신한서부티엔디리츠 사업보고서 (2025.12)
5. 재무제표 주석

## 1. 일반사항

주식회사 신한서부티엔디위탁관리부동산투자회사(이하 '당사')는 부동산투자회사법에 의해 설립된 위탁관리부동산투자회사로서 2020년 1월 2일 설립되었으며, 2020년5월 13일 대한민국 국토교통부의 영업인가를 취득하였습니다. 당사의 주요 사업목적은 부동산의 취득ㆍ관리ㆍ개량 및 처분, 부동산의 개발, 부동산의 임대, 증권의 매매 등의 방법으로 자산을 투자ㆍ운용하여 얻은 수익을 주주에게 배당하는 것입니다. 당사의 본점 소재지는 서울특별시 중구 세종대로 136, 서울파이낸스센터 4층이며, 2021년 12월 10일자로 한국거래소 유가증권시장에 상장하였습니다.당기말 현재 당사의 주주현황은 다음과 같습니다.
당사의 사업연도는 6개월 단위이며 매년 1월 1일에 개시하여 6월 30일에 종료하고, 7월 1일에 개시하여 12월 31일에 종료합니다. 다만, 최초 사업연도는 당사의 설립등기일부터 2020년 12월 31일까지로 하며, 최종 사업연도는 당사의 해산일에 종료합니다.

## 2. 중요한 회계정책

다음은 재무제표 작성에 적용된 중요한 회계정책입니다. 이러한 정책은 별도의 언급이 없다면, 표시된 회계기간에 계속적으로 적용됩니다.
2.1 재무제표 작성 기준당사의 재무제표는 한국채택국제회계기준(이하 기업회계기준)에 따라 작성됐습니다.한국채택국제회계기준은 국제회계기준위원회("IASB")가 발표한 기준서와 해석서 중대한민국이 채택한 내용을 의미합니다.재무제표는 다음을 제외하고는 역사적 원가에 기초하여 작성하였습니다.ㆍ특정 금융부채(파생상품 포함)한국채택국제회계기준은 재무제표 작성 시 중요한 회계추정의 사용을 허용하고 있으며, 회계정책을 적용함에 있어 경영진의 판단을 요구하고 있습니다. 보다 복잡하고 높은 수준의 판단이 필요한 부분이나 중요한 가정 및 추정이 필요한 부분은 주석 3에서 설명하고 있습니다. 2.2 회계정책과 공시의 변경 2.2.1 당사가 채택한 제ㆍ개정 기준서 및 해석서 당사가 2025년 7월 1일로 개시하는 회계기간부터 신규로 적용한 제 ·개정 기준서 및 해석서는 없습니다.
2.2.2 당사가 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서 제정 또는 공표되었으나 시행일이 도래하지 않아 적용하지 아니한 제ㆍ개정 기준서 및 해석서는 다음과 같습니다.(1) 기업회계기준서 제1109호 '금융상품', 제1107호 '금융상품: 공시' 개정실무에서 제기된 의문에 대응하고 새로운 요구사항을 포함하기 위해 기업회계기준서제1109호 '금융상품'과 제1107호 '금융상품: 공시'가 개정되었습니다. 동 개정사항은 2026 년 1 월 1 일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기적용이 허용됩니다. 주요 개정내용은 다음과 같습니다 . 당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다. ㆍ특정 기준을 충족하는 경우, 결제일 전에 전자지급시스템을 통해 금융부채가 결제된 것으로(제거된 것으로) 간주할 수 있도록 허용ㆍ금융자산이 원리금 지급만으로 구성되어 있는지의 기준을 충족하는지 평가하기 위한 추가 지침을 명확히 하고 추가함ㆍ계약상 현금흐름의 시기나 금액을 변경시키는 계약조건이 기업에 미치는 영향과 기업이 노출되는 정도를 금융상품의 각 종류별로 공시ㆍFVOCI 지정 지분상품에 대한 추가 공시(2) 한국채택국제회계기준 연차개선 Volume 11한국채택국제회계기준 연차개선 Volume 11은 2026년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기적용이 허용됩니다. 당사는 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.ㆍ기업회계기준서 제1101호 '한국채택국제회계기준의 최초채택': K-IFRS 최초 채택시 위험회피회계 적용ㆍ기업회계기준서 제1107호 '금융상품:공시': 제거 손익, 실무적용지침ㆍ기업회계기준서 제1109호 '금융상품': 리스부채의 제거 회계처리와 거래가격의 정의ㆍ기업회계기준서 제1110호 '연결재무제표': 사실상의 대리인 결정ㆍ기업회계기준서 제1007호 '현금흐름표': 원가법(3) 기업회계기준서 제1109호 '금융상품', 제1107호'금융상품: 공시' 개정 - 자연에 의존하는 전력과 관련된 계약전력 생산의 원천이 통제할 수 없는 자연 조건(예: 날씨)에 의존하기 때문에 기업이 기초 전력량의 변동성에 노출되는 계약으로 자연에 의존하는 전력과 관련된 계약을 정의하고, '자연에 의존하는 전력을 매입 또는 매도하는 계약'이 자가 사용 예외의 평가 대상임을 명확히 하였습니다. 또한, 자연에 의존하는 '예상 전력거래의'변동 가능 명목수량'을 '위험회피대상항목'으로 지정할 수 있게 하는 등 위험회피회계 요건을 변경하고, 관련 공시를 추가하였습니다. 동 개정사항은 2026 년 1 월 1 일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기적용이 허용됩니다. 해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다. (4) 기업회계기준서 제1118호 '재무제표 표시와 공시' 제정 기업회계기준서 제1118호 '재무제표 표시와 공시'는 제1001호 '재무제표 표시'를 대체하며, 유사 기업 간 재무성과의 비교가능성을 높이고 이용자에게 더욱 목적적합한 정보를 제공하기 위한 새로운 요구사항을 포함합니다. 재무제표 항목의 인식이나 측정에는 영향을 미치지 않지만, 손익계산서와'경영진이 정의한 성과측정치'의 공시를 포함해 표시와 공시에 미치는 영향은 광범위할 것으로 예상합니다. 기준서는 2027년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기도입이 가능합니다. 기준서의 소급 작성 요구에 따라, 2026년 12월 31일로 종료되는 회계연도의비교정보는 기업회계기준서 제1118호에 따라 재작성됩니다. 경영진은 현재 새로운 기준서의 적용이 당사의 재무제표에 미치는 영향을 검토 중에 있으며, 기준서의 채택이 연결회사의 순손익에 미치는 영향은 없으나 손익계산서의수익과 비용을 새로운 범주로 분류하게 되어 영업손익의 계산 및 보고 방식에 영향을미칠 것으로 예상합니다. 2.3 종속기업당사의 재무제표는 기업회계기준서 제1027호 '별도재무제표'에 따른 별도재무제표입니다. 종속기업투자는 직접적인 지분투자에 근거하여 원가로 측정하고 있습니다. 또한, 종속기업으로부터 수취하는 배당금은 배당에 대한 권리가 확정되는 시점에 당기손익으로 인식하고 있습니다. 2.4 금융자산(1) 분류당사는 다음의 측정 범주로 금융자산을 분류합니다.
- 당기손익-공정가치 측정 금융자산
- 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산
- 상각후원가 측정 금융자산
금융자산은 금융자산의 관리를 위한 사업모형과 금융자산의 계약상 현금흐름 특성에근거하여 분류합니다.
공정가치로 측정하는 금융자산의 손익은 당기손익 또는 기타포괄손익으로 인식합니다. 채무상품에 대한 투자는 해당 자산을 보유하는 사업모형에 따라 그 평가손익을 당기손익 또는 기타포괄손익으로 인식합니다. 당사는 금융자산을 관리하는 사업모형을 변경하는 경우에만 채무상품을 재분류합니다.
단기매매항목이 아닌 지분상품에 대한 투자는 최초 인식시점에 후속적인 공정가치 변동을 기타포괄손익으로 표시할 것을 지정하는 취소불가능한 선택을 할 수 있습니다. 지정되지 않은 지분상품에 대한 투자의 공정가치 변동은 당기손익으로 인식합니다.
(2) 측정당사는 최초 인식시점에 금융자산을 공정가치로 측정하며, 당기손익-공정가치 측정 금융자산이 아닌 경우에 해당 금융자산의 취득과 직접 관련되는 거래원가는 공정가치에 가산합니다. 당기손익-공정가치 측정 금융자산의 거래원가는 당기손익으로 비용처리합니다.
내재파생상품을 포함하는 복합계약은 계약상 현금흐름이 원금과 이자로만 구성되어 있는지를 결정할 때 해당 복합계약 전체를 고려합니다.
① 채무상품금융자산의 후속적인 측정은 금융자산의 계약상 현금흐름 특성과 그 금융자산을 관리하는 사업모형에 근거합니다. 당사는 채무상품을 다음의 세 범주로 분류합니다.
(가) 상각후원가 측정 금융자산계약상 현금흐름을 수취하기 위해 보유하는 것이 목적인 사업모형 하에서 금융자산을 보유하고, 계약상 현금흐름이 원리금만으로 구성되어 있는 자산은 상각후원가로측정합니다. 상각후원가로 측정하는 금융자산으로서 위험회피관계의 적용 대상이 아닌 금융자산의 손익은 해당 금융자산을 제거하거나 손상할 때 당기손익으로 인식합니다. 유효이자율법에 따라 인식하는 금융자산의 이자수익은 '금융수익'에 포함됩니다.
(나) 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산계약상 현금흐름의 수취와 금융자산의 매도 둘 다를 통해 목적을 이루는 사업모형 하에서 금융자산을 보유하고, 계약상 현금흐름이 원리금만으로 구성되어 있는 금융자산은 기타포괄손익-공정가치로 측정합니다. 손상차손(환입)과 이자수익 및 외환손익을 제외하고는, 공정가치로 측정하는 금융자산의 평가손익은 기타포괄손익으로 인식합니다. 금융자산을 제거할 때에는 인식한 기타포괄손익누계액을 자본에서 당기손익으로 재분류합니다. 유효이자율법에 따라 인식하는 금융자산의 이자수익은 '금융수익'에 포함됩니다. 외환손익은 '기타수익' 또는 '기타비용'으로 표시하고 손상차손은 '기타비용'으로 표시합니다.
(다) 당기손익-공정가치 측정 금융자산
상각후원가 측정이나 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산이 아닌 채무상품은 당기손익-공정가치로 측정됩니다. 위험회피관계가 적용되지 않는 당기손익-공정가치측정 채무상품의 손익은 당기손익으로 인식하고 발생한 기간에 포괄손익계산서에 '금융수익' 또는 '금융비용'으로 표시합니다.
② 지분상품당사는 모든 지분상품에 대한 투자를 후속적으로 공정가치로 측정합니다. 공정가치 변동을 기타포괄손익으로 표시할 것을 선택한 장기적 투자목적 또는 전략적 투자목적의 지분상품에 대해 기타포괄손익으로 인식한 금액은 해당 지분상품을 제거할 때에도 당기손익으로 재분류하지 않습니다. 이러한 지분상품에 대한 배당수익은 당사가 배당을 받을 권리가 확정된 때 '금융수익'으로 당기손익으로 인식합니다.
당기손익-공정가치로 측정하는 금융자산의 공정가치 변동은 포괄손익계산서에 '금융수익' 또는 '금융비용'으로 표시합니다. 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 지분상품에 대한 손상차손(환입)은 별도로 구분하여 인식하지 않습니다.
