모아데이타 사업보고서 (2024.12)
IV. 이사의 경영진단 및 분석의견

가. 예측정보에 대한 주의사항당사가 동 사업보고서에서 미래에 발생할 것으로 예상, 예측한 활동 등은 당해 공시서류 작성 시점의 사건 및 재무성과에 대하여 회사의 견해를 반영한 것입니다. 동 예측정보는 미래 사업환경과 관련된 다양한 가정에 기초하고 있으며, 동 가정들은 결과적으로 부정확한 것으로 판명될 수도 있습니다.당사는 동 예측정보 작성 시점 이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 예측정보에 기재한 사항을 수정하는 정정보고서를 공시할 의무는 없습니다.결론적으로, 동 사업보고서 상에, 회사가 예상한 결과 또는 사항이 실현되거나 회사가 당초에 예상한 영향이 발생한다는 확신을 제공할 수 없습니다. 동 보고서에 기재된 예측정보는 동 보고서 작성 시점을 기준으로 작성한 것이며, 회사가 이러한 위험요인이나 예측정보를 업데이트할 예정이 없음을 유의하시기 바랍니다. 나. 개요

당사는 2024년 별도기준 매출은 약 321억원, 영업이익 8천8백만원으로 전년 대비 원가율 상승, 관계회사 인수 등으로 인한 지급수수료 지출 발생으로 영업이익이 감소 되었고 연결기준으로는 매출343억원, 영업손실 13억2천만원을 기록했습니다. 주된 손실의 사유로는 종속회사인 (주)메디에이지 및 ㈜세이지앤컴퍼니의 영업손실로 기인되었습니다. (주)메디에이지의 경우, 인수 후 조직개편 및 재무구조개선을 통해 영업손실을 줄여나가고 등 경영안정화에 박차를 가하고 있으며, (주)세이지앤컴퍼니의 경우 지속적인 연구개발 투자를 통해 시장 진출을 준비하고 있어 점차 나아질 것으로 기대하고 있습니다.

2025년에는 데이터관련 시장의 지속확대와 이상탐지 인공지능 솔루션 수요 증가 및 다양한 산업에서의 인공지능 기술 도입으로 당사의 주력 제품 및 기술의 경쟁력이 지속적으로 확대될 것으로 전망되며, 디지털헬스케어 시장 진출로 추가 매출 성장이 기대됩니다. 또한 기존 종속회사인 헬스케어 전문기업 (주)메디에이지와 기술적 사업적 시너지를 통해 다양한 사업군으로 디지털헬스케어 서비스를 제공하며 (주)모아라이프플러스와 연계한 디지털 헬스케어 통합플랫폼을 구축하여 지속적인 매출 성장과 신사업 확대를 준비해 나가고 있습니다.

