에스티팜 반기보고서 (2018.06)
XI. 그 밖에 투자자 보호를 위하여 필요한 사항

1. 공시내용의 진행 ·변경상황 및 주주총회 현황 가. 공시사항의 진행 ·변경상황 1) 단일판매공급계약 - 당사가 2016년 9월 19일 공시한 단일판매공급계약은 총 135백만달러입니다. 납기는 2017년 1월 ~ 11월까지였으나 고객사의 요청에 의해 2018년 7월까지 납기가 연장되었으며 2017년 11월 30일 정정 공시하였습니다.- 당반기까지 135백만달러 전액이 선적 완료되었습니다. 2) 신규시설투자 - 당사가 2016년 12월 7일 공시한 올리고핵산치료제 원료의약품 전용 공장 신설 건은 2017년부터 본격적으로 공사가 진행중입니다. 총 329.9억원의 투자금액 중 현재까지 242억원을 사용하였으며 당기에는 80억원을 사용하였습니다. 현재까지의 투자금액 집행율은 73.3%입니다.- 현재 물리적인 공사는 마무리되었으며 설비 점검 등을 실시하는 중으로 10월 중 가동될 예정입니다. 나. 주주총회 의사록 요약

주총일자	안건	결의내용

제7기 정기주주총회('15.03.26)	- 별도 재무제표 승인의 건- 이사 보수한도 승인의 건- 감사 보수한도 승인의 건	- 원안대로 승인 배당금(우선주 172.27원/주, 보통주 125원/주)- 10억원 승인- 2억원 승인

임시주주총회('15.05.29)	- 감사 선임의 건	- 감사 선임(이영태)

임시주주총회('15.10.29)	- 포괄적 영업양수도 승인의 건	- 원안대로 승인 동아에스티 의약품 합성 기타 제조사업부문

제8기 정기주주총회('16.03.15)	- 별도 재무제표 승인의 건- 이사 선임의 건- 이사 보수한도 승인의 건- 감사 보수한도 승인의 건	- 원안대로 승인 배당금(우선주 297.27원/주, 보통주 250원/주) - 사내이사 선임(이동렬)- 10억원 승인- 2억원 승인

제9기 정기주주총회('17.03.17)	- 연결 재무제표 및 별도 재무제표 승인의 건- 이사 선임의 건- 이사 보수한도 승인의 건- 감사 보수한도 승인의 건	- 원안대로 승인 배당금(우선주 547원/주, 보통주 500원/주) - 사내이사 선임(임근조, 김경진), 사외이사 선임 (박정원)- 15억원 승인- 2억원 승인

제10기 정기주주총회('18.03.16)	- 연결 재무제표 및 별도 재무제표 승인의 건- 이사 선임의 건- 감사 선임의 건- 이사 보수한도 승인의 건- 감사 보수한도 승인의 건	- 원안대로 승인 배당금(보통주 500원/주) - 사외이사 선임(안형준)- 감사 선임(이영재)- 15억원 승인- 2억원 승인

2. 우발채무 등 가. 중요한 소송사건 등- 보고서 작성 기준일 현재 해당사항이 없습니다. 나. 견질 또는 담보용 어음ㆍ수표 현황

- 보고서 작성 기준일 현재 해당사항이 없습니다.

다. 채무보증 현황- 보고서 작성 기준일 현재 해당사항이 없습니다. 라. 채무인수약정 현황- 보고서 작성 기준일 현재 해당사항이 없습니다. 마. 그 밖의 우발채무 등

( 1) 금 융기관과의 차입약정내용 - 당반기말 현재 당사의 차입약정한도는 다음과 같습니다.

(단위: 천원, USD)

구분	금융기관	당반기말	전기말

한도설정액	실행금액	한도설정액	실행금액

기업회전자금대출	KEB하나은행	5,000,000	-	5,000,000	-

기타원화지급보증	KEB하나은행	136,500	136,500	136,500	136,500

파생상품 거래한도	(주)한국씨티은행	USD 750,000	-	USD 750,000	-

신용카드지급약정	현대카드(주)	250,000	-	250,000	-

신용카드지급약정	하나카드(주)	110,000	-	110,000	-

수입신용장보증	KEB하나은행	USD 500,000	-	USD 500,000	USD 155,232

합계	5,496,500	136,500	5,496,500	136,500

USD 1,250,000	-	USD 1,250,000	USD 155,232

(2) 담보 및 보증

- 당반기말 현재 당사의 채무를 위하여 담보로 제공되어 있는 자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

