eddmpython/dartlab-data huggingface dataset:
코윈테크 사업보고서 (2021.12)
사 업 보 고 서

(제 24 기)

사업연도 2021년 01월 01일 부터
2021년 12월 31일 까지

금융위원회
한국거래소 귀중 2022년 3월 21일

제출대상법인 유형 : 주권상장법인
면제사유발생 : 해당사항 없음

회 사 명 : 주식회사 코윈테크
대 표 이 사 : 이 재 환
본 점 소 재 지 : 충남 아산시 둔포면 아산밸리로 285
(전 화) 041-547-2131
(홈페이지) http://www.cowintech.com
작 성 책 임 자 : (직 책) 상무 (성 명) 이 종 희
(전 화) 041-547-2131
1. 회사의 개요

가. 연결대상 종속회사 현황(요약)

(단위 : 사)

구분	연결대상회사수	주요종속회사수

기초	증가	감소	기말

상장	-	-	-	-	-

비상장	3	2	-	5	1

합계	3	2	-	5	1

※상세 현황은 '상세표-1. 연결대상 종속회사 현황(상세)' 참조

연결대상회사의 변동내용

구 분	자회사	사 유

신규연결	(주)탑머티리얼	지분투자를 통한 사업 확대

COWINTECH Kft.(코윈테크 헝가리법인)	헝가리 현지법인 신설

연결제외	-	-

-	-

나. 회사의 법적ㆍ상업적 명칭당사의 명칭은 주식회사 코윈테크라고 표기합니다. 영문으로는 Cowintech Co., Ltd.로 표기합니다. 다. 설립일자당사는 1998년 10월 14일에 설립되었습니다. 라. 본사의 주소, 전화번호, 홈페이지 주소(1) 주소 : 충청남도 아산시 둔포면 아산밸리로 285(2) 전화번호 : 041-547-2131(3) 홈페이지 : http://www.cowintech.com/ 마. 중소기업 해당 여부

중소기업 해당 여부	해당

벤처기업 해당 여부	해당

중견기업 해당 여부	미해당

바. 주요 사업의 내용 1) 사 업 개요 당사는 2차전지, 반도체, 디스플레이, 석유화학, 식품, 제약 등 다양한 산업의 자동화시스템을 제조하고 있습니다. 자동화시스템은 4차 산업시대의 필수인 스마트 팩토리의 핵심 Item으로 대기업 주도의 구축이 빠르게 진행되고 있으며, 당사는 국내와 유럽, 미국, 중국, 동남아 등의 다양한 기업들에 자동화시스템을 납품하고 있습니다. 특히 당사의 핵심제품인 2차전지 공정 자동화시스템의 경우 세계 최초로 제조공정(전/후공정) Full 자동화에 성공하여 글로벌 배터리 제조사들의 공장 전역에 공정 자동화시스템을 납품하고 있으며 지속적인 매출 성장을 이루고 있습니다.

자세한 사업의 내용은 「Ⅱ. 사업의 내용」을 참고하시기 바랍니다.

2) 주요 추진 사업 (1) 2차전지 소재 사업 당사는 사업영역 확대를 위해 2021년 상반기, 2차전지 소재 및 엔지니어링 기업인 (주)탑머티리얼의 지분을 인수하였습니다. 2차전지 소재사업을 주요 사업으로 추진하고 있으며, 제품은 2차전지 성능의 핵심 소재인 양극재와 전극입니다. 기존의 양극재와는 차별화된 양극재로서 니켈 비중을 낮추고 값비싼 코발트 대신 망간 비중을 높여 배터리의 원가 경쟁력과 화재와 폭발에 대한 안전성을 갖춘 코발트 Free 양극재에 대한 생산 준비와 기술 개발에 박차를 가하고 있습니다. 또한, 하이니켈계 양극재에서도 기존의 양극재 구조와 제조공법을 변환한 새로운 기술을 적용하여 성능과 원가 측면에서 경쟁력을 높인 단결정 하이니켈 양극재도 생산을 추진하고 있습니다.양극재와 더불어 2차전지 성능을 결정짓는 전극소재 사업도 병행하고 있으며, 양극재(NCM, NCA, LFP 등)와 음극재(구리, 흑연, 실리콘 등)를 가공 생산하여 해외 2차전지 업체로 판매하기 위한 사업을 준비중입니다. 2차전지 소재사업은 차세대 양극재 및 전극의 양산 돌입과 향후 본격적인 전기차 배터리 시장 진입을 통해 더욱 더 확장해 나갈 계획입니다.

(2) 글로벌 시장 영역 확대당사는 글로벌 배터리시장에서 Top Tier인 국내 배터리사들의 배터리 생산 공장 전역에 전/후공정 자동화시스템을 구축한 레퍼런스와 기술력을 기반으로 해외 Local 배터리 고객사 수주를 확대해 나가며 글로벌 시장 영역을 확대해 나가고 있습니다.2차전지 산업의 성장속에서 기존의 한국, 중국, 일본의 2차전지 업체 뿐만 아니라 글로벌 전기차 업체 및 해외 Local 배터리 업체들의 생산시설 투자가 확대되고 있어 당사는 공정장비사와 컨소시엄 구성을 통한 Turn-key 공급 전략으로 수주규모를 확대해 나가고 있습니다. 또한, 종속회사 탑머티리얼의 2차전지 시스템 엔지니어링 사업 및 해외 배터리고객사 네트워크를 활용해 신규 고객사를 확보하고 있으며 북미, 유럽, 동남아 등 글로벌 배터리 시장에서 시장 영역을 확대해 나가고 있습니다. (3) 자율주행 무인운반 시스템(AGV) 역량 강화

스마트 팩토리에는 자율주행 무인운반 시스템(AGV)이 필수적으로 적용됩니다. AGV는 프로그래밍된 일정 루트 안에 움직이는 무인 운반차량으로 설치형태의 고정형 이송 시스템보다 공정간 유연하게 작업물 이송 루트를 구현할 수 있는 장점을 갖고 있습니다. 공정간의 제품을 이송하는 AGV는 스마트 팩토리의 핵심설비로 여겨지고 있으며, 대기업의 경우 하나의 공장을 지을 때 기본적으로 AGV 시스템이 50~200여대 정도가 신규로 도입되고 있습니다.

