서 (2023.12)
5. 재무제표 주석

제 9 기 2023년 1월 1일부터 2023년 12월 31일까지
제 8 기 2022년 1월 1일부터 2022년 12월 31일까지
주식회사 에피바이오텍

1. 회사의 개요주식회사 에피바이오텍(이하 "회사")는 2015년 12월 23일에 세포치료제, 진단제품 등 바이오 약품 개발 및 공급업 등의 사업을 영위함을 목적으로 설립되었으며, 인천광역시 연수구 송도과학로 32, 엠동 15층에 본점을 두고 있습니다. 회사는 2021년 3월 24일자 정기주주총회 결의에 의거하여 사명을 주식회사 스템모어에서 주식회사 에피바이오텍으로 변경하였습니다.당기말 현재 회사가 발행할 주식의 총수는 10,000,000주이며,액면가액은 500원입니다. 당기말 현재 발행된 주식수는 총 3,018,627주(보통주 2,297,504주, 우선주 721,123주)입니다.당기말 현재 회사의 주요 주주현황은 다음과 같습니다.

(단위: 주, 원)

주주명	구분	주식수	자본금	지분율(%)

성종혁	보통주	760,748	380,374,000	25.20

한국산업은행	우선주	312,500	156,250,000	10.35

KTBN 16호 벤처투자조합	보통주	219,744	144,872,000	9.60

우선주	70,000

한국투자 Re-Up 펀드	보통주	251,256	125,628,000	8.32

이앤헬스케어투자조합8호	보통주	227,300	113,650,000	7.53

연세대학교기술지주회사	보통주	160,000	80,000,000	5.30

2020 IMM 벤처펀드	보통주	49,190	79,595,000	5.27

우선주	110,000

기타	보통주	629,266	428,944,500	28.43

우선주	228,623

합계	3,018,627	1,509,313,500	100.00

2. 중요한 회계정책

재무제표의 작성에 적용된 중요한 회계정책은 아래에 제시되어 있습니다. 이러한 정책은 별도의 언급이 없다면, 표시된 회계기간에 계속적으로 적용되었습니다.

2.1 재무제표 작성기준

회사의 재무제표는 일반기업회계기준에 따라 작성되었습니다. 일반기업회계기준은 '주식회사 등의 외부감사에 관한 법률'의 적용대상기업 중 한국채택국제회계기준에 따라 회계처리하지 아니하는 기업에 적용되는 기준입니다.

2.2 회계정책과 공시의 변경

(1) 회사가 채택한 제ㆍ개정 기준서 회사가 2023년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 신규로 적용한 제ㆍ개정 기준서는 다음과 같습니다.

- '제17장 ‘정부보조금의 회계처리’ - 수익관련보조금의 표시수익관련보조금의 표시를 수익 또는 관련 비용 차감 중 실질에 맞게 선택하도록 하였습니다. 해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

(2) 회사가 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서 - '제2장 ‘재무제표의 작성과 표시Ⅰ’ - 부채의 유동ㆍ비유동 분류부채는 보고기간말 현재 존재하는 실질적인 권리에 따라 유동 또는 비유동으로 분류되며, 부채의 결제를 연기할 수 있는 권리의 행사가능성이나 경영진의 기대는 고려하지 않습니다. 또한, 기업이 보고기간말 후에 준수해야하는 약정은 부채의 분류에 영향을 미치지 않으며, 보고기간 이후 12개월 이내 약정사항을 준수해야 하는 부채가 비유동부채로 분류된 경우 보고기간 이후 12개월 이내 부채가 상환될 수 있는 위험에 관한 정보를 공시해야 합니다. 또한, 부채의 결제에 자기지분상품의 이전도 포함되나, 계약 상대방의 선택에 따라 기업이 자신의 지분상품을 이전하여 부채를 결제할 수 있는 조건은 부채의 분류에 영향을 미치지 않습니다. 동 개정사항은 2024년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기적용이 허용 됩니다. 회사는 동 개정으로 인한 재무제표의 영향을 검토 중에 있습니다.

2.3 외화환산(1) 기능통화와 표시통화

회사는 재무제표에 포함되는 항목들을 영업활동이 이루어지는 주된 경제환경에서의 통화("기능통화")를 적용하여 측정하고 있습니다. 회사의 기능통화는 대한민국 원화이며, 재무제표는 대한민국 원화로 표시하고 있습니다. (2) 외화거래와 보고기간 말의 외화환산

회사는 기능통화 이외의 다른 통화('외화')로 이루어진 거래를 기능통화로 인식하는 경우에 거래일의 외화와 기능통화 사이의 현물환율을 외화금액에 적용하여 기록하고 있으며, 화폐성 외화자산과 부채는 보고기간종료일 현재의 환율로 환산하여 이로 인한 외화환산손익을 당기손익으로 처리하고 있습니다.

2.4 현금및현금성자산

회사는 통화 및 타인발행수표 등 통화대용증권과 당좌예금, 보통예금 및 큰 거래비용없이 현금으로 전환이 용이하고 이자율 변동에 따른 가치변동의 위험이 경미한 금융상품으로서 취득 당시 만기일(또는 상환일)이 3개월 이내인 것을 현금및현금성자산으로 처리하고 있습니다.

2.5 재고자산

회사의 재고자산의 수량은 계속기록법과 정기적으로 실시하는 실지재고조사에 의하여 확정되며, 선입선출법을 적용하여 산정한 원가로 평가되고 있습니다. 또한, 재고자산의 시가가 취득원가 보다 하락한 경우에는 시가(제품, 상품 및 재공품의 시가는 순실현가능가치, 원재료의 시가는 현행대체원가)를 재무상태표가액으로 하고 있습니다. 다만, 재고자산의 평가손실을 초래했던 상황이 해소되어 새로운 시가가 장부금액보다 상승한 경우에는 최초의 장부금액을 초과하지 않는 범위 내에서 평가손실을 환입하고 있으며, 재고자산평가손실의 환입은 매출원가에서 차감하여 표시하고 있습니다.

