모아데이타 분기보고서 (2026.03)
3. 연결재무제표 주석

제 13(당) 분기 : 2026년 01월 01일부터 2026년 03월 31일까지
제 12(전) 분기 : 2025년 01월 01일부터 2025년 03월 31일까지
주식회사 모아데이타와 그 종속기업

1. 회사의 개요 1.1 지배기업의 개요주식회사 모아데이타(이하 "지배기업")는 인공지능(AI) 관련 소프트웨어 개발 및 공급업, 정보통신공사업 등을 영위할 목적으로 2014년 3월 25일에 설립되었으며 경기도 성남시 수정구에 본사를 두고 있습니다. 지배기업은 설립 후 수차의 유상증자 및 무상증자를 실시하여 당분기말 현재 자본금은 18,190,690천원이며, 2022년 3월 10일자로 지배기업의 주식을 한국거래소 코스닥시장에 상장하였습니다.당분기말 현재 지배기업의 주주현황은 다음과 같습니다.

(단위: 주)

주주명	보유주식수	지분율

한상진 외 특수관계자	12,084,233	33.21%

기타주주	24,297,146	66.79%

합 계	36,381,379	100.00%

1.2 종속기업 현황(1) 보고기간 종료일 현재 연결재무제표 작성 대상 종속기업은 다음과 같습니다.

회사명	소재	업종	지분율	결산일

당분기	전기

(주)세이지앤컴퍼니	국내	소프트웨어 개발 및 공급업	100.00%	100.00%	12월말

(주)메디에이지(*)	국내	소프트웨어 개발 및 공급업	38.79%	38.79%	12월말

(*) 당분기말 지분율은 2024년 12월 31일 전환상환우선주가 발행된 후의 발행주식수 기준으로 재계산되었습니다. 지분율이 50% 이하이나 연결회사가 피투자회사에 대해 실질 지배력(주식의 분산, 이사회 구성원 고려)을 행사할 수 있다고 판단해 종속기업으로 분류하였습니다.

(2) 종속기업의 요약 재무정보(내부거래 제거전)는 다음과 같습니다.

(당분기) (단위:천원)

회사명	자산	부채	매출액	순이익(손실)

(주)세이지앤컴퍼니	38,928	121,653	-	(4,978)

(주)메디에이지	4,845,343	3,978,557	635,259	(247,183)

(3) 종속기업의 요약 현금흐름(내부거래 제거전)은 다음과 같습니다.

(당분기) (단위:천원)

회사명	영업현금흐름	투자현금흐름	재무현금흐름	환율변동효과	현금의 증(감)	기초	기말

(주)세이지앤컴퍼니	(586)	-	-	-	(586)	16,003	15,417

(주)메디에이지	(277,282)	(9,009)	(411,853)	-	(698,144)	885,427	187,283

2. 재무제표 작성기준 및 중요한 회계정책 2.1 연결재무제표 작성기준

지배기업과 종속기업(이하, "연결회사")의 재무제표는 연차재무제표가 속하는 기간의일부에 대하여 기업회계기준서 제1034호 '중간재무보고'를 적용하여 작성하는 요약중간재무제표입니다. 동 요약중간재무제표에 대한 이해를 위해서는 한국채택국제회계기준에 따라 작성된 2025년 12월 31일로 종료하는 회계연도에 대한 연차재무제표를 함께 이용하여야 합니다.연결회사의 연결재무제표 작성에 적용된 중요한 회계정책은 아래에서 설명하는 기준서나 해석서의 도입과 관련된 영향을 제외하고는 2025년 12월 31일로 종료하는 회계연도에 대한 연차재무제표 작성시 채택한 회계정책과 동일합니다. 2.1.1 연결회사가 적용한 제ㆍ개정 기준서 및 해석서

연결회사는 2026년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 다음의 제ㆍ개정 기준서를 신규로 적용하였습니다.

(1) 기업회계기준서 제1109호 '금융상품', 제1107호 '금융상품: 공시' 개정

실무에서 제기된 의문에 대응하고 새로운 요구사항을 포함하기 위해 기업회계기준서 제1109호 '금융상품'과 제1107호 '금융상품: 공시'가 개정되었습니다.

- 특정 기준을 충족하는 경우, 결제일 전에 전자지급시스템을 통해 금융부채가 결제된 것으로(제거된 것으로) 간주할 수 있도록 허용

- 금융자산이 원리금 지급만으로 구성되어 있는지의 기준을 충족하는지 평가하기 위한 추가 지침을 명확히 하고 추가함.

- 계약상 현금흐름의 시기나 금액을 변경시키는 계약조건이 기업에 미치는 영향과 기업이 노출되는 정도를 금융상품의 각 종류별로 공시

- FVOCI 지정 지분상품에 대한 추가 공시

(2) 한국채택국제회계기준 연차개선Volume 11

한국채택국제회계기준 연차개선Volume 11은 2026 년 1 월 1 일 이후 시작하는 회계연도부터 적용됩니다.

- 기업회계기준서 제1101호 '한국채택국제회계기준의 최초채택': K-IFRS 최초 채택시 위험회피회계 적용

- 기업회계기준서 제1107호 '금융상품: 공시': 제거 손익, 실무적용지침

- 기업회계기준서 제1109호 '금융상품': 리스부채의 제거 회계처리와 거래가격의 정의

- 기업회계기준서 제1110호 '연결재무제표': 사실상의 대리인 결정

- 기업회계기준서 제1007호 '현금흐름표': 원가법

(3) 기업회계기준서 제1109호 '금융상품', 제1107호 '금융상품: 공시' 개정 - 자연에 의존하는 전력과 관련된 계약

전력 생산의 원천이 통제할 수 없는 자연 조건(예: 날씨)에 의존하기 때문에 기업이 기초 전력량의 변동성에 노출되는 계약으로 자연에 의존하는 전력과 관련된 계약을 정의하고, '자연에 의존하는 전력을 매입 또는 매도하는 계약'이 자가 사용 예외의 평가 대상임을 명확히 하였습니다. 또한, 자연에 의존하는 '예상 전력거래의 변동 가능 명목수량'을 '위험회피대상항목'으로 지정할 수 있게 하는 등 위험회피회계 요건을 변경하고, 관련 공시를 추가하였습니다.

2.2.2 제정 또는 공표되었으나 아직 시행되지 않은 회계기준제정.공표되었으나 2026년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도에 시행일이 도래하지 아니한 주요 제.개정 기준서 및 해석서는 다음과 같습니다. 연결회사는 연결재무제표 작성시 다음의 제.개정 기준서 및 해석서를 조기적용하지 아니하였으며, 연결회사의 연결재무제표에 중요한 영향을 미치지 않을 것으로 예상하고 있습니다.(1) 기업회계기준서 제1118호 ‘재무제표 표시와 공시’ 제정

기업회계기준서 제1118호 '재무제표 표시와 공시'는 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시'를 대체합니다. 제1118호는 손익계산서를 중심으로 정보이용자에게 기업의 성과를 분석하고 비교하는 데 유용한 정보를 제공하여 유사 기업 간 재무성과의 비교가능성을 향상시킬 것으로 예상됩니다.

제1118호는 2027년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용해야 하며, 조기적용이 허용됩니다. 기업은 기업회계기준서 제1008호 '회계정책, 회계추정치 변경과 오류'에 따라 이 기준서를 소급 적용해야 하므로 2026년 12월 31일로 종료되는 회계연도의 비교정보는 제1118호에 따라 재작성됩니다.

회사가 제1118호를 적용하여 연결재무제표를 작성하는 경우 현행 연결재무제표와 유의적인 차이를 발생시킬 것으로 예상되는 주요 회계정책은 다음과 같습니다. 이러한 부분은 향후 발생할 모든 차이를 포함한 것은 아니며 추가적인 분석결과에 따라 변경될 수 있습니다.[손익계산서 표시 등 변경] 제1118호는 손익계산서에 포함된 모든 수익과 비용을 영업 범주, 투자 범주, 재무 범주, 법인세 범주, 중단영업 범주의 다섯 가지 범주 중 하나로 분류하도록 합니다. 동 기준서는 투자, 재무, 법인세, 중단영업으로 분류되지 않은 모든 수익과 비용을 영업 범주로 분류하며 영업손익을 잔여 개념의 손익으로 정의하고 있습니다. 연결회사는 수익과 비용의 범주 분류를 위하여 주된 사업활동을 평가하여야 하며, 당사가 특정 유형의 자산 투자 또는 고객에 대한 금융제공을 주된 사업활동으로 영위하는 경우 해당 사업활동이 주된 사업활동이 아니었다면 투자 또는 재무 범주로 분류하였을 일부 수익과 비용을 영업 범주로 분류합니다. 이에 따른 영업손익은 수익에서 매출원가 및 판매비와관리비를 차감한 것으로 정의되는 현행 기업회계기준서 제1001호에 따른 영업손익과는 유의적인 차이가 있습니다. 제1118호는 현행 기업회계기준서 제1001호에 따라 산정된 영업손익을 주석으로 공시할 것을 요구하고 있으며, 제1118호에 따른 영업손익과 현행 기업회계기준서 제1001호에 따른 영업손익과의 차이 조정내역도 주석으로 공시해야 합니다. 또한, 제1118호는 손익계산서에 영업 범주로 분류되는 모든 수익과 비용으로 구성되는 '영업손익', 영업손익과 투자 범주로 분류된 모든 수익과 비용으로 구성되는 '재무손익및법인세비용차감전손익', 그리고 '당기순손익'을 표시하도록 요구하고 있습니다. 다만, 당사가 주된 사업활동으로 고객에게 금융을 제공하는 경우 회계정책 선택에 따라 '재무손익및법인세비용차감전손익' 표시는 적용되지 않을 수 있습니다. [경영진이 정의한 성과측정치 공시 도입] 제1118호는 경영진이 정의한 성과측정치를 기업이 재무제표와 구분하여 공개적인 의사소통에 사용하고, 기업 전체의 재무성과 측면에 대한 경영진의 견해를 재무제표 이용자에게 전달하기 위해 사용하며, 제1118호 문단 118에서 열거하지 않거나 기업회계기준서에서 표시ㆍ공시를 명시적으로 요구하지 않는 수익과 비용의 중간합계로 정의하고 이와 관련된 공시 요구사항을 새롭게 도입하였습니다. 경영진이 정의한 성과측정치가 있는 경우 해당 지표를 보고하는 이유, 해당 지표의 산정 방법, 해당 지표와 제1118호에서 명시하는 가장 직접적으로 비교가능한 중간합계와의 조정내역, 각 조정항목의 법인세 효과, 비지배지분에 미치는 효과 등을 공시하여야 합니다.[현금흐름 분류 등 변경] 한편, 제1118호의 제정에 따라 기업회계기준서 제1007호 '현금흐름표'에 대한 일부 개정이 이루어졌으며, 동 개정에 따라 간접법에 따른 영업활동현금흐름 산정의 출발점이 당기순 손익에서 영업손익으로 변경되었고, 이자 및 배당 관련 현금흐름에 대한 분류 선택권이 삭제되었습니다.[주요 영향 평가] 연결회사는 제1118호의 의무적용일이 도래하지 않아 이를 적용하지 아니하였으며, 2027년 3월 31일로 종료되는 기간의 첫 중간재무제표를 제1118호에 따라 보고할 예정 입니다. 회사는 새로운 수익과 비용의 분류를 반영한 회계결산시스템의 구축을 완료하였으며, 2026년 중 지속적인 시스템의 정합성 검증 및 병행결산 준비 등의 작업을 수행하고 있습니다.

