고바이오랩 분기보고서 (2026.03)
3. 연결재무제표 주석

제 13 기 1분기 : 2026년 1월 1일부터 2026년 3월 31일까지
제 12 기 1분기 : 2025년 1월 1일부터 2025년 3월 31일까지
주식회사 고바이오랩과 그 종속기업

1. 연결회사의 개요

주식회사 고바이오랩(이하 '지배기업', 주식회사 고바이오랩과 그 종속기업을 일괄하여 "연결회사")은 2014년 8월에 설립되었고, 2020년 11월 18일 코스닥 시장에 상장하였습니다. 연결회사는 인체 마이크로바이옴과 임상 메타데이터 분석을 통한 면역, 대사, 뇌 질환의 신약 개발과 기능성 프로바이오틱스 및 건강기능식품 제조와 판매를 주요 사업으로 영위하고 있습니다. 지배기업은 서울특별시 관악구 관악로 1 서울대학교 종합연구동에 본사를 두고 있습니다.

2026년 3월 31일로 종료하는 보고기간에 대한 연결재무제표는 지배기업과 지배기업의 종속기업 KoBioLabs Australia Pty Ltd 및 주식회사 위바이옴(이하 주식회사 고바이오랩과 그 종속기업을 일괄하여 "연결회사")을 연결대상으로 하여 작성된 연결재무제표입니다.

당분기말 현재 주요 주주현황은 다음과 같습니다.

주 주 명	보통주	전환우선주	합계

주식수	주식수	주식수	지분율(%)

고광표	5,038,237	-	5,038,237	25.70%

특수관계자(*)	785,502	-	785,502	4.01%

(주)이마트	544,960	-	544,960	2.78%

아이비케이 스톤브릿지 혁신성장 사모투자합자회사	213,442	64,138	277,580	1.42%

기타	12,836,748	124,139	12,960,887	66.09%

합계	19,418,889	188,277	19,607,166	100.00%

(*) 특수관계자는 등기임원을 포함합니다.

1.1 종속기업 현황

당분기말과 전기말 현재 연결회사의 연결대상 종속기업 현황은 다음과 같습니다.

회사명	자본금(원)	투자주식수	지분율(%)	결산월	업종	소재지

당분기말	전기말

KoBioLabs Australia Pty Ltd	78,781	100	100%	100%	6월	연구개발	호주

주식회사 위바이옴	34,863,000,000	1,751,013	51%	51%	12월	건강기능식품 판매업	한국

당분기말과 전기말 현재 종속기업의 요약 재무현황은 다음과 같습니다(단위: 원).

① 당분기말

회사명	자산	부채	자본	1분기 매출	분기순손실	분기총포괄손실

KoBioLabs Australia Pty Ltd	189,518,694	29,643,840,766	(29,454,322,072)	-	(5,463,663)	(2,133,487,506)

주식회사 위바이옴	48,260,338,048	14,127,718,489	34,132,619,559	18,521,028,337	(400,671,695)	(400,671,695)

② 전기말

회사명	자산	부채	자본	매출	당기순손실	당기총포괄손실

KoBioLabs Australia Pty Ltd	206,093,449	27,526,928,015	(27,320,834,566)	-	(382,814,123)	(1,733,648,473)

주식회사 위바이옴	45,754,233,741	11,220,942,487	34,533,291,254	68,445,254,375	(1,310,189,451)	(1,412,851,936)

1.2 연결대상범위의 변동

당분기 중 연결재무제표 종속기업의 변동내역은 없습니다.

2. 중요한 회계정책

다음은 연결재무제표 작성에 적용된 중요한 회계정책입니다. 이러한 정책은 별도의 언급이 없다면, 표시된 회계기간에 계속적으로 적용됩니다.

2.1 연결재무제표 작성기준

연결회사의 2026년 3월 31일로 종료하는 3개월 보고기간에 대한 분기연결재무제표는 기업회계기준서 제1034호 '중간재무보고'에 따라 작성되었습니다. 이 분기연결재무제표는 보고기간말인 2026년 3월 31일 현재 유효하거나 조기 도입한 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었습니다.

2026년 1월 1일부터 시행되는 회계기준이 있으나, 그 기준들은 회사의 분기연결재무제표에 중요한 영향을 미치지 않으며, 이를 제외하고는 중간재무제표의 작성에 적용된 유의적 회계정책은 2025년 12월 31일로 종료하는 회계연도에 대한 연차재무제표 작성시 채택한 회계정책과 동일합니다.

2.2 회계정책

분기연결재무제표의 작성에 적용된 유의적 회계정책과 계산방법은 아래 문단에서 설명하는 사항을 제외하고는 전기 재무제표 작성에 적용된 회계정책이나 계산방법과 동일합니다.

2.2.1 법인세비용

중간기간의 법인세비용은 전체 회계연도에 대해서 예상되는 최선의 가중평균연간법인세율, 즉 추정평균연간유효법인세율을 중간기간의 세전이익에 적용하여 계산합니다.

3. 중요한 판단과 추정불확실성의 주요원천

중간재무제표를 작성함에 있어, 경영진은 회계정책 적용과 자산ㆍ부채 및 수익ㆍ비용에 영향을 미치는 판단, 추정 및 가정을 해야 합니다. 실제 결과는 이러한 추정치와다를 수 있습니다.

중간재무제표 작성을 위해 연결회사의 회계정책의 적용과 추정 불확실성의 주요원천에 대해 경영진이 내린 중요한 판단은 2025년 12월 31일로 종료하는 회계연도에 대한 연차재무제표와 동일합니다.

4. 공정가치(1) 금융상품 종류별 공정가치

금융상품의 종류별 장부금액 및 공정가치는 다음과 같습니다(단위: 원).

구분	당분기말	전기말

장부금액	공정가치	장부금액	공정가치

금융자산

현금및현금성자산	7,069,913,206	(*1)	4,593,703,049	(*1)

단기금융상품	39,000,000,000	(*1)	41,499,988,750	(*1)

매출채권	3,133,441,689	(*1)	3,929,355,646	(*1)

기타유동금융자산	466,338,090	(*1)	602,293,023	(*1)

기타비유동금융자산	1,102,108,030	(*1)	1,333,820,565	(*1)

당기손익-공정가치 측정 금융자산	1,013,700,000	1,013,700,000	1,005,640,000	1,005,640,000

합계	51,785,501,015	52,964,801,033

금융부채

매입채무	112,744,500	(*1)	2,301,200	(*1)

기타유동금융부채	3,338,458,720	(*1)	4,531,636,508	(*1)

기타비유동금융부채	21,919,030,497	21,919,030,497	21,919,030,497	21,919,030,497

단기차입금	9,264,566,278	(*1)	6,072,065,592	(*1)

유동성장기차입금	799,103,359	(*1)	917,938,074	(*1)

장기차입금	6,197,406,266	(*1)	6,427,122,736	(*1)

합계	41,518,565,120	39,870,094,607

(*1) 장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치이므로 공정가치 공시에서 제외하였습니다.

(*2) 리스부채는 기준서 제1107호에 따라 공정가치 공시에서 제외하였습니다.

(2) 공정가치 서열체계

공정가치로 측정되는 금융상품은 공정가치 서열체계에 따라 구분되며 정의된 수준들은 다음과 같습니다.

- 측정일에 동일한 자산이나 부채에 대해 접근할 수 있는 활성시장의 (조정하지 않은) 공시가격 (수준 1)

- 수준 1의 공시가격 외에 자산이나 부채에 대해 직접적으로나 간접적으로 관측할 수 있는 투입변수 (수준 2)

- 자산이나 부채에 대한 관측할 수 없는 투입변수 (수준 3)

공정가치로 측정되는 금융상품의 공정가치 서열체계 구분은 다음과 같습니다(단위: 원).

