퓨릿 분기보고서 (2026.03)
5. 위험관리 및 파생거래

1. 자본위험관리 당사는 부채와 자본 잔액의 최적화를 통하여 주주이익을 극대화시키는 동시에 계속기업으로서 지속될 수 있도록 자본을 관리하고 있습니다. 당사의 자본구조는 차입금에서 현금및현금성자산 등을 차감한 순부채와 자본으로 구성되어 있으며, 당사의 전반적인 자본위험관리 정책은 전기와 동일합니다.

한편, 보고기간종료일 현재 당사가 자본으로 관리하고 있는 항목의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당분기말	전기말

부채 (A)	18,825,579	15,291,073

자본 (B)	110,237,267	107,460,627

현금및현금성자산 (C)	31,569,045	32,366,722

부채비율 (A/B)	17.08%	14.23%

2. 금융위험관리 당사는 금융상품과 관련하여 환위험, 유동성위험, 신용위험, 이자율위험과 같은 다양한 금융위험에 노출되어 있습니다. 당사의 위험관리는 당사의 재무적 성과에 영향을 미치는 잠재적 위험을 식별하여 당사가 허용가능한 수준으로 감소, 제거 및 회피하는것을 그 목적으로 하고 있습니다. 당사는 전사적인 수준의 위험관리 정책 및 절차를 마련하여 운영하고 있으며, 당사의재무부문에서 위험관리에 대한 총괄책임을 담당하고 있습니다. 당사의 재무부문은 이사회에서 승인된 위험관리 정책 및 절차에 따라 당사의 영업과 관련한 금융위험을 감시하고 관리하는 역할을 하고 있으며, 금융위험의 성격과 노출정도를 주기적으로 분석하고 있습니다. 당사의 전반적인 금융위험 관리 전략은 전기와 동일합니다.

① 환위험당사는 매출, 매입 거래 등과 관련하여 USD의 환율변동위험에 노출되어 있습니다. 보고기간종료일 현재 당사의 기능통화 이외의 주요 외화인 USD로 표시된 화폐성자산 및 부채의 장부금액은 다음과 같습니다.

가. 당분기말

(단위 : 천원, 천USD)

구 분	외화금액	원화환산액

자산:

외화예금	USD 824	1,247,270

매출채권	USD 547	827,308

부채:

매입채무	USD 2,075	3,140,950

미지급금	USD 60	90,615

나. 전기말

(단위 : 천원, 천USD)

구 분	외화금액	원화환산액

자산:

외화예금	USD 422	605,007

매출채권	USD 401	575,631

부채:

매입채무	USD 1,726	2,477,039

당사는 원화 환율 변동에 대한 환위험을 정기적으로 측정하고 있습니다. 보고기간종료일 현재 USD에 대한 기능통화의 환율 10% 변동시 환율변동이 법인세비용차감전순이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당분기말	전기말

10% 상승시	10% 하락시	10% 상승시	10% 하락시

USD	(115,699)	115,699	(129,640)	129,640

(*) 상기 민감도 분석은 보고기간말 현재 당사의 기능통화인 원화 이외의 USD로 표시된 화폐성 자산ㆍ부채를 대상으로 하였습니다.

② 유동성위험당사는 유동성위험을 관리하기 위하여 단기 및 중장기의 자금관리계획을 수립하여 실제 현금유출액을 분석 및 검토하고 있으며, 금융부채와 금융자산의 만기구조를 일치시키고자 하고 있습니다. 당사의 영업활동현금흐름과 금융자산의 현금유입으로 금융부채의 상환이 가능하다고 판단하고 있으며, 일시적 또는 비정상적인 경제환경으로 인한 유동성 위험을 관리하고자 금융기관과 무역금융 등의 한도성 차입약정을 체결하고 있습니다.

다음은 당분기말과 전기말 현재 금융부채별 상환계획입니다.가. 당분기말

(단위 : 천원)

구 분	1년 이하	1년 ~ 5년	5년 초과	합계

단기매입채무	9,761,364	-	-	9,761,364

단기미지급금	3,407,554	-	-	3,407,554

리스부채(*1)	69,064	113,472	-	182,536

통화선도부채(*2)	56,358	-	-	56,358

미지급배당금	2,062,703	-	-	2,062,703

합 계	15,357,043	113,472	-	15,470,515

(*1) 이자 지급액을 포함한 현금흐름입니다.(*2) 당분기말 당사의 매매목적 파생상품부채 56,358천원은 공정가치 해당액으로 1년 이하 구분에 포함되어 있습니다. 이러한 순액으로 결제되는 파생상품에 대해서는 순공정가치에 근거하여 관리하고 있으므로 계약상 만기가 현금흐름의 시기를 이해하기 위해 필요하지 않기 때문입니다.