3. 중요한 회계추정 및 가정분기연결재무제표 작성시 연결회사의 경영진은 회계정책의 적용과 보고되는 자산ㆍ부채의 장부금액 및 이익ㆍ비용에 영향을 미치는 판단, 추정 및 가정을 하고 있습니다. 추정 및 가정은 지속적으로 평가되며, 과거 경험과 현재의 상황에서 합리적으로 예측가능한 미래의 사건과 같은 다른 요소들을 고려하여 이루어집니다. 이러한 회계추정은 실제 결과와 다를 수도 있습니다.

분기연결재무제표 작성시 사용된 중요한 회계추정 및 가정은 2025년 12월 31일로 종료하는 회계연도에 대한 연차재무제표 작성시 적용된 회계추정 및 가정과 동일합니다.

4. 범주별 금융상품

보고기간종료일 현재 금융상품의 범주별 분류 내역은 다음과 같습니다.

(1) 당분기말(단위: 천원)

금융자산	상각후원가측정	당기손익공정가치측정	합 계

현금및현금성자산	1,871,859	-	1,871,859

단기금융상품	50,000	-	50,000

매출채권	13,533,407	-	13,533,407

기타유동채권	436,500	-	436,500

파생상품자산	-	499,093	499,093

당기손익-공정가치 비유동금융자산	-	1,615,322	1,615,322

기타비유동채권	401,956	-	401,956

합 계	16,293,722	2,114,415	18,408,137

(단위: 천원)

금융부채	상각후원가측정	당기손익공정가치측정	합 계

매입채무	5,462,390	-	5,462,390

기타유동채무	2,149,719	-	2,149,719

단기차입금	17,712,400	-	17,712,400

유동성장기부채	9,724,572	-	9,724,572

전환사채	13,360,315	-	13,360,315

신주인수권부사채	3,507,530	-	3,507,530

전환상환우선주부채	371,323	-	371,323

파생상품부채	-	7,797,230	7,797,230

유동성리스부채	13,543	-	13,543

장기차입금	2,233,870	-	2,233,870

금융보증부채	-	72,159	72,159

합 계	54,535,662	7,869,389	62,405,051

(2) 전기말(단위: 천원)

금융자산	상각후원가측정	당기손익공정가치측정	합 계

현금및현금성자산	3,680,149	-	3,680,149

단기금융상품	50,000	-	50,000

매출채권	14,604,283	-	14,604,283

기타유동채권	118,587	-	118,587

파생상품자산	-	355,339	355,339

당기손익-공정가치 비유동금융자산	-	915,215	915,215

기타비유동채권	393,140	-	393,140

합 계	18,846,159	1,270,554	20,116,713

(단위: 천원)

금융부채	상각후원가측정	당기손익공정가치측정	합 계

매입채무	2,250,153	-	2,250,153

기타유동채무	5,065,202	-	5,065,202

단기차입금	14,669,400	-	14,669,400

유동성장기부채	7,924,572	-	7,924,572

전환사채	14,274,094	-	14,274,094

신주인수권부사체	3,382,352	-	3,382,352

전환상환우선주부채	354,749	-	354,749

파생상품부채	-	7,499,735	7,499,735

유동성리스부채	28,544	-	28,544

장기차입금	2,587,846	-	2,587,846

리스부채	-	-	-

금융보증부채	-	90,248	90,248

합 계	50,536,912	7,589,983	58,126,895

5. 금융상품 범주별 순손익당분기와 전분기의 금융상품 범주별 순손익의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당분기	전분기

수익	비용	수익	비용

[상각후원가측정 금융자산]

이자수익	4,927	-	2,069	-

외환차익	117	-	456	-

외환차손	-	312	-	-

[상각후원가측정 금융부채]

이자비용	-	1,088,904	-	755,402

소 계	5,044	1,089,217	2,525	755,402

[당기손익-공정가치측정 금융자산]

당기손익-공정가치금융자산평가이익	108	-	151	-

[당기손익-공정가치측정 금융부채]

파생상품평가이익	5,724	-	-	-

금융보증부채환입	18,090	-	18,922	-

파생상품평가손실	-	-	-	1,176

사채상환손실	-	59,115	-	382,333

금융보증비용	-	18,090	-	18,922

소 계	23,922	77,205	19,073	402,431

합 계	28,966	1,166,422	21,598	1,157,833

6. 금융상품 공정가치6.1 금융상품 종류별 공정가치보고기간종료일 현재 금융상품의 종류별 장부금액 및 공정가치는 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당분기말	전기말

장부금액	공정가치	장부금액	공정가치

[금융자산]

현금및현금성자산	1,871,859	1,871,859	3,680,149	3,680,149

단기금융상품	50,000	50,000	50,000	50,000

매출채권	13,533,407	13,533,407	14,604,283	14,604,283

기타유동채권	436,500	436,500	118,587	118,587

파생상품자산	499,093	499,093	355,339	355,339

당기손익-공정가치 비유동금융자산	1,615,322	1,615,322	915,215	915,215

기타비유동채권	401,956	401,956	393,140	393,140

합 계	18,408,137	18,408,137	20,116,713	20,116,713

[금융부채]

매입채무	5,462,390	5,462,390	2,250,153	2,250,153

기타유동채무	2,149,719	2,149,719	5,065,202	5,065,202

단기차입금	17,712,400	17,712,400	14,669,400	14,669,400

유동성장기부채	9,724,572	9,724,572	7,924,572	7,924,572

전환사채	13,360,315	13,360,315	14,274,094	14,274,094

신주인수권부사채	3,507,530	3,507,530	3,382,352	3,382,352

전환상환우선주부채	371,323	371,323	354,749	354,749

파생상품부채	7,797,230	7,797,230	7,499,735	7,499,735

유동성리스부채	13,543	13,543	28,544	28,544

장기차입금	2,233,870	2,233,870	2,587,846	2,587,846

금융보증부채	72,159	72,159	90,248	90,248

합 계	62,405,051	62,405,051	58,126,895	58,126,895

연결회사의 경영진은 재무상태표상 상각후원가로 측정되는 금융상품의 장부금액은 공정가치와 근사하다고 판단하고 있습니다.

6.2 공정가치 서열체계

공정가치로 측정되는 금융상품은 공정가치 서열체계에 따라 구분되며 정의된 수준들은 다음과 같습니다.

- 측정일에 동일한 자산이나 부채에 대해 접근할 수 있는 활성시장의(조정하지 않은) 공시가격 (수준 1)

- 수준 1의 공시가격 외에 자산이나 부채에 대해 직접적으로나 간접적으로 관측할 수 있는 투입변수 (수준 2)

- 자산이나 부채에 대한 관측할 수 없는 투입변수 (수준 3)

공정가치로 측정되는 금융상품의 공정가치 서열체계 구분은 다음과 같습니다.

(당분기말) (단위:천원)

구 분	수준 1	수준 2	수준 3	합 계

[반복적인 공정가치 측정치 - 금융자산]

파생상품자산	-	-	499,093	499,093

당기손익-공정가치 비유동금융자산	-	-	1,615,322	1,615,322

합 계	-	-	2,114,415	2,114,415

[반복적인 공정가치 측정치 - 금융부채]

파생상품부채	-	-	7,797,230	7,797,230

금융보증부채	-	-	72,159	72,159

합 계	-	-	7,869,389	7,869,389

(전기말) (단위:천원)

구 분	수준 1	수준 2	수준 3	합 계

[반복적인 공정가치 측정치 - 금융자산]

파생상품자산	-	-	355,339	355,339

당기손익-공정가치 비유동금융자산	-	-	915,215	915,215

합 계	-	-	1,270,554	1,270,554

[반복적인 공정가치 측정치 - 금융부채]

파생상품부채	-	-	7,499,735	7,499,735

금융보증부채	-	-	90,248	90,248

합 계	-	-	7,589,983	7,589,983

6.3 반복적인 공정가치 측정치의 서열체계 수준 간 이동

당분기와 전기 중 각 공정가치 서열체계의 수준 간 이동 내역은 없습니다.

6.4 가치평가기법 및 투입변수당분기말 현재 연결회사는 공정가치 서열체계에서 수준 3으로 분류되는 반복적인 공정가치측정치에 대해 다음의 가치평가기법과 투입변수를 사용하고 있습니다.

(단위:천원)

구 분	공정가치	수준	가치평가기법	투입변수

파생상품자산	499,093	3	이항옵션모델	주가변동성, 할인율 등

당기손익-공정가치 비유동금융자산	1,615,322	3	순자산접근법	-

파생상품부채	7,797,230	3	이항옵션모델	주가변동성, 할인율 등

금융보증부채	72,159	3	현재가치법	할인율 등

6.5 수준 3으로 분류된 공정가치 측정치의 가치평가과정연결회사의 재무부서는 재무보고 목적의 공정가치를 측정하기 위하여 외부평가기관에 평가를 의뢰하고 있습니다. 외부평가기관은 매 결산기 보고일정에 맞추어 공정가치 평가과정 및 그 결과에 대해 재무담당이사 및 감사와 협의합니다.

7. 재무위험관리 7.1 재무위험관리요소 연결회사가 노출되어 있는 재무위험 및 이러한 위험이 연결회사의 미래 성과에 미칠 수 있는 영향은 다음과 같습니다.

위 험	노출 위험	측 정	관 리

시장위험(외환위험)	미래 상거래 기능통화 이외의 표시통화를 갖는 금융자산 및 금융부채	현금흐름 추정 민감도 분석	노출포지션통합관리

시장위험(이자율위험)	변동금리 장기 차입금	민감도 분석	노출포지션통합관리

신용위험	현금성자산, 매출채권, 파생상품, 채무상품, 계약자산	연체율 분석신용등급	은행예치금 다원화, 신용한도, L/C 채무상품 투자지침

유동성위험	차입금 및 기타 부채	현금흐름 추정	차입한도 유지

위험관리는 이사회에서 승인한 정책에 따라 재무부서의 주관으로 이루어지고 있습니다. 재무부서는 영업부서들과의 긴밀한 협조하에 재무위험을 식별하고 평가하고 관리합니다. 이사회는 전반적인 위험관리에 대한 원칙과 외환 위험, 이자율 위험, 신용 위험, 파생금융상품과 비파생금융상품의 이용 및 유동성을 초과하는 투자와 같은 특정 분야에 관한 정책을 문서화하여 제공하고 있습니다.

7.1.1 시장위험

(1) 외환 위험연결회사는 외환 위험에 노출되어 있습니다. 외환 위험은 미래예상거래, 인식된 자산과부채와 관련하여 발생하고 있습니다. 이러한 위험은 발생가능성이 매우 높은 USD 지출액에 근거하여 측정하고 있고 발생가능성이 매우 높은 예상 재고자산 매입원가의 변동성을 최소화하는 목적으로 관리됩니다.

