알리코제약 분기보고서 (2025.09)
5. 재무제표 주석

제 35기 3분기 2025년 01월 01일 부터 2025년 09월 30일까지
제 34기 3분기 2024년 01월 01일 부터 2024년 09월 30일까지
회사명 : 알리코제약 주식회사

1. 회사의 개요

알리코제약 주식회사(이하 "회사")는 의약품의 연구, 제조 및 판매를 목적으로 1992년 12월 28일 설립되어 2018년 2월 12일 한국거래소 코스닥시장에 등록한 회사로 2009년 9월 21일 주식회사 한국알리코팜에서 알리코제약 주식회사로 상호를 변경하였습니다. 회사는 서울특별시 서초구 바우뫼로27길 7-21에 본점을 두고 있으며, 설립 이후 수차례의 유상증자 및 우선주 전환권 행사 등을 통하여 당분기말 현재 자본금은 7,664백만원입니다.

당분기말 현재 회사의 주주구성은 다음과 같습니다.

(단위 : 주, %)

주 주	주식수(주)	지분율(%)	비고

이항구 및 특수관계자	6,045,266	39.44%	최대주주

자기주식	313,630	2.05%

기타	8,968,125	58.51%

합계	15,327,021	100.00%

2. 중요한 회계정책 2.1 재무제표 작성기준 회사의 2025년 9월 30일로 종료하는 9개월 보고기간에 대한 요약분기재무제표는 기업회계기준서 제1034호 '중간재무보고'에 따라 작성되었습니다. 이 중간재무제표는 연차재무제표에 기재되는 사항이 모두 포함되지 않았으므로 전기말 연차재무제표와 함께 이해해야 합니다.

2.1.1 회사가 채택한 제ㆍ개정 기준서 및 해석서

회사는 2025년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 다음의 제ㆍ개정 기준서 및 해석서를 신규로 적용하였습니다.

(1) 기업회계기준서 제1021호 ‘환율변동효과’와 기업회계기준서 제1101호 ‘한국채택국제회계기준의 최초채택’ 개정 - 교환가능성 결여

통화의 교환가능성을 평가하고 다른 통화와 교환이 가능하지 않다면 현물환율을 추정하며 관련 정보를 공시하도록 하고 있습니다. 해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

2.1.2 회사가 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서

제정 또는 공표되었으나 시행일이 도래하지 않아 적용하지 아니한 제ㆍ개정 기준서 및 해석서는 다음과 같습니다.

(1) 기업회계기준서 제1109호 '금융상품', 제1107호 '금융상품: 공시'개정

실무에서 제기된 의문에 대응하고 새로운 요구사항을 포함하기 위해 기업회계기준서 제1109호 '금융상품'과 제1107호 '금융상품: 공시'가 개정되었습니다. 동 개정사항은 2026 년 1 월 1 일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기적용이 허용됩니다. 주요 개정내용은 다음과 같습니다.

회사는 동 개정으로 인한 재무제표의 영향을 검토 중에 있습니다.

ㆍ 특정 기준을 충족하는 경우, 결제일 전에 전자지급시스템을 통해 금융부채가 결제된 것으로(제거된 것으로) 간주할 수 있도록 허용
ㆍ 금융자산이 원리금 지급만으로 구성되어 있는지의 기준을 충족하는지 평가하기 위한 추가 지침을 명확히 하고 추가
ㆍ 계약상 현금흐름의 시기나 금액을 변경시키는 계약조건이 기업에 미치는 영향과 기업이 노출되는 정도를 금융상품의 각 종류별로 공시
ㆍ FVOCI 지정 지분상품에 대한 추가 공시

(2) 한국채택국제회계기준 연차개선 Volume 11

한국채택국제회계기준 연차개선 Volume 11은 2026 년 1 월 1 일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기적용이 허용됩니다. 회사는 동 개정으로 인한 재무제표의 영향을 검토 중에 있습니다.

ㆍ 기업회계기준서 제1101호 '한국채택국제회계기준의 최초채택': K-IFRS 최초 채택시 위험회피회계 적용
ㆍ 기업회계기준서 제1107호 '금융상품:공시': 제거 손익, 실무적용지침
ㆍ 기업회계기준서 제1109호 '금융상품': 리스부채의 제거 회계처리와 거래가격의 정의
ㆍ 기업회계기준서 제1110호 '연결재무제표': 사실상의 대리인 결정
ㆍ 기업회계기준서 제1007호 '현금흐름표': 원가법

2.2 법인세비용

중간기간의 법인세비용은 전체 회계연도에 대해서 예상되는 최선의 가중평균연간법인세율, 즉 추정평균연간유효법인세율을 중간기간의 세전이익에 적용하여 계산합니다.