다. 재무상태 및 영업실적(연결 기준) 1) 재무상태

과 목	제 11 (당) 기	제 10 (전) 기	증감율

자 산

유동자산	28,796,239,419	37,707,137,322	-23.63%

비유동자산	61,432,375,708	35,312,149,086	73.97%

자 산 총 계	90,228,615,127	73,019,286,408	23.57%

부 채

유동부채	48,106,187,839	31,917,957,151	50.72%

비유동부채	3,952,341,414	1,030,571,627	283.51%

부 채 총 계	52,058,529,253	32,948,528,778	58.00%

자 본

지배기업 소유주지분	36,958,105,897	38,292,225,873	-3.48%

자본금	17,278,281,000	16,840,906,000	2.60%

주식발행초과금	16,137,073,060	14,652,648,765	10.13%

기타자본	142,843,160	46,544,263	206.90%

이익잉여금	3,370,596,944	6,752,126,845	-50.08%

비지배지분	1,211,979,977	1,778,531,757	-31.86%

자 본 총 계	38,140,774,141	40,070,757,630	-4.82%

부채와자본총계	90,199,303,394	73,019,286,408	23.53%

2) 영업실적

과 목	제 11 (당) 기	제 10 (전) 기	증감율

매출액	34,374,696,997	24,542,153,231	40.06%

매출총이익	13,191,915,752	11,919,064,582	10.68%

영업이익	-1,329,920,446	-357,661,650	271.84%

법인세비용차감전순이익	-4,106,516,319	-613,234,524	569.65%

당기순이익	-4,086,615,860	-582,707,850	601.31%

지배기업 소유주지분	-3,381,529,901	244,284,904	-1484.26%

비지배지분	-705,085,959	-826,992,754	-14.74%

기타포괄이익	-	-

총포괄이익	-4,057,304,127	-582,707,850	596.28%

지배기업 소유주지분	-3,352,218,168	244,284,904	-1472.26%

비지배지분	-705,085,959	-826,992,754	-14.74%

기본주당이익	-98	7	-1500.00%

희석주당이익	-98	-14	600.00%

당사는 전년대비 40.06% 성장한 매출을 기록하였으나. 종속회사의 영업손실등의 연결로 인하여 적자전환되었습니다. 매출액의 경우 당사의 인공지능 기반 이상탐지, 예측 솔루션인 페타온포캐스터의 공급 확대와 다양한 인공지능 기술 수요의 증가에 따른 자체 솔루션과 서비스 확대 등으로 매출은 증가세를 유지 하고 있습니다 . 3) 부문별 영업실적 및 신규 사업분석- AI이상탐지 부문당사의 제품, 상품 판매 그리고 유지보수 서비스 매출을 합한 ICT부문의 매출액은 약226억이며 전년대비 6.9% 수준의 매출 성장을 기록했습니다 . 그 중 페타온포캐스터 제품 매출과 유지보수 매출 비중이 높아졌습니다. 이는 인공지능 이상탐지 기술 및 제품의 수요의 증가와 기존 도입처들의 유지보수 서비스가 늘어났기 때문입니다

- 헬스케어 부문당사는 2023년 1월 디지털헬스케어 전문 기업 메디에이지를 인수해 헬스케어 부문의 매출액 20억원을 기록했습니다 . 당사의 헬스케어 사업부문과 시너지를 발휘 할 수 있는 고도화된 제품과 서비스 모델을 개발중이며, 이를 통해 헬스케어 시장을 더욱 적극적으로 공략할 예정입니다. - 디지털 펫 헬스케어부문당사는 2024년 8월 반려 애견 관련 사업을 목적사업에 추가 하여 기존 디지털헬스케어 Know-How를 더욱 확장 발전하고 있습니다. 2024년은 사업 시작 초기와 후발주자임을 인지 하고 있으며, 이에 당사는 기존 당사의 디지털 강점과 자회사 및 관계사의 기존 영위 사업부문과 시너지를 발휘 할 수 있도록 서비스 모델을 개발중입니다.

4) 조직개편- 해당사항 없습니다.

5) 자산 손상 인식- 해당사항 없습니다.

라. 유동성 및 자금조달과 지출1) 유동성 현황당사가 당기말 보유하고 있는 현금 및 현금성 자산은 약 32억원으로 전기대비 약 183억원 감소하였으나, 이는 관 계회사 (주)모아라이프플러스(코스닥 상장) 지분 및 경영권 인수에 따른 일시적인 것으로 당사는 주된 영업사항에서의 안정적인 현금 흐름을 기반으로 유동비율과 순차입급비율을 관리하고 있으며 그 내역은 아래와 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	제 11기	제 10기

현금 및 현금성 자산	3,237,941	21,561,779

유동비율(유동자산 ÷유동부채) ×100	59.86%	118.14%

순차입금비율(차입금-현금성자산)÷자본×100	37%	-26.82%

당사는 연구개발 활동의 확대 와 관계기업( (주)모아라이프플러스(코스닥 상장)지분및 경영권 인수 완료 하였습니다.