보고기간종료일 현재 외환 위험에 노출되어 있는 연결회사의 금융자산ㆍ부채는 다음과 같습니다.

(원화단위:천원)

구 분	외화종류	당분기말	전기말

외화금액	원화금액	외화금액	원화금액

외화자산	USD	-	-	-	-

외화부채	USD	-	-	7,047	10,111

보고기간종료일 현재 외화에 대한 원화환율 10% 변동시 환율변동이 세전 손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당분기말	전기말

10% 상승시	10% 하락시	10% 상승시	10% 하락시

외화금융자산	-	-	-	-

외화금융부채	-	-	(1,011)	1,011

순효과	-	-	(1,011)	1,011

(2) 가격 위험

연결회사는 재무상태표상 당기손익-공정가치측정 금융자산으로 분류되는 출자증권의 가격 위험에 노출되어 있으며, 최대 노출금액은 해당 장부금액입니다.

(3) 이자율 위험

연결회사의 이자율 위험은 주로 변동금리부 조건의 차입금에서 발생하는 이자율 위험이며, 보고기간종료일 현재 연결회사의 변동금리부 차입금의 공정가치는 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당분기말	전기말

변동금리 차입금	38,780	47,090

당분기말과 전기말 현재 변동금리부 차입금과 관련되어 이자율 1% 변동시 세전 손익에 대한 민감도는 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당분기	전기

1% 상승시	1% 하락시	1% 상승시	1% 하락시

순손익의 증가(감소)	(388)	388	(471)	471

7.1.2 신용 위험 신용 위험은 기업 및 개인 고객에 대한 신용거래 및 채권 뿐만 아니라 현금성자산, 채무상품의 계약 현금흐름, 유리한 파생상품 및 예치금 등에서도 발생합니다.

(1) 위험관리연결회사는 금융기관의 경우 신용등급이 A이상인 경우에 한하여 거래하고 있습니다. 기업 고객의 경우 외부 신용등급을 확인할 수 있는 경우 동 정보를 사용하고 그 외의 경우에는 내부적으로 고객의 재무상태와 과거 경험 등을 근거로 신용등급을 평가합니다. 고객별 한도는 내부 및 외부 신용등급에 따라 이사회가 정한 한도를 적용하며, 연결회사의 경영진은 이러한 고객별 한도의 준수 여부를 정기적으로 검토합니다.

연결회사가 보유하는 채무상품은 모두 낮은 신용위험의 상품에 해당합니다. 이러한 채무상품들에 대해서는 신용등급을 모니터링하여 신용위험의 하락을 평가하고 있습니다.

(2) 금융자산의 손상

연결회사는 기대신용손실 모형이 적용되는 다음의 금융자산을 보유하고 있습니다.

- 재화 및 용역의 제공에 따른 매출채권

- 상각후원가로 측정하는 기타 금융자산

현금성자산도 손상 규정의 적용대상에 포함되나 식별된 기대신용손실은 유의적이지 않습니다.

(가) 보고기간종료일 현재 금융자산의 연령분석 내역은 다음과 같습니다.

(당분기말) (단위:천원)

구 분	3개월 이내	3개월~1년	1년 이후	합 계	대손충당금	현재가치할인차금	장부금액

매출채권	5,400,265	7,207,864	3,721,126	16,329,255	(2,795,848)	-	13,533,407

기타유동채권	434,279	2,194	78,317	514,790	(78,290)	-	436,500

기타비유동채권	16,457	100,331	285,624	402,412	-	(456)	401,956

합 계	5,851,001	7,310,389	4,085,067	17,246,457	(2,874,138)	(456)	14,371,863

(전기말) (단위:천원)

구 분	3개월 이내	3개월~1년	1년 이후	합 계	대손충당금	현재가치할인차금	장부금액

매출채권	7,605,473	7,539,307	1,808,546	16,953,326	(2,349,043)	-	14,604,283

기타유동채권	117,873	713	78,290	196,876	(78,289)	-	118,587

기타비유동채권	15,331	93,000	285,624	393,955	-	(815)	393,140

합 계	7,738,677	7,633,020	2,172,460	17,544,157	(2,427,332)	(815)	15,116,010

(나) 당분기말 현재 매출채권의 기대신용손실 측정 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	미연체	3개월 이내	3개월~6개월	6개월~9개월	9개월~12개월	12개월~15개월	15개월~18개월	18개월이후	개별설정	합 계

채무불이행율	0.00%	1.49%	2.88%	6.95%	12.65%	27.37%	45.91%	100.00%	100.00%	17.12%

총채권금액	970,000	4,420,739	4,441,282	2,180,055	630,723	643,590	1,568,109	210,097	1,264,660	16,329,255

기대신용손실	-	(65,901)	(127,793)	(151,538)	(79,812)	(176,166)	(719,881)	(210,097)	(1,264,660)	(2,795,848)

장부금액	970,000	4,354,838	4,313,489	2,028,517	550,911	467,424	848,228	-	-	13,533,407

(다) 매출채권 및 기타유동/비유동채권연결회사는 신용거래를 희망하는 모든 거래상대방에 대하여 신용검증절차의 수행을 원칙으로 하여 신용상태가 건전한 거래상대방과의 거래만을 수행하고 있습니다. 또한, 대손위험에 대한 연결회사의 노출정도가 중요하지 않은 수준으로 유지될 수 있도록 지속적으로 신용도를 재평가하는 등 매출채권 및 기타유동채권 잔액에 대한 지속적인 관리업무를 수행하고 있으며, 매 보고기간말에 개별적으로 손상여부를 검토하고 있습니다. 연결회사의 신용위험에 대한 최대 노출정도는 해당 금융자산의 장부금액 입니다

7.1.3 유동성 위험

유동성위험은 만기까지 모든 금융계약상의 약정사항들을 이행할 수 있도록 자금을 조달하지 못할 위험입니다. 연결회사는 특유의 유동성 전략 및 계획을 통하여 자금부족에 따른 위험을 관리하고 있습니다. 연결회사는 금융상품 및 금융자산의 만기와 영업현금흐름의 추정치를 고려하여 금융자산과 금융부채의 만기를 대응시키고 있습니다. 당분기말 현재 비파생금융부채별 만기분석은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	장부금액	할인되지 않은 계약상 현금흐름

3개월이내	3개월~1년	1년~2년	2년~3년	3년 이후	합 계

매입채무	5,462,390	5,462,390	-	-	-	-	5,462,390

기타유동채무	2,149,719	2,149,719	-	-	-	-	2,149,719

단기차입금	17,712,400	5,492,400	12,220,000	-	-	-	17,712,400

장기차입금(*)	11,958,442	1,008,310	8,716,262	2,096,872	91,332	45,666	11,958,442

리스부채(*)	13,543	12,158	4,661	-	-	-	16,819

전환사채	13,360,315	8,881,029	13,441,969	-	-	-	22,322,998

신주인수권부사채	3,507,530	5,216,733	-	-	-	-	5,216,733

전환상환우선주부채	371,323	1,690,823	-	-	-	-	1,690,823

합 계	54,535,662	29,913,562	34,382,892	2,096,872	91,332	45,666	66,530,324

(*) 유동부채로 분류된 금액이 포함되어 있습니다.

7.2 자본위험관리

자본위험관리의 주목적은 연결회사의 영업활동을 유지하고 주주가치를 극대화하기 위하여 높은 신용등급과 건전한 자본비율을 유지하기 위한 것입니다. 연결회사는 자본구조를 경제환경의 변화에 따라 수정하고 있으며, 이를 위하여 배당정책을 수정하거나 자본감소 혹은 신주발행을 검토하도록 하고 있습니다. 한편, 당분기 중 자본관리의 목적, 정책 및 절차에 대한 사항은 변경되지 않았습니다.

보고기간종료일 현재 연결회사의 부채비율은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당분기말	전기말

부채(A)	62,988,495	58,846,915

자본(B)	16,918,532	19,369,616

부채비율(A/B)	372.3%	303.8%

8. 현금및현금성자산보고기간종료일 현재 현금및현금성자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당분기말	전기말

보통예금	1,871,859	3,680,149

9. 매출채권, 기타유동채권 및 기타유동자산(1) 보고기간종료일 현재 매출채권, 기타유동채권 및 기타유동자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당분기말	전기말

채권액	손실충당금	장부금액	채권액	손실충당금	장부금액

[유동성]

매출채권	매출채권	16,329,255	(2,795,848)	13,533,407	16,953,326	(2,349,043)	14,604,283

기타유동채권	단기대여금	477,400	(69,400)	408,000	69,400	(69,400)	-

미수수익	13,555	(8,890)	4,665	9,949	(8,890)	1,059

미수금	23,835	-	23,835	117,528	-	117,528

합 계	514,790	(78,290)	436,500	196,877	(78,290)	118,587

기타유동자산	선급금	1,379,699	-	1,379,699	150,827	-	150,827

선급비용	206,821	-	206,821	164,432	-	164,432

부가세대급금	248,264	-	248,264	512	-	512

합 계	1,834,784	-	1,834,784	315,771	-	315,771

[비유동성]

기타비유동자산	비유동선급비용	72,158	-	72,158	90,247	-	90,247

(2) 당분기와 전기 중 매출채권의 대손충당금 변동내역은 다음과 같습니다.

(당분기말) (단위:천원)

구분	기초	설정	제각	환입	당분기말

매출채권	(2,349,043)	(446,805)	-	-	(2,795,848)

대여금	(69,400)	-	-	-	(69,400)

미수수익	(8,890)	-	-	-	(8,890)

합계	(2,427,333)	(446,805)	-	-	(2,874,138)

(전기말) (단위:천원)

구분	기초	설정	제각	환입	전기말

매출채권	(90,661)	(2,258,382)	-	-	(2,349,043)

대여금	(54,400)	(15,000)	-	-	(69,400)

미수수익	(6,823)	(2,067)	-	-	(8,890)

합계	(151,884)	(2,275,449)	-	-	(2,427,333)

10. 재고자산보고기간종료일 현재 재고자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당분기말	전기말

취득원가	평가충당금	장부금액	취득원가	평가충당금	장부금액

상 품	374,982	(374,982)	-	374,982	(374,982)	-

제 품	10,855,834	-	10,855,834	7,851,928	-	7,851,928

원재료	28,000	-	28,000	-	-	-

합 계	11,258,816	(374,982)	10,883,834	8,226,910	(374,982)	7,851,928

당분기와 전분기 중 매출원가에 포함되어 비용화된 재고자산의 원가는 각각 2,271,854천원 및 2,900,151천원입니다. 11. 당기손익-공정가치 금융자산보고기간종료일 현재 당기손익-공정가치 금융자산 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

분 류	내 역	당분기말	전기말

취득가액	공정가치	장부가액

비유동자산	정보통신공제조합	15,298	17,125	17,125	17,017

혁신산업펀드	1,200,000	1,598,197	1,598,197	898,198

합 계	1,215,298	1,615,322	1,615,322	915,215

12. 관계기업투자 (1) 보고기간 종료일 현재 관계기업의 현황은 다음과 같습니다.