① 당분기말

구분	수준 1	수준 2	수준 3	합계

금융자산

당기손익-공정가치 측정 금융자산	-	1,013,700,000	-	1,013,700,000

금융부채

기타비유동금융부채	-	-	21,919,030,497	21,919,030,497

② 전기말

구분	수준 1	수준 2	수준 3	합계

금융자산

당기손익-공정가치 측정 금융자산	-	1,005,640,000	-	1,005,640,000

금융부채

기타비유동금융부채	-	-	21,919,030,497	21,919,030,497

(3) 반복적인 공정가치 측정치의 서열체계 수준 간 이동

연결회사는 공정가치 서열체계의 수준 간 이동을 이동을 발생시킨 사건이나 상황의 변동이 일어난 날짜에 인식합니다.

각 공정가치 서열체계의 수준 간 이동 내역은 다음과 같습니다.

① 반복적인 측정치의 수준 1과 수준 2간의 이동 내역

당분기 중 수준 1과 수준 2간의 대체는 없습니다.

② 반복적인 측정치의 수준 3의 변동 내역(단위: 원)

구분	기초	전환	평가손익	상환	유동성대체	당분기말

기타비유동금융부채	21,919,030,497	-	-	-	-	21,919,030,497

5. 현금및현금성자산 및 단기금융상품

(1) 당분기말과 전기말 현재 현금및현금성자산의 내역은 다음과 같습니다(단위: 원).

구분	당분기말	전기말

보통예금	2,176,629,620	2,126,297,514

정기예금 등	4,893,283,586	2,467,405,535

합계	7,069,913,206	4,593,703,049

(2) 당분기말과 전기말 현재 단기금융상품의 내역은 다음과 같습니다(단위: 원).

구분	당분기말	전기말

중금채	16,500,000,000	19,999,988,750

정기예금	22,500,000,000	21,500,000,000

합계	39,000,000,000	41,499,988,750

6. 당기손익-공정가치 측정 금융자산

(1) 당분기말과 전기말 현재 당기손익-공정가치 측정 금융자산의 내역은 다음과 같습니다(단위: 원).

구분	당분기말	전기말

금융자산

당기손익-공정가치 측정 금융자산	1,013,700,000	1,005,640,000

(2) 당분기와 전분기에 당분기손익으로 인식된 금액은 다음과 같습니다 (단위: 원).

구분	당분기	전분기

평가손익	8,060,000	-

7. 매출채권

(1) 당분기말과 전기말 현재 매출채권의 내역은 다음과 같습니다(단위: 원).

구분	당분기말	전기말

매출채권	3,133,441,689	3,929,355,646

손실충당금	-	-

매출채권(순액)	3,133,441,689	3,929,355,646

매출채권은 정상적인 영업 과정에서 판매된 재화나 용역에 대하여 고객이 지불해야 할 금액입니다. 일반적으로 60일 이내에 정산해야 하므로 모두 유동자산으로 분류됩니다. 최초 인식시점에 매출채권이 유의적인 금융요소를 포함하지 않는 경우에는 거래가격을 공정가치로 측정합니다.

8. 기타금융자산

당분기말과 전기말 현재 기타금융자산의 내역은 다음과 같습니다(단위: 원).

구분	당분기말	전기말

기타유동금융자산

미수금	49,053,442	159,406,852

미수수익	416,284,648	441,886,171

기타보증금	750,000	750,000

임차보증금	250,000	250,000

소계	466,338,090	602,293,023

기타비유동금융자산

기타보증금	219,976,968	219,076,968

현재가치할인차금	(5,331,082)	(6,772,051)

임차보증금	912,665,000	1,164,665,000

현재가치할인차금	(25,202,856)	(43,149,352)

소계	1,102,108,030	1,333,820,565

합계	1,568,446,120	1,936,113,588

9. 기타자산

당분기말과 전기말 현재 기타자산의 내역은 다음과 같습니다(단위: 원).

구분	당분기말	전기말

기타유동자산

부가세대급금	128,679,368	195,183,536

선급금	1,268,075,600	968,580,150

선급비용	1,088,532,911	1,136,569,913

소계	2,485,287,879	2,300,333,599

기타비유동자산

장기선급비용	34,940,972	18,210,269

합계	2,520,228,851	2,318,543,868

10. 재고자산

당분기말과 전기말 현재 재고자산의 내역은 다음과 같습니다(단위: 원).

구분	당분기말	전기말

제품	3,784,903,857	3,480,665,042

제품평가충당금	(52,756,128)	(30,756,049)

원재료	58,010,089	39,975,681

부재료	22,903,241	13,370,589

재공품	46,710,231	72,867,217

반품자산	6,753,317	6,252,925

반제품	2,806,072,683	2,159,106,885

반제품평가충당금	(33,197,939)	(31,976,201)

합계	6,639,399,351	5,709,506,089

비용으로 인식되어 '매출원가'에 포함된 재고자산의 원가는 4,664백만원(전분기: 4,181백만원) 입니다. 저가법 적용으로 당분기 및 전분기에 매출원가에 가산(차감)된 재고자산평가손실(환입)액은 각각 23백만원 및 (250)백만원입니다.

11. 유형자산

(1) 당분기말과 전기말 현재 유형자산의 내역은 다음과 같습니다(단위: 원).

① 당분기말

구분	취득원가	상각누계액	정부보조금	장부금액

토지	6,476,606,361	-	-	6,476,606,361

건물	15,260,441,030	(1,082,686,161)	(2,105,734,147)	12,072,020,722

구축물	1,223,449,418	(736,469,309)	-	486,980,109

비품	4,849,829,142	(3,610,349,982)	-	1,239,479,160

공구와기구	18,828,685	(13,493,913)	-	5,334,772

차량운반구	29,028,297	(8,137,004)	-	20,891,293

기계장치	6,289,828,527	(1,290,057,469)	-	4,999,771,058

시설장치	3,746,487,676	(763,101,745)	-	2,983,385,931

건설중인자산	18,465,000	-	-	18,465,000

합계	37,912,964,136	(7,504,295,583)	(2,105,734,147)	28,302,934,406

② 전기말

구분	취득원가	상각누계액	정부보조금	장부금액

토지	6,476,606,361	-	-	6,476,606,361

건물	15,260,441,030	(987,308,393)	(2,119,711,020)	12,153,421,617

구축물	1,223,449,418	(689,416,795)	-	534,032,623

비품	4,828,422,345	(3,395,435,979)	-	1,432,986,366

공구와기구	18,828,685	(12,552,435)	-	6,276,250

차량운반구	29,028,297	(7,355,149)	-	21,673,148

기계장치	6,104,610,345	(1,134,075,659)	-	4,970,534,686

시설장치	3,746,487,676	(670,576,875)	-	3,075,910,801

건설중인자산	70,100,000	-	-	70,100,000

합계	37,757,974,157	(6,896,721,285)	(2,119,711,020)	28,741,541,852

(2) 당분기와 전분기 중 유형자산의 변동내역은 다음과 같습니다(단위: 원).

① 당분기

구분	기초 순장부금액	취득	본계정대체	감가상각비(*)	기말 순장부금액

토지	6,476,606,361	-	-	-	6,476,606,361

건물	12,153,421,617	-	-	(81,400,895)	12,072,020,722

구축물	534,032,623	-	-	(47,052,514)	486,980,109

비품	1,432,986,366	21,406,797	-	(214,914,003)	1,239,479,160

공구와기구	6,276,250	-	-	(941,478)	5,334,772

차량운반구	21,673,148	-	-	(781,855)	20,891,293

기계장치	4,970,534,686	1,518,182	183,700,000	(155,981,810)	4,999,771,058

시설장치	3,075,910,801	-	-	(92,524,870)	2,983,385,931

건설중인자산	70,100,000	132,065,000	(183,700,000)	-	18,465,000

합계	28,741,541,852	154,989,979	-	(593,597,425)	28,302,934,406

(*) 감가상각비는 연결포괄손익계산서상 판매비와관리비(경상연구개발비 포함)에 포함되어 있습니다.