(3) 손상당사는 미래전망정보에 근거하여 상각후원가로 측정하거나 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품에 대한 기대신용손실을 평가합니다. 손상 방식은 신용위험의 유의적인 증가 여부에 따라 결정됩니다. 단, 매출채권 및 리스채권에 대해 당사는 채권의 최초 인식시점부터 전체기간 기대신용손실을 인식하는 간편법을 적용합니다.
(4) 인식과 제거금융자산의 정형화 된 매입 또는 매도는 매매일에 인식하거나 제거합니다. 금융자산은 현금흐름에 대한 계약상 권리가 소멸하거나 금융자산을 양도하고 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전한 경우에 제거됩니다.
당사가 금융자산을 양도한 경우라도 채무자의 채무불이행 시의 소구권 등으로 양도한 금융자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분을 당사가 보유하는 경우에는 이를 제거하지 않고 그 양도자산 전체를 계속하여 인식하되, 수취한 대가를 금융부채로 인식합니다. 해당 금융부채는 재무상태표에 '차입금'으로 분류하고 있습니다.
(5) 금융상품의 상계금융자산과 부채는 인식한 자산과 부채에 대해 법적으로 집행가능한 상계권리를 현재 보유하고 있고, 순액으로 결제하거나 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도를 가지고 있을 때 상계하여 재무상태표에 순액으로 표시합니다. 법적으로 집행가능한 상계권리는 미래사건에 좌우되지 않으며, 정상적인 사업과정의 경우와 채무불이행의 경우 및 지급불능이나 파산의 경우에도 집행가능한 것을 의미합니다. 2.5 파생상품파생상품은 파생상품 계약 체결 시점에 공정가치로 최초 인식되며 이후 공정가치로 재측정됩니다. 위험회피회계의 적용 요건을 충족하지 않는 파생상품은 매매목적으로 분류되고 파생상품의 공정가치변동은 거래의 성격에 따라 '금융수익' 또는 '금융비용'으로 포괄손익계산서에 인식됩니다. 2.6 매출채권 매출채권은 유의적인 금융요소를 포함하지 않는 경우에는 무조건적인 대가의 금액으로, 유의적인 금융요소를 포함하는 경우에는 공정가치로 최초 인식합니다. 매출채권은 후속적으로 유효이자율법을 적용한 상각후원가에 손실충당금을 차감하여 측정됩니다. 2.7 투자부동산 임대수익이나 투자차익을 목적으로 보유하고 있는 부동산은 투자부동산으로 분류됩니다. 투자부동산은 최초 인식시점에 원가로 측정되며, 최초 인식 후에는 원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 금액으로 표시됩니다. 투자부동산 중 토지를 제외한 투자부동산은 추정 경제적 내용연수 동안 정액법으로 상각됩니다. 2.8 비금융자산의 손상 영업권이나 내용연수가 비한정인 무형자산에 대하여는 매년, 상각대상 자산에 대하여는 자산손상을 시사하는 징후가 있을 때 손상검사를 수행하고 있습니다. 손상차손은 회수가능액(사용가치 또는 처분부대원가를 차감한 공정가치 중 높은 금액)을 초과하는 장부금액만큼 인식되고 영업권 이외의 비금융자산에 대한 손상차손은 매 보고기간말에 환입가능성이 검토됩니다. 2.9 기타채무기타채무는 당사가 보고기간말 전에 재화나 용역을 제공받았으나 지급되지 않은 부채입니다. 해당 채무는 무담보이며, 인식 후에 통상 30일 이내에 지급됩니다. 기타채무는 보고기간 후 12개월 후에 지급기일이 도래하는 것이 아니라면 재무상태표에서 유동부채로 표시합니다. 해당 채무는 최초에 공정가치로 인식하고 이후 유효이자율법을 사용한 상각후원가로 측정합니다. 2.10 금융부채(1) 분류 및 측정당사의 당기손익-공정가치 측정 금융부채는 단기매매목적의 금융상품입니다. 주로 단기간 내에 재매입할 목적으로 부담하는 금융부채는 단기매매금융부채로 분류됩니다. 또한, 위험회피회계의 수단으로 지정되지 않은 파생상품이나 금융상품으로부터 분리된 내재파생상품도 단기매매금융부채로 분류됩니다.당기손익-공정가치 측정 금융부채, 금융보증계약, 금융자산의 양도가 제거조건을 충족하지 못하는 경우에 발생하는 금융부채를 제외한 모든 비파생금융부채는 상각후원가로 측정하는 금융부채로 분류되고 있으며, 재무상태표상 '기타채무', '차입금' 등으로 표시됩니다.차입금은 공정가치에서 발생한 거래원가를 차감한 금액으로 최초 인식하고 이후 상각후원가로 측정합니다. 받은 대가(거래원가 차감 후)와 상환금액의 차이는 유효이자율법을 사용하여 기간에 걸쳐 당기손익으로 인식합니다. 차입한도를 제공받기 위해 지급한 수수료는 차입한도의 일부나 전부로써 차입을 실행할 가능성이 높은(probable) 범위까지는 차입금의 거래원가로 인식합니다. 이 경우 수수료는 차입을 실행할 때까지 이연합니다. 차입한도약정의 일부나 전부로써 차입을 실행할 가능성이 높다는 증거가 없는 범위의 관련 수수료는 유동성을 제공하는 서비스에 대한 선급금으로서 자산으로 인식 후 관련된 차입한도기간에 걸쳐 상각합니다.보고기간 후 12개월 이상 부채의 결제를 연기할 수 있는 무조건의 권리를 가지고 있지 않다면 차입금은 유동부채로 분류합니다.당사가 보고기간말 또는 보고기간말 이전에 약정사항을 준수하도록 요구받는다면, 이러한 약정사항은 부채의 유동ㆍ비유동 분류에 고려합니다. 보고기간 후에만 약정사항을 준수하도록 요구받는다면, 이러한 약정사항은 기말 유동성 분류에 영향을 미치지 않습니다.(2) 제거금융부채는 계약상 의무가 이행, 취소 또는 만료되어 소멸되거나 기존 금융부채의 조건이 실질적으로 변경된 경우에 재무상태표에서 제거됩니다. 소멸하거나 제3자에게 양도한 금융부채의 장부금액과 지급한 대가(양도한 비현금자산이나 부담한 부채를 포함)의 차액은 당기손익으로 인식합니다.
2.11 복합금융상품당사가 발행한 복합금융상품은 보유자의 선택에 의해 지분상품으로 전환될 수 있는 전환사채입니다.동 복합금융상품의 부채요소는 최초에 동일한 조건의 전환권이 없는 금융부채의 공정가치로 인식하고, 이후 전환일 또는 만기일까지 상각후원가로 측정합니다. 자본요소는 복합금융상품 전체의 공정가치와 부채요소의 공정가치의 차이로 최초 인식되며, 후속적으로 재측정되지 아니합니다. 복합금융상품의 발행과 직접적으로 관련된 거래원가는 부채요소와 자본요소의 최초 인식 금액에 비례하여 배분됩니다. 2.12 충당부채과거사건의 결과로 현재의 법적의무나 의제의무가 존재하고, 그 의무를 이행하기 위한 자원의 유출가능성이 높으며, 당해 금액의 신뢰성 있는 추정이 가능한 경우 충당부채를 인식하고 있습니다. 충당부채는 의무를 이행하기 위하여 예상되는 지출액의 현재가치로 측정되며, 시간경과로 인한 충당부채 증가는 이자비용으로 인식됩니다.
2.13 당기법인세 및 이연법인세법인세비용은 당기법인세와 이연법인세로 구성됩니다. 법인세는 기타포괄손익이나 자본에 직접 인식된 항목과 관련된 금액은 해당 항목에서 직접 인식하며, 이를 제외하고는 당기손익으로 인식됩니다.당기법인세비용은 보고기간말 현재 제정되었거나 실질적으로 제정된 세법에 근거하여 측정합니다. 경영진은 적용 가능한 세법 규정이 해석에 따라 달라질 수 있는 상황에 대하여 당사가 세무신고 시 적용한 세무정책에 대하여 주기적으로 평가하고 있으며, 세무당국이 불확실한 법인세 처리를 수용할 가능성이 높은지 고려합니다. 당사는법인세 측정 시 가장 가능성이 높은 금액 또는 기댓값 중 불확실성의 해소를 더 잘 예측할 것으로 예상되는 방법을 사용하여 불확실성의 영향을 반영합니다.이연법인세는 자산과 부채의 장부금액과 세무기준액의 차이로 발생하는 일시적 차이에 대하여 장부금액을 회수하거나 결제할 때의 예상 법인세효과로 인식됩니다. 다만,사업결합 이외의 거래에서 자산ㆍ부채를 최초로 인식할 때 발생하는 이연법인세자산과 부채는 그 거래가 회계이익이나 과세소득에 영향을 미치지 않고 거래 당시 동일한금액으로 가산할 일시적 차이와 차감할 일시적 차이가 생기지 않는다면 인식되지 않습니다.이연법인세자산은 차감할 일시적 차이가 사용될 수 있는 미래 과세소득의 발생가능성이 높은 경우에 인식됩니다.종속기업, 관계기업 및 공동기업 투자지분과 관련된 가산할 일시적 차이에 대해 소멸시점을 통제할 수 있고 예측가능한 미래에 일시적 차이가 소멸하지 않을 가능성이 높은 경우를 제외하고 이연법인세부채를 인식하고 있습니다. 또한 이러한 자산으로부터 발생하는 차감할 일시적 차이에 대하여 일시적 차이가 예측가능한 미래에 소멸할 가능성이 높고 일시적 차이가 사용될 수 있는 과세소득이 발생할 가능성이 높은 경우에만 이연법인세자산을 인식하고 있습니다.
이연법인세자산과 부채는 법적으로 당기법인세자산과 당기법인세부채를 상계할 수 있는 권리를 당사가 보유하고 있고, 이연법인세자산과 부채가 동일한 과세당국에 의해서 부과되는 법인세와 관련된 경우에 상계합니다. 당기법인세자산과 부채는 법적으로 상계할 수 있는 권리를 당사가 보유하고 있고, 순액으로 결제할 의도가 있거나 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제하려는 의도가 있는 경우에 상계합니다.한편, 당사는 법인세법 제51조의 2 유동화전문회사 등에 대한 소득공제 규정에 근거하여 배당가능이익의 100분의 90 이상을 배당할 경우 동 금액에 대해 당해 사업연도소득금액 계산시 소득공제를 받을 수 있는 바, 당기의 소득금액 계산시 배당소득공제를 반영하여 법인세비용을 산출하고 있습니다. 2.14 부동산투자회사법상의 특칙적용 : 이익준비금적립의무 배제 및 초과배당 당사는 부동산투자회사법 제28조 제1항에 의하여 이익처분시 이익준비금의 법정적립을 규정한 상법 제458조가 배제되어 이익준비금을 적립하지 아니합니다. 또한, 동 법 제28조 제3항에 의하여 상법 제462조가 배제되어 당해연도의 감가상각비 범위 안에서 이익을 초과하는 배당이 가능합니다. 2.15 리스 당사가 리스제공자인 경우 운용리스에서 생기는 리스수익은 리스기간에 걸쳐 정액기준으로 인식합니다. 운용리스 체결 과정에서 부담하는 리스개설직접원가를 기초자산의 장부금액에 더하고 리스료 수익과 같은 기준으로 리스기간에 걸쳐 비용으로 인식합니다. 각 리스된 자산은 재무상태표에서 그 특성에 기초하여 표시하였습니다. 2.16 수익인식 (1) 임대료수익투자부동산의 운용리스 제공으로부터 발생하는 리스료 수익을 리스기간에 걸쳐 정액기준으로 인식하고 있습니다.(2) 배당금수익투자로부터 발생하는 배당금수익은 배당금을 받을 권리가 확정되는 시점에 인식하고있습니다.(3) 이자수익이자수익은 시간의 경과에 따라 유효이자율법으로 인식하고 있습니다. 유효이자율은 금융자산의 예상만기에 걸쳐 수취할 미래현금의 현재가치를 순장부금액과 일치시키는 이자율입니다. 2.17 재무제표 승인 당사의 재무제표는 2026년 3월 4일자로 이사회에서 승인되었으며, 정기 주주총회에서 수정 승인될 수 있습니다.