당사의 경우 공정 자동화시스템 Turn-Key 수주를 통해 AGV를 포함한 다양한 자동화 장비들을 납품하고 있으며 현재는 QR, AI, SLAM(자율주행) 등 다양한 첨단기술을 접목한 AGV를 개발하여 2차 전지 등 무인 운반시스템(AGV) 수주를 확대해 나가고 있습니다.

3) 주요 사업별 매출 비중

구분	품목	매출액(비율)	비고

자동화시스템	2차전지	63,378(60%)	자동화시스템 주문제작

반도체/디스플레이	1,120(1%)

석유화학 등	6,837(6%)

자동화시스템유지보수	유지보수 등	4,685(4%)	자동화 시스템 유지보수

탑머티리얼2차전지사업	2차전지 소재	1,687(2%)	2차전지 양극재 및 전극

2차전지 시스템 엔지니어링	28,643(27%)	2차전지 장비 외주 공급 및 용역

주) 매출액 및 비율은 연결재무제표 기준입니다. 사. 신용평가에 관한 사항

평가일	신용등급	신용평가기관	등급 의미

2021.04.20	BBB+	한국기업데이터	기업의 신용상태가 양호하며, 우수한 판매처와의 지속적인 거래관계 유지 여신건전성 건실 및 현금흐름창출능력 양호

2021.04.20	BBB-	이크레더블	사업경쟁력이 우수하고 향후 발전가능성이 기대, 영업활동을 통한 금융비용 부담이 낮아 추가 자금조달여력 있고 단기자금운용 리스크는 낮음

아. 주권상장여부 및 특례상장에 관한 사항

주권상장(또는 등록ㆍ지정)여부	주권상장(또는 등록ㆍ지정)일자	특례상장 등여부	특례상장 등적용법규

코스닥시장 상장	2019년 08월 05일	해당사항 없음	해당사항 없음
2. 회사의 연혁

가. 회사의 본점 소재지 및 그 변경 당사는 2021년 4월 20일에 '충청남도 아산시 둔포면 아산밸리로 285'로 본점소재지를 이전하였습니다.

나. 경영진 및 감사의 중요한 변동

변동일자	주총종류	선임	임기만료또는 해임

신규	재선임

2020.03.24	정기주총	이종희 사내이사	-	-

2020.03.24	정기주총	임인곤 사외이사	-	-

2020.03.24	정기주총	김영원 감사	-	-

2020.03.24	정기주총	-	-	이흥열 사내이사

2020.03.24	정기주총	-	-	신응식 감사

주) 당사는 제 24기 정기주주총회(22.03.29)에서 이사 선임 안건(이재환, 정갑용)을 상정할 예정입니다.

다. 최대주주의 변동 당사는 공시대상기간동안 최대주주의 변동은 없습니다. 라. 회사가 합병 등을 한 경우 그 내용 당사는 2019년 12월 16일 임시주주총회에서 사업부문별 경쟁력을 강화하고 전문화 된 사업영역에 기업의 역량을 집중하기 위해' 자동화설비의 유지 보수 사업', '자동화설비의 개보수 사업 및 능력향상사업'을 분할할 것을 승인 받았으며, 2020년 1월 20일을 분할기일로 단순·물적분할하였습니다. 본 물적분할 관련 상세내역은 2019년 11월 4일자 '주요사항보고서(회사분할결정)' 및 2020년 1월 29일 자 '합병등종료보고서'공시를 참조하시기 바랍니다. 마. 그 밖에 경영활동과 관련된 중요한 사항의 발생내용

일 시	세 부 내 용

2017.02	L사 해외법인 최초 계약

2017.03	일본 업체 최초 계약

2017.11	충남 아산시 제2공장 준공

2017.12	우리사주조합 설립 및 우선배정(6억원), 주주배정 유상증자 14억원

2018.02	무상증자 28억원

2018.03	중소기업진흥공단 CB 투자 20억원

2018.12	천만불 수출의 탑 수상

2019.04	5,000원 → 500원 액면분할(효력발생)

2019.03	코윈테크 폴란드 법인 설립

2019.08	유상증자 690억원 및 코스닥시장 상장

2019.09	충남 아산시 제3공장(토지 및 건물) 취득

2019.09	전환청구권 행사

2019.09	자기주식 취득 신탁계약 체결

2019.11	L그룹 안전관리 우수협력회사 선정

2019.11	이사회 회사분할결정

2019.12	임시주주총회 분할계획서 승인

2019.12	이사회 주식배당 결정

2019.12	이사회 현금배당 결정

2019.12	한국무역협회 은탑산업훈장 및 3천만불 수출의탑 수상

2020.01	회사 분할-자동화설비 유지보수 등 사업부 분사((주)코윈서비스 설립)

2020.03	(2차)자기주식 취득 신탁계약 체결-유안타증권

2020.07	코윈테크 중국 법인 설립

2020.09	(2차)자기주식 취득 신탁계약 연장(2020.09~2021.03)

2020.11	2020 충청남도 유망 중소기업 선정

2020.12	이사회 주식배당 결정

2020.12	이사회 현금배당 결정

2021.03	2차전지 소재기업(탑머티리얼) 지분투자를 통한 사업영역 확대

2021.03	자기주식 신탁계약 기간만료(해지)

