벨로크 분기보고서 (2024.03)
5. 재무제표 주석

1. 회사의 개요

주식회사 벨로크(이하 "당사")는 통신ㆍ방송장비 및 부품 도매업 등을 목적으로 2009년 9월 11일자로 설립되었으며, 본사는 울산광역시 중구 종가8길 45(복산동)에 소재하고 있습니다.당사는 아이비케이에스제18호기업인수목적 주식회사와 2022년 11월 11일 합병계약을 체결하였으며, 2023년 4월 11일 합병기일로 하여 합병을 완료하였습니다. 합병은법률적으로 합병회사인 아이비케이에스제18호기업인수목적 주식회사(합병회사)가 비상장법인인 주식회사 벨로크(피합병회사)를 흡수합병하는 형식으로 이루어졌으나,합병 후에 피합병회사의 대주주가 합병회사의 의결권 있는 보통주식을 상당수 소유함에 따라 실질적으로는 피합병회사가 합병회사를 지배하는 결과가 되었습니다. 당사는 합병 이후 상호를 아이비케이에스제18호기업인수목적 주식회사에서 주식회사 벨로크로 변경하였습니다.한편, 당사는 전기 중 종속회사인 (주)브이씨아이를 흡수합병하였습니다. 따라서 전기말 현재 회사의 연결대상 종속기업은 없습니다. 당분기의 재무제표는 개별재무제표이며, 당분기 재무제표에 포함된 비교표시 대상 전분기 재무제표는 연결기준으로 작성하였습니다.

당사의 당분기말 현재 주요 주주현황은 다음과 같습니다.

주주명	자본금(원)	주식수(주)	지분율(%)

이정현(대표이사)	981,741,400	9,817,414	50.55

에스케이에스-VLP 신기술투자조합 제1호	204,731,800	2,047,318	10.54

아이비케이투자증권	120,000,000	1,200,000	6.18

NH투자증권	71,863,200	718,632	3.70

제이씨에셋자산운용	36,902,600	369,026	1.90

우신벤처투자	36,128,800	361,288	1.86

비엔케이 수산투자조합 제1호	36,128,800	361,288	1.86

한화투자증권	34,240,900	342,409	1.76

벨로크(자기주식)(*1)	27,140,600	271,406	1.40

스카이워크자산운용	23,800,000	238,000	1.23

기 타	369,322,100	3,693,221	19.02

합 계	1,942,000,200	19,420,002	100.00

(*1) 대표이사로부터 무상으로 수증 받은 자기주식을 전기에 271,406주를 비망계정으로 기록하였습니다. 2. 재무제표 작성기준회사의 2024년 3월 31일로 종료하는 3개월 보고기간에 대한 요약분기재무제표는 한국채택국제회계기준서 제1034호 '중간재무보고'에 따라 작성되었습니다. 이 요약분기재무제표는 보고기간말인 2024년 3월 31일 현재 유효한 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었습니다. 요약분기재무제표는 연차재무제표에 기재할 것으로 요구되는 모든 정보 및 주석사항을 포함하고 있지 아니하므로 2023년 12월 31일자로 종료되는 회계기간에 대한 연차 재무제표의 정보도 함께 참고하여야 합니다.

(1) 측정기준당사의 재무제표는 아래에서 열거하고 있는 재무상태표의 주요 항목을 제외하고는 역사적원가를 기준으로 작성되었습니다.

- 공정가치로 측정되는 파생상품- 공정가치로 측정되는 당기손익-공정가치 측정 금융상품

- 확정급여채무의 현재가치에서 사외적립자산의 공정가치를 차감한 확정급여부채 (2) 기능통화와 표시통화

당사는 재무제표에 포함되는 항목들을 영업활동이 이루어지는 주된 경제환경의 통화(기능통화)이며 재무제표 작성을 위한 표시통화인 원화로 표시하고 있습니다.

(3) 추정과 판단

한국채택국제회계기준은 요약분기재무제표를 작성함에 있어서 회계정책의 적용이나, 중간보고기간말 현재 자산, 부채 및 수익, 비용의 보고금액에 영향을 미치는 사항에 대하여 경영진의 최선의 판단을 기준으로 한 추정치와 가정의 사용을 요구하고 있습니다. 중간보고기간말 현재 경영진의 최선의 판단을 기준으로 한 추정치와 가정이 실제환경과 다를 경우 이러한 추정치와 실제 결과는 다를 수 있습니다.요약분기재무제표에서 사용된 당사의 회계정책 적용과 추정금액에 대한 경영진의 판단은 2023년 12월 31일로 종료되는 회계연도의 연차재무제표와 동일한 회계정책과 추정의 근거를 사용하였습니다.3. 중요한 회계정책요약분기재무제표에 적용된 회계정책은 2023년 12월 31일로 종료하는 회계연도에 대한 연차재무제표 작성시 채택한 회계정책과 동일하며, 당사가 채택한 제.개정 기준서의 적용으로 인한 변경을 제외하고는 당분기 및 비교표시된 전기의 재무제표는 동일한 회계정책을 적용하여 작성되었습니다. (1) 회사가 채택한 제ㆍ개정 기준서회사가 2024년 1월 1일 이후 개시하는 회계기간부터 적용한 제ㆍ개정 기준서 및 해석서는 다음과 같습니다.① 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시' 개정 - 부채의 유동/비유동 분류, 약정사항이 있는 비유동부채

부채는 보고기간말 현재 존재하는 실질적인 권리에 따라 유동 또는 비유동으로 분류되며, 부채의 결제를 연기할 수 있는 권리의 행사가능성이나 경영진의 기대는 고려하지 않습니다. 또한, 부채의 결제에 자기지분상품의 이전도 포함되나, 복합금융상품에서 자기 지분상품으로 결제하는 옵션이 지분상품의 정의를 충족하여 부채와 분리하여 인식된 경우는 제외됩니다. 또한, 기업이 보고기간말 후에 준수해야하는 약정은 해당 부채의 분류에 영향을 미치지 않으며, 보고기간 이후12개월 이내 약정사항을 준수해야하는 부채가 비유동부채로 분류된 경우 보고기간 이후12개월 이내 부채가 상환될 수 있는 위험에 관한 정보를 공시해야 합니다. 회사는 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없습니다.

② 기업회계기준서 제1007호 '현금흐름표', 기업회계기준서 제1107호 '금융상품: 공시' 개정 - 공급자금융약정에 대한 정보 공시

공급자금융약정을 적용하는 경우, 재무제표이용자가 공급자금융약정이 기업의 부채와 현금흐름 그리고 유동성위험익스포저에 미치는 영향을 평가할 수 있도록 공급자금융약정에 대한 정보를 공시해야 합니다. 회사는 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없습니다.