담보제공자산	장부금액	담보설정금액	차입금종류	차입금액	담보권자

당반기말	전기말

토지	16,988,202	16,988,202	26,000,000	기업일반자금대출	-	KEB하나은행

건물	8,902,892	9,172,903

기계장치	203,471	319,823

소계	26,094,565	26,480,928

토지	34,014,724	34,014,724	36,000,000	기업일반자금대출	-	(주)우리은행

건물	26,521,237	24,877,599

소계	60,535,961	58,892,323

합계	86,630,526	85,373,251	62,000,000	-	-	-

- 당반기말 현재 당사가 타인으로부터 제공받은 보증의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

내 역	제 공 처	당반기말	전기말

외상물품대금 지급보증 등	서울보증보험	52,000	199,000

차입금 지급보증(*)	KEB하나은행	136,500	136,500

(*) 시흥환경기술 개발센터 차입금 136,500천원과 관련하여 KEB하나은행으로부터 지급보증을 제공받고 있습니다.

4. 단기매매차익 미환수 현황- 보고서 작성 기준일 현재 단기매매차익 발생 사실을 증권선물위원회로부터 통보받은 바 없습니다. 5. 작성기준일 이후에 발생한 주요사항

- 2018년 7월 20일 최대주주 및 특수관계인 최석우가 16,000주를 장내 매도함으로써 최대주주 및 특수관계인 지분은 9,743,202주(52.23%)에서 9,727,202주(52.14%)로 변동되었습니다.

6. 직접금융 자금의 사용 가. 공모자금의 사용내역

(기준일 : 2018년 06월 30일 ) (단위 : 백만원)

구 분	납입일	증권신고서 등의 자금사용 계획	실제 자금사용 내역	차이발생 사유 등

사용용도	조달금액	내용	금액

기업공개(코스닥시장상장)	2016.06.20	운영자금	72,196	차입금 상환 및 원재료 구입 등	72,196	-

기업공개(코스닥시장상장)	2016.06.20	시설자금	60,000	올리고 전용공장 신축 및 시설유지보수 등	33,500	집행중

1) 운영자금 사용 계획 및 진행사항 - 당사는 공모를 통해 조달되는 자금 중 57,500백만원에 해당하는 금액을 차입금 상환에 활용하기로 증권신고서에 기재한 바 있습니다. 이에 2016년 6월 30일 단기차입금 35억원을 상환하였으며 7월 4일 무이자인 대기개선기금대출(156백만원)을 제외한 장단기차입금 540억원 전액을 상환하였습니다. 해당 차입금의 상환으로 당사의 재무구조가 개선되고, 연간 1,758백만원의 이자비용이 절감될 것으로 기대하고 있습니다. 또한 운영자금 중 약 14,696백만원에 해당하는 금액은 영업활동 과정에서 필요한 원재료 구입 등 기타 운영자금으로 활용하였습니다. 2) 시설자금 사용 계획 및 진행사항 - 당사는 향후 지속적인 성장에 대비하여 신규투자 및 생산성 향상을 위한 시설투자 등을 계획하고 있습니다. 당사는 공모 자금 중 60,000백만원을 은행에 예치하여 두었으며 수주증가에 따른 생산시설의 CAPA확보와 cGMP 수준의 인프라확충을 위한설비투자자금으로 활용할 계획입니다. 올리고핵산치료제 원료의약품 신공장 공사와 관련하여 현재까지 누적으로 242억원을 사용하였습니다.- 또한 킬로랩 신설 등으로 93억원을 사용하였습니다.

7. 합병 등의 사후 정보

가. 포괄적 영업양수도- 당사는 2015년 10월 29일 주주총회 및 이사회의 결의를 거쳐 2015년 10월 31일을양수도 기준일로 하여, 사업구조 개선을 목적으로 당사의 특수관계자인 동아에스티주식회사로부터 2015년 11월 1일에 반월공장과 관련된 자산, 부채, 계약관계 및 고용관계 등 영업 전부를 양수하였습니다.

(1) 포괄적 영업양수도 가액

[양수도대상사업 자산, 부채의 내용] (단위 : 천원)

구 분	금 액	비 고

자 산	현금및현금성자산	5,682

기타수취채권	22,982

재고자산	4,555,818	원료의약품 및 생산용 원료

유형자산	54,142,556	안산시 단원구 목내동 434-3,5번지 소재 토지, 건축물, 기계장치 등 자산

보증금	215,000	기숙사

소계	58,942,038

부 채	기타지급채무	1,989,033

임대보증금	4,421,258	토지 및 건물 임대보증금(에스티팜)

소계	6,410,291

순자산	52,531,747	인수대금 : 51,000,000

주) 포괄적 영업양수도 과정에서 발생한 염가매수차익 1,531,747천원은 적정한 가격 협상에 따른 것으로 포괄손익계산서상 기타수익으로 인식하였습니다.