3. 중요한 회계추정 및 가정 회사는 미래에 대하여 추정 및 가정을 하고 있습니다. 추정 및 가정은 지속적으로 평가되며, 과거 경험과 현재의 상황에서 합리적으로 예측가능한 미래의 사건과 같은 다른 요소들을 고려하여 이루어집니다. 이러한 회계추정은 실제 결과와 다를 수도 있습니다. 요약분기재무제표 작성시 사용된 중요한 회계추정 및 가정은 법인세비용을 결정하는데 사용된 추정의 방법을 제외하고는 전기 재무제표 작성에 적용된 회계추정 및 가정과 동일합니다.

4. 공정가치 해당 주석에서는 직전 연차 재무보고 이후 회사가 금융상품 공정가치를 산정하는 데 사용한 판단 및 추정에 대한 당분기의 정보를 제공합니다. 당분기 중 회사의 금융자산과 금융부채의 공정가치에 영향을 미치는 사업환경 및 경제적인 환경의 유의적인 변동은 없습니다.

(1) 공정가치 서열체계 및 측정방법공정가치란 측정일에 시장참여자 사이의 정상거래에서 자산을 매도하면서 수취하거나 부채를 이전하면서 지급하게 될 가격을 의미합니다. 공정가치 측정은 측정일에 현행 시장 상황에서 자산을 매도하거나 부채를 이전하는 시장참여자 사이의 정상거래에서의 가격을 추정하는 것으로, 회사는 공정가치 평가시 시장정보를 최대한 사용하고, 관측 가능하지 않은 변수는 최소한으로 사용하고 있습니다.

회사는 공정가치로 측정되는 자산ㆍ부채를 공정가치 측정에 사용된 투입변수에 따라다음과 같은 공정가치 서열체계로 분류하였습니다.

- 측정일에 동일한 자산이나 부채에 대해 접근할 수 있는 활성시장의 (조정하지 않은) 공시가격 (수준 1)
- 수준 1의 공시가격 외에 자산이나 부채에 대해 직접적으로나 간접적으로 관측할 수 있는 투입변수 (수준 2)
- 자산이나 부채에 대한 관측할 수 없는 투입변수 (수준 3)

(2) 당분기말 및 전기말 현재 공정가치로 측정되는 자산ㆍ부채의 공정가치 서열체계 공정가치 금액은 다음과 같습니다.① 당분기말

(단위 : 천원)

구분	수준1	수준2	수준3	계

자산

기타포괄손익공정가치측정금융자산	-	-	7,039,024	7,039,024

당기손익공정가치측정금융자산(*)	-	3,824,718	94,297	3,919,015

파생상품자산	-	-	286,914	286,914

소계	-	3,824,718	7,420,235	11,244,953

부채

파생상품부채	-	-	3,988,029	3,988,029

소계	-	-	3,988,029	3,988,029

계	-	3,824,718	11,408,264	15,232,982

(*) 재무상태표상 장단기금융상품 및 당기손익-공정가치 측정 금융자산으로 구성되어 있습니다.

② 전기말(단위 : 천원)

구분	수준1	수준2	수준3	계

자산

기타포괄손익공정가치측정금융자산	-	-	7,039,024	7,039,024

당기손익공정가치측정금융자산(*)	-	5,401,021	-	5,401,021

파생상품자산	-	-	117,330	117,330

소계	-	5,401,021	7,156,354	12,557,374

부채

파생상품부채	-	-	3,452,655	3,452,655

소계	-	-	3,452,655	3,452,655

계	-	5,401,021	10,609,009	16,010,029

(*) 재무상태표상 장단기금융상품 및 당기손익-공정가치 측정 금융자산으로 구성되어 있습니다.

(3) 당분기말 현재 각 공정가치 서열체계에서의 수준 간 이동은 없습니다. 또한 전기말 현재 적용한 가치평가기법에 변경은 없습니다.

(4) 가치평가기법 및 투입변수활성시장에서 거래되는 금융상품의 공정가치는 보고기간 종료일 현재 고시되는 시장가격에 기초하여 산정됩니다. 거래소, 판매자, 중개인, 산업집단, 평가기관 또는 감독기관을 통해 공시가격이 용이하게 그리고 정기적으로 이용가능하고, 그러한 가격이 독립된 당사자 사이에서 정기적으로 발생한 실제 시장거래를 나타낸다면 이를 활성시장으로 간주합니다. 회사가 보유하고 있는 금융자산의 공시되는 시장가격은 매입호가입니다. 이러한 상품들은 수준1에 포함됩니다.활성시장에서 거래되지 아니하는 금융상품(예: 장외파생상품)의 공정가치는 평가기법을 사용하여 결정하고 있습니다. 이러한 평가기법은 가능한 한 관측가능한 시장정보를 최대한 사용하고 기업 특유정보를 최소한으로 사용합니다. 이때, 해당 상품의 공정가치 측정에 요구되는 모든 유의적인 투입변수가 관측가능하다면 해당 상품은 수준2에 포함됩니다.

