인바이오 분기보고서 (2022.09)
5. 위험관리 및 파생거래

가. 시장위험과 위험관리금융상품과 관련하여 당사는 신용위험, 유동성위험 및 시장위험에 노출되어 있습니다. 본 주석은 당사가 노출되어 있는 위험에 대한 정보와 당사의 위험관리 목표, 정책, 위험 평가 및 관리 절차, 그리고 자본관리에 대해 공시하고 있습니다. 추가적인 계량적 정보에 대해서는 본 재무제표 전반에 걸쳐 공시되어 있습니다.

(1) 금융위험관리당사의 위험관리 체계를 구축하고 감독할 책임은 이사회에 있으며, 당사의 재무부문에서 위험관리에 대한 총괄책임을 담당하고 있습니다. 당사의 위험관리정책은 당사가 직면한 위험을 식별 및 분석하고, 적절한 위험 한계치 및 통계를 설정하고, 위험이한계치를 넘지 않도록 하기 위해 수립되었습니다. 위험관리정책과 시스템은 시장 상황과 당사의 활동의 변경을 반영하기 위해 정기적으로 검토되고 있습니다. 당사는 훈련 및 관련기준, 절차를 통해 모든 종업원들이 자신의 역할과 의무를 이해할 수 있는 엄격하고 구조적인 통제환경을 구축하는 것을 목표로 하고 있습니다.당사의 내부감사인은 경영진이 당사의 위험관리 정책 및 절차의 준수 여부를 어떻게 관리하는지 감독하고, 당사의 위험관리체계가 적절한지 검토합니다.

(2) 신용위험관리신용위험은 계약상대방이 계약상의 의무를 불이행하여 당사에 재무적 손실을 미칠 위험을 의미합니다. 신용위험은 보유하고 있는 수취채권 및 확정계약을 포함한 거래처에 대한 신용위험 뿐 아니라 현금성자산, 은행 및 금융기관 예치금으로부터 발생하고 있습니다. 단, 은행 및 금융기관의 경우 신용등급이 우수한 금융기관과 거래하고 있으므로 금융기관으로부터의 신용위험은 제한적입니다. 일반거래처의 경우 고객의 재무상태, 과거 경험 등 기타 요소들을 고려하여 신용을 평가하게 됩니다. 당사는 거래상대방에 대한 개별적인 위험 한도 관리정책을 보유하고 있습니다.

당분기말, 전기말 및 현재 신용위험에 대한 최대 노출정도는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

현금성자산	15,098,629	22,352,698

기타금융자산(유동)	2,247,350	2,790,022

당기손익인식금융자산(유동)	18,225	22,327

매출채권및기타채권	27,235,637	24,064,111

기타금융자산(비유동)	268,093	256,635

당기손익인식금융자산(비유동)	2,000,000	2,000,000

합계	46,867,933	49,485,793

당분기말, 전기말 현재 대손충당금 차감 전 매출채권의 각 지역별 신용위험에 대한 최대 노출정도는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

국내	28,815,197	25,787,067

해외	-	-

합계	28,815,197	25,787,067

(3) 유동성위험유동성위험이란 당사가 현금 등 금융자산을 인도하여 결제하는 금융부채에 관련된 의무를 충족하는 데 어려움을 겪게 될 위험을 의미합니다. 당사의 경영진은 유동성위험을 관리하기 위하여 단기 및 중장기 자금관리계획을 수립하고 현금유출예산과 실제현금유출액을 지속적으로 분석ㆍ검토하여 금융부채와 금융자산의 만기구조를 대응시키고 있습니다.일반적으로 당사는 금융부채 상환을 포함하여, 향후 60일 동안 발생될 것으로 예상되는 운영비용을 충당할 수 있는 충분한 요구불예금을 보유하고 있다고 확신하고 있습니다. 여기에는 합리적으로 예상할 수 없는 극단적인 상황으로 인한 잠재적인 효과는 포함되어 있지 않습니다.