2021.03	주주총회 이익배당 승인(주식, 현금)

2021.03	자기주식 처분결정(임직원 상여)

2021.04	본점 소재지 변경

2021.05	2021년 대한민국 가치경영대상 수상

2021.10	코윈테크 헝가리 법인 설립

2021.10	신규 공장 건축 투자 결정

2021.11	주식회사 코윈테크 제 1회 무기명식 무보증 사모 교환사채 발행

2021.11	2021 대한민국 신뢰받는 기술혁신 대상 수상

2021.12	이사회 주식배당 결정

2021.12	이사회 현금배당 결정
3. 자본금 변동사항

(기준일 : 2021년 12월 31일 ) (단위 : 백만원, 주)

종류	구분	24기(2021년 말)	23기(2020년말)	22기(2019년말)	21기(2018년말)	20기(2017년말)

보통주	발행주식총수(주)	9,475,048	9,251,492	9,117,647	700,000	140,000

액면금액(원)	500	500	500	5,000	5,000

자본금(백만원)	4,738	4,626	4,559	3,500	700

우선주	발행주식총수	-	-	-	-	-

액면금액	-	-	-	-	-

자본금(백만원)	-	-	-	-	-

기타	발행주식총수	-	-	-	-	-

액면금액	-	-	-	-	-

자본금(백만원)	-	-	-	-	-

합계	자본금(백만원)	4,738	4,626	4,559	3,500	700

주) 당사는 2017년 유상증자를 통해 보통주 40,000주 발행,2018년도 무상증자를 통해 보통주 560,000주 발행,2019년도 4월 액면분할을 통해 보통주 6,300,000주 발행,2019년도 8월 유상증자(일반공모)를 통해 보통주 2,000,000주 발행, 2019년도 9월 전환권행사로 보통주 117,647주 발행,2020년도 주식배당을 통해 보통주 133,845주 발행,2021년도 주식배당을 통해 보통주 223,556주가 발행되었습니다.
4. 주식의 총수 등

가. 주식의 총수

(기준일 : 2021년 12월 31일 ) (단위 : 주)

구 분	주식의 종류	비고

보통주	우선주	합계

Ⅰ. 발행할 주식의 총수	100,000,000	-	100,000,000	-

Ⅱ. 현재까지 발행한 주식의 총수	9,475,048	-	9,475,048	-

Ⅲ. 현재까지 감소한 주식의 총수	-	-	-	-

1. 감자	-	-	-	-

2. 이익소각	-	-	-	-

3. 상환주식의 상환	-	-	-	-

4. 기타	-	-	-	-

Ⅳ. 발행주식의 총수 (Ⅱ-Ⅲ)	9,475,048	-	9,475,048	-

Ⅴ. 자기주식수	297,521	-	297,521	-

Ⅵ. 유통주식수 (Ⅳ-Ⅴ)	9,177,527	-	9,177,527	-

주) 보고서 작성기준일 현재 보유하는 자기주식수는 297,521주이나 2021년 11월 9일에 자기주식 250,00주를 교환대상으로 하는 교환사채를 발행하였으므로 교환청구기간인 2021년 11월 16일부터 2026년 11월 4일 내에 사채권자의 교환 청구로 자기주식 교환(처분)이 이루어질수 있습니다.

나. 자기주식 자기주식 취득 및 처분현황

(기준일 : 2021년 12월 31일 ) (단위 : 주)

취득방법	주식의 종류	기초수량	변동 수량	기말수량	비고

취득(+)	처분(-)	소각(-)

배당가능이익범위이내취득	직접취득	장내 직접 취득	보통주식	-	-	-	-	-	-

기타주식	-	-	-	-	-	-

장외직접 취득	보통주식	-	-	-	-	-	-

기타주식	-	-	-	-	-	-

공개매수	보통주식	-	-	-	-	-	-

기타주식	-	-	-	-	-	-

소계(a)	보통주식	-	-	-	-	-	-

기타주식	-	-	-	-	-	-

신탁계약에 의한취득	수탁자 보유물량	보통주식	112,789	-	112,789	-	-	주1)

기타주식	-	-	-	-	-	-

현물보유물량	보통주식	194,600	112,789	16,787	-	290,602	-

기타주식	-	-	-	-	-	-

소계(b)	보통주식	307,389	112,789	129,576	-	290,602	-

기타주식	-	-	-	-	-	-

기타 취득(c)	보통주식	1,841	5,078	-	-	6,919	-

기타주식	-	-	-	-	-	-

총 계(a+b+c)	보통주식	309,230	117,867	129,576	-	297,521	주2)

기타주식	-	-	-	-	-	-

주1) 자기주식 신탁계약기간 만료로(2021.03.18) 인하여 해지(처분)되어 현물로 입고 되었습니다.주2) 보고서 작성기준일 현재 보유하는 자기주식수는 297,521주이나 2021년 11월 9일에 자기주식 250,00주를 교환대상으로 하는 교환사채를 발행(자기주식 처분 결정)하였으므로 교환청구기간인 2021년 11월 16일부터 2026년 11월 4일 내에 사채권자의 교환 청구로 자기주식 교환(처분)이 이루어질수 있습니다.

자기주식 직접 취득ㆍ처분 이행현황

(기준일 : 2021년 12월 31일 ) (단위 : 주, %)

구 분	취득(처분)예상기간	예정수량(A)	이행수량(B)	이행률(B/A)	결과보고일

시작일	종료일

직접 처분	2021.03.29	2021.04.05	16,787	16,787	100.0	2021.04.07

직접 처분	2021.11.16	2026.11.04	250,000	-	0.0	-

주) 자기주식 처분 예정 수량 250,000주는 2021년 11월 9일에 발행된 교환사채의 교환대상에 해당되는 자기주식입니다. 교환청구기간인 2021년 11월 16일부터 2026년 11월 4일까지 교환(처분)이 가능하며, 보고서 제출일 현재까지 사채권자가 교환 행사를 통해 실제 처분이 이행된 수량은 없습니다.

