ESR켄달스퀘어리츠 사업보고서 (2025.12)
4. 재무제표

## 4-1. 재무상태표

재무상태표
제 12 기 2025.11.30 현재
제 11 기 2025.05.31 현재
제 10 기 2024.11.30 현재
(단위 : 원)

제 12 기	제 11 기	제 10 기

자산

유동자산	125,868,430,293	24,507,224,937	29,350,556,464

현금및현금성자산 (주4,20,21)	123,672,956,871	24,073,340,536	28,342,451,340

기타금융자산 (주5,20,21)	336,371,439	52,123,996	28,989,543

기타유동자산 (주6)	2,848,603	11,256,575	3,316,831

당기법인세자산	1,856,253,380	370,503,830	975,798,750

비유동자산	1,255,405,453,301	1,189,532,148,107	1,189,532,148,107

종속기업투자 (주7)	1,131,100,000,000	1,037,100,000,000	1,037,100,000,000

관계기업투자 (주7)	124,305,453,301	152,432,148,107	152,432,148,107

자산총계	1,381,273,883,594	1,214,039,373,044	1,218,882,704,571

부채

유동부채	84,858,021,846	74,774,312,121	26,771,114,202

기타금융부채 (주8,20,21,22)	357,944,804	273,233,481	270,282,562

기타유동부채 (주9)	677,390	1,078,640	831,640

단기차입금 (주10,20,21,22)	26,499,399,652	16,500,000,000	16,500,000,000

유동성장기차입금 (주10,20,21,22)	58,000,000,000	58,000,000,000	10,000,000,000

비유동부채	20,000,000,000	0	48,000,000,000

장기차입금 (주10,20,21,22)	20,000,000,000	48,000,000,000

부채총계	104,858,021,846	74,774,312,121	74,771,114,202

자본

자본금 (주11)	246,089,000,000	213,089,000,000	213,089,000,000

기타불입자본 (주11)	994,771,456,156	896,178,572,856	900,186,631,606

이익잉여금 (주12)	35,555,405,592	29,997,488,067	30,835,958,763

자본총계	1,276,415,861,748	1,139,265,060,923	1,144,111,590,369

자본과부채총계	1,381,273,883,594	1,214,039,373,044	1,218,882,704,571

## 4-2. 포괄손익계산서

포괄손익계산서
제 12 기 2025.06.01 부터 2025.11.30 까지
제 11 기 2024.12.01 부터 2025.05.31 까지
제 10 기 2024.06.01 부터 2024.11.30 까지
(단위 : 원)

제 12 기	제 11 기	제 10 기

영업수익 (주16)	25,458,296,714	26,032,422,061	30,802,310,314

영업비용 (주17)	393,222,647	462,165,985	434,413,651

영업이익	25,065,074,067	25,570,256,076	30,367,896,663

영업외수익	10,115,226,464	243,223,411	293,740,475

금융수익 (주18,21)	363,275,155	243,223,411	293,740,470

기타수익 (주19)	9,751,951,309	0	5

영업외비용	1,429,190,006	1,458,757,183	1,249,746,124

금융비용 (주18,21)	1,429,151,286	1,458,757,183	1,249,746,124

기타비용 (주19)	38,720	0	0

법인세비용차감전순이익(손실)	33,751,110,525	24,354,722,304	29,411,891,014

법인세비용 (주14)	0	0	0

당기순이익(손실)	33,751,110,525	24,354,722,304	29,411,891,014

기타포괄이익	0	0	0

총포괄손익	33,751,110,525	24,354,722,304	29,411,891,014

주당이익

기본주당이익(손실) (단위 : 원) (주15)	142	114	138

희석주당이익(손실) (단위 : 원) (주15)	142	114	138

## 4-3. 자본변동표

자본변동표
제 12 기 2025.06.01 부터 2025.11.30 까지
제 11 기 2024.12.01 부터 2025.05.31 까지
제 10 기 2024.06.01 부터 2024.11.30 까지
(단위 : 원)

자본

자본금	기타불입자본	이익잉여금	자본 합계

2024.06.01 (기초자본)	213,089,000,000	900,186,631,606	30,617,260,749	1,143,892,892,355

