넥스트칩 분기보고서 (2023.03)
4. 매출 및 수주상황

가. 매출 실적(단위 : 천원, %)

매출유형	2023 연도 1분기
(제5기)	2022 연도
(제4기)	2021 연도
(제3기)	2020 연도
(제2기)

금액	비율	금액	비율	금액	비율	금액	비율

제품매출	수 출	968,435	29.75%	8,308,090	64.56%	15,848,077	64.77%	6,303,728	60.71%

내 수	2,130,761	65.46%	4,007,779	31.14%	2,061,283	8.42%	2,076,411	20.00%

소 계	3,099,196	95.21%	12,315,869	95.70%	17,909,360	73.19%	8,380,139	80.71%

상품매출	수 출	-	-	7,578	0.06%	83,747	0.34%	1,028,119	9.90%

내 수	-	-	38,600	0.30%	-	-	-	-

소 계	-	-	46,178	0.36%	83,747	0.34%	1,028,119	9.90%

용역매출	수 출	-	-	-	-	-	-	68,436	0.66%

내 수	151,731	4.65%	506,554	3.93%	6,475,140	26.46%	906,137	8.73%

소 계	151,731	4.65%	506,554	3.93%	6,475,140	26.46%	974,573	9.39%

기타(로열티)	수 출	-	-	-	-	-	-	-	-

내 수	4,146	0.14%	566	0.01%	1,002	0.01%	61	-

소 계	4,146	0.14%	566	0.01%	1,002	0.01%	61	-

합 계	수 출	968,435	29.75%	8,315,668	64.62%	15,931,824	65.11%	7,400,283	71.27%

내 수	2,286,638	70.25%	4,553,499	35.38%	8,537,425	34.89%	2,982,609	28.73%

합 계	3,255,073	100.00%	12,869,167	100.00%	24,469,249	100.00%	10,382,892	100.00%

나. 판매 경로(1) 판매 조직

당사의 판매 조직은 주로 국가/지역별 BD팀(Business Development Team)으로 구성되어 있으며 이는 단순한 영업 및 판매조직이 아니라 선제적으로 해당 지역의 전장 산업 분야의 비즈니스를 만들어 내는 조직으로 현재 총 4개 팀의 전문인력들이 권역별(국내, 중국, 유럽, 일본, 미국, 인도)로 사업개발, 마케팅을 담당하고 있습니다. 지역이나 국가에 따라서는 별도의 판매 대리점 계약을 통하여 판매처를 확대하고 있습니다. 또한 생산 및 영업을 지원하는 영업관리팀을 별도로 두고 있습니다.

본사의 마케팅 조직 외에도 글로벌 시장은 해당 지역의 고객지원 및 신규고객 확충을 위해 Major 자동차 제조사가 위치하고 있는 프랑스, 중국, 일본, 미국의 경우에는 특별히 현지의 시장과 고객에 대한 네트워크와 전문성을 보유한 컨설턴트/Sales Representative와 계약을 맺고 맞춤형 영업/마케팅 활동을 적극 진행하고 있습니다.

(2) 판매 경로당사의 제품 판매는 국내 고객(Tier)에 대해서는 직접 판매 형태를, 수출의 경우에는 국가에 따라 직접 판매 또는 대리점 판매 형태를 선택하고 있습니다.

구분	판매경로

국내	당사 -> Tier -> OEM

수출	당사 -> Tier -> OEM
당사 -> 대리점 -> Tier -> OEM(주)

주) 중국 지역의 경우 국토가 넓고, Tier와 OEM이 매우 다수인 시장이므로 기술지원 및 원활한 자금 회수를 위하여 대리점을 통하여 판매를 진행하고 있습니다.

(3) 판매 전략(가) 지역별 판매전략

당사가 목표시장으로 하는 자동차 시장은 지역별로 특성이 다르기 때문에 지역별로 특화된 판매전략을 취하고 있습니다. 또한, OEM 및 Tier 들의 향후 기술 전개 방향을 파악하고, 당사의 제품을 소개하기 위해 매년 주기적으로 열리는 저명한 해외 자동차 관련 전시회 및 세미나에 참가하여 기술 및 제품 소개를 진행하고 있으며, 이를 통해 참가/참관하는 업체의 유력 인력들과의 주기적인 교류를 통해 지역별 시장의 니즈(Needs)를 지속적으로 파악하고, 판매전략을 보완하고 있습니다.

