팸텍 분기보고서 (2024.03)
5. 위험관리 및 파생거래

가. 금융상품 위험(1) 자본위험관리당사는 부채와 자본 잔액의 최적화를 통하여 주주이익을 극대화시키는 동시에 계속기업으로서 지속될 수 있도록 자본을 관리하고 있습니다. 당사의 전반적인 전략은 전기말과 변동이 없습니다. 당사는 자본관리지표로 부채비율을 이용하고 있으며 이 비율은 총부채를 총자본으로 나누어 산출하고 있으며 총부채 및 총 자본은 재무제표의 금액을 기준으로 계산합니다. 당사는 외부적으로 강제된 자기자본규제의 대상은 아닙니다.당분기말 및 전기말 현재 부채비율은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구분	당분기말	전기말

부채(A)	20,174,482	23,822,645

자본(B)	66,249,629	68,239,424

부채비율(A/B)	30%	35%

(2) 당분기말 및 전기말 현재 범주별 금융자산의 내역① 당분기말

(단위:천원)

구분	상각후원가 측정금융자산	당기손익-공정가치 측정금융자산	장부금액	공정가치

현금및현금성자산	39,523,752	-	39,523,752	39,523,752

매출채권및기타유동채권	4,781,737	-	4,781,737	4,781,737

장기매출채권및기타비유동채권	728,438	-	728,438	728,438

장기금융상품	-	314,100	314,100	314,100

합계	45,033,927	314,100	45,348,027	45,348,027

② 전기말

(단위:천원)

구분	상각후원가 측정금융자산	당기손익-공정가치 측정금융자산	장부금액	공정가치

현금및현금성자산	34,806,038	-	34,806,038	34,806,038

매출채권및기타유동채권	15,270,260	-	15,270,260	15,270,260

장기매출채권및기타비유동채권	891,388	-	891,388	891,388

장기금융상품	-	313,200	313,200	313,200

합계	50,967,686	313,200	51,280,886	51,280,886

(3) 당기말 및 전기말 현재 범주별 금융부채의 내역① 당분기말

(단위:천원)

구분	상각후원가 측정금융자산	당기손익-공정가치 측정금융자산	장부금액	공정가치

매입채무및기타유동채무	4,595,894	-	4,595,894	4,595,894

장기매입채무및기타비유동채무	-	-	-	-

단기차입금	-	-	-	-

유동성장기차입금	-	-	-	-

장기차입금	-	-	-	-

전환사채	1,458,864	-	1,458,864	1,458,864

유동성리스부채	254,598	-	254,598	254,598

비유동리스부채	568,701	-	568,701	568,701

합계	6,878,057	-	6,878,057	6,878,057

② 전기말

(단위:천원)

구분	상각후원가 측정금융자산	당기손익-공정가치 측정금융자산	장부금액	공정가치

매입채무및기타유동채무	6,887,439	-	6,887,439	6,887,439

장기매입채무및기타비유동채무	-	-	-	-

단기차입금	-	-	-	-

유동성장기차입금	-	-	-	-

장기차입금	-	-	-	-

전환사채	1,430,497	-	1,430,497	1,430,497

유동성리스부채	231,447	-	231,447	231,447

비유동리스부채	518,198	-	518,198	518,198

합계	9,067,581	-	9,067,581	9,067,581

(4) 금융상품의 공정가치a. 당사는 상각후원가로 인식되는 금융자산 및 금융부채의 장부금액은 공정가치와 유사하다고 판단하고 있습니다.b. 당사는 재무상태표에 공정가치로 측정되는 금융상품에 대하여 공정가치 측정에 사용된 투입변수에 따라 다음과 같은 공정가치 서열체계로 분류하였습니다.(수준 1) 동일한 자산이나 부채에 대한 활성시장에서의 (조정되지 않은) 공시가격(수준 2) 직접적으로(예: 가격) 또는 간접적으로(예: 가격에서 도출되어) 관측가능한, 자산이나 부채에 대한 투입변수. 단, 수준 1에 포함된 공시가격은 제외함(수준 3) 관측가능한 시장자료에 기초하지 않은, 자산이나 부채에 대한 투입변수(관측가능하지 않은 투입변수)다음 표는 최초 인식후 공정가치로 측정되는 금융상품을 공정가치가 시장에서 관측가능한 정도에 따라 수준 1에서 수준 3으로 분류하여 분석한 것입니다.① 당분기말

(단위 : 천원)

구분	수준 1	수준 2	수준 3	합계

장기금융상품	-	314,100	-	314,100

② 전기말

(단위 : 천원)

구분	수준 1	수준 2	수준 3	합계

장기금융상품	-	313,200	-	313,200

당분기 및 전분기 중 수준 1과 수준 2간의 유의적인 이동은 없습니다. c. 당사는 수준간의 이동을 가져오는 사건이나 상황의 변동이 발생하는 시점에 수준간의 이동을 인식하고 있습니다. d. 당분기 및 전분기 중 수준 2와 수준 3 공정가치측정치로 분류되는 금융상품의 공정가치 측정에 사용된 가치평가기법의 변동은 없습니다. e. 당사는 합리적으로 가능한 대체적인 가정을 반영하기 위한 관측가능하지 않은 투입변수의 변동이 공정가치측정치에 유의적인 변동을 가져오지 않을 것으로 판단하고있습니다.

