얼라인드 사업보고서 (2019.12)
II. 사업의 내용

1. 사업의 개요

가. 업계의 현황(1) 산업의 특성 등당사가 영위하고 있는 생명과학 연구 및 진단분야(Life Science Tools Diagnostics)의 첨단 제품은 바이오, 광학, 전기, 전자, 소프트웨어 등의 기술이 총망라된 융ㆍ복합기술을 기반으로 하고 있으며, 주요 제품은 크게 세 가지로 1) 자동 세포 카운팅 시스템, 2) 생체조직 투명화 및 이미징 시스템, 3) 디지털 세포 이미징 시스템입니다.(가) 자동 세포 카운팅 시스템전세계 세포카운팅 시장은 크게 장비와 소모품 및 액세서리로 구분되며, 당사가 목표로 한 시장은 혈액분석기, 유세포분석기, 자동세포카운터, 수동세포카운터 시장입니다. 당사는 현재 자동세포카운터 제품라인업을 보유하고 있으며, 점차 수동카운팅 시장을 대체할 것으로 예상하고 있습니다.(나) 생체조직 투명화 및 이미징 시스템생체조직 투명화 시스템은 당사가 세계최초로 상용화한 투명화 자동화 장비로서 뇌과학 연구분야, 생체조직 연구분야, 차세대 조직, 병리 진단 분야에서 새로운 연구를 가능하게 하는 획기적인 제품입니다. 이미 출시한 생체조직 투명화 장비뿐만 아니라 현재 연구를 진행 중인 투명화한 생체조직을 이미징하는 고속 3차원 대용량 이미징 시스템을 통해 당사는 이 분야의 선두 기업으로 인식되고 있으며 미래 성장 가능성이매우 큽니다.(다) 디지털 세포 이미징 시스템디지털 세포 이미징 시스템은 생명과학 연구분야에서 널리 사용되는 형광 현미경의 모든 부분을 디지털화한 혁신적인 세포 관찰, 분석 장비입니다. 기존의 아날로그 현미경의 복잡한 시스템 구성을 하나의 올-인-원 시스템으로 단순화하고, 다양한 분석소프트웨어를 기본 탑재하여 사용자의 편리성을 극대화한 제품으로서 장기적으로 아날로그 방식의 현미경 시장을 대부분 대체할 것으로 전망합니다.(2) 산업의 성장성생명과학장비(Life Science Tools) 산업은 전세계 산업계, 학계, 정부기관 등 약 30~40만개의 연구실이 고객입니다. 미국과 유럽은 수십 년 전부터 헬스케어 분야에 지속적인 투자를 해왔기 때문에 생명과학 장비 시장이 확립되어 있으며, 국내는 최근 15년 간 지속적인 생명과학 연구 및 바이오텍 분야에 대한 투자와 함께, 최근 헬스케어 산업에 대한 투자가 급속도로 늘고 있기 때문에 연구장비 시장의 전망이 밝습니다. 나. 회사의 현황(1) 영업개황 등

당사는 생명과학 연구 및 진단분야(Life Science Tools Diagnostics)의 첨단 장비와 시약을 개발, 생산하여 전 세계에 판매하는 기술벤처기업입니다. 당사의 제품은 바이오, 광학, 전기, 전자, 소프트웨어 등의 기술이 총망라된 융ㆍ복합기술을 기반으로 하고 있습니다.

(가) 자동 세포 카운팅 시스템

자동 세포 카운팅 시스템은 다양한 종류와 크기의 세포를 광학장치와 디지털카메라를 통해 이미지화 한 후 영상처리기술로서 세포의 농도, 개수, 크기, 생사여부 등을 분석해주는 장비입니다. 바이오 연구의 가장 기본적인 연구대상인 세포를 다루는 연구분야, 줄기세포치료와 같은 재생의학 분야, 와인, 맥주를 생산하는 산업분야, 각종 병원성/비병원성 박테리아 관련 연구/산업분야 등 다양한 고객을 타겟으로 하고 있습니다.현재 자동 세포 카운터 시장에서 당사와 경쟁하고 있는 회사는 Thermo Fisher Scientific(미국), Bio-Rad Laboratories(미국), Nexcelom Bioscience(미국), Chemometec(덴마크) 등이 있습니다. 이 중 가장 선두 업체인 Thermo Fisher Scientific은 생명과학 및 진단분야의 장비, 소모품, 서비스 등 매우 다양한 사업을 진행하고 있는 대기업입니다.(나) 생체조직 투명화 및 이미징 시스템로고스바이오시스템스가 세계 최초로 생체조직 투명화 시스템을 상업화하여 글로벌 리더로 출발하였습니다. 또한, 매우 초기 시장임에도 불구하고 출시 이후, X-CLARITY™ 제품은 40개가 넘는 전세계 유수의 정부관련, 학계, 산업계 연구소에서 제품을검증 후 구매를 하였습니다.

현재 동 제품의 유일한 경쟁사는 라이프캔버스(미국)라는 회사로 Smart-Clear2라는 제품으로 판매 중입니다. 제품의 주요 성능인 투명화 속도, 투명화 용량(채임버 크기), 고객 레퍼런스 등에서 당사가 경쟁 우위에 있습니다.

(다) 디지털 세포 이미징 시스템현대 생명과학 및 의과학 연구에서 세포 이미징을 위한 형광 현미경은 필수적인 장비이며, 일상적인 세포의 형태적 관찰 외에도 세포 계수, 생활도, 사멸, 트랜스펙션 효율, 세포주기, 밀집도 측정 등 광범위한 용도로 형광 현미경이 사용되고 있습니다.

최근 출시된 보급형 디지털 세포 이미징 현미경은 우수한 성능과 편리함을 바탕으로 기존 광학 현미경 시장을 빠르게 대체하고 있습니다. 이들 디지털 세포 이미징 현미경은 종래의 현미경에서 필수적으로 사용되는 접안렌즈와 관련 광학계를 과감하게 생략하고, 모든 영상을 CMOS 또는 CCD 카메라를 통해 획득하고, 컴퓨터 모니터에 영상을 출력하는 것을 기본적인 특징으로 합니다. 따라서 복잡한 광학계에서 비롯되는 사용상의 어려움이 손쉬운 컴퓨터 조작으로 대체되었으며, 영상 획득과 영상 분석이 하나의 시스템에서 가능할 수 있도록 편의성을 부여하고 있습니다. 현미경의 디지털화가 시장에서의 주요 트렌드로 나타나고 있으며, 이러한 디지털화된 통합 시스템을 가지는 디지털 이미징 시스템이 종래의 아날로그 현미경 시장을 빠르게 대체하고 있습니다. 하지만 아직 전체시장의 약 95%는 아날로그 현미경이 차지하고 있기 때문에, 디지털 이미징 시스템의 성장 가능성이 매우 클 것으로 예상합니다. 당사의 CELENA?S 디지털 세포 이미징 시스템이 기존 아날로그 현미경 시장의주요 업체인 Olympus, Nikon, Leica, Carl Zeiss을 비롯해 유사한 디지털 시스템인 Thermo Fisher Scientific의 EVOS FL, Bio-Rad Laboratories의 ZOE와 경쟁하고 있습니다.