당사의 지역별 판매 전략은 아래와 같습니다.

지역	판매전략

한국	ISP 납품으로의 안정적인 매출 확보 및 해외 OEM향 국내 Tier ADAS 프로젝트 지원
H사 대부분의 차량에 당사 ISP가 채택되어 안정적인 매출 기반을 확보하였으며, 현재는 MFC(Multi-Function Camera)향으로 ADAS SoC 프로젝트 확보에 주력하고 있습니다.

일본	수요기업 매칭을 통한 제품 개발 및 마케팅으로 조기매출 가능성 확보
일본 시장은 여전이 HD급 이하의 카메라가 사용되고 있기 때문에, 당사는 ISP 보다는 ADAS SoC 제품 매출에 집중하고 있습니다. 특히, 당사의 APACHE5는 일본에서 2024년 법제화 움직임을 보이는 Rear AEB(Rear Autonomous Emergency Braking : 후방 자동 긴급 제동 시스템) 도입에 발맞춰 일본 내 Tier1 및 OEM과 수요를 바탕으로 긴밀히 협조하고 있습니다.
한편, 일본에서도 HD급 이상의 카메라 적용이 확대 진행됨에 따라 당사의 ISP 제품의 진출 기회가 높아질 것으로 예상되어 차량 내부의 인포테인먼트, 네비게이션 시스템을 주로 개발하는 회사들과 당사 ISP 적용에 대하여 논의중입니다.

중국	ISP 양산 이력을 기반으로 신규 비즈니스 기회 창출
당사의 ISP, AHD 제품은 이미 중국 내 생산기지를 가지고 있는 많은 자동차 업체에 납품되고 있으므로, 추가 프로젝트 확보를 주요 전략으로 진행하고 있습니다.
중국 시장의 특징은 유럽, 미국 시장과 다르게 차량용 반도체에 대한 각종 승인 및 신뢰도, Safety에 대한 요구보다는 가격적인 부분을 강조하고 있어서 시장의 Needs에 맞는 제품을 출시하여 접근하고 있습니다. 한편, 중국시장도 중장기적으로 제품의 신뢰성이 중요해질 전망으로 단가 경쟁력과 신뢰성이 확보된 제품을 통해 경쟁력을 확보해 나갈 예정입니다.

미국	신기술 기반의 선행 협업 프로젝트와 OEM Direct 프로모션(2 Track 전략)
미국은 ‘신기술 기반의 선행 협업 프로젝트’와 ‘OEM Direct 프로모션’의 두 가지 형태의 판매전략을 구사하고 있습니다. 신기술 기반의 선행 협업 프로젝트는 실리콘밸리에서 진행중입니다. 실리콘밸리에 위치한 자동차 부품 관련 기업들과 미국내 OEM의 선행과제들을 개발하는 샘플 비즈니스 사업모델을 가진 기술 기업과 협업하여 당사의 반도체를 채택한 카메라 선행 제품을 개발하고, 이들 제품의 프로모션을 진행하고 있습니다.
한편 미국 시장은 OEM 위주의 반도체 선정이 일반적이기 때문에 미국 시장의 특성을 반영하여 자동차 생산 중심인 디트로이트에 위치한 완성차 제조사들과 기술교류회 및 직접 미팅을 통해 기술을 홍보하며 직접적인 프로모션을 진행중입니다.

유럽	조직 및 신뢰성 인증을 기반으로 한 프로모션 진행과 기술 방향의 지표가 되는 유럽 OEM사의 로드맵 선행 확보 전략
유럽시장은 조직 및 신뢰성 인증을 기반으로 한 프로모션을 진행중입니다. 유럽의 경우 안정(전)성 기준이 매우 엄격하여 개발 단계부터 제품의 안정(전)성에 대한 엄격한 인증과 테스트가 진행되어야 합니다. 따라서, 유럽지역에 제품을 판매하기 위해서는 제품의 안정(전)성을 유럽 기준에 맞춰 확보하여야 하며, 이를 위해서 당사는 개발 프로세트 및 조직에 대한 국제 인증이 ISO26262-FSM 인증을 2021년 5월에 획득하였고, 이를 기반으로 프로모션을 진행중입니다.
또한, 유럽에 위치한 완성차 제조사들의 Tech day에 주기적으로 참여하여 기술을 홍보하고 있으며, 기술 중심의 회사로서의 입지를 공고히 하는 전략을 수행중입니다. 전세계 자동차 시장의 Tech Trend를 이끌고 있는 유럽 OEM 및 Tier들과의 정기적인 미팅을 통해 기술 개발 방향성을 확보하고 테크 로드맵에 반영하여 시장 조기 진입을 도모하고 있습니다.