## 3. 중요한 회계추정 및 가정

재무제표 작성에는 미래에 대한 가정 및 추정이 요구되며 경영진은 당사의 회계정책을 적용하기 위해 판단이 요구됩니다. 추정 및 가정은 지속적으로 평가되며, 과거 경험과 현재의 상황에 비추어 합리적으로 예측가능한 미래의 사건을 고려하여 이루어집니다. 회계추정의 결과가 실제 결과와 동일한 경우는 드물 것이므로 중요한 조정을유발할 수 있는 유의적인 위험을 내포하고 있습니다. 다음 회계연도에 자산 및 부채 장부금액의 조정에 영향을 미칠 수 있는 경영진 판단과 유의적 위험에 대한 추정 및 가정은 다음과 같습니다. 일부 항목에 대한 유의적인 판단 및 추정에 대한 추가적인 정보는 개별 주석에 포함되어 있습니다. (1) 금융상품의 공정가치활성시장에서 거래되지 않는 금융상품의 공정가치는 원칙적으로 평가기법을 사용하여 결정됩니다. 당사는 보고기간말 현재 중요한 시장 상황에 기초하여 다양한 평가기법의 선택 및 가정에 대한 판단을 하고 있습니다.

## 4. 금융위험관리

금융상품에서 발생하는 위험의 성격과 정도에 대한 공시

금융상품에서 발생하는 위험의 성격과 정도에 대한 공시

위험	위험 합계

시장위험	신용위험	유동성위험

이자율위험

위험관리의 목적, 정책 및 절차에 대한 기술	당사의 이자율 위험관리의 목표는 이자율 변동으로 인한 불확실성과 순이자비용의 최소화를 추구함으로써 기업의 가치를 극대화하는데 있습니다.당사는 이자율위험을 관리하기 위하여 고정금리부 차입금과 변동금리부 차입금의 적절한 균형을 유지하고 있습니다.	당사는 신용위험을 관리합니다. 기업 고객의 외부 신용등급을 확인할 수 있는 경우 동 정보를 사용하고 그 외의 경우에는 내부적으로 고객의 재무상태와 과거 경험 등을 근거로 신용등급을 평가합니다. 고객별 한도는 내부 및 외부 신용등급에 따라 이사회가 정한 한도를 적용합니다. 경영진은 이러한 고객별 한도의 준수 여부를 정기적으로 검토합니다.채무상품들에 대해서는 신용등급을 모니터링하여 신용위험의 하락을 평가하고 있습니다.	당사는 특유의 유동성 전략 및 계획을 통하여 자금부족에 따른 위험을 관리하고 있으며, 미사용 차입금 한도를 적정수준으로 유지하고, 영업 자금 수요를 충족시키기 위해 차입금 한도나 약정을 위반하는 일이 없도록 유동성에 대한 예측을 항시 모니터링하고 있습니다.	당사는 여러 활동으로 인하여 시장위험(이자율위험 등), 신용위험 및 유동성 위험 등과 같은 다양한 금융위험에 노출되어 있습니다. 이러한 위험요소들을 관리하기 위하여 당사는 각각의 위험요인에 대해 모니터링하고 대응하는 위험관리 정책 및 프로그램을 운용하고 있습니다.위험관리는 이사회에서 승인한 정책에 따라 재무부서의 주관으로 이루어지고 있습니다. 재무부서는 영업부서들과의 긴밀한 협조 하에 금융위험을 식별하고 평가하고 관리합니다. 이사회는 전반적인 위험관리에 대한 원칙과 외환위험, 이자율 위험, 신용 위험, 파생금융상품과 비파생금융상품의 이용 및 유동성을 초과하는 투자와 같은 특정 분야에 관한 정책을 검토하고 승인합니다.

위험에 대한 노출정도에 대한 기술	이자율위험은 미래의 시장 이자율 변동에 따라 예금 또는 차입금 등에서 발생하는 이자수익 및 이자비용이 변동될 위험을 뜻하며, 이는 주로 변동금리부 조건의 예금과 차입금에서 발생하고 있습니다.당사는 이자율 변동으로 인한 투자, 차입에서 비롯한 이자수익(비용)의 변동위험 등의 이자율변동위험에 노출되어 있습니다.	당사가 보유하는 채무상품은 모두 낮은 신용위험의 상품에 해당합니다.	유동성위험은 만기까지 모든 금융계약 상의 약정사항들을 이행할 수 있도록 자금을 조달하지 못할 위험입니다.

위험의 집중에 대한 기술	당사의 신용위험은 개별 고객, 산업, 지역 등에 대한 유의적인 집중은 없습니다.

변동금리부 차입금 현황에 대한 공시

변동금리부 차입금 현황에 대한 공시
당기 (단위 : 원)

차입금명칭

장기 차입금

이자율 유형

변동이자율

차입금(사채 포함)	193,000,000,000

전기 (단위 : 원)

차입금명칭

장기 차입금

이자율 유형

변동이자율

차입금(사채 포함)	193,000,000,000

시장위험에 대한 공시시장위험의 각 유형별 민감도분석

보고기간 말 현재 노출된 시장위험의 각 유형별 민감도 분석
당기 (단위 : 원)

위험

시장위험

이자율위험

시장위험의 각 유형별 민감도분석 기술	당기말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 이자율의 10bp 변동 시 당사의 세후 이익 및 자본에 미치는 영향은 아래 표와 같습니다.

시장변수 상승 시 당기손익 감소	(193,000,000)

시장변수 하락 시 당기손익 증가	193,000,000

시장변수 상승 시 자본 감소	(193,000,000)

시장변수 하락 시 자본 증가	193,000,000

전기 (단위 : 원)

위험

시장위험

이자율위험

시장위험의 각 유형별 민감도분석 기술	전기말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 이자율의 10bp 변동 시 당사의 세후 이익 및 자본에 미치는 영향은 아래 표와 같습니다.

시장변수 상승 시 당기손익 감소	(193,000,000)

시장변수 하락 시 당기손익 증가	193,000,000

시장변수 상승 시 자본 감소	(193,000,000)

시장변수 하락 시 자본 증가	193,000,000

신용위험에 대한 공시

신용위험 관리실무가 기대신용손실의 인식과 측정에 어떻게 관련되는지를 설명
당사는 기대신용손실 모형이 적용되는 다음의 금융자산을 보유하고 있습니다.ㆍ용역의 제공에 따른 매출채권ㆍ상각후원가로 측정하는 기타 금융자산현금성자산도 손상 규정의 적용대상에 포함되나 식별된 기대신용손실은 유의적이지 않습니다.1) 매출채권당사는 매출채권에 대해 전체 기간 기대신용손실을 손실충당금으로 인식하는 간편법을 적용합니다.기대신용손실률은 보고기간말 기준으로부터 각 12개월 동안의 매출과 관련된 지불 정보와 관련하여 확인된 신용손실 정보를 근거로 산출하였습니다. 과거 손실정보는 고객의 채무 이행능력에 영향을 미칠 거시경제적 현재 및 미래전망정보를 반영하여 조정합니다. 매출채권의 경우, 사업 형태 및 대금 회수 구조 등의 특성으로 인해 기대신용손실률은 0% 이며, 당기와 전기 중 매출채권의 손실충당금 변동내역은 없습니다.2) 상각후원가 측정 기타 금융자산상각후원가로 측정하는 기타 금융자산에는 미수금, 보증금 등이 포함됩니다.상각후원가로 측정하는 기타 금융자산의 경우 연체 채권이 전체 채권에서 차지하는 비중이 낮으며, 사업 형태 및 대금 회수 구조 등의 특성으로 인해 기대신용손실률이 매우 낮습니다.

비파생금융부채의 만기분석에 대한 공시

비파생금융부채의 만기분석에 대한 공시
당기 (단위 : 원)

1년 이내	1년 초과 5년 이내	5년 초과	합계 구간 합계

비파생금융부채, 할인되지 않은 현금흐름	271,781,535,942	18,809,000,000	0	290,590,535,942

비파생금융부채, 할인되지 않은 현금흐름	미지급금, 미할인현금흐름	459,852,600	0	0	459,852,600

미지급비용, 미할인현금흐름	1,243,360,643	0	0	1,243,360,643

비유동성임대보증금, 미할인현금흐름	0	18,809,000,000	0	18,809,000,000

유동성장기차입금, 미할인현금흐름	200,455,933,699	0	0	200,455,933,699

장기차입금, 미할인현금흐름

유동성 전환사채, 미할인현금흐름	44,622,389,000	0	0	44,622,389,000

파생상품부채, 미할인현금흐름	25,000,000,000	0	0	25,000,000,000

파생상품부채의 미할인현금흐름에 대한 기술	파생금융상품은 행사시 유출될 수 있는 현금흐름입니다.

전기 (단위 : 원)

1년 이내	1년 초과 5년 이내	5년 초과	합계 구간 합계

비파생금융부채, 할인되지 않은 현금흐름	86,531,773,422	222,370,753,152	0	308,902,526,574

비파생금융부채, 할인되지 않은 현금흐름	미지급금, 미할인현금흐름	468,918,296	0	0	468,918,296

미지급비용, 미할인현금흐름	2,847,671,989	0	0	2,847,671,989

비유동성임대보증금, 미할인현금흐름	0	18,809,000,000	0	18,809,000,000

유동성장기차입금, 미할인현금흐름

장기차입금, 미할인현금흐름	771,735,616	203,561,753,152	0	204,333,488,768

유동성 전환사채, 미할인현금흐름	57,443,447,521	0	0	57,443,447,521

파생상품부채, 미할인현금흐름	25,000,000,000	0	0	25,000,000,000

파생상품부채의 미할인현금흐름에 대한 기술	파생금융상품은 행사시 유출될 수 있는 현금흐름입니다.

자본관리를 위한 기업의 목적, 정책 및 절차에 대한 공시

자본관리를 위한 기업의 목적, 정책 및 절차에 대한 공시
당기 (단위 : 원)

공시금액

자본관리를 위한 기업의 목적, 정책 및 절차에 대한 비계량적 정보	당사의 자본 관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 최적의 자본구조를 유지하는 것입니다. 당사는 자본관리지표로 부채비율을 이용하고 있으며, 이 비율은 총부채를 총자본으로 나누어 산출하고 있습니다.

부채	269,307,964,567

자본	271,219,327,694

부채비율	0.9930

전기 (단위 : 원)

공시금액

자본관리를 위한 기업의 목적, 정책 및 절차에 대한 비계량적 정보	당사의 자본 관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 최적의 자본구조를 유지하는 것입니다. 당사는 자본관리지표로 부채비율을 이용하고 있으며, 이 비율은 총부채를 총자본으로 나누어 산출하고 있습니다.

부채	283,069,169,958

자본	261,897,561,876

부채비율	1.0808

## 5. 금융상품 공정가치

금융자산의 공시금융자산의 공시
당기 (단위 : 원)

공시금액

현금및현금성자산	10,194,261,208

단기금융상품	8,944,589,150

유동매출채권	1,443,770,900

기타유동금융자산	211,337,919

상각후원가로 측정하는 금융자산 합계	20,793,959,177

전기 (단위 : 원)

공시금액

현금및현금성자산	8,302,118,689

단기금융상품	12,000,000,000

유동매출채권	1,365,785,300

기타유동금융자산	655,065,494

상각후원가로 측정하는 금융자산 합계	22,322,969,483

금융자산의 공정가치에 대한 공시

금융자산의 공정가치에 대한 공시
당기 (단위 : 원)

공정가치측정의 이유에 대한 공시, 자산

금융자산, 분류	상각후원가로 측정하는 금융자산, 분류	현금및현금성자산	장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치이므로 공정가치 공시 대상에서 제외하였습니다.

단기금융상품	장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치이므로 공정가치 공시 대상에서 제외하였습니다.

매출채권	장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치이므로 공정가치 공시 대상에서 제외하였습니다.

상각후원가측정기타금융자산	장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치이므로 공정가치 공시 대상에서 제외하였습니다.

전기 (단위 : 원)

공정가치측정의 이유에 대한 공시, 자산

금융자산, 분류	상각후원가로 측정하는 금융자산, 분류	현금및현금성자산	장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치이므로 공정가치 공시 대상에서 제외하였습니다.

단기금융상품	장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치이므로 공정가치 공시 대상에서 제외하였습니다.

매출채권	장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치이므로 공정가치 공시 대상에서 제외하였습니다.

상각후원가측정기타금융자산	장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치이므로 공정가치 공시 대상에서 제외하였습니다.

금융부채의 공시금융부채의 공시
당기 (단위 : 원)

공시금액

유동성장기차입금	192,418,886,862

유동성전환사채	43,848,274,280

기타유동금융부채	1,703,213,243

장기차입금	0

장기임대보증금	17,287,551,334

상각후원가로 측정하는 금융부채 합계	255,257,925,719

유동 파생상품 금융부채	1,004,850,000

전기 (단위 : 원)

공시금액

유동성장기차입금	0

유동성전환사채	54,331,016,298

기타유동금융부채	3,316,590,285

장기차입금	192,094,872,262

장기임대보증금	17,037,797,901

상각후원가로 측정하는 금융부채 합계	266,780,276,746

유동 파생상품 금융부채	2,962,900,000

금융부채의 공정가치에 대한 공시

금융부채의 공정가치에 대한 공시
당기 (단위 : 원)

금융부채, 공정가치	공정가치측정의 이유에 대한 공시, 부채

금융부채, 분류	상각후원가로 측정하는 금융부채, 분류	사채	장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치이므로 공정가치 공시 대상에서 제외하였습니다.

기타금융부채	장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치이므로 공정가치 공시 대상에서 제외하였습니다.

장기 차입금	193,000,000,000

임대보증금	장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치이므로 공정가치 공시 대상에서 제외하였습니다.

공정가치로 측정하는 금융부채	파생상품 금융부채	1,004,850,000

전기 (단위 : 원)

금융부채, 공정가치	공정가치측정의 이유에 대한 공시, 부채

금융부채, 분류	상각후원가로 측정하는 금융부채, 분류	사채	장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치이므로 공정가치 공시 대상에서 제외하였습니다.

기타금융부채	장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치이므로 공정가치 공시 대상에서 제외하였습니다.

장기 차입금	193,000,000,000

임대보증금	장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치이므로 공정가치 공시 대상에서 제외하였습니다.