회사명	지분율	주된사업장	결산월	주요영업활동

당분기말	전기말

(주)모아라이프플러스(*)	17.18%	18.16%	대한민국	12월	신약개발, 의약품 유통, 건강기능식품 및 기능성화장품 컨슈머사업

(*) 전전기 중 신규취득(간주취득일 2024년 3월 31일)하였으며, 지분율이 20% 미만이나, 임원 겸직을 통해 유의적인 영향력을 행사할 수 있다고 판단하여 관계기업으로 분류하였습니다. (2) 보고기간 종료일 현재 관계기업투자에 대한 지분법 평가내역은 다음과 같습니다.

(당분기말) (단위:천원)

회사명	당기초	취득	지분법평가내역	손상	당분기말

지분법손익	기타포괄손익

㈜모아라이프플러스	14,860,486	-	(242,273)	134,897	-	14,753,110

(3) 보고기간 종료일 현재 관계기업의 요약 재무정보(연결기준)는 다음과 같습니다.

(당분기말) (단위:천원)

구분	금액

요약 재무상태표:

유동자산	21,472,517

비유동자산	21,906,563

유동부채	10,816,753

비유동부채	576,505

비지배지분	-

요약 포괄손익계산서:

매출	2,330,781

당기순이익(손실) (*)	(1,107,939)

계속영업당기순이익(손실)	(1,107,939)

중단영업이익(손실)	-

당기총포괄이익(손실) (*)	(1,357,137)

계속영업총포괄이익(손실)	(1,107,939)

중단영업총포괄이익(손실)	(249,197)

(*) 지배기업 소유주지분에 귀속될 손익입니다.(4) 보고기간 종료일 현재 관계기업의 순자산에서 관계기업에 대한 지분의 장부금액으로 조정한 내역은 다음과 같습니다.

(당분기말) (단위:천원)

회사명	관계기업순자산(A)	연결실체지분율(B)	순자산지분금액(AXB)	영업권	무형자산 등	손상	장부금액

㈜모아라이프플러스	31,985,823	17.18%	5,495,165	16,678,068	388,939	(7,809,062)	14,753,110

(5) 보고기간 종료일 현재 관계기업투자의 시장가격은 다음과 같습니다.

(당분기말) (단위:주,천원)

회사명	주식수	시장가치

(주)모아라이프플러스	7,244,268	6,628,505

(6) 보고기간 종료일 현재 연결회사가 발행한 제9회 전환사채와 관련하여 연결회사가 소유하고 있는 관계기업인 ㈜모아라이프플러스 보통주식 2,244,268주를 인수인에게 담보로 제공하고 있습니다. 13. 기타비유동채권 및 기타비유동자산보고기간종료일 현재 기타비유동채권 및 기타비유동자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당분기말	전기말

기타비유동채권	장기대여금	85,000	93,000

임차보증금	10,000	10,000

기타보증금	169,442	152,985

기타보증금 현재가치할인차금	(456)	(815)

회원권	137,970	137,970

합 계	401,956	393,140

기타비유동자산	비유동선급비용	72,158	90,247

14. 사용권자산 및 리스부채연결회사는 건물과 차량에 대하여 리스이용자로서 리스계약을 체결하고 있습니다.(1) 당분기와 전기 중 사용권자산 장부금액의 변동 내역은 다음과 같습니다.

(당분기) (단위:천원)

구 분	기 초	증 가	감 소	감가상각비	기 말

건 물	-	-	-	-	-

차 량	30,461	-	-	(16,130)	14,331

합 계	30,461	-	-	(16,130)	14,331

(전기) (단위:천원)

구 분	기 초	증 가	감 소	감가상각비	기 말

건 물	-	-	-	-	-

차 량	100,609	-	(433)	(69,715)	30,461

합 계	100,609	-	(433)	(69,715)	30,461

(2) 당분기와 전기 중 리스부채와 관련한 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당분기	전기

유동성리스부채	13,543	28,543

합 계	13,543	28,543

이자비용 인식액	3,678	14,951

현금유출액	15,000	65,863

(3) 리스부채 인식 면제 규정을 적용함에 따라 당분기 및 전분기에 리스부채로 인식하지 아니한 단기리스료와 소액 기초자산의 리스료는 각각 44,022천원 및 30,531천원입니다. 15. 유형자산(1) 보고기간종료일 현재 유형자산의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당분기말	전기말

취득원가	상각누계액	국고보조금	장부금액	취득원가	상각누계액	국고보조금	장부금액

토지	2,740,399	-	-	2,740,399	2,740,399	-	-	2,740,399

건물	7,628,491	(869,606)	-	6,758,885	7,628,491	(821,928)	-	6,806,563

비품	503,915	(394,068)	-	109,847	500,645	(378,299)	-	122,346

차량운반구	84,355	(44,936)	-	39,419	84,355	(41,319)	-	43,036

사용권자산	215,094	(200,763)	-	14,331	215,094	(184,633)	-	30,461

시설장치	6,530,992	(4,739,736)	-	1,791,256	6,530,992	(4,530,691)	-	2,000,301

연구개발장비	36,112,164	(16,396,963)	(17,857)	19,697,344	35,632,164	(15,210,678)	(18,571)	20,402,915

건설중인자산	1,182,000	-	-	1,182,000	1,182,000	-	-	1,182,000

합 계	54,997,410	(22,646,072)	(17,857)	32,333,481	54,514,140	(21,167,548)	(18,571)	33,328,021

(2) 당분기와 전기 중 유형자산 장부가액의 변동내역은 다음과 같습니다.

(당분기) (단위:천원)

구 분	기 초	증 가	감 소	감가상각비	기 말

토지	2,740,399	-	-	-	2,740,399

건물	6,806,563	-	-	(47,678)	6,758,885

비품	122,346	3,269	-	(15,768)	109,847

차량운반구	43,036	-	-	(3,617)	39,419

사용권자산	30,461	-	-	(16,130)	14,331

시설장치	2,000,301	-	-	(209,045)	1,791,256

연구개발장비	20,421,486	480,000	-	(1,186,284)	19,715,202

국고보조금(연구개발장비)	(18,571)	-	-	713	(17,858)

건설중인자산	1,182,000	-	-	-	1,182,000

합 계	33,328,021	483,269	-	(1,477,809)	32,333,481

(전기) (단위:천원)

구 분	기 초	증 가	감 소	감가상각비	기 말

토지	2,740,399	-	-	-	2,740,399

건물	6,997,275	-	-	(190,712)	6,806,563

비품	150,744	35,119	-	(63,517)	122,346

차량운반구	68,708	-	(5,265)	(20,407)	43,036

사용권자산	100,609	-	(433)	(69,715)	30,461

시설장치	2,838,871	-	-	(838,570)	2,000,301

연구개발장비	20,240,166	4,449,089	-	(4,267,769)	20,421,486

국고보조금(연구개발장비)	-	(20,000)	-	1,429	(18,571)

건설중인자산	-	1,182,000	-	-	1,182,000

합 계	33,136,772	5,646,208	(5,698)	(5,449,261)	33,328,021

(3) 당분기말 현재 연결회사의 차입금과 관련하여 연결회사 소유 토지와 건물이 금융기관에 담보로 제공되어 있습니다(채권최고액 14,937,600천원).(4) 당분기말 현재 연결회사는 유형자산에 대하여 3,926백만원을 부보금액으로 하는 화재보험에 가입하고 있으며, 이 중 926백만원은 신한은행에 담보로 제공되어 있습니다.

16. 무형자산 (1) 보고기간종료일 현재 무형자산의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당분기말	전기말

취득가액	상각누계액	장부금액	취득가액	상각누계액.(*2)	장부금액

특허권	1,579,468	(1,558,689)	20,779	1,575,384	(1,557,489)	17,895

상표권	4,094	(133)	3,961	4,094	(33)	4,061

개발비	906,779	(906,779)	-	906,779	(906,779)	-

소프트웨어	163,033	(140,473)	22,560	163,033	(137,871)	25,162

기타의 무형자산(*1)	725,734	(459,632)	266,102	725,734	(423,345)	302,389

영업권(*2)	1,300,999	-	1,300,999	1,819,066	(518,067)	1,300,999

합 계	4,680,107	(3,065,706)	1,614,401	5,194,090	(3,543,584)	1,650,506

(*1) 사업결합으로 인한 고객관계, 기술력이 포함되어 있습니다.(*2) 영업권의 경우 손상금액 인식액

(2) 당분기와 전기 중 무형자산의 증감내역은 다음과 같습니다.

(당분기) (단위:천원)

구 분	기 초	증 가	감소/손상	상각비	기 말

특허권	17,895	4,085	-	(1,201)	20,779

상표권	4,061	-	-	(100)	3,961

소프트웨어	25,162	-	-	(2,602)	22,560

기타의 무형자산	302,389	-	-	(36,287)	266,102

영업권	1,300,999	-	-	-	1,300,999

합 계	1,650,506	4,085	-	(40,190)	1,614,401

(전기) (단위:천원)

구 분	기 초	증 가	감소/손상	상각비	기 말

특허권	4,271	17,474	-	(3,850)	17,895

상표권	-	4,094	-	(33)	4,061

소프트웨어	25,235	11,678	-	(11,751)	25,162

기타의 무형자산	447,536	-	-	(145,147)	302,389

영업권	1,819,066	-	(518,067)	-	1,300,999

합 계	2,296,108	33,246	(518,067)	(160,781)	1,650,506

(3) 당분기말 현재 신용보증기금 등의 지급보증 제공과 관련하여 특허권이 담보로 제공되어 있습니다(채권최고액 360,000천원).(4) 보고기간종료일 현재 영업권의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당분기	전기

(주)메디에이지	1,300,999	1,300,999

17. 담보제공자산

당분기말 현재 연결회사의 차입금 등과 관련하여 금융기관에 담보로 제공한 자산은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	금융기관	담보제공자산	장부금액	채권최고액

유형자산	기업은행	토지 및 건물	527,529	657,600

국민은행	토지 및 건물	6,087,528	10,680,000

신한은행	토지 및 건물	1,499,554	2,400,000

(주)모아라이프플러스	토지 및 건물	1,200,000

무형자산	신용보증기금	특허권	-	360,000

합 계	8,114,611	15,297,600

18. 매입채무, 기타유동채무 및 기타유동부채보고기간종료일 현재 매입채무, 기타유동채무 및 기타유동부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당분기말	전기말

[유동성]

매입채무	매입채무	5,462,390	2,250,153

기타유동채무	미지급금	1,855,496	4,392,495

미지급비용	294,223	672,707

합 계	2,149,719	5,065,202

기타유동부채	예수금	51,438	120,933

부가세예수금	43,974	102,015

선수금	183,786	183,786

하자보수충당부채	2,487	2,861

합 계	281,685	409,595

[비유동성]

기타비유동부채	금융보증부채	72,158	90,247

19. 차입금(1) 보고기간종료일 현재 단기차입금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

차입처	당분기말 이자율	당분기말	전기말

국민은행(*)	3.43%~3.88%	10,489,400	10,669,400

신한은행(*)	3.75%	3,500,000	3,500,000

주식회사 씨드파이낸셜	5.00%	-	500,000

상상인저축은행(**)	10.00%	3,723,000	-

합 계	17,712,400	14,669,400

(*) 상기 차입금과 관련하여 연결회사의 유형자산이 담보로 제공되어 있습니다.(**) 상기 차입금과 관련하여 연결회사의 관계기업투자주식 및 제9회 자기전환사채가 담보로 제공되어 있으며, 지배기업의 대표이사가 연대보증을 제공하고 있습니다..(2) 보고기간종료일 현재 장기차입금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

차입처	당분기말 이자율	최장만기	당분기말	전기말

기업은행(*)	2.84%	2029-08-02	319,662	365,328

중소기업진흥공단	3.32%	2027-05-29	38,780	47,090

(주)모아라이프플러스	4.60%	2027-02-28	3,000,000	3,000,000

4.60%	2027-03-14	3,800,000	3,800,000

4.60%	2026-05-29	1,000,000	1,000,000

4.60%	2027-01-31	1,000,000	1,000,000

4.60%	2027-07-13	2,000,000	-

주식회사 하스퍼	5.50%	2027-01-31	800,000	1,300,000

합 계	11,958,442	10,512,418

유동성대체	(9,724,572)	(7,924,572)

차 감 계	2,233,870	2,587,846

(*) 상기 차입금과 관련하여 연결회사의 유형자산이 담보로 제공되어있습니다.