② 전분기

구분	기초 순장부금액	취득	본계정대체	처분	국고보조금	감가상각비(*)	기말 순장부금액

토지	6,476,606,361	-	-	-	-	-	6,476,606,361

건물	12,479,025,150	-	-	-	13,976,873	(95,377,768)	12,397,624,255

구축물	722,554,586	-	-	-	-	(47,130,532)	675,424,054

비품	2,243,579,067	-	-	(1,464,335)	-	(214,679,888)	2,027,434,844

공구와기구	10,041,982	-	-	-	-	(941,478)	9,100,504

차량운반구	24,800,547	-	-	-	-	(781,855)	24,018,692

기계장치	5,508,615,718	-	66,500,000	-	-	(152,481,928)	5,422,633,790

시설장치	3,333,267,891	33,000,000	-	-	-	(90,387,367)	3,275,880,524

건설중인자산	-	66,500,000	(66,500,000)	-	-	-	-

합계	30,798,491,302	99,500,000	-	(1,464,335)	13,976,873	(601,780,816)	30,308,723,024

(*) 감가상각비는 연결포괄손익계산서상 판매비와관리비(경상연구개발비 포함)에 포함되어 있습니다.

(3) 당분기 중 감가상각비의 계정과목별 배부내역은 다음과 같습니다(단위: 원).

구 분	당분기	전분기

매출원가	327,026,637	320,063,420

판매비와관리비	13,693,528	13,821,642

경상연구개발비	252,877,260	255,382,216

합계	593,597,425	589,267,278

(4) 유형자산 중 토지와 건물은 연결회사의 차입금과 관련하여 담보로 제공되어 있습니다.(주석 28 참조)

12. 리스

연결회사가 리스이용자인 경우의 리스에 대한 정보는 다음과 같습니다.

(1) 연결재무상태표에 인식된 금액

리스와 관련해서 재무상태표에 인식된 금액은 다음과 같습니다(단위: 원).

구분	당분기말	전기말

사용권자산(*)

부동산	364,968,713	357,669,186

차량운반구	78,017,459	94,914,432

합계	442,986,172	452,583,618

리스부채

유동	253,855,845	245,402,768

비유동	116,033,434	106,451,042

합계	369,889,279	351,853,810

(*) 당분기 중 신규계약에 따른 사용권자산의 증가액은 123백만원이며, 변경에 따른 사용권자산의 감소액은 47백만원입니다.(전분기 해당사항 없음)

(2) 연결포괄손익계산서에 인식된 금액

리스와 관련해서 연결포괄손익계산서에 인식된 금액은 다음과 같습니다(단위: 원).

구분	당분기	전분기

사용권자산의 감가상각비

부동산	68,964,096	66,526,417

차량운반구	16,896,973	16,921,971

합계	85,861,069	83,448,388

리스부채에 대한 이자비용(금융원가에 포함)(*)	8,293,807	6,027,836

단기리스료(매출원가 및 관리비에 포함)	8,420,832	3,282,444

리스자산변경이익	2,339,485	-

(*) 리스부채 이자비용은 적격자산에 대한 자본화금액이 차감된 금액입니다.

당분기 중 리스의 총 현금유출은 88백만원(전분기: 72백만원)입니다.

13. 무형자산

(1) 당분기말과 전기말 현재 무형자산의 내역은 다음과 같습니다(단위: 원).

① 당분기말

구분	취득원가	상각누계액	장부금액

특허권	611,843,400	(411,160,458)	200,682,942

상표권	600,000	(599,000)	1,000

소프트웨어	125,909,437	(102,797,935)	23,111,502

회원권	534,560,990	-	534,560,990

합계	1,272,913,827	(514,557,393)	758,356,434

② 전기말

구분	취득원가	상각누계액	장부금액

특허권	611,843,400	(393,261,060)	218,582,340

상표권	600,000	(599,000)	1,000

소프트웨어	120,409,437	(99,167,931)	21,241,506

회원권	534,560,990	-	534,560,990

합계	1,267,413,827	(493,027,991)	774,385,836

(2) 당분기와 전분기 중 무형자산의 변동내역은 다음과 같습니다(단위: 원).

① 당분기

구분	특허권	상표권	소프트웨어	회원권	건설중인무형자산	합계

기초	218,582,340	1,000	21,241,506	534,560,990	-	774,385,836

취득	-	-	-	-	5,500,000	5,500,000

상각(*)	(17,899,398)	-	(3,630,004)	-	-	(21,529,402)

본계정대체	-	-	5,500,000	-	(5,500,000)	-

합계	200,682,942	1,000	23,111,502	534,560,990	-	758,356,434

(*) 무형자산상각비는 연결포괄손익계산서상 판매비와관리비에 포함되어 있습니다.

② 전분기

구분	특허권	상표권	소프트웨어	회원권	합계

기초	179,703,792	1,000	36,974,128	425,560,990	642,239,910

상각(*)	(14,392,863)	-	(4,302,425)	-	(18,695,288)

합계	165,310,929	1,000	32,671,703	425,560,990	623,544,622

(*) 무형자산상각비는 연결포괄손익계산서상 판매비와관리비에 포함되어 있습니다.

(3) 당분기와 전분기 중 연결회사가 비용으로 인식한 경상연구개발비는 각각 1,952백만원 및 2,324백만원입니다.

14. 기타금융부채

당분기말과 전기말 현재 기타금융부채의 내역은 다음과 같습니다(단위: 원).

구분	당분기말	전기말

기타유동금융부채

미지급금	2,297,012,125	2,692,491,255

미지급비용	1,041,446,595	1,839,145,253

소계	3,338,458,720	4,531,636,508

기타비유동금융부채

장기미지급금(*)	21,919,030,497	21,919,030,497

합계	25,257,489,217	26,450,667,005

(*) 연결회사는 주석 28에 기재된 주주간계약으로 발생한 풋옵션으로 인해 종속회사 지분을 매입할 의무가 존재합니다. 동 풋옵션 매매대금의 현재가치를 금융부채로 인식하여 장기미지급금으로 계상하였습니다.

15. 기타부채

당분기말과 전기말 현재 기타부채의 내역은 다음과 같습니다(단위: 원).

구분	당분기말	전기말

기타유동부채

선수금	17,950,000	17,950,000

예수금	147,392,330	194,983,199

부가세예수금	5,088,770	-

반품충당부채	38,630,789	37,459,733

계약부채	1,056,187,410	1,056,187,410

선수수익	343,064,097	257,843,598

소계	1,608,313,396	1,564,423,940

기타비유동부채

복구충당부채	60,521,070	60,150,237

합계	1,668,834,466	1,624,574,177

16. 차입금

(1) 당분기말 현재 연결회사의 차입금 내역은 다음과 같습니다(단위: 원).

