나노팀 분기보고서 (2023.09)
5. 위험관리 및 파생거래

가. 위험관리 정책당사의 위험관리 체계를 구축하고 감독할 책임은 이사회에 있습니다. 당사의 위험관리 정책은 당사가 직면한 위험을 식별 및 분석하고, 적절한 위험 한계치 및 통제를 설정하고, 위험이 한계치를 넘지 않도록 하기 위해 수립되었습니다. 위험관리 정책과 시스템은 시장 상황과 당사의 활동 변경을 반영하기 위해 정기적으로 검토되고 있습니다. 당사는 훈련 및 관리 기준, 절차를 통해 종업원들이 자신의 역할과 의무를 이해할 수 있는 엄격하고 구조적인 통제 환경을 구축하는 것을 목표로 하고 있습니다.

나. 금융위험(1) 신용위험

신용위험이란 고객이나 거래 상대방이 금융상품에 대한 계약상의 의무를 이행하지 않아 당사가 재무손실을 입을 위험을 의미합니다. 주로 거래처에 대한 매출채권 및 기타채권에서 발생합니다. 당사의 신용위험에 대한 노출은 주로 매출 거래처별 특성의 영향을 받습니다. 고객이 영위하고 있는 산업 및 고객이 위치한 국가의 파산 위험 등은 신용위험에 큰 영향을 주지 않습니다. 당사는 매출채권과 계약자산에 대해 전체 기간 기대신용손실을 손실충당금으로 인식하는 간편법을 적용합니다. 기대신용손실을 측정하기 위해 매출채권은 신용위험 특성과 연체일을 기준으로 구분하였습니다.금융자산의 장부금액은 신용위험에 대한 최대 노출 정도를 나타냅니다. 당분기말과 전기말 현재 당사의 신용위험에 대한 최대 노출 정도는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

현금및현금성자산	7,206,704	1,859,912

매출채권및기타채권	9,222,480	11,055,364

단기금융상품	7,000,000	-

장기금융상품	290,000	200,000

당기손익-공정가치측정금융자산	2,763,260	16,686

합 계	26,482,444	13,131,962

당사는 ㈜신한은행 등의 금융기관에 예금 등을 예치하고 있으며, 신용등급이 우수한 금융기관과 거래하고 있으므로 금융기관으로부터의 신용위험은 제한적입니다.

(2) 유동성위험

유동성위험이란 당사가 금융부채에 관련된 의무를 충족하는 데 어려움을 겪게 될 위험을 의미합니다. 당사의 유동성 관리 방법은 재무적으로 어려운 상황에서도 받아들일 수 없는 손실이 발생할 위험 없이 만기일에 부채를 상환할 수 있는 충분한 유동성을 유지하도록 하는 것입니다.

당사의 영업활동 및 차입금 또는 자금조달로부터의 현금흐름은 당사가 투자지출 등에 필요한 현금소요량을 충족합니다. 또한, 당사가 자금을 영업활동을 통해서 창출하지 못하는 상황에 처하는 경우에는 외부차입 및 사채발행 등을 통한 자금조달을 할 수 있습니다.

당사의 금융부채를 당분기말로부터 계약 만기일까지의 잔여기간에 따라 만기별로 구분한 내역은 다음과 같습니다.

① 당분기말

(단위: 천원)

구 분	장부금액	계약상 원금 및 이자

1년 미만	1~2년	2~5년	5년 초과	합계

매입채무및기타채무	4,893,926	4,743,592	150,334	-	-	4,893,926

차입금	10,700,000	508,582	1,244,987	4,694,420	6,384,106	12,832,095

리스부채	809,113	347,201	248,201	260,284	-	855,686

합 계	16,403,039	5,599,375	1,643,523	4,954,704	6,384,106	18,581,707

② 전기말

(단위: 천원)

구 분	장부금액	계약상 원금 및 이자

1년 미만	1~2년	2~5년	5년 초과	합계

매입채무및기타채무	6,871,879	6,672,159	199,720	-	-	6,871,879

차입금	19,292,925	5,591,828	1,975,648	5,514,726	8,848,586	21,930,789

리스부채	731,784	291,110	193,610	284,913	-	769,634

합 계	26,896,588	12,555,098	2,368,978	5,799,640	8,848,586	29,572,301

당사는 이 현금흐름이 유의적으로 더 이른 기간에 발생하거나, 유의적으로 다른 금액일 것으로 기대하지 않습니다.

