엑셀세라퓨틱스 분기보고서 (2026.03)
4. 재무제표

## 4-1. 재무상태표

재무상태표
제 12 기 1분기말 2026.03.31 현재
제 11 기말 2025.12.31 현재
(단위 : 원)

제 12 기 1분기말	제 11 기말

자산

유동자산	9,721,713,253	9,671,450,248

현금및현금성자산	5,963,484,027	2,068,711,853

단기금융상품	300,000,000	300,000,000

당기손익-공정가치측정금융자산	0	4,512,309,775

매출채권	537,129,931	129,748,699

유동리스채권	10,768,325	10,769,671

재고자산	1,685,420,567	1,336,295,190

기타유동수취채권	525,335,593	618,762,299

기타유동자산	673,028,720	676,370,131

당기법인세자산	26,546,090	18,482,630

비유동자산	5,304,344,451	6,223,409,002

당기손익-공정가치측정금융자산	300,000,000	0

기타포괄손익-공정가치측정금융자산	0	865,405,266

비유동리스채권	13,462,084	15,973,305

종속기업투자	150,000,000	150,000,000

관계기업투자	13,861,786	14,191,788

유형자산	2,972,546,590	3,178,056,256

사용권자산	861,712,775	988,018,363

무형자산	665,681,320	694,064,898

기타비유동자산	25,933,344	28,583,343

기타비유동수취채권	301,146,552	289,115,783

자산총계	15,026,057,704	15,894,859,250

부채

유동부채	5,146,303,753	5,380,448,317

매입채무	229,881,326	261,163,853

기타유동금융부채	786,316,459	807,361,862

기타유동부채	51,683,736	132,957,684

단기차입금	3,500,000,000	3,500,000,000

유동성장기부채	116,640,000	116,640,000

유동리스부채	347,048,013	447,590,699

기타유동충당부채	114,734,219	114,734,219

비유동부채	3,193,312,963	3,251,471,161

기타비유동금융부채	553,638,106	541,092,903

장기차입금	986,640,000	1,015,800,000

비유동리스부채	352,318,319	406,726,719

기타비유동충당부채	122,718,237	122,108,227

장기종업원급여부채	39,921,570	36,225,018

순확정급여부채	1,138,076,731	1,129,518,294

부채총계	8,339,616,716	8,631,919,478

자본

자본금	8,647,197,000	8,647,197,000

자본잉여금	64,646,795,306	64,139,831,979

기타자본	712,333,574	1,222,103,748

기타포괄손익누계액	0	(34,593,892)

결손금	(67,319,884,892)	(66,711,599,063)

자본총계	6,686,440,988	7,262,939,772

자본과부채총계	15,026,057,704	15,894,859,250

## 4-2. 포괄손익계산서

포괄손익계산서
제 12 기 1분기 2026.01.01 부터 2026.03.31 까지
제 11 기 1분기 2025.01.01 부터 2025.03.31 까지
(단위 : 원)

제 12 기 1분기	제 11 기 1분기

3개월	누적	3개월	누적

매출액	1,021,582,024	1,021,582,024	329,780,252	329,780,252

매출원가	1,074,830,590	1,074,830,590	663,298,383	663,298,383

매출총손실	(53,248,566)	(53,248,566)	(333,518,131)	(333,518,131)

판매비와관리비	2,841,756,005	2,841,756,005	2,211,424,513	2,211,424,513

영업손실	(2,895,004,571)	(2,895,004,571)	(2,544,942,644)	(2,544,942,644)

금융수익	68,956,353	68,956,353	59,092,254	59,092,254

금융비용	82,650,207	82,650,207	77,061,069	77,061,069

지분법손실	330,002	330,002	0	0

기타수익	19,325,896	19,325,896	27,965,688	27,965,688

기타비용	19,831,828	19,831,828	968,345	968,345

법인세비용차감전순손실	(2,909,534,359)	(2,909,534,359)	(2,535,914,116)	(2,535,914,116)

법인세비용	0	0	0	0

분기순손실	(2,909,534,359)	(2,909,534,359)	(2,535,914,116)	(2,535,914,116)