만약 하나 이상의 유의적인 투입변수가 관측가능한 시장정보에 기초한 것이 아니라면 해당 상품은 수준3에 포함됩니다.당분기말 및 전기말 현재 회사는 공정가치 서열체계에서 수준2와 수준3으로 분류되는 반복적인 공정가치 측정치, 비반복적인 공정가치 측정치, 공시되는 공정가치에 대해 다음의 가치평가기법과 투입변수를 사용하고 있습니다.① 당분기말

(단위 : 천원)

구분	공정가치금액	수준	가치평가기법	투입변수

기타포괄손익공정가치측정금융자산

지분상품(*)	7,039,024	수준3	원가법, 현금할인모형

당기손익공정가치측정금융자산

채무상품	3,824,718	수준2	공정가치법

지분상품(*)	94,297	수준3	원가법, 현금할인모형

파생상품자산	286,914	수준3	옵션가격결정모형	기초자산의 변동성 등

자산 계	11,244,953

파생상품부채	3,988,029	수준3	옵션가격결정모형	기초자산의 변동성 등

부채 계	3,988,029

(*) 일부 피투자회사에 대해서는 공정가치 측정을 위한 충분한 정보를 얻을 수 없고 당분기와 전기에 가치변동에 대한 명확한 증거가 없기에 "비상장주식에 대한 공정가치 평가 관련 가이드라인"에 따라 취득원가를 공정가치로 측정하였습니다.② 전기말

(단위 : 천원)

구분	공정가치금액	수준	가치평가기법	투입변수

기타포괄손익공정가치측정금융자산

지분상품(*)	7,039,024	수준3	원가법, 현금할인모형

당기손익공정가치측정금융자산

채무상품	5,401,021	수준2	공정가치법

지분상품(*)	-	수준3	원가법, 현금할인모형

파생상품자산	117,330	수준3	옵션가격결정모형	기초자산의 변동성 등

자산 계	12,557,374

파생상품부채	3,452,655	수준3	옵션가격결정모형	기초자산의 변동성 등

부채 계	3,452,655

(*) 일부 피투자회사에 대해서는 공정가치 측정을 위한 충분한 정보를 얻을 수 없고 당분기와 전기에 가치변동에 대한 명확한 증거가 없기에 "비상장주식에 대한 공정가치 평가 관련 가이드라인"에 따라 취득원가를 공정가치로 측정하였습니다.

5. 기타포괄손익 공정가치측정 금융자산

기타포괄손익 공정가치측정 금융자산 중 시장성 없는 지분상품의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분	당분기말	전기말

공정가치	장부금액	공정가치	장부금액

주식회사 씨드모젠	1,251,055	1,251,055	1,251,055	1,251,055

주식회사 아이엠디팜	830,284	830,284	830,284	830,284

주식회사 스템온	1,000,007	1,000,007	1,000,007	1,000,007

주식회사 메디튤립	2,735,007	2,735,007	2,735,007	2,735,007

주식회사 테코자임	500,002	500,002	500,002	500,002

주식회사 씨투씨소재	500,024	500,024	500,024	500,024

기타	222,645	222,645	222,645	222,645

계	7,039,024	7,039,024	7,039,024	7,039,024

6. 매출채권 및 기타수취채권(1) 당분기말 및 전기말 현재 매출채권 및 기타수취채권의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당분기말	전기말

유동	비유동	유동	비유동

매출채권	32,390,869	-	30,072,923	-

미수금	379,623	-	50,106	-

미수수익	389	-	15	-

보증금	487,000	-	1,197,000	-

장기대여금	-	1,000,000	-	1,000,000

계	33,257,881	1,000,000	31,320,044	1,000,000

(2) 당분기말 및 전기말 현재 매출채권의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당분기말	전기말

매출채권	33,898,262	31,860,080

손실충당금	(1,507,392)	(1,787,158)

계	32,390,869	30,072,923

(3) 당분기와 전분기 중 매출채권에 대한 손실충당금의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분	당분기	전분기

기초	1,787,158	397,709

대손상각비(환입)	(279,766)	1,100,733

제각	-	(683)

분기말	1,507,392	1,497,759

7. 재고자산

(1) 당분기말 및 전기말 현재 재고자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분	당분기말	전기말

취득원가	평가충당금	장부금액	취득원가	평가충당금	장부금액

상품	4,027,340	(235,498)	3,791,841	4,409,153	(490,332)	3,918,821

제품	19,231,497	(1,666,500)	17,564,997	12,976,919	(901,238)	12,075,682

재공품	5,480,726	-	5,480,726	9,613,446	-	9,613,446

미착품	4,021	-	4,021	24,408	-	24,408

원재료	6,601,604	(54,597)	6,547,007	6,865,273	(37,460)	6,827,813

부재료	569,776	(29,208)	540,567	351,587	(14,003)	337,584

계	35,914,964	(1,985,804)	33,929,160	34,240,787	(1,443,033)	32,797,754

(2) 당분기말 현재 장단기차입금과 관련하여 재고자산이 담보로 제공되어 있습니다(주석 18 참조)(3) 회사는 재고자산의 순실현가능가치에 따른 재고자산평가손실환입 542백만원(전분기: 455백만원)을 인식하였으며, 손익계산서의 '매출원가'에 포함되어있습니다.