(3) 시장위험

시장위험이란 환율, 이자율 등 시장가격의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험을 의미합니다. 시장가격 관리의 목적은 수익은 최적화하는 반면 수용가능한 한계 이내로 시장위험 노출을 관리 및 통제하는 것입니다.

당사의 기능통화인 원화 외의 통화로 표시되는 판매, 구매 및 차입에 대해 환위험에 노출되어 있습니다. 이러한 거래들이 표시되는 주된 통화는 USD 및 EUR입니다. 당사는 해당 통화에 대해 환위험을 회피하기 위해 지속적인 모니터링을 수행하고 있습니다.

1) 환위험① 환위험에 대한 노출

보고기간종료일 현재 당사의 환위험에 대한 노출정도는 다음과 같습니다.

(원화단위: 천원, 외화단위: EUR, USD)

계정과목	환종	당분기말	전기말

외 화	원화환산액	외 화	원화환산액

[외화자산]

현금및현금성자산	USD	156,950	211,067	68,739	87,113

EUR	51,367	73,030	37,039	50,048

매출채권	USD	75,899	102,069	43,461	55,664

EUR	7,383	10,498	-	-

합 계	USD	232,849	313,136	112,200	142,777

EUR	58,750	83,528	37,039	50,048

② 민감도분석당분기말과 전기말 중 각 외화에 대한 기능통화의 환율이 10% 변동시 환율변동이 법인세비용차감전순이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

10% 상승시	10% 하락시	10% 상승시	10% 하락시

USD	31,314	(31,314)	14,219	(14,219)

EUR	8,353	(8,353)	5,005	(5,005)

2) 가격위험

당사는 재무상태표상 당기손익-공정가치측정금융자산으로 분류되는 당사 보유 수익증권의 가격위험에 노출돼 있습니다. 당기손익-공정가치 측정 금융자산의 손익은 당기손익에 영향을 미칩니다.

3) 이자율위험

당사의 이자율위험은 미래 시장이자율 변동에 따라 예금 또는 차입금 등에서 발생하는 이자수익 및 이자비용이 변동될 위험으로서 이는 주로 변동금리부 조건의 예금과 차입금에서 발생합니다. 당사의 이자율위험관리의 목표는 이자율변동으로 인한 불확실성과 금융원가의 최소화입니다.

이를 위해 당사는 내부 유보자금을 활용한 외부차입의 최소화 및 고금리 조건/단기 차입금 비중 축소, 정기적인 국내외 금리동향 모니터링 실시 및 대응방안 수립 등을 통해 선제적으로 이자율위험을 관리하고 있습니다.

보고기간종료일 현재 이자율변동위험에 노출된 변동금리부 금융자산 및 금융부채는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

금융자산	17,259,964	216,686

금융부채	(10,700,000)	(19,292,925)

차감 계	6,559,964	(19,076,240)

한편, 당분기말 및 전기말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 변동금리부 금융자산 및 금융부채에 대한 이자율이 100bp 변동할 경우, 동 이자율변동이 법인세비용차감전순이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

100bp 상승	100bp 하락	100bp 상승	100bp 하락

법인세비용차감전순이익	65,600	(65,600)	(190,762)	190,762

다. 자본위험

당사의 자본 관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본 비용을 절감하기 위해 최적의 자본 구조를 유지하는 것입니다.

자본 구조를 유지 또는 조정하기 위해 당사는 주주에게 지급되는 배당을 조정하고, 부채 감소를 위한 신주 발행 및 자산 매각 등을 실시하고 있습니다.

당사는 산업내 다른 기업과 일관되게 부채비율에 기초하여 자본을 관리하고 있습니다. 부채비율은 부채총계를 자본총계로 나누어 산출하고 있습니다.

보고기간종료일 현재 당사의 부채비율은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

부채총계(A)	18,909,662	28,824,494

자본총계(B)	48,240,162	18,185,060

부채비율(A/B)	39.20%	158.51%

라. 파생상품 등 거래 현황당사는 본 보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.