(2) 영업양수도의 목적 또는 기대효과

- 동아에스티 반월공장은 원료의약품 BGMP인증을 통해 원료의약품 제조 및 생산을 하고 있는 공장으로 당사와 동일한 업종을 영위하고 있습니다. 당사의 cGMP 운영경험을 바탕으로 반월공장의 설비 및 품질관리 역량을 업그레이드 함으로써 최소한의 비용으로 생산능력을 확대하여 매출을 증대시킬 수 있을 것이라고 기대하고 있습니다. 또한 기존 사업과의 시너지를 통해 안정적인 수익을 창출하고, 추가확장이 가능한 여유 부지를 확보하여 미래를 준비하려 합니다.

(3) 계약조건

- 양수도 기준일인 2015년 10월 31일 현재 양도인인 동아에스티주식회사가 소유한 반월공장에서 영위하는 양수도 대상사업과 관련된 일체의 영업자산, 영업부채 및 영업권 등의 영업일체를 양수인인 에스티팜주식회사에게 양도하며, 계약이행일은 2015년 11월 1일입니다.

[양수도대금 및 지급조건] (단위 : 천원)

구분	금액	지급기일

양수도대금	51,000,000

계약금	5,100,000 (양수도대금의 10%)	계약체결 후 15영업일 이내

1차 중도금	10,200,000 (양수도대금의 20%)	2015.12. 2일 까지

2차 중도금	10,200,000 (양수도대금의 20%)	2015.12.31일 까지

잔금	25,500,000 (양수도대금의 50%)	2016.1.31일 까지

(4) 양수 또는 양도 대상사업별 관련 재무사항

- 수출되는 원료의약품과 동아제약으로 판매되는 타우린을 제외한 동아에스티 천안공장 공급용 원료의약품의 경우 생산 전량이 자체 소비됨에 따라 동아에스티 전체 재무적 관점에서 별도로 매출 및 손익을 인식하지 않고 있어 동사업부문의 매출액 및 영업이익 산출이 어려운 상황입니다. 다만, 양수 당시의 생산설비를 유지하고 신규 설비를 증설하여 생산 및 외부판매를 가정한다면, 향후 2개년도 매출액과 이익은 다음과 같이 추정할 수 있습니다.

(5) 합병등 전후의 재무사항 비교표(단위 : 백만원)

대상회사	계정과목	예측	실적	비고

1차연도	2차연도	1차연도	2차연도

실적	괴리율	실적	괴리율

에스티팜(주)	매출액	39,381	39,451	57,186	-45.2%	40,950	-3.80%	-

영업이익	3,619	3,094	-	-	-	-	-

당기순이익	2,743	2,345	-	-	-	-	-

주1) 상기 표의 매출액과 이익은 포괄적 영업양수도 대상인 반월공장의 매출액과 이익을 기재한 것으로 양수 전후의 회사 전체의 매출액과 이익이 아닙니다. 당사는 보고대상 영업부문이 하나로서 공장별 영업이익 및 당기순이익을 산출하지 않기 때문에 영업이익과 당기순이익의 실적치는 기재하지 않았습니다.주2) 1차연도 및 2차연도의 추정 실적은 매출금액이 아닌 생산금액 기준입니다. - 당사가 반월공장 양수 전에 추정한 매출은 당시의 생산설비를 유지하고 신규 설비를 증설하여 가동하는 것을 전제로 하여 산출된 생산실적의 예측치입니다. 그러나 당사는 경영의사결정 과정에서 기존 설비를 유지하여 생산하는 것보다는 신성장 분야인 올리고핵산치료제 원료의약품 전용 공장을 신축하여 운영하는 것이 향후 회사의 매출 및 이익에 더 많은 기여를 할 것으로 판단하였습니다. - 올리고핵산치료제 원료의약품 전용 공장은 당기에 공사가 진행되어 2018년 완공되면 2019년부터 본격적으로 가동될 예정입니다.

8. 정부의 인증

인증 내역	인증부처	인증날짜	근거법령

우수기술연구센터 인증	산업통상자원부	2013.06.20	산업기술단지지원특례법('98), 기술이전촉진법('99)

의약품제조및품질관리 기준 인증	경인지방식품의약품안정청	2015.10.21	약사법 제38조 및 의약품 등의 안전에 관한 규칙 제48조

월드클래스 300 인증	산업통상자원부, 중소벤처기업부	2018.05.15	산업기술혁신촉진법('12)

중견기업 인증	중견기업연합회	2018.05.25	중견기업 성장촉진 및 경쟁력 강화를 위한 특별법 제2조제1항

혁신형제약기업 인증	보건복지부	2018.6.20(재인증)	제약산업 육성 및 지원에 관한 특별법 제7조 제2항및 동법 시행규칙 제3조 제3항

주) 혁신형제약기업 최초 인증일은 2012. 6.20입니다.