자기주식 신탁계약 체결ㆍ해지 이행현황

(기준일 : 2021년 12월 31일 ) (단위 : 백만원, %, 회)

구 분	계약기간	계약금액(A)	취득금액(B)	이행률(B/A)	매매방향 변경	결과보고일

시작일	종료일	횟수	일자

신탁 해지	2020.03.18	2021.03.17	5,000	2,243	44.87	-	-	2021.03.18

신탁 해지	2019.09.23	2020.03.22	5,000	4,991	99.81	-	-	2020.03.23

주) 2020년 3월 18일 체결한 자기주식 취득 신탁계약은 코로나 19라는 외부적인 영향이 발생된 상황에서 주가 안정화 및 주주가치 제고를 목적으로 체결되었으며, 주식가치가 일정한 수준으로 회복될 때까지 자기주식을 취득하였습니다.
5. 정관에 관한 사항

사업보고서에 첨부된 정관의 개정일은 2019년 2월 28일이며, 보고서 제출일 이후 제 24기 정기주주총회(2022.03.29)에서 정관 개정 안건이 상정 될 예정입니다. 해당 안건이 부결될 경우 정정보고서를 통해 그 내용 및 사유를 반영할 것입니다. 정관 변경 이력

정관변경일	해당주총명	주요변경사항	변경이유

2019.02.28	제21기 정기주주총회	1. 상호의 영문명 추가2. 회사가 발행할 주식의 총수 변경3. 1주의 금액 변경4. 주권의 발행과 종류 변경 및 전자등록계좌부에 관한 내용 추가5. 주식의 전자등록 추가6. 신주인수권 내용 변경7. 일반공모증자등 삭제8. 주식매수선택권 내용 변경9. 이익의소각 내용 삭제10. 명의개서대리인 내용 변경11. 주주 등의 주소, 성명 및 인감 또는 서명 등 신고 내용 변경12. 주주명부 전자문서 작성 내용 추가13. 주주명부의 폐쇄 및 기준일 변경14. 전환사채의 발행 내용 변경15. 사채 및 신주인수권증권에 표시되어야할 권리의 전자등록 내용 추가16. 주주총회 소집통지 및 공고 내용 변경17. 이사의 수 변경18. 이사의 임기 변경19. 이사의 보선 추가20. 이사의 직무 내용 변경21. 이사회의 구성과 소집 내용 변경22. 이사회의 결의 방법 내용 변경23. 감사의 직무와 의무 내용 변경24. 외부감사인의 선임 내용 변경25. 중간배당 내용 변경26. 임원의 퇴직금 내용 삭제27. 주식의 양도제한 내용 삭제	상장회사 법령(상법 및 자본시장법)관련한 정관 내용 변경

2018.03.26	제20기 정기주주총회	1. 사업의 목적에 관한 변경 및 추가2. 주식의 종류 및 내용 변경3. 종류주식의 수와 내용 추가4. 전환사채의 발행 내용 변경5. 주주총회 소집통지 및 공고 조문 정비	회사 경영상 정관규정내 미비점 보완
1. 사업의 개요

가. 주요 사 업 개요 1) 공정 자동화시스템 사업

당사는 1998년 10월 14일 설립되어 자동화 제어기술에 대한 기반을 확립하고, 다양한 산업의 자동화장비 개발 및 납품을 통해 축적된 기술력과 레퍼런스를 바탕으로 4차 산업혁명 시대의 스마트팩토리를 위한 필수 Item인 공정 자동화시스템을 제조하고 있습니다.국내의 주요 제조업인 2차전지, 반도체, 디스플레이, 석유화학, 자동차, 제약 등 다양한 산업의 공정 자동화시스템을 제조하고 있으며, 국내와 중국, 북미, 유럽, 동남아 등 글로벌 시장의 대형 기업에 납품하고 있습니다. 20여년간 축적된 자동화시스템 설계능력과 제어 기술 및 인프라를 통해 고객사의 생산환경 및 제품사양에 맞게 공정 자동화시스템을 Customizing할수 있는 강점을 갖고 있으며, 공정의 자동화를 위한 일련의 장비들을 시스템화 하여 Turn-key로 구축할 수 있는 강점을 갖고 있습니다. 특히 당사의 주력제품인 2차전지 공정 자동화시스템은 2차전지 생산공정의 전(前)공정과 후(後)공정 전체 자동화시스템을 최초로 개발하였으며, 국내 2차전지 기업과 해외의 2차전지 기업들에 다양하게 납품하고 있습니다. 2) 2차전지 소재 및 시스템 엔지니어링 사업 (1) 2차전지 소재 사업주요 종속회사 탑머티리얼은 전기 자동차(EV)와 에너지 저장장치(ESS)에 사용되는 리튬이온전지분야에서 다년간의 생산경험과 기술력을 바탕으로 현재는 2차전지 핵심 소재인 양극재와 전극 생산 사업을 영위고 있습니다.

