제이투케이바이오 사업보고서 (2024.12)
5. 위험관리 및 파생거래

1. 위험관리 (1) 자본위험관리연결회사는 부채와 자본 잔액의 최적화를 통하여 주주이익을 극대화시키는 동시에 계속기업으로서 지속될 수 있도록 자본을 관리하고 있습니다. 연결회사의 전반적인 전략은 전기와 변동이 없습니다.연결회사는 자본관리지표로 부채비율과 순차입금비율을 이용하고 있습니다. 부채비율은 총부채를 총자본으로 나누어 산출하며, 순차입금비율은 순차입금을 자본으로 나누어 산출하고 있습니다.보고기간 종료일 현재 부채비율과 순차입금비율은 다음과 같습니다.

(단위 : 원)

구 분	당기말	전기말

총부채(A)	4,622,898,012	4,203,754,128

총자본(B)	31,343,522,014	17,811,486,522

현금및현금성자산(C)	6,957,351,465	3,919,310,541

차입금 등(D)	1,265,814,789	1,000,000,000

부채비율(A / B)	14.75%	23.60%

순차입금비율 (D-C / B)(*1)	-	-

(*1) 순차입금이 음수이므로 순차입금비율을 산정하지 아니하였습니다

(2) 금융위험관리연결회사는 금융상품과 관련하여 시장위험(외환위험, 이자율위험, 가격위험), 신용위험, 유동성위험과 같은 다양한 금융위험에 노출되어 있습니다. 연결회사의 위험관리는 재무적성과에 영향을 미치는 잠재적 위험을 식별하여 연결회사가 허용가능한 수준으로 감소,제거 및 회피하는 것을 그 목적으로 하고 있습니다.

1) 외환위험연결회사의 기능통화인 원화 외의 통화로 이루어지는 거래가 발생하고 있으며, 이로 인해 환위험에 노출되어 있습니다. 환포지션이 발생되는 주요 통화는 USD이며 보고기간 종료일 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산 및 부채의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당기말	전기말

화폐성외화자산(USD)

현금	4,520,250	-

보통예금	165,937,641	90,339,322

외상매출금	24,615,738	70,721,011

합 계	195,073,629	161,060,333

연결회사는 내부적으로 외화 대비 원화 환율 변동에 대한 환위험을 정기적으로 측정하고 있습니다. 보고기간 종료일 현재 다른 변수가 모두 동일하다고 가정할 경우, 각 외화에 대한 기능통화의 환율 5% 변동시 세전순손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당기말	전기말

5% 상승시	5% 하락시	5% 상승시	5% 하락시

법인세차감전순손익	9,753,681	(9,753,681)	8,053,017	(8,053,017)

2) 가격위험

연결회사는 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산과 당기손익-공정가치 측정 금융자산으로 분류되는 보유 지분증권과 수익증권 등의 가격위험에 노출되어 있습니다.연결회사의 투자 금융상품이 당기손익 및 기타포괄손익에 미치는 영향은 연결재무제표 주석 11에서 설명하고 있습니다.

3) 이자율위험이자율위험은 미래에 시장이자율 변동에 따라 예금과 차입금에서 발생하는 이자비용및 이자수익이 변동될 위험으로서, 연결회사의 차입금에서 주로 발생가능한 위험입니다.

연결회사의 이자율위험관리의 목표는 이자율 변동으로 인한 불확실성과 순이자비용의 최소화를 추구함으로써 기업의 가치를 극대화하는데 있습니다.