(2) 신규사업 등의 내용 및 전망

당사는 상기 기술한 세 분야의 제품군 외 신규사업으로, 생체시료로부터 핵산의 추출, 유전자 증폭 및 유전자 검출에 이르는 일련의 과정을 빠른 시간 내에 단일 카트리지와 단일 검사장치에서 수행하는 ‘Sample-to-Answer’ 방식의 ‘현장진단형 분자진단’ 제품을 개발하고 있습니다.

(가) 산업의 특성 및 업계의 현황

1) 체외진단 (IVD; In Vitro Diagnostics) 산업

현대사회에는 신종질병의 출현이나 감염병 발생 빈도가 가파르게 증가하여 질병에 대한 신속한 예방과 진단의 필요성과 함께, 또한 노령화에 따른 의료비 예산과 지출의 증가에 대한 비용절감 대책의 중요성도 대두되었습니다.

개인 수명의 연장 및 삶의 질의 향상과 더불어 헬스케어의 패러다임도 선진국을 중심으로 ‘발병후치료’로부터 ‘발병전진단’ 또는 질병의 예방 및 조기발견을 위한 모니터링으로 옮겨감에 따라, 현장진단이나 최소침습성/비침습성 진단방법에 대한 수요도 절대적으로 증가하게 되었습니다. 체외진단 검사는 이러한 시대적 요구를 충족하며 해마다 큰 폭으로 성장하고 있는데, MarketandMarkets 보고서 (2018)에 의하면 체외진단 검사의 시장규모는 2018년 681억 달러로부터 매년 5.2%씩 성장하며 2023년에는 879억 달러에 이를 것으로 전망하고 있습니다.

2) 분자진단 (Molecular Diagnostics) 산업

변화된 의료패러다임의 중심에서 분자진단은, 다양한 병원균, 유전병, 약물감수성, 암 등의 진단이나 치료효과의 판단 및 추적을 포함하는 ‘예방의학’의 영역과 함께, 개개인의 유전학적 특성에 기반한 치료로 대변되는 개인맞춤형 ‘정밀의료’ 분야에 필수적인 기술요소로 자리매김하고 있습니다.

사회적 효용성 측면에서 분자진단의 가치는 암과 같이 발병 전에 진단하여 조기에 질병을 예방하는 ‘조기진단’, 병증의 원인이 될 수 있는 다양한 원인병원체를 한 번의 검사로 확인하는 ‘포괄진단’, 확진결과를 빠른 시간 내에 얻어 위급한 환자를 적시에 치료할 수 있게 하는 ‘신속진단’으로 요약될 수 있습니다.

현대진단의학에서 가장 진화된 형태인 분자진단은 매년 큰 폭으로 성장하고 있는 체외진단 시장 중에도 가장 빠르게 성장하고 있는 검사분야입니다. MarketandMarkets 체외진단시장 보고서 (2017, 2018)에 따르면, 2018년 기준 세계 체외진단 시장의 11%를 차지하는 분자진단 시장은 2018년 기준 74억 달러, 2023년 112억 달러 규모로 평균연성장률 8.7%가 예상됩니다. 또한, 세계 분자진단 시장에서, 제품 분류상 시약 및 키트가 62%, 대상증 분류상 전염병 분야는43%, 기술 분류상 중합효소연쇄반응 (PCR) 분야는 40%로 각 분류에서 가장 큰 비중을 차지하고 있습니다 (2016). 또한, Frost Sullivan 지역별 분자진단시장 보고서 (2007)에 의하면, 지역별로는 매년 아시아태평양에서 11%, 그리고 서유럽에서 12%의 성장이 예상됩니다 (2013~2020).

기존 분자진단 업체들은 사업을 지속적으로 확장하고 있고, 다국적 제약사는 분자진단사업부 신설, 분자진단 업체와의 파트너링 및 인수합병을 통해 분자진단 시장에 진출해 왔습니다. 결과적으로, 현재 핵심 원천기술을 가진 소수의 글로벌 기업이 전체시장의 70~80%를 차지하고 있는 과점 시장이 형성되어 있습니다.

3) 실시간중합효소연쇄반응 (Real-Time qPCR) 기반의 분자진단 검사

PCR 기반의 분자진단은 세포 내에서 발생하는 다양한 생리적 현상을 유전물질인 핵산의 염기서열 수준에서 수치나 신호 또는 영상으로 진단하는 기술분야로, 일반적으로 검체채취, 유전자추출, 유전자증폭, 분석의 순서로 진행됩니다. 기존 배양검사에 비해 검사결과를 매우 빠르게 얻을 수 있으며 면역학적 방법보다 진단결과의 정확도와 민감도가 탁월하여, 이미 다양한 진단분야에 널리 활용되고 있고 그 비중도 지속적으로 높아지고 있습니다. Roche, Siemens, Becton Dickinson, Hologic, Qiagen, Luminex 등의 제조사는 각각 독자적인 PCR 반응환경과 장치개발을 통한 시장경쟁력 확보로 이 분야에서 전세계 시장의 50% 이상을 점유하고 있습니다.

현재 가장 앞선 PCR 기술인 실시간중합효소연쇄반응 (Real-Time qPCR)은 핵산의 증폭과 증폭산물의 검출 단계를 결합하고 증폭산물의 증가를 실시간으로 모니터링할 수 있게 하였습니다. 따라서, 검체 내 유전물질의 정밀한 정량분석이 용이하고, 형광신호 검출을 통해 짧은 시간 내에 민감도와 특이도가 높은 진단결과를 얻을 수 있는 강점이 있습니다. 국내기업인 씨젠은 다수의 대상유전자를 한 번에 검사할 수 있는 독자기술에 기반한 Real-Time qPCR 시약키트를 개발하고 2009년부터 세계시장에 판매하고 있는데, 2019년 총매출액이 1,000억원을 상회하였습니다.

4) 현장진단형 (Point-of-Care Testing) 분자진단 플랫폼

신종 바이러스 출현 등과 같은 보다 신속한 진단이 요구되는 경우가 빈번해지고 있으며, 응급현장이나 중소형병원 수준에서의 확진이 가능한 분자진단 시스템에 대한 요구가 커지고 있습니다. 이를 위한 분자진단 기술은 확진용으로 충분한 수준의 신뢰도, 즉 매우 높은 정확도와 특이도를 달성하여야 하며, 대상병원균의 핵산을 검체로부터 추출하고 증폭 후 검출하는 단계까지 모든 과정이 자동화를 이루어 안정적으로 신속히 수행되어야 합니다.

PCR 기반의 Sample-to-Answer 방식의 분자진단 검사는 빠른 확진이 필요한 현장진단에 가장 적합하여, 이를 구현한 상용제품들이 PCR 기술을 공통플랫폼으로 채택하여 왔습니다. 산업적으로는 각자의 플랫폼을 확보한 진단기업들이 시장을 주도하고 있으며, 글로벌 기업들이 이들의 인수합병을 통해 이 분야에 진출한 특성이 있습니다. 이는 Cepheid (Danaher, 2006), BioFire Dx (Biomerieux, 2013), Alere (Abbot, 2016), Stat Dx (Qiagen, 2018)의 사례로 대표되며, 최근 Meridian도 GenePOC의 인수를 통해 시장에 진입하였습니다 (2019). 그 외 경쟁사로 Nanosphere를 인수한 Luminex (2016)와 GenMark Dx가 있습니다. 현장진단형 분자진단 시장을 주도하는 강자들은 매년 약 20% 수준의 가파른 성장을 이루고 있으며, 선진국을 넘어 개발도상국으로도 빠르게 시장을 확대하고 있습니다.