③ 기업회계기준서 제1116호 ‘리스’ 개정 - 판매후리스에서 생기는 리스부채

판매후리스에서 생기는 리스부채를 후속적으로 측정할 때 판매자-리스이용자가 보유하는 사용권 관련 손익을 인식하지 않는 방식으로 리스료나 수정리스료를 산정합니다. 회사는 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없습니다. ④ 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시'개정 - 가상자산 공시개정 기준서에서는 가상자산 보유.발행에 따른 회사의 회계정책, 재무제표에 미치는 영향 등 재무제표 이용자에게 중요한 정보를 가상자산을 직접 보유하는 경우, 고객 대신 보유하는 경우, 발행하는 경우 각각 별도로 공시하도록 하였습니다. 회사는 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없습니다.(2) 회사가 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서제정 또는 공표되었으나 시행일이 도래하지 않아 적용하지 아니한 제ㆍ개정 기준서 및 해석서는 다음과 같습니다.① 기업회계기준서 제1021호 '환율변동효과', 제1101호 '한국채택국제회계기준의 최초채택'개정 - 교환가능성 결여통화의 교환가능성을 평가하고 다른 통화와 교환이 가능하지 않다면 현물환율을 추정하며 관련정보를 공시하도록 하고 있습니다. 동 개정사항은 2025년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기적용이 허용됩니다. 회사는 동 개정으로 인한 재무제표의 영향을 검토 중에 있습니다. (3) 법인세비용중간기간의 법인세비용은 전체 회계연도에 대해서 예상되는 최선의 가중평균연간법인세율, 즉 추정평균연간유효법인세율을 중간기간의 세전이익에 적용하여 계산합니다.

4. 금융위험 관리 (1) 위험 관리 요소당사는 경영활동과 관련하여 시장위험(외환위험, 이자율위험, 가격위험), 신용위험, 유동성위험과 같은 다양한 위험에 노출되어 있습니다. 당사의 위험관리는 재무적 성과에 영향을 미치는 잠재적 위험을 식별하여 허용가능한 수준으로 감소, 제거 및 회피하는 것을 목적으로 하고 있습니다.

위 험	노출 위험	측 정	관 리

신용위험	현금성자산, 채무상품 등	연체율 분석, 신용등급	은행예치금 다원화

유동성위험	차입금 및 기타 부채	현금흐름 추정	차입한도 유지

위험관리는 이사회에서 승인한 정책에 따라 재무부서의 주관으로 이루어지고 있습니다. 재무부서는 영업부서들과의 긴밀한 협조 하에 재무위험을 식별하고 평가하고 관리합니다. 이사회는 전반적인 위험관리에 대한 원칙과 외환위험, 이자율위험, 신용 위험, 파생금융상품과 비파생금융상품의 이용 및 유동성을 초과하는 투자와 같은 특정 분야에 관한 정책을 문서화하여 제공하고 있습니다.

1) 시장위험

① 환율변동위험당분기말 현재 회사의 화폐성 외화자산 및 외화부채는 없습니다. 한편, 전기말 현재 회사의 화폐성 외화자산 및 외화부채내역은 다음과 같습니다.

(원화단위: 천원)

구 분	자 산	부 채

현지통화	원화환산	현지통화	원화환산

USD	-	-	34	43,517

② 이자율위험이자율위험은 시장이자율의 변동으로 인하여 금융상품에서 발생하는 이자수익 및 이자비용이 변동할 위험을 의미합니다. 당분기와 전기말 현재 이자율이 1% 변동시 이자율 변동이 손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전기말

1% 상승시	1% 하락시	1% 상승시	1% 하락시

이자율	13,196	(13,196)	94,117	(94,117)

③ 가격위험가격위험은 이자율위험이나 환위험 이외의 시장가격의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험을 의미합니다. 2) 신용위험① 위험관리신용위험은 계약상대방이 계약상의 의무를 불이행하여 당사에 재무적 손실을 미칠 위험을 의미합니다.

신용위험은 당사 차원에서 관리되고 있으며, 보유하고 있는 수취채권 거래처에 대한 신용위험뿐 아니라 현금성자산, 단기대여금, 매출채권 및 채무상품의 계약 현금흐름,유리한 파생상품 및 예치금 등에서도 발생합니다.

당사의 신용위험은 개별 고객, 산업, 지역 등에 대한 유의적인 집중은 없습니다.당사가 보유하는 채무상품은 모두 낮은 신용위험의 상품에 해당합니다. 이러한 채무상품들에 대해서는 신용등급을 모니터링하여 신용위험의 하락을 평가하고 있습니다.

당분기말 및 전기말 현재 당사의 신용위험에 대한 최대노출정도는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

현금및현금성자산	278,432	1,911,742

단기금융상품	12,857,231	13,238,599

매출채권및기타채권	7,512,499	9,945,718

기타유동자산	638,339	79,291

장기금융상품	19,146	17,740

기타비유동자산	419,317	315,374

합 계	21,724,964	25,508,464

② 신용보강일부 매출채권에 대해서는 거래상대방이 계약을 불이행하는 경우 이행을 요구할 수 있는 보증 또는 신용장 등의 신용보강을 제공받고 있습니다.

③ 금융자산의 손상당사는 기대신용손실 모형이 적용되는 다음의 금융자산을 보유하고 있습니다. · 재화 및 용역의 제공에 따른 매출채권· 용역 제공에 따른 계약자산· 상각후원가로 측정하는 기타 금융자산현금성자산도 손상 규정의 적용대상에 포함되나 식별된 기대신용손실은 유의적이지 않습니다.

3) 유동성위험유동성위험은 지급능력에는 문제가 없으면서도 유동성 부족으로 인하여 부채의 만기도래시 원리금을 상환할 재무자원이 없는 등 금융부채와 관련된 의무를 충족하는 데 어려움을 겪게 될 위험을 의미합니다. 당사는 중장기 경영계획 및 단기 경영전략을 통해 현금흐름을 모니터링하고 있으며, 일반적인 예상 운영비용을 충당할 수 있는 충분한 현금및현금성자산을 보유하고 있다고 확신하고 있습니다.