공정가치로 측정하는 금융부채	파생상품 금융부채	2,962,900,000

공정가치 서열체계의 분류에 대한 공시공정가치 서열체계의 분류에 대한 공시

공정가치 서열체계 수준 1	공정가치 서열체계 수준 2	공정가치 서열체계 수준 3

공정가치측정 분류내의 공정가치 서열체계의 수준에 대한 기술	측정일에 동일한 자산이나 부채에 대해 접근할 수 있는 활성시장의(조정하지 않은) 공시가격으로, 해당 공시가격에는 금리 상승 및 인플레이션, ESG 관련 위험 등의 경제환경 변화에 대한 시장의 가정이 반영되어 있음	수준 1의 공시가격 외에 자산이나 부채에 대해 직접적으로나 간접적으로 관측할 수 있는 투입변수	비상장 지분증권과 ESG 관련 위험으로 인해 유의적인 관측불가능한 조정이 반영되는 금융상품과 같이, 자산이나 부채에 대한 관측할 수 없는 투입변수

금융상품의 공정가치 서열체계 구분에 대한 공시

금융상품의 공정가치 서열체계 구분에 대한 공시
(단위 : 원)

측정 전체

공정가치

금융부채, 범주

당기손익인식금융부채

금융부채, 분류

공정가치로 측정하는 금융부채

선도계약

공정가치 서열체계의 모든 수준	공정가치 서열체계의 모든 수준 합계

공정가치 서열체계 수준 1	공정가치 서열체계 수준 2	공정가치 서열체계 수준 3

유동 파생상품 금융부채	0	0	1,004,850,000	1,004,850,000

금융부채의 공정가치측정에 사용된 관측가능하지 않은 투입변수에 대한 공시

금융부채의 공정가치측정에 사용된 관측가능하지 않은 투입변수에 대한 공시
(단위 : 원)

측정 전체

공정가치

반복적인 공정가치측정치

금융부채, 범주

당기손익인식금융부채

금융부채, 분류

공정가치로 측정하는 금융부채

파생상품 금융부채

평가기법

이항모형

관측할 수 없는 투입변수

주식의 역사적 변동성, 측정 투입변수

금융부채, 공정가치	1,004,850,000

유의적이지만 관측할 수 없는 투입변수, 부채	0.1766

금융상품에 대한 세부 정보 공시금융상품에 대한 세부 정보 공시

전환사채

최초인식시점의 공정가치와 거래가격의 손익차이를 인식하기위한 회계정책의 기술	당사가 관측 가능한 시장자료에 기초하지 않은 투입변수를 이용하여 파생금융상품의공정가치를 평가하는 경우, 동 평가기법에 의해 산출된 공정가치와 거래가격이 다르다면 금융상품의 공정가치는 거래가격으로 인식합니다. 이 때 평가기법에 의해 산출된 공정가치와 거래가격의 차이는 즉시 손익으로 인식하지 않고 이연하여 인식하며, 동 차이는 금융상품의 만기 동안 정액법으로 상각하고, 평가기법의 요소가 시장에서 관측 가능해지는 경우 이연되고 있는 잔액을 즉시 손익으로 모두 인식합니다. 당사는 제2회 무기명식 이권부 무보증사모 전환사채의 발행 시점 공정가치와 거래가격의 차이를 이연하여 인식하고 있습니다.

## 6. 범주별 금융상품

금융자산의 공시

금융자산의 범주별 공시
당기 (단위 : 원)

상각후원가로 측정하는 금융자산, 범주

현금및현금성자산	10,194,261,208

단기금융상품	8,944,589,150

유동매출채권	1,443,770,900

기타유동금융자산	211,337,919

상각후원가로 측정하는 금융자산 합계	20,793,959,177

전기 (단위 : 원)

상각후원가로 측정하는 금융자산, 범주

현금및현금성자산	8,302,118,689

단기금융상품	12,000,000,000

유동매출채권	1,365,785,300

기타유동금융자산	655,065,494

상각후원가로 측정하는 금융자산 합계	22,322,969,483

금융부채의 공시

금융부채의 범주별 공시
당기 (단위 : 원)

상각후원가로 측정하는 금융부채, 범주	파생상품 금융부채

유동성장기차입금	192,418,886,862

유동성전환사채	43,848,274,280

기타유동금융부채	1,703,213,243

장기차입금	0

장기임대보증금	17,287,551,334

상각후원가로 측정하는 금융부채 합계	255,257,925,719

유동 파생상품 금융부채	1,004,850,000

전기 (단위 : 원)

상각후원가로 측정하는 금융부채, 범주	파생상품 금융부채

유동성장기차입금	0

유동성전환사채	54,331,016,298

기타유동금융부채	3,316,590,285

장기차입금	192,094,872,262

장기임대보증금	17,037,797,901

상각후원가로 측정하는 금융부채 합계	266,780,276,746

유동 파생상품 금융부채	2,962,900,000

금융상품 범주별 순손익에 대한 공시

금융상품 범주별 순손익에 대한 공시
당기 (단위 : 원)

상각후원가로 측정하는 금융자산, 범주	당기손익인식금융자산	상각후원가로 측정하는 금융부채, 범주	파생상품 금융부채

이자수익(금융수익)	243,838,015

파생상품평가이익	1,958,050,000

이자비용(금융원가)	7,152,022,390

파생상품평가손실	0

전기 (단위 : 원)

상각후원가로 측정하는 금융자산, 범주	당기손익인식금융자산	상각후원가로 측정하는 금융부채, 범주	파생상품 금융부채

이자수익(금융수익)	318,176,036

파생상품평가이익	0

이자비용(금융원가)	7,645,847,949

파생상품평가손실	2,962,900,000

## 7. 현금및현금성자산 및 단기금융상품

현금및현금성자산 공시
당기 (단위 : 원)

공시금액

현금및현금성자산

현금및현금성자산	현금및현금성자산 합계	10,194,261,208

현금및현금성자산 합계	예금잔액	5,194,261,208

현금성자산으로 분류된 단기예금	5,000,000,000

전기 (단위 : 원)

공시금액

현금및현금성자산

현금및현금성자산	현금및현금성자산 합계	8,302,118,689

현금및현금성자산 합계	예금잔액	2,502,118,689

현금성자산으로 분류된 단기예금	5,800,000,000

단기금융상품에 대한 공시

단기금융상품에 대한 공시
당기 (단위 : 원)

금융자산, 분류

상각후원가로 측정하는 금융자산, 분류

장기성예금

단기금융상품	8,944,589,150

전기 (단위 : 원)

금융자산, 분류

상각후원가로 측정하는 금융자산, 분류

장기성예금

단기금융상품	12,000,000,000

사용이 제한된 금융자산에 대한 공시

사용이 제한된 금융자산에 대한 공시
(단위 : 백만원)

금융자산, 분류

상각후원가로 측정하는 금융자산, 분류

장기성예금

사용이 제한된 금융자산	8,945

사용이 제한된 금융자산에 대한 설명	당사는 홈플러스(주)와의 임대차계약과 관련하여 임대인의 선납임대료 반환의무를 담보하기 위하여 당사의 선납임대료 정기예금 계좌에 대하여 예금채권근질권(채권최고액: 8,945백만원)으로 제공하고 있습니다. 이후 채권최고액은 임대차계약에서 정한 비율과 시점에 따라 감액되는 것으로 약정되어 있습니다.

## 8. 매출채권 및 기타유동금융자산

매출채권 및 기타채권의 공시
당기 (단위 : 원)

공시금액

유동매출채권	1,443,770,900

기타유동금융자산	211,337,919

기타유동금융자산	단기미수금	185,347,605

유동 계약자산 외의 유동 미수수익	25,990,314

전기 (단위 : 원)

공시금액

유동매출채권	1,365,785,300

기타유동금융자산	655,065,494

기타유동금융자산	단기미수금	403,515,905

유동 계약자산 외의 유동 미수수익	251,549,589

매출채권 및 기타채권 손실충당금과 총장부금액의 변동에 대한 공시
당기

금융상품

상각후원가로 측정하는 금융자산, 분류

매출채권	기타금융자산

금융상품에 대한 손실충당금의 변동 이유에 대한 설명	상각후원가로 측정하는 매출채권은 신용위험이 낮은 것으로 판단되어, 당기말 현재 손실충당금을 인식하지 않았습니다.	상각후원가로 측정하는 기타유동금융자산은 신용위험이 낮은 것으로 판단되어, 당기말 현재 손실충당금을 인식하지 않았습니다.

전기

금융상품

상각후원가로 측정하는 금융자산, 분류

매출채권	기타금융자산

금융상품에 대한 손실충당금의 변동 이유에 대한 설명	상각후원가로 측정하는 매출채권은 신용위험이 낮은 것으로 판단되어, 전기말 현재 손실충당금을 인식하지 않았습니다.	상각후원가로 측정하는 기타유동금융자산은 신용위험이 낮은 것으로 판단되어, 전기말 현재 손실충당금을 인식하지 않았습니다.

## 9. 기타자산

기타자산에 대한 공시
당기 (단위 : 원)

공시금액

기타유동자산	50,266,233

기타유동자산	유동선급비용	50,266,233

기타비유동자산	0

기타비유동자산	장기선급비용	0

전기 (단위 : 원)

공시금액

기타유동자산	44,376,502

기타유동자산	유동선급비용	44,376,502

기타비유동자산	8,836,679

기타비유동자산	장기선급비용	8,836,679

## 10-1. 투자부동산

투자부동산 장부금액에 대한 공시

투자부동산 장부금액에 대한 공시
당기 (단위 : 원)

자산	자산 합계

토지	건물

장부금액	장부금액 합계	장부금액	장부금액 합계

총장부금액	감가상각누계액, 상각누계액 및 손상차손누계액	총장부금액	감가상각누계액, 상각누계액 및 손상차손누계액

투자부동산	192,248,631,568	0	192,248,631,568	184,573,647,170	(32,568,159,171)	152,005,487,999	344,254,119,567

전기 (단위 : 원)

자산	자산 합계

토지	건물

장부금액	장부금액 합계	장부금액	장부금액 합계

총장부금액	감가상각누계액, 상각누계액 및 손상차손누계액	총장부금액	감가상각누계액, 상각누계액 및 손상차손누계액

투자부동산	192,248,631,568	0	192,248,631,568	184,573,647,170	(29,608,742,242)	154,964,904,928	347,213,536,496

투자부동산에 대한 세부 정보 공시

투자부동산에 대한 세부 정보 공시
당기 (단위 : 원)

기초 투자부동산	감가상각비, 투자부동산	기말 투자부동산

자산	토지	192,248,631,568	0	192,248,631,568

건물	154,964,904,928	(2,959,416,929)	152,005,487,999

자산 합계	347,213,536,496	(2,959,416,929)	344,254,119,567

전기 (단위 : 원)

기초 투자부동산	감가상각비, 투자부동산	기말 투자부동산

자산	토지	192,248,631,568	0	192,248,631,568

건물	157,924,321,854	(2,959,416,926)	154,964,904,928

자산 합계	350,172,953,422	(2,959,416,926)	347,213,536,496

투자부동산으로부터 발생한 임대수익, 순직접영업비용에 대한 공시

투자부동산으로부터 발생한 임대수익, 순직접영업비용에 대한 공시
당기 (단위 : 원)

공시금액

투자부동산에서 발생한 임대수익	15,539,825,895

투자부동산에서 발생한 운영비용	3,639,238,893

투자부동산에서 발생한 영업이익	11,900,587,002

전기 (단위 : 원)

공시금액

투자부동산에서 발생한 임대수익	15,668,819,834

투자부동산에서 발생한 운영비용	5,003,740,051

투자부동산에서 발생한 영업이익	10,665,079,783

투자부동산의 서열체계에 따른 수준별 공정가치 측정치에 대한 공시

투자부동산의 서열체계에 따른 수준별 공정가치 측정치에 대한 공시
당기 (단위 : 원)

측정 전체

재무상태표상에 공정가치로 측정되지 않았지만 공시된 공정가치

공정가치 서열체계의 모든 수준	공정가치 서열체계의 모든 수준 합계

공정가치 서열체계 수준 3

자산

토지	건물

투자부동산	216,849,600,000	193,850,400,000	410,700,000,000

투자부동산의 공정가치가 독립된 평가인의 가치평가에 근거한 정도에 대한 기술	투자부동산의 공정가치는 평가대상 투자부동산과 유사한 부동산을 평가한 경험이 있고 전문적 자격이 있는 독립된 평가기관에서 측정한 가치에 따라 결정되었습니다.

전기 (단위 : 원)

측정 전체

재무상태표상에 공정가치로 측정되지 않았지만 공시된 공정가치

공정가치 서열체계의 모든 수준	공정가치 서열체계의 모든 수준 합계

공정가치 서열체계 수준 3

자산

토지	건물

투자부동산	211,642,200,000	191,485,800,000	403,128,000,000

투자부동산의 공정가치가 독립된 평가인의 가치평가에 근거한 정도에 대한 기술	투자부동산의 공정가치는 평가대상 투자부동산과 유사한 부동산을 평가한 경험이 있고 전문적 자격이 있는 독립된 평가기관에서 측정한 가치에 따라 결정되었습니다.