2.6 유형자산

유형자산의 취득원가는 구입원가 또는 제작원가 및 경영진이 의도하는 방식으로 자산을 가동하는 데 필요한 장소와 상태에 이르게 하는 데 직접 관련되는 지출 등으로 구성되어 있습니다. 유형자산의 경제적 사용이 종료된 후에 원상회복을 위하여 그 자산을 제거, 해체하거나 또는 부지를 복원하는데 소요될 것으로 추정되는 원가가 충당부채의 인식요건을 충족하는 경우 그 지출의 현재가치도 취득원가에 포함하고 있습니다.

회사는 유형자산을 취득원가에서 아래의 추정내용연수와 감가상각방법에 따라 산정된 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액으로 표시하고 있습니다.

구분	추정내용연수	상각방법

건물	40	정액법

기계장치	5~8	정률법

차량운반구	5	정액법

시설장치	5	정률법

비품	5~8	정률법

유형자산의 취득 또는 완성 후의 지출이 생산능력 증대, 내용연수 연장, 상당한 원가절감 또는 품질향상을 가져오는 등 미래경제적효익의 유입 가능성이 매우 높고, 원가를 신뢰성 있게 측정할 수 있는 경우에는 자본적 지출로 인식하고, 그렇지 않은 경우에는 발생한 기간의 비용으로 인식하고 있습니다.

2.7 무형자산

무형자산의 취득원가는 구입원가와 자산을 사용할 수 있도록 준비하는데 직접 관련된 지출로 구성되어 있습니다. 회사는 무형자산을 취득원가에서 아래의 추정내용연수와 상각방법에 따라 산정된 상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액으로 표시하고 있습니다.

구분	추정내용연수	상각방법

특허권	7	정액법

상표권	5	정액법

소프트웨어	5	정액법

기타의무형자산	5	정액법

2.8 충당부채와 우발부채회사는 과거사건이나 거래의 결과로 존재하는 현재 의무의 이행을 위하여 자원이 유출될 가능성이 매우 높고 동 손실의 금액을 신뢰성 있게 추정할 수 있는 경우에 그 손실금액을 충당부채로 계상하고 있습니다. 또한, 회사는 과거사건은 발생하였으나 불확실한 미래사건의 발생여부에 의해서 존재여부가 확인되는 잠재적인 의무가 있는 경우 또는 과거사건이나 거래의 결과 현재의무가 존재하나 자원이 유출될 가능성이 매우 높지 않거나 당해 의무를 이행하여야 할 금액을 신뢰성 있게 추정할 수 없는 경우 우발부채로 주석기재하고 있습니다.충당부채는 의무를 이행하기 위하여 예상되는 지출액의 현재가치로 측정하며, 현재가치 평가에 사용하는 할인율은 그 부채의 고유한 위험과 화폐의 시간가치에 대한 현행 시장의 평가를 반영한 세전 이자율입니다. 또한, 충당부채는 보고기간말마다 그 잔액을 검토하고, 보고기간말 현재 최선의 추정치를 반영하여 증감조정하며, 이때 현재가치 평가에 사용한 할인율은 변동되지 않는 것으로 보고 당초에 사용한 할인율로 평가하고 있습니다. 2.9 종업원급여(1) 퇴직급여충당부채회사는 확정기여형 퇴직연금제도에 따라 당해 회계기간 중에 회사가 납부하여야할 부담금을 퇴직급여의 과목으로 당기비용으로 인식하고 있습니다.

(2) 연차수당부채회사는 종업원이 미래의 연차유급휴가에 대한 권리를 발생시키는 근무용역을 제공하는 회계기간에 연차유급휴가와 관련된 비용과 부채를 인식하고 있습니다. 회사는 근로기준법에 따라 연차유급휴가의 사용촉진제도를 시행하고 있으며, 미사용 연차유급휴가에 대해서는 보상의무가 없습니다. 따라서, 보고기간말 현재 근무용역의 제공을 통하여 발생한 연차유급휴가 중 종업원이 사용할 것으로 예상되는 부분에 대하여 비용과 부채를 인식합니다.