① 단기차입금

구분	차입처	내역	차입일	만기일	이자율(%)	약정한도액	당분기말	전기말

주식회사 고바이오랩	기업은행	운영자금대출(*)	2025.03.13	2026.03.13	3.93	300,000,000	-	300,000,000

2025.09.15	2026.09.15	3.95	300,000,000	-	300,000,000

2026.03.17	2027.03.17	3.74	900,000,000	900,000,000	-

주식회사 위바이옴	기업은행	중소기업자금대출(*)	2026.03.28	2027.03.27	2.59	1,000,000,000	1,000,000,000	1,000,000,000

2026.03.28	2027.03.27	2.55	1,000,000,000	1,000,000,000	500,000,000

2026.03.28	2027.03.27	2.57	500,000,000	500,000,000	1,000,000,000

2025.08.22	2026.08.22	2.73	3,000,000,000	3,000,000,000	3,000,000,000

신한은행	정책성 운영자금대출	2026.03.24	2027.03.24	2.59	3,000,000,000	3,000,000,000	-

차입금 계	9,400,000,000	6,100,000,000

현재가치할인차금	(135,433,722)	(27,934,408)

합계	9,264,566,278	6,072,065,592

(*) 연결회사는 해당 차입금과 관련하여 연결회사의 토지와 건물을 담보로 제공하고 있습니다(주석28 참조).

② 장기차입금

구분	차입처	내역	차입일	만기일	이자율(%)	약정한도액	당분기말	전기말

주식회사 고바이오랩	기업은행	시설자금대출(*1)	2022.01.25	2029.12.15	3.56	3,000,000,000	2,100,000,000	2,400,000,000

2025.01.22	2028.01.22	3.99	3,000,000,000	3,000,000,000	3,000,000,000

주식회사 위바이옴	기업은행	지방구조조정자금(*2)	2023.05.15	2028.03.25	1.32	400,000,000	266,640,000	333,300,000

지방구조조정시설자금(*1)	2023.06.12	2031.03.25	2.32	700,000,000	700,000,000	700,000,000

2023.09.15	2031.03.25	2.32	600,000,000	600,000,000	600,000,000

지방구조조정자금(*1)	2023.09.20	2026.06.25	2.32	300,000,000	37,500,000	41,670,000

중소기업자금대출(*2)	2025.08.22	2027.08.20	2.19	500,000,000	500,000,000	500,000,000

차입금 계	7,204,140,000	7,574,970,000

현재가치할인차금	(207,630,375)	(229,909,190)

소계	6,996,509,625	7,345,060,810

유동성장기부채	(799,103,359)	(917,938,074)

합계	6,197,406,266	6,427,122,736

(*1) 상기 차입금과 관련하여 연결회사의 유형자산 중 토지와 건물을 담보로 제공하고 있습니다(주석28 참조).

(*2) 연결회사는 해당 차입금과 관련하여 기술보증기금으로부터 760백만원의 대출보증을 제공받고 있습니다

17. 법인세비용

연결회사는 법인세비용을 전체 회계연도에 대해서 예상되는 최선의 가중평균 연간법인세율의 추정에 기초하여 인식하고 있으며, 당분기와 전분기 중 법인세비용차감전순손실이 발생하여 인식한 법인세비용은 없습니다.

18. 자본금과 주식발행초과금

(1) 당분기말과 전기말 현재 자본금 및 주식발행초과금의 내역은 다음과 같습니다(단위: 원).

구 분	당분기말	전기말

보통주	우선주	보통주	우선주

수권주식수	50,000,000주	50,000,000주

주당 액면금액	500	500	500	500

발행주식수	19,418,889주	188,277주	19,418,889주	188,277주

자본금	9,709,444,500	94,138,500	9,709,444,500	94,138,500

주식발행초과금	211,132,480,827	3,984,849,660	211,132,480,827	3,984,849,660

(2) 당분기와 전분기 중 자본금과 주식발행초과금의 변동 내역은 다음과 같습니다(단위: 원).

구분	주식수	자본금	주식발행초과금

보통주	우선주

전기초	19,373,850	188,277	9,781,063,500	214,924,003,910

주식선택권 행사	45,039	-	22,519,500	193,576,577

전분기말	19,418,889	188,277	9,803,583,000	215,117,580,487

당기초	19,418,889	188,277	9,803,583,000	215,117,330,487

당분기말	19,418,889	188,277	9,803,583,000	215,117,330,487

(3) 전환우선주

당분기말 현재 연결회사가 발행한 전환우선주의 내역은 다음과 같습니다.

구분	제2회 전환우선주

발행가액(원)	33,449,803,500

전환조건(*2)	- 전환가격 : 발행가와 동일- 전환비율 : 1 대 1.4262295082

전환청구기간	2022년 11월 19일 ~ 2026년 11월 18일

전환으로 발행할 주식의 종류	기명식 보통주

전환으로 발행할 주식수(*2)	177,051

의결권에 관한 사항	우선주 1주당 1의결권

이익배당에 관한 사항	누적적(액면가 기준 1%), 참가적 우선주

기타 약정사항(주주간 약정 및 재무약정 사항 등)	본 주식의 발행일로부터 12개월이 되는 날로부터 본 주식 발행일로부터 30개월이 되는날까지 매 영업일에 본 주식 보유자에게 보유하고 있는 본 주식의 일부를 매수인에게 매도하여 줄 것을 청구할 수 있으며, 본 주식 보유자는 이 청구에 따라 보유하고 있는 본 주식을 매수인에게 매도하여야 한다.

전환조건의 조정(*1)	가. 인수회사의 본 주식의 1주당 취득가격은 제1조의 납입총액을 본 주식 총수로 나눈 가액으로 한다.나. 발행회사가 당시 전환가액을 하회하는 가격으로 발행가격 등을 정하여 신주, 상환우선주, 전환우선주, 상환전환우선주, 전환사채 또는 신주인수권부사채 등 지분증권 또는 주식관련사채를 발행하는 경우 본 주식의 전환조건 및 1주당 전환되는 보통주식의 수를 정하는 전환비율을 다음과 같이 조정한다.조정 후 전환가액 〓 [(조정 전 전환가액 × 기발행주식수)+(신발행주식수 × 1주당 발행가액)] / (기발행주식수+신발행주식수)조정후 전환비율〓 본 주식 1주당 취득가액/ 조정 후 전환가액다. 발행회사가 시가를 하회하는 발행가액으로 신주, 상환우선주, 전환우선주, 상환전환우선주, 전환사채 또는 신주인수권부사채 등 지분증권 또는 주식관련사채를 발행하는 경우에는 다음과 같이 전환가격을 조정한다.조정 후 전환가액 〓 조정 전 전환가액 × {[기발행주식수+(신주발행주식수 × 1주당발행가액/시가)]/(기발행주식수+신발행주식수)}조정후 전환비율〓 본 주식 1주당 취득가액/ 조정 후 전환가액라. 발행회사의 주식을 분할 또는 합병하는 경우 전환조건은 그 분할 및 병합의 비율에 따라 조정된다.마. 발행회사의 분할 또는 합병 등이 이루어지는 경우 그 사유가 발생하기 전에 본 주식이 보통주로 전환되었다면 받을 수 있었던 대가가 우선주로서 받을 수 있는 대가보다 큰 경우에는 보통주로 전환되었다면 받을 수 있었던 대가가 보장되도록 본 주식의 전환조건이 조정된다.바. 감자 및 주식 병합 등 주식가치 상승사유가 발생하는 경우 감자 및 주식 병합으로 인한 조정비율만큼 상향하여 반영하는 조건으로 전환가액을 조정한다.사. 위의 전환조건 조정과는 별도로 2021년 11월 19일 이후 매 3개월마다 전환가액을 조정하며, 각 조정일의 전일을 기준일로 산정한 보통주의 산술평균가액{(1개월 거래량가중평균주가 + 1주일 거래량 가중평균주가 + 최근일 종가)/3}과 최근일 종가 중 높은 가격으로 조정하되, 조정후 전환가격이 조정전 전환가격보다 높은 경우에는 그 중 낮은 금액으로 전환가격을 조정함. 단, 최초 전환가액(조정일 전에 전환가액을 이미 조정한 경우에는 이를 감안하여 산정한 가액)의 100분의 70에 해당하는 가액 미만으로 조정되지 아니한다.