투자부동산의 공정가치측정에 사용된 평가기법에 대한 공시

투자부동산의 공정가치측정에 사용된 평가기법에 대한 공시

자산

투자부동산

평가기법

시장접근법	수익접근법	원가접근법

공정가치측정에 사용된 평가기법에 대한 기술, 자산	거래사례비교법 및 공시지가기준법에서 가장 유의적인 투입변수는 1평방미터 당 가격입니다. 거래사례비교법은 근접한 곳의 비교가능한 토지 및 건물의 면적당 실제 매매가격과 공시지가를 기초로 산정됐으며, 비교대상 토지 및 건물과 평가대상 토지 및 건물의 위치, 시점, 환경, 기타 가치형성요인 등의 차이가 고려되어 해당 공정가치는 수준 3으로 분류하였습니다.	수익환원법에서 가장 유의적인 투입변수는 미래현금흐름과 할인율입니다. 수익환원법은 예상 임대차시장 성장률, 공실기간, 임대료 및 영업경비율 등을 반영하여 투자부동산으로부터 창출되는 순현금흐름을 위험조정할인율로 할인한 현재가치로 산정됐으며, 유사한 지역에 소재하는 투자부동산에 대해 평가자가 관측한 수익율과 개별 투자부동산에 특정된 요소들에 대한 평가자의 지식에 기초하여 조정된 수익율 등이 고려되어 해당 공정가치는 수준 3으로 분류하였습니다.	원가법에서 가장 유의적인 투입변수는 건물의 재조달원가(표준단가+보정단가)입니다.

투자부동산의 공정가치 관련 정보에 대한 공시

투자부동산의 공정가치 관련 정보에 대한 공시
(단위 : 원)

투자부동산	공정가치측정에 사용된 평가기법에 대한 기술, 자산	공정가치측정에 사용된 투입변수에 대한 기술, 자산

측정 전체	재무상태표상에 공정가치로 측정되지 않았지만 공시된 공정가치	공정가치 서열체계의 모든 수준	공정가치 서열체계 수준 3	자산	토지	투자부동산	인천 스퀘어원 투자부동산	216,849,600,000	거래사례비교법, 수익환원법	평방미터당 가격, 미래현금흐름, 할인율

건물	193,850,400,000	거래사례비교법, 수익환원법	평방미터당 가격, 미래현금흐름, 할인율

공정가치 서열체계의 모든 수준 합계	410,700,000,000

투자부동산과 관련된 보험계약에 대한 공시

투자부동산과 관련된 보험계약에 대한 공시
(단위 : 백만원)

보험계약의 유형

비생명보험계약

재산종합보험

자산

투자부동산

부보금액	409,543

투자부동산과 관련된 보험계약 수익권의 질권 설정에 대한 공시

투자부동산과 관련된 보험계약 수익권의 질권 설정에 대한 공시
(단위 : 백만원)

보험계약

약정처	메리츠화재해상보험(주)

약정 금액	409,543

우발부채의 추정재무영향	231,600

부채나 우발부채에 대한 담보로 제공된 금융자산의 조건	당기말 현재 당사는 투자부동산과 관련하여 메리츠화재해상보험㈜에 재산종합보험 등(부보금액: 409,543백만원)에 가입하고 있습니다. 한편, 상기 보험금 수익권에 대하여 차입금 등의 담보 목적으로 231,600백만원의 질권이 설정되어 있습니다.

차입금과 관련하여 제공한 투자부동산의 담보신탁에 대한 공시

차입금과 관련하여 제공한 투자부동산의 담보신탁에 대한 공시
(단위 : 백만원)

약정의 유형

대출약정

거래상대방

(주)하나은행 및 코리아신탁(주), 신한자산신탁(주)

약정에 대한 설명	당기말 현재 당사는 차입금과 관련하여 당사의 투자부동산에 대하여 코리아신탁(주)와 부동산담보신탁계약(채권최고액: 231,600백만원)을 체결하고 있습니다.

약정 금액	231,600

임대보증금과 관련하여 제공한 투자부동산의 담보신탁에 대한 공시

임대보증금과 관련하여 제공한 투자부동산의 담보신탁에 대한 공시
(단위 : 백만원)

약정의 유형

임대계약

거래상대방

하나은행 및 코리아신탁

약정에 대한 설명	당기말 현재 당사는 임대보증금과 관련하여 당사의 투자부동산에 대하여 코리아신탁(주)와 부동산담보신탁계약(채권최고액: 18,809백만원)을 체결하고 있습니다.

약정 금액	18,809

투자부동산에 대한 임차권 설정에 대한 공시

투자부동산에 대한 임차권 설정에 대한 공시
(단위 : 백만원)

약정의 유형

임차권

거래상대방

홈플러스(주)

약정에 대한 설명	투자부동산의 운용리스이용자인 홈플러스(주)는 임차료 연 2,889백만원에 대하여 임차권을 설정하고 있습니다.

약정 금액	2,889

## 10-2. 리스제공자

운용리스료의 만기분석 공시

운용리스료의 만기분석 공시
당기 (단위 : 원)

받게 될 할인되지 않은 운용 리스료

거래상대방	(주)서부티엔디 및 홈플러스(주)	합계 구간	1년 이내	21,077,089,471

1년 초과 5년 이내	41,129,249,125

합계 구간 합계	62,206,338,596

전기 (단위 : 원)

받게 될 할인되지 않은 운용 리스료

거래상대방	(주)서부티엔디 및 홈플러스(주)	합계 구간	1년 이내	20,788,475,747

1년 초과 5년 이내	51,772,603,620

합계 구간 합계	72,561,079,367

## 11. 종속기업투자

(1) 당기말과 전기말 현재 종속기업투자의 내역은 다음과 같습니다.
(*1) 당사의 (주)신한광화문지타워위탁관리부동산투자회사에 대한 지분율은 과반수 미만이나, 주주분산도 등을 고려하여 연결 대상 종속기업으로 판단하였습니다.(*2) 전기 중 당사가 신규 출자하여 설립하였으며, 잠재적 의결권을 포함한 지분율 등을 고려하여 종속기업으로 분류하였습니다.(2) 당기와 전기 중 종속기업투자 장부금액의 변동내역은 다음과 같습니다.1) 당기
2) 전기
(3) 당기말과 전기말 현재 종속기업의 요약 재무정보는 다음과 같습니다.1) 당기말
2) 전기말
상기 요약 재무정보는 당사와 동일한 회계정책을 적용한 각 종속기업의 별도재무제표 기준입니다.

## 12. 기타유동금융부채

매입채무 및 기타채무
당기 (단위 : 원)

공시금액

기타유동금융부채	1,703,213,243

기타유동금융부채	단기미지급금	459,852,600

유동으로 분류되는 미지급비용	1,243,360,643

전기 (단위 : 원)

공시금액

기타유동금융부채	3,316,590,285

기타유동금융부채	단기미지급금	468,918,296

유동으로 분류되는 미지급비용	2,847,671,989

## 13. 파생금융상품

파생금융상품에 대한 공시

파생금융상품에 대한 공시
당기 (단위 : 원)

금융상품

선도계약

약정의 유형

매입약정

(주)신한호텔마포위탁관리부동산투자회사 우선주 매입확약

유동 파생상품 금융부채	1,004,850,000

약정에 대한 설명	당사는 (주)신한호텔마포위탁관리부동산투자회사의 2종 종류주식 주주로부터 우선주 매입 확약을 체결하였으며, 동 계약에 따라 파생금융상품을 인식하였습니다.

전기 (단위 : 원)

금융상품

선도계약

약정의 유형

매입약정

(주)신한호텔마포위탁관리부동산투자회사 우선주 매입확약

유동 파생상품 금융부채	2,962,900,000

약정에 대한 설명	당사는 (주)신한호텔마포위탁관리부동산투자회사의 2종 종류주식 주주로부터 우선주 매입 확약을 체결하였으며, 동 계약에 따라 파생금융상품을 인식하였습니다.

## 14. 기타부채

기타부채에 대한 공시
당기 (단위 : 원)

공시금액

기타 유동부채	5,831,730,387

기타 유동부채	부가가치세예수금	436,326,134

단기선수수익	5,395,404,253

기타 비유동 부채	7,213,458,461

기타 비유동 부채	장기선수수익	7,213,458,461

전기 (단위 : 원)

공시금액

기타 유동부채	4,319,844,443

기타 유동부채	부가가치세예수금	384,227,068

단기선수수익	3,935,617,375

기타 비유동 부채	9,006,148,769

기타 비유동 부채	장기선수수익	9,006,148,769

## 15-1. 차입금

차입금에 대한 세부 정보
당기 (단위 : 원)

차입금, 만기	차입금, 이자율	차입금(사채 포함)	약정에 대한 설명	조기상환 조항	부채나 우발부채에 대한 담보로 제공된 금융자산의 조건

유동성 금융기관 차입금(사채 제외)	장기차입금

장부금액	총장부금액	차입금명칭	한국산업은행 선순위대출1	2026년 11월 27일	0.0426	73,000,000,000	당기말 현재 당사는 상기 차입금과 관련하여 차입약정에 따라 부채상환비율의 유지(부채상환비율 1.5 이상) 등의 제약을 받습니다.	당기말 현재 당사는 담보대상 부동산을 매각하여 그 매매대금을 수령하는 경우, 차입금을 조기상환하여야 합니다.	당기말 현재 당사는 차입금과 관련하여 당사의 투자부동산에 대한 담보신탁계약상 수익권, 금전채권신탁계약상 1종 수익권에 대한 근질권(임대료수취계좌의 근질권), 이자유보계좌 및 보험금계좌에 대한 근질권, 보험금지급청구권에 대한 근질권 등을 대주단에 담보로 제공하고 있습니다.

신한은행 선순위대출1	2026년 11월 27일	0.0426	40,000,000,000	당기말 현재 당사는 상기 차입금과 관련하여 차입약정에 따라 부채상환비율의 유지(부채상환비율 1.5 이상) 등의 제약을 받습니다.	당기말 현재 당사는 담보대상 부동산을 매각하여 그 매매대금을 수령하는 경우, 차입금을 조기상환하여야 합니다.	당기말 현재 당사는 차입금과 관련하여 당사의 투자부동산에 대한 담보신탁계약상 수익권, 금전채권신탁계약상 1종 수익권에 대한 근질권(임대료수취계좌의 근질권), 이자유보계좌 및 보험금계좌에 대한 근질권, 보험금지급청구권에 대한 근질권 등을 대주단에 담보로 제공하고 있습니다.

하나은행 선순위대출1	2026년 11월 27일	0.0426	30,000,000,000	당기말 현재 당사는 상기 차입금과 관련하여 차입약정에 따라 부채상환비율의 유지(부채상환비율 1.5 이상) 등의 제약을 받습니다.	당기말 현재 당사는 담보대상 부동산을 매각하여 그 매매대금을 수령하는 경우, 차입금을 조기상환하여야 합니다.	당기말 현재 당사는 차입금과 관련하여 당사의 투자부동산에 대한 담보신탁계약상 수익권, 금전채권신탁계약상 1종 수익권에 대한 근질권(임대료수취계좌의 근질권), 이자유보계좌 및 보험금계좌에 대한 근질권, 보험금지급청구권에 대한 근질권 등을 대주단에 담보로 제공하고 있습니다.

국민은행 선순위대출1	2026년 11월 27일	0.0426	30,000,000,000	당기말 현재 당사는 상기 차입금과 관련하여 차입약정에 따라 부채상환비율의 유지(부채상환비율 1.5 이상) 등의 제약을 받습니다.	당기말 현재 당사는 담보대상 부동산을 매각하여 그 매매대금을 수령하는 경우, 차입금을 조기상환하여야 합니다.	당기말 현재 당사는 차입금과 관련하여 당사의 투자부동산에 대한 담보신탁계약상 수익권, 금전채권신탁계약상 1종 수익권에 대한 근질권(임대료수취계좌의 근질권), 이자유보계좌 및 보험금계좌에 대한 근질권, 보험금지급청구권에 대한 근질권 등을 대주단에 담보로 제공하고 있습니다.

농협은행 선순위대출1	2026년 11월 27일	0.0426	20,000,000,000	당기말 현재 당사는 상기 차입금과 관련하여 차입약정에 따라 부채상환비율의 유지(부채상환비율 1.5 이상) 등의 제약을 받습니다.	당기말 현재 당사는 담보대상 부동산을 매각하여 그 매매대금을 수령하는 경우, 차입금을 조기상환하여야 합니다.	당기말 현재 당사는 차입금과 관련하여 당사의 투자부동산에 대한 담보신탁계약상 수익권, 금전채권신탁계약상 1종 수익권에 대한 근질권(임대료수취계좌의 근질권), 이자유보계좌 및 보험금계좌에 대한 근질권, 보험금지급청구권에 대한 근질권 등을 대주단에 담보로 제공하고 있습니다.