다음 표는 당사의 매입채무 및 금융부채에 대한 계약상 잔존만기를 상세하게 나타내고 있습니다. 해당 표는 금융부채의 할인되지 않은 현금흐름을 기초로 당사가 지급하여야 하는 가장 빠른 만기일에 근거하여 작성되었습니다. ① 당분기말

(단위: 천원)

구 분	1년 미만	1년 이상~ 3년 미만	3년 이상	계약상
현금흐름	장부금액

매입채무및기타채무(*1)	6,238,143	-	-	6,238,143	6,238,143

단기차입금(*2)	1,011,070	-	-	1,011,070	1,000,000

리스부채	320,880	320,184	107,644	748,708	700,678

합 계	7,570,093	320,184	107,644	7,997,921	7,938,821

(*1) 종업원 급여관련 채무는 제외하였습니다. (*2) 차입금의 계약상 현금흐름은 결산일기준 이자율을 적용한 예상이자비용을 포함한 금액입니다.

② 전기말

(단위: 천원)

구 분	1년 미만	1년 이상~ 3년 미만	3년 이상	계약상
현금흐름	장부금액

매입채무및기타채무(*1)	8,205,114	-	-	8,205,114	8,205,114

단기차입금(*2)	1,022,775	-	-	1,022,775	1,000,000

리스부채	325,716	321,094	108,221	755,031	712,114

합 계	9,553,605	321,094	108,221	9,982,920	9,917,228

(*1) 종업원 급여관련 채무는 제외하였습니다. (*2) 차입금의 계약상 현금흐름은 결산일기준 이자율을 적용한 예상이자비용을 포함한 금액입니다.(2) 자본 위험 관리당사의 자본관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 최적 자본구조를 유지하는 것입니다.당사는 자본관리지표로 부채비율을 사용하고 있습니다. 이 비율은 총부채를 총자본으로 나누어 산출하고 있습니다.한편, 전기와 비교할 때 당사의 자본관리 목적에 있어 어떠한 정책이나 절차도 변경된 사항은 없습니다.

당분기말 및 전기말 현재 당사의 부채비율은 다음과 같습니다.

(금액단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

부 채(A)	8,953,065	10,760,855

자 본(B)	24,378,346	25,441,895

부채비율(A/B)(%)	36.73	42.30

5. 금융상품(1) 당분기말 및 전기말 현재 금융자산의 범주별 구성내역은 다음과 같습니다. ① 당분기말

(단위: 천원)

구 분	상각후원가측정금융자산	당기손익-공정가치측정금융자산	합 계

현금및현금성자산	278,432	-	278,432

단기금융상품	6,000,000	6,857,231	12,857,231

매출채권및기타채권	7,512,499	-	7,512,499

기타유동자산	638,339	-	638,339

장기금융상품	-	19,146	19,146

기타비유동자산	419,317	-	419,317

합 계	14,848,587	6,876,377	21,724,964

② 전기말

(단위: 천원)

구 분	상각후원가측정금융자산	당기손익-공정가치측정금융자산	합 계

현금및현금성자산	1,911,742	-	1,911,742

단기금융상품	8,500,000	4,738,599	13,238,599

매출채권및기타채권	9,945,718	-	9,945,718

기타유동자산	79,291	-	79,291

장기금융상품	-	17,740	17,740

기타비유동자산	315,374	-	315,374

합 계	20,752,125	4,756,339	25,508,464

(2) 당분기말 및 전기말 현재 금융부채의 범주별 구성내역은 다음과 같습니다.

① 당분기말

(단위: 천원)

구 분	상각후원가측정금융부채	당기손익-공정가치측정금융부채	기타금융부채	합 계

매입채무및기타채무(*)	6,238,143	-	-	6,238,143

단기차입금	1,000,000	-	-	1,000,000

리스부채	-	-	700,678	700,678

합 계	7,238,143	-	700,678	7,938,821

(*) 종업원급여관련 미지급비용을 제외한 금액입니다. ② 전기말

(단위: 천원)

구 분	상각후원가측정금융부채	당기손익-공정가치측정금융부채	기타금융부채	합 계

매입채무및기타채무(*)	8,205,114	-	-	8,205,114

단기차입금	1,000,000	-	-	1,000,000

리스부채	-	-	712,114	712,114

합 계	9,205,114	-	712,114	9,917,228

(*) 종업원급여관련 미지급비용을 제외한 금액입니다.

(3) 당분기 및 전분기 중 발생한 금융상품 범주별 순손익의 내역은 다음과 같습니다.① 당분기

(단위: 천원)

구 분	상각후원가측정금융자산	당기손익-공정가치측정 금융자산	상각후원가측정금융부채	합 계

이자수익	71,206	-	-	71,206

당기손익-공정가치측정금융자산평가이익	-	53,071	-	53,071

당기손익-공정가치측정금융자산처분이익	-	18,149	-	18,149

이자비용	-	-	(18,318)	(18,318)

외환차손	-	-	(1,215)	(1,215)

합 계	71,206	71,220	(19,533)	122,893

② 전분기

(단위: 천원)

구 분	상각후원가측정금융자산	상각후원가측정금융부채	합 계

이자수익	70,855	-	70,855

외환차익	14,728	-	14,728

이자비용	-	(18,895)	(18,895)

외환차손	-	(425)	(425)

합 계	85,583	(19,320)	66,263

(4) 당분기말 현재 재무상태표에서 공정가치로 후속측정되는 금융상품의 공정가치를 공정가치 서열체계 수준별로 분류한 내역은 다음과 같습니다.- 수준 1: 동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의 (조정되지 않은) 공시가격- 수준 2: 직접적으로(예: 가격) 또는 간접적으로(예: 가격에서 도출되어) 관측 가능한 자산이나 부채에 대한 투입변수를 이용하여 산정한 공정가치. 단, 수준 1에 포함된 공시가격은 제외함- 수준 3: 관측가능한 시장자료에 기초하지 않은, 자산이나 부채에 대한 투입변수 (관측가능하지 않은 투입변수)를 이용하여 산정한 공정가치

당분기말과 전기말 현재 수준 1과 수준 2 간의 유의적인 이동은 없습니다.

① 당분기말

(단위: 천원)

구 분	수준1	수준2	수준3(*)	합 계

당기손익-공정가치측정금융자산	6,857,231	-	19,146	6,876,377

(*) 정보통신공제조합 관련 출자금입니다.

② 전기말

(단위: 천원)

구 분	수준1	수준2	수준3(*)	합 계

당기손익-공정가치측정금융자산	4,738,599	-	17,740	4,756,339

(*) 정보통신공제조합 관련 출자금입니다.

(5) 가치평가기법 및 투입변수당사는 당분기말 현재 공정가치 서열체계에서 수준3으로 분류되는 반복적인 공정가치 측정치 및 공시되는 공정가치에 대해 다음의 평가기법과 투입변수를 사용하고 있습니다.

(단위: 천원)

구 분	공정가치	수준	가치평가기법	투입변수

당기손익-공정가치측정금융자산	19,146	3	순자산가치법	N/A

(6) 당사는 상각후원가로 측정되는 금융자산 및 금융부채의 장부금액은 공정가치와 유사하다고 판단하고 있습니다.

