이성씨엔아이 사업보고서 (2024.12)
5. 위험관리 및 파생거래

- 재무위험관리요소

연결회사가 노출되어 있는 재무위험 및 이러한 위험이 연결회사의 미래 성과에 미칠 수 있는 영향은 다음과 같습니다.

위험	노출 위험	측정	관리

시장위험 - 환율	미래 상거래
기능통화 이외의 표시통화를 갖는 금융자산 및 금융부채	현금흐름 추정
민감도 분석	통화선도 및 통화옵션

신용위험	현금성자산, 매출채권, 파생상품, 채무상품, 계약자산	연체율 분석
신용등급	은행예치금 다원화, 신용한도

유동성위험	차입금 및 기타 부채	현금흐름 추정	차입한도 유지

(2) 위험관리 개념체계 연결회사는 금융상품과 관련하여 신용위험, 유동성위험, 환위험 등과 같은 다양한 금융위험에 노출되어 있습니다. 연결회사의 위험관리는 연결회사의 재무적 성과에 영향을 미치는 잠재적 위험을 식별하여 연결회사가 허용가능한 수준으로 감소, 제거 및 회피하는 것을그 목적으로 하고 있습니다. 연결회사는 전사적인 수준의 위험관리 정책 및 절차를 마련하여 운영하고 있으며, 연결회사의 재무부문에서 위험관리에 대한 총괄책임을 담당하고 있습니다.

5.1 시장위험 (1) 외환위험 연결회사는 외화채권 등과 관련하여 주로 USD의 환율변동위험에 노출되어 있습니다. 보고기간말 현재 외환 위험에 노출되어 있는 연결회사의 금융자산ㆍ부채의 내역의 원화환산 기준액은 다음과 같습니다.

(단위 : USD, EUR, CHF, 천원)

구 분	통화	당 기	전 기

외화금액	원화환산액	외화금액	원화환산액

자산:

현금및현금성자산	USD	118,156	173,689	62,601	80,717

EUR	889	1,288	-	-

매출채권	USD	185,010	257,380	71,384	92,043

미지급금	CHF	68,904	112,064	-	-

보고기간말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 각 외화에 대한 원화의 환율 10% 변동 시 연결회사의 법인세차감전순이익과 자본에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분	당기말	전기말

10% 상승시	10% 하락시	10% 상승시	10% 하락시

USD	43,107	(43,107)	17,276	(17,276)

EUR	129	(129)	-	-

CHF	(11,206)	11,206	-	-

5.2 신용위험

신용위험은 기업 및 개인 고객에 대한 신용거래 및 채권뿐 아니라 현금성자산, 채무상품의계약 현금흐름 등에서 발생합니다.

(1) 신용위험관리

연결회사는 신용위험을 관리하기 위하여 금융자산의 신용보강을 위한 정책과 절차를 마련하여 운영하고 있으며, 회수가 지연되는 금융자산에 대하여는 회수지연 현황 및 회수대책이 보고된 후 지연사유에 따라 적절한 조치를 취하고 있습니다. 또한, 거래상대방의 신용에 따라 필요한 경우 담보 및 기타 신용보강을 요구하고 있습니다.

(단위: 천원)

구분	당기말	전기말	전기초

현금및현금성자산	6,214,548	6,596,120	5,410,169

매출채권	1,368,016	4,931,270	2,457,541

기타수취채권	1,538,680	1,087,844	981,637

합계	9,121,244	12,615,234	8,849,348

(2) 금융자산의 손상

연결회사는 기대신용손실 모형이 적용되는 다음의 금융자산을 보유하고 있습니다.

· 재화 및 용역의 제공에 따른 매출채권

· 상각후원가로 측정하는 기타 금융자산

현금성자산도 손상 규정의 적용대상에 포함되나 식별된 기대신용손실은 유의적이지 않습니다.

(가) 매출채권

연결회사는 매출채권에 대해 전체 기간 기대신용손실을 손실충당금으로 인식하는 간편법을 적용합니다.

매출채권에 대한 손실충당금은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당기말	전기말	전기초

채권잔액	손상된 금액	기대손실율	채권잔액	손상된 금액	기대손실율	채권잔액	손상된 금액	기대손실율

3개월 이하	1,356,764	894	0.07%	4,532,917	2,215	0.05%	2,067,900	-	0.00%

3~6개월 이하	12,147	-	-	-	-	0.00%	-	-	0.00%

6~12개월 이하	-	-	-	31,854	20,927	65.70%	-	-	0.00%

1년 초과	259,799	259,799	100.00%	389,641	-	0.00%	389,641	-	0.00%

합계	1,628,710	260,693	16.01%	4,954,412	23,142	0.47%	2,457,541	-	0.00%

당기 및 전기 매출채권의 손실충당금 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당 기	전 기

기초 손실충당금	23,142	-

당기 중 당기손익으로 인식된 손실충당금의 증가(감소)	(11,322)	23,142

사엽결합으로 인한 증감	248,873	-

기말 손실충당금	260,693	23,142

(나) 상각후원가 측정 기타 금융자산

상각후원가로 측정하는 기타 금융자산에는 대여금, 미수금 등이 포함됩니다. 당기말 현재 연결회사의 관련 최대노출금액은 해당 장부금액입니다(당기: 1,538백만원, 전기: 1,087백만원, 전기초: 982백만원). 리스채권 이외의 상각후원가로 측정하는 기타 금융자산은 모두 신용위험이 낮은 것으로 판단되며, 따라서 손실충당금은 12개월 기대신용손실로 인식하였습니다.

당기 및 전기 상각후원가 측정 기타 금융자산의 손실충당금 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당 기	전 기

기초 손실충당금	1,711,586	1,591,586

당기 중 당기손익으로 인식된 손실충당금의 증가(감소)	(10,000)	120,000

기말 손실충당금	1,701,586	1,711,586

(4) 대손상각비

당기 및 전기 손익으로 인식된 금융자산의 손상 관련 대손상각비는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	당기	전기

매출채권

대손상각비(환입)	(11,322)	23,142

상각후원가측정금융자산

기타의대손상각비(환입)	(10,000)	120,000

5.3 이자율 위험 이자율 위험은 주로 변동금리부 조건의 차입금에서 발생하는 현금흐름 이자율 위험입니 다. 당기말과 전기말 현재 변동금리부 차입금에 대해 다른 모든 변수가 일정하고 이자율의 100bp 변동시 연결회사의 세후이익 및 자본에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분	세후이익에 대한 영향	자본에 대한 영향

100bp 상승시	100bp 하락시	100bp 상승시	100bp 하락시

이자비용	(151,879)	151,879	(122,858)	122,858

5.4 유동성 위험

연결회사는 유동성위험을 관리하기 위하여 단기 및 중장기 자금관리계획을 수립하고 현금유출예산과 실제 현금유출액을 지속적으로 분석ㆍ검토하여 금융부채와 금융자산의 만기구조를 대응시키고 있습니다.

연결회사의 경영진은 영업활동현금흐름과 금융자산의 현금유입으로 금융부채를 상환가능하다고 판단하고 있습니다.

(1) 만기 분석 당기 및 전기말 현재 연결회사가 보유한 금융부채의 계약상 만기는 다음과 같습니다.

가. 당기

(단위 : 천원)

구분	장부금액	계약상 현금흐름	1년 미만	1년 ~ 5년	5년 초과