2.10 수익인식

회사는 재화의 판매, 용역의 제공이나 자산의 사용에 대하여 받았거나 또는 받을 대가의 공정가치로 수익을 측정하고 있으며, 부가가치세, 매출에누리와 할인 및 환입은수익에서 차감하고 있습니다. 회사는 수익을 신뢰성 있게 측정할 수 있으며 관련된 경제적 효익의 유입 가능성이 매우 높은 경우에 수익을 인식합니다. 2.11 금융상품금융자산이나 금융부채는 회사가 금융상품의 계약당사자가 되는 때에만 재무상태표에 인식하고, 최초 인식시 공정가치로 측정하며, 공정가치의 변동을 당기손익으로 인식하는 금융자산이나 금융부채가 아닌 경우 당해 금융자산(금융부채)의 취득(발행)과직접 관련되는 거래원가는 최초 인식하는 공정가치에 가산(차감)하고 있습니다.최초 인식 후 금융자산이나 금융부채는 유가증권, 파생상품 및 당기손익인식지정항목을 제외하고 상각후원가로 측정하고 있습니다.회사는 상각후원가로 측정하는 금융자산의 손상 발생에 대한 객관적인 증거가 있는지를 매 보고기간말에 평가하고, 그러한 증거가 있는 경우, 그러한 금융자산에 대한 손상차손의 인식, 측정 및 환입은 아래 유가증권의 손상에 대한 회계정책을 준용하여회계처리하고 있습니다. 한편, 유가증권을 제외한 회수가 불확실한 금융자산은 합리적이고 객관적인 기준에 따라 산출한 대손추산액을 대손충당금으로 설정하고 있습니다.유가증권을 제외한 금융자산의 양도의 경우에, 회사가 금융자산 양도후 양도자산에 대한 권리를 행사할 수 없고, 양도후에 효율적인 통제권을 행사할 수 없으며 양수인이 양수한 금융자산을 처분할 자유로운 권리가 있을 때에 한하여 금융자산을 제거하고 있으며, 이외의 경우에는 금융자산을 담보로 한 차입거래로 회계처리하고 있습니다. 2.12 정부보조금회사는 정부보조금에 부수되는 조건의 준수와 보조금 수취에 대한 합리적인 확신이 있을 경우에만 정부보조금을 인식하고 있습니다.자산취득에 사용할 목적으로 정부보조금을 받는 경우에는 관련 자산을 취득하기 전까지 받은 자산 또는 받은 자산을 일시적으로 운용하기 위하여 취득하는 다른 자산의차감계정으로 회계처리하고, 관련 자산을 취득하는 시점에서 관련 자산의 차감계정으로 처리하여 당해 자산의 내용연수에 걸쳐 감가상각비를 감소시키는 방식으로 당기손익으로 인식하고 있습니다.수익관련보조금을 받는 경우에는 당기의 손익에 반영하며 다만, 수익관련보조금을 사용하기 위해 특정의 조건을 충족해야 하는 경우에는 그 조건을 충족하기 전에 받은수익관련보조금은 선수수익으로 계상하고 있습니다. 수익관련보조금이 특정의 비용을 보전할 목적으로 지급되는 경우에는 해당 특정비용과 상계처리하고 대응되는 비용이 없는 경우 지배기업의 주된 영업활동과 직접적인 관련성이 있다면 영업수익으로, 그렇지 않다면 영업외수익으로 인식하고 있습니다.수익관련보조금을 상환하는 경우에는 상환금액을 즉시 당기손익으로 인식하고, 다만특정 조건을 미충족하여 선수수익으로 계상한 금액이 있는 경우에는 선수수익 계정에서 먼저 차감합니다. 한편, 자산관련보조금을 상환하는 경우에는 상환금액만큼 산의 장부금액을 증가시키고 보조금이 없었더라면 현재까지 당기손익으로 인식했어야 하는 추가 감가상각누계액은 즉시 당기손익으로 인식하고 있습니다.

2.13 주식기준보상 회사는 임직원 및 기타거래상대방에게 주식이나 주식선택권을 부여하고 있으며, 주식결제형 주식기준보상거래의 경우에는 제공받는 재화나 용역의 공정가치를 보상원가와 자본(자본조정)으로 회계처리하고 있습니다. 그러나 제공받는 재화나 용역의 공정가치를 신뢰성 있게 측정할 수 없다면 부여한 지분상품의 공정가치에 기초하여 재화나 용역의 공정가치를 간접 측정하여 보상원가와 자본(자본조정)으로 회계처리하고 있습니다. 부여한 지분상품의 조건이 매우 복잡하여 측정기준일 현재의 공정가치를 신뢰성있게 측정할 수 없는 경우에는 내재가치로 측정하고 궁극적으로 가득된 지분상품의 수량과 일치하도록 추정치를 변경하 고 있습니다. 현금결제형 주식기준보상거래의 경우에는 제공받는 재화나 용역과 그 대가로 부담하는 부채를 공정가치로 측정하여 보상원가와 부채를 인식하고, 부채가 결제될 때까지 매 보고기간말 과 최종결제일에 부채의 공정가치를 재측정하여 공정가치의 변동액을 보상원가로 회계처리하고 있습니다. 그리고 당사나 거래상대방이 현금결제방식이나 주식결제방식을 선택할 수있는 선택형 주식기준보상거래에 대하여는 거래의 실질에 따라 회계처리하고 있습니다. 2.14 자산손상 금융자산, 건설형공사계약에서 발생한 자산, 재고자산, 이연법인세자산, 및 중단사업에 속하는 자산을 제외한 당사의 모든 자산에 대해서는 매 보고기간말마다 자산손상을 시사하는 징후가 있는지를 검토하며, 만약 그러한 징후가 있다면 당해자산의 회수가능액을 추정하고 있습니다. 또한, 아직 사용할 수 없는 무형자산에 대해서는 자산손상을 시사하는 징후와 관계없이 매년 회수가능액과 장부금액을 비교하여 손상검사를 하고 있습니다.

회수가능액은 개별 자산별로 추정합니다. 만약, 개별 자산의 회수가능액을 추정할 수없다면 그 자산이 속하는 현금창출단위별로 회수가능액을 추정하고 있습니다. 현금창출단위란 다른 자산이나 자산집단에서의 현금유입과는 거의 독립적인 현금유입을 창출하는 식별가능한 최소자산집단을 의미합니다. 개별 자산이나 현금창출단위의 회수가능액이 장부금액에 미달하는 경우 자산의 장부금액을 감소시키며 이러한 장부금액의 감소는 손상차손(당기손익)으로 인식하고 있습니다.

