누보 분기보고서 (2022.03)
5. 위험관리 및 파생거래

1. 시장위험과 위험관리가. 재무위험관리요소

연결회사가 노출되어 있는 재무위험 및 이러한 위험이 당사의 미래 성과에 미칠 수 있는 영향은 다음과 같습니다.

위 험	노출 위험	측 정	관 리

신용위험	현금성자산, 매출채권, 채무상품, 계약자산	연체율 분석
신용등급	은행예치금 다원화, 신용한도, L/C
채무상품 투자지침

유동성위험	차입금 및 기타 부채	현금흐름 추정	차입한도 유지

연결회사는 여러 활동으로 인하여 외환위험, 이자율위험, 유동성위험과 같은 다양한 재무위험에 노출되어 있습니다. 연결회사의 전반적인 위험관리정책은 금융시장의 예측불가능성에 초점을 맞추고 있으며 재무성과에 잠재적으로 불리할수 있는 효과를 최소화하는데 중점을 두고 있습니다. 한편, 연결회사는 투기적 목적으로 파생금융상품을 포함한 금융상품계약을 체결하거나 거래하지 않습니다.

(1) 시장위험

① 외환위험당분기말 및 전기말 현재 연결회사가 보유하고 있는 외화표시 화폐성자산 및 화폐성부채의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당분기말	전기말

자 산	부 채	자 산	부 채

USD	4,263,264	2,481,487	5,691,600	2,197,463

JPY	10,035	-	11,444	-

CNY	70,599	194,822	196,032	163,534

EUR	230	535,800	57,012	-

그 외	10,828	-	1,177	-

합 계	4,354,956	3,212,109	5,957,265	2,360,997

당분기말 현재 관련 통화에 대한 원화가 10% 약세 시 환율변동이 세전이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당분기말

10% 상승시	10% 하락시

USD	178,178	(178,178)

JPY	1,003	(1,003)

CNY	(12,422)	12,422

EUR	(53,557)	53,557

그 외	1,083	(1,083)

합 계	114,285	(114,285)

② 이자율위험

이자율위험은 미래 시장이자율 변동에 따라 예금, 당기손익-공정가치측정 금융자산,차입금 등에서 발생하는 이자수익 및 이자비용이 변동될 위험으로서 이는 주로 변동 금리부 조건의 차입금과 금융자산에서 발생하고 있습니다. 연결회사는 필요시 이자율스왑을 이용하여 이자율위험을 회피할 것입니다. 다 만, 당분기말 과 전기말 현재 당사가 보유한 이자율스왑 계약은 없습니다. 연결회사는 고정이자율 금융상품을 당기손익인식금융상품으로 처리하고 있지 않으며, 이자율스왑과 같은 파생상품을 공정가치위험회피회계의 위험회피수단으로 지정하지 않았습니다. 따라서 이자율의 변동은 손익에 영향을 주지 않습니다.

당분기말 현재 변동이자부 차입금의 이자율이 1% 변동 시 세전이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말

장부금액	1% 상승시	1% 하락시

단기차입금	14,383,560	(143,835)	143,835

유동성장기차입금	6,211,664	(62,117)	62,117

장기차입금	2,635,000	(26,350)	26,350

합 계	23,230,224	(232,302)	232,302

(2) 유동성 위험

유동성위험이란 연결회사가 금융부채에 관련된 의무를 충족하는 데 어려움을 겪게 될 위험을 의미합니다. 연결회사의 유동성 관리방법은 재무적으로 어려운 상황에서도 받아들일 수 없는 손실이 발생하거나, 연결회사의 평판에 손상을 입힐 위험 없이, 만기일에 부채를 상환할 수 있는 충분한 유동성을 유지하도록 하는 것입니다.

연결회사는 유동성위험을 관리하기 위하여 단기 및 중장기 자금관리계획을 수립하고 현금유출예산과 실제 현금유출액을 분석, 검토하여 금융부채와 금융자산의 만기구조를 대응시키고 있습니다. 연결회사의 경영진은 영업활동현금흐름과 금융자산의 현금유입으로 금융부채를 상환가능하다고 판단하고 있습니다.