기타포괄손익	2,335,842,422	2,335,842,422	(209,237,250)	(209,237,250)

당기손익으로 재분류 되지 않은 항목	2,335,842,422	2,335,842,422	(209,237,250)	(209,237,250)

기타포괄손익-공정가치측정금융자산 평가손익	2,335,842,422	2,335,842,422	(209,237,250)	(209,237,250)

분기총포괄손익	(573,691,937)	(573,691,937)	(2,745,151,366)	(2,745,151,366)

주당순손익

기본주당순손익 (단위 : 원)	(168)	(168)	(232)	(232)

희석주당순손익 (단위 : 원)	(168)	(168)	(232)	(232)

## 4-3. 자본변동표

자본변동표
제 12 기 1분기 2026.01.01 부터 2026.03.31 까지
제 11 기 1분기 2025.01.01 부터 2025.03.31 까지
(단위 : 원)

자본

자본금	자본잉여금	기타자본	기타포괄손익누계액	결손금	자본 합계

2025.01.01 (기초자본)	5,459,231,000	57,993,391,985	1,208,529,500	199,193,862	(55,596,060,467)	9,264,285,880

분기순손실	(2,535,914,116)	(2,535,914,116)

기타포괄손익-공정가치측정 금융자산 평가손익	(209,237,250)	(209,237,250)

기타포괄손익 이익잉여금 대체

주식발행비용

주식보상비용	55,000,247	55,000,247

주식선택권 행사	10,000,000	83,892,990	(44,053,990)	49,839,000

주식선택권 소멸

2025.03.31 (기말자본)	5,469,231,000	58,077,284,975	1,219,475,757	(10,043,388)	(58,131,974,583)	6,623,973,761

2026.01.01 (기초자본)	8,647,197,000	64,139,831,979	1,222,103,748	(34,593,892)	(66,711,599,063)	7,262,939,772

분기순손실	(2,909,534,359)	(2,909,534,359)

기타포괄손익-공정가치측정 금융자산 평가손익	2,335,842,422	2,335,842,422

기타포괄손익 이익잉여금 대체	(2,301,248,530)	2,301,248,530

주식발행비용	(89,833)	(89,833)

주식보상비용	(2,717,014)	(2,717,014)

주식선택권 행사

주식선택권 소멸	507,053,160	(507,053,160)

2026.03.31 (기말자본)	8,647,197,000	64,646,795,306	712,333,574	(67,319,884,892)	6,686,440,988

## 4-4. 현금흐름표

현금흐름표
제 12 기 1분기 2026.01.01 부터 2026.03.31 까지
제 11 기 1분기 2025.01.01 부터 2025.03.31 까지
(단위 : 원)

제 12 기 1분기	제 11 기 1분기

영업활동현금흐름	(3,318,714,919)	(2,154,229,336)

영업으로부터창출된현금흐름	(3,283,938,996)	(2,182,802,330)

이자수입	52,614,210	45,110,289

이자지급	(79,326,673)	(9,575,165)

법인세납부(환급)	(8,063,460)	(6,962,130)

투자활동으로인한현금흐름	7,389,765,259	161,142,174

당기손익-공정가치금융자산의 증가	(3,087,242,904)	0

당기손익-공정가치측정금융자산의 감소	7,287,242,908	1,008,326,063

기타포괄손익인식금융자산의 감소	3,201,247,688	0

리스채권의 회수	2,512,567	2,423,984

유형자산의 취득	(13,695,000)	(691,094,550)

무형자산의 취득	(300,000)	(158,513,323)

재무활동으로인한현금흐름	(176,278,166)	(99,079,327)

주식발행비용	(89,833)	0

주식선택권의 행사	0	49,839,000

차입금의 상환	(29,160,000)	0

리스부채의 상환	(147,028,333)	(148,918,327)

현금및현금성자산의 순증감	3,894,772,174	(2,092,166,489)

현금및현금성자산의 환율변동효과	0	(2,076,343)

기초현금및현금성자산	2,068,711,853	7,764,083,117

기말현금및현금성자산	5,963,484,027	5,669,840,285