8. 투자부동산 (1) 투자부동산의 변동내역

(단위 : 천원)

구분	당분기	전분기

기초 순장부금액	793,849	805,588

감가상각비	(8,804)	(8,804)

분기말 순장부금액	785,046	796,784

9. 유형자산(1) 유형자산의 변동내역

(단위 : 천원)

구분	당분기	전분기

기초 순장부금액	62,741,213	66,497,171

취득	2,507,692	2,953,690

재분류	673,741	(157,291)

처분및폐기	(646,145)	(707,327)

감가상각비	(3,206,661)	(4,584,025)

분기말 순장부금액	62,069,840	64,020,828

(2) 당분기말 현재 장단기차입금과 관련하여 토지와 건물 및 건설중인자산이 담보로 제공되어 있습니다(주석 18 참조)

10. 무형자산 (1) 무형자산의 변동내역

(단위 : 천원)

구분	당분기	전분기

기초 순장부금액	7,147,975	7,013,465

취득	405,150	284,200

처분	(1,098,320)	(102,200)

상각	(81,832)	(64,716)

분기말 순장부금액	6,372,974	7,130,749

11. 사용권자산 및 리스부채(1) 당분기말 및 전기말 현재 재무상태표에 인식된 금액은 다음과 같습니다

(단위 : 천원)

구분	당분기말	전기말

사용권자산

부동산	164,416	117,334

차량운반구	239,976	293,313

계	404,393	410,647

리스부채

유동	245,276	250,580

비유동	99,514	145,649

계	344,790	396,229

(2) 당분기 및 전분기 중 포괄손익계산서에 인식된 금액은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분	당분기	전분기

사용권자산의 감가상각비

부동산	169,650	124,522

차량운반구	140,916	121,981

소계	310,566	246,503

리스부채 이자비용(금융비용)	11,147	12,931

소액리스(관리비)	71,201	46,367

계	392,915	305,800

(3) 당분기 중 리스의 총 현금유출금액은 272백만원입니다. (전분기 : 171백만원)

12. 매입채무 및 기타지급채무당분기말 및 전기말 현재 매입채무 및 기타지급채무의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분	당분기말	전기말

유동	비유동	유동	비유동

매입채무	6,853,313	-	7,325,106	-

미지급금	9,153,945	-	6,754,913	-

미지급비용	6,298,406	-	10,147,200	-

보증금	-	23,000	-	23,000

계	22,305,664	23,000	24,227,220	23,000

13. 차입금(1) 당분기말 및 전기말 현재 단기차입금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

차입처	차입용도	이자율	당분기말	전기말

기업은행	구매자금	3.80%~3.87%	4,949,631	6,417,128

농협은행	구매자금	4.16%~4.18%	519,945	248,830

기업은행	운영자금	3.47%	5,000,000	5,000,000

기업은행	운영자금	3.75%	3,000,000	-

KEB하나은행	운영자금	4.32%	1,000,000	1,000,000

국민은행	운영자금	4.27%	2,000,000	2,000,000

신한은행	운영자금	4.20%	1,000,000	1,000,000

신한은행	운영자금	4.41%	4,000,000	4,000,000

수출입은행	운영자금	3.16%	1,500,000	1,500,000

KDB산업은행	운영자금	3.74%	1,000,000	1,000,000

KDB산업은행	운영자금	3.76%	3,612,635	4,943,319

우리은행	운영자금	3.29%	5,000,000	5,000,000

국민은행	시설자금	3.96%	2,000,000	2,000,000

계	34,582,211	34,109,277

(2) 당분기말 및 전기말 현재 장기차입금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

차입처	차입용도	이자율	당분기말	전기말	만기일	상환방법

KDB산업은행	시설자금	3.40%	1,769,600	1,896,000	2029.02.17	일부거치,분할상환

KDB산업은행	시설자금	3.08%	1,726,620	1,850,000	2029.02.17	일부거치,분할상환

KDB산업은행	시설자금	3.47%	1,400,000	1,500,000	2029.02.17	일부거치,분할상환

KDB산업은행	시설자금	3.08%	1,400,000	1,500,000	2029.02.17	일부거치,분할상환

KDB산업은행	시설자금	3.40%	703,640	-	2029.02.17	일부거치,분할상환

우리은행	운영자금	4.84%	1,277,765	1,777,760	2027.08.17	분할상환

소계	8,277,625	8,523,760	-	-

유동성대체	(2,666,620)	(1,931,600)	-	-

합계	5,611,005	6,592,160	-	-

(3) 당분기말 현재 국민은행 외 3곳의 금융기관 차입약정에 대하여 회사의 일부 유형자산 및 재고자산이 담보로 제공되어 있습니다 (주석 9,18 참조)(4) 공급자금융약정 부채보고기간 종료일 현재 공급자금융약정 부채의 지급기한은 다음과 같습니다.