본 진단방식은 특히 신속한 검체진단과 즉각적인 치료가 중요한 대상증의 원인병원체 검출에 효과적으로 대응할 수 있는데 그 효용성이 높아, 현재 상용화된 진단패널들은 주로 호흡기감염병, 폐질환, 결핵, 성병, 장내감염, 뇌수막염, 약제내성 등을 대상으로 하고 있습니다. 하나의 진단카트리지에서 검출가능한 대상유전자의 수에 따라 단회검사로 확진가능한 대상증의 범위가 정해지는데, 시장주도제품을 기준으로 Cepheid로 대표되는 ‘Targeted Testing’ 방식과 BioFire Dx와 Luminex로 대표되는 ‘Syndromic Testing’ 방식으로 구분될 수 있습니다. Syndromic Testing은 한 번의 검사로 20종 이상의 대상유전자를 검출할 수 있어, 대상증의 종류에 제한없이 단회검사로 원인병원체를 확인할 수 있는 강점이 있습니다.

(나) 회사의 현황1) 제품의 개요

당사가 개발 중인 genescale™은 현장진단용 분자진단 검사에 최적화된 Syndromic Testing 시스템이며, 병원성 감염질환을 비롯한 다양한 대상증의 확진에 폭넓게 적용할 수 있도록 한 번의 테스트에서 20개 이상의 대상유전자를 동시에 검출할 수 있게 한 다중그룹 (Multiplex) 분자진단 플랫폼입니다.

객담, 혈액, 소변과 같은 다양한 체액검체로부터 핵산추출, 핵산증폭 및 증폭산물의 검출에 이르는 일련의 과정들을 효율적으로 수행할 수 있는 일회용 카트리지는 Syndromic Testing 대응이 가능한 수준의 성능과 가격경쟁력을 확보하고, 핵산의 증폭과 검출은 분자진단 분야에서 현재까지 가장 높은 신뢰성을 인정받은 Real-Time qPCR 방식으로, 그리고 이상의 모든 과정들을 안정적으로 구동하고 진단결과를 제시하는 역할은 자동화장치에서 구현할 예정입니다. genescale™은 이 모든 과정이 단일플랫폼에서 이루어지는 독자적인 분자진단 제품입니다.

2) 회사의 경쟁력

분자진단 플랫폼의 구현에 있어 핵심은 바이오, 의학, 광학, 전기전자, 기계공학, 화학, 나노, 미세유체 등의 요소기술들이 어우러진 융복합기술입니다. 즉, 분자생물학과 의학의 이해기반에서 물리학적 상호작용을 검출하거나 정량화하기 위한 바이오마커의 표지 및 검출을 위하여 화학 소재 및 광기술, 전기전자 기술의 적용이 필요합니다.

당사는 현재까지 연구장비 분야에서 10년 이상의 제품개발 및 상용화 과정을 성공적으로 수행하였고, 그 근간이 되는 다학제간 연구개발 역량 (바이오, 광학, 기계설계, 전기전자, 소프트웨어, 디자인)은 현재의 핵심기술들과 상용제품들을 탄생시킨 원동력입니다. 또한, 제품의 기획부터 개발, 생산, 마케팅에 이르는 제품화 프로세스의 모든 과정을 사내에서 직접 수행할 수 있는 인프라와 역량도 효율적인 신제품개발을 가능하게 하는 당사의 경쟁력입니다.

본 신규사업의 핵심기술 중 하나인 genescale™ 진단카트리지는 단일 카트리지 내에서 핵산의 추출에서부터 증폭과 검출까지 일괄적으로 수행할 수 있는 미세구조를 실현하였고, 20개 이상의 대상유전자들을 동시에 검출할 수 있어 대상증의 원인병원체를 단회의 검사로 검출할 수 있는 Syndromic Testing에 최적화되어 있으며, 카트리지 내 시약의 변경 만으로 다양한 대상질병의 원인병원체의 종류에 제한없이 대응할 수 있어 범용성이 매우 뛰어납니다.

3) 회사의 계획

앞서 기술한 분자진단 시장에 대한 통계수치에서 볼 수 있듯이, 당사가 향후 genescale™의 사업화에 성공할 경우 일회용 카트리지의 매출기여도가 절대적일 것으로 예상되며, 본 신규사업은 진입장벽으로서의 지적재산권 확보가 필수적인 사업분야인 만큼 개발의 핵심이 되는 원천기술들은 조기에 특허를 출원하여 시장에서 권리를 보호받고 있습니다.

또한, 제품개발과 함께 진단시장 판매를 위한 각 대상국의 의료기기인증을 준비하되, 우리나라 식약처, 유럽 CE-IVD, 미국 FDA 510(k)에서의 인증을 우선적으로 취득할 계획입니다.

genescale™의 성공적인 사업화를 통해 부가가치와 성장성이 높은 진단시장에서 당사의 기업가치를 높이고 당사의 차세대 성장동력으로 삼으려 합니다.

(3) 조직도

다. 사업부문별 요약 재무현황(1) 공통 판관비와 관리비 및 자산/부채의 합리적 배부기준 적용- 공통 판관비와 관리비의 경우 각 사업부문별 귀속이 확실한 직접비용은 각 사업부문에 직접 귀속시키고 귀속여부가 불분명한 공통경비는 매출액, 인원수 등의 의거 적절히 배부하고 있습니다.- 공통자산 및 부채의 경우 직접귀속이 가능한 자산(재고,고정,투자자산등) 및 부채는 해당 사업부에 직접 귀속되나, 전사 공통관리가 필요한 자산 및 부채는 매출액, 인원수 등에 의거 적절히 배부하고 있습니다. 라. 자회사의 사업현황해당사항 없음 2. 주요 제품 및 원재료 등 가. 주요 제품 등의 현황

(단위: 천원, %)

품 목	제 12 기
매출액(비율)	제 11 기
매출액(비율)	제 10 기
매출액(비율)	제품설명

자동 세포 카운팅 시스템	6,414,420(82.30%)	4,537,386(79.95%)	4,092,854(72.62%)	LUNA™ 외 장비 및 소모품, 서비스

생체조직 투명화 시스템	1,723,655(22.12%)	1,678,697(29.58%)	2,327,373(41.29%)	X-CLARITY™ 외 장비 및 소모품

디지털 세포 이미징 시스템	1,496,046(19.20%)	883,129(15.56%)	942,667(16.73%)	CELENA?S 외 장비 및 소모품

연결조정	(1,840,438)(-23.61%)	(1,424,095)(-25.09%)	(1,726,786)(-30.64%)	내부거래 제거

합 계	7,793,683(100.00%)	5,675,117(100.00%)	5,636,108(100.00%)	-

주1) K-IFRS 연결재무제표 기준입니다.주2) 제10기(전전기)는 종전 기준서인 K-IFRS 1018호 '수익'에 따라 작성되었습니다. 나. 주요 제품 등의 가격변동추이(1) 가격산출기준생체조직 투명화 시스템의 제품가격은 당사가 세계 최초로 출시한 제품으로 비교가격을 산정할 수 없어 원재료비+예상제조경비+워런티비용+적정마진율을 산출하여 산정되었습니다. 그 외의 제품들은 다수의 제품이 시장에서 경쟁하고 있기 때문에 타사제품 가격을 고려하여 최종소비자가격을 산정하였습니다. (2) 가격변동원인당사의 제품은 전세계로 판매되기 때문에 지역별, 국가별 경제 및 시장상황을 고려하여 가격을 세분화 하고 있으며, 당사는 일부 최종소비자와 직거래를 하지만, 주로 유통사와 거래를 하기 때문에 제품에 따라 유통사 마진을 책정하기 때문에 가격변동이 발생합니다. 또한, 제품이 처음 출시되거나 신규 유통사와 거래를 하게 되면, 유통사별로 고객에게 데모(시연)를 하는 장비가 필요하므로 데모가격을 별도로 산정하며 가격변동이 발생합니다. 다. 주요 원재료(1) 주요 원재료 등에 관한 사항