(단위:천원)

구 분	제 11기	제 10기

영업활동으로 인한 현금흐름	-1,282,974	791,833

투자활동으로 인한 현금흐름	-31,139,738	-8,937,419

재무활동으로 인한 현금흐름	14,098,873	12,300,006

현금 및 현금성자산의 증감	-18,323,839	4,152,772

기초의 현금및현금성자산	21,561,780	17,409,007

기말의 현금및현금성자산	3,237,941	21,561,779

2) 자금 조달과 지출(1) 차입금 내역

당기말 현재 단기차입금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

차입처	당기말 이자율	당기말	전기말

국민은행	3.91%~4.43%	7,366,000	7,366,000

신한은행	4.38%	3,500,000	3,500,000

㈜모아라이프플러스	4.60%	1,000,000	-

합 계	15,259,400	10,866,000

당기말 현재 장기차입금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

차입처	당기말 이자율	최장만기	당기말	전기말

기업은행	2.60%	2029-08-02	456,660	548,000

중소기업진흥공단	3.08%	2027-05-31	80,330	100,000

㈜모아라이프플러스	4.60%	2025-11-28	2,000,000	-

4.60%	2026-01-29	3,000,000	-

합 계	5,536,990	648,000

유동성대체	-2,124,572	-111,010

차 감 계	3,412,418	536,990

당기말 전환사채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	발행일	만기일	액면이자율	보장수익율	당기말	전기말

제6회 전환사채(*)	2022.07.15	2027.07.15	-	2.0%	-	9,350,000

제7회 전환사채	2023.09.20	2028.08.20	-	3.0%	4,500,000	10,000,000

제9회 전환사채	2024.09.20	2028.09.20	3.0%	7.0%	7,000,000	-

상환할증금	1,959,917	2,565,896

전환권조정	(5,808,304)	(11,743,110)

장부가액	7,651,613	10,172,786

(*)보고서 제출일 현재 제6회 전환사채의 권면잔액은 1,000,000,000원으로 전환사채 발행후 만기전 사채 취득(2024.10.15)으로 현재 당사가 보유중에 있습니다. 상기 전환사채의 세부 발행 내역은 다음과 같습니다.

구 분	내 역

사채의 종류	제6회 무기명식 무보증 사모 전환사채

액면가액	10,000,000천원

발행가액	10,000,000천원

전환권	전환가액(*)	2,188원/주

청구기간	발행일 이후 1년이 경과한 날로부터 만기일 1개월 전까지

전환가격조정	- 전환청구 전 시가를 하회하는 발행가액으로 유상증자, 주식배당 및 준비금의 자본전입 등을 함으로써 주식을 발행하거나 또는 시가를 하회하는 전환가액 또는 행사가액으로 전환사채 또는 신주인수권부사채를 발행하는 경우 전환가액 조정
- 발행일로부터 매 3개월이 되는 날마다 조정일 전일을 기산일로 하여 최근 1개월 가중산술평균주가, 1주일 가중산술평균주가, 최근일 가중산술평균주가를 산술평균한 가액과 최근일 가중산술평균주가 중 높은 가액과 직전 전환가액을 비교하여 둘 중 낮은 가격으로 전환가액 조정(발행시 전환가액 70% 최저 조정한도)- 시가 하락으로 전환가액의 하향조정이 있었음에도 불구하고 주식가치 상승사유가 발생하는 경우, 발행일로부터 매 3개월이 경과한 날을 전환가액 조정일로 하고 조정일 전일을 기산일로 하여 최근 1개월 가중산술평균주가, 1주일 가중산술평균주가, 최근일 가중산술평균주가를 산술평균한 가액과 최근일 가중산술평균주가 중 높은 가액과 직전 전환가액을 비교하여 둘 중 높은 가격으로 상향조정(발행시 전환가액 조정한도)

조기상환청구권(Put Option)	청구기간	발행일로부터 1년이 되는날부터 2년 3개월이 되는날까지 매 3개월마다

상환가액	연 2%(3개월 복리)의 이율을 적용하여 월할로 계산한 금액과 최종 지급이자지급일 이후 미지급된 표면이자의 월할 계산 금액

매도청구권(Call Option)	청구기간	발행일로부터 1년이 경과하는 날로부터 1년 11개월이 되는 시점까지 매 1개월마다

청구수량	총 권면금액의 30/100

(*) 보고서 제출일 현재 제6회 전환사채의 권면잔액은 1,000,000,000원으로 전환사채 발행후 만기전 사채 취득(2024.10.15), 자기사채 매도 결정(2024.05.13 / (정정)2024.07.09)/ (정정)2024.10.15)/ (정정)2024.12.20) 이 있었습니다.