지급기한 범위	당분기말	전기말

공급자금융약정 부채	송장발행일 후 90일~180일	송장발행일 후 90일~180일

공급자금융약정의 일부가 아닌 매입채무(동일 사업)	송장발행일 후 0~60일	송장발행일 후 0~60일

보고기간 종료일 현재 공급자금융약정 부채의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분	당분기말	전기말

공급자금융약정 부채 한도	9,500,000	9,500,000

금융기관이 공급자에게 대금을 지급한 공급자금융약정 부채	5,469,576	6,665,958

14. 전환사채 (1) 당분기말 현재 회사가 발행한 전환사채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분	발행일	만기일	당분기말	전기말

유동	유동

제3회 무기명식 이권부 무보증 사모전환사채(*)	2023.11.10	2028.11.10	10,000,000	10,000,000

사채상환할증금	510,101	510,101

전환권조정	(2,566,591)	(3,082,541)

장부가액	7,943,509	7,427,559

(*) 전환사채에 내재되어 있는 전환권 및 조기상환청구권, 발행자매수청구권은 주계약과 분리하여 파생상품금융상품(주석 15 참고)으로 인식하였습니다.

(2) 보고기간 종료일 현재 회사가 발행한 전환사채의 발행조건 등에 대한 내역은 다음과 같습니다.

구분	내역

사채의 종류	제3회 무기명식 이권부 무보증 사모전환사채

사채의 권면총액	10,000,000천원

발행일	2023년 11월 10일

만기일	2028년 11월 10일

표면이자율	-

보장수익율	1.00%

원금상환방법	만기시 보유 사채원금의 105.1205% 일시 상환

전환가액	4,977원(단, 발행일로부터 매 8개월이 되는 날을 전환가액 조정일로 하여 직전일을 기산일로 하여 1개월 가중산술평균주가, 1주일 가중산술평균주가, 기산일 가중산술평균주가를 산술평균한 가액과 기산일 가중산술평균주가 중 높은 가액이 전환가액보다 낮은 경우 해당 산정액을 새로운 전환가액으로 조정한다. 단, 새로운 전환가액은 발행 당시 전환가액의 80% 이상으로 한다.)

전환가액 조정사항	시가를 하회하는 유상증자, 주식배당 및 무상증자, 주식연계사채 발 행 등 일정사유 발생시 전환가격 조정

전환청구기간	발행일 1년 경과일부터 만기일 전 1개월이 되는 날

조기상환청구권	발행일로부터 24개월이 경과한 날부터 매 3개월에 해당 되 는 날 조 기상환청구 가능

매도청구권	발행일로부터 1년이 되는 날부터 2년이 되는 날까지 매 3개월에 해당 하는 날 발행회사 및 발행회사가 지정하는자에게 매도청구 가능(발 행가액의 30% 한도)

15. 파생금융상품 (1) 보고기간말 현재 파생상품자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분	당분기말	전기말

파생상품자산(*)	286,914	117,330

파생상품부채(*)	3,988,029	3,452,655

(*) 전환사채에 내재되어 있는 전환권 및 조기상환청구권, 발행자매수청구권으로 주계약과 분리하여 파생금융상품으로 인식하였습니다(주석 14 참조).

16. 순확정급여부채(자산) (1) 당분기말과 전기말 현재 순확정급여부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당분기말	전기말

확정급여부채의 현재가치	8,202,372	7,693,130

사외적립자산의 공정가치	(6,694,119)	(7,082,794)

순확정급여부채(자산)	1,508,253	610,336

(2) 당분기 및 전분기 중 손익으로 인식한 확정급여제도 관련 비용의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당분기	전분기

당기근무원가	1,021,527	830,333

순이자원가	18,031	18,976

합 계	1,039,558	849,309

17. 환불부채 환불부채의 변동내역(단위 : 천원)

구분	당분기말	전기말

유동	비유동	유동	비유동

기초금액	2,080,772	9,733,342	1,732,317	7,247,764

설정액(*)	-	3,190,883	-	4,566,350

환입및지급액	(1,534,092)	-	(1,732,317)	-

유동성대체	1,663,706	(1,663,706)	2,080,772	(2,080,772)

기말금액	2,210,386	11,260,519	2,080,772	9,733,342

(*) 해당 금액에는 당기 중 치매개선제인 콜린알포세레이트 제제의 유효성 입증을 위한 임상 재평가가 실패할 경우 임상계획서 승인일부터 급여 삭제일까지 발생한 건강보험 처방액 중 일부를 건강보험공단에 환수해야하는 계약에 따라 인식한 환불부채가 포함되어 있습니다(주석 18 참조).