차입금명칭 합계	193,000,000,000

현재가치할인차금	차입금명칭 합계	(581,113,138)

장부금액 합계	192,418,886,862	0

전기 (단위 : 원)

차입금, 만기	차입금, 이자율	차입금(사채 포함)	약정에 대한 설명	조기상환 조항	부채나 우발부채에 대한 담보로 제공된 금융자산의 조건

유동성 금융기관 차입금(사채 제외)	장기차입금

장부금액	총장부금액	차입금명칭	한국산업은행 선순위대출1	2026년 11월 27일	0.0417	73,000,000,000	전기말 현재 당사는 상기 차입금과 관련하여 차입약정에 따라 부채상환비율의 유지(부채상환비율 1.5 이상) 등의 제약을 받습니다.	전기말 현재 당사는 담보대상 부동산을 매각하여 그 매매대금을 수령하는 경우, 차입금을 조기상환하여야 합니다.	전기말 현재 당사는 차입금과 관련하여 당사의 투자부동산에 대한 담보신탁계약상 수익권, 금전채권신탁계약상 1종 수익권에 대한 근질권(임대료수취계좌의 근질권), 이자유보계좌 및 보험금계좌에 대한 근질권, 보험금지급청구권에 대한 근질권 등을 대주단에 담보로 제공하고 있습니다.

신한은행 선순위대출1	2026년 11월 27일	0.0417	40,000,000,000	전기말 현재 당사는 상기 차입금과 관련하여 차입약정에 따라 부채상환비율의 유지(부채상환비율 1.5 이상) 등의 제약을 받습니다.	전기말 현재 당사는 담보대상 부동산을 매각하여 그 매매대금을 수령하는 경우, 차입금을 조기상환하여야 합니다.	전기말 현재 당사는 차입금과 관련하여 당사의 투자부동산에 대한 담보신탁계약상 수익권, 금전채권신탁계약상 1종 수익권에 대한 근질권(임대료수취계좌의 근질권), 이자유보계좌 및 보험금계좌에 대한 근질권, 보험금지급청구권에 대한 근질권 등을 대주단에 담보로 제공하고 있습니다.

하나은행 선순위대출1	2026년 11월 27일	0.0417	30,000,000,000	전기말 현재 당사는 상기 차입금과 관련하여 차입약정에 따라 부채상환비율의 유지(부채상환비율 1.5 이상) 등의 제약을 받습니다.	전기말 현재 당사는 담보대상 부동산을 매각하여 그 매매대금을 수령하는 경우, 차입금을 조기상환하여야 합니다.	전기말 현재 당사는 차입금과 관련하여 당사의 투자부동산에 대한 담보신탁계약상 수익권, 금전채권신탁계약상 1종 수익권에 대한 근질권(임대료수취계좌의 근질권), 이자유보계좌 및 보험금계좌에 대한 근질권, 보험금지급청구권에 대한 근질권 등을 대주단에 담보로 제공하고 있습니다.

국민은행 선순위대출1	2026년 11월 27일	0.0417	30,000,000,000	전기말 현재 당사는 상기 차입금과 관련하여 차입약정에 따라 부채상환비율의 유지(부채상환비율 1.5 이상) 등의 제약을 받습니다.	전기말 현재 당사는 담보대상 부동산을 매각하여 그 매매대금을 수령하는 경우, 차입금을 조기상환하여야 합니다.	전기말 현재 당사는 차입금과 관련하여 당사의 투자부동산에 대한 담보신탁계약상 수익권, 금전채권신탁계약상 1종 수익권에 대한 근질권(임대료수취계좌의 근질권), 이자유보계좌 및 보험금계좌에 대한 근질권, 보험금지급청구권에 대한 근질권 등을 대주단에 담보로 제공하고 있습니다.

농협은행 선순위대출1	2026년 11월 27일	0.0417	20,000,000,000	전기말 현재 당사는 상기 차입금과 관련하여 차입약정에 따라 부채상환비율의 유지(부채상환비율 1.5 이상) 등의 제약을 받습니다.	전기말 현재 당사는 담보대상 부동산을 매각하여 그 매매대금을 수령하는 경우, 차입금을 조기상환하여야 합니다.	전기말 현재 당사는 차입금과 관련하여 당사의 투자부동산에 대한 담보신탁계약상 수익권, 금전채권신탁계약상 1종 수익권에 대한 근질권(임대료수취계좌의 근질권), 이자유보계좌 및 보험금계좌에 대한 근질권, 보험금지급청구권에 대한 근질권 등을 대주단에 담보로 제공하고 있습니다.

차입금명칭 합계	193,000,000,000

현재가치할인차금	차입금명칭 합계	(905,127,738)

장부금액 합계	0	192,094,872,262

## 15-2. 전환사채

전환사채에 대한 세부 정보 공시
당기 (단위 : 원)

차입금, 발행일	차입금, 만기	유동성전환사채	전환사채	자본으로 분류된 전환권 대가에 대한 설명

차입금명칭	제1회 무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채	2023-09-05	2026년 09월 05일	7,156,480,305	0

제2회 무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채	2024-02-26	2027년 02월 26일	36,691,793,975	0

차입금명칭 합계	43,848,274,280	0	상기 전환사채의 전환권은 자본(전환권대가)으로 분류되었으며, 사채권자의 풋옵션가치를 분리하여 계상하고 있지 않습니다.

전기 (단위 : 원)

차입금, 발행일	차입금, 만기	유동성전환사채	전환사채	자본으로 분류된 전환권 대가에 대한 설명

차입금명칭	제1회 무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채	2023-09-05	2026년 9월 5일	19,314,460,123	0

제2회 무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채	2024-02-26	2027년 2월 26일	35,016,556,175	0

차입금명칭 합계	54,331,016,298	0	상기 전환사채의 전환권은 자본(전환권대가)으로 분류되었으며, 사채권자의 풋옵션가치를 분리하여 계상하고 있지 않습니다.

전환사채의 변동내역에 대한 공시

전환사채의 변동내역에 대한 공시
당기 (단위 : 원)

전환사채

기초 차입금	54,331,016,298

할인액 상각으로 인한 비용	584,387,728

이연거래일손익의 상각	1,177,779,418

전환사채의 전환으로 인한 부채의 감소	(9,692,663,132)

전환사채의 상환으로 인한 부채의 감소	(2,552,246,032)

기말 차입금	43,848,274,280

전기 (단위 : 원)

전환사채

기초 차입금	53,483,066,983

할인액 상각으로 인한 비용	705,923,355

이연거래일손익의 상각	1,158,576,493

전환사채의 전환으로 인한 부채의 감소	(1,016,550,533)

전환사채의 상환으로 인한 부채의 감소	0

기말 차입금	54,331,016,298

최초인식시점의 공정가치와 거래가격의 손익차이를 인식하기 위한 회계정책의 기술
당사는 관측 가능한 시장자료에 기초하지 않은 투입변수를 이용하여 금융상품의 공정가치를 평가하는 경우, 동 평가기법에 의해 산출된 공정가치와 거래가격이 다르다면 금융상품의 공정가치는 거래가격으로 인식합니다. 이 때 평가기법에 의해 산출된 공정가치와 거래가격의 차이는 즉시 손익으로 인식하지 아니하고 이연하여 인식하며, 동 차이는 금융상품의 기대만기동안 정액법으로 상각하고, 평가기법의 요소가 시장에서 관측 가능해지는 경우 이연되고 있는 잔액을 즉시 손익으로 모두 인식합니다.

아직 인식하지 아니한 최초인식시점의 공정가치와 거래가격의 손익차이에 대한 조정에 대한 공시

아직 인식하지 아니한 최초인식시점의 공정가치와 거래가격의 손익차이에 대한 조정에 대한 공시
당기 (단위 : 원)

전환사채

아직 인식하지 아니한 최초인식시점의 공정가치와 거래가격의 기초 총 손익차이	(1,542,634,998)

당기손익으로 인식한 금액, 아직인식하지 아니한 최초인식시점의 공정가치와 거래가격의 총 손익차이	1,177,779,418

아직 인식하지 아니한 최초인식시점의 공정가치와 거래가격의 기말 총 손익차이	(364,855,580)

전기 (단위 : 원)

전환사채

아직 인식하지 아니한 최초인식시점의 공정가치와 거래가격의 기초 총 손익차이	(2,701,211,491)

당기손익으로 인식한 금액, 아직인식하지 아니한 최초인식시점의 공정가치와 거래가격의 총 손익차이	1,158,576,493

아직 인식하지 아니한 최초인식시점의 공정가치와 거래가격의 기말 총 손익차이	(1,542,634,998)

전환사채 발행내역에 대한 공시

전환사채 발행내역에 대한 공시
(단위 : 원)

차입금명칭

전환사채

제1회 무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채	제2회 무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채

차입금, 발행일	2023-09-05	2024-02-26

차입금, 만기	2026년 09월 05일	2027년 02월 26일

명목금액	20,000,000,000	35,000,000,000

전환사채의 발행가액	20,000,000,000	35,000,000,000

차입금, 이자율	0.04	0.03

전환사채의 만기보장수익률	3개월 단위 복리 연 5.00%	3개월 단위 복리 연 6.00%

전환사채의 상환방법에 대한 기술	만기까지 보유하고 있는 본 사채의 전자등록금액에 대하여는 만기일에 전자등록금액의 103.2150%에 해당하는 금액을 일시 상환	만기까지 보유하고 있는 본 사채의 전자등록금액에 대하여는 만기일에 전자등록금액의 109.7809%에 해당하는 금액을 일시 상환

전환사채의 전환비율에 대한 기술	100%	100%

전환사채의 전환가액	3,335	3,776

전환가액의 조정	주식병합, 주식분할, 자본감소, 합병 등	주식병합, 주식분할, 자본감소, 합병 등

전환에 따라 발행할 주식의 종류에 대한 기술	신한서부티엔디위탁관리부동산투자회사 기명식 보통주	신한서부티엔디위탁관리부동산투자회사 기명식 보통주

전환에 따라 발행할 주식 수에 대한 기술	5,997,001주	9,269,068주

전환에 따라 발행할 주식의 주식총수 대비 비율	0.0968	0.1421

전환기간 시작일	2024-09-05	2025-02-26

전환기간 종료일	2026-08-05	2027-01-26

조기상환청구기간 시작일	2025-07-07	2025-12-28

조기상환청구기간 종료일	2026-05-06	2026-10-27

## 16. 자본금 및 기타불입자본

주식의 분류에 대한 공시

주식의 분류에 대한 공시
당기 (단위 : 원)

보통주

수권주식수	5,000,000,000

주당 액면가액	1,000

주식 수의 변동

주식 수의 변동	기초 발행주식수	56,255,734

전환사채의 전환으로 인한 보통주의 주식수 증가	2,848,574

기말 발행주식수	59,104,308

자본금의 변동

자본금의 변동	기초 자본금	56,255,734,000

전환권의 행사	2,848,574,000

기말 자본금	59,104,308,000

전기 (단위 : 원)

보통주

수권주식수	5,000,000,000

주당 액면가액	1,000

주식 수의 변동

주식 수의 변동	기초 발행주식수	55,955,884

전환사채의 전환으로 인한 보통주의 주식수 증가	299,850

기말 발행주식수	56,255,734

자본금의 변동

자본금의 변동	기초 자본금	55,955,884,000

전환권의 행사	299,850,000

기말 자본금	56,255,734,000

기타불입자본의 구성내역에 대한 공시

기타불입자본의 구성내역에 대한 공시
당기 (단위 : 원)

공시금액

자본잉여금	228,672,800,983

자본잉여금	주식발행초과금	224,300,573,837

전환권대가	4,372,227,146

전기 (단위 : 원)

공시금액

자본잉여금	221,837,295,834

자본잉여금	주식발행초과금	217,315,090,052

전환권대가	4,522,205,782

기타불입자본의 변동내역에 대한 공시

기타불입자본의 변동내역에 대한 공시
당기 (단위 : 원)

자본

지배기업의 소유주에게 귀속되는 지분

자본잉여금

기초자본	221,837,295,834

전환권의 행사	6,835,505,149

자본잉여금의 이익잉여금 이입	0

기말자본	228,672,800,983

전기 (단위 : 원)

자본

지배기업의 소유주에게 귀속되는 지분

자본잉여금

기초자본	222,189,889,852

전환권의 행사	716,264,928

자본잉여금의 이익잉여금 이입	(1,068,858,946)

기말자본	221,837,295,834

## 17-1. 결손금

이익잉여금의 세부내역에 대한 공시

결손금의 세부내역에 대한 공시
당기 (단위 : 원)

공시금액

이익잉여금(결손금)	(16,557,781,289)

전기 (단위 : 원)

공시금액

이익잉여금(결손금)	(16,195,467,958)

결손금의 변동내역에 대한 공시

결손금의 변동내역에 대한 공시
당기 (단위 : 원)

공시금액

기초 이익잉여금(결손금)	(16,195,467,958)

당기순이익(손실)	6,950,932,089

임의적립금 등의 이입액	0

보통주에 지급된 배당금	(7,313,245,420)

기말 이익잉여금(결손금)	(16,557,781,289)

전기 (단위 : 원)

공시금액

기초 이익잉여금(결손금)	(10,364,570,002)

당기순이익(손실)	374,508,018

임의적립금 등의 이입액	1,068,858,946

보통주에 지급된 배당금	(7,274,264,920)

기말 이익잉여금(결손금)	(16,195,467,958)

이익잉여금 처분계산서
당기 (단위 : 원)

공시금액

미처분이익잉여금	(16,557,781,289)

미처분이익잉여금	전기이월이익잉여금	(23,508,713,378)

자본잉여금의 이익잉여금 이입	0

당기순이익(손실)	6,950,932,089

이익잉여금 처분액	7,860,872,964

이익잉여금 처분액	재무제표 발행승인일 전에 제안 또는 선언되었으나 당해 기간 동안에 소유주에 대한 분배금으로 인식되지 아니한 배당금	7,860,872,964

차기이월 미처분이익잉여금	(24,418,654,253)

배당가능이익에 대한 설명	당사는 관련 법령에 따라 당기 감가상각비를 한도로 상법상 배당가능이익을 초과하여 배당할 수 있습니다.

