피씨엘 사업보고서 (2019.12)
IV. 이사의 경영진단 및 분석의견

1. 예측정보에 대한 주의사항 당사가 동 사업보고서에서 미래에 발생할 것으로 예상ㆍ예측한 활동, 사건 또는 현상은, 당해 공시서류 작성시점의 사건 및 재무성과에 대하여 당사의 견해를 반영한 것입니다. 동 예측정보는 미래 사업환경과 관련된 다양한 가정에 기초하고 있으므로, 동 가정들은 결과적으로 부정확한 것으로 판명될 수도 있습니다. 또한, 이러한 가정들에는 예측정보에서 기재한 예상치와 실제 결과 간에 중요한 차이를 초래할 수 있는위험, 불확실성 및 기타 요인을 포함하고 있습니다. 이러한 중요한 차이를 초래할 수 있는 요인에는 당사 내부경영과 관련된 요인과 외부환경에 관한 요인이 포함되어 있으며, 이에 한하지 않습니다. 당사는 동 예측정보 작성시점 이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위해서 예측정보에 기재한 사항을 수정하는 정정보고서를 공시할 의무는 없습니다. 결론적으로, 동 사업보고서상에 당사가 예상한 결과 또는 사항이 실현되거나 당사가 당초에 예상한 영향이 발생한다는 확신을 제공할 수 없습니다. 동 보고서에 기재된 예측정보는 동 보고서 작성시점을 기준으로 작성한 것이며, 당사가 이러한 위험요인이나 예측정보를 업데이트할 예정이 없음을 유의하시기 바랍니다. 2. 경영진단의 개요당사는 3차원SG Cap™ 원천기술을 바탕으로 다중진단 플랫폼을 개발하였으며, 이를 바탕으로 크게3가지 사업군으로 사업을 영위하고 있습니다. 첫 번째 개발된 진단 제품은 헌혈전 혈액선별 다중진단 스크리닝 제품인Hi3 시리즈이고, 두번째는 신속진단제품인Ai(인플루엔자A/B 진단) 및Cancer(다중암진단키트)입니다. 또한, 플랫폼기술을 바탕으로 다양한R 서비스 및 기술이전을 주요 사업으로 하고 있습니다 3. 재무상태 및 영업실적 가. 재무상태

(단위 : 천원)