(단위: 천원)

구분	2019년(제12기)	2018년(제11기)	2017년(제10기)

자동 세포카운팅 시스템	682,685	871,386	677,156

생체조직 투명화 시스템	205,762	356,321	100,321

디지털 세포 이미징시스템	1,336,506	903,810	231,631

주1) K-IFRS 연결재무제표 기준입니다.주2) 원재료만 반영하였으며, 상품 및 외주가공비는 제외하였습니다.(2) 주요 원재료 가격변동 추이당사의 원재료 구매 정책은 예상 생산량에 따른 소요 수량을 파악하여 구매 계약에 따라 공급 받음으로서 원재료 구매단가를 절감하는 요인이 있으며 큰 가격 변동 없이유사한 구매가격을 유지함.

3. 생산 및 설비에 관한 사항 가. 생산능력 및 생산실적당사는 광학, 전자, 기계, 외장부 별로 가공품을 매입하여 본사 생산팀에서 조립하는 공정으로 생산이 이루어지며, 자동 세포 카운팅 시스템, 생체조직 투명화 시스템, 디지털 세포 이미징 시스템이 제품별 생산공수는 상이하지만 동일한 생산 공정을 거칩니다. 생산량 산출에 있어 설비에 의존하기 보다는 조립에 따른 인력에 좌우되기 때문에 유연한 생산인력 운용으로 쉽게 생산 능력의 확대 또는 축소가 가능합니다.

(단위 : 개, 백만원)

제품군	주요
제품명	구 분	2019년	2018년	2017년

수량	금액	수량	금액	수량	금액

자동 세포 카운팅 시스템, 생체조직 투명화 시스템, 디지털 세포 이미징 시스템	LUNA™시리즈,X-CLARITY™, CELENA?S 외	생산능력	1,540	2,914	1,188	2,408	1,316	2,190

생산실적	1,204	2,278	1,058	2,145	889	1,479

가동율	78%	89%	68%

기말재고	353	865	294	801	236	401

기타	기타 부속품
(검수작업)	생산능력	-	-	-	-	-	-

생산실적	45,925	2,358	36,992	2,222	35,020	1,148

가동율	-	-	-

기말재고	6,289	531	6,345	718	4,764	397

※ 생산가용 공수 현황

분 류	2019년	2018년	2017년

인 원(명)	8	7	8

생산가용공수(시간)	15,808	13,720	15,744

※ 제품군별 생산공수 현황(단위 : 시간)

분 류	자동 세포 카운팅 시스템	생체조직 투명화 시스템	디지털 세포 이미징시스템	기타

1대당 생산공수	9	14	41	-

주1) 생산능력의 경우 연도별 생산 인력수 기준으로 최대 투입가능공수(법정 근로시간)를 산출하였으며, 주요 제품별의 조립공정 난이도에 따라 투입공수를 배분하였으며, 나머지 공수는 기타 제품군(부속품 및 조립제품 검수) 작업에 배분한 경우로 가정하여 산출하였습니다.

주2) 생산가용 공수현황은 해당기간내 인력수에 실제 작업투입된 시간을 곱하여 산출하였습니다.

주3) 제품군별 생산공수 현황은 해당 제품의 생산직 인원 작업투입시 1대당 생산공수(시간)입니다. 나. 생산설비에 관한 사항(1) 현황

(단위 : 천원)

자산별	소재지	기초장부가 액	당기증감	당 기상 각	당 기 말장부가액	비고

증가	감소

공구와기구	본점	96,009	-	-	26,378	69,631

비품	본점	6,689	-	-	2,676	4,013

금형	본점	68,304	116,850	-	49,789	135,366

주) K-IFRS 연결재무제표 기준입니다.(2) 최근 3년간 변동사항(가) 처분해당사항 없음.(나) 신규취득

(단위 : 천원)

설비자산명	취득(처분)가액	취득(처분)일	취득(처분)사유	용 도

생산용 전동 드라이버	3,376	2015-04-29	작업능률 증대	조립

카운팅 슬라이드 금형	12,000	2015-08-28	플라스틱 사출 제작용	금형

자동세포카운터 금형	55,000	2016-09-23	플라스틱 사출 제작용	금형

카운팅 슬라이드 금형	24,100	2017-01-09	플라스틱 사출 제작용	금형

생산 작업대 구매	7,080	2017-11-30	작업능률 증대	조립

슬라이드 검수기	62,500	2017-12-28	카운팅 슬라이드 자동검수기	QC

대기압 플라즈마 시스템	45,000	2018-09-14	슬라이드 생산	제조

LUNA SLIDE 금형(1채널 증작 금형)	12,000	2019-06-27	플라스틱 사출 제작용	금형

LUNA FL-ll SLIDE 금형(8채널 금형)	21,750	2019-06-27	플라스틱 사출 제작용	금형

사출 금형	65,000	2019-07-01	플라스틱 사출 제작용	금형

Slide 금형	7,450	2019-11-12	플라스틱 사출 제작용	금형

Slide 금형	10,650	2019-12-16	플라스틱 사출 제작용	금형

(3) 설비의 신설ㆍ매입계획 당사는 현재 이사회결의 등에 의하여 향후 1년 이내에 투자를 개시하기로 결정된 설비의 신설 및 매입 계획은 없으나, 미래의 경기변동이나 경기 여건의 변화에 따라 변동이 있을 수 있습니다.

4. 매출에 관한 사항 가. 매출실적(단위 : 천원)

품목	제 12 기	제 11 기	제 10 기	제품설명

자동 세포 카운팅시스템	수출	5,583,612	4,047,773	3,750,814	LUNA™ 외 장비 및소모품, 서비스

내수	830,808	489,613	342,041

합계	6,414,420	4,537,386	4,092,855

생체조직 투명화 시스템	수출	1,675,661	1,586,873	2,132,542	X-CLARITY™ 외 장비 및 소모품

내수	47,994	91,824	194,831

합계	1,723,655	1,678,697	2,327,373

디지털 세포 이미징 시스템	수출	1,211,703	608,962	722,705	CELENA?S 외 장비 및 소모품

내수	284,343	274,167	219,962

합계	1,496,046	883,129	942,667

연결조정	수출	(1,840,438)	(1,424,095)	(1,726,786)	내부거래 제거

내수	-	-	-

계	(1,840,438)	(1,424,095)	(1,726,786)

합계	수출	6,630,538	4,819,513	4,879,274	-

내수	1,163,145	855,604	756,834

합계	7,793,683	5,675,117	5,636,108

주1) K-IFRS 연결재무제표 기준입니다.주2) 제10기(전전기)는 종전 기준서인 K-IFRS 1018호 '수익'에 따라 작성되었습니다. 나. 판매조직(1) 본사 영업 및 마케팅 조직

당사의 영업본부는 전세계에 당사 제품의 판매 업무를 담당하고 있습니다. 영업팀은 전세계 판매망을 관리하여 국내시장 및 제품의 해외 판매를 담당하고 있습니다. 또한전세계 주요 고객들을 상대로 직접 영업활동을 펼치고 있으며, 수출입 업무 및 영업 관리 업무를 담당하고 있습니다. 판매 조직 현황은 다음과 같습니다.