20. 전환사채(1) 보고기간종료일 현재 전환사채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	발행일	만기일	액면이자율	보장수익율	당분기말	전기말

제7회 전환사채	2023.09.20	2028.09.20	-	3.0%	3,750,000	3,750,000

제9회 전환사채(*)	2024.09.20	2028.09.20	3.0%	7.0%	3,850,000	7,000,000

제10회 전환사채	2025.07.03	2029.07.03	2.0%	7.0%	2,000,000	2,000,000

제11회 전환사채	2025.07.24	2029.07.24	2.0%	7.0%	5,000,000	5,000,000

제12회 전환사채	2025.12.30	2029.12.30	2.0%	7.0%	2,000,000	2,000,000

제13회 전환사채	2026.03.09	2030.03.09	2.0%	7.0%	2,000,000	-

상환할증금	3,722,998	3,838,436

전환권조정	(8,962,683)	(9,314,342)

장부가액	13,360,315	14,274,094

(*1) 당분기 중 액면가액 3,150,000천원을 만기전 취득하였습니다.

(2) 상기 전환사채의 세부 발행 내역은 다음과 같습니다.

구 분	제7회	제9회(*3)	제10회

사채의 종류	제7회 무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채	제9회 무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채	제10회 무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채

최초 발행가액	10,000,000천원	7,000,000천원	2,000,000천원

당분기말 현재 액면가액(*1)	3,750,000천원	3,850,000천원	2,000,000천원

전환조건	전환가액(*2)	1,853원/주	1,023원/주	1,034원/주

청구기간	발행일 이후 1년이 경과한 날로부터 만기일 1개월 전까지	발행일 이후 1년이 경과한 날로부터 만기일 1개월 전까지	발행일 이후 1년이 경과한 날로부터 만기일 1개월 전까지

전환가격조정	- 전환청구 전 시가를 하회하는 발행가액으로 유상증자, 주식배당 및 준비금의 자본전입 등을 함으로써 주식을 발행하거나 또는 시가를 하회하는 전환가액 또는 행사가액으로 전환사채 또는 신주인수권부사채를 발행하는 경우 전환가액 조정 - 발행일로부터 매 7개월이 되는 날마다 조정일 전일을 기산일로 하여 최근 1개월 가중산술평균주가, 1주일 가중산술평균주가, 최근일 가중산술평균주가를 산술평균한 가액과 최근일 가중산술 평균주가 중 높은 가액과 직전 전환가액을 비교하여 둘 중 낮은 가격으로 전환가액 조정(발행시 전환가액 70% 최저 조정한도) - 시가 하락으로 전환가액의 하향조정이 있었음에도 불구하고 주식가치 상승사유가 발생하는 경우, 발행일로부터 매 7개월이 경과한 날을 전환가액 조정일로 하고 조정일 전일을 기산일로 하여 최근 1개월 가중산술평균주가, 1주일 가중산술평균주가, 최근일 가중산술평균주가를 산술평균한 가액과 최근일 가중산술평균 주가 중 높은 가액과 직전 전환가액을 비교하여 둘 중 높은 가격 으로 상향조정(발행시 전환가액 조정한도)	- 전환청구 전 시가를 하회하는 발행가액으로 유상증자, 주식배당 및 준비금의 자본전입 등을 함으로써 주식을 발행하거나 또는 시가를 하회하는 전환가격 또는 행사가격으로 전환사채 또는 신주인수권부사채를 발행하는 경우 전환가격 조정 - 발행일로부터 매 7개월이 되는 날마다 조정일 전일을 기산일로 하여 최근 1개월 가중산술평균주가, 1주일 가중산술평균주가, 기산일 가중산술평균주가를 산술평균한 가액과 기산일 가중산술평균주가 중 높은 가액이 해당 조정일 직전일 현재의 전환가격보다 낮은 경우 그 낮은 가액으로 전환가격 조정(발행시 전환가액 70% 최저 조정한도) - 시가 하락으로 전환가격의 하향조정이 있었음에도 불구하고 주식가치 상승사유가 발생하는 경우, 발행일로부터 매 7개월이 되는 날을 전환가격 조정일로 하고 조정일 전일을 기산일로 하여 최근 1개월 가중산술평균주가, 1주일 가중산술평균주가, 기산일 가중산술평균주가를 산술평균한 가액과 기산일 가중산술평균 주가 중 높은 가액이 직전 전환가격보다 높을 경우 그 높은 가액으로 전환가격 조정(발행시 전환가액 조정한도)	- 전환청구 전 시가를 하회하는 발행가액으로 유상증자, 주식배당 및 준비금의 자본전입 등을 함으로써 주식을 발행하거나 또는 시가를 하회하는 전환가격 또는 행사가격으로 전환사채 또는 신주인수권부사채를 발행하는 경우 전환가격 조정 - 발행일로부터 매 3개월이 되는 날, 발행일로부터 1년이 경과한 시점부터는 매 7개월 마다 조정일 전일을 기산일로 하여 최근 1개월 가중산술평균주가, 1주일 가중산술평균주가, 기산일 가중산술평균주가를 산술평균한 가액과 기산일 가중산술평균주가 중 높은 가액이 해당 조정일 직전일 현재의 전환가격보다 낮은 경우 그 낮은 가액으로 전환가격 조정(발행시 전환가액 70% 최저 조정한도) - 시가 하락으로 전환가격의 하향조정이 있었음에도 불구하고 주식가치 상승사유가 발생하는 경우, 발행일로부터 매 3개월이 되는 날 및 발행일로부터 1년이 경과한 시점부터는 매 7개월이 되는 날을 전환가격 조정일로 하고 조정일 전일을 기산일로 하여 최근 1개월 가중산술평균주가, 1주일 가중산술평균주가, 기산일 가중산술평균주가를 산술평균한 가액과 기산일 가중산술평균 주가 중 높은 가액이 직전 전환가격보다 높을 경우 그 높은 가액으로 전환가격 조정(발행시 전환가액 조정한도)

조기상환청구권 (Put Option)	청구기간	발행일로부터 1년이 되는날 부터 3년 3개월이 되는날 까지 매3개월마다	발행일로부터 1년이 되는 날 및 그 이후 매 1개월에 해당되는 날	발행일로부터 1년이 되는 날 부터 2년 3개월이 되는 날 까지 매 3개월에 해당되는 날

상환가액	연 3%(6개월 복리)의 이율을 적용하여 월할로 계산한 금액	조기상환율(연 복리 7%, 3개월 단위)을 곱한 금액	조기상환율(연 복리 7%, 3개월 단위)을 곱한 금액

매도청구권 (Call Option)	청구기간	발행일로부터 1년이 경과하는 날부터 2년이 되는 시점까지 매 3개월이 되는 날	발행일로부터 1년이 경과하는 날부터 1년 4개월이 되는 시점까지 매 1개월이 되는 날	발행일로부터 1년이 경과하는 날부터 2년이 되는 시점까지 매 3개월이 되는 날

권리자	회사 및 회사가 지정한 자	회사	회사 및 회사가 지정한 자

청구수량	총 권면금액의 30/100	총 권면금액의 45/100	총 권면금액의 35/100

구 분	제11회	제12회	제13회

사채의 종류	제11회 무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채	제12회 무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채	제13회 무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채

최초 발행가액	5,000,000천원	2,000,000천원	2,000,000천원

당분기말 현재 액면가액(*1)	5,000,000천원	2,000,000천원	2,000,000천원

전환조건	전환가액(*2)	970원/주	721원/주	687원/주

청구기간	발행일 이후 1년이 경과한 날로부터 만기일 1개월 전까지	발행일 이후 1년이 경과한 날로부터 만기일 1개월 전까지	발행일 이후 1년이 경과한 날로부터 만기일 1개월 전까지