리튬 2차전지는 4대 소재인 양극재, 음극재, 전해질, 분리막으로 생산이 이루어지며, 양극재는 생산원가의 30~40%로 가장 높은 비중을 차지하는 소재이자 주요 성능인 에너지 밀도를 높이기 위한 중요한 소재입니다. 2차전지의 에너지밀도 향상을 위해서는 고전압 양극재와 하이니켈 양극 사용이 요구되며, 당사는 높은 에너지밀도와 가격경쟁력을 갖춘 차세대 양극재 사업을 추진하고 있습니다. 기존의 양극재와는 차별화된 양극재로 값비싼 코발트 대신 망간 비중을 높여 배터리의 원가 경쟁력과 화재와 폭발에 대한 안전성을 갖춘 코발트 Free 양극재에 대한 생산 준비와 기술 개발에 박차를 가하고 있습니다. 또한, 하이니켈계 양극재에서도 기존의 양극재 형상인 다결정 형태를 단결정 형태로생산하는 기술을 개발해 高 에너지밀도의 극판 생성과 공정 단축을 통한 원가절감을 통해 성능과 원가 측면에서 경쟁력을 갖춘 하이니켈계 양극재 생산도 준 비중에 있습니다. 전극소재는 양극과 음극을 혼합하여 가공되는 소재로 2차전지의 성능을 결정하는 중요한 역할을 하며, 전극 생산을 위해서는 축적된 기술과 노하우가 필요한 사업영역입니다. 전극은 양극재, 음극재의 활물질을 믹싱/코팅/압연/슬리팅 공정을 통해 생산됩니다. 일반적으로 규모가 큰 2차전지 제조업체들은 자체적으로 전극을 생산하고 있으나, 일부 소량생산 하는 기종에 대해서는 전극을 외주가공(파운드리) 하는 업체들이 늘고 있고 또한, 미국과 유럽을 중심으로한 해외 전지 업체들은 전극을 외주로 구입하는 수요가 늘고 있는 추세입니다. 전기차 및 2차전지 산업의 성장과 함께 2차전지 원료 수급의 중요성이 커지면서 2차전지 소재시장이 핵심으로 부상하고 있습니다. 당사는 독자적인 기술과 차별화된 소재 개발을 통해 우수한 성능과 가격 경쟁력을 갖춘 차세대 2차전지 소재사업을 추진하고 있습니다. 현재는 다양한 2차전지 고객사에 납품하여 테스트를 진행 하고 있으며, 향후 본격적인 생산시설 확충을 통해 소재매출의 성장을 계획하고 있습니다.(2) 2차전지 시스템 엔지니어링 사업2차전지 시스템 엔지니어링 사업은 글로벌 2차전지 제조기업에 맞춤형 컨설팅을 통해 2차전지 생산라인 전체 공정의 장비를 Turn-key로 공급하고 설치해주는 사업입니다. 기존의 양산체제를 갖춘 2차전지업들의 공정장비 발주 형식과는 다르게 해외 2차전지 업체들은 전체 공정의 장비를 일괄적으로 공급하고 설치 및 시운전까지 해주는 Turn-key방식의 공급을 선호하고 있으며, 시스템 엔지니어링 사업을 통해 글로벌 2차전지 시장에 진입하여 사업을 전개하고 있습니다. 탑머티리얼은 미국, 노르웨이, 독일, 루마니아, 터키, 중국, 베트남 등 글로벌 2차전지 고객사에 시스템 엔지니어링 프로젝트를 수행하며 쌓은 우호적인 관계와 국내의 2차전지 공정의 장비(믹싱/전극/조립/충방전)업체들과 안정적인 공급 체계를 구축하고 있습니다.글로벌 2차전지 시장의 확대와 2차전지 제조기업들의 시설 투자 확대로 인해 시스템 엔지니어링사업의 매출이 지속적으로 성장할 전망입니다. 나. 주요 사업별 매출 현황

(단위 : 백만원, %)

구 분	2021년	2020년	2019년

금액	비중	금액	비중	금액	비중

자동화시스템	매출액	71,335	67.1%	41,706	92%	87,964	96.56%

영업이익	1,723	26.0%	26	4%	20,713	99.36%

자동화시스템 유지보수	매출액	4,685	4.4%	3,649	8%	3,138	3.44%

영업이익	814	12.3%	602	96%	134	0.64%

탑머티리얼 2차전지사업	매출액	30,330	28.5%	6,710	-	20,672	-

영업이익	4,078	61.6%	469	-	2,420	-

주) 탑머티리얼 2차전지 사업은 2021년에 추가 되어 2019, 2020년도 사업부문에서 차지하는 비중은 기재하지 않았습니다.
3. 원재료 및 생산설비

가. 원재료 1) 원재료 현황

(기준일 : 2021년 12월 31일) (단위 : 천원)

매입유형	품목	용도	2021년도(제24기)	2020년도(제23기)	2019년도(제22기)	주요매입처

원재료	제어파트	자동화시스템 본체구성	5,630,601	2,812,112	4,117,661	우성일렉트레이드

모터	자동화시스템 본체구성	3,404,245	1,921,090	2,812,974	SEW유로드라이브코리아

PLC	자동화시스템 본체구성	2,013,120	1,611,234	2,359,265	해원티앤디

기구구매품	자동화시스템 본체구성	7,031,791	2,586,288	3,786,996	솔루테크

철강자재	자동화시스템 본체구성	672,018	537,962	787,716	신양금속공업

기타	자동화시스템 본체구성	642,533	76,702	112,312	에프에이코리아

2차전지 소재 원료	2차전지 양극재 및 전극 생산	1,206,493	-	-	Changchun Pacific Co.,Ltd

소계	20,600,804	9,545,389	13,976,924	-

외주	렉	자동화시스템 조립 및 가공	3,825,040	5,017,158	7,153,984	엘에스랙

외주제작	자동화시스템 조립 및 가공	14,143,419	4,996,579	7,124,640	하나테크

제어공사	자동화시스템 조립 및 가공	5,626,699	3,627,462	5,172,411	다온메카

설치공사	자동화시스템 조립 및 가공	1,915,326	3,822,382	5,450,349	엠우코리아

설비	자동화시스템 조립 및 가공	2,735,650	2,500,601	3,565,616	에이치케이이엔지

상위시스템	자동화시스템 조립 및 가공	485,790	789,850	1,126,250	위더스21

가공	자동화시스템 조립 및 가공	7,004	553,437	789,148	제일분체성환공장

기타	자동화시스템 조립 및 가공	3,151,897	2,056,989	2,933,068	ELOG ENGINEEGING TRADING

2차전지 시스템 엔지니어링 임가공	2차전지 시스템 엔지니어링	20,974,381	-	-	㈜에이프로

소계	52,865,205	23,364,458	33,315,466	-

총합계	73,466,009	32,909,846	47,292,390	-

주) 탑머티리얼 사업부문은 당해년도에 추가 되어 2019, 2020년도 사업부문에서 차지하는 원재료, 외주비 금액은 기재하지 않았습니다. 2) 원재료 가격변동추이