보고기간 종료일 현재 연결회사가 보유하고 있는 변동금리 조건 차입금과 관련하여 다른 모든변수가 일정하고 이자율이 1% 변동한다고 가정할 때 세전순손익에 미치는영향은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당기말	전기말

1% 상승시	1% 하락시	1% 상승시	1% 하락시

법인세차감전순손익	-	-	(1,000,000)	1,000,000

4) 신용위험신용위험은 계약상대방이 계약상의 의무를 이행하지 않아 연결회사에 재무손실을 미칠 위험을 의미합니다. 연결회사는 거래처의 재무상태, 과거 경험 및 기타 요소들을 평가하여 신용도가 일정 수준 이상인 거래처와 거래하는 정책을 운영하고 있습니다. 금융자산의 장부금액은 신용위험에 대한 최대 노출정도를 표시하고 있습니다. 보고기간 종료일 현재 신용위험에 대한 노출정도는 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당기말	전기말

현금및현금성자산(*1)	6,952,831,215	3,910,998,554

매출채권	3,575,977,032	6,244,882,166

기타유동금융자산	6,035,141,667	400,879,201

기타비유동금융자산	687,048,204	77,119,807

합 계	17,250,998,118	10,633,879,728

(*1) 현금시재를 제외하고 있습니다.보고기간 종료일 현재 매출채권의 연령 및 각 연령별로 손상된 채권금액 내역은 주석8에서 설명하고 있습니다.5) 유동성위험유동성위험은 만기까지 모든 금융계약상의 약정사항들을 이행할 수 있도록 자금을 조달하지 못할 위험입니다. 연결회사는 유동성위험을 관리하기 위하여 단기 및 중장기 자금관리계획을 수립하고 현금유출예산과 실제현금유출액을 지속적으로 분석 검토하여 금융부채와 금융자산의 만기구조를 대응시키고 있습니다. 연결회사의 경영진은 영업활동현금흐름과 금융자산의 현금유입으로 금융부채를 상환가능하다고 판단하고 있습니다.

보고기간 종료일 현재 금융부채 잔존계약만기에 따른 만기분석은 다음과 같습니다.

① 당기 (단위 : 원)

구 분	장부금액	계약상 만기현금흐름	1년이내	1년초과~2년이내	2년 초과

매입채무 및 기타유동금융부채

외상매입금	1,425,675,994	1,425,675,994	1,425,675,994	-	-

미지급금	451,000,962	451,000,962	451,000,962	-	-

미지급비용	134,191,813	134,191,813	134,191,813	-	-

유동리스부채	240,389,250	273,888,976	273,888,976	-	-

기타비유동금융부채

비유동리스부채	581,981,357	623,876,350	-	244,459,156	379,417,194

차입금

장기차입금	400,000,000	436,900,000	10,800,000	10,800,000	415,300,000

전환사채

전환사채	865,814,789	990,000,000	-	990,000,000	-

합 계	4,099,054,165	4,335,534,095	2,295,557,745	1,245,259,156	794,717,194

② 전기 (단위 : 원)

구 분	장부금액	계약상 만기현금흐름	1년이내	1년초과~2년이내	2년 초과

매입채무 및 기타유동금융부채

외상매입금	1,479,023,403	1,479,023,403	1,479,023,403	-	-

미지급금	472,790,888	472,790,888	472,790,888	-	-

미지급비용	140,637,530	140,637,530	140,637,530	-	-

유동리스부채	118,631,817	127,783,965	127,783,965	-	-

기타비유동금융부채

비유동리스부채	126,883,181	132,158,788	-	91,412,596	40,746,192

차입금

단기차입금	100,000,000	103,868,959	103,868,959	-	-

유동성장기부채	500,000,000	511,298,083	511,298,083	-	-

장기차입금	400,000,000	447,700,000	10,800,000	10,800,000	426,100,000

합 계	3,337,966,819	3,415,261,616	2,846,202,828	102,212,596	466,846,192

상기 만기 분석은 할인하지 않은 현금흐름을 기초로 연결회사가 지급해야 하는 가장 빠른만기일에 근거하여 작성되었으며, 원금 및 이자의 현금흐름을 포함하고 있습니다.

2. 파생상품 및 풋백옵션등 거래현황

보고 기준일 현재 해당사항이 없습니다.