(2) 미국 및 프랑스 자회사(판매법인)당사는 제품판매, 고객지원 및 마케팅을 위하여 2012년 미국법인 설립 및 2016년 프랑스법인을 설립하여, 북미 및 유럽지역 유통망 관리 및 마케팅 거점으로 활용하고 있습니다.

다. 판매경로당사는 미국 및 프랑스에 자회사를 운영하고 있으며, 전세계 40여 개 국, 50여 개 유통망을 보유하고 있습니다. 해외 자회사 및 각국의 판매망은 해당지역에서 제품별 독점적 판권을 가지고 있어 현지에서의 마케팅, 판매 및 고객지원을 모두 담당합니다. 판매경로는 수출의 경우 자회사를 통한 판매, 현지 유통사를 통한 판매가 있으며, 국내매출의 경우 유통사를 통한 판매와 본사 직접 판매가 있습니다. ODM제품에 대해서는 Olympus의 자회사인 Nagano Olympus를 통해 전세계로 판매됩니다. 라. 판매전략미국과 유럽이 생명과학 장비시장의 약 70%를 차지하는 매우 중요한 시장이며, 그 후로는 일본, 남미, 중국, 한국 등이 있습니다. 당사는 제품의 판매에 있어 현지화 전략과 해외 현지 유통사와의 파트너쉽 전략을 진행하고 있습니다. 미국 및 프랑스에는현지법인을 설립하여 미국 및 유럽의 유망한 유통사를 발굴 및 관리하고 있습니다. 그 밖의 국가에서는 적정한 판매망을 발굴하고 해당 지역의 독점판매권을 부여함으로써 현지 판매 및 서비스를 제공하고 있습니다. 독자 브랜드 제품 판매 이외로 ODM사업을 진행하고 있습니다.

(1) 본사 및 해외 자회사 운영을 통한 시장 점유율 확대

본사에서는 적극적인 시장 개척을 위하여 전세계 주요 해외전시회 참가, 고객사 방문및 제품 시현 등의 오프라인 활동과 생명과학장비 주요포털, 주요과학저널 배너광고,SNS 마케팅, 고객DB관리 및 DM발송 등 온라인 활동을 진행하고 있습니다. 이를 통해 고객사와의 사전 유대감 형성, 시장정보 수집, 고객 불만사항 해결 등의 성과를 이끌어내고 있습니다.

당사의 현지법인은 본사의 판촉 및 홍보 전략에 맞추어 현지대응을 담당하고 있으며 현지에 특화된 영업활동은 현지법인이 독자적으로 수행하고 있습니다. 이러한 전방위적인 판촉활동을 통해 당사의 시장점유율 확대를 모색해 나가고 있습니다.(2) 해외 판매망(유통사)해외의 판매망(유통사)들은 해당 지역에서 독자적으로 당사제품에 대한 홍보와 판촉활동을 전개하거나 국제적인 큰 행사에 대하여는 본사에서 직접 지원을 하는 경우도 있습니다. 또한 당사의 현지법인 및 전세계 거점역할을 하는 주요 유통채널을 통해 고객의 니즈, 경쟁사 및 경쟁제품의 현황, 당사 제품에 대한 평가 등을 수집하고 있습니다. 판매망의 역량에 따라 해당 지역에서의 매출성과가 현저하게 달라지기 때문에 본사에서는 판매망에 대한 평가를 엄중히 진행하며 파트너쉽을 강화하기 위해 노력하고 있습니다.

(3) 해외 대기업 ODM 사업당사는 생명과학 장비 시장에서 미국, 유럽 등 동 분야 대기업들과 경쟁을 하고 있으며, 그러한 기업들은 전세계 유통망을 잘 갖추고 있습니다. 당사는 독자적인 제품 브랜드와 유통 채널을 구축 및 확대하고 있지만, 아직은 해외 대기업과 경쟁하기에는 상대적으로 열세인 상황입니다. 이러한 상황에서 매출 및 수익을 극대화하기 위해서 자동세포카운팅 분야에서는 일본 Olympus사와 ODM사업을 진행중이며, 앞으로도 해외 대기업과 지속적으로 ODM사업을 추진할 계획입니다. 5. 수주상황당사의 업종 특성상 고객의 수요에 따라 발주가 이루어지기 때문에, 장기적인 수주계약을 통해 매출이 발생하지 않습니다. 일반적으로 발주 후 약 1개월 이내에 납품이 이루어지고, 원자재의 매입과 생산 리드타임이 1개월을 넘어가는 제품의 경우는 시장예측에 의해 생산하여 안전재고를 확보하고 있습니다. 6. 시장위험과 위험관리

연결실체는 금융상품과 관련하여 신용위험, 유동성위험 및 시장위험에 노출되어 있습니다. 본 주석은 연결실체가 노출되어 있는 위의 위험에 대한 정보와 연결실체의 목표, 정책, 위험 평가 및 관리 절차 그리고 자본관리에 대해 공시하고 있습니다. 추가적인 계량적 정보에 대해서는 본 연결재무제표 전반에 걸쳐서 공시되어 있습니다.(1) 신용위험신용위험이란 고객이나 거래상대방이 금융상품에 대한 계약상의 의무를 이행하지 않아 연결실체가 재무손실을 입을 위험을 의미합니다. 주로 거래처에 대한 매출채권과 투자자산에서 발생합니다. ① 신용위험에 대한 노출금융자산의 장부금액은 신용위험에 대한 최대 노출정도를 나타냅니다. 당기말과 전기말 현재 연결실체의 신용위험에 대한 최대 노출정도는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당기말	전기말

현금성자산	4,897,966	2,866,120

매출채권및기타채권	1,145,742	1,207,176

기타금융자산	9,604,745	4,666,161

합 계	15,648,453	8,739,457

② 손상차손(가) 매출채권연결실체는 매출채권에 대해 발생할 것으로 기대되는 손실에 대해 충당금을 설정하고 있습니다. 이 충당금은 개별적으로 유의적인 항목에 대한 구체적인 손상차손과 유사한특성을 가진 금융자산 집합에서 발생할 것으로 기대되는 손상차손으로 구성됩니다. 금융자산 집합의 충당금은 유사한 금융자산의 회수에 대한 과거 자료에 근거하여결정됩니다.

