누보 분기보고서 (2023.03)
5. 위험관리 및 파생거래

1) 시장위험

① 외환위험당분기말 및 전기말 현재 연결회사가 보유하고 있는 외화표시 화폐성자산 및 화폐성부채의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당분기말	전기말

자 산	부 채	자 산	부 채

USD	2,570,712	1,082,217	2,689,492	838,105

JPY	88,710	-	89,982	-

CNY	243,012	67,098	127,933	61,317

EUR	28	-	142	-

그 외	1,195	-	1,140	-

합 계	2,903,657	1,149,315	2,908,689	899,422

당분기말 및 전기말 중 현재 관련 통화에 대한 원화가 10% 변동 시 환율변동이 세전이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당분기말	전기말

10% 상승시	10% 하락시	10% 상승시	10% 하락시

USD	148,850	(148,850)	185,139	(185,139)

JPY	8,871	(8,871)	8,998	(8,998)

CNY	17,591	(17,591)	6,662	(6,662)

EUR	3	(03)	14	(14)

그 외	119	(119)	114	(114)

합 계	175,434	(175,434)	200,927	(200,927)

② 이자율위험

이자율위험은 미래 시장이자율 변동에 따라 예금, 당기손익-공정가치측정 금융자산,차입금 등에서 발생하는 이자수익 및 이자비용이 변동될 위험으로서 이는 주로 변동 금리부 조건의 차입금과 금융자산에서 발생하고 있습니다. 연결회사는 필요시 이자율스왑을 이용하여 이자율위험을 회피할 것입니다. 다만, 당분기말과 전기말 현재 연결회사가 보유한 이자율스왑 계약은 없습니다. 연결회사는 고정이자율 금융상품을 당기손익인식금융상품으로 처리하고 있지 않으며, 이자율스왑과 같은 파생상품을 공정가치위험회피회계의 위험회피수단으로 지정하지 않았습니다. 따라서 이자율의 변동은 손익에 영향을 주지 않습니다.

당분기말 및 전기말 현재 변동이자부 차입금의 이자율이 1% 변동 시 세전이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

장부금액	1% 상승시	1% 하락시	장부금액	1% 상승시	1% 하락시

단기차입금	12,536,000	(125,360)	125,360	12,536,000	(125,360)	125,360

유동성장기차입금	4,856,450	(48,565)	48,565	4,951,460	(49,515)	49,515

장기차입금	974,630	(9,746)	9,746	1,388,420	(13,884)	13,884

합 계	18,367,080	(183,671)	183,671	18,875,880	(188,759)	188,759

2) 유동성 위험

유동성위험이란 연결회사가 금융부채에 관련된 의무를 충족하는 데 어려움을 겪게 될 위험을 의미합니다. 연결회사의 유동성 관리방법은 재무적으로 어려운 상황에서도 받아들일 수 없는 손실이 발생하거나, 연결회사의 평판에 손상을 입힐 위험 없이, 만기일에 부채를 상환할 수 있는 충분한 유동성을 유지하도록 하는 것입니다.

연결회사는 유동성위험을 관리하기 위하여 단기 및 중장기 자금관리계획을 수립하고 현금유출예산과 실제 현금유출액을 분석, 검토하여 금융부채와 금융자산의 만기구조를 대응시키고 있습니다. 연결회사의 경영진은 영업활동현금흐름과 금융자산의 현금유입으로 금융부채를 상환가능하다고 판단하고 있습니다.

연결회사의 당분기말 및 전기말 현재 금융부채의 잔존계약만기에 따른 만기분석은 다음과 같습니다. 금융부채의 잔존만기별 현금흐름은 할인되지 아니한 명목금액으로서 지급을 요구받을 수 있는 기간 중 가장 이른 일자를 기준으로 작성되었으며, 이자현금흐름을 포함하고 있습니다.

(당분기말) (단위: 천원)

구 분	1개월 미만	1~3개월	3개월~1년	1~5년	5년 이상	합 계

매입채무 및 기타채무	7,995,230	1,313,045	1,011,494	5,557	-	10,325,326

변동금리부 부채	8,109,140	2,718,280	6,565,030	974,630	-	18,367,080

예상이자	78,074	140,557	492,924	44,747	-	756,302

고정금리부 부채	1,345	2,502,020	3,404,060	-	-	5,907,425

예상이자	15,690	16,598	61,626	-	-	93,914

리스부채	59,467	126,096	465,470	778,815	-	1,429,848

전환사채	-	-	-	20,000,000	-	20,000,000

합 계	16,258,946	6,816,596	12,000,604	21,803,749	-	56,879,895

(전기말) (단위: 천원)

구 분	1개월 미만	1~3개월	3개월~1년	1~5년	5년 이상	합 계

매입채무 및 기타채무	3,945,322	1,461,451	1,993,904	-	-	7,400,677

변동금리부 부채	69,140	3,059,280	14,359,040	1,388,420	-	18,875,880

예상이자	82,649	143,523	165,000	34,739	-	425,911

고정금리부 부채	1,986	3,002,679	1,507,425	-	-	4,512,090

예상이자	10,231	18,719	20,163	-	-	49,113

리스부채	57,654	118,145	466,288	753,939	-	1,396,026

전환사채	-	-	-	20,000,000	-	20,000,000

합 계	4,166,982	7,803,797	18,511,820	22,177,098	-	52,659,697

당분기말과 전기말 현재 유동성위험과 관련된 금액은 이자지급액을 포함하고, 상계약정의 효과는 포함하지 않았습니다. 연결회사는 이 현금흐름이 유의적으로 더 이른 기간에 발생하거나, 유의적으로 다른 금액일 것으로 기대하지 않습니다.

(2) 자본위험관리

연결회사의 자본관리는 계속기업으로서의 존속능력을 유지하는 한편 자본조달비용을 최소화하여 주주이익을 극대화하는 것을 그 목적으로 하고 있으며, 연결회사의 경영진은 부채비율 및 순차입금비율을 주기적으로 검토하고 있습니다.

당분기말 및 전기말 현재 연결회사의 부채비율, 순차입금비율은 다음과 같습니다.

(단위: %, 천원)

구 분	당분기말	전기말

차입금 총계	34,483,994	33,218,906

차감: 현금및현금성자산	(6,455,591)	(13,674,982)

순차입금	28,028,403	19,543,924

부채총계	58,792,734	53,640,844

자본총계	26,467,611	28,233,363

자본총계 대비 순차입금 비율	105.90%	69.22%

자본총계 대비 부채총계 비율	222.13%	189.99%

(6) 파생상품

1) 당분기말 및 전기말 현재 전환사채 관련 파생상품의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

파생상품자산(매도청구권)	160,244	160,244

파생상품부채(전환권 및 조기상환권)	(8,567,807)	(8,567,807)