(5) 금융위험관리a. 금융위험요소당사의 재무부문은 영업을 관리하고 국내외 금융시장의 접근을 조직하며, 각 위험의 범위와 규모를 분석한 내부위험보고서를 통하여 당사의 영업과 관련한 금융위험을 감시하고 관리하는 역할을 하고 있습니다. 이러한 위험들은 시장위험(통화위험, 공정가치이자율위험 및 가격위험 포함), 신용위험, 유동성위험 및 현금흐름이자율위험을 포함하고 있습니다.전기말 이후 당사의 금융위험관리목적과 위험관리정책의 변화는 없습니다.

b. 환위험당사의 외환위험은 주로 인식된 자산과 부채의 환율변동과 관련하여 발생하고 있습니다. 외환위험은 미래예상거래 및 인식된 자산ㆍ부채가 기능통화 외의 통화로 표시될 때 발생하고 있습니다.

① 당분기말 및 전기말 현재 당사의 환위험에 대한 노출정도는 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구분	당분기말	전기말

자산	부채	자산	부채

USD	3,917,833	126,120	3,168,228	58,485

② 민감도 분석

당분기 및 전분기 현재 원화의 USD 대비 환율이 높았다면, 당사의 손익은 증가하였을 것입니다. 이와 같은 분석은 당사가 각 보고기간말에 합리적으로 가능하다고 판단하는 정도의 변동을 가정한 것입니다. 또한, 민감도 분석시에는 이자율과 같은 다른 변수는 변동하지 않는다고 가정하였습니다. 전분기도 동일한 방법으로 분석하였으나, 합리적으로 가능하다고 판단되는 환율 변동의 정도는 다릅니다. 환율의 변동이 당분기 및 전분기 손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

당분기	전기

10% 상승시	10% 하락시	10% 상승시	10% 하락시

379,171	(379,171)	310,974	(310,974)

c. 이자율 위험

당기말 및 전기말 현재 당사가 보유하고 있는 이자부 금융상품의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분	당분기말	전기말

고정이자율:

금융자산	39,523,751	34,806,038

금융부채	1,458,864	1,430,497

변동이자율:

금융자산	-	-

금융부채	-	-

ㄱ. 고정이자율 금융상품의 공정가치 민감도 분석 당사는 고정이자율 금융상품을 당기손익-공정가치측정금융상품으로 처리하고 있지 않습니다. 따라서, 이자율의 변동은 손익에 영향을 주지 않습니다. ㄴ. 변동이자율 금융상품의 현금흐름 민감도 분석 당사는 변동이자율로 자금을 차입하고 있으며, 이로 인하여 이자율위험에 노출되어 있습니다. 당사는 이자율위험을 관리하기 위하여 변동금리부차입금의 적절한 규모를유지하고 있습니다. 위험회피활동은 이자율 현황과 정의된 위험성향을 적절히 조정하기 위해 정기적으로 평가되며 최적의 위험회피전략이 적용되도록 하고 있습니다. 이자율의 변동이 당기 및 전기 손익에 미치는 영향은 없습니다. (6) 유동성위험 당사는 적정 유동성의 유지를 위하여 주기적인 자금수지 예측, 조정을 통해 유동성위험을 관리하고 있습니다. 당사는 상기에서 언급한 예측을 통해 결정된 대로 여유있는유동성이 확보될 수 있도록 적절한 만기나 충분한 유동성을 제공해주는 이자부 당좌예금, 정기예금, 수시입출금식 예금 등의 금융상품을 선택하여 잉여자금을 투자하고 있습니다. 다음 표는 당사의 비파생금융부채에 대한 계약상 잔존만기를 상세하게 나타내고있습니다. 해당 표는 금융부채의 할인되지 않은 현금흐름을 기초로 당사가 지급하여야 하는 가장 빠른 만기일에 근거하여 작성되었습니다. 해당 표는 원금 및 이자의 현금흐름을 모두 포함하고 있습니다. 계약상 만기는 당사가 지급을 요구받을 수 있는 가장 빠른 날에 근거한 것입니다. ① 당분기말

(단위:천원)

구분	장부금액	계약상 현금흐름	1년 미만	1년 ~ 5년	5년 이상	합계

매입채무및기타채무	4,595,894	4,595,894	4,595,894	-	-	4,595,894

전환사채	1,458,864	1,595,000	-	1,595,000	-	1,595,000

리스부채	823,299	902,388	288,262	614,126	-	902,388

합계	6,878,057	7,093,282	4,884,156	2,209,126	-	7,093,282

② 전기말

(단위:천원)

구분	장부금액	계약상 현금흐름	1년 미만	1년 ~ 5년	5년 이상	합계

매입채무및기타채무	6,887,439	6,887,439	6,887,439	-	-	6,887,439

전환사채	1,430,497	1,595,000	-	1,595,000	-	1,595,000

리스부채	749,645	820,730	261,733	558,997	-	820,730

합계	9,067,581	9,303,169	7,149,172	2,153,997	-	9,303,169

나. 파생상품 및 풋백옵션 등 거래현황당사는 본 보고서 작성기준일 현재 해당사항 없습니다.