(나) 채무증권신용위험은 연결실체가 보유하고 있는 채무증권에서도 발생할 수 있습니다.연결실체가 보유하는 대부분의 채무증권은 채무불이행 발생 위험이 낮고, 단기적으로 차입자가 계약상 현금흐름 지급의무를 이행할 수 있는 강한 능력을 갖고 있기 때문에 신용위험이 낮은 것으로 보고 있습니다. 따라서 손실충당금은 12개월 기대신용손실로 인식하였습니다.(다) 금융자산의 손상매출채권및기타채권에서 인식된 손상의 변동은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당 기	전 기

기초	9,220	139,144

환입	(7,864)	(129,924)

기말	1,356	9,220

(라) 손실충당금당기말과 전기말 현재 매출채권및기타채권의 손실충당금은 다음과 같습니다.ㄱ) 당기말

(단위: 천원)

구 분	기대손실율	총장부금액	손실충당금	순장부금액

만기 미도래	0.10%	1,085,502	1,114	1,084,388

3개월 이하	0.39%	61,596	242	61,354

합 계	1,147,098	1,356	1,145,742

ㄴ) 전기말

(단위: 천원)

구 분	기대손실율	총장부금액	손실충당금	순장부금액

만기 미도래	0.39%	933,914	3,635	930,279

3개월 이하	1.98%	282,482	5,585	276,897

합 계	1,216,396	9,220	1,207,176

연결실체는 매출채권및기타채권에 대한 기대신용손실을 측정하여 손실충당금을 설정하고 있습니다. 연결실체는 매출채권이 연체되어 제각이 되기까지의 가능성을 기초로 한 Roll-rate 방법을 이용하여 기대신용손실을 측정합니다.

(2) 유동성위험유동성위험이란 연결실체가 현금 또는 기타 금융자산의 인도로 결제되는 금융부채와관련된 의무를 충족하는데 어려움을 겪게 될 위험을 의미합니다. 연결실체의 유동성 관리방법은 재무적으로 어려운 상황에서도 비정상적으로 과도한 손실을 발생시키거나, 연결실체의 평판에 손상을 입힐 위험 없이 만기일에 부채를 상환할 수 있는 충분한 유동성을 유지하도록 하는 것입니다.① 당기말 현재 연결실체가 보유한 금융부채의 계약상 만기는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	장부금액	계약상현금흐름	3개월 이내	3개월 ~ 1년	1년 초과

매입채무및기타채무(*)	730,093	730,093	420,705	-	309,388

리스부채	1,280,458	1,513,816	76,373	306,176	1,131,267

(*) 금융부채에 포함되지 않는 미지급급여는 제외되어 있습니다.② 전기말 현재 연결실체가 보유한 금융부채의 계약상 만기는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	장부금액	계약상현금흐름	3개월 이내	3개월 ~ 1년	1년 초과

매입채무및기타채무(*)	670,743	670,743	434,890	-	235,853

(*) 금융부채에 포함되지 않는 미지급급여는 제외되어 있습니다.

(3) 시장위험시장위험이란 환율, 이자율 등 시장가격의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험을 의미합니다. 시장가격 관리의 목적은 수익은 최적화하는 반면 수용 가능한 한계 이내로 시장위험 노출을 관리 및 통제하는 것입니다.① 환위험

연결실체는 기능통화인 원화 외의 통화로 표시되는 판매, 구매 등에 대해 환위험에 노출되어 있습니다. 이러한 거래들이 표시되는 주된 통화는 USD, EUR 등입니다.

가) 환위험에 대한 노출당기말과 전기말 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산 및 부채의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당기말	전기말

USD	EUR	JPY	USD	EUR	JPY

외화자산:

현금및현금성자산	2,580,145	833,122	429,472	1,203,369	662,354	83,649

매출채권및기타채권	1,065,630	633,754	13,867	903,231	312,932	45,593

소 계	3,645,775	1,466,876	443,339	2,106,600	975,286	129,242

외화부채:

매입채무및기타채무	10,378	-	-	37,405	-	-

외화순자산	3,635,397	1,466,876	443,339	2,069,195	975,286	129,242

외화로 표시된 화폐성자산 및 부채의 환산에 적용된 환율은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당기말	전기말

USD	1,157.80	1,118.10

EUR	1,297.43	1,279.16

JPY	10.63	10.13

나) 민감도분석당기말과 전기말 현재 연결실체의 금융자산과 부채를 구성하는 주요 외화 통화에 대한 원화의 환율이 상승하였더라면, 연결실체의 자본과 손익은 증가 또는 감소하였을 것입니다. 이와 같은 분석은 연결실체가 기말에 합리적으로 가능하다고 판단하는 정도의 변동을 가정한 것입니다. 또한, 민감도분석시에는 이자율 등 다른 변수는 변동하지 않는다고 가정하였습니다. 당기말과 전기말 현재 외화에 대한 원화 환율변동이 손익(법인세 반영 전)에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당기말	전기말

5% 상승시	5% 하락시	5% 상승시	5% 하락시

USD	181,770	(181,770)	103,460	(103,460)

EUR	73,344	(73,344)	48,764	(48,764)

JPY	22,167	(22,167)	6,462	(6,462)

② 이자율위험이자율위험은 미래의 시장 이자율 변동에 따라 예금 또는 차입금 등에서 발생하는 이자수익 및 이자비용이 변동될 위험을 뜻하며, 이는 주로 변동금리부 조건의 예금에서발생하고 있습니다. 연결실체의 이자율 위험관리의 목표는 이자율 변동으로 인한 불확실성과 순이자비용의 최소화를 추구함으로써 기업의 가치를 극대화하는데 있습니다.당기말과 전기말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 이자율의 100베이시스포인트 변동시 연결실체의 손익(법인세 반영 전)에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당 기	전 기

100bp 상승시	100bp 하락시	100bp 상승시	100bp 하락시

이자율	3,955	(3,955)	7,253	(7,253)

(4) 자본관리

연결실체의 자본관리는 계속기업으로서의 존속능력을 유지하는 한편, 자본조달비용을 최소화하여 주주이익을 극대화하며 적정한 자본구조를 유지하는 것을 목표로 하고 있습니다. 연결실체는 부채비율을 기초로 자본을 관리하고 있으며, 부채비율은 연결재무상태표상 총부채를 자본으로 나누어 산출됩니다. 당기말과 전기말 현재 연결실체의 부채비율은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당기말	전기말

부채총계	3,652,665	2,112,790

자본총계	20,966,505	20,888,077

부채비율	17.42%	10.11%

7. 파생상품 등에 관한 사항해당사항 없음 8. 경영상의 주요계약 등

구분	계약자	계약일	목적 및 내용

ODM 및 기술료	일본 Olympus	2014.12.19.	R1 자동세포카운터 디자인 개발 계약

일본 Olympus	2015.01.16.	R1 자동세포카운터 개발 계약

일본 Olympus	2015.03.30.	R1 자동세포카운터 사업/거래관계 계약

일본 Nagano Olympus	2015.04.01.	R1 자동세포카운터 납품 계약

기술도입	조선대학교	2013.05.07.	'세포표면 미세구조분석을 이용한 암세포 분석 장치' 기술이전 계약

미국 Stanford 대학교	2014.07.31.	'CLARITY Transparent Tissue for 3D Imaging of Neuronal Networks and Subcellular Structures' 특허 라이센싱 계약

고려대학교	2015.07.15.	'압력을 활용한 항체 조직 침투 가속기술' 기술이전 계약

미국 Caltech 대학교	2015.12.31.	'Methods for phenotyping of intact whole tissues' 특허 라이센싱 계약