연결회사의 금융부채의 잔존계약만기에 따른 만기분석은 다음과 같습니다. 금융부채의 잔존만기별 현금흐름은 할인되지 아니한 명목금액으로서 지급을 요구받을 수 있는 기간 중 가장 이른 일자를 기준으로 작성되었으며, 이자현금흐름을 포함하고 있습니다.

(당분기말) (단위: 천원)

구 분	1개월 미만	1~3개월	3개월~1년	1~5년	5년 이상	합 계

매입채무 및 기타채무	8,103,169	2,234,581	1,532,261	11,388	-	11,881,399

변동금리부 부채	8,063,333	4,310,226	8,221,665	2,635,000	-	23,230,224

예상이자	43,116	59,367	154,468	51,994	-	308,945

고정금리부 부채	16,872	835,878	1,931,466	1,074,885	-	3,859,101

예상이자	8,127	13,588	33,838	36,489	-	92,042

리스부채	42,286	84,138	334,213	548,328	-	1,008,965

전환사채	-	-	-	1,395,000	-	1,395,000

합 계	16,276,903	7,537,778	12,207,911	5,753,084	-	41,775,676

(*1) 당분기 중에 전환사채를 대신밸런스제7호기업인수목적 주식회사와 2022년 2월 17일 합병으로 취득하였습니다..

(전기말) (단위: 천원)

구 분	1개월 미만	1~3개월	3개월~1년	1~5년	5년 이상	합 계

매입채무 및 기타채무	5,881,315	1,895,883	394,840	11,509	-	8,183,547

변동금리부 부채	183,333	2,386,666	18,422,664	3,100,000	-	24,092,663

예상이자	65,112	114,393	205,944	64,594	-	450,043

고정금리부 부채	2,658	368,634	2,676,013	1,166,314	-	4,213,619

예상이자	9,656	18,138	49,078	42,877	-	119,749

리스부채	40,339	83,162	344,600	528,380	-	996,481

전환사채	-	-	-	-	-	-

합 계	6,182,413	4,866,876	22,093,139	4,913,674	-	38,056,102

당분기말과 전기말 현재 유동성위험과 관련된 금액은 이자지급액을 포함하고, 상계약정의 효과는 포함하지 않았습니다. 연결회사는 이 현금흐름이 유의적으로 더 이른 기간에 발생하거나, 유의적으로 다른 금액일 것으로 기대하지 않습니다.

나. 자본위험관리

연결회사의 자본관리는 계속기업으로서의 존속능력을 유지하는 한편 자본조달비용을 최소화하여 주주이익을 극대화하는 것을 그 목적으로 하고 있으며, 연결회사의 경영진은 부채비율 및 순차입금비율을 주기적으로 검토하고 있습니다.

당분기말 및 전기말 현재 연결회사의 부채비율, 순차입금비율은 다음과 같습니다.

(단위: %, 천원)

구 분	당분기말	전기말

차입금 총계	28,262,459	28,306,282

차감: 현금및현금성자산	(5,692,379)	(8,224,301)

순차입금	22,570,080	20,081,981

부채총계	44,767,792	40,542,030

자본총계	26,919,399	18,583,077

자본총계 대비 순차입금 비율	83.84%	108.07%

자본총계 대비 부채총계 비율	166.30%	218.17%

. 공정가치 및 범주별 금융상품 (1) 당분기말 및 전기말 현재 연결회사의 금융자산과 금융부채의 장부금액과 공정가치는 다음과 같습니다. 장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치에 해당하여 공정가치를 측정하지 않은 금융자산과 금융부채에 대한 공정가치 정보는 포함하고 있지 않습니다.

(당분기말) (단위: 천원)

구 분	기타포괄손익-공정가치지정금융자산	상각후원가 측정금융자산	합 계

단기금융상품	-	4,350,000	4,350,000

장기금융상품	-	38,629	38,629

매출채권 및 기타채권	-	12,641,593	12,641,593

기타포괄손익-공정가치측정금융자산	57,339	-	57,339

합 계	57,339	17,030,222	17,087,561

(전기말) (단위: 천원)

구 분	기타포괄손익-공정가치지정금융자산	상각후원가 측정금융자산	합 계

단기금융상품	-	350,000	350,000

장기금융상품	-	35,104	35,104

매출채권 및 기타채권	-	8,295,276	8,295,276

기타포괄손익-공정가치측정금융자산	57,251	-	57,251

합 계	57,251	8,680,380	8,737,631

(2) 당분기말 및 전기말 금융부채의 범주별 분류는 다음과 같습니다.