당사의 제품은 대부분 비규격의 주문생산제품으로서, 소요되는 원자재 및 외주비용 역시 매우 다양하여 개별적인 가격변동추이를 산출하는 것이 부적합하여 생략하였습니다.

나. 생산 설비 등 1) 주요 사업장 현황당사는 충남 아산에 위치한 본사 및 1,2,3사업장을 포함해 해외의 폴란드, 중국, 헝가리 법인을 두고 자동화시스템 제조, 영업 등의 사업활동을 수행하고 있습니다.또한, 1사업장 내 추가로 공장 증축을 진행하여 기존 생산 Capa 대비 200% 확대 하고 있습니다.

지역	구분	소재지

국내	본사 및 1사업장	충남 아산시 둔포면 아산밸리로 285

2사업장	충남 아산시 둔포면 아산밸리로 388번길 82

3사업장	충남 아산시 둔포면 아산밸리동로 254

(주)코윈솔루션	충남 아산시 둔포면 아산밸리동로 254

(주)탑머티리얼	경기도 이천시 호법면 덕평로 554-30

해외	Cowintech Sp. Z o.o.	폴란드, Wroclaw

NANJING HUYING AUTOMATION EQUIPMENT TECHNOLOGY CO,. LTD	중국, Nanjing

COWINTECH Kft.	헝가리, Fot

2) 생산시설 등 현황

(기준일 : 2021년 12월 31일 ) (단위 : 천원)

구분	기초	취득(주1)	처분	감가상각비	대체증감	사업결합	당기말

토지	15,868,892	-	-	-	16,000	2,233,573	18,118,465

건물	6,890,409	-	-	(321,946)	5,846,288	1,072,468	13,487,220

구축물	34,384	21,110	-	(33,585)	163,022	2,275	187,206

기계장치	666,599	407,436	(8,550)	(304,138)	2,683,912	1,163,963	4,609,222

차량운반구	147,428	7,675	(34,578)	(48,798)	-	-	71,727

공구와기구	2,390	-	-	(1,391)	-	1,686	2,685

비품	380,213	301,131	(1)	(216,671)	310,750	84,738	860,161

시설장치	43,064	27,109	-	(52,736)	26,200	268,930	312,567

사용권자산	333,865	262,680	(7,235)	(228,701)	-	37,084	397,693

건설중인자산	5,109,116	8,793,202	-	-	(9,046,172)	-	4,856,144

합 계	29,476,360	9,820,343	(50,364)	(1,207,966)	-	4,864,717	42,903,090

주) 상기 금액은 연결재무제표 기준으로 작성하였습니다.3) 생산능력 및 실적 당사 제품은 비규격 주문 생산제품으로서, 적정한 생산능력 및 생산실적을 산정하여 표시하기에 부적합하여 기재를 생략합니다.
5. 위험관리 및 파생거래

1) 환율변동에 따른 외환위험 당사는 국내 기업의 해외법인 및 해외 Local업체와의 계약시 외화 계약을 하고 있으며, 주된 결제 화폐인 달러화(USD), 유로화(EUR), 위안화(CNY)에 대한 외환위험에 노출되어 있습니다. 당사는 외환리스크 관리규정을 제정하여 환율의 변동에 의해 발생할 가능성이 있는 거래적 환위험과 경제적 환위험을 대비하기 위해 노력 중 입니다. 외환리스크 관리규정에 따라 환율위험에 대하여 통제 할 수 없는 상황에 대한 관리 목표를 설정하고, 환율변동으로 인한 불확실성과 손익 영향에 최소화 할 수 있도록 항상 모니터링을 하고 있습니다.

[당사의 환위험관리자 직무 및 헤지방안]

제 6조【외환리스크관리담당자】
① 외환리스크관리자는 다음 각호의 사항을 포함하는 외환리스크 관리현황을 매분기 외환리스크 관리팀 및 최고경영자에게 보고한다
1.외환거래실적 및 계획
2.환익스포져와 헤지계획
3.기초 외환거래 및 헤지거래의 평가
4.포지션비율 산정 및 보고
② 외환리스크 관리담당자는 회사거래포지션을 이용한 자기거래를 실행해서는 아니된다.
③ 외환리스크 관리담당자는 관련 지식 습득 및 함양을 위하여 대외기관에서 실시하는 각종 연수 및 세미나에 적어도 연1회 이상 참가하여야 한다제10조【외환리스크의 헤지】
① 외환거래를 실시하기 이전에 노출이 예상되는 포지션에 대해 사전 헤지계획을 수립하여야 한다
② 외환리스크 관리담당자는 동 내용을 외환리스크 관리팀에 보고 후 승인을 얻은 후 거래를 실행하여야 한다. 다만, 정기적인 거래 및 기타 불가피한 경우에는 사후보고로 대체할 수 있다.
③ 외환리스크 관리자는 외환거래와 동시에 전체 외환익스포져에 대하여 헤지함을 원칙으로 한다
④ 유동성 등의 원인으로 완전 헤지가 이루어지기가 불가능한 경우 팀의 의결을 얻어 전체 환익스포져 대비 open position 비율을 설정,운영한다.
⑤ 외환리스크 헤지거래의 만기가 도래한 이후 roll-over수요 발생시 이전 환율을 감안한 historical rate roll-over를 실시하여서 는 아니된다.