(7) 당사가 보유하고 있는 금융자산과 금융부채의 공정가치에 영향을 미치는 당분기 및 전기 중 발생한 사업환경이나 경제적 환경의 유의적인 변화는 없습니다.

(8) 당분기 및 전기 중 목적이나 사용의 변경으로 인하여 재분류된 금융자산은 없습니다.

6. 현금및현금성자산

당분기말과 전기말 현재 현금및현금성자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

현금시재액	1,098	-

보통예금 등	277,334	1,911,742

합 계	278,432	1,911,742

7. 장 단기금융상품당분기말 및 전기말 현재 장 단기금융상품의 내역은 다음과 같습니다.① 당분기말

(단위: 천원)

구 분	유 동	비유동

정기예금	6,000,000	-

당기손익-공정가치측정금융자산	6,857,231	19,146

합 계	12,857,231	19,146

② 전기말

(단위: 천원)

구 분	유 동	비유동

정기예금	8,500,000	-

당기손익-공정가치측정금융자산	4,738,599	17,740

합 계	13,238,599	17,740

8. 매출채권및기타채권당분기말 및 전기말 현재 매출채권및기타채권의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

매출채권	3,637,504	5,501,103

계약자산	3,723,205	4,246,487

미수수익	140,609	145,343

미수금	11,181	52,784

합 계	7,512,499	9,945,717

9. 재고자산 (1) 당분기말 및 전기말 현재 재고자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

취득원가	평가손실충당금	장부금액	취득원가	평가손실충당금	장부금액

원재료	61,545	(30,013)	31,532	55,613	(35,113)	20,500

상 품	258,610	-	258,610	258,610	-	258,610

합 계	320,155	(30,013)	290,142	314,223	(35,113)	279,110

(2) 당분기 및 전분기 중 매출원가에 포함된 재고자산평가손실 및 환입된 금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

재고자산평가손실	-	-

재고자산평가손실환입	(5,100)	-

10. 기타자산(1) 당분기말 및 전기말 현재 기타자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

유 동	비유동	유 동	비유동

선급금	755,492	54,480	101,759	54,480

선급금_대손충당금	-	(54,480)	-	(54,480)

선급비용	18,876	3,198	23,787	1,434

당기법인세자산	93,087	-	75,025	-

임차보증금	78,400	30,000	10,400	98,000

기타보증금	59,939	340,888	68,891	315,940

기타보증금_대손충당금	-	(100,000)	-	(100,000)

단기대여금	500,000	-	-	-

기타의금융자산	-	145,231	-	-

합 계	1,505,794	419,317	279,862	315,374

(2) 당분기말 및 전기말 기타자산에 대한 대손충당금의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

선급금	기타보증금	선급금	기타보증금

기 초	54,480	100,000	-	-

대손상각비	-	-	54,480	100,000

기 말	54,480	100,000	54,480	100,000

11. 유형자산 (1) 당분기말 및 전기말 현재 유형자산의 구성내역은 다음과 같습니다.① 당분기말

(단위: 천원)

구 분	취득가액	상각누계액	장부금액

토 지	2,615,735	-	2,615,735

건 물	2,983,162	(377,022)	2,606,139

차량운반구	209,544	(52,760)	156,784

비 품	425,569	(181,571)	243,998

시설장치	1,115,371	(262,832)	852,539

건설중인자산	2,020,000	-	2,020,000

합 계	9,369,381	(874,184)	8,495,196

② 전기말

(단위: 천원)

구 분	취득가액	상각누계액	장부금액

토 지	2,615,735	-	2,615,735

건 물	2,983,162	(358,378)	2,624,784

차량운반구	209,544	(42,282)	167,262

비 품	407,878	(160,898)	246,980

시설장치	825,371	(207,063)	618,308

건설중인자산	2,241,128	-	2,241,128

합 계	9,282,818	(768,621)	8,514,197

(2) 당분기 및 전분기 중 당사의 유형자산 장부가액의 변동내역은 다음과 같습니다.① 당분기

(단위: 천원)

구 분	기 초	취 득	처 분	상 각	대 체	기 말

토 지	2,615,735	-	-	-	-	2,615,735

건 물	2,624,784	-	-	(18,645)	-	2,606,139

차량운반구	167,261	-	-	(10,477)	-	156,784

비 품	246,980	17,977	(94)	(20,865)	-	243,998

시설장치	618,307	-	-	(55,769)	290,000	852,539

건설중인자산	2,241,128	220,458	-	-	(441,586)	2,020,000

합 계	8,514,197	238,435	(94)	(105,756)	(151,586)	8,495,196

② 전분기

(단위: 천원)

구 분	기 초	취 득	처 분	상 각	대 체	기 말

토 지	2,615,735	-	-	-	-	2,615,735

건 물	2,699,363	-	-	(18,645)	-	2,680,718

차량운반구	105,254	-	(13,925)	(9,002)	-	82,327

비 품	166,691	10,074	-	(13,399)	-	163,366

시설장치	269,667	23,195	-	(18,640)	30,000	304,222

건설중인자산	-	350,000	-	-	(30,000)	320,000

합 계	5,856,710	383,269	(13,925)	(59,686)	-	6,166,368

12. 무형자산(1) 당분기말과 전기말 현재 무형자산의 구성내역은 다음과 같습니다.

① 당분기말

(단위: 천원)

구 분	취득가액	상각누계액	장부금액

특허권	3,241	(243)	2,997

상표권	1,357	(126)	1,231

저작권	150,107	(2,545)	147,562

소프트웨어	315,630	(45,148)	270,482

골프회원권	253,349	(8,445)	244,904

합 계	723,684	(56,507)	667,177

② 전기말

(단위: 천원)

구 분	취득가액	상각누계액	장부금액

특허권	3,241	(61)	3,180

상표권	335	(84)	251

저작권	107	(41)	66

소프트웨어	315,630	(33,875)	281,755

합 계	319,313	(34,061)	285,252

(2) 당분기 및 전분기 중 당사의 무형자산 장부금액의 변동내역은 다음과 같습니다.① 당분기

(단위: 천원)

구 분	기 초	취 득	처 분	상 각	대 체(*1)	기 말

특허권	3,180	-	-	(183)	-	2,997

상표권	251	-	-	(42)	1,022	1,231

저작권	66	-	-	(2,504)	150,000	147,562

소프트웨어	281,755	-	-	(11,272)	-	270,482

골프회원권(*2)	-	253,349	-	(8,445)	-	244,904

합 계	285,252	253,349	-	(22,446)	151,022	667,177

(*1)건설중인자산에서 대체되었습니다. (*2)골프회원권의 사용가치 부분은 무형자산으로, 현금 등을 수취할 권리는 기타의금융자산으로 계상하였습니다.