18. 우발상황 및 약정사항 (1) 담보로 제공한 자산의 내역

① 당분기말(단위 : 천원)

담보제공자산	금융기관	설정금액	차입금

유형자산	기업은행	15,000,000	12,949,631

국민은행	4,800,000	4,000,000

KDB산업은행	12,000,000	11,612,495

신한은행	4,800,000	4,000,000

재고자산	수출입은행	2,600,000	1,500,000

계	39,200,000	34,062,126

② 전기말(단위 : 천원)

담보제공자산	금융기관	설정금액	차입금

유형자산	기업은행	12,000,000	11,417,128

국민은행	4,800,000	4,000,000

KDB산업은행(*)	-	6,746,000

신한은행	4,800,000	4,000,000

재고자산	수출입은행	2,600,000	2,000,000

계	24,200,000	28,163,128

(*) 전기말 건설중인자산으로 계상되어 있는 토지 취득 목적의 유형자산은 계약상 취득시점(2025년 8월)에 금융기관 담보 설정되었습니다.(2) 제공받은 지급보증① 당분기말 현재 회사가 최대주주로부터 받은 지급보증은 없습니다.② 당분기말 현재 회사는 이행보증 등과 관련하여 SGI서울보증으로부터 2,205백만원 (전기말: 2,605백만원)의 지급보증을 제공받고 있습니다.(3) 주요 약정사항

(단위 : 천원

금융기관명	구분	당분기말	전기말

기업은행	구매자금한도	8,500,000	8,500,000

일반차입금한도	8,000,000	5,000,000

할인어음한도	200,000	-

국민은행	일반차입금한도	2,000,000	2,000,000

시설차입금한도	2,000,000	2,000,000

KEB하나은행	일반차입금한도	1,000,000	1,000,000

할인어음한도	500,000	500,000

농협은행	구매자금한도	1,000,000	1,000,000

일반차입금한도	1,000,000	1,000,000

신한은행	일반차입금한도	5,000,000	5,000,000

KDB산업은행	일반차입금한도	6,000,000	6,000,000

시설차입금한도	7,500,000	7,500,000

수출입은행	일반차입금한도	1,500,000	1,500,000

우리은행	일반차입금한도	7,000,000	7,000,000

계	51,200,000	48,000,000

(4) 당분기말 현재 회사가 원고로 계류중인 소송사건은 2건 (전기말 : 3건)으로, 피고 및 피고보조로 계류중인 소송사건은 1건(전기말 : 1건)으로 소송가액은 100백만원 (전기말 : 100백만원)입니다. 회사의 경영진은 이러한 소송사건의 결과가 회사의 재무제표에 중대한 영향을 미치지 않을 것으로 예상하고 있습니다.(5) 당분기 중 당사가 발행한 전환사채에는 당사 또는 당사가 지정한 자가 사채권자로부터 본 전환사채를 매수할 수 있는 권리(콜옵션)가 부여되어 있었습니다(주석 14 참조)(6) 당분기말 현재 발생하지 않은 주요 자본적지출 약정사항은 없습니다.(7) 2020년 6월 23일 식품의약품안전처는 치매개선제인 콜린알포세레이트 제제의 뇌기능 개선효과에 대한 유효성을 입증하기 위하여 임상 재평가를 고시하였습니다. 또한 2020년 12월 14일 보건복지부는 임상시험계획서를 제출할 제약사를 대상으로 '임상 재평가가 실패할 경우에는 임상계획서 제출일부터 급여 삭제일까지 발생한 건강보험 처방액 전액을 건강보험공단에 환수조치 한다' 라는 내용의 계약을 체결하도록 국민건강보험공단에 명령하였으며, 환수율에 대한 합의가 이루어지지 않자 2021년 6월 2일에 재협상을 명령하였습니다. 당사는 이에 따라 2020년 12월 23일 재평가대상범위 및 재임상 기간을 담은 임상시험계획서를 제출하였으며, 2021년 6월 10일 동 계획에 대한 변경 승인을 득하였으며, 2021년 9월 14일 국민건강보험공단과 '향후 임상 실패 시 임상시험계획서 승인일로부터 약제급여목록에서 제외되는 날까지의급여액 중 일부를 환수한다' 라는 내용으로 합의를 체결하였습니다.당분기말 현재 당사는 임상 재평가 시험을 진행 중에 있으며, 성공여부를 합리적으로 예측할 수 없습니다.

19. 자본금 (1) 당분기말 및 전기말 현재 회사의 정관에서 정한 자본금에 관한 내역은 다음과 같습니다

(단위 : 천원, 주)

구분	당분기말	전기말

수권주식수	100,000,000	100,000,000

발행주식수	보통주	15,327,021	15,327,021

주당 액면금액 (단위: 원)	500	500

자본금	7,663,511	7,663,511

20. 배당금

2024년 12월 31일로 종료하는 회계기간에 대한 현금배당금 1,126백만원(주당 75원)은 2025년 4월 중에 지급되었습니다.

21. 주식기준보상 (1) 회사는 주주총회 결의에 의거하여 임직원에게 주식선택권을 부여하였으며, 그 주요사항은 다음과 같습니다. - 주식선택권으로 발행할 주식의 종류: 기명식 보통주 - 부여방법: 신주교부 - 가득조건 및 행사가능 시점: 부여일 이후 2년이상 회사에 재직한 자에 한하여 4년간 행사가능

(2) 주식선택권의 보상원가는 이항모형을 이용한 공정가액접근법을 적용하여 산정하였으며, 보상원가를 산정하기 위한 제반 가정 및 변수는 다음과 같습니다.