전환가격조정	전환청구 전 시가를 하회하는 발행가액으로 유상증자, 주식배당 및 준비금의 자본전입 등을 함으로써 주식을 발행하거나 또는 시가를 하회하는 전환가격 또는 행사가격으로 전환사채 또는 신주인수권부사채를 발행하는 경우 전환가격 조정 - 발행일로부터 매 3개월이 되는 날, 발행일로부터 1년이 경과한 시점부터는 매 7개월 마다 조정일 전일을 기산일로 하여 최근 1개월 가중산술평균주가, 1주일 가중산술평균주가, 기산일 가중산술평균주가를 산술평균한 가액과 기산일 가중산술평균주가 중 높은 가액이 해당 조정일 직전일 현재의 전환가격보다 낮은 경우 그 낮은 가액으로 전환가격 조정(발행시 전환가액 70% 최저 조정한도) - 시가 하락으로 전환가격의 하향조정이 있었음에도 불구하고 주식가치 상승사유가 발생하는 경우, 발행일로부터 매 3개월이 되는 날 및 발행일로부터 1년이 경과한 시점부터는 매 7개월이 되는 날을 전환가격 조정일로 하고 조정일 전일을 기산일로 하여 최근 1개월 가중산술평균주가, 1주일 가중산술평균주가, 기산일 가중산술평균주가를 산술평균한 가액과 기산일 가중산술평균 주가 중 높은 가액이 직전 전환가격보다 높을 경우 그 높은 가액으로 전환가격 조정(발행시 전환가액 조정한도)	전환청구 전 시가를 하회하는 발행가액으로 유상증자, 주식배당 및 준비금의 자본전입 등을 함으로써 주식을 발행하거나 또는 시가를 하회하는 전환가액 또는 행사가액으로 전환사채 또는 신주인수권부사채를 발행하는 경우 전환가격 조정 - 발행일로부터 매 3개월이 되는 날, 발행일로부터 1년이 경과한 시점부터는 매 7개월 마다 조정일 전일을 기산일로 하여 최근 1개월 가중산술평균주가, 1주일 가중산술평균주가, 기산일 가중산술평균주가를 산술평균한 가액과 기산일 가중산술평균주가 중 높은 가액이 해당 조정일 직전일 현재의 전환가격보다 낮은 경우 그 낮은 가액으로 전환가격 조정(발행시 전환가액 70% 최저 조정한도) - 시가 하락으로 전환가격의 하향조정이 있었음에도 불구하고 주식가치 상승사유가 발생하는 경우, 발행일로부터 매 3개월이 되는 날 및 발행일로부터 1년이 경과한 시점부터는 매 7개월이 되는 날을 전환가격 조정일로 하고 조정일 전일을 기산일로 하여 최근 1개월 가중산술평균주가, 1주일 가중산술평균주가, 기산일 가중산술평균주가를 산술평균한 가액과 기산일 가중산술평균 주가 중 높은 가액이 직전 전환가격보다 높을 경우 그 높은 가액으로 전환가격 조정(발행시 전환가액 조정한도)	전환청구 전 시가를 하회하는 발행가액으로 유상증자, 주식배당 및 준비금의 자본전입 등을 함으로써 주식을 발행하거나 또는 시가를 하회하는 전환가액 또는 행사가액으로 전환사채 또는 신주인수권부사채를 발행하는 경우 전환가격 조정 - 발행일로부터 매 3개월이 되는 날, 발행일로부터 1년이 경과한 시점부터는 매 7개월 단위로 조정하되, 조정일 전일을 기산일로 하여 최근 1개월 가중산술평균주가, 1주일 가중산술평균주가, 최근일 가중산술평균주가를 산술평균한 가액과 최근일 가중산술평균주가 중 높은 가액과 직전 전환가액을 비교하여 둘 중 낮은 가격으로 조정(발행시 전환가액 70% 최저 조정한도) - 시가 하락으로 전환가격의 하향조정이 있었음에도 불구하고 주식가치 상승사유가 발생하는 경우, 발행일로부터 매7개월 단위로 전환가액 조정일로 하고, 조정일 전일을 기산일로 하여 최근 1개월 가중산술평균주가, 1주일 가중산술평균주가, 최근일 가중산술평균주가를 산술평균한 가액과 최근일 가중산술평균주가 중 높은 가액과 직전 전환가액을 비교하여 둘 중 높은 가격으로 조정(발행시 전환가액 조정한도)

조기상환청구권 (Put Option)	청구기간	발행일로부터 1년이 되는 날 및 그 이후 매 3개월에 해당되는 날 (만기일 제외)	발행일로부터 1년이 되는 날 및 그 이후 매 3개월에 해당되는 날 (만기일 제외)	발행일로부터 1년이 되는 날 및 그 이후 매 3개월에 해당되는 날 (만기일 제외)

상환가액	조기상환율(연 복리 7%, 3개월 단위)을 곱한 금액	조기상환율(연 복리 7%, 3개월 단위)을 곱한 금액	조기상환율(연 복리 7%, 3개월 단위)을 곱한 금액

매도청구권 (Call Option)	청구기간	발행일로부터 1년이 경과하는 날부터 2년이 되는 시점까지 매 3개월이 되는 날	발행일로부터 1년이 경과하는 날부터 2년이 되는 시점까지 매 3개월이 되는 날	발행일로부터 1년이 경과하는 날부터 1년6개월이 되는 시점까지 매 3개월이 되는 날

권리자	회사 및 회사가 지정한 자	회사 및 회사가 지정한 자	회사 및 회사가 지정한 자

청구수량	총 권면금액의 35/100	총 권면금액의 35/100	총 권면금액의 35/100

(*1) 당분기 중 제9회 전환사채 액면가액 31.5억원을 만기전 취득하였습니다.(*2) 제7회 전환사채의 전환가액은 시가를 하회하는 유상증자로 인해 전환가액이 기존 1,862원에서 1,853원으로 조정 되었습니다. 제9회 전환사채의 전환가액은 시가를 하회하는 유상증자로 인해 전환가액이 기존 1,028원에서 1,023원으로 조정 되었습니다. 제10회 전환사채의 전환가액은 시가를 하회하는 유상증자로 인해 전환가액이 기존 1,039원에서 1,034원으로 조정 되었습니다. 제11회 전환사채의 전환가액은 2026년 1월 26일자 전환가격 조정사항을 반영하였습니다. 제12회 전환사채의 전환가액은 2026년 3월 30일자 전환가격 조정사항을 반영하였습니다. 제13회 전환사채의 전환가액은 시가를 하회하는 유상증자로 인해 전환가액이 기존 690원에서 687원으로 조정 되었습니다.(*3) 당분기 말 현재 제9회 전환사채와 관련하여 연결회사가 소유하고 있는 관계기업인 ㈜모아라이프플러스 보통주식 2,244,268주와 전전기 중 만기 전 취득한 제7회 전환사채 50억원을 인수인에게 담보로 제공하고 있습니다.

(3) 연결회사는 상기 전환사채 발행과 관련하여 전환권 및 조기상환청구권을 원계약에서 분리하여 발행시점의 공정가치로 '파생상품부채' 계정에 인식하였으며, 매도청구권은 원계약에서 분리하여 발행시점의 공정가치로 '파생상품자산' 계정으로 인식하였습니다. 보고기간종료일 현재 파생상품자산과 파생상품부채는 공정가치로 재측정하여 공정가치의 변동금액을 '파생상품평가손익'의 계정으로 인식하였으며 세부내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구분	당분기말	전기말	파생상품평가손익

파생상품자산	494,945	351,192	-

파생상품부채	5,773,408	5,470,189	-

(4) 전환사채와 관련된 파생상품자산 및 파생상품부채의 평가를 위해서 이항옵션가치평가모형을 사용하였으며, 각 평가시점별로 사용한 주요 요소는 다음과 같습니다.

구분	제7회	제9회	제10회	제11회	제12회	제13회

전기말	전기말	전기말	전기말	전기말	당분기말

기초자산가치(*1)	1,006원	1,006원	1,006원	1,006원	1,006원	614원

행사가격	1,862원	1,028원	1,180원	1,111원	950원	690원

무위험수익율(*2)	2.98%	2.98%	3.05%	3.06%	3.15%	3.52%

기초자산변동성(*3)	40.01%	40.01%	40.01%	40.01%	40.01%	51.63%

(*1) 연결회사의 평가기준일 종가입니다.(*2) 만기 고려한 국고채 이자율을 적용하였습니다.(*3) 연결회사의 일정기간 주가변동성을 적용하였습니다. 21. 신주인수권부사채(1) 보고기간종료일 현재 신주인수권부사채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	발행일	만기일	액면이자율	보장수익율	당분기말	전기말

제8회 신주인수권부사채	2024.01.17	2029.01.17	-	3.0%	4,500,000	4,500,000

상환할증금	716,733	716,733

신주인수권조정	(1,709,203)	(1,834,381)

장부가액	3,507,530	3,382,352

(2) 상기 신주인수권부사채의 세부 발행 내역은 다음과 같습니다.

구 분	제8회

사채의 종류	제8회 무기명식 이권부 무보증 사모 비분리형 신주인수권부사채

발행가액	10,000,000천원

당분기말 현재 액면가액(*1)	4,500,000천원

신주인수권	행사가액(*2)	1,751원/주

행사기간	발행일 이후 1년이 경과한 날로부터 만기일 1개월 전까지

행사가액조정	- 신주인수권 행사 청구 전 시가를 하회하는 발행가액으로 유상증자, 주식배당 및 준비금의 자본전입 등을 함으로써 주식을 발행하거나 또는 시가를 하회하는 전환가액 또는 행사가액으로 전환사채 또는 신주인수권부사채를 발행하는 경우 행사가액 조정 - 발행일로부터 매 7개월이 되는 날마다 조정일 전일을 기산일로 하여 최근 1개월 가중산술평균주가, 1주일 가중산술평균주가, 기산일 가중산술평균주가를 산술평균한 가액과 기산일 가중산술평균주가 중 높은 가액이 기산일 현재의 행사가액보다 낮은 경우 행사가액 조정(발행시 행사가액 70% 최저 조정한도)

조기상환청구권 (Put Option)	청구기간	발행일로부터 1년이 되는날 부터 3년이 되는날 까지 매3개월에 해당하는 날

상환가액	본 사채의 전자등록금액에 반기 복리 3% 조기상환수익률을 가산한 금액

매도청구권 (Call Option)	청구기간	발행일로부터 1년이 경과하는 날부터 2년이 되는 시점까지 매 3개월에 해당하는 날

권리자	회사 및 회사가 지정한 자

청구수량	총 권면금액의 30/100

(*1) 전기 중 제8회 신주인수권부사채 5,500백만원을 만기전 취득하였습니다.(*2) 제8회 신주인수권부사채의 행사가액은 시가를 하회하는 유상증자로 인해 행사가액이 기존 1,759원에서 1,751원으로 조정 되었습니다. (3) 연결회사는 상기 신주인수권부사채 발행과 관련하여 신주인수권 및 조기상환청구권을 원계약에서 분리하여 발행시점의 공정가치로 '파생상품부채' 계정에 인식하였으며, 매도청구권은 원계약에서 분리하여 발행시점의 공정가치로 '파생상품자산' 계정으로 인식하였습니다. 보고기간종료일 현재 파생상품자산과 파생상품부채의 세부내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구분	당분기말	전기말	파생상품평가이익(손실)

파생상품자산	-	-	-

파생상품부채	1,345,318	1,345,318	-

(4) 신주인수권부사채와 관련된 파생상품자산 및 파생상품부채의 평가를 위해서 이항옵션가치평가모형을 사용하였으며, 각 평가시점별로 사용한 주요 요소는 다음과 같습니다.

구분	제8회

전기말

기초자산가치(*1)	1,006원

행사가격	1,759원

무위험수익율(*2)	2.96%

기초자산변동성(*3)	40.01%

(*1) 연결회사의 평가기준일 종가입니다.(*2) 만기 고려한 국고채 이자율을 적용하였습니다.(*3) 연결회사의 일정기간 주가변동성을 적용하였습니다. 22. 전환상환우선주 (1) 보고기간종료일 현재 전환상환우선주의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	발행일	만기일	액면이자율/우선주배당율	보장수익율	당분기말	전기말

전환상환우선주 7회차	2024.12.31	2034.12.31	2%	7%	1,000,000	1,000,000

상환할증금	690,822	690,822

조정계정	(1,319,499)	(1,336,073)

합계	371,323	354,749

(2) 상기 전환상환우선주의 세부 발행 내역은 다음과 같습니다.