(*1) 행사가격 인하조건이 내재된 제2회 전환우선주에 대해서 금융감독원의 질의회신(회제이-00094)에 따라 발행시점에 자본으로 분류하였습니다.

(*2) 전환가격은 최초 발행 이후 3회에 걸쳐 조정되었습니다.

구분	제3회 전환우선주

발행가액(원)	4,649,997,750

전환조건(*2)	- 전환가격 : 발행가와 동일- 전환비율 : 1 대 1.4262295082

전환청구기간	2022년 12월 30일 ~ 2026년 12월 29일

전환으로 발행할 주식의 종류	기명식 보통주

전환으로 발행할 주식수(*2)	91,475

의결권에 관한 사항	우선주 1주당 1의결권

이익배당에 관한 사항	누적적(액면가 기준 1%), 참가적 우선주

기타 약정사항(주주간 약정 및 재무약정 사항 등)	본 주식의 발행일로부터 12개월이 되는 날로부터 본 주식 발행일로부터 30개월이 되는날까지 매 영업일에 본 주식 보유자에게 보유하고 있는 본 주식의 일부를 매수인에게 매도하여 줄 것을 청구할 수 있으며, 본 주식 보유자는 이 청구에 따라 보유하고 있는 본 주식을 매수인에게 매도하여야 한다.

전환조건의 조정(*1)	가. 인수회사의 본 주식의 최초 전환가액은 납입총액을 본 주식 총수로 나눈 가액으로 한다.나. 발행회사가 당시 전환가액을 하회하는 가격으로 발행가격 등을 정하여 신주(상환우선주, 전환우선주, 상환전환우선주 포함), 전환사채 또는 신주인수권부사채 등 지분증권 또는 주식관련사채를 발행하는 경우 본 주식의 전환가액 및 1주당 전환되는 보통주식의 수를 정하는 전환비율을 다음과 같이 조정한다.조정 후 전환가액 〓 [(조정 전 전환가액 × 기발행주식수)+(신발행주식수 × 1주당 발행가액)] / (기발행주식수+신발행주식수)조정후 전환비율〓 최초 전환가액/ 조정 후 전환가액다. 발행회사가 시가를 하회하는 발행가액으로 신주(상환우선주, 전환우선주, 상환전환우선주 포함), 전환사채 또는 신주인수권부사채 등 지분증권 또는 주식관련사채를 발행하는 경우에는 다음과 같이 전환가격 및 전환비율을 조정한다.조정 후 전환가액 〓 조정 전 전환가액 × {[기발행주식수+(신주발행주식수 × 1주당발행가액/시가)]/(기발행주식수+신발행주식수)}조정후 전환비율〓 최초 전환가액/ 조정 후 전환가액라. 발행회사의 주식을 분할 또는 합병하는 경우 전환조건은 그 분할 및 병합의 비율에 따라 조정된다.마. 발행회사의 분할 또는 합병 등이 이루어지는 경우 그 사유가 발생하기 전에 본 주식이 보통주로 전환되었다면 받을 수 있었던 대가가 우선주로서 받을 수 있는 대가보다 큰 경우에는 보통주로 전환되었다면 받을 수 있었던 대가가 보장되도록 본 주식의 전환조건이 조정된다.바. 보통주식에 한하여 이루어지는 감자 및 주식 병합 등 본 주식의 주식가치 상승사유가 발생하는 경우 감자 및 주식 병합으로 인한 조정비율만큼 상향하여 반영하는 조건으로 전환가액을 조정한다.사. 위의 전환조건 조정과는 별도로 2021년 12월 30일 이후 매 3개월마다 전환가액을 조정하며, 각 조정일의 전일을 기준일로 산정한 보통주의 산술평균가액{(1개월 거래량가중평균주가 + 1주일 거래량 가중평균주가 + 최근일 종가)/3}과 최근일 종가 중 높은 가격으로 조정하되, 조정후 전환가격이 조정전 전환가격보다 높은 경우에는 조정하지 아니함(단, 최초 전환가액(조정일 전에 전환가액을 이미 조정한 경우에는 이를 감안하여 산정한 가액)의 100분의 70에 해당하는 가액 미만으로 조정되지 아니한다).

(*1) 행사가격 인하조건이 내재된 제3회 전환우선주에 대해서 금융감독원의 질의회신(회제이-00094)에 따라 발행시점에 자본으로 분류하였습니다.

(*2) 전환가격은 최초 발행 이후 2회에 걸쳐 조정되었습니다.

19. 주식기준보상

(1) 연결회사는 임직원 등에게 주식결제형 주식선택권을 부여하였으며, 그 주요 내용은 다음과 같습니다.

구분	4차 부여분	6차 부여분	7차 부여분	8차 부여분

부여일	2019.07.01	2020.06.13	2021.04.21	2021.07.21

부여수량(주)	270,034	222,000	60,000	110,000

행사가격(원)	3,553	10,119	32,196	31,516

행사가능기간	2022.06.30~2027.06.29	2023.06.12~2028.06.11	2023.10.20~2028.10.19	2024.01.21~2029.01.20

가득조건	용역제공조건:부여일로부터 3년부여 즉시 가득	용역제공조건:부여일로부터 3년부여 즉시 가득	용역제공조건:부여일로부터 2년6개월	용역제공조건:부여일로부터 2년6개월

부여방법	신주발행교부	신주발행교부	신주발행교부	신주발행교부

행사한 주식수(주)	201,026	31,500	-	-

소멸된 주식수(주)(*1)	60,007	24,000	14,000	116,049

변경된 주식수(주)(*2)	-	-	2,635	6,049

미행사 주식수(주)	9,001	166,500	48,635	-

구분	10차 부여분	11차 부여분	12차 부여분	13차 부여분

부여일	2022.05.18	2022.08.31	2023.05.16	2026.03.26

부여수량(주)	70,000	60,000	140,000	311,049

행사가격(원)	16,600	14,100	15,040	5,810

행사가능기간	2024.05.18~2030.05.17	2024.08.31~2030.08.30	2025.05.16~2032.05.15	2028.03.26~2035.03.26

가득조건	용역제공조건:부여일로부터 2년~3년	용역제공조건:부여일로부터 2년~3년	용역제공조건:부여일로부터 2년~4년	용역제공조건:부여일로부터 2년~4년

부여방법	신주발행교부	신주발행교부	신주발행교부	신주발행교부

행사한 주식수(주)	-	-	-	-

소멸된 주식수(주)(*1)	64,000	-	-	-

변경된 주식수(주)(*2)	-	-	-	-

미행사 주식수(주)	6,000	60,000	140,000	311,049

(*1) 직원의 퇴사 및 가득기간 완료이후 취소 등으로 인하여 부여되었던 주식선택권이 소멸되었습니다.

(*2) 행사조건 변경 주식수입니다.

(2) 주식선택권의 수량과 가중평균행사가격의 변동은 다음과 같습니다.

구 분	주식매수선택권 수량(단위: 주)	가중평균행사가격(단위: 원)

당분기	전분기	당분기	전분기

기초	486,185	531,224	16,662	15,463

부여	311,049	-	5,810	-

행사	-	(45,039)	-	2,522

소멸	(56,049)	-	31,516	-

기말	741,185	486,185	10,984	16,662

보고기간말 현재 유효한 주식선택권의 가중평균잔여만기는 2.86년입니다.

(3) 당분기 중 부여된 주식선택권의 보상원가를 이항모형을 이용한 공정가치접근법을 적용하여 산정했으며, 보상원가를 산정하기 위한 제반 가정 및 변수는 다음과 같습니다.