매 보고기간말에 영업권을 제외한 자산에 대해 과거기간에 인식한 손상차손이 더 이상 존재하지 않거나 감소된 것을 시사하는 징후가 있는지를 검토하고 직전 손상차손의 인식시점 이후 회수가능액을 결정하는 데 사용된 추정치에 변화가 있는 경우에만 손상차손을 환입하고 있으며, 손상차손환입으로 증가된 장부금액은 과거에 손상차손을 인식하기 전 장부금액의 감가상각 또는 상각 후 잔액을 초과할 수 없습니다.

2.15 법인세 법인세비용은 법인세부담액에 이연법인세 변동액을 가감하여 산출하고 있습니다. 법인세부담액은 법인세법등의 법령에 의하여 각 회계연도에 부담할 법인세 및 법인세에 부가되는 세액의 합계이며 전기이전의 기간과 관련된 법인세부담액을 당기에 인식하는 법인세 추납액 또는 환급액이 포함됩니다. 자산·부채의 장부금액과 세무가액의 차이인 일시적차이와 이월공제가 가능한 세무상결손금과 세액공제 등에 대하여미래에 부담하게 될 법인세부담액과 미래에 경감될 법인세부담액을 각각 이연법인세부채 및 자산으로 인식하고 있습니다. 이연법인세는 일시적차이등의 실현이 예상되는 회계연도에 적용되는 법인세율을 사용하여 측정하고 있습니다. 2 .16 전기 재무제표의 계정과목 재분류 전기재무제표는 당기와의 비교를 용이하게 하기 위하여 일부 계정과목을 당기재무제표의 계정과목에 따라 재분류하고 있습니다. 이러한 재분류는 전기에 보고된 순손익이나 순자산가치에 영향을 미치지 아니합니다. 2 .17 재무제표의 사실상의 확정일 회사의 재무제표는 2024년 2월 14일자 이사회에서 사실상 확정되었으며, 2024년 3월 28일자 주주총회에서 최종 승인될 예정입니다.

3. 사용이 제한된 금융상품당기말과 전기말 현재 사용이 제한된 예금 등의 내역은 없습니다. 4. 외화자산

(단위: 원)

계정과목	당기말	전기말

외화금액	원화환산액	외화금액	원화환산액

현금및현금성자산	SGD	3001.25	2,931,801	SGD	3000.65	2,829,943

USD	417.78	538,680	USD	14149.11	17,931,166

합 계	3,470,481	합 계	20,761,109

회사가 당기손익으로 인식한 외화관련손익은 310천원(전기: 53,217천원)입니다. 5. 유형자산

(1) 당기 중 유형자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구분	기초	취득	감가상각비	대체	기말

토지	1,127,333,120	-	-	-	1,127,333,120

건물	2,207,409,846	-	(59,167,183)	-	2,148,242,663

기계장치	259,895,951	-	(159,476,456)	189,000,000	289,419,495

차량운반구	2,233,090	-	(2,232,090)	-	1,000

장치	439,695,807	-	(359,441,349)	612,500,000	692,754,458

비품	138,744,390	-	(63,473,556)	8,150,000	83,420,834

건설중인자산	809,650,000	-	-	(809,650,000)	-

합 계	4,984,962,204	-	(643,790,634)	-	4,341,171,570

(2) 전기 중 유형자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구분	기초	취득	감가상각비	대체(*)	기말

토지	787,780,730	339,552,390	-	-	1,127,333,120

건물	1,520,470,197	548,629,104	(48,442,855)	186,753,400	2,207,409,846

기계장치	376,843,120	59,650,000	(176,597,169)	-	259,895,951

차량운반구	4,801,090	-	(2,568,000)	-	2,233,090

장치	794,916,101	4,700,000	(359,920,294)	-	439,695,807

비품	156,912,010	86,621,147	(104,788,767)	-	138,744,390

건설중인자산	748,052,352	480,914,855	-	(419,317,207)	809,650,000

합 계	4,389,775,600	1,520,067,496	(692,317,085)	(232,563,807)	4,984,962,204

(*) 건설중인자산에서 다른 유형자산으로 대체되지 않은 금액은 무형자산 232,564천원입니다.(3) 당기말 현재 회사의 유형자산 중 토지와 건물은 신한은행 차입금과 관련하여 담보(설정금액 2,496,000천원)로 제공되어 있습니다(주석 7과 8 참조).(4) 당기말 현재 토지의 공시지가는 914,548천원(전기: 972,482천원)입니다.(5) 회사의 상기 건물과 기계장치 등에 대하여 부보금액 3,900,000천원의 화재보험을 가입되어 있습니다. 6. 무형자산

(1) 당기 중 무형자산 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구분	기초	취득	처분 및 폐기	상각	대체	기말

특허권	127,535,466	-	-	(34,203,364)	26,508,186	119,840,288

상표권	3,179,270	-	-	(2,359,385)	9,238,960	10,058,845

소프트웨어	810,668	-	-	(528,000)	-	282,668

기타의무형자산	29,266,667	-	-	(12,599,000)	-	16,667,667

건설중인무형자산	200,261,366	72,671,706	(113,685,286)	-	(35,747,146)	123,500,640

국고보조금	-	(3,140,000)	-	-	-	(3,140,000)

합 계	361,053,437	69,531,706	(113,685,286)	(49,689,749)	-	267,210,108

(2) 전기 중 무형자산 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구분	기초	취득	처분 및 폐기	상각	대체(*)	기말

특허권	174,394,577	-	(26,026,616)	(37,913,495)	17,081,000	127,535,466

상표권	770,697	-	-	(627,907)	3,036,480	3,179,270

소프트웨어	1,338,668	-	-	(528,000)	-	810,668

기타의무형자산	41,866,667	-	-	(12,600,000)	-	29,266,667

건설중인무형자산	-	-	(12,184,961)	-	212,446,327	200,261,366

합 계	218,370,609	-	(38,211,577)	(51,669,402)	232,563,807	361,053,437

(*) 건설중인유형자산에서 대체되었습니다.(3) 회사는 당기에 연구개발비 2,265,885천원(전기: 3,049,839천원)을 지출하였습니다.