당사의 외환리스크 관리를 위한 방안에도 불구하고 예상치 못한 급격한 환율변동이 발생할 경우 당사의 손익에 영향을 줄 수 있으므로 유의하시기 바랍니다. 2) 이자율 위험 이자율 위험은 미래 시장 이자율 변동에 따라 예금 등에서 발생하는 이자수익 및 이자비용이 변동될 위험으로서 이는 주로 변동금리부 조건의 예금 등에서 발생하고 있습니다. 당사는 이자율 변동으로 인한 불확실성과 순이자비용의 최소화를 추구함으로써 기업의 가치를 극대화하는데 있습니다. 이를 위해 주/월간 단위의 국내외 금리동향 모니터링 및 대응방안 수립 등을 통해 선제적으로 이자율 위험을 관리하고 있습니다. 3) 신용위험 신용위험은 당사의 통상적인 거래 활동에서 발생하며 고객 또는 거래상대방이 계약조건상 의무사항을 지키지 못하였을 때 발생합니다. 이러한 신용위험을 관리하기 위하여 주기적으로 고객사와 기타 거래상대방의 재무상태와 과거 경험 및 기타 요소들을 고려하여 재무신용도를 평가하고 있으며, 각각에 대한 신용한도를 설정하고 있습니다.

나. 파생상품 거래1) 통화선물계약

현재 당사는 보유한 외화자산의 환율변동위험을 회피하기 위해 통화선물계약을 아래와 같이 체결하고 있습니다.

계약명	계약기간	거래기관	목적	매도통화	총 계약금액	매도환율
(약정환율)

외화조건부매도상품	2021.07.05 ~ 2022.06.07	우리은행	외화 헷지	EUR	EUR 4,200,000	1,372.80원

주) 매월 일정 외화금액을 약정 환율로 매도하는 선물환 상품으로 환율 변동에 따른 기회손익이 발생할 수 있음.2) 파생상품 관련 발생 손익

(기준일 : 2021.12.31) (단위 : 원)

구분	금액

파생상품거래이익	144,858,302

파생상품거래손실	10,408,542

파생상품평가이익	126,720,084

파생상품평가손실	101,385,204

주) 위험회피대상인 외화자산(외화예금)을 매월 약정된 환율로 매도하여 발생된 손익
6. 주요계약 및 연구개발활동

가. 주요 계약당사는 2021년 11월 11일 자기주식 250,000주를 교환 대상으로 하는 교환사채를 발행하였습니다. 기타 자세한 내용은 2021년 11월 9일자의 주요사항보고서(교환사채권발행결정) 공시 서류를 참고하시기 바랍니다. 나. 연구개발활동

1) 연구개발 활동 개요 당사는 2018년 6월 1일 기초연구진흥 및 기술개발지원에 관한 법률 제14조, 동법 시행령 제 27조 제1항에 따라 한국산업기술진흥협회로부터 기업부설연구소 (제2018112880호) 를 인정받았으며, 동 기업부설연구소의 연구소장 산하의 개발팀에서 연구개발 활동을 하고 있습니다.

2) 연구개발 실적

연구과제	연구기관	연구결과 및 기대효과	개발기간

2차전지 생산라인 Cell Counter Machine 및 Tray Cover 이재기 개발	㈜코윈테크
기업부설 연구소	* Cell의 검사 및 관리에 전산화를 통한 효율적 관리시스템 구축
* 대량의 Cell Tray Cover의 자동 이,적재로 물류 이송량 및 처리량 증가
* Tray Cover의 냉각수 유,무 구분과 자동 이,적재를 동시에 구현하는 System을 개발하여 Cell 생산라인의 효과적인 설비투자가 가능해짐	2017.4 ~ 2017.12

반도체 제조라인 Test Board Auto Stocker 개발	㈜코윈테크
기업부설 연구소	* Test Board의 예열과 자동 이,적재를 동시에 구현하는 System을 최초 개발하여 반도체 제조라인의 효과적인 설비투자가 가능해짐
* 고 중량의 Test Board 자동 이,적재 및 관리 전산화로 근무자의 근골격계 문제 및 휴먼에러 문제 해소
* 반도체 Load Size가 대형화함에 따라 필연적으로 수반되는 여러 문제를 해소할 수 있는 것으로 300mm 이상의 Load를 사용하는 FAB에 적극적인 도입이 예상됨	2018.4 ~ 2018.12

2차전지 제조라인 극판 Roll 물류설비 개발	㈜코윈테크
기업부설 연구소	* 2차전지 제조 공정 사용에 적합한 금속 이물 저감 설비 설계 및 제작 기술 확보
* 기존 인력으로 운송 및 관리하던 극판 Roll의 효율적 자동 이적재, 관리 시스템 구축
* 2차전지 극판 Roll을 자동 이적재 하는System을 최초 개발하여 2차전지 전공정 제조라인의 자동화 설비투자가 가능해짐.	2017.12 ~ 2018.9

OLED CLEAN STOCKER 개발	㈜코윈테크
기업부설 연구소	* 8G OLED 원판 GLASS CASSETTE의 공정간 이동, 보관이 가능한 AUTO STORAGE SYSTEM 개발* 고중량의 GLASS CASSETTE 물류를 자동화하고 이,적재 및 보관 시 높은 청정도를 유지하여 제품 불량 최소화 할 수 있음* 고속, 고정밀도의 이,적재 SYSTEM을 구현하여 생산 효율을 높일 수 있음	2019.11 ~ 2020.7