구 분	내 역

사채의 종류	제7회 무기명식 무보증 사모 전환사채

액면가액	10,000,000천원

발행가액	10,000,000천원

전환권	전환가액	1,862원/주

청구기간	발행일 이후 1년이 경과한 날로부터 만기일 1개월 전까지

전환가격조정	- 전환청구 전 시가를 하회하는 발행가액으로 유상증자, 주식배당 및 준비금의 자본전입 등을 함으로써 주식을 발행하거나 또는 시가를 하회하는 전환가액 또는 행사가액으로 전환사채 또는 신주인수권부사채를 발행하는 경우 전환가액 조정
- 발행일로부터 매 7개월이 되는 날마다 조정일 전일을 기산일로 하여 최근 1개월 가중산술평균주가, 1주일 가중산술평균주가, 최근일 가중산술평균주가를 산술평균한 가액과 최근일 가중산술평균주가 중 높은 가액과 직전 전환가액을 비교하여 둘 중 낮은 가격으로 전환가액 조정(발행시 전환가액 70% 최저 조정한도)- 시가 하락으로 전환가액의 하향조정이 있었음에도 불구하고 주식가치 상승사유가 발생하는 경우, 발행일로부터 매 3개월이 경과한 날을 전환가액 조정일로 하고 조정일 전일을 기산일로 하여 최근 1개월 가중산술평균주가, 1주일 가중산술평균주가, 최근일 가중산술평균주가를 산술평균한 가액과 최근일 가중산술평균주가 중 높은 가액과 직전 전환가액을 비교하여 둘 중 높은 가격으로 상향조정(발행시 전환가액 조정한도)

조기상환청구권(Put Option)	청구기간	발행일로부터 1년이 되는날부터 3년 3개월이 되는날까지 매 3개월마다

상환가액	연 3%(6개월 복리)의 이율을 적용하여 월할로 계산한 금액과 최종 지급이자지급일 이후 미지급된 표면이자의 월할 계산 금액

매도청구권(Call Option)	청구기간	발행일로부터 1년이 경과하는 날로부터 2년이 되는 시점까지 매 3개월마다

청구수량	총 권면금액의 30/100

(*) 보고서 제출일 현재 제7회 전환사채의 권면잔액은 3,750,000,000원으로 전환사채 발행후 만기전 사채 취득(2025.03.20)이 있었습니다.

구 분	내 역

사채의 종류	제9회 무기명식 무보증 사모 전환사채

액면가액	7,000,000천원

발행가액	7,000,000천원

전환권	전환가액	1,468원/주

청구기간	발행일 이후 1년이 경과한 날로부터 만기일 1개월 전까지

전환가격조정	- 전환청구 전 시가를 하회하는 발행가액으로 유상증자, 주식배당 및 준비금의 자본전입 등을 함으로써 주식을 발행하거나 또는 시가를 하회하는 전환가액 또는 행사가액으로 전환사채 또는 신주인수권부사채를 발행하는 경우 전환가액 조정
- 발행일로부터 매 7개월이 되는 날마다 조정일 전일을 기산일로 하여 최근 1개월 가중산술평균주가, 1주일 가중산술평균주가, 최근일 가중산술평균주가를 산술평균한 가액과 최근일 가중산술평균주가 중 높은 가액과 직전 전환가액을 비교하여 둘 중 낮은 가격으로 전환가액 조정(발행시 전환가액 70% 최저 조정한도)- 시가 하락으로 전환가액의 하향조정이 있었음에도 불구하고 주식가치 상승사유가 발생하는 경우, 발행일로부터 매 3개월이 경과한 날을 전환가액 조정일로 하고 조정일 전일을 기산일로 하여 최근 1개월 가중산술평균주가, 1주일 가중산술평균주가, 최근일 가중산술평균주가를 산술평균한 가액과 최근일 가중산술평균주가 중 높은 가액과 직전 전환가액을 비교하여 둘 중 높은 가격으로 상향조정(발행시 전환가액 조정한도)