7. 담보제공자산 등당기말 현재 회사의 채무를 위하여 담보로 제공되어 있는 자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

담보제공자산	장부금액	설정금액	차입금액	담보권자

토지,건물	2,267,468,306	1,776,000,000	1,180,000,000	신한은행

토지,건물	1,067,274,660	720,000,000	600,000,000	신한은행

전자신용보증서(기보)	-	470,700,000	523,000,000	신한은행

합 계	3,334,742,966	2,966,700,000	2,303,000,000

8. 차입금(1) 당기말과 전기말 현재 단기차입금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

차입처	용도	이자율	당기말	전기말

신한은행(*)	운전자금	5.20%	523,000,000	523,000,000

신한은행(*)	일반자금	6.82%	600,000,000	-

합 계	1,123,000,000	523,000,000

(*) 상기 차입금과 관련하여 회사의 부동산 및 임차보증금이 담보로 제공되어 있으며, 기술보증기금으로부터 보증을 제공받고 있습니다.(2) 당기말과 전기말 현재 장기차입금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

차입처	용도	만기일	이자율	상환방법	당기말	전기말

신한은행(*)	일반자금	-	-	-	-	600,000,000

신한은행(*)	일반자금	2024-04-30	5.60%	만기일시상환	1,180,000,000	1,180,000,000

중소기업진흥공단	운전자금	2024-11-27	0.50%	분할상환	66,640,000	133,280,000

중소기업진흥공단	운전자금	2025-12-07	2.51%	분할상환	133,200,000	200,000,000

중소기업진흥공단	운전자금	2028-02-15	2.78%	분할상환	100,000,000	-

소계	1,479,840,000	2,113,280,000

차감: 유동성대체	1,313,240,000	1,913,440,000

장기차입금 합계	166,600,000	199,840,000

(*) 상기 차입금과 관련하여 부동산(토지, 건물) 및 임차보증금을 담보로 제공하고 있습니다. 9. 금융부채의 유동성 관리 및 만기분석(1) 유동성 관리회사의 유동성위험관리에 대한 궁극적인 책임은 단기 및 중장기 자금조달과 유동성관리규정을 적절하게 관리하기 위한 기본정책을 수립하는 이사회에 있습니다. 회사는 충분한 적립금을 유지하고 예측현금흐름과 실제현금흐름을 계속하여 관찰하고 금융자산과 금융부채의 만기구조를 대응시키면서 유동성위험을 관리하고 있습니다.

(2) 금융부채 만기 분석당기말 현재의 금융부채 현금흐름은 아래와 같습니다.

(단위: 원)

구 분	3개월 이내	3개월~1년	1년~5년	5년 초과	합 계

미지급금	325,181,521	-	-	-	325,181,521

미지급비용	88,169,471	-	-	-	88,169,471

차입금	33,310,000	2,402,930,000	166,600,000	-	2,602,840,000

합 계	446,660,992	2,402,930,000	166,600,000	-	3,016,190,992

전기말 현재의 금융부채 현금흐름은 아래와 같습니다.

(단위: 원)

구 분	3개월 이내	3개월~1년	1년~5년	5년 초과	합 계

미지급금	132,576,232	-	-	-	132,576,232

미지급비용	83,536,094	-	-	-	83,536,094

차입금	33,510,000	2,402,930,000	199,840,000	-	2,636,280,000

합 계	249,622,326	2,402,930,000	199,840,000	-	2,852,392,326

10. 우발채무 및 약정사항(1) 회사가 당기말 현재 금융기관 등과 체결한 약정사항은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

금융기관	약정종류	한도금액	실행금액	상환방법	담보 및 보증

신한은행	일반자금	600,000,000	600,000,000	만기일시상환	삼환하이펙스 A동 517-5호, 518-3호

신한은행	일반자금	1,180,000,000	1,180,000,000	만기일시상환	송도테크노파크IT센터 M동 1501~1503호

신한은행	운전자금	523,000,000	523,000,000	만기일시상환	기술보증기금 대출보증

중소기업진흥공단	운전자금	200,000,000	66,640,000	분할상환	-

중소기업진흥공단	운전자금	200,000,000	133,200,000	분할상환	-

중소기업진흥공단	운전자금	100,000,000	100,000,000	분할상환	-

(*)상기 차입금과 관련하여 부동산(토지,건물) 및 기술보증기금으로부터 보증을 제공받고 있습니다.(2) 회사가 발행한 상환전환우선주의 주요 발행조건은 다음과 같습니다.

구 분	내 용

인수자	바이오허브	이앤신한그로쓰펀드1호	KTBN 16호벤처투자조합	2020 IMM벤처펀드	한국투자바이오글로벌펀드	산업은행	대웅제약

발행일자	2020-12-18	2020-12-23	2021-01-25	2021-01-25	2021-01-25	2021-03-19	2022-12-22

발행주식수	3,125주	56,251주	70,000주	110,000주	90,300주	312,500주	78,947주

1주당 발행가액	16,000원	16,000원	16,000원	16,000원	16,000원	16,000원	19,000원

의결권	보통주와 동일하게 적용

상환청구권의 행사	납입기일(또는 발행일)다음날부터 3년이 경과하는 날로부터

상환가액	상환금액은 우선주 인수단가에 대하여 연복리 6%를 적용

전환기간	발행일의 다음날부터 10년이 되는날까지

전환비율	우선주 1주당 보통주1주로 전환

전환비율의 조정	- IPO 공모단가의 70%에 해당하는 금액이 본건 우선주식의 전환가격을 하회하는 경우 전환비율은 다음과 같이 조정 조정 전 전환비율X(우선주식의 전환가격/IPO공모단가의 70%) - 주식분할 또는 병합, 전환 전에 무상감자를 할 경우 분할 또는 병합, 감자의 비율에 따라 조정