권취롤 이송용 자동가이드 운송체 개발	㈜코윈테크
기업부설 연구소	* 권취롤의 안정적인 이동과 수급 터렛에서 권취롤이 풀리는 과정중 이송된 권취롤을 수급 터렛으로 안정적으로 이동시키는 장치 개발* 자동화 공정이 연속적으로 동작하여 공정의 수급률을 극대화할 수 있는 효과	2020.7 ~ 2020.9

Flexible Modular AGV 시스템 개발	㈜코윈테크
기업부설 연구소	* 주행경로를 단시간에 자유롭게 바꿀 수 있는 무인운반시스템 개발
* Modular 설계를 통한 다양한 Size의 화물에 대응 가능한 시스템 개발	2019.7 ~ 2021.7

2차전지 제조라인 Direct Docking AGV 개발	㈜코윈테크
기업부설 연구소	* 2차전지 제조 공정 극판 Roll을 제조 설비에 직접 공급하는 물류설비를 개발함.* 고중량의 Roll의 물류를 자동화하여 제조라인의 위험성을 해소함* 기존 인력으로 공급되던 Roll을 자동 공급 및 회수하여 2차 전지 제조라인의 물류를 자동화 개선 투자 가능해짐.	2019.8 ~ 2020.9

AGV Control System 프로그램 개발 및 안정화	㈜코윈테크
기업부설 연구소	* AGV 교통제어 프로그램을 개발하여 물류설비의 시뮬레이션 및 통합제어 기술 확보함.* 시뮬레이션에서 교통제어까지 종합기술을 확보하여 Projet 단독 수행 가능해짐.* 기존 ACS를 문제점을 개선하여 현장 단기 Set-up 기술 확보함.	2020.9 ~ 2021.12

2차전지 공보빈 보관용 자동 매거진 시스템 개발	㈜코윈테크
기업부설 연구소	* 2차전지 제조 공정중 Roll형태의 권취된 재료의 사용 후 공보빈을 대량으로 보관할수 있는 제 품 개발* 공보빈의 입출고 과정에서 AGV 또는 스태커크레인의 입출고 효율을 향상	2021.01~2021.12

릴 클램핑 모듈	㈜코윈테크
기업부설 연구소	* 2차전지 제조공정에서 권취된 Reel을 안정적으로 거치하여 이송하고 조립공정설비의 와인더로 이송물을 안정적 반입/반출하는 기술 확보	2021.01 ~ 2022

3) 연구개발비용 (단위 : 천원, %)

과목	2021년 (제24기)	2020년(제23기)	2019년(제22기)

연구개발비용
(판관비)	920,502	1,080,769	467,879

정부보조금	-	-	-

기타(건설중인자산)	-	2,341,596	276,042

연구개발비/매출액 비율	0.87%	7.55%	4.34%

주) 상기내용은 연결 재무제표 기준으로 작성되었습니다.
3. 연결재무제표 주석

조달 방법	제24기(2021년도)	제23기(2020년도)

외부 차입	33,796	16,600

유상증자	-	-

교환사채발행	9,500	-

합계	43,296	16,600

2) 상환의무의 조달자금 세부현황(단위: 천원)

거래처	내 역	이자율(%)	당기말	전기말	상환일

단기차입금:

수출입은행	수출성장자금	1.11%	5,000,000	5,000,000	2022-07-23

우리은행	기업운전자금	2.48%	5,000,000	-	2022-03-11

산업은행	산업운영자금	1.35%	5,000,000	-	2022-03-12

산업은행	산업운영자금	1.92%	3,000,000	-	2022-03-12

우리은행	일반운영자금	1.08%	9,396,380	2,232,367	2022-08-21

수출입은행	수출성장자금	1.50%	1,000,000	-	2022-09-06

단기차입금 합계	28,396,380	7,232,367	-

장기차입금:

우리은행	외화시설자금대출	2.07%	3,400,000	9,367,680	2024-03-22

우리은행	시설자금대출	2.67%	2,000,000	-	2027-12-15

차감: 유동성대체	-	(9,367,680)	-

장기차입금 합계	5,400,000	-	-

교환사채 :

기관투자자(KB증권 등)	시설투자자금	0.00%	9,500,000	-	2026-11-11

교환사채 합계	9,500,000	-	-

4. 부외 거래 당사의 부외거래는 'Ⅲ. 재무에 관한 사항'의 '3. 연결재무제표 주석' 및 '5. 재무제표 주석'의 '우발채무 및 약정사항'을 참조하시기 바랍니다. 5. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항 가. 중요한 회계정책 및 추정에 관한 사항 연결회사는 주식회사 등의 외부감사에 관한 법률 제5조 제1항 제1호에서 규정하고 있는 국제회계기준위원회의 국제회계기준을 채택하여 정한 회계처리기준인 한국채택국제회계기준에 따라 재무제표를 작성하였습니다. 한국채택국제회계기준은 재무제표 작성 시 중요한 회계추정의 사용을 허용하고 있으며, 회계정책을 적용함에 있어 경영진의 판단을 요구하고 있습니다. 보다 복잡하고 높은 수준의 판단이 요구되는 부분이나 중요한 가정 및 추정이 요구되는 부분은 주석에서 설명하고 있습니다 당사는 2020년 1월 1일을 최초적용일로 하여, 다른 기준서의 결과적인 개정사항을 포함하여 다음의 새로운 기준서 및 기준서의 개정사항들을 적용하였습니다.- 기업회계기준서 제1001호 '재무제표 표시' 개정- 기업회계기준서 제1008호 '회계정책, 회계추정의 변경 및 오류' 개정- 기업회계기준서 제1103호 '사업결합' 개정- 재무보고를 위한 개념체계 개정위에서 설명하고 있는 회계정책의 상기 회계정책의 변경이 당사의 재무제표에 미치는 영향은 중요하지 않습니다.