(단위 : 천원, 주)

구분	1차분	2차분	3차분

부여일	2017.09.08	2017.10.16	2019.03.29

주식선택권의 가중평균공정가치	2,933	2,933	2,873

부여일의 가중평균 주가	6,767	6,767	12,838

부여주식수	270,000	14,000	185,000

주가변동성(*)	16.98%	16.98%	24.75%

배당수익률	-	-	-

무위험수익률	1.88%	1.88%	1.75%

(*) 주가변동성은 일별 코스닥 업종지수분석에 기초하여 산출한 연속복리 투자수익률의 표준편차입니다.

(3) 당분기 및 전분기 중 주식선택권의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 주)

구분	당분기	전분기

3차	3차

기초 미행사분	23,625	23,625

기중 권리 상실	(23,625)	-

분기말 미행사분	-	23,625

(4) 당분기 및 전분기 중 비용으로 인식한 주식기준보상은 없습니다.

22. 영업부문(1) 부문별 정보

회사는 기업회계기준서 제1108호 '영업부문'에 따른 보고부문이 단일부문이므로 부문별 정보를 공시하지 않습니다. 회사의 최고영업의사결정자가 정기적으로 검토하는보고자료는 재무제표와 일관된 방법으로 측정됩니다. (2) 기업 전체수준에서의 공시 ① 당분기와 전분기 중 매출액의 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분	당분기	전분기

3개월	누적	3개월	누적

상품매출액	44,161,711	127,405,890	42,274,540	123,448,337

제품매출액	7,728,096	21,818,806	6,389,842	14,498,910

기타매출액	312,532	3,653,435	156,654	156,654

계	52,202,339	152,878,131	48,821,037	138,103,901

② 당분기와 전분기 중 매출원가의 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분	당분기	전분기

3개월	누적	3개월	누적

상품매출원가	18,557,844	52,424,600	16,058,121	50,772,543

제품매출원가	7,457,913	20,963,583	6,318,778	14,019,700

계	26,015,757	73,388,183	22,376,899	64,792,243

(3) 당분기 및 전분기 중 회사 매출액의 10% 이상을 차지하는 외부고객으로부터의 매출액은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분	당분기	비율	전분기	비율

A	22,005,521	14%	20,633,502	15%

B	18,568,220	12%	16,350,179	12%

23. 비용의 성격별 분류단위 : 천원)

구분	당분기	전분기

3개월	누적	3개월	누적

원재료 등의 사용액 및 재고자산의 변동	14,786,995	34,633,770	10,036,261	23,859,740

외주가공비	8,319,720	25,171,534	7,019,553	25,567,172

종업원급여	4,038,940	12,474,596	4,387,371	12,617,523

복리후생비	883,679	2,130,563	582,692	2,174,769

감가상각비	702,643	3,526,031	1,697,901	4,847,650

무형자산상각비	27,268	81,832	26,519	64,716

마케팅수수료	21,247,587	61,652,100	20,351,552	62,507,515

경상개발비	423,902	3,297,021	466,589	2,270,149

지급수수료	510,842	1,531,380	448,835	1,286,669

기타	1,256,733	5,702,923	2,540,195	7,425,138

계	52,198,309	150,201,750	47,557,470	142,621,040

24. 판매비와 관리비(단위 : 천원)

구분	당분기	전분기

3개월	누적	3개월	누적

급여	1,584,938	4,592,809	1,601,319	4,372,360

퇴직급여	142,405	425,639	121,416	364,248

복리후생비	378,048	1,206,840	263,951	1,160,762

여비교통비	62,550	169,270	98,571	220,257

세금과공과	77,764	201,107	102,847	313,540

감가상각비	208,498	630,864	250,899	651,160

투자부동산감가상각비	2,935	8,804	2,935	8,804

사용권자산감가상각비	50,673	179,566	59,956	174,860

무형자산상각비	27,263	81,832	26,519	64,716

보험료	(7,154)	75,697	41,050	81,494

차량유지비	16,642	52,317	19,661	50,479

운반비	162,178	455,408	142,266	389,809

도서인쇄비	21,995	62,131	17,381	46,343

소모품비	21,210	85,030	27,110	95,799

지급수수료	301,614	873,578	213,071	713,195

광고선전비	363,019	811,788	378,554	912,413

대손상각비(환입)	122,423	(279,766)	186,457	1,100,733

마케팅수수료	19,874,063	61,652,100	20,351,552	62,507,515

견본비	64,113	241,537	145,786	309,361

기업업무추진비	94,650	276,665	96,483	314,703

기타	94,364	197,001	50,273	147,632

계	23,664,191	72,000,218	24,198,056	74,000,182

25. 법인세비용 법인세비용은 전체 회계연도에 대해서 예상되는 최선의 가중평균 연간법인세율의 추정에 기초하여 인식하였습니다 . 당분기 예상가중평균 연간유효법인세율은 46.06% 이며 , 전분기는 세전순손실에 따라 연간유효법인세율을 산정하지 않았습니다.