유상증자 자본금

유상증자비용

기타불입자본의 이입

배당	0	0	(29,193,193,000)	(29,193,193,000)

당기순이익(손실)	0	0	29,411,891,014	29,411,891,014

2024.11.30 (자본총계)	213,089,000,000	900,186,631,606	30,835,958,763	1,144,111,590,369

2024.12.01 (기초자본)	213,089,000,000	900,186,631,606	30,835,958,763	1,144,111,590,369

유상증자 자본금

유상증자비용	0	(8,058,750)	0	(8,058,750)

기타불입자본의 이입	(4,000,000,000)	4,000,000,000	0

배당	0	0	(29,193,193,000)	(29,193,193,000)

당기순이익(손실)	0	0	24,354,722,304	24,354,722,304

2025.05.31 (자본총계)	213,089,000,000	896,178,572,856	29,997,488,067	1,139,265,060,923

2025.06.01 (기초자본)	213,089,000,000	896,178,572,856	29,997,488,067	1,139,265,060,923

유상증자 자본금	33,000,000,000	101,145,841,500	0	134,145,841,500

유상증자비용	0	(1,552,958,200)	0	(1,552,958,200)

기타불입자본의 이입	0	(1,000,000,000)	1,000,000,000	0

배당	0	0	(29,193,193,000)	(29,193,193,000)

당기순이익(손실)	0	0	33,751,110,525	33,751,110,525

2025.11.30 (자본총계)	246,089,000,000	994,771,456,156	35,555,405,592	1,276,415,861,748

## 4-4. 현금흐름표

현금흐름표
제 12 기 2025.06.01 부터 2025.11.30 까지
제 11 기 2024.12.01 부터 2025.05.31 까지
제 10 기 2024.06.01 부터 2024.11.30 까지
(단위 : 원)

제 12 기	제 11 기	제 10 기

영업활동현금흐름	22,322,254,240	24,932,140,946	32,377,756,882

영업으로부터 창출된 현금흐름	(376,533,323)	(458,989,279)	(432,175,089)

당기순이익(손실)	33,751,110,525	24,354,722,304	29,411,891,014

손익조정항목	(34,143,997,920)	(24,816,888,289)	(29,846,304,660)

이자수익	(363,275,155)	(243,223,411)	(293,740,470)

배당금수익	(25,458,296,714)	(26,032,422,061)	(30,802,310,314)

관계기업투자처분이익	(9,751,577,337)	0	0

이자비용	1,429,151,286	1,458,757,183	1,249,746,124

영업활동으로 인한 자산 부채의 변동	16,354,072	3,176,706	2,238,557

선급비용의 감소 (증가)	8,407,972	(7,939,744)	9,790,000

미지급금의 증가(감소)	8,347,350	10,869,450	(7,246,413)

예수금의 증가(감소)	(401,250)	247,000	(305,030)

이자의 수취	79,027,712	220,088,958	341,384,333

이자의 지급	(1,352,787,313)	(1,466,675,714)	(1,223,824,514)

법인세 환급(납부)	(1,485,749,550)	605,294,920	(476,145,200)

배당금의 수취	25,458,296,714	26,032,422,061	34,168,517,352

투자활동현금흐름	(56,121,727,857)	0	(20,000,000,000)

관계기업투자의 처분	50,878,272,143	0	0

종속기업투자의 취득	(94,000,000,000)	0	(20,000,000,000)

관계기업투자의 취득	(13,000,000,000)	0	0

재무활동현금흐름	133,399,089,952	(29,201,251,750)	(12,693,193,000)

유상증자	134,145,841,500	0	0

장기차입금의 증가	20,000,000,000	0	0

단기차입금의 증가	20,000,000,000	0	16,500,000,000

단기차입금의 감소	(10,000,600,348)	0	0

유상증자비용	(1,552,958,200)	(8,058,750)	0

배당금의 지급	(29,193,193,000)	(29,193,193,000)	(29,193,193,000)

현금및현금성자산의 증가(감소)	99,599,616,335	(4,269,110,804)	(315,436,118)

기초현금및현금성자산	24,073,340,536	28,342,451,340	28,657,887,458

기말현금및현금성자산	123,672,956,871	24,073,340,536	28,342,451,340