② 전분기

(단위: 천원)

구 분	기 초	취 득	처 분	상 각	기 말

특허권	4,181	-	-	(290)	3,891

상표권	335	-	-	(21)	314

저작권	155	-	-	(9)	146

소프트웨어	10,393	-	-	(487)	9,906

합 계	15,064	-	-	(807)	14,257

13. 리 스(1) 당분기말 및 전기말 현재 사용권자산의 내역은 다음과 같습니다. ① 당분기말

(단위: 천원)

구 분	취득가액	상각누계액	장부금액

건 물	229,098	(121,201)	107,897

차량운반구	936,040	(357,691)	578,349

합 계	1,165,138	(478,892)	686,246

② 전기말

(단위: 천원)

구 분	취득가액	상각누계액	장부금액

건 물	229,098	(93,747)	135,351

차량운반구	907,383	(343,235)	564,148

합 계	1,136,481	(436,982)	699,499

(2) 당분기 및 전분기 중 사용권자산 장부금액의 변동내역은 다음과 같습니다.① 당분기

(단위: 천원)

구 분	기 초	증 가	감 소	상 각	기 말

건 물	135,351	-	-	(27,454)	107,897

차량운반구	564,148	106,604	(35,255)	(57,148)	578,349

합 계	699,499	106,604	(35,255)	(84,602)	686,246

② 전분기

(단위: 천원)

구 분	기 초	증 가	감 소	상 각	기 말

건 물	100,723	108,386	(12,285)	(22,319)	174,505

차량운반구	291,816	353,896	-	(59,331)	586,381

합 계	392,538	462,282	(12,285)	(81,650)	760,885

(3) 당분기말 및 전기말 현재 리스부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

유 동	314,717	304,185

비유동	385,961	407,929

합 계	700,678	712,114

(4) 당분기 및 전분기 중 리스부채의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

기 초	712,114	398,719

증 가	106,604	459,406

이자비용	6,846	7,646

상 환	(88,967)	(83,776)

기 타	(35,918)	(14,078)

기 말	700,678	767,917

(5) 당분기 및 전분기 중 리스와 관련하여 손익계산서에 인식된 금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

사용권자산의 감가상각비	84,602	81,650

리스부채의 이자비용	6,846	7,646

단기소액리스료	11,065	11,595

합 계	102,513	100,891

(6) 당분기말 및 전기말 현재 리스부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

최소리스료	최소리스료의현재가치	최소리스료	최소리스료의현재가치

1년 이내	320,880	314,717	325,716	304,185

1년 초과~5년 이내	427,828	385,961	429,315	407,929

합 계	748,708	700,678	755,031	712,114

(7) 당분기 및 전분기 중 리스의 총 현금유출은 각각 100,032천원, 95,371천원입니다.

14. 매입채무및기타채무

당분기말 및 전기말 현재 매입채무및기타채무의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

매입채무	5,895,059	7,750,259

미지급금	386	6,204

미지급비용	1,022,051	1,146,721

합 계	6,917,496	8,903,184

15. 기타유동부채

당분기말 및 전기말 현재 기타유동부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

계약부채	258,548	76,833

예수금	73,338	65,746

합 계	331,886	142,579

16. 차입금

당분기말 및 전기말 현재 단기차입금의 내역은 다음과 같습니다.

(금액단위: 천원)

차입처	구 분	이자율(%)	금 액

당기말	당분기말	전기말

우리은행	운전자금대출	4.44	1,000,000	1,000,000

17. 전환사채

전전기말 현재 전환사채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	금 액

제1회 무보증사모 전환사채(*1)	1,787,237

제1회 무보증사모 전환사채(*2)	-

합 계	1,787,237

(*1) 2021년 07월 13일 주식회사 벨로크가 발행한 전환사채로 전기에 전환권이 행사되어 전액 전환되었습니다.(*2) 2022년 03월 28일 아이비케이에스제18호기업인수목적 주식회사가 발행한 전환사채로 전기에 합병을 통해 취득, 전기에 전환권이 행사되어 전액 전환되었습니다.

18. 파생상품부채(1) 파생상품부채는 2021년 07월 13일 주식회사 벨로크가 발행한 전환사채 관련 파생상품으로 전기에 전환권이 행사되어 전액 전환되었습니다. 이에 따라 당기말 현재 파생상품 부채는 없습니다. 전환된 파생상품부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	금 액

제1회 무보증사모 전환사채	1,726,060

(2) 전기 중 파생상품부채의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

기 초	전 환	기 말

1,726,060	(1,726,060)	-

19. 퇴직급여제도

(1) 당분기말 및 전기말 현재 퇴직급여충당부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

확정급여채무	1,680,578	1,560,545

사외적립자산	(1,691,859)	(1,687,251)

순확정급여부채(자산)	(11,281)	(126,706)

(2) 당분기 및 전분기 중 확정급여채무의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

기 초	1,560,545	978,927

당기근무원가	102,931	118,733

이자비용	17,102	22,082

급여지급액	-	(10,099)

재측정요소	-	4,451

기 말	1,680,578	1,114,094

(3) 당분기 및 전분기 중 사외적립자산의 변동내역은 다음과 같습니다. 사외적립자산은 전액 예금으로 구성되어 있습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

기 초	1,687,251	945,414

기여금	-	1,879

이자수익	18,553	-

급여지급액	(8,093)	(10,099)

재측정요소	(5,852)	-

기 말	1,691,859	937,194

20. 자 본

(1) 당분기말 및 전기말 현재 당사의 자본금에 관련된 사항은 다음과 같습니다.

(단위: 주,원)

구 분	당분기말	전기말

발행할 주식의 총수	500,000,000	500,000,000

1주당 액면금액	100	100

발행한 주식수(*1)	19,420,002	19,420,002

보통주자본금	1,942,000,200	1,942,000,200

(*1) 대표이사로부터 무상으로 수증 받은 자기주식을 전기에 271,406주를 비망계정으로 기록하고 있습니다.

(2) 전기 중 합병으로 인한 자본의 변동내역은 다음과 같습니다.

구 분	합병 전	합병 후

아이비케이에스제18호기업인수목적 주식회사	(구)주식회사 벨로크	주식회사 벨로크

발행주식수(주)	4,230,000	2,300,000	16,004,850

액면가액(원)	100	100	100

자본금(원)	423,000,000	250,000,000	1,600,485,000

합병신주발행주식수(주)	11,774,850	-	-

합병비율	5.1195	-

(3) 당분기 및 전기 중 주식수 및 자본의 변동은 다음과 같습니다.