전기 (단위 : 원)

공시금액

미처분이익잉여금	(16,195,467,958)

미처분이익잉여금	전기이월이익잉여금	(17,638,834,922)

자본잉여금의 이익잉여금 이입	1,068,858,946

당기순이익(손실)	374,508,018

이익잉여금 처분액	7,313,245,420

이익잉여금 처분액	재무제표 발행승인일 전에 제안 또는 선언되었으나 당해 기간 동안에 소유주에 대한 분배금으로 인식되지 아니한 배당금	7,313,245,420

차기이월 미처분이익잉여금	(23,508,713,378)

배당가능이익에 대한 설명	당사는 관련 법령에 따라 당기 감가상각비를 한도로 상법상 배당가능이익을 초과하여 배당할 수 있습니다.

## 17-2. 배당금

배당금에 대한 공시
당기 (단위 : 원)

배당의 구분

연차배당

주식

보통주

유통주식수의 수량	59,104,308

주당 액면가액	1,000

보통주 주당 배당률	0.1330

보통주에 지급된 주당배당금	133

재무제표 발행승인일 전에 제안 또는 선언되었으나 당해 기간 동안에 소유주에 대한 분배금으로 인식되지 아니한 배당금	7,860,872,964

전기 (단위 : 원)

배당의 구분

연차배당

주식

보통주

유통주식수의 수량	56,255,734

주당 액면가액	1,000

보통주 주당 배당률	0.1300

보통주에 지급된 주당배당금	130

재무제표 발행승인일 전에 제안 또는 선언되었으나 당해 기간 동안에 소유주에 대한 분배금으로 인식되지 아니한 배당금	7,313,245,420

## 18. 고객과의 계약에서 생기는 수익

고객과의 계약에서 생기는 수익의 구분에 대한 공시

고객과의 계약에서 생기는 수익의 구분에 대한 공시
당기 (단위 : 원)

공시금액

기타원천으로부터의 수익	15,539,825,895

수익 합계	15,539,825,895

전기 (단위 : 원)

공시금액

기타원천으로부터의 수익	15,668,819,834

수익 합계	15,668,819,834

## 19. 영업비용

영업비용의 세부내역에 대한 공시
당기 (단위 : 원)

공시금액

영업비용	3,639,238,893

영업비용	임원의 보수	4,200,000

보험료	18,470,152

감가상각비, 투자부동산	2,959,416,929

임대자산관리비	364,544,500

자산보관수수료	17,200,853

일반사무수탁수수료	46,725,452

지급수수료	89,171,269

부동산관리용역위탁수수료	24,000,000

간주임대료	29,393,572

세금과공과	86,116,166

전기 (단위 : 원)

공시금액

영업비용	5,003,740,051

영업비용	임원의 보수	4,200,000

보험료	18,356,260

감가상각비, 투자부동산	2,959,416,926

임대자산관리비	364,544,500

자산보관수수료	16,803,836

일반사무수탁수수료	46,451,205

지급수수료	151,451,678

부동산관리용역위탁수수료	24,000,000

간주임대료	28,914,328

세금과공과	1,389,601,318

## 20. 금융수익 및 금융비용

금융수익 및 금융비용
당기 (단위 : 원)

공시금액

금융수익	2,201,888,015

금융수익	이자수익(금융수익)	243,838,015

파생상품평가이익	1,958,050,000

금융원가	7,152,022,390

금융원가	이자비용(금융원가)	7,152,022,390

파생상품평가손실	0

전기 (단위 : 원)

공시금액

금융수익	318,176,036

금융수익	이자수익(금융수익)	318,176,036

파생상품평가이익	0

금융원가	10,608,747,949

금융원가	이자비용(금융원가)	7,645,847,949

파생상품평가손실	2,962,900,000

## 21. 법인세비용

배당의 지급이 가져올 잠재적 법인세효과의 성격에 대한 설명
법인세비용은 법인세법 등의 법령에 의하여 당해 사업연도에 부담할 법인세 및 법인세에 부가되는 세액의 합계에 당기 이연법인세 변동액을 가감하여 산출된 금액으로 계상하고 있습니다. 그러나, 당사는 법인세법 제51조의 2 유동화전문회사 등에 대한 소득공제 조항에 의해 대통령령이 정하는 배당가능이익의 100분의 90 이상을 배당할 경우에는 그 금액을 당해 사업연도의 소득금액 계산시 공제할 수 있는 바, 실질적으로 당사가 부담할 법인세 등은 없으므로 당기법인세를 계상하지 않았습니다.

## 22. 주당순이익(손실)

주당이익주당이익
당기 (단위 : 원)

보통주

지배기업의 보통주에 귀속되는 당기순이익(손실)	6,950,932,089

가중평균유통보통주식수	57,538,244

기본주당이익(손실)	121

전기 (단위 : 원)

보통주

지배기업의 보통주에 귀속되는 당기순이익(손실)	374,508,018

가중평균유통보통주식수	55,992,330

기본주당이익(손실)	7

가중평균유통주식수에 대한 공시

가중평균유통주식수에 대한 공시
당기 (단위 : 원)

유통주식수의 기초수량	전환으로 인한 유통주식수의 증가	유통주식수의 기말수량	가중평균유통보통주식의 가중평균기간	가중평균유통보통주식의 가중일수	가중평균유통보통주식의 적수	가중평균유통보통주식수

주식	보통주	회차	전기이월	56,255,734	56,255,734	2025.07.01~2025.12.31	184	10,351,055,056

전환사채의 전환 0

전환사채의 전환 1	599,700	599,700	2025.07.09~2025.12.31	176	105,547,200

전환사채의 전환 2	149,924	149,924	2025.07.11~2025.12.31	174	26,086,776

전환사채의 전환 3	599,700	599,700	2025.09.09~2025.12.31	114	68,365,800

전환사채의 전환 4	1,499,250	1,499,250	2025.12.08~2025.12.31	24	35,982,000

주식 합계	2,848,574	59,104,308	10,587,036,832	57,538,244

전기 (단위 : 원)

유통주식수의 기초수량	전환으로 인한 유통주식수의 증가	유통주식수의 기말수량	가중평균유통보통주식의 가중평균기간	가중평균유통보통주식의 가중일수	가중평균유통보통주식의 적수	가중평균유통보통주식수

주식	보통주	회차	전기이월	55,955,884	56,255,734	2025.01.01~2025.06.30	181	10,128,015,004

전환사채의 전환 0	299,850	2025.06.09~2025.06.30	22	6,596,700

전환사채의 전환 1

전환사채의 전환 2

전환사채의 전환 3

전환사채의 전환 4

주식 합계	55,955,884	299,850	10,134,611,704	55,992,330

기본 및 희석주당이익의 계산을 위한 분모의 조정에 대한 기술
당기와 전기의 희석성 잠재적 보통주는 전환사채의 전환권이 있으며, 희석주당이익은 모든 희석성 잠재적 보통주가 보통주로 전환된다고 가정하여 조정한 가중평균유통보통주식수를 적용하여 산정하고 있습니다. 당기와 전기에는 반희석효과로 인하여희석주당이익은 기본주당순이익과 동일합니다.

## 23. 현금흐름표

현금의 유입과 유출이 없는 중요한 거래내역예 대한 공시

현금의 유입과 유출이 없는 중요한 거래내역예 대한 공시
당기 (단위 : 원)

공시금액

장기선수수익의 유동성 대체, 현금의 유입 및 유출이 없는 거래	1,792,690,308

장기차입금의 유동성 대체, 현금의 유입 및 유출이 없는 거래	192,418,886,862

전환사채의 전환, 현금의 유입 및 유출이 없는 거래	9,692,663,132

전기 (단위 : 원)

공시금액

장기선수수익의 유동성 대체, 현금의 유입 및 유출이 없는 거래	2,309,074,691

장기차입금의 유동성 대체, 현금의 유입 및 유출이 없는 거래	0

전환사채의 전환, 현금의 유입 및 유출이 없는 거래	1,016,550,533

재무제표이용자들이 재무활동에서 생기는 부채의 변동을 평가할 수 있게 하는 정보의 공시

재무활동에서 생기는 부채의 조정에 관한 공시

재무활동에서 생기는 부채의 조정에 관한 공시
당기 (단위 : 원)

재무활동에서 생기는 기초 부채	재무현금흐름, 재무활동에서 생기는 부채의 증가(감소)	상각, 재무활동에서 생기는 부채의 증가(감소)	전환사채의 전환, 재무활동에서 생기는 부채의 증가(감소)	유동성대체, 재무활동에서 생기는 부채의 증가(감소)	재무활동에서 생기는 기말 부채

재무활동에서 생기는 부채	장기 차입금	자산부채변동의 유동비유동 분류	유동으로 분류되는 자산부채	0	0	0	0	192,418,886,862	192,418,886,862

비유동으로 분류되는 자산부채	192,094,872,262	0	324,014,600	0	(192,418,886,862)	0

자본으로 분류된 전환권은 제외한 전환사채	유동으로 분류되는 자산부채	54,331,016,298	(2,552,246,032)	1,762,167,146	(9,692,663,132)	0	43,848,274,280

임대보증금	비유동으로 분류되는 자산부채	17,037,797,901	0	249,753,433	0	17,287,551,334

재무활동에서 생기는 부채 합계	263,463,686,461	(2,552,246,032)	2,335,935,179	(9,692,663,132)	0	253,554,712,476

전기 (단위 : 원)

재무활동에서 생기는 기초 부채	재무현금흐름, 재무활동에서 생기는 부채의 증가(감소)	상각, 재무활동에서 생기는 부채의 증가(감소)	전환사채의 전환, 재무활동에서 생기는 부채의 증가(감소)	유동성대체, 재무활동에서 생기는 부채의 증가(감소)	재무활동에서 생기는 기말 부채

재무활동에서 생기는 부채	장기 차입금	자산부채변동의 유동비유동 분류	유동으로 분류되는 자산부채	0

비유동으로 분류되는 자산부채	191,776,140,511	0	318,731,751	0	192,094,872,262

자본으로 분류된 전환권은 제외한 전환사채	유동으로 분류되는 자산부채	53,483,066,983	0	1,864,499,848	(1,016,550,533)	54,331,016,298

임대보증금	비유동으로 분류되는 자산부채	16,795,632,778	0	242,165,123	0	17,037,797,901

재무활동에서 생기는 부채 합계	262,054,840,272	0	2,425,396,722	(1,016,550,533)	263,463,686,461

## 24. 우발상황과 약정사항

차입금과 관련하여 제공한 투자부동산의 담보신탁계약의 세부내역에 대한 공시
당기말 현재 당사는 차입금과 관련하여 코리아신탁(주)와 투자부동산에 대한 부동산담보신탁계약을 체결하고 있으며, 투자부동산 등에 대한 담보신탁계약 상 수익권, 금전채권신탁계약 상 1종 수익권에 대한 근질권(임대료수취계좌의 근질권), 이자유보계좌 및 보험금계좌에 대한 근질권, 보험금지급청구권에 대한 근질권 등을 대주단에 담보로 제공하고 있습니다.당기말 현재 당사가 담보대상 부동산을 매각하여 그 매매대금을 수령하는 경우 차입금을 조기 상환하여야 하며, 차입약정에 따라 부채상환비율의 유지 등의 제약을 받습니다.