과 목	제 12 기	제 11 기	증감액	증감율

자 산

I. 유동자산	10,231,344	5,342,370	4,888,974	91.51%

현금및현금성자산	1,469,649	4,731,146	(3,261,497)	-68.94%

단기금융상품	2,000	2,000	-	0.00%

당기손익인식금융자산	8,024,547	-	8,024,547	100.00%

매출채권및기타채권	210,307	230,510	(20,203)	-8.76%

재고자산	60,730	12,197	48,533	397.91%

기타유동자산	455,846	320,925	134,921	42.04%

당기법인세자산	8,265	45,592	(37,327)	-81.87%

II. 비유동자산	5,514,098	5,278,611	235,487	4.46%

기타금융자산	549,470	588,891	(39,421)	-6.69%

유형자산	4,729,068	4,601,333	127,735	2.78%

무형자산	143,787	88,387	55,400	62.68%

사용권자산	91,773	-	91,773	100.00%

자 산 총 계	15,745,442	10,620,981	5,124,461	48.25%

부 채

I. 유동부채	1,753,206	642,765	1,110,441	172.76%

매입채무및기타채무	326,402	609,574	(283,172)	-46.45%

단기차입금	1,295,000	-	1,295,000	100.00%

유동성리스부채	41,754	-	41,754	100.00%

기타유동부채	90,050	33,191	56,859	171.31%

II. 비유동부채	8,170,356	235,695	7,934,661	3,366.50%

매입채무및기타채무	474,565	235,695	238,870	101.35%

전환사채	4,594,530	-	4,594,530	100.00%

리스부채	52,493	-	52,493	100.00%

파생상품부채	3,048,768	-	3,048,768	100.00%

부 채 총 계	9,923,562	878,460	9,045,102	1,029.65%

자 본

자본금	4,764,249	4,470,582	293,667	6.57%

기타불입자본	24,410,056	20,653,008	3,757,048	18.19%

결손금	(23,352,425)	(15,381,069)	(7,971,356)	51.83%

자 본 총 계	5,821,880	9,742,521	(3,920,641)	-40.24%

부채및자본총계	15,745,442	10,620,981	5,124,461	48.25%

유동비율(유동자산÷유동부채)	583.6%	831.2%	-247.6%	-29.79%

부채비율(부채총계÷자본총계)	170.5%	9.0%	161.4%	1,790.40%

(1) 자산당사의 제12기 자산총액은 157억원으로 전기 대비 51억원(48%) 증가하였습니다. 주요 증가원인은 차입 및 유상증자로 인한 현금성및현금성자산이 전기 대비 48억원 증가하였으며, 유무형자산이 3억원 증가하였습니다. (2) 부채당사의 제12기의 부채총액은 99억원으로 전기 대비 90억원(1,030%) 증가하였습니다. 주요 증가원인은 단기차입금 및 전환사채의 발행입니다. 단기차입금 13억원, 전환사채 발행으로 인한 전환사채 장부금액 46억 및 파생상품부채 30억원이 전기대비 증가하여 부채비율은 170.5%로 전기 대비 크게 증가하였습니다.(3) 자본당사의 제12기 자본총액은 58억원으로 전기 대비 39억원(40%) 감소하였습니다. 당기에 80억원의 당기순손실이 발생하였으나, 유상증자 및 주식매수선택권 부여 및 행사로 41억원이 증가하여 자본총액은 58억원 감소하였습니다. 나. 영업실적

(단위 : 천원)

과 목	제 12 기	제 11 기	증감액	증감율

I. 매출액	35,811	128,541	(92,730)	-72.14%

II. 매출원가	24,691	84,321	(59,630)	-70.72%

III. 매출총이익	11,120	44,220	(33,100)	-74.85%

판매비와관리비	6,423,617	6,047,370	376,247	6.22%

IV. 영업이익(손실)	(6,412,497)	(6,003,150)	(409,347)	6.82%

금융수익	75,823	186,900	(111,077)	-59.43%

금융비용	1,684,233	-	1,684,233	100.00%

기타수익	82,098	45,474	36,624	80.54%

기타비용	27,042	460	26,582	5778.70%

V. 법인세차감전순이익(손실)	(7,965,851)	(5,771,237)	(2,194,614)	38.03%

VI. 법인세비용	-	-	-	-

VII. 당기순이익(손실)	(7,965,851)	(5,771,237)	(2,194,614)	38.03%

VIII. 기타포괄손익	-	-	-	-

IX. 총포괄손익	(7,965,851)	(5,771,237)	(2,194,614)	38.03%

총자산이익율(당기순이익÷총자산)	-50.59%	-54.34%	3.75%	-6.89%

자기자본이익율(당기순이익÷자기자본)	-136.83%	-59.24%	-77.59%	130.98%

당사의 제12기 영업손실은 전기 대비 4억원 증가하였으며, 설비투자, 연구개발비용, 전문인력 증가 등에 따른 것입니다. 당기 중 차입금 및 전환사채 발행으로 인한 금융비용이 전기대비 17억원 증가하여 당기순손실은 전기 대비 21억원(38%) 증가하였습니다. 4. 유동성 및 자금조달과 지출에 관한 사항 가. 유동성 자산 내역

(단위 : 천원)

과 목	제 12 기	제 11 기

I. 유동자산

현금및현금성자산	1,469,649	4,731,146

단기금융상품	2,000	2,000

당기손익인식금융자산	8,024,547	-

매출채권및기타채권	210,307	230,510

재고자산	60,730	12,197

유동성 자산 합계	9,767,233	4,975,853

- 당사는 영업활동으로 인한 현금흐름이 전년대비 약 51억원 감소하였습니다. 나. 차입금 내 역

(단위 : 천원)

구 분	당기말	전기말

유동	비유동	유동	비유동

단기차입금	1,295,000	-	-	-

전환사채	-	4,594,530	-	-

합 계	1,295,000	4,594,530	-	-

- 당기 중 연구개발 및 운영자금 목적으로 차입하였습니다. 5. 부외거래 당사는 동 사업보고서 제출일 현재 해당사항 없습니다. 6. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항 가. 중요한 회계정책 및 추정에 관한 사항당사의 중요한 회계정책 및 추정에 관한 사항은 Ⅲ. 재무에 관한 사항의 5. 재무제표 주석을 참조하시기 바랍니다. 나. 법규상의 규제에 관한 사항당사는 동 사업보고서 제출일 현재 해당사항이 없습니다. 다. 파생상품 및 위험관리정책에 관한 사항당사는 외화로 표시된 거래를 수행하고 있으므로 USD등의 환율변동위험에 노출되어있습니다. 외화에서 발생하는 위험은 당사의 현금흐름에 영향을 미치는 범위내에서 위험관리를 하고 있으며,파생상품을 활용한 환 헷지는 수행하지 아니하고 있습니다.