다. 주요 매출처 현황 당사의 주요 매출처는 완성차 제조사(OEM)에 차량용 카메라를 제조, 공급하는 부품사(Tier) 또는 대리점(Agent) 입니다.

(단위 : 백만원, %)

매 출 처	2023연도 1분기 (제5기)	2022연도 (제4기)	2021연도 (제3기)	2020연도 (제2기)

매출액	비율	매출액	비율	매출액	비율	매출액	비율

A사	1,253	38.50%	1,080	8.39%	1,168	4.77%	0	0.00%

B사	494	15.17%	1,982	15.40%	522	2.13%	386	3.72%

C사	292	8.96%	425	3.30%	153	0.63%	2	0.02%

D사	286	8.80%	4,861	37.78%	8,559	34.98%	3,636	35.02%

E사	252	7.75%	1,176	9.14%	1,213	4.96%	343	3.31%

기타	678	20.82%	3,345	25.99%	12,854	52.53%	6,016	57.93%

합 계	3,255	100.00%	12,869	100.00%	24,469	100.00%	10,383	100.00%

라. 수주현황 하나의 신차가 출시되기 위해서는 상당히 오랜 개발 시간이 필요합니다. 또한, 자동차 산업에 반도체 부품을 납품하기 위해서는 자동차의 신차 개발단계부터 OEM 및 Tier와 긴밀히 협조하며 많은 테스트를 거쳐 부품을 납품하게 됩니다. 아래 그림은 OEM 기준 프로세스를 보여주는데, 자동차 회사가 신차 개발에 필요한 RFI(Request For Information)를 배포하고, SOP(Start of Production)까지 최소 4년이 소요됨을 보여줍니다.

이렇게 오랜 개발 기간을 통해 출시된 신차의 경우 보통 5년의 라이프사이클을 가지고 있습니다. 그러나, 5년 동안 동일한 디자인으로 판매를 하는 경우 소비자의 관심도가 떨어질 수 있기 때문에, 보통 마이너체인지(Minor Change), 페이스리프트(Face Lift)와 풀체인지(Full Change) 과정을 겪게 됩니다. 부분 변경이라고도 불리는 마이너체인지는 차체의 일부, 엔진이나 기능 부품을 개선하는 등 엔진 및 플랫폼은 그대로 유지하며 부분적인 변화를 주는 것입니다.

페이스리프트(Face Lift)는 얼굴 모양을 바꾼다는 의미로, 신모델 출시 이후 해당 차량에 대한 관심이 감소하는 것을 해결하기 위해 자동차의 앞부분과 뒷부분을 새롭게 보이도록 바꾸는 것입니다. 페이스리프트는 보통 신차 출시 후 3~4년 정도 지난 뒤 진행됩니다. 풀체인지(Full Change)는 이름에서도 알 수 있듯이 새로 개발한 신차 혹은 기존 모델을 완전히 바꾸는 것을 말합니다. 디자인뿐만 아니라 파워트레인, 플랫폼 등 모든 부분에서 새롭게 변경되는 것이 일반적입니다.

당사의 공급하는 영상처리/전송/인식 반도체의 경우 대부분이 자동차의 신차 출시인 풀체인지(Full Change)시 채택되고, OEM에서 보통 5년의 수요예측 자료를 받고 있습니다. 따라서, 당사의 반도체의 라이프사이클도 5년 정도로 판단됩니다. 따라서, 한번 공급이 시작되면 5년 동안 안정적인 매출을 확보할 수 있습니다.

당사는 상기와 같은 과정을 거쳐서 많은 제품들이 다수의 OEM사에 채택이 되어 양산 진행중이거나 양산을 앞두고 있습니다. 다만, 자동차 업계는 극히 폐쇄적이고 거래 상대방과의 영업 관련된 사항은 기밀 또는 비공개 사항으로 되어 있으며, 관련 내용을 공시할 경우 문제가 발생할 여지가 매우 높기 때문에 기재를 생략합니다. 다만, 추후 언론과의 인터뷰, 공시 등의 기타의 방법을 통해 관련 내용이 공개된 경우에는 그 내용을 상세히 기재하도록 하겠습니다.