구 분	주식수(주)	자본금(원)	주식발행초과금(원)

전기초(2023.01.01)	11,774,850	250,000,000	-

합 병(*)	4,230,000	1,350,485,000	7,109,515,000

전환사채의 전환	3,415,152	341,515,200	8,829,042,726

전기말(2023.12.31)	19,420,002	1,942,000,200	15,938,557,726

당분기초(2024.01.01)	19,420,002	1,942,000,200	15,938,557,726

당분기말(2024.03.31)	19,420,002	1,942,000,200	15,938,557,726

(*) 주식수 및 자본구조는 아이비케이에스제18호기업인수목적 주식회사에 당사의 자본구조를 반영하기 위하여 합병비율(1:5.1195)을 사용하여 소급 조정하였습니다.(4) 당분기말 및 전기말 현재 기타자본의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당분기말	전기말

주식선택권	483,390,084	477,530,000

21. 주식선택권

(1) 당사는 임직원 등에게 주식결제형 주식선택권을 부여하였으며, 그 주요 내용은 다음과 같습니다.

구 분	1차	2차

결제방식	주식결제형	주식결제형

부여일	2020년 11월 12일	2024년 3월 28일

부여주식수	870,315주	1,500,000주

행사가격	797원	1,611원

가득조건	부여일 이후 3년 이상 재임시	부여일 이후 2년 이상 재임시

행사가능기간	2023-11-13 ~ 2028-11-12	2026-03-29 ~ 2031-03-28

부여일의 공정가치(*)	549원	714원

(*) 1차분에 대한 부여일의 공정가치는 주식분할과 합병비율(1:5.1195)을 반영하여 조정되었습니다.(2) 당분기 및 전기말 중 주식선택권 부여주식수의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 주)

구 분	당분기	전기말

기 초	870,315	170,000

부 여	1,500,000	-

합 병(*)	-	700,315

액면분할	-	-

기 말	2,370,315	870,315

행사 가능수량	870,315	870,315

(*) 전기 주식수는 합병비율(1:5.1195)을 사용하여 조정되었습니다.

(3) 당사는 이항모형에 의한 공정가치접근법을 적용하여 보상원가를 산정하였으며, 보상원가 산정에 사용된 주요 가정은 다음과 같습니다.

(단위: %)

구 분	1차 부여분	2차 부여분

무위험이자율	1.53	3.40

예상주가변동성	42.04	39.33

한편, 당분기 및 전분기 중 비용으로 인식한 주식보상비용은 각각 5,860천원 및 39,794천원입니다.

22. 이익잉여금

당분기말 및 전기말 현재 이익잉여금의 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당기말	전기말

법정적립금	8,900,000	8,900,000

미처분이익잉여금	6,005,498,355	7,074,907,567

합 계	6,014,398,355	7,083,807,567

23. 주당손익(1) 당사의 당분기 및 전분기 중 주당손익 계산내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당분기	전분기

보통주당기순이익(손실)	(1,063,557,542)	(614,604,443)

가중평균유통보통주식수(주)	19,148,596	11,503,444

기본주당이익(손실)	(56)	(53)

(2) 기본주당이익의 가중평균유통보통주식수 산출내역은 다음과 같습니다. 전기의 유통보통주식수는 아이비케이에스제18호기업인수목적 주식회사에 당사의 자본구조를 반영하기 위하여 합병비율(1:5.1195)을 사용하여 소급 조정하였습니다.

(단위: 주)

구 분	당분기	전분기

보통주식	19,420,002	11,774,850

자기주식	(271,406)	(271,406)

가중평균유통보통주식수	19,148,596	11,503,444

(3) 희석주당손익당분기의 희석주당순손실은 반희석효과로 인해 기본주당순손실과 일치합니다. 한편, 당사는 당분기 희석주당순손익 계산시 반희석효과로 고려하지 않았으나 잠재적으로 미래에 기본주당순손익을 희석할 수 있는 주식선택권을 보유하고 있습니다.

24. 고객과의 계약에서 생기는 수익 (1) 당분기 및 전분기 중 당사의 고객과의 계약에서 생기는 수익의 구분은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

상품매출	10,074	2,900

보안솔루션매출	2,050,298	1,823,833

보안서비스매출	1,117,481	1,190,582

합 계	3,177,853	3,017,315

(2) 당분기 및 전분기 중 매출액의 수익인식시기에 대한 구분내역은 다음과 같습니다.

① 당분기

(단위: 천원)

구 분	상품매출	보안솔루션매출	보안서비스매출	합 계

한 시점에 이행	10,074	2,050,298	-	2,060,372

기간에 걸쳐 이행	-	-	1,117,481	1,117,481

합 계	10,074	2,050,298	1,117,481	3,177,853

② 전분기

(단위: 천원)

구 분	상품매출	보안솔루션매출	보안서비스매출	합 계

한 시점에 이행	2,900	-	198,990	201,890

기간에 걸쳐 이행	-	1,823,833	991,592	2,815,425

합 계	2,900	1,823,833	1,190,582	3,017,315

(3) 당분기말 및 전기말 현재 고객과의 계약에서 생기는 수취채권ㆍ계약자산ㆍ계약부채의 잔액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

매출채권(*1)	3,637,504	5,501,103

계약자산(*1)	3,723,205	4,246,487

계약부채(*2)	258,548	76,833

(*1) 고객과의 계약에서 생기는 수취채권 및 계약자산에 대해 당사가 당분기 및 전기 중 인식한 손상차손(환입)의 내역은 없습니다.(*2) 기초의 계약부채 잔액 중 당분기에 인식한 수익은 33천원이며, 전기에 인식한 수익은 582,155천원입니다.

(4) 당분기말 및 전기말 현재 고객과의 계약을 이행하는 데 소요한 원가 중에서 자산으로 인식한 금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

선급금	466,207	5,099

(5) 부문별 정보① 당분기 및 전분기 중 지역별 매출내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

국 내	3,177,853	3,017,315

② 당분기 및 전분기 중 당사 매출의 10% 이상을 차지하는 고객은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

A사	337,329	340,287

B사	616,528	712,517

C사	431,250	-

D사	1,000,682	-

25. 비용의 성격별 분류

당분기 및 전분기 중 발생한 비용의 성격별 분류 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

재고자산의 변동	279,110	-

원재료 및 상품매입액	1,077,769	139,220

외주비	544,237	1,390,699

종업원급여	1,348,923	1,224,884

연구개발비	253,817	126,259

지급수수료	144,093	141,384

감가상각비	176,334	141,336

무형자산상각비	22,446	807

주식보상비용	5,860	39,794

기 타	529,504	449,569

합 계(*)	4,382,093	3,653,952

(*) 매출원가 및 판매비와관리비의 합계입니다.