구분	13-1차	13-2차	13-3차

부여일 공정가치(원)	4,752	4,962	5,146

부여일의 주가(원)	6,720	6,720	6,720

주가변동성(*)	68.54%	68.54%	68.54%

배당수익률	0.00%	0.00%	0.00%

기대만기(년)	2.0	3.0	4.0

무위험수익률	4.09%	3.94%	3.96%

(*) 주가변동성은 부여일 기준 자사 개별종목의 과거 180일 변동성을 반영하였습니다.

(4) 당분기와 전분기 중 비용으로 인식한 주식기준보상비용은 각각 40백만원과 62백만원이며, 전액 주식결제형 주식기준보상과 관련된 비용입니다.

20. 고객과의 계약에서 생기는 수익 및 관련 계약자산과 계약부채

(1) 고객과의 계약에서 생기는 수익

① 당분기와 전분기 중 연결회사는 수익과 관련해 연결포괄손익계산서에 다음 금액을 인식하였습니다(단위: 원).

구 분	당분기	전분기

고객과의 계약에서 생기는 수익	19,218,333,064	17,298,098,212

② 고객과의 계약에서 생기는 수익의 구분

연결회사는 다음의 주요부문과 지역에서 재화나 용역을 기간에 걸쳐 이전하거나 한 시점에 이전함으로써 수익을 창출합니다(단위: 원).

구분	당분기	전분기

기술이전(*)	-	33,530,845

용역의 제공	200,000	-

재화판매	19,218,133,064	17,264,567,367

합계	19,218,333,064	17,298,098,212

지리적 시장

국내	19,110,028,780	17,297,379,756

해외	108,304,284	718,456

합계	19,218,333,064	17,298,098,212

수익인식 시점

한 시점에 인식	19,218,133,064	17,264,567,367

기간에 걸쳐 인식	200,000	33,530,845

합계	19,218,333,064	17,298,098,212

(*) 기술이전 계약의 주요 내용은 주석 28 참조

(2) 고객과의 계약과 관련된 자산과 부채

당분기말과 전기말 현재 연결회사가 인식하고 있는 계약부채는 다음과 같습니다(단위: 원).

구분	당분기말	전기말

계약부채 - 기술이전계약	1,056,187,410	1,056,187,410

연결회사는 기업회계기준서 제1115호에 따라 기업이 고객에게서 이미 받은 대가(또는 지급기일이 된 대가)에 상응하여 고객에게 재화나 용역을 이전하여야 하는 기업의의무에 해당하는 금액을 계약부채로 계상하였습니다.

(3) 당분기 중 원가기준 투입법을 적용하여 진행기준수익을 인식한 계약으로서 계약금액이 전기 매출액의 5% 이상인 주요 계약의 내역은 다음과 같습니다.

구분	계약일	계약기한	진행률

과제 1	과제 2

LICENSE AGREEMENT(SPH SINE)(*1)	2021-10-28	상업화 후 20년	4.45%	100.00%

주식회사 셀트리온(*2)	2026-03-25	(*3)	0

(*1) 계약기간 동안 계약지역 내 건선, 궤양성대장염 등의 계약적응증 개발 및 상업화에 필요한 지적재산권에 대한 독점적 라이선스 및 업데이트된 지적재산권의 지속적 제공의무가 포함되어 있습니다. 계약금액은 과제 1에 대한 대가와 과제 2에 대한 대가로 구분됩니다. 연결회사는 기업회계기준서 제1115호에 따라 계약금액을 각 수행의무의 개별 판매가격으로 배분하였으며, 각 수행의무 별 진행률을 측정하였습니다(주석28 참조).

(*2) 연결회사는 2026년 3월 25일에 주식회사 셀트리온과 마이크로바이옴 신약 후보물질에 대한 공동연구개발 및 기술이전 계약을 체결하였습니다.(주석 28 참조).

(*3) 상기 계약기간은 대상 특허 패밀리 중 가장 늦게 만료되는 특허의 만료일에 종료됩니다.

21. 판매비와 관리비

당분기와 전분기 중 판매비와 관리비의 내역은 다음과 같습니다(단위: 원).

구 분	당분기	전분기

급여	656,642,308	647,121,430

퇴직급여	61,618,630	67,124,828

복리후생비	48,195,106	40,132,344

여비교통비	45,557,243	51,332,666

세금과공과	30,576,640	16,642,946

감가상각비	13,693,528	13,821,642

무형자산상각비	21,529,402	18,695,288

사용권자산상각비	69,786,328	68,439,100

임차료	6,117,142	1,277,766

보험료	20,113,858	20,445,043

차량유지비	6,430,169	5,446,187

경상연구개발비	1,952,066,733	2,324,373,139

소모품비	8,737,467	3,381,477

지급수수료	9,323,177,225	8,022,531,153

주식보상비용	11,415,357	25,463,125

광고선전비	4,668,133,432	4,914,683,223

기타	281,309,315	310,262,094

합계	17,225,099,883	16,551,173,451

22. 비용의 성격별 분류

당분기와 전분기 중 비용의 성격별 분류는 다음과 같습니다(단위: 원).

구분	당분기	전분기

재고자산의 변동	(663,484,377)	(1,787,552,872)

연구관련 재료비 및 소모품비	190,741,889	216,381,193

종업원 급여	1,971,168,739	1,949,889,652

주식보상비용	40,187,001	62,226,028

용역비	4,202,534,625	5,922,488,017

감가상각비 및 무형자산상각비	700,987,896	691,410,954

지급수수료	9,323,177,225	8,041,271,329

광고선전비	4,668,133,432	4,914,683,223

기타비용	1,455,300,723	753,000,876

매출원가 및 판매비와 관리비 합계	21,888,747,153	20,763,798,400

23. 기타수익과 기타비용

(1) 당분기와 전분기 중 기타수익의 내역은 다음과 같습니다(단위: 원).

구분	당분기	전분기

고용지원금	4,800,000	3,000,000

외환차익	31,175,385	454,934

외화환산이익	2,206,044,757	199,898,589

잡이익	17,831,406	32,363,839

리스자산변경이익	2,339,485	-

합계	2,262,191,033	235,717,362

(2) 당분기와 전분기 중 기타비용의 내역은 다음과 같습니다(단위: 원).

구분	당분기	전분기

외환차손	6,937,733	1,151,570

외화환산손실	640,293	3,995,787

잡손실	414,932	2,435,715

자금운용수수료	253,585	189,953

합계	8,246,543	7,773,025

24. 금융수익과 금융비용

(1) 당분기와 전분기 중 금융수익의 내역은 다음과 같습니다(단위: 원).

구분	당분기	전분기

이자수익	325,535,625	324,626,671

당기손익-공정가치 측정 금융자산 평가이익	8,060,000	-

합계	333,595,625	324,626,671

(2) 당분기와 전분기 중 금융비용의 내역은 다음과 같습니다(단위: 원).

구분	당분기	전분기

이자비용	112,327,532	143,885,766

25. 주당순이익(손실)

기본주당이익(손실)은 연결회사의 보통주당분기순이익(손실)을 가중평균 유통보통주식수로 나누어 산정했습니다(단위: 원).

(1) 보통주당분기순이익(손실)

구분	당분기	전분기

지배주주 당분기순손실	1,127,625	(2,600,662,452)

가중평균 유통보통주식수	19,418,889	19,376,853

기본주당순이익(손실)	0	(134)

희석주당순이익(손실)	0	(134)

(2) 가중평균 유통보통주식수

당분기와 전분기 중 발행보통주식수를 유통기간으로 가중평균하여 산정한 유통보통주식수의 산출내역은 다음과 같습니다.