Life Technologies Corporation	2017.05.08	'Filter cube' 특허 라이센싱 계약

대구경북과학기술원부설한국뇌연구원	2018.06.12	'생체조직 내 항체침투 기술과 관련된 정보 일체' 기술이전 계약

정부과제	한국산업기술평가관리원	2014.11.01.	무인자동화 세포치료제 생산시스템 개발

한국연구재단	2015.04.24.	고속 뇌조직 처치 및 3차원 이미징 장비 개발

한국산업기술평가관리원	2016.09.01	오가노이드 기반 약물 스크리닝을 위한 3차원 이미징 고속 분석 시스템 개발

중소기업청	2016.08.22	고감도 영상분석 기술 기반 신속 미생물 검출 시스템 개발

중소기업기술정보진흥원	2018.12.26	HA-PG를 이용하여EGF가 함유된 소화성 궤양치료용 창상피복재 개발

공동연구	한국뇌연구원	2015.11.06.	차세대 3차원 이미징 시스템 개발 위한 업무협력 협약

독일 Max Plank 연구소	2016.04.26.	생체조직 투명화 시스템을 이용한 신규 High Content Screening 시스템 공동 개발 양해각서

미국 ClearLight Diagnostics	2016.09.01.	생체조직 투명화 기술을 이용한 차세대 진단 시스템 공동 개발 양해각서

클리노믹스	2017.05.30	혈중 종양세포 검출 이미징 시스템 공동 개발 합의

지분투자	(주)바이오젠텍	2018.03.13	진단기기 공동연구개발을 위한 지분투자 계약

(주)바이오젠텍	2018.10.23	진단기기 공동연구개발을 위한 지분투자 추가 계약

9. 연구개발활동 가. 연구조직 당사는 2010년 기업부설연구소를 설립하여 운영 중에 있으며, 석ㆍ박사급 전문 인력10명 및 대표이사를 포함하여 총 16명의 연구인력이 연구개발을 담당하고 있습니다.

나. 연구개발비용(단위: 천원, %)

과 목	제 12 기	제 11 기	제 10 기

연구개발비용 계	884,796	1,155,628	1,053,068

회계처리	개발비 자산화(무형자산)	-	-	112,672

연구개발비(비용)	884,796	1,155,628	940,396

연구개발비 / 매출액 비율[연구개발비용 계÷당기매출액×100]	11.35%	20.36%	18.68%

주) K-IFRS 연결재무제표 기준입니다. 다. 연구개발실적(1) 정부과제 수행실적

사업명	연구과제명	주관부서	연구기간	주관기관	참여기관	관련제품	비고

SW융합기술고도화기술개발사업	통합형 디지털 형광이미징 장비를 위한고성능 임베디드 스템 기반 포 이미지 분석 소프트웨어 개발	미래창조과학부	2014.07.~2016.03.(총 21개월)	로고스바이오시스템스	로봇앤드디자인, 안양창조산업진흥원	(1) CELENA?S 디지털 세포 이미징 시스템(2) CELENA?X 전자동 디지털 세포 이미징 시스템	완료

신성장동력장비경쟁력강화사업	무인 자동화 세포 치료제 생산시스템 개발	산업통상자원부	2014.11.~2017.10.(총 3년)	로봇앤드디자인	로고스바이오시스템스, 파미셀	(1) 자동세포카운터(2) CELENA?S 디지털 세포 이미징 시스템(3) CELENA?X 전자동 디지털 세포 이미징 시스템	완료

뇌과학원천기술개발사업	고속 뇌조직 처치 및 3차원이미징 장비 개발	미래창조과학부	2015.06.~2020.05.(총 5년)	로고스바이오시스템스	-	(1) X-CLARITY™ 생체조직투명화시스템(2) SPIM Microscope(초고속 대용량 3차원 이미징)	진행중

기술혁신개발사업	고감도 영상분석 기술 기반 신속 미생물 검출 시스템 개발	중소기업기술정보진흥원	2016.08.~2018.08.(24개월)	로고스바이오시스템스	-	Quantom™ 박테리아카운터	완료

바이오의료기기산업핵심기술개발사업	오가노이드 기반 약물 스크리닝을 위한 3차원 이미징 고속 분석 시스템 개발	한국산업기술평가관리원	2016.09.~2021.08.(60개월)	로고스바이오시스템스	고려대학교산학협력단,서울아산병원,중앙대학교산학협력단	초고밀도 어레이용 고속 오가노이드 투명화장비, High Throughput High Content Screening 3차원 이미징 장비	진행중

중소기업네트워크형사업	HA-PG를 이용하여EGF가 함유된 소화성 궤양치료용 창상피복재 개발	중소기업기술정보진흥원	2018.11~2020.11(24개월)	앰틱스바이오	로고스바이오시스템스, 특허법인 엠에이피에스	소화성궤양치료를 위한 창상피복재 체내 전달용 내시경/Spraying device 및 disposable catheter	진행중

(2) 연구개발 실적

주요 기술	소요기간	상용화 여부	기술 개발 내용 및 기대효과

LUNA™ 이미지분석방식의 명시야방식 자동세포카운터 및 일회용 카운팅 슬라이드	2010.01.~2011.12.
(24개월)	상용화	* 명시야(Bright Field) 방식의 자동세포카운터(Trypan Blue 염색제)* 세포의 수, 밀도, 크기 등 측정 및 분석* 일반적으로 배양된 동물 세포 측정(10~50㎛)

LUNA-FL™ 이중형광광학계 자동세포카운터 및 형광세포용 일회용 카운팅 슬라이드,
LUNA-STEM™ 이중형광방식 SVF 자동카운터	2012.01.~2012.12.
(12개월)	상용화	* 세포 크기에 따른 세포수, 생존율 측정결과의 정확도 향상* 명시야(Bright field) 방식에 비해 세포크기 및 다양한 종류의 세포, 특히 9㎛ 이하의 다양한 이질세포도 정확하게 분석 가능

LUNA-Ⅱ™ 자동초점 자동세포카운터	2013.01.~2013.12.
(12개월)	상용화	* 자동초점기능으로 기존 자사 제품들(LUNA™, LUNA-FL™) 대비 사용자의 편의성이 높으며, 사용자가 조작 시간이 필요없는 자동세포카운터 개발* 액체렌즈를 채택하여 견고하고, 빠른 반응시간 및 탁월한 광학 특성을 갖는 자동세포카운터의 개발* Low cost engineering을 통해 성능은 경쟁사 제품 대비 동등 또는 우월하면서도 가격이 30% 이상 낮은 제품을 개발

R1 자동초점 자동세포카운터	2014.09.~2015.08.
(12개월)	상용화	* Olympus의 글로벌 판매 및 A/S 네트워크를 통한 자동세포카운터 매출 증대* 성공적인 제품개발 및 출시로 Olympus와의 ODM 프로젝트 확대 및 전략적 파트너쉽 강화

전기영동방식의 생체조직 투명화 시스템 및 투명화 솔루션
(X-CLARITY™ Tissue Clearing System, Tissue Clearing Solution, and Mounting Solution)	2013.04.~2015.03.
(24개월)	상용화	* 경쟁제품/기술 대비 가장 빠른 투명화 시간 및 높은 투명화 효율을 제공하는 투명화 시스템으로 잠재력이 매우 높은 조직투명화 시장 선점* 당사가 개발한 투명화 솔루션 및 마운팅 솔루션을 통해 투명화 품질 향상 및 기존 고가의 시약 대체* 솔루션 제품은 투명화 과정에 필수적인 소모품으로 장비판매 후에도 지속적인 수익 발생* 중장기적으로 신규 조직병리 또는 질병진단용 시스템으로 진화 가능