나. 전기말

(단위 : 천원)

구 분	1년 이하	1년 ~ 5년	5년 초과	합계

단기매입채무	8,221,303	-	-	8,221,303

단기미지급금	3,686,299	-	-	3,686,299

리스부채(*1)	74,163	128,007	-	202,170

통화선도부채(*2)	55,668	-	-	55,668

합 계	12,037,433	128,007	-	12,165,440

(*1) 이자 지급액을 포함한 현금흐름입니다.(*2) 당기말 당사의 매매목적 파생상품부채 55,668천원은 공정가치 해당액으로 1년 이하 구분에 포함되어 있습니다. 이러한 순액으로 결제되는 파생상품에 대해서는 순공정가치에 근거하여 관리하고 있으므로 계약상 만기가 현금흐름의 시기를 이해하기 위해 필요하지 않기 때문입니다.

③ 신용위험관리당사는 신용위험관리를 위하여 업체의 신용수준이 일정 이상인 거래처와 거래하고 있으며 금융자산의 신용위험관리를 위하여 매월 정상 결제 유무를 파악하여 매출처의 지급여력의 문제발생 가능성을 파악하고 있습니다. 이러한 관리활동으로 문제발생 매출처에 대한 납품을 조정하여 신용위험의 노출을 최소화하고 있습니다. 또한 신용도가 높은 국내 금융기관에 대한 예금예치 등으로 금융기관으로부터의 신용위험은극히 제한적입니다.가. 보고기간종료일 현재 금융자산의 신용위험 최대노출정도는 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당분기말	전기말

현금및현금성자산	31,567,045	32,366,722

매출채권	14,508,525	13,706,186

미수금	209,271	9,179

미수수익	72,837	67,893

통화선도자산	22,304	14,355

기타금융자산	996,944	976,964

합 계	47,376,926	47,141,299

④ 이자율위험보고기간종료일 현재 이자율 변동에 영향을 받는 변동이자부 금융부채는 없습니다.

3. 파생상품

당사는 신한은행과 매매목적으로 특정시점에 특정환율로 외화를 매입 또는 매도하는 통화선도계약을 체결하였습니다. 당분기말 및 전기말 현재 통화선도계약 내역은 다음과 같습니다.(1) 당분기말① 선물환 매입

(원화단위 : 천원)

금융기관	파생상품종류	구분	만기일	계약금액	약정환율	매입금액	평가금액

신한은행	선물환	파생상품부채	2026-04-23	USD 120,200.00	1534 KRW/USD	184,387	(2,596)

신한은행	선물환	파생상품자산	2026-04-06	USD 300,240.00	1507.5 KRW/USD	452,612	1,672

신한은행	선물환	파생상품부채	2026-04-23	USD 136,320.00	1534 KRW/USD	209,115	(2,944)

신한은행	선물환	파생상품부채	2026-04-09	USD 110,000.00	1534.5 KRW/USD	168,795	(2,366)

신한은행	선물환	파생상품자산	2026-04-20	USD 232,400.00	1506.9 KRW/USD	350,204	1,298

신한은행	선물환	파생상품자산	2026-04-06	USD 232,400.00	1479.6 KRW/USD	343,859	7,776

신한은행	선물환	파생상품자산	2026-04-15	USD 210,000.00	1496.6 KRW/USD	314,286	3,379

신한은행	선물환	파생상품자산	2026-04-15	USD 420,000.00	1496.6 KRW/USD	628,572	6,758

② 선물환 매도

(원화단위 : 천원)

금융기관	파생상품종류	구분	만기일	계약금액	약정환율	매도금액	평가금액

신한은행	선물환	파생상품부채	2026-04-02	USD 73,364.20	1454.8 KRW/USD	106,730	(4,289)

신한은행	선물환	파생상품부채	2026-05-21	USD 72,800.00	1492.7 KRW/USD	108,669	(1,339)

신한은행	선물환	파생상품부채	2026-04-28	USD 73,236.80	1425.5 KRW/USD	104,399	(6,334)