당분기말 현재 금융부채의 계약상 만기는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	장부금액	계약상 현금흐름	6개월 이내	6-12개월	1-2년	2년 이상

매입채무및기타채무	5,227,274	5,227,274	5,227,274	-	-	-

단기차입금	12,446,726	12,446,726	12,446,726	-	-	-

장기차입금	1,849,820	1,849,820	99,960	99,960	1,599,920	49,980

전환사채(*)	18,526,052	20,000,000	20,000,000	-	-	-

리스부채	513,226	530,331	148,652	118,510	164,461	118,864

기타금융부채	88,500	88,500	15,000	64,500	-	9,000

합계	38,651,598	40,142,651	37,937,612	282,970	1,764,381	177,844

(*) 장부금액은 관련 파생상품부채를 포함한 금액이며, 전환가능일에 전환(결재)이 이루어진다고 가정하여 현금흐름을 표시하였습니다.

전기말 현재 금융부채의 계약상 만기는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	장부금액	계약상 현금흐름	6개월 이내	6-12개월	1-2년	2년 이상

매입채무및기타채무	4,279,387	4,279,387	4,279,387	-	-	-

단기차입금	9,309,135	9,396,032	9,396,032	-	-	-

장기차입금	2,200,147	2,315,169	325,995	124,235	245,872	1,619,067

전환사채(*)	18,235,453	20,000,000	20,000,000	-	-	-

리스부채	758,409	785,863	225,336	171,748	175,502	213,276

기타금융부채	131,500	131,500	-	122,500	-	9,000

합계	34,914,031	36,907,951	34,226,750	418,483	421,374	1,841,343

(*) 조기상환가능일에 상환이 이루어진다고 가정하여 현금흐름을 표시하였습니다.

당분기말, 전기말 현재 유동성위험과 관련된 금액은 이자지급액을 포함하고,상계 약정의 효과는 포함하지 않았습니다. 당사는 이 현금흐름이 유의적으로 더 이른기간에 발생하거나, 유의적으로 다른 금액일 것으로 기대하지 않습니다.

(4) 시장위험시장위험이란 환율, 이자율 및 지분증권의 가격 등 시장가격의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험을 의미합니다. 시장가격 관리의 목적은 수익은 최적화하는 반면 수용가능한 한계 이내로 시장위험 노출을 관리 및 통제하는 것입니다.

① 환위험당사는 매입 거래 및 제품 수출 거래와 관련하여 표시되는 통화와 당사의 기능통화 사이에 불일치가 존재하는 경우에 거래외화위험에 노출됩니다. 이러한 거래들의 통화는 주로 USD 및 EUR 로 표시됩니다.당분기말, 전기말 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산 및 부채의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

자산	부채	자산	부채

USD	126	7,438,308	232	435,576

EUR	2,917	2,779	44,297

합계	3,043	7,438,308	3,011	479,874

당분기와 전기말에 적용된 환율은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	평균환율	당분기말환율

당분기	전기말	당분기	전기말

USD	1,267.82	1,143.96	1,434.80	1,185.50

EUR	1,347.60	1,353.28	1,408.83	1,342.34

상기 민감도 분석은 보고기간말 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성 자산 및부채를 대상으로 계산하였습니다.

② 이자율위험이자율위험은 미래의 시장이자율변동에 따라 예금 또는 차입금 등에서 발생하는 이자수익 및 이자비용이 변동될 위험을 뜻하며, 이는 주로 변동금리부 조건의 예금과 차입금에서 발생됩니다. 고정이자율이 적용되는 예금과 차입금의 경우, 이자율 변동에 따른 당기손익이나 자본에 미치는 영향은 없습니다.당분기말, 전기말 현재 당사의 이자율변동 위험에 노출된 변동이자부 부채는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

단기차입금	12,446,726	9,309,135

유동성장기차입금	199,920	400,307

장기차입금	1,649,900	1,799,840

합계	14,296,546	11,509,282

나. 파생상품 및 풋백옵션 등 거래 현황작성기준일 현재 해당사항 없습니다.