디지털방식의 올-인-원 형광 현미경(CELENA?S)	2013.01.~2014.12.
(24개월)	상용화	* 디지털 세포 이미징 시스템의 우수한 성능과 편리함을 바탕으로 기존 아날로그 광학 현미경 시장을 대체* 제품 라인업 확대(전자동화 디지털 이미징 시스템)를 위한 기반 기술 확보

하이드로겔 중합반응 장비(X-CLARITY™ Polymerization System)	2015.05.~2016.08.(15개월)	상용화	* Tissue Clearing의 전처리 과정에 대응하는 중합반응(Polymerization)장비로서 주입된 하이드로겔을 중합시켜 지질을 빼낸 후에도 조직이 무너지지 않게 함* 균일한 진공도를 가지는 채임버, 과전압/과전류, 고온 컨트롤 및 차단 기술 개발* 생체조직 투명화의 모든 과정에 대응되는 제품 라인업 구성

LUNA-II YF™ 효모균 자동카운터	2014.12.~2016.09.(21개월)	상용화	* 기 출시된 경쟁사의 제품들의 경우 장비의 가격과 카운팅 카세트가 고가이므로, 효모균의 카운팅 니즈가 가장 큰 소규모 양조장에 주목받지 못함* 탁월한 제품 성능 및 가격경쟁력으로 해당 시장 확대

QUANTOM™ 박테리아 자동카운터 및 카운팅 슬라이드	2014.12.~2016.10.(22개월)	상용화	* 박테리아(예, 대장균, 폐렴균, 말라리아, 콜레라 등) 카운팅이 가능한 기존의 장비는 고가로 제품가격이 형성되어 있고, 사용이 복잡하여 시장에서 제품이 확산되는데 한계가 있음* 식음료, 의약품, 정유, 질병진단 등 광범위한 시장에 응용이 가능하기 때문에 고가의 Flow cytometer 및 Colony counter 시장을 대체

X-CLARITY™ 생체조직 투명화 시스템 II (X-CLARITY™ Tissue Clearing System II)	2016.10~2018.03(18개월)	상용화	* X-CLARITY™ 생체조직 투명화 시스템 의 성능향상 제품* 안정적인 온도조절 능력 및 샘플처리 능력 향상* 터치스크린 기반 인터페이스* 펌프,컨트롤러 등 별도로 구성된 모듈을 일체화

CELENA? X High Content Imaging System	2016.01~2018.07(19개월)	상용화	* 전자동 디지털 세포 이미징 시스템 * 신약스크리닝에 최적화된High Throughput Imaging, 레이저기반AF 및 고속 스캐닝 스테이지* 다양한 세포분석S/W 를 탑재* 기존 고가의 신약 스크리닝 장비와Live Cell Imaging 장비를 대체하여 시장확대

DeepLabel™ Antibody Staining Kit	2017.07~2018.12(18개월)	상용화	* 투명화조직용 항체표지 키트 * 고분자 항체도 조직내 빠른 속도로 침투하고 조직내 균일한 표지가 가능하여 기존 항체투과 방법 대비 뚜렷한 형광영상 획득 가능 * 투명화된 조직의 항체염색을 신속하고 고르게 표지하여 3차원 영상획득을 위한 최적의 항체표지 솔루션

10. 지적재산권 현황

번호	구분	내용	권리자	출원일	등록일	적용제품	주무
관청

1	특허권	현미경모듈	로고스바이오시스템스	2010.03.23.	2012.01.06.	자동세포카운팅시스템	특허청

2	특허권	마이크로칩	로고스바이오시스템스	2011.08.19.	2013.03.06.	자동세포카운팅시스템	특허청

3	특허권	세포의 분리시기를 판정하는 방법과, 이를 이용한 세포의 계대 배양 방법 및 계대 배양 장치	로고스바이오시스템스	2011.04.5.	2013.07.30.	자동세포카운팅시스템	특허청

4	특허권	셀 카운터 및 이를 제조하는 방법	로고스바이오시스템스	2011.12.12.	2014.06.25.	자동세포카운팅시스템	특허청

5	특허권	형광 이미징 장치	로고스바이오시스템스	2013.03.27.	2014.06.25.	자동세포카운팅시스템	특허청

6	특허권	MICROCHIP(미국)	로고스바이오시스템스	2014.02.06.	2014.08.19.	자동세포카운팅시스템	USPTO

7	특허권	미생물 검출, 동정 또는 계수 방법 및 이를 이용한 시스템	로고스바이오시스템스	2015.04.30.	2016.12.01	자동세포카운팅시스템	특허청

8	특허권	미생물 검출, 동정 또는 계수 방법 및 이를 이용한 시스템	로고스바이오시스템스	2016.04.30.
(PCT출원)	-	자동세포카운팅시스템	WIPO

9	특허권	FLUORESCENCE IMAGING DEVICE(미국)	로고스바이오시스템스	2014.03.25.	2015.06.02.	자동세포카운팅시스템	USPTO

10	특허권	전기영동을 이용한 조직 투명화 장치	로고스바이오시스템스	2015.06.30.	2017.08.07	생체조직 투명화 시스템	특허청

11	특허권	MICROCHIP(일본)	로고스바이오시스템스	2011.11.18.	2015.11.20.	자동세포카운팅시스템	JPO

12	특허권	이미징 장치	로고스바이오시스템스	2014.11.19.	2016.2.25.	자동세포카운팅시스템	특허청

13	특허권	Apparatus for clearing tissue using electrophoresis	로고스바이오시스템스	2015.06.30.
(PCT출원)	-	생체조직 투명화 시스템	WIPO

14	특허권	MICROCHIP(유럽)	로고스바이오시스템스	2011.11.18	2017.08.30	자동세포카운팅시스템	EPO

15	특허권	쾰러조명계를 포함하는 투과 형광현미경	로고스바이오시스템스	2017.07.21	2018.10.07	디지털 세포 이미징 시스템	특허청

16	특허권	핵산증폭반응산물을 실시간으로 검출하는 장치	로고스바이오시스템스	2018.04.17(PCT출원)	-	자동세포카운팅시스템	RO/ISA

17	특허권	애널라이트 수집 장치, 이를 이용한 애널라이트 수집 방법및 애널라이트 검사 시스템	로고스바이오시스템스	2019.04.16	-	자동세포카운팅시스템	특허청

18	특허권	Apparatus for clearing tissue using electrophoresis(미국)	로고스바이오시스템스	2015.06.30	2019.09.06	생체조직 투명화 시스템	USPTO

19	상표	CELF 상표 (세포배양기)	로고스바이오시스템스	2010.03.29	2011.09.19	자동세포카운팅시스템	특허청

20	상표	CELENA 상표	로고스바이오시스템스	2017.02.11	2018.01.16	디지털 세포 이미징 시스템	특허청

21	특허권	라인 스캐닝 방식의 공초점 현미경에서의 자동초점조절 방법 및 장치	로고스바이오시스템스	2017.11.29	2019.12.17	디지털 세포이미징시스템생체조직투명화시스템	특허청

22	상표	genescale	로고스바이오시스템스	2019.11.05	-	현장진단용 분자진단	특허청

23	특허권	시료 검출 장치 및 이를 이용한 시료 검출 방법	로고스바이오시스템스	2019.11.12	-	디지털 세포이미징시스템분자진단	특허청

11. 기타 투자의사결정에 필요한 사항해당사항 없음