(당분기말) (단위: 천원)

구 분	당기손익-공정가치 측정금융부채	상각후원가 측정금융부채	합 계

당기손익-공정가치측정금융부채	-	-	-

매입채무 및 기타채무	-	11,881,398	11,881,398

차입금	-	28,262,459	28,262,459

전환상환우선주부채	-	-	-

합 계	-	40,143,857	40,143,857

(전기말) (단위: 천원)

구 분	당기손익-공정가치 측정금융부채	상각후원가 측정금융부채	합 계

당기손익-공정가치측정금융부채	-	-	-

매입채무 및 기타채무	-	8,183,546	8,183,546

차입금	-	28,306,282	28,306,282

전환상환우선주부채	-	-	-

합 계	-	36,489,828	36,489,828

(3) 연결회사는 공정가치로 측정되는 자산 및 부채를 공정가치 측정에 사용된 투입변수에 따라 다음과 같은 공정가치 서열체계로 분류하고 있습니다.

① '수준 1'은 동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장의(조정되지 않은) 공시가격을 사용하여 도출되는 공정가치입니다.② '수준 2'는 직접적 또는 간접적으로 관측가능한, 자산이나 부채에 대한 투입변수 를사용하여 도출되는 공정가치입니다.③ '수준 3'은 자산이나 부채에 대하여 관측가능한 시장정보에 근거하지 않은 투입변 수(관측불가능한 변수)를 사용하는 평가기법으로부터 도출되는 공정가치입니다.

당분기말 및 전기말 현재 공정가치로 측정된 연결회사의 자산 현황은 다음과 같습니다.

(당분기말) (단위: 천원)

구 분	수준1	수준2	수준3	합 계

금융자산

기타포괄손익-공정가치측정금융자산	-	-	57,339	57,339

금융부채

당기손익-공정가치측정금융부채	-	-	-	-

전환상환우선주부채	-	-	-	-

합 계	-	-	57,339	57,339

(전기말) (단위: 천원)

구 분	수준1	수준2	수준3	합 계

금융자산

기타포괄손익-공정가치측정금융자산	-	-	57,251	57,251

금융부채

당기손익-공정가치측정금융부채	-	-	-	-

전환상환우선주부채	-	-	-	-

합 계	-	-	57,251	57,251

(4) 반복적인 공정가치 측정치의 서열체게 수준 간 이동연결회사는 공정가치 서열체계의 수준 간 이동을 보고기간 말에 인식합니다. 당분기 중 반복적인 공정가치 측정치의 수준 1과 수준 2간의 이동 내역은 없습니다.

(5) 반복적인 공정가치 측정치를 수준 3으로 분류하는 경우 기초 잔액과 분기말 잔액의 차이조정 내역은 다음과 같습니다.

(당분기) (단위: 천원)

구 분	기초금액	당기손익	기타포괄손익	전환	당분기말

금융자산

비상장주식	57,251	-	87	-	57,338

금융부채

당기손익-공정가치측정금융부채	-	-	-	-	-

(전분기) "검토받지않은 재무제표" (단위: 천원)

구 분	기초금액	당기손익	기타포괄손익	전환	전분기말

금융자산

비상장주식	51,912	-	291	-	52,203

금융부채

당기손익-공정가치측정금융부채	3,661,663	-	-	-	3,661,663

(6) 금융상품 범주별 손익(당분기) (단위: 천원)

구 분	기타포괄손익-공정가치지정금융자산	상각후원가 측정금융자산	상각후원가 측정금융부채	합 계

당기손익인식

이자수익(비용)	-	13,299	(234,811)	(221,512)

배당금수익	1,790	-	-	1,790

합 계	1,790	13,299	(234,811)	(219,722)

(전분기) "검토받지않은 재무제표" (단위: 천원)

구 분	기타포괄손익-공정가치지정금융자산	상각후원가 측정금융자산	상각후원가 측정금융부채	합 계

당기손익인식

이자수익(비용)	-	3,168	(335,027)	(331,859)

배당금수익	600	-	-	600

합 계	600	3,168	(335,027)	(331,259)

2. 파생상품 및 풋백옵션 등 거래 현황 당사는 보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다.