26. 판매비와관리비

당분기 및 전분기 중 판매비와관리비의 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

급 여	721,648	581,795

퇴직급여	51,847	41,454

복리후생비	78,680	106,302

여비교통비	29,374	20,727

접대비	129,938	59,233

통신비	1,656	2,008

수도광열비	7,722	3,882

세금과공과	29,375	19,846

감가상각비	99,857	72,547

지급임차료	4,775	15,166

수선비	0	694

보험료	9,028	4,914

차량유지비	10,340	12,048

경상연구개발비	253,817	126,259

운반비	583	419

교육훈련비	542	-

도서인쇄비	677	561

소모품비	18,065	2,152

지급수수료	141,720	137,960

광고선전비	60,819	21,332

건물관리비	8,705	10,037

무형자산상각비	19,946	807

잡 비	-	420

주식보상비용	5,860	39,794

합 계	1,684,974	1,280,357

27. 금융손익

당분기 및 전분기 중 금융수익 및 금융비용의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

금융수익:

이자수익	71,206	70,855

외환차익	-	14,728

당기손익-공정가치측정금융자산 평가이익	53,071	-

당기손익-공정가치측정금융자산 처분이익	18,149	-

합 계	142,426	85,583

금융비용:

이자비용	18,318	18,895

외환차손	1,215	425

합 계	19,533	19,320

28. 기타손익

당분기 및 전분기 중 기타수익 및 기타비용의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

기타수익:

유형자산처분이익	-	31,530

리스변동이익	-	1,654

잡이익	19,297	9,652

합 계	19,297	42,836

기타비용:

유형자산처분손실	96	-

잡손실	1,411	-

합 계	1,507	-

29. 법인세비용 법인세비용은 당기법인세비용에서 과거기간 당기법인세에 대하여 당기에 인식한 조정사항, 일시적차이의 발생과 소멸로 인한 이연법인세비용(수익) 및 당기손익 이외로 인식되는 항목과 관련된 법인세비용(수익)을 조정하여 산출하였습니다. 당분기 및 전분기 평균유효세율이 부(-)의 세율로 유효세율을 산정하지 아니합니다. 30. 담보제공자산 및 지급보증

(1) 당분기말 현재 당사가 담보로 제공하고 있는 자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

담보제공자산	장부금액	담보설정금액	담보권자	담보제공이유

특허권	2,997	1,200,000	우리은행	여신제공 관련 질권설정

당기손익-공정가치측정금융자산	19,146	19,146	정보통신공제조합	정보통신공제조합으로부터 자금의 융자와 보증을 받기 위한 담보제공 및 질권설정

(2) 당사가 제공받은 지급보증당사는 계약이행보증 등을 위하여 서울보증보험으로부터 1,238,674천원의 지급보증을 제공받고 있습니다.(3) 보험가입내역당분기말 현재 당사의 주요 보험가입내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

금융기관	내 역	부보액

KB손해보험	승강기사고배상책임보험	1,610,000

홈앤비즈케어종합보험(화재보험)	2,831,000

한화손해보험	재산종합보험	1,580,000

합 계	6,021,000

(4) 계류 중인 소송현황당분기말 현재 당사가 피고로 계류 중인 소송사건은 없습니다.

31. 특수관계자

(1) 당분기말 및 전기말 현재 당사의 특수관계자 내역은 다음과 같습니다.

구 분	당분기말	전기말(*)

종속기업	-	-

기 타	임직원	임직원

(*) 당사의 종속기업이었던 (주)브이씨아이는 전기 중 당사와의 합병으로 인하여 소멸되었습니다.

(2) 당분기 및 전분기에는 특수관계자와의 거래가 발생하지 않았습니다.

(3) 당분기말 현재 특수관계자로부터 제공받은 지급보증 및 담보내역은 다음과 같습니다. 한편, 특수관계자에게 제공한 지급보증 및 담보내역은 없습니다.

(단위: 천원)

특수관계자의 명칭	보증 등의 내용	금융기관	보증 및 담보금액	금 액

대표이사	연대보증	우리금융캐피탈	265,740	265,740

우리은행	840,000	1,000,000

합 계	1,105,740	1,265,740

(4) 당분기 및 전분기 중 주요 경영진(등기임원)에 대한 보상내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

단기급여	155,475	274,833

퇴직급여	11,495	7,966

주식보상비용	-	39,794

합 계	166,970	322,593

32. 현금흐름표 (1) 당분기와 전분기 중 영업으로부터 창출된 현금흐름의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

당기순이익(손실)	(1,063,558)	(614,604)

현금유입이 없는 수익의 차감항목 :

이자수익	71,206	70,855

재고자산평가손실환입	5,100	-

당기손익-공정가치측정금융자산 평가이익	53,071	-

유형자산처분이익	-	31,530

리스변동이익	-	1,793

잡이익	663	-

현금유출이 없는 비용의 가산항목 :

급여	55,172	29,042

퇴직급여	101,480	140,815

감가상각비	176,334	141,336

무형자산상각비	22,446	807

주식보상비용	5,860	39,794

이자비용	18,318	18,895

경상연구개발비(감가상각비)	14,023	-

법인세비용	-	87,064

잡손실	564	-

유형자산처분손실	94	-

운전자본의 변동 :

단기금융상품의 감소(증가)	-	(500,000)

외상매출금의 감소(증가)	2,022,849	4,147,735

계약자산의 감소(증가)	523,282	42,661

미수금의 감소(증가)	41,603	(138,103)

선급금의 감소(증가)	(654,448)	(497,433)

선급비용의 감소(증가)	3,147	36,939

재고자산의 감소(증가)	(5,932)	-

외상매입금의 증가(감소)	(1,854,485)	(2,799,664)

미지급금의 증가(감소)	(5,819)	(215,772)

미지급비용의 증가(감소)	(179,770)	196,376

예수금의 증가(감소)	7,592	(9,027)

부가세예수금의 증가(감소)	-	(320,094)

선수금의 증가(감소)	-	140,000

계약부채의 증가(감소)	22,465	(249,369)

퇴직연금운용자산의 감소(증가)	8,093	8,220

퇴직금의 지급	-	(10,099)

영업에서 창출된 현금	(870,727)	(428,659)

(2) 당분기 및 전분기 중 유동성 대체를 제외한 중요한 현금의 유출입이 없는 거래는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