구 분	7회차

발행수량	200,000주

발행가액	5,000원/주

총발행액	1,000,000천원

배당	참가적, 누적적 우선주 연 2%

존속기간	효력발생일로부터 10년

전환조건	전환가액	5,000원/주

청구기간	효력발생일로부터 10년이 경과하는 날의 전일까지

전환가액조정	- 종속회사 (주)메디에이지가 발행한 신주의 발행가액, 전환사채의 전환가액, 신주인수권부사채의 신주인수권 행사가액이 전환가액을 하회하는 경우 그 하회하는 가액으로 조정- 종속회사 (주)메디에이지가 상장하거나 주권상장법인과의 합병, 주식의 포괄적 교환 등을 통하여 상장하는 경우 공모단가의 70%에 해당하는 금액이 전환가액을 하회하는 경우 공모단가의 70%로 조정 - 종속회사 (주)메디에이지의 타법인에 의한 인수 및 합병시 주식평가액의 70%에 해당하는 금액이 전환가액을 하회하는 경우 주식평가액의 70%로 조정- 종속회사 (주)메디에이지 2026년 외부감사인의 감사보고서 기준으로 영업이익 20억원 미만일 경우 전환가격을 3,500원으로 조정

상환조건	청구기간	효력발생일로부터 3년이 경과한 날로부터 존속기간 만료일까지

상환가액	상환일까지 연복리 7%로 계산한 이자에서 이미 지급된 배당금을 차감한 금액

매도청구권 (Call Option)	청구기간	효력발생일로부터 1년이 경과한 날로부터 2년까지

권리자(*)	이해관계인 또는 이해관계인이 지정하는 제3자

청구수량	60,000주

(*) 지배기업인 (주)모아데이타에게 매도청구권을 무상으로 부여 (3) 연결회사는 상기 전환상환우선주 발행과 관련하여 전환권 및 조기상환권을 원계약에서 분리하여 발행시점의 공정가치로 '파생상품부채' 계정에 인식하였으며, 매도청구권은 원계약에서 분리하여 발행시점의 공정가치로 '파생상품자산' 계정으로 인식하였습니다. 당분기말 현재 파생상품자산과 파생상품부채의 공정가치는 발행시점의 공정가치 금액과 동일하게 인식하였으며 세부내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구분	당분기말	전기말	파생상품평가손익

파생상품자산	4,147	4,147	-

파생상품부채	678,504	684,228	5,724

(4) 전환상환우선주와 관련된 파생상품부채의 평가를 위해서 이항옵션가치평가모형을 사용하였으며, 각 평가시점별로 사용한 주요 요소는 다음과 같습니다.

구분	제7회

당분기말	전기말

기초자산가치(*1)	1,813원	2,548원

전환가격	5,000원	5,000원

무위험수익율(*2)	3.41%	3.41%

기초자산변동성(*3)	52.22%	49.19%

(*1) 종속기업인 (주)메디에이지의 2025년 9월 30일 기준 보통주 평가결과입니다.(*2) 만기 고려한 국고채 이자율을 적용하였습니다.(*3) 종속기업인 (주)메디에이지와 유사한 기업의 일정기간 주가변동성을 적용하였습니다. 23. 우발채무 및 약정사항(1) 당분기말 현재 연결회사는 국민은행 등과 총 한도액 27,832백만원의 대출약정을 체결하고 있습니다.(2) 당분기말 현재 연결회사는 정보통신공제조합으로부터 32백만원 및 서울보증보험등으로부터 548백만원의 하자보증 등을 제공받고 있습니다. 한편, 연결회사의 금융기관 차입금과 관련하여 신용보증기금으로부터 1,709백만원의 대출보증을 제공받고 있으며, 지배기업의 대표이사로부터 전기 중 연결회사가 발행한 제9회 전환사채에 대하여 5,005백만원의 연대보증을 제공받고 있습니다. (3) 당분기말 현재 연결회사의 금융기관 차입금과 관련하여 연결회사의 토지 및 건물(채권최고액 14,938백만원)과 관계기업인 (주)모아라이프플러스 보통주식 5,000,000주와 당분기 중 만기 전 취득한 제9회 전환사채 31.5억원을 담보로 제공하고 있으며,지배기업의 대표이사로부터 당분기 중 차입한 37.2억원에 대하여 연대보증을 제공받고 있으며, 신용보증기금 등의 보증과 관련하여 무형자산을 담보로 제공하고 있습니다(채권최고액 360백만원). 또한 연결회사의 신용카드 거래와 관련하여 KB국민카드에 단기금융상품을 담보로 제공하고 있습니다(담보한도액 55백만원).(4) 당분기말 현재 연결회사가 발행한 제9회 전환사채와 관련하여 연결회사가 소유하고 있는 관계기업인 ㈜모아라이프플러스 보통주식 2,244,268주와 전전기 중 만기 전 취득한 제7회 전환사채 50억원을 인수인에게 담보로 제공하고 있습니다.(5) 당분기말 현재 지배회사는 관계기업인 (주)모아라이프플러스가 발행한 제11회 전환사채의 원리금 지급과 관련하여 5,090백만원의 채무보증을 제공하고 있으며, 발행 후 당분기까지 만기전 사채 취득 14,150백만원 및 자기전환사채 매도결정 3,066백만원으로 인하여 당분기말 기준 권면 총액 잔액은 3,916백만원입니다.(6) 계류중인 소송사건당분기말 현재 연결회사가 원고로 계류중인 소송사건은 1건(소송가액은 약 22백만원)입니다. 현재로서는 소송의 승패 전망을 합리적으로 예측할 수는 없습니다.(7) 연결회사는 전기중 삼성화재해상보험에 개인정보보호배상책임보험(부보금액: 1,000백만원)에 가입하였습니다. 24. 자본금 및 주식발행초과금(1) 지배기업이 발행할 주식의 총수는 200,000,000주이며, 1주의 금액은 500원, 발행한 보통주의 수는36,381,379주입니다.(2) 당분기와 전기 중 자본금의 변동 내역은 다음과 같습니다.

(단위:주,천원)

구 분	당분기	전기

주식수	자본금	주식수	자본금

기초	34,556,562	17,278,281	34,556,562	17,278,281

유상증자	1,824,817	912,409	-	-

기말	36,381,379	18,190,690	34,556,562	17,278,281

(3) 당분기와 전기 중 자본잉여금의 변동 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당분기	전기

기초	16,137,073	16,137,073

유상증자	87,591	-

기말	16,224,664	16,137,073

25. 기타자본 (1) 보고기간종료일 현재 기타자본의 세부 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당분기말	전기말

주식선택권	229,997	215,031

(2) 당분기와 전기 중 주식선택권의 변동 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당분기	전기

기초	215,031	142,843

주식보상비용	14,966	72,188

기말	229,997	215,031

(3) 종속기업의 주식선택권 종속기업인 (주)메디에이지는 주주총회 결의에 의거 임직원 등에게 주식결제형 주식기준보상을 부여하였으며, 주요 사항은 다음과 같습니다.- 주식선택권으로 발행할 주식의 종류 : 기명식 보통주식- 부여방법 : 기명식 보통주 신주발행 교부- 가득조건 및 행사가능시점 : 부여일 이후 2년 동안 연결회사에 용역을 제공한 자에 한하며, 용역제공완료 후 5년 이내에 권리 행사 가능(4) 종속기업의 주식선택권 현황 종속기업 (주)메디에이지의 당분기말 현재 주식선택권 현황은 다음과 같습니다.

(단위:원,주)

차수	부여일자	주당행사가격	기초 미행사수량	변동수량	당분기말미행사수량

부여	상실	행사

2차	2020.05.29	7,388	24,684	-	-	-	24,684

4차	2023.03.30	2,500	265,600	-	-	-	265,600

5차	2024.03.28	2,500	138,200	-	-	-	138,200

6차	2025.03.31	2,500	50,000	-	-	-	50,000

합 계	478,484	-	-	-	478,484

26. 기타포괄손익누계액 보고기간 종료일 현재 기타포괄손익누계액의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당분기	전기

지분법자본변동	922,240	787,344

27. 연결이익잉여금 보고기간 종료일 현재 연결회사의 이익잉여금은 전액 미처분이익잉여금입니다. 28. 영업부문 및 매출액(1) 영업부문연결회사의 영업부문은 최고경영의사결정자인 대표이사에게 보고되는 사업본부 단위로 공시하고 있습니다. 연결회사는 현재 인공지능(AI) 관련 소프트웨어, 디지털헬스케어 서비스 개발 및 공급 사업을 영위하고 있으며, 연결회사의 전체 매출은 국내에서 발생합니다.(2) 당분기와 전분기 중 매출액의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당분기	전분기

제품매출액	3,700,000	4,364,000

상품매출액	-	126,957

서비스매출액	687,816	1,562,459

합 계	4,387,816	6,053,416

연결회사의 고객과의 계약에서 생기는 수익의 주요 유형은 재화의 판매이며, 연결회사는 고객에게 재화의 통제를 이전하는 시점에 수익을 인식하고 있습니다.(3) 당분기와 전분기에 연결회사의 수익금액 중 전체 수익의 10%이상을 차지하는 주요 고객 및 비중은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당분기	전분기

매출액	비중	매출액	비중

A 기업	2,507,000	57.1%	2,310,000	38.2%

B 기업	675,000	15.4%	995,000	16.4%

C 기업	518,000	11.8%	-	0.0%

합 계	3,700,000	84.3%	3,305,000	54.6%

29. 판매비와관리비당분기와 전분기 중 판매비와관리비의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당분기	전분기

급여	538,059	578,968

퇴직급여	142,306	145,366

복리후생비	78,462	103,095

여비교통비	13,326	8,448

접대비	20,192	18,540

통신비	3,387	4,417

세금과공과금	53,066	50,957

감가상각비	292,238	297,723

지급임차료	9,822	11,211

보험료	35,234	21,986

차량유지비	10,999	5,767

경상연구개발비	1,851,173	1,725,318

운반비	165	2,380

도서인쇄비	4,697	3,773

사무용품비	916	1,932

소모품비	9,124	6,388

지급수수료	444,378	280,339

광고선전비	251	12,189

대손상각비	446,805	21,229

건물관리비	45,817	48,395

외주용역비	185,661	45,885

무형자산상각비	40,189	39,614

하자보수충당금전입	(374)	2,241

주식보상비용	36,495	64,487

영업수수료	115,395	83,600

합 계	4,377,783	3,584,248

30. 비용의 성격별 분류당분기와 전분기 중 발생한 매출원가 및 판매비와관리비를 성격별로 분류한 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당분기	전분기

당기투입재고자산	2,215,094	2,796,572

인건비	1,361,583	1,506,554

감가상각비	1,477,809	1,310,112

주식보상비용	36,495	64,487

지급수수료	444,378	280,339

기타비용	1,114,279	526,335

합 계	6,649,638	6,484,399

31. 금융수익 및 금융비용 (1) 당분기와 전분기 중 금융수익의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당분기	전분기

이자수익	4,927	2,069

외환차익	117	456

파생상품평가이익	5,724	-

당기손익-공정가치금융자산 평가이익	108	151

금융보증부채환입	18,090	18,922

합 계	28,966	21,598

(2) 당분기와 전분기 중 금융비용의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당분기	전분기

이자비용	1,088,904	755,402

외환차손	312	-

파생상품평가손실	-	1,176

사채상환손실	59,116	382,333

금융보증비용	18,090	18,922

합 계	1,166,422	1,157,833

32. 기타수익 및 기타비용(1) 당분기와 전분기 중 기타수익의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당분기	전분기

잡이익	10,915	6,346

합 계	10,915	6,346

(2) 당분기와 전분기 중 기타비용의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당분기	전분기

잡손실	505	423

합 계	505	423

33. 법인세

법인세비용은 법인세부담액에서 전기 법인세와 관련되어 당분기에 인식한 조정사항, 일시적 차이의 발생과 소멸로 인한 이연법인세변동액 및 당분기손익 이외로 인식되는항목과 관련된 법인세비용 등을 조정하여 산출하였습니다. 당분기와 전분기는 법인세비용차감전순손실로 평균 유효세율(법인세비용÷법인세비용차감전순이익)을 계산하지 않습니다. 또한 당분기말 현재 연결회사는 일시적차이 및 세무상 결손금에 대한 실현가능성이 불확실하다고 판단하여 이연법인세자산을 인식하지 않았으나, 종속기업과 관련된 가산할 일시적 차이에 대해 이연법인세부채를 인식하였습니다.