(3) 정부과제 수행관련 매출기반 정률기술료 및 경상기술료에 관한 사항당기 진행중인 국가신약개발사업단 과제 "남성형 및 원형 탈모증 항체 신약개발을 위한 선도물질 도출에 관한 연구"는 국가연구개발혁신법 제18조 제2항에 따라 기술료를 징수하거나 연구개발성과로 인한 수익이 발생한 경우 경상기술료로 수익금액에 기술기여도 및 일정률을 반영하여 납부할 수 있습니다.(4) 기타약정사항회사는 건물과 차량운반구,비품을 운용리스로 이용하고 있으며, 이러한 리스계약에 따라 지급하는 리스료는 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 기	전 기

건물	197,280,000	171,952,324

차량운반구	25,437,122	25,487,550

비품	6,710,493	7,705,352

기타	2,936,502	2,363,300

합 계	232,364,117	207,508,526

기간별 운용리스에 따라 지급할 미래 최소리스료의 합계는 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당기말

1년 이내	1년 초과~5년 이내	계

건물	166,800,000	77,600,000	244,400,000

차량운반구	12,366,750	21,585,300	33,952,050

비품	7,317,828	-	7,317,828

기타	2,936,502	-	2,936,502

합계	189,421,080	99,185,300	288,606,380

(단위: 원)

구 분	전기말

1년 이내	1년 초과~5년 이내	계

건물	168,800,000	50,400,000	219,200,000

차량운반구	25,069,880	33,952,050	59,021,930

비품	8,637,828	-	8,637,828

기타	5,361,600	-	5,361,600

합계	207,869,308	84,352,050	292,221,358

11. 자본금(1) 자본금 변동내용(단위: 주, 원)

(단위 : 주,원)

일자	구분	주식수㈜	발행가	자본금	주식발행초과금	합계	비고

2023-03-28	보통주	5,000	4,500	2,500,000	19,549,000	22,049,000	스톡옵션 행사

(2) 당기말 현재 회사가 발행할 주식의 총수는 10,000,000주이며,액면가액은 500원입니다. 당기말 현재 발행된 주식수는 총 3,018,627주(보통주 2,297,504주, 우선주 721,123주)이며, 자본금은 1,509,313,500입니다.

12. 결손금(1) 결손금처리계산서

제9기 2023년 1월 1일부터 2023년 12월 31일까지 제8기 2022년 1월 1일부터 2022년 12월 31일까지
처리예정일 2024년 3월 28일 처리확정일 2023년 3월 28일

(단위:원)

과 목	제 9(당) 기	제 8(전) 기(*1)

Ⅰ. 미처리결손금	16,296,796,290	12,412,613,139

1. 회계정책변경누적효과	375,205,142

2. 전기이월미처리결손금	12,412,613,139	6,780,431,329

3. 당기순손실	3,884,183,151	5,256,976,668

Ⅱ. 결손금처리액	-	-

Ⅲ. 차기이월미처리결손금	16,296,796,290	12,412,613,139

(*1) 비교표시한 전기 결손금처리계산서는 일반기업회계기준 제31장에 따른 중소기업 회계처리 특례를 배제한 조정내역을 반영한 것으로 2023년 3월 28일에 처리 확정된 결손금처리계산서와 (*2)에 표시한 금액만큼 차이가 있습니다.(*2) 일반기업회계기준 제31장에 따른 중소기업 회계처리 특례의 적용 배제로 인하여 주식매입선택권으로 인한 변경효과(전기초: 375,205천원, 전기말: 574,353천원)는 기타자본항목으로 반영되어 있습니다(주석 19 참조). 13. 주당순손실 (1) 기본주당순손실

(단위: 원)

구분	당기	전기

당기순손실	3,884,183,151	5,256,976,668

가중평균유통보통주식수	2,111,381주	1,701,506주

기본주당순손실	1,840	3,090

(2) 회사는 잠재적보통주의 희석화 효과가 없으므로 기본주당순손실과 희석주당순손실은 동일합니다.

14. 주식기준보상 (1) 주식선택권의 내역회사는 임직원 등에게 회사의 주식을 미리 정해진 가격("행사가격")으로 취득할 수 있는 주식선택권을 부여하였으며,보고기간말 현재 주식기준보상약정과 관련된 주요사항은 다음과 같습니다.

구 분	1차	2차	3차	4차	5차	6차	7차	8차

부여시점	2016-10-01	2016-12-01	2017-01-01	2018-07-16	2019-04-01	2019-12-01	2020-04-01	2020-09-01

행사가능기간	부여일로부터 2년이 경과한 날로부터 2년이내

발행할 주식수(*)	20,000주	10,000주	10,000주	14,000주	20,000주	10,000주	10,000주	35,000주

행사가격(*)	900원	900원	900원	1,500원	4,500원	8,000원	11,500원	11,500원

부여방법	신주발행 교부	신주발행 교부	신주발행 교부	신주발행 교부	신주발행 교부	신주발행 교부	신주발행 교부	신주발행 교부

행사권리시점	2018-10-01	2018-12-01	2019-01-01	2020-07-16	2021-04-01	2021-12-01	2022-04-01	2022-09-01