사용권자산 및 리스부채의 증가	106,604	459,406

복구충당부채의 증가	-	2,876

건설중인자산에서 유형자산으로 대체	290,000	30,000

건설중인자산에서 무형자산으로 대체	151,586	-

(3) 당분기 및 전분기 중 재무활동 현금흐름에서 생기는 부채의 변동내역은 다음과 같습니다. ① 당분기

(단위: 천원)

구 분	기 초	현금흐름	비현금흐름	기 말

단기차입금	1,000,000	-	-	1,000,000

리스부채	712,114	(88,967)	77,531	700,678

합 계	1,712,114	(88,967)	77,531	1,700,678

② 전분기

(단위: 천원)

구 분	기 초	현금흐름	비현금흐름	기 말

단기차입금	1,000,000	-	-	1,000,000

유동성장기차입금	260,000	-	-	260,000

유동성전환사채	1,787,237	-	-	1,787,237

리스부채	398,719	(83,776)	452,973	767,916

합 계	3,445,956	(83,776)	452,973	3,815,153

33. 합 병

(1) 아이비케이에스제18호기업인수목적 주식회사와 합병계약① 개 요당사는 2022년 11월 11일자 이사회 결의에 따라 동 일자로 아이비케이에스제18호기업인수목적 주식회사와 합병계약(당사 보통주 1주당 아이비케이에스제18호기업인수목적 주식회사 보통주 5.1195주를 교부)을 체결하였으며, 2023년 4월 11일을 합병기일로 하여 합병을 완료하였습니다.

② 합병일정합병일정은 다음과 같습니다.

구 분	일 자

이사회 결의일	2022년 11월 11일

합병비율 정정 이사회결의일	2023년 02월 07일

합병승인을 위한 주주총회일	2023년 03월 07일

합병기일	2023년 04월 11일

③ 합병 회계처리 방법당사는 경제적 실질에 따라 당사가 코스닥시장 상장을 위해 아이비케이에스제18호기업인수목적 주식회사의 자산과 부채의 집단을 인수하는 회계처리를 하였습니다. 동 합병은 역취득과 유사하지만, 회계상 피합병회사인 아이비케이에스제18호기업인수목적 주식회사는 기업의 인수를 목적으로 설립된 명목회사로 기업회계기준서 제1103호 '사업결합'에 규정된 사업의 요건을 충족하지 못하므로 역취득에 대한 회계처리가 아닌 기업회계기준서 제1102호 '주식기준보상'에 의한 회계처리를 적용하였습니다. 따라서, 합병회사로 이전되는 자산과 부채의 공정가치와 주식의 부여일 시점에발행할 자본의 공정가치와의 차이가 영업권 또는 염가매수차익으로 반영되지 않고 합병비용(상장 등 별도로 식별되지 않는 무형의 서비스를 제공받기 위하여 지급된 비용)으로 처리됩니다.

기업인수목적회사와의 합병시 주식기준보상 부여일 현재의 주식기준보상 공정가치에서 식별가능한 재화와 용역의 공정가치를 차감하는 방식으로 합병비용을 산정하는경우, 그 주식기준보상 부여일을 합병 계약일로 하는 것이 원칙입니다. 다만, 합병조건이 이사회 결의와 합병계약을 통해 실질적으로 확정되고, 그 이후 주주총회에서 합병계약의 조건을 번복할 가능성이 없다면 이사회 결의일을 주식기준 보상일로 하여 식별할 수 없는 비용을 산정할 수 있습니다. 당사는 합병계약의 내용이 주주총회에서그대로 승인되었으므로, 이사회 결의일을 주식기준보상 부여일로 하여 합병비용을 산정하였습니다.한편, 당사의 재무제표는 주식회사 벨로크가 지속되는 것으로 하여 작성되었으므로, 비교기간의 재무상태 및 재무성과는 주식회사 벨로크의 재무상태 및 재무성과를 반영하고 있습니다. 다만 전기의 자본구조는 법률상 취득자인 아이비케이에스제18호기업인수목적 주식회사의 자본구조를 반영하기 위하여 합병비율을 사용하여 소급적으로 조정하였습니다.

④ 합병비용전기 중 비용으로 인식한 합병비용의 산정내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	금 액

보상원가(A)	8,460,000,000

인수한 순자산의 공정가치(B)	8,329,942,828

합병비용(C=A-B)	130,057,172

합병과 관련하여 직접 지출한 비용(D)(*)	271,599,703

합병이사회 결의일과 합병일 사이의 전환사채 공정가치 변동액(E)	4,297,338,300

최종합병비용(C+D+E)	4,698,995,175

(*) 상장을 위하여 자문 금융기관 등에 지급된 직접비용 등 입니다.

⑤ 합병에 따른 식별가능한 순자산의 공정가치는 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	금 액

인수한 순자산의 장부금액:

현금및현금성자산	1,527,153,538

단기금융상품	8,000,000,000

미수수익	148,690,410

당기법인세자산	307,710

부가세대급금	31,000,000

전환사채	(1,348,405,900)

이연법인세부채	(26,584,840)

미지급금	(2,200,000)

예수금	(18,090)

장부금액 합계	8,329,942,828

공정가치 조정:

전환사채(전환권대가)	(4,297,338,300)

식별가능 순자산의 공정가치	4,032,604,528

(2) (주)브이씨아이와의 합병계약당사는 2023년 11월 22일 종속기업인 (주)브이씨아이를 합병하였습니다. 해당 사업결합의 목적은 합병으로 인한 시너지 효과의 극대화를 통해 경쟁력 강화 및 경영의 효율성 제고를 실현하여 지속적으로 성장하기 위한 것입니다.① 개 요합병회사인 당사는 피합병회사인 주식회사 브이씨아이의 주식을 100% 보유하고 있어 합병시 신주를 발행 및 배정하지 않았습니다.

구 분	상 호	대표이사	법인구분	주요영업

합병후 존속회사	(주)벨로크	이정현	코스닥시장상장	정보통신업

합병후 소멸회사	(주)브이씨아이	조찬영	비상장	정보통신업

② 합병회계처리합병의 세부내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	금 액

종속기업투자주식의 감소	700,000,000

식별가능한 자산과 부채로 인식된 금액

현금및현금성자산	49,322,495

매출채권	118,836,442

기타유동자산	2,031,287

재고자산	9,700,000

유형자산	46,374,567

무형자산	3,295,104

사용권자산	47,672,644

기타비유동자산	25,860,000

자산총계	303,092,539

매입채무	22,777,047

기타유동부채	11,552,909

유동성리스부채	29,046,344

퇴직급여충당부채	53,957,208

리스부채	20,132,460

부채총계	137,465,968

총 식별가능한 순자산	165,626,571

이익잉여금(당기순손실 및 전기미처분이익잉여금)	(534,373,429)