34. 주당손익(1) 기본주당손익의 산정기본주당손익은 지배기업 주주에게 귀속되는 분기순손익을 당분기 및 전분기 가중평균유통보통주식수로 나누어 산정하였습니다.당분기와 전분기의 기본주당손익 산정 내역은 다음과 같습니다.

(단위:원,주)

구 분	당분기	전분기

지배기업의 소유주지분 당기순이익(손실)	(3,457,429,420)	(1,773,750,528)

가중평균유통보통주식수	34,657,941	34,556,562

기본주당이익	(100)	(51)

(2) 당분기와 전분기의 가중평균유통보통주식수의 계산 내역은 다음과 같습니다.

(당분기)

구 분	일자	주식수(주)	가중치(일)	적수(주)

기초	2026.01.01	34,556,562	90	3,110,090,580

유상증자	2026.03.27	1,824,817	5	9,124,085

합 계	90	3,119,214,665

가중평균유통주식수(= 적수 계 ÷ 일수)	34,657,941

(전분기)

구 분	일자	주식수(주)	가중치(일)	적수(주)

기초	2025.01.01	34,556,562	90	3,110,090,580

합 계	90	3,110,090,580

가중평균유통보통주식수(적수 ÷ 일수)	34,556,562

(3) 희석주당손익

희석주당손익은 모든 희석성 잠재적 보통주가 보통주로 전환된다고 가정하여 조정한가중평균유통보통주식수를 적용하여 산정하였습니다. 당분기와 전분기에 지배기업이 보유하고 있는 희석성 잠재적 보통주로는 전환사채 및 신주인수권부사채가 있습니다.당분기와 전분기 전환사채, 신주인수권부사채는 반희석화 효과가 나타나므로 희석주당이익은 기본주당이익과 동일합니다.

(4) 반희석성 잠재적 보통주반희석 효과로 인하여 당분기 희석주당이익 계산시 제외되었으나 희석효과의 발생 가능성이 있는 잠재적 보통주의 내용은 다음과 같습니다.

구 분	잠재적 보통주

전환사채	19,020,329주

신주인수권부사채	2,569,960주

35. 특수관계자와의 거래 (1) 특수관계자의 구분

특수관계자	특수관계의 성격

(주)모아라이프플러스	관계기업

Quintrigen Ltd.	기타의특수관계자(주)모아라이프플러스의 자회사

임직원	기타의특수관계자

(2) 당분기 및 전분기 중 당사의 특수관계자와의 주요 거래내역은 다음과 같습니다.

(당분기) (단위 : 천원)

특수관계 구분	특수관계자명	이자수익	이자비용	매입 등

기타특수관계자	임직원	830	-	-

관계기업	㈜모아라이프플러스	-	119,637	7,658

(전분기) (단위 : 천원)

특수관계 구분	특수관계자명	이자수익	이자비용	매입 등

기타특수관계자	임직원	955	-	-

관계기업	㈜모아라이프플러스	-	104,452	6,570

(3) 당분기말 및 전기말 현재 당사의 특수관계자와의 주요 채권·채무 잔액은 다음과 같습니다.

(당분기말) (단위 : 천원)

특수관계 구분	특수관계자명	대여금	차입금	미지급비용

기타특수관계자	임직원	93,000	-	-

관계기업	㈜모아라이프플러스	-	10,800,000	130,702

(전기말) (단위 : 천원)

특수관계 구분	특수관계자명	대여금	차입금	미지급비용

기타특수관계자	임직원	93,000	-	-

관계기업	㈜모아라이프플러스	-	8,800,000	349,575

(4) 보고기간 종료일 현재 특수관계자와의 자금거래의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구분	특수관계자명	기초	증가	감소	기말

대여금	임직원	93,000	-	-	93,000

차입금	㈜모아라이프플러스	8,800,000	2,000,000	-	10,800,000

(5) 당분기와 전분기 중 주요 경영진에 대한 보상은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당분기	전분기

급여	280,500	294,900

퇴직급여	55,142	55,141

주식보상비용	10,763	41,763

기타비용	9,000	9,000

합 계	355,405	400,804

한편, 상기의 주요 경영진에는 연결회사 활동의 계획, 운영, 통제에 대한 중요한 권한및 책임을 가진 이사 및 집행임원 등이 포함되어 있습니다.(6) 당분기말 현재 지배기업의 대표이사로부터 연결회사가 발행한 제9회 전환사채에 대하여 5,005백만원, 금융기관 차입금에 대하여 5,850백만원의 연대보증을 제공받고 있습니다. (7) 당분기말 현재 지배회사는 관계기업인 (주)모아라이프플러스가 발행한 제11회 전환사채의 원리금 지급과 관련하여 5,090백만원의 채무보증을 제공하고 있으며, 발행 후 당분기까지 만기전 사채 취득 14,150백만원 및 자기전환사채 매도결정 3,066백만원으로 인하여 당분기말 기준 권면 총액 잔액은 3,916백만원입니다. 36. 현금흐름표(1) 현금흐름표상의 현금은 연결재무상태표상의 현금및현금성자산과 동일합니다.(2) 당분기와 전분기 중 영업활동에서 창출된 현금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당분기	전분기

가. 당기순이익(손실)	(3,622,476)	(1,867,600)

나. 조정	3,375,852	2,880,676

이자비용	1,089,184	755,402

이자수익	(2,007)	(2,069)

법인세비용(수익)	(8,664)	(8,664)

대손상각비(대손충당금환입)	446,805	21,229

당기손익-공정가치금융자산평가이익	(108)	(151)

감가상각비	1,477,808	1,310,112

무형자산상각비	40,189	39,614

지급수수료	860	(1)

주식보상비용	36,495	64,487

파생상품평가손실	-	1,176

파생상품평가이익	(5,724)	0

하자보수충당금전입액(환입액)	(374)	2,241

사채상환손실	59,115	382,333

금융보증비용	18,090	18,922

금융보증부채환입	(18,090)	(18,922)

지분법손실	242,273	314,967

다. 영업활동 자산 및 부채의 증감	(3,472,382)	(338,560)

매출채권의 감소(증가)	624,072	4,392,821

미수수익의 감소(증가)	(3,562)	-

미수금의 감소(증가)	93,693	(18,384)

선급금의 감소(증가)	(1,228,872)	(30,152)

선급비용의 감소(증가)	(43,248)	(84,175)

재고자산의 감소(증가)	(3,031,906)	(1,202,314)

매입채무의 증가(감소)	3,212,237	(3,053,642)

미지급금의 증가(감소)	(2,535,644)	(47,891)

예수금의 증가(감소)	(69,495)	(100,506)

부가세예수금의 증가(감소)	(58,041)	(103,792)

선수금의 증가(감소)	-	(1,800)

부가세대급금의 증가(감소)	(247,752)	1,007

미지급비용의 증가(감소)	(183,864)	(186,383)

선수수익의 증가(감소)	-	96,651

합 계	(3,719,006)	674,516

(3) 당분기와 전분기 중 현금의 유입과 유출이 없는 중요한 거래 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당분기	전분기

장기차입금의 유동성대체	1,853,976	6,853,976

리스부채의 유동성대체	-	15,366

(4) 당분기와 전분기 중 재무활동에서 생기는 부채의 조정내역은 다음과 같습니다.

(당분기) (단위:천원)

계정과목	기초	현금흐름	비현금변동	기말

유동성대체	기타(*)

단기차입금	14,669,400	3,043,000	-	-	17,712,400

유동성장기부채	7,924,572	(53,976)	1,853,976	-	9,724,572

유동성리스부채	28,543	(15,000)	-	-	13,543

전환사채	14,274,094	(813,429)	-	(100,350)	13,360,315

신주인수권부사채	3,382,352	125,178	-	-	3,507,530

전환상환우선주부채	354,749	-	-	16,574	371,323

파생상품부채	7,499,735	-	-	297,495	7,797,230

장기차입금	2,587,846	1,500,000	(1,853,976)	-	2,233,870

합 계	50,721,291	3,785,773	-	213,719	54,720,783

(*) 기타 비현금변동은 전환사채, 신주인수권부사채, 전환상환우선주부채 발행 및 보통주 전환에 따른 회계처리, 파생상품평가손익, 이자비용 상각액 등으로 인한 변동금액입니다.

(전분기) (단위:천원)

계정과목	기초	현금흐름	비현금변동	기말

유동성대체	기타(*)

단기차입금	15,259,400	1,000,000	-	-	16,259,400

유동성장기부채	2,124,572	(53,976)	6,853,976	-	8,924,572

유동성리스부채	65,863	(16,713)	15,366	-	64,517

전환사채	7,651,613	(784,259)	-	610,756	7,478,111

신주인수권부사채	6,521,328	(4,945,627)	-	1,939,605	3,515,306

전환상환우선주부채	298,242	-	-	13,933	312,175

파생상품부채	6,933,836	-	-	(1,757,118)	5,176,718

장기차입금	3,412,418	3,800,000	(6,853,976)	-	358,442

리스부채	28,909	-	(15,366)	-	13,543

합 계	42,296,181	(1,000,574)	-	807,176	42,102,783

(*) 기타 비현금변동은 전환사채 발행에 따른 회계처리, 파생상품평가손익, 이자비용 상각액, 리스계약해지 등으로 인한 변동금액입니다.

37. 보고기간 후 사건 (1) 지배회사는 2026년 4월 7일자로 제9회 무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채의만기전 사채취득 31.5억원(2026년 4월 7일)을 진행하였으며 권면총액 잔액은 7억원 입니다.(2) 지배회사는 2026년 4월 7일자로 제9회 무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채의만기전 사채취득을 위해 금융기관으로부터 20억원의 차입을 진행하였으며 지배회사소유 제9회 전환사채의 자기사채 31.5억원과 관계기업 모아라이프플러스 투자주식 1,844,268주를 담보로 제공하고 있습니다.(3) 지배회사는 2026년 4월 17일자로 제8회 무기명식 이권부 무보증 사모 비분리형 신주인수권 부사채 인수인의 조기상환청구권 행사로 만기전 사채취득 3억원을 진행하였습니다.(4) 지배회사는 2026년 5월 6일자로 제15회 무기명식 이권부 무보증 사모사채 20억원을 발행하였으며, 지배회사 소유 제8회 신주인수권 부사채의 자기사채 50억과, 지배기업의 대표이사 연대보증 및 지배기업의 대표이사 소유 주식회사 모아데이타 보통주 1,575,705주를 담보로 제공하고 있습니다.