컴퍼니케이 사업보고서 (2022.12)
IV. 이사의 경영진단 및 분석의견

1. 예측정보에 대한 주의당사가 본 경영진단의견서에서 기재한 예측은 공시서류 작성시점의 사건과 재무성과에 대한 회사의 견해를 반영한 것입니다. 동 예측정보는 미래 사업환경과 관련된 다양한 가정에 기초하고 있으며, 동 가정들은 결과적으로 부정확한 것으로 판명될 수 있습니다. 또한 이러한 가정들은 예측정보에서 기재한 예상치와 실제 결과 간에 중요한 차이를 초래할 수 있는 위험, 불확실성 및 기타 요인을 포함하고 있습니다.이러한 중요한 차이를 유발할 수 있는 요인에는 회사 내부환경에 관련된 요인과 외부환경에 관련된 요인 및 기타 요인이 포함되어 있습니다. 회사는 동 예측정보 작성시점 이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 예측정보에 기재한 사항을 수정하는 정정보고서를 공시할 의무는 없습니다.결론적으로는 동 이사의 경영진단 의견서 상에 회사가 예상한 결과 또는 상황이 실현되거나 회사가 당초에 예상한 영향이 발생한다는 확신을 제공할 수 없습니다. 동 의견서에 기재된 예측정보는 동 보고서 작성시점을 기준으로 작성한 것이며, 회사가 이러한 위험요인이나 예측정보를 갱신할 책임은 없음을 유의하시기 바랍니다.

2. 재무상태 및 영업실적

가. 재무상태2022년 당사의 총자산은 약 868억원으로 전년(854억원) 대비 1.62% 소폭 증가하였습니다. 총부채는 94억원으로 전년(110억원) 대비 14.23% 감소하였으며, 이는 당기 귀속 미지급상여의 감소 및 이연법인세 미인식효과에 따른 이연법인세부채 인식액의 감소에 기인합니다. 당기말 자기자본 총액은 773억원으로 전년(744억원) 대비 3.96% 증가했습니다.

당사의 지난 2사업연도의 재무상태에 관한 자료는 다음과 같습니다. (단위 : 백만원,%)

과 목	2022년(제17기)	2021년(제16기)	증감액	증감률

유동자산	9,182	11,124	(1,942)	-17.46%

창업투자자산	72,988	69,419	3,569	5.14%

비유동자산	4,582	4,826	(244)	-5.06%

자산총계	86,752	85,369	1,383	1.62%

유동부채	5,702	6,136	(434)	-7.07%

비유동부채	3,702	4,828	(1,126)	-23.32%

부채총계	9,404	10,964	(1,560)	-14.23%

자본금	9,755	9,755	-	0.00%

자본잉여금	16,441	16,441	-	0.00%

기타자본항목	385	-	385	100.00%

이익잉여금	50,767	48,209	2,558	5.31%

자 본 총 계	77,348	74,405	2,943	3.96%

나. 영업실적

2022년 당사의 영업실적을 살펴보면, 영업수익은 158억원으로 전년 대비 42.27% 감소하였고, 영업이익은 63억원으로 전년 대비 70.37% 감소하였습니다. 영업수익의 주요 구성은 투자조합의 관리보수 및 지분법이익으로서 관리보수는 신규 펀드의 결성으로 인해 전년 대비 32억원 증가하였지만, 경제 상황에 따른 스타트업에 대한 전반적인 투자심리 위축 및 피투자기업의 실적부진으로 인하여 운영조합이 투자한 업체의 가치하락(평가손실 증가)이 반영되어 지분법손익이 전년 대비 108억원 감소함으로써 영업이익의 감소로 이어지게 되었습니다. 당기순이익은 65억원으로 전년 대비 65.74% 감소하였지만, 설립부터 현재까지 연속 흑자를 달성하고 있습니다.

당사의 지난 2사업연도의 영업실적에 관한 자료는 다음과 같습니다. (단위 : 백만원,%)

과 목	2022년(제17기)	2021년(제16기)	증감액	증감률

Ⅰ.영업수익	15,844	27,445	(11,601)	-42.27%

Ⅱ.영업비용	9,557	6,226	3,331	53.50%

Ⅲ.영업이익	6,287	21,219	(14,932)	-70.37%

Ⅳ.법인세차감전이익	6,121	21,139	(15,018)	-71.04%

Ⅴ.당기순이익	6,471	18,890	(12,419)	-65.74%

Ⅵ.기타포괄손익	(10)	(8)	(2)	25.00%

Ⅶ.총포괄이익	6,461	18,883	(12,422)	-65.78%

다. 주요 안정성 지표 (단위 : 백만원,%)

구 분	2022년(제17기)	2021년(제16기)

자본총계	77,348	74,405

부채총계	9,404	10,964

부채비율(부채총계/자본총계*100)	12.16%	14.74%

유동자산	9,182	11,124

유동부채	5,702	6,136

유동비율(유동자산/유동부채*100)	161.03%	181.29%

(1) 부채비율당사의 부채비율은 전기말 14.74%에서 당기말 12.16%로 전기말 대비 감소하였습니다.(2) 유동비율당사의 당기말 현재 유동비율은 161.03%입니다. 전기말 대비 감소하였지만, 안정적으로 유동성을 확보하고 있습니다. 3. 자금조달당기말 및 전기말 현재 당사의 금융기관 차입금 구성내역은 다음과 같습니다. (단위 : 백만원,%)

구분	2022년(제17기)	2021년(제16기)	증감율

단기차입금	4,370	4,000	9.25%

장기차입금	1,000	-	100.00%

합계	5,370	4,000	34.25%

-차입금이 전년 대비 증가한 이유는 최근에 결성한 대형 펀드에 대한 출자금 납입(Capital Call)이 증가함과 더불어, 주식시장 및 IPO 시장의 경색으로 인하여 투자자금의 회수가 계획보다 늦어지고 있는 점에 기인합니다. -차기(2023년)에도 신규 펀드 결성이 계획되어 있고 기존 펀드에 대한 출자금 납입이 필요함에 따라, 차입금 규모는 현 수준과 유사할 것으로 예상합니다.

4. 신규사업 진출 내용

사업보고서 제출일 현재 확정된 사항은 없습니다.

5. 부외거래에 관한 사항

당사는 당기말 현재 부외거래 내역이 없습니다. 6. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항

가. 중요한 회계정책 또는 추정에 관한 사항- 본 사업보고서의 'III. 재무에 관한 사항' 중 5. 재무제표 주석 내의 3. 중요한 회계추정 및 가정 주석을 참고하시기 바랍니다.

나. 환경 및 종업원 등에 관한 사항- 본 사업보고서의 'Ⅱ. 사업의 내용' 및 'VIII. 임원 및 직원 등에 관한 사항' 참조하시기 바랍니다.다. 법규상의 규제에 관한 사항- 본 사업보고서의 'Ⅱ. 사업의 내용' 참조하시기 바랍니다.라. 파생상품 및 위험관리정책에 관한 사항- 본 사업보고서의 'III. 재무에 관한 사항' 중 5. 재무제표 주석 내의 4.재무위험 관리 주석을 참조하시기 바랍니다.

7. 기타 참고사항당사는 2022년도 중소벤처기업부에서 실시한 창업투자회사 평가에서 재무, 조합운영, 인력운영, 내부통제 등에서 전반적으로 업계 평균적인 수준 대비 매우 우수한 역량을 지니고 있음을 인정받았으며, 앞으로도 지속적으로 양적, 질적으로 발전하도록 하겠습니다.