신한은행	선물환	파생상품부채	2026-05-14	USD 72,800.00	1475.3 KRW/USD	107,402	(2,626)

신한은행	선물환	파생상품부채	2026-05-07	USD 36,472.80	1472 KRW/USD	53,688	(1,448)

신한은행	선물환	파생상품부채	2026-04-30	USD 36,400.00	1478.1 KRW/USD	53,803	(1,234)

신한은행	선물환	파생상품부채	2026-04-02	USD 72,800.00	1454.8 KRW/USD	105,909	(4,256)

신한은행	선물환	파생상품부채	2026-05-21	USD 36,491.00	1492.2 KRW/USD	54,452	(689)

신한은행	선물환	파생상품부채	2026-04-16	USD 72,800.00	1437.3 KRW/USD	104,635	(5,480)

신한은행	선물환	파생상품자산	2026-06-02	USD 72,854.60	1530.2 KRW/USD	111,482	1,421

신한은행	선물환	파생상품부채	2026-05-07	USD 72,800.00	1477.75 KRW/USD	107,580	(2,472)

신한은행	선물환	파생상품부채	2026-04-02	USD 36,454.60	1454.8 KRW/USD	53,034	(2,131)

신한은행	선물환	파생상품부채	2026-04-30	USD 72,800.00	1478.1 KRW/USD	107,606	(2,469)

신한은행	선물환	파생상품부채	2026-04-09	USD 72,800.00	1466 KRW/USD	106,725	(3,418)

신한은행	선물환	파생상품부채	2026-04-09	USD 146,419.00	1466 KRW/USD	214,650	(6,874)

신한은행	선물환	파생상품부채	2026-04-02	USD 36,436.40	1420.2 KRW/USD	51,747	(3,391)

(2) 전기말① 선물환 매입

(원화단위 : 천원)

금융기관	파생상품종류	구분	만기일	계약금액	약정환율	매입금액	평가금액

신한은행	선물환	파생상품부채	2026-01-12	USD 300,240.00	1473.8 KRW/USD	442,494	(11,726)

신한은행	선물환	파생상품부채	2026-01-05	USD 364,000.00	1472.3 KRW/USD	535,917	(13,558)

신한은행	선물환	파생상품부채	2026-01-15	USD 120,000.00	1483.63 KRW/USD	178,036	(5,875)

신한은행	선물환	파생상품부채	2026-01-05	USD 275,100.00	1484.2 KRW/USD	408,303	(13,518)

신한은행	선물환	파생상품부채	2026-01-15	USD 225,200.00	1473.6 KRW/USD	331,855	(8,769)

② 선물환 매도

(원화단위 : 천원)

금융기관	파생상품종류	구분	만기일	계약금액	약정환율	매도금액	평가금액

신한은행	선물환	파생상품자산	2026-02-12	USD 36,400.00	1469.6 KRW/USD	53,493	1,324

신한은행	선물환	파생상품자산	2026-01-29	USD 73,327.80	1460 KRW/USD	107,059	1,906

신한은행	선물환	파생상품자산	2026-02-12	USD 36,400.00	1467.8 KRW/USD	53,428	1,259

신한은행	선물환	파생상품부채	2026-01-06	USD 72,927.40	1419.6 KRW/USD	103,528	(1,124)

신한은행	선물환	파생상품자산	2026-01-08	USD 72,927.40	1449.6 KRW/USD	105,716	1,067

신한은행	선물환	파생상품부채	2026-01-02	USD 72,982.00	1420.1 KRW/USD	103,642	(1,098)

신한은행	선물환	파생상품자산	2026-02-23	USD 36,400.00	1479.06 KRW/USD	53,838	1,691

신한은행	선물환	파생상품자산	2026-02-05	USD 36,563.80	1457.9 KRW/USD	53,306	890

신한은행	선물환	파생상품자산	2026-02-12	USD 36,400.00	1469.6 KRW/USD	53,493	1,324

신한은행	선물환	파생상품자산	2026-02-05	USD 36,454.60	1468.7 KRW/USD	53,541	1,280

신한은행	선물환	파생상품자산	2026-02-12	USD 36,400.00	1469.6 KRW/USD	53,493	1,324

신한은행	선물환	파생상품자산	2026-02-05	USD 72,812.20	1465 KRW/USD	106,679	2,289