구 분	9-1차	9-2차	10차	11차	12차	13차	14차

부여시점	2021-04-01	2021-04-01	2021-08-01	2021-11-01	2022-04-01	2022-07-01	2022-08-10

행사가능기간	3년 재직 후 1년간 50%4년 재직 후 1년간 25%5년 재직 후 1년간 25%	2년 재직 후 1년간 50%3년 재직 후 1년간 25%4년 재직 후 1년간 25%

발행할 주식수(*)	15,000주	10,000주	35,000주	40,000주	14,000주	30,000주	29,000주

행사가격(*)	13,000원	13,000원	13,000원	13,000원	13,000원	13,000원	13,000원

부여방법	신주발행 교부	신주발행 교부	신주발행 교부	신주발행 교부	신주발행 교부	신주발행 교부	신주발행 교부

행사권리시점	2024-04-01	2023-04-01	2023-08-01	2023-11-01	2024-04-01	2024-07-01	2024-08-10

(*) 2018년4월과 2018년 12월의 무상증자로 인하여 발행할 주식수 및 행사가격이 조정되었습니다.

(2) 주식선택권의 증감내역(단위: 주, 원)

구 분	당 기	전 기

주식선택권수량	가중평균행사가격	주식선택권수량	가중평균행사가격

기 초	165,500	12,199	142,500	12,880

부 여	-	-	73,000	13,000

상 실	73,000	12,075	40,000	12,812

행 사	5,000	4,500	10,000	4,500

기 말	87,500	12,743	165,500	12,199

(3) 자본조정의 변동-당기(단위: 원)

구분	기초	가득	행사	가득 후 소멸	2023년 기말

주식매수선택권	432,653,594	33,476,246	(19,640,000)	(45,950,000)	400,539,840

기타자본조정(*)	-	-	-	45,950,000	45,950,000

총계	432,653,594	33,476,246	(19,640,000)	-	446,489,840

(*) 가득기간이 끝난 후 상실되거나 만기소멸되는 주식선택권-전기

(단위: 원)

구분	기초	가득	행사	가득 후 소멸	2022년 기말

주식매수선택권	272,785,142	199,148,452	(39,280,000)	-	432,653,594

(4) 공정가치 측정방 법 당사는 부여된 주식선택권에 대하여 이항옵션가격모형을 이용한 공정가치접근법을 적용하여 보상비용을 산정하였으며, 보상원가 산정에 사용된 제반 가정은 다음과 같습니다.

구 분	1차	4차	5차	6차	8차	9-1차

부여시점	2016-10-01	2018-07-16	2019-04-01	2019-12-01	2020-09-01	2021-04-01

공정가치	1,037	6,575	3,928	5,262	8,150	7,147

기초자산가격	2,485	10,590	9,988	14,765	19,066	25,420

기대주가변동성	57.50%	62.17%	47.70%	49.86%	75.23%	53.56%

무위험이자율	1.10~1.40%	1.58%~2.99%	1.69%~1.81%	1.26%~1.78%	0.47%~2.03%	0.50%~2.69%

구 분	9-2차	10차	11차	12차	13차	14차

부여시점	2021-04-01	2021-08-01	2021-11-01	2022-04-01	2022-07-01	2022-08-10

공정가치	7,711	6,079	6,434	10,685	10,660	10,396

기초자산가격	25,420	25,420	25,420	33,147	33,147	33,147

기대주가변동성	53.56%	42.82%	48.87%	59.61%	56.80%	54.86%

무위험이자율	0.50%~2.69%	0.50%~2.23%	0.83%~3.11%	1.38%~2.95%	1.89%~4.21%	2.25%~3.61%

(*) 공정가치 평가결과는 주식선택권 1주 기준입니다.

(5) 주식기준보상거래의 영향

주식기준보상으로 인하여 인식된 보상원가는 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당기	전기

총보상원가	33,476,246	199,148,452

주식보상비(판매비와 관리비)	99,290,638	125,423,567

경상연구개발비	(65,814,392)	73,724,885

잔여보상원가	334,682,662	533,831,114

상기 보상원가는 모두 자본조정의 주식매수선택권으로 인식하고 있습니다. (6) 회사는 당기 중 코넥스 시장에 상장함에 따라 2022년까지 적용하였던 '중소기업 회계처리 특례' 적용을 중단하고 일반기업회계기준 제19장 '주식기준보상'의 규정을적용하였습니다(주석 19참조). 15. 부가가치계산에 필요한 사항당기 및 전기의 판매비와관리비에 포함된 부가가치의 계산에 필요한 사항은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구분	당기	전기

급여	1,648,231,091	1,665,819,080

퇴직급여	170,342,366	145,606,435

복리후생비	182,148,922	210,653,543

지급임차료	206,996,995	182,020,976

감가상각비	643,790,634	692,317,085

세금과공과금	62,930,698	63,674,021

무형자산상각비	49,689,749	51,669,402

합 계	2,964,130,455	3,011,760,542

16. 법인세비용 및 이연법인세(1) 당기와 전기 중 당기법인세와 이연법인세자산과 부채, 자본에 직접 가감되는 항목과 관련된 법인세 등은 존재하지 않습니다.(2) 회사의 법인세비용차감전순손익에 대한 법인세비용과 회사의 손익에 대해 적용되는 가중평균세율을 사용하여 이론적으로 계산된 금액의 차이는 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구분	당기	전기

법인세비용차감전순손익	(3,884,183,151)	(5,256,976,668)

적용세율에 따른 세부담액	(384,534,132)	(525,697,667)

조정사항:

세무상 공제되지 않는 비용의 법인세효과	46,493,781	2,169,737

미인식결손금 등	338,040,351	523,527,930

법인세비용	-	-

(3) 당기와 전기 중 이연법인세자산(부채) 변동은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구분	당기	전기

기초	증감액	기말	기초	증감액	기말

이연법인세자산

일시상각충당금	(681,929)	(92,731)	(774,661)	(1,091,880)	409,951	(681,929)

국고보조금	681,929	92,731	774,661	1,091,880	(409,951)	681,929

단기금융상품	-	-	-	(1,066,789)	1,066,789	-

미수수익	(398,082)	398,082	-	(150,233)	(247,849)	(398,082)

미지급비용	5,583,737	11,643,790	17,227,527	1,830,528	3,753,210	5,583,737

이월결손금	1,157,799,623	314,048,736	1,471,848,359	725,331,629	432,467,995	1,157,799,623

이월세액공제	735,684,789	219,711,356	955,396,145	473,899,618	261,785,171	735,684,789

합계	1,898,670,067	545,801,963	2,444,472,031	1,199,844,752	698,825,315	1,898,670,067

차감: 실현가능성 없는 이연법인세자산	(1,898,670,067)	(545,801,963)	(2,444,472,031)	(1,199,844,752)	(698,825,315)	(1,898,670,067)

재무제표 상 이연법인세자산	-	-	-	-	-	-

(4) 보고기간말 현재 이연법인세자산으로 인식되지 않은 일시적차이, 세무상결손금 및 미사용세액공제의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구분	당기말	전기말

차감할 일시적차이	174,015,423	51,856,550

세무상결손금	14,867,155,141	11,577,996,234

미사용세액공제	1,056,434,945	810,579,789

(5) 당기말 현재 이연법인세자산으로 인식되지 않은 세무상결손금 및 미사용세액공제의 만료시기는 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구분	세무상결손금	이월세액공제

2024년	-	-

2025년	2,376,520	-

2026년	63,968,233	591,250

2027년	182,580,424	16,613,152

2027년 이후	14,618,229,964	1,039,230,543

합계	14,867,155,141	1,056,434,945

(6) 회사의 회계이익과 과세소득간의 일시적차이 및 이월결손금 등으로 인한 법인세효과가 당기말 현재 미래의 과세소득 규모 등을 고려할 때 실현가능성이 확실하지 않아 이연법인세자산으로 인식하지 않았으며, 미래 예상과세소득이 변경되는 경우에 이연법인세자산으로 인식될 수 있습니다. 17. 포괄손익당기 및 전기의 기타포괄손익이 존재하지 아니하므로, 회사의 당기 및 전기의 포괄손은 당기순손익과 일치합니다.

18. 현금 유ㆍ출입이 없는 중요한 거래

(단위: 원)

구분	당기	전기

장기차입금의 유동성 대체	133,240,000	733,440,000

건설중인자산의 유형자산 대체	809,650,000	186,753,400

건설중인자산의 무형자산 대체	-	232,563,807

건설중인자산 취득의 선급금 지급	-	17,839,545

보증금의 유형자산 대체	-	838,550,000

19. 회계정책의 변경(1) 회계변경 회사는 전기까지 일반기업회계기준 제31장 '중소기업 회계처리 특례'에 따라 주식결제형 주식기준보상거래에 대해 부여한 지분상품이 실제로 행사되거나 발행되기 전까지 별도의 회계처리를 수행하지 아니하였으며, 법인세비용을 법인세법등의 법령에 의하여 납부할 금액으로 계상하였습니다. 당기 중 회사는 자본시장과 금융투자업에 관한 법률에 따른 상장법인이 되어 일반기업회계기준 제19장(주식기준보상) 및 제22장(법인세회계)을 적용하여 재무제표를 작성하였으며, 이에 따라 비교표시된 전기 재무제표를 재작성하였습니다. 이러한 회계정책의 변경을 소급적용한 결과 비교표시되는 전기 재무제표는 574,354천원의 미처리결손금이 증가하였으며, 141,700천원의 자본잉여금과 432,654천원의주식매수선택권(자본조정)이 증가하였습니다. 또한, 소급적용의 결과로 전기순손실이 199,148천원 증가하였습니다. (2) 이연법인세 및 주식매수선택권에 대한 회계변경의 영향으로 회사의 전기재무제표에 미치는 영향은 아래와 같습니다. 가. 재무상태표

(단위: 원)

구분	전기말	전기초

변경전	변경금액	변경후	변경전	변경금액	변경후

결손금	11,838,259,545	574,353,594	12,412,613,139	6,780,431,329	375,205,142	7,155,636,471

자본잉여금	16,636,486,190	141,700,000	16,778,186,190	15,138,397,390	102,420,000	15,240,817,390

기타자본조정	-	432,653,594	432,653,594	-	272,785,142	272,785,142

나. 손익계산서(단위: 원)

구분	전기

변경전	변경금액	변경후

매출	400,120,795	-	400,120,795

매출원가	139,972,120	-	139,972,120

매출총이익	260,148,675	-	260,148,675

판매비와관리비	5,348,073,842	199,148,452	5,547,222,294

영업손실	5,038,425,167	199,148,452	5,287,073,619

영업외수익	170,748,146	-	170,748,146

영업외비용	140,651,195	-	140,651,195

법인세비용차감전순손실	5,057,828,216	199,148,452	5,256,976,668

법인세비용	-	-	-

당기순손실	5,057,828,216	199,148,452	5,256,976,668

다. 상기 회계변경으로 전기의 영업활동으로 인한 현금흐름, 투자활동으로 인한 현금흐름 및 재무활동으로 인한 현금흐름 총액에 미치는 영향은 없습니다.