① 당분기

구분	기간	유통주식수	일수	가중평균유통보통주식수

기초	2026.01.01 ~ 2026.03.31	19,418,889	90	1,747,700,010

합계	1,747,700,010

유통일수	90

가중평균 유통보통주식수	19,418,889

② 전분기

구분	기간	유통주식수	일수	가중평균유통보통주식수

기초	2025.01.01 ~ 2025.03.31	19,373,850	90	1,743,646,500

주식매수선택권행사	2025.03.26 ~ 2025.03.31	45,039	6	270,234

합계	1,743,916,734

유통일수	90

가중평균 유통보통주식수	19,376,853

(3) 희석주당순이익(손실)

① 연결회사의 잠재적보통주는 희석화 효과가 없으므로 기본주당손익과 희석주당손익은 동일합니다.

② 희석효과가 없어 보통주희석주당손익을 계산할 때 가중평균 보통주식수에서 제외된 잠재적 보통주 내역은 다음과 같습니다(단위: 주).

구분	당분기	전분기

전환우선주	268,526	268,526

주식선택권	797,234	486,185

합계	1,065,760	754,711

(*) 상기 잠재적 보통주식수에는 시가하락에 의한 전환비율의 조정이 고려되었습니다.

26. 연결현금흐름표

(1) 당분기와 전분기 중 영업활동으로 인한 현금흐름은 다음과 같습니다(단위: 원).

구분	당분기	전분기

법인세비용차감전 순손실	(195,201,506)	(3,057,014,946)

조정

감가상각비	593,597,425	589,268,278

무형자산상각비	21,529,402	18,695,288

사용권자산상각비	85,861,069	83,448,388

이자비용	330,483,238	143,885,766

주식보상비용	40,187,001	62,226,028

재고자산평가손실	23,221,817	(250,197,944)

리스자산변경이익	(2,339,485)	-

당기손익-공정가치 측정 금융자산 평가이익	(8,060,000)	-

외화환산손실	2,142,615,153	3,995,787

이자수익	(325,535,625)	(324,626,671)

외화환산이익	(2,205,950,135)	(199,898,589)

소 계	695,609,860	126,796,331

영업 활동관련 자산부채의 변동

매출채권의 증감	686,567,303	916,877,556

미수금의 증감	110,353,410	1,672,183

선급금의 증감	(299,495,450)	309,038,070

선급비용의 증감	31,306,299	472,976

부가세대급금의 증감	64,494,338	(304,177,853)

부가세예수금의 증감	5,088,770	(43,612,900)

재고자산의 증감	(951,105,249)	(1,648,443,774)

외상매입금의 증감	110,443,300	10,676,250

미지급금의 증감	(289,432,769)	134,457,769

선수금의 증감	-	50,915,315

미지급비용의 증감	(798,794,441)	(718,992,093)

반품충당부채의 증감	1,171,056	8,194,661

계약부채의 증감	(92,329,756)	(482,397,563)

예수금의 증감	(47,590,869)	(64,656,384)

소 계	(1,469,324,058)	(1,829,975,787)

영업으로부터 창출된 현금	(968,915,704)	(4,760,194,402)

(2) 당분기와 전분기 중 현금의 유입ㆍ유출이 없는 거래 중 중요한 사항은 다음과 같습니다(단위: 원).

구분	당분기	전분기

장기차입금의 유동성대체	248,330,000	220,830,000

가득완료된 주식매수선택권의 취소	1,035,774,670	-

사용권자산의 인식	123,379,012	-

리스부채의 인식	109,650,190	-

유형자산 본계정대체	183,700,000	66,500,000

(3) 당분기와 전분기 중 재무활동에서 생기는 부채의 조정내용은 다음과 같습니다(단위: 원).

① 당분기

구분	기초	현금흐름	비현금거래	당분기말

유동리스부채	245,402,768	(63,956,848)	72,409,925	253,855,845

비유동리스부채	106,451,042	-	9,582,392	116,033,434

단기차입금	5,472,065,592	3,900,000,000	(107,499,314)	9,264,566,278

유동성장기차입금	917,938,074	(370,830,000)	251,995,285	799,103,359

장기차입금	6,427,122,736	-	(229,716,470)	6,197,406,266

② 전분기

구분	기초	현금흐름	비현금거래	당분기말

유동리스부채	130,212,146	(62,398,789)	21,330,247	89,143,604

비유동리스부채	118,058,497	-	(21,330,247)	96,728,250

전환사채	3,790,535,197	(1,000,000,000)	(6,481,692)	2,784,053,505

유동성장기차입금	3,829,966,213	(3,337,500,000)	219,696,734	712,162,947

장기차입금	8,671,343,174	3,000,000,000	(163,971,063)	11,507,372,111

27. 영업부문 정보(1) 부문에 대한 정보

당분기말 현재 연결회사의 영업부문은 단일 영업부문입니다.

당분기와 전분기 중 영업수익(매출액) 정보는 다음과 같습니다(단위: 원).

구분	당분기	전분기

제품매출	18,512,980,664	17,264,567,367

상품매출	705,152,400	-

기술이전	-	33,530,845

용역매출	200,000	-

합계	19,218,333,064	17,298,098,212

(2) 지역에 대한 정보

구분	당분기	전분기

국내	19,110,028,780	17,297,379,756

해외	108,304,284	718,456

합계	19,218,333,064	17,298,098,212

(3) 주요 고객에 대한 정보

당분기와 전분기 중 매출액의 10% 이상을 차지하는 외부고객과 관련된 정보는 다음과 같습니다(단위: 원).

구분	당분기	전분기

금액	비율(%)	금액	비율(%)

A사(*)	2,089,583,320	11.28%	1,367,045,761	7.91%

(*) A사의 경우 전기 중 연결회사 매출액의 10% 이상을 차지하지 않았습니다.

28. 우발상황 및 약정사항

(1) 연결회사는 서울대학교 산학협력단과 상표사용허락 계약을 체결 하였습니다. 본 계약을 통해 연결회사는 계약상표에 대한 사용권리를 확보하였고, 경상상표사용료를 지급할 의무를 부담하고 있습니다.

(2) 연결회사는 서울대학교 산학협력단 및 서울대병원과 특허에 대한 기술이전계약(양도 등)을 체결하였습니다. 연결회사는 향후 동 기술에 대한 임상 진행경과에 따라 총 11,630백만원(경상기술료 별도)의 마일스톤 지급약정을 체결하고 있습니다. 당기 및 전기 중 체결한 기술이전계약의 계약기술은 서울대학교 산학협력단으로부터양도받은 특허에 포함되어 있는 기술이며, 기술이전으로 수취한 기술료 중 일부(최대10%, 부가세 별도)에 대해 서울대학교 산학협력단과 합의된 비율에 따라 배분됩니다.

(3) 기술이전계약

① 연결회사가 체결한 주요 기술이전 계약의 내용은 다음과 같습니다.

연결회사는 2021년 10월 28일에 SPH Sine Pharmaceutical Laboratories Co., Ltd. 와 마이크로바이옴 신약 후보물질에 대한 기술이전 계약을 체결하였습니다. 연결회사는 계약금(upfront payment) USD 2,500,000 중 USD 1,250,000은 2021년 12월 17일에 수령하였으며, 2022년 12월 20일 나머지 USD 1,250,000를 모두 수령하였습니다. 동 계약금은 수행의무 이행 기간 동안 진행기준에 따라 수익을 인식합니다. 계약에 따라 향후 임상단계, 허가, 상업화 등 단계별 마일스톤 지급 조건 충족 시 USD 104,750,000(경상기술료(royalty)별도) 규모의 마일스톤 금액(milestone payment)을추가로 수령할 수 있습니다.