조기상환청구권(Put Option)	청구기간	발행일로부터 1년이 되는 2025년 9월 20일 및 그 이후 매 1개월에 해당되는 날

상환가액	연 복리 7%(3개월 단위)을 곱한 금액

매도청구권(Call Option)	청구기간	발행일로부터 1년이 경과하는 날부터 5개월이 되는 시점까지 매 1개월이 되는 날의 5영업일 전

청구수량	총 권면금액의 45/100

당기말 신주인수권부사채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	발행일	만기일	액면이자율	보장수익율	당기말	전기말

제8회 신주인수권부사채	2024.01.17	2029.01.17	-	3.0%	10,000,000	-

상환할증금	1,592,741	-

신주인수권조정	(5,071,413)	-

장부가액	6,521,328	-

상기 신주인수권부사채의 세부 발행 내역은 다음과 같습니다.

구 분	내 역

사채의 종류	8회 무기명식 이권부 무보증 사모 비분리형 신주인수권부사채

액면가액	10,000,000천원

발행가액	10,000,000천원

신주인수권	행사가액(*)	1,759원/주

청구기간	발행일 이후 1년이 경과한 날로부터 만기일 1개월 전까지

행사가격조정	- 행사청구 전 시가를 하회하는 발행가액으로 유상증자, 주식배당 및 준비금의 자본전입 등을 함으로써 주식을 발행하거나 또는 시가를 하회하는 전환가액 또는 행사가액으로 전환사채 또는 신주인수권부사채를 발행하는 경우 전환가액 조정
- 발행일로부터 매 3개월이 되는 날마다 조정일 전일을 기산일로 하여 최근 1개월 가중산술평균주가, 1주일 가중산술평균주가, 최근일 가중산술평균주가를 산술평균한 가액과 최근일 가중산술평균주가 중 높은 가액과 직전 전환가액을 비교하여 둘 중 낮은 가격으로 신주인수권가액 조정(발행시 행사가액 70% 최저 조정한도)- 시가 하락으로 행사가액의 하향조정이 있었음에도 불구하고 주식가치 상승사유가 발생하는 경우, 발행일로부터 매 7개월이 경과한 날을 행사가액 조정일로 하고 조정일 전일을 기산일로 하여 최근 1개월 가중산술평균주가, 1주일 가중산술평균주가, 최근일 가중산술평균주가를 산술평균한 가액과 최근일 가중산술평균주가 중 높은 가액과 직전 행사가액을 비교하여 둘 중 높은 가격으로 상향조정(발행시 행사가액 조정한도)

조기상환청구권(Put Option)	청구기간	발행일로부터 1년이 되는날부터 3년이 되는날까지 매 3개월마다

상환가액	연 3%(3개월 복리)의 이율을 적용하여 월할로 계산한 금액과 최종 지급이자지급일 이후 미지급된 표면이자의 월할 계산 금액

매도청구권(Call Option)	청구기간	발행일로부터 1년이 경과하는 날로부터 2년 이 되는 시점까지 매 3개월마다

청구수량	총 권면금액의 30/100

(*)보고서 제출일 현재 제8회 신주인수권부사채의 권면잔액은 5,200,000,000원으로 신주인수권부사채 발행후 만기전 사채 취득(2025.01.17)이 있었습니다.

3) 부외거래해당사항 없습니다.

4) 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항5) 중요한 회계추정 및 가정에 관한 사항 본보고서 ' Ⅲ-3-2. 재무제표 중요한 회계추정 및 가정 을 참고해 주시기 바랍니다. 마. 환경 및 종업원 등에 관한 사항당기 중 주요 핵심인력 이동사항 등 유의한 종업원 관련 변동사항은 없습니다. 바. 법규상의 규제에 관한 사항본 보고서 'II - 7.기타 참고사항' 중 '나.관련법령 및 규제환경'를 참고해 주시기 바랍니다.