차입금과 관련하여 제공한 투자부동산의 담보신탁계약의 세부내역에 대한 공시
(단위 : 원)

담보로 제공된 투자부동산	약정 금액	실행금액	약정에 대한 설명	채권최고액

자산	인천 스퀘어원 투자부동산	약정의 유형	대출약정	담보대출	담보제공처	KDB산업은행	73,000,000,000	73,000,000,000	지상 공동2순위 수익권, 지하 공동1순위 수익권	87,600,000,000

(주)신한은행	40,000,000,000	40,000,000,000	지상 공동2순위 수익권, 지하 공동1순위 수익권	48,000,000,000

(주)하나은행	30,000,000,000	30,000,000,000	지상 공동2순위 수익권, 지하 공동1순위 수익권	36,000,000,000

(주)국민은행	30,000,000,000	30,000,000,000	지상 공동2순위 수익권, 지하 공동1순위 수익권	36,000,000,000

농협은행(주)	20,000,000,000	20,000,000,000	지상 공동2순위 수익권, 지하 공동1순위 수익권	24,000,000,000

약정의 유형 합계	344,254,119,567	231,600,000,000

임대보증금과 관련하여 제공한 투자부동산의 담보신탁의 세부내역에 대한 공시

임대보증금과 관련하여 제공한 투자부동산의 담보신탁의 세부내역에 대한 공시
(단위 : 원)

채권최고액

약정의 유형	대출약정	담보대출	장부금액	총장부금액	담보제공처	코리아신탁(주)	투자부동산	인천 스퀘어원 투자부동산	인천 스퀘어원 투자부동산 지상층 1순위 담보신탁 수익권	18,809,000,000

리츠운영과 관련한 약정에 대한 공시리츠운영과 관련한 약정에 대한 공시

자산관리위탁계약	일반사무수탁계약	자산보관 및 관리업무위탁계약	금전신탁계약

약정에 대한 설명	당기말 현재 당사는 신한리츠운용(주)와 부동산 취득ㆍ관리ㆍ개량 및 처분, 부동산 개발 및 임대차, 유가증권매매 등에 관한 자산관리위탁계약을 체결하고 있습니다.	당기말 현재 당사는 신한펀드파트너스(주)와 주식발행에 관한 사무, 회사의 운영, 계산 및 공시에 관한 사무, 이사회 및 주주총회 소집 등의 업무에 대한 일반사무수탁계약을 체결하고 있습니다.	당기말 현재 당사는 (주)하나은행, 코리아신탁(주)와 유가증권 및 부동산 등 자산의 보관ㆍ관리업무위탁계약을 체결하고 있습니다.	당기말 현재 지배기업 (주)서부티엔디는 금전채권신탁계약에 의하여 신탁원본(예금반환채권)을 엔에이치투자증권(주)에 수탁하였으며, 당사는 해당 신탁의 수익자로 설정되어 있습니다.

약정처	신한리츠운용(주)	신한펀드파트너스(주)	(주)하나은행, 코리아신탁(주)	엔에이치투자증권(주)

책임임대차 계약에 대한 공시책임임대차 계약에 대한 공시

약정의 유형

책임임대차 계약

투자부동산

취득 완료 투자부동산

인천 스퀘어원투자부동산

약정에 대한 설명	당사는 (주)서부티엔디와 책임임대차계약을 체결하였으며, (주)서부티엔디로부터 홈플러스(주)를 임차인으로 하는 임대차계약을 승계하였습니다. 임대차계약기간은 임대차개시일(2024년 11월 27일)부터 2029년 5월 1일 또는 연 수취선납임대료를 정산함에 따라 선납임대료 전부가 소진되는 시점이 있는 경우 소진되는 시점이 속한 일이 속한 월의 그 직전 월말일 중 빠른날입니다. 2025년 3월 4일 서울회생법원이 홈플러스(주)에 대한 기업회생 절차 개시를 결정하였으나, 당사는 홈플러스(주)로부터 임대료를 선납받았으므로 당기말 현재 당사의 재무제표에 미치는 영향은 없습니다.

약정처	(주)서부티엔디

주주 간 계약에 대한 공시

주주 간 계약에 대한 공시
(단위 : 원)

약정에 대한 설명

약정의 유형	(주)신한광화문지타워위탁관리부동산투자회사 우선주 주주약정	(주)신한광화문지타워위탁관리부동산투자회사 우선주 양도 조건	종류주 주주가 유상증자 완료 후 부동산 매각을 위한 공개입찰 절차 개시 전에 주식의 일부 또는 전부를 양도, 담보설정 등 처분하려는 경우, (주)신한서부티엔디위탁관리부동산투자회사의 동의를 받아야 하며, 양수인이 주주간 계약의 모든 지위를 그대로 승계하는 경우 (주)신한서부티엔디위탁관리부동산투자회사는 그 동의를 거절할 수 없음.

(주)신한광화문지타워위탁관리부동산투자회사 우선주 우선매수권	(주)신한서부티엔디위탁관리부동산투자회사는 본건 계약에 따라 종류주주주가 보유한 (주)신한광화문지타워위탁관리부동산투자회사의 발행주식 전부에 대해 우선하여 매수할 수 있는 권리를 보유함.

(주)신한호텔마포위탁관리부동산투자회사 우선주 주주약정	(주)신한호텔마포위탁관리부동산투자회사 우선주 양도 조건	종류주 주주가 유상증자 완료 후 부동산 매각을 위한 공개입찰 절차 개시 전에 주식의 일부 또는 전부를 양도, 담보설정 등 처분하려는 경우, (주)신한서부티엔디위탁관리부동산투자회사의 동의를 받아야 하며, 양수인이 주주간 계약의 모든 지위를 그대로 승계하는 경우 (주)신한서부티엔디위탁관리부동산투자회사는 그 동의를 거절할 수 없음.

(주)신한호텔마포위탁관리부동산투자회사 우선주 우선매수권	(주)신한서부티엔디위탁관리부동산투자회사는 본건 계약에 따라 종류주주주가 보유한 (주)신한호텔마포위탁관리부동산투자회사의 발행주식 전부에 대해 우선하여 매수할 수 있는 권리를 보유함.

(주)신한호텔마포위탁관리부동산투자회사 우선주 매입확약	(주)신한호텔마포위탁관리부동산투자회사가 부동산투자회사법 제9조에 따른 영업인가를 받은 날로부터 2년이 되는 시점까지 2종 종류주 주주가 보유한 종류주 전부를 매입할 것을 확약함.

## 25. 특수관계자 등

당기말과 전기말 현재 당사와 매출 등 거래 또는 채권ㆍ채무 잔액이 있는 특수관계자는 다음과 같습니다.
(*1) 전기 중 당사가 신규 출자하여 설립하였습니다.

특수관계자거래에 대한 공시

특수관계자거래에 대한 공시
당기 (단위 : 원)

전체 특수관계자

특수관계자

지배기업	그 밖의 특수관계자

(주)서부티엔디	신한리츠운용 주식회사

리스제공자로서 리스, 특수관계자거래	7,648,597,000

기업으로부터의 금융약정에 따른 이전, 특수관계자거래	944,808,373

제공받은용역, 특수관계자거래	364,544,500

특수관계자거래에 대한 기술	지배기업은 전기 이전 당사가 발행한 전환사채를 인수하였으며, 이자비용에는 동 전환사채의 유효이자의 상각액과 이연거래일손익 상각액이 포함되어 있습니다.

전기 (단위 : 원)

전체 특수관계자

특수관계자

지배기업	그 밖의 특수관계자

(주)서부티엔디	신한리츠운용 주식회사

리스제공자로서 리스, 특수관계자거래	7,491,124,000

기업으로부터의 금융약정에 따른 이전, 특수관계자거래	923,694,379

제공받은용역, 특수관계자거래	364,544,500

특수관계자거래에 대한 기술	지배기업은 전기 이전 당사가 발행한 전환사채를 인수하였으며, 이자비용에는 동 전환사채의 유효이자의 상각액과 이연거래일손익 상각액이 포함되어 있습니다.

특수관계자거래의 채권·채무 잔액에 대한 공시

특수관계자거래의 채권·채무 잔액에 대한 공시
당기 (단위 : 원)

전체 특수관계자

특수관계자

지배기업	그 밖의 특수관계자

(주)서부티엔디	신한리츠운용 주식회사

자산과 부채

매출채권	임대보증금	전환사채	기타 미지급금	매출채권	임대보증금	전환사채	기타 미지급금

특수관계자거래의 채권·채무 잔액

특수관계자거래의 채권·채무 잔액	수취채권, 특수관계자거래	1,443,770,900	0

채무액, 특수관계자거래	18,809,000,000	15,000,000,000	0	0	0	364,544,500

채무액이 명목가액으로 기재되었다는 사실에 대한 기술	현재가치할인차금이 반영되지 않은 명목가액입니다.

전기 (단위 : 원)

전체 특수관계자

특수관계자

지배기업	그 밖의 특수관계자

(주)서부티엔디	신한리츠운용 주식회사

자산과 부채

매출채권	임대보증금	전환사채	기타 미지급금	매출채권	임대보증금	전환사채	기타 미지급금

특수관계자거래의 채권·채무 잔액

특수관계자거래의 채권·채무 잔액	수취채권, 특수관계자거래	1,365,785,300	0

채무액, 특수관계자거래	18,809,000,000	15,000,000,000	0	0	0	364,544,500

채무액이 명목가액으로 기재되었다는 사실에 대한 기술	현재가치할인차금이 반영되지 않은 명목가액입니다.

특수관계자 자금거래에 관한 공시

특수관계자 자금거래에 관한 공시
당기 (단위 : 원)

전체 특수관계자

특수관계자

지배기업	종속기업	그 밖의 특수관계자

(주)서부티엔디	주식회사 신한서부티엔디제1호 위탁관리부동산투자회사	주식회사 신한서부티엔디제2호 위탁관리부동산투자회사	주식회사 신한광화문지타워위탁관리부동산투자회사	주식회사 신한호텔마포위탁관리부동산투자회사	신한리츠운용 주식회사

배당금지급, 특수관계자거래	3,637,132,460	130,013,000

배당금수취, 특수관계자거래	2,444,707,913	935,120,690	1,268,835,616	21,041,096

지배기업이 인수한 전환사채의 액면이자 지급, 특수관계자거래	225,000,000

현금출자, 출자금 납입	0

전기 (단위 : 원)

전체 특수관계자

특수관계자

지배기업	종속기업	그 밖의 특수관계자

(주)서부티엔디	주식회사 신한서부티엔디제1호 위탁관리부동산투자회사	주식회사 신한서부티엔디제2호 위탁관리부동산투자회사	주식회사 신한광화문지타워위탁관리부동산투자회사	주식회사 신한호텔마포위탁관리부동산투자회사	신한리츠운용 주식회사

배당금지급, 특수관계자거래	3,637,132,460	130,013,000

배당금수취, 특수관계자거래	3,346,764,771	1,172,207,574	525,000,001	0

지배기업이 인수한 전환사채의 액면이자 지급, 특수관계자거래	225,000,000

현금출자, 출자금 납입	4,000,000,000

특수관계자와 관련하여 제공한 지급보증에 대한 공시

특수관계자와 관련하여 제공한 지급보증에 대한 공시
당기 (단위 : 원)

기업의 보증이나 담보의 제공, 특수관계자거래	채무액, 특수관계자거래	지급보증에 대한 비고(설명)

전체 특수관계자	특수관계자	(주)서부티엔디	자산과 부채	임대보증금	투자부동산	취득 완료 투자부동산	인천 스퀘어원투자부동산	18,809,000,000	18,809,000,000	담보신탁 1순위 수익권은 (주)서부티엔디와의 책임임대차계약 대상 부동산인 지상층에 설정되어 있습니다.

전기 (단위 : 원)

기업의 보증이나 담보의 제공, 특수관계자거래	채무액, 특수관계자거래	지급보증에 대한 비고(설명)

전체 특수관계자	특수관계자	(주)서부티엔디	자산과 부채	임대보증금	투자부동산	취득 완료 투자부동산	인천 스퀘어원투자부동산	18,809,000,000	18,809,000,000	담보신탁 1순위 수익권은 (주)서부티엔디와의 책임임대차계약 대상 부동산인 지상층에 설정되어 있습니다.

주요 경영진에 대한 보상에 대한 공시

주요 경영진에 대한 보상에 대한 공시
당기 (단위 : 원)

공시금액

주요 경영진에 대한 보상	4,200,000

특수관계의 성격에 대한 기술	당사는 기업 활동의 계획ㆍ운영ㆍ통제에 대하여 중요한 권한과 책임을 가진 대표이사, 기타비상무이사, 감사 등을 주요 경영진으로 판단하고 있습니다.

전기 (단위 : 원)

공시금액

주요 경영진에 대한 보상	4,200,000

특수관계의 성격에 대한 기술	당사는 기업 활동의 계획ㆍ운영ㆍ통제에 대하여 중요한 권한과 책임을 가진 대표이사, 기타비상무이사, 감사 등을 주요 경영진으로 판단하고 있습니다.