연결회사는 2026년 3월 25일에 주식회사 셀트리온과 마이크로바이옴 신약 후보물질에 대한 기술이전 계약을 체결하였습니다. 연결회사는 선급실시료(upfront payment) 1,000백만원을 2026년 2분기에 수령 완료하였습니다. 동 선급실시료에 대한 수행의무는 계약 체결일로부터 6개월 이내에 완료되어야 하는 연구개발 활동으로, 해당 수행의무는 단일의 성과의무이며 이행기간 동안 진행기준에 따라 수익을 인식합니다. 계약에 따라 향후 임상 단계 및 허가개발 마일스톤 달성 시 단계기술료 20,200백만원, 상업화 마일스톤 달성 시 184,000백만원의 마일스톤 대가(milestone payment)를 수령할 수 있으며, 상업화된 경우 추가로 경상기술료를 수령할 수 있습니다.

② 기술이전계약과 관련된 불확실성 및 기타사항

본 계약을 통한 수익 인식은 개발 및 임상시험과 품목허가 등의 성공 여부에 따라 달라질 수 있습니다. 계약 조건에 따라, 규제기관에 의한 연구-개발의 중단, 품목허가 실패 등 발생시 계약이 해지될 수 있으므로 발생가능성에 불확실성이 내포되어 있습니다.

(4) 합작투자계약

연결회사는 2022년 1월 27일에 연결회사의 종속기업인 주식회사 위바이옴의 지분 49%를 보유한 주식회사 이마트와 주식회사 위바이옴의 소유와 지배구조 등에 대한 합작투자계약서를 체결하였습니다. 동 계약에 따라 각 당사자는 일정 기간 동안 주식처분이 제한되어 있으며, 주식처분제한 기간 이후 거래상대방의 지분 양도 시 회사는이에 대한 우선매수권을 가집니다. 한편 거래상대방인 주식회사 이마트는 교착상태 또는 합작회사의 설립일로부터 10년이 경과된 경우, 이마트의 보유 지분에 대하여 회사에 매수청구권을 행사할 수 있습니다. 연결회사가 동 매수청구권의 행사를 거부하는 경우 주식회사 이마트의 주식매도청구권(Penalty Call Option)이 발동됩니다. 연결회사는 주주간계약에 따른 자기지분상품의 매입 의무에 대한 상환금액의 현재가치를 금융부채로 인식하여 장기미지급금으로 계상하였습니다.

(5) 당분기말 현재 연결회사의 채무를 위하여 담보로 제공되어 있는 자산의 내역은 다음과 같습니다(단위: 원).

구분	담보권자	담보제공자산	장부금액	담보설정액	관련 채무	채무금액	약정한도액

주식회사 고바이오랩	기업은행	토지, 건물	8,572,490,790	7,200,000,000	단기차입금유동성장기차입금장기차입금	6,000,000,000	6,000,000,000

주식회사 위바이옴	기업은행	토지, 건물,기계장치 등	15,034,624,762	10,320,000,000	단기차입금,장기차입금	6,837,500,000	7,100,000,000

(6) 보고기간말 현재 연결회사는 이행보증 및 인허가보증 등과 관련하여 서울보증보험(주) 등으로부터 3,544백만원(전기말 : 3,442백만원)의 지급보증을 제공받고 있습니다.

(7) 보고기간말 현재 연결회사는 기술보증기금으로부터 855백만원(전기말: 855백만원)의 대출보증을 제공받고 있습니다.

(8) 보고기간말 현재 연결회사의 주요 보험가입 내용은 다음과 같습니다(단위: 원).

구분	부보금액	보험사	보험금수익자

생산물배상책임보험	200,000,000	에이스아메리칸화재해상보험㈜	주식회사 위바이옴

재산종합보험	18,604,950,000	메리츠화재해상보험㈜

생산물배상책임보험	100,000,000	삼성화재해상보험㈜

(*) 연결회사는 상기 보험이외에 자동차종합보험, 국민건강보험 및 고용보험 등에 가입하고 있습니다.

(9) 연결회사는 마이크로바이옴 치료제 개발 등에 대하여 창업진흥원 등으로부터 정부보조금을 수령하였고, 해당 국책과제의 성과를 이용한 수익이 발생한 경우 정해진 경상기술료를 납부하는 협약을 체결하였습니다.

연결회사는 이와 관련하여 당분기에는 정부보조금으로 수취한 금액이 없으며, 전분기에는 117백만원을 수취하였습니다. 당분기말 현재 향후 수익이 발생하는 경우 경상기술료를 납부하는 누적 보조금 수령금은 6,038백만원입니다.

29. 특수관계자 거래

(1) 당분기말과 전기말 현재 연결회사의 특수관계자 내역은 다음과 같습니다.

구분	당분기말	전기말

유의적인 영향력을 행사하는 기업	아이비케이 스톤브릿지 혁신성장 사모투자합자회사

기타 특수관계자	주식회사 이마트

주식회사 지마켓

주식회사 에스에스지닷컴

주식회사 신세계야구단

(주)신세계아이앤씨

대표이사 및 주요 경영진

(2) 매출 및 매입 등 거래

당분기와 전분기 중 특수관계자와의 매출 및 매입 등 거래내역은 다음과 같습니다(단위: 원).

① 당분기

회사명	매출 등	매입 등

주식회사 이마트	-	98,917,290

주식회사 지마켓	-	26,163,673

(주)에스에스지닷컴	-	3,787,105

합계	-	128,868,068

② 전분기

회사명	매출 등	매입 등

주식회사 이마트	-	103,782,962

주식회사 지마켓	-	37,801,935

(주)에스에스지닷컴	-	1,122,781

(주)신세계아이앤씨	-	150,000

합계	-	142,857,678

(3) 특수관계자에 대한 채권, 채무의 주요 잔액

당분기말과 전기말 현재 특수관계자에 대한 채권ㆍ채무의 주요 내역은 다음과 같습니다(단위: 원).

① 당분기말

특수관계 구분	채권	채무

매출채권	기타채권	매입채무	기타채무

주식회사 이마트	-	-	-	21,630,344

주식회사 지마켓	22,607,751	-	-	-

(주)에스에스지닷컴	17,808,215	-	-	-

합계	40,415,966	-	-	21,630,344

② 전기말

특수관계 구분	채권	채무

매출채권	기타채권	매입채무	기타채무

주식회사 이마트	-	-	-	21,673,165

주식회사 지마켓	11,757,252	-	-	-

(주)에스에스지닷컴	3,777,073	-	-	-

합계	15,534,325	-	-	21,673,165

(4) 특수관계자와의 자금 거래

당분기와 전분기 중 특수관계자와의 자금 거래내역은 없습니다.

(5) 전환상환우선주 및 전환사채의 발행내역

(단위: 원)

특수관계 구분	발행금액	합계

제2회 전환사채	제3회 전환우선주

아이비케이 스톤브릿지 혁신성장 사모투자합자회사	-	4,649,997,750	4,649,997,750

(*) 당분기까지 누적으로 전환우선주 3,254,996,250원을 보통주로 전환하였습니다(주석 18참조).

(6) 당분기말과 전기말 현재 연결회사는 차량리스 약정과 법인신용카드와 관련하여 최대주주로부터 연대보증을 제공받고 있습니다.

(7) 주요 경영진에 대한 보상

주요 경영진은 등기 이사를 포함하고 있습니다. 당분기와 전분기 중 주요 경영진에게 지급됐거나 지급될 보상금액은 다음과 같습니다(단위: 원).

구분	당분기	전분기

급여 및 기타 단기종업원 급여	241,582,186	231,021,000

퇴직급여	33,767,065	44,728,806

주식기준보상	36,763,412	32,557,591

합계	312,112,663	308,307,397