26. 주당이익(1) 기본주당이익회사의 기본주당순이익은 보통주 1주에 대한 분기순이익을 계산한 것으로서 보통주 분기순이익을 기중 가중평균한 유통보통주식수로 나누어 산정한 것인 바, 회사의 경우 중단사업손익이 없으므로 기본주당계속사업손익은 기본주당순이익과 동일하며, 그 산출내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원, 주)

구분	당분기	전분기

3개월	누적	3개월	누적

분기순이익(손실)	(553,752,704)	377,997,475	1,079,501,859	(3,609,418,419)

가중평균유통보통주식수	15,013,391	15,013,391	15,013,391	15,013,391

기본주당순이익(손실)	(37)	25	72	(240)

(2) 희석주당이익회사가 발행한 잠재적 보통주로는 주식선택권과 전환사채가 있으며 희석주당이익은 모든 희석성 잠재적보통주가 보통주로 전환된다고 가정하여 조정한 가중평균 유통보통주식수를 적용하여 산정하고 있습니다.회사가 발행한 잠재적 보통주는 반희석 효과로 인하여 희석주당손익 계산에 고려되지 않았으며, 이에 따라 당분기 및 전분기의 기본주당이익과 희석주당이익은 동일합니다.

27. 영업으로부터 창출(유출)된 현금 (1) 영업으로부터 창출된 현금 내역

(단위 : 천원)

구분	당분기	전분기

법인세비용차감전 순이익(손실)	700,702	(4,208,719)

조정 :

이자비용	1,558,627	1,589,797

외화환산손실	1,741	136,245

감가상각비	3,206,661	4,547,865

투자부동산감가상각비	8,804	8,804

사용권자산감가상각비	310,566	246,503

무형자산상각비	81,832	64,716

퇴직급여	1,039,558	849,310

종업원급여	-	-

대손상각비	(279,766)	1,100,733

유형자산처분손실	5,254	9,303

무형자산처분손실	134,684	-

금융상품평가손실	47,392	33,801

당기손익공정가치측정금융자산평가손실	-	15,144

당기손익공정가치측정자산처분손실	-	-

파생상품평가손실	535,374	245,704

재고자산평가손실	542,771	443,674

기타	-	115,254

이자수익	(184,316)	(293,414)

외화환산이익	(17,873)	(17,887)

당기손익공정가치측정금융자산평가이익	(569)	(62,448)

당기손익공정가치측정금융자산처분이익	(52,013)	(217,654)

파생상품평가이익	(169,584)	(1,181,718)

사채상환이익	-	(68,931)

금융상품평가이익	(20,973)	(27,992)

유형자산처분이익	(74,992)	-

보험차익	(1,146)	-

잡이익	(2,054)	(588)

소계	6,669,977	7,536,221

순운전자본의 변동

매출채권의감소(증가)	(2,035,599)	(3,451,209)

기타수취채권의감소(증가)	(329,516)	707,219

재고자산의감소(증가)	(1,674,177)	(7,093,508)

기타자산의감소(증가)	852,583	(94,112)

매입채무의증가(감소)	(471,794)	1,518,865

기타지급채무의증가(감소)	(1,550,496)	(3,304,695)

환불부채의증가(감소)	1,656,791	994,500

법인세부채의증가(감소)	-	(523,186)

기타부채의증가(감소)	41,083	(522,431)

사외적립자산의감소(증가)	555,554	298,053

퇴직급여의지급(감소)	(530,316)	(267,882)

기타장기종업원급여부채의변동	41,675	-

소계	(3,444,212)	(11,738,386)

영업으로부터 창출된 현금흐름	3,926,468	(8,410,883)

(2) 당분기와 전분기 중 현금의 유입과 유출이 없는 거래의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분	당분기	전분기

건설중인자산의 본계정 대체	11,179,427	2,091,189

장기차입금의 유동성 대체	1,735,155	1,565,555

유형자산 취득 취련 미지급금	214,929	16,302

계	13,129,511	3,673,046

28. 특수관계자와의 거래(1) 특수관계자 현황보고기간 종료일 현재 회사의 최상위 지배자는 대표이사이며, 기타 특수관계자는 주요 경영진입니다. 주요 경영진은 등기이사, 이사회의 구성원 및 재무책임자를 포함하고 있습니다.(2) 당분기 및 전분기 중 회사가 주요 경영진에 대한 보상을 위해 비용으로 반영한 금액은 다음과 같으며, 주요 경영진에는 회사의 기업활동의 계획ㆍ운영ㆍ통제에 대한 중요한 권한과 책임을 가지고 있는 등기이사, 사외이사 및 감사 등을 포함하였습니다.

(단위 : 천원)

구분	당분기	전분기

임원급여	703,443	880,910

임원퇴직급여	84,605	157,416

장기임원급여	190	-

계	788,237	1,038,326

(3) 당분기와 전분기 중 특수관계자에게 지급된 배당금 총계는 457,148천원(전분기: 799,671천원) 입니다.