메드팩토 사업보고서 (2023.12)
IV. 이사의 경영진단 및 분석의견

1. 예측정보에 대한 주의사항당사가 동 사업보고서에서 미래에 발생할 것으로 예상 및 예측한 활동, 사건 또는 현상은, 당해 공시서류 작성시점의 사건 및 재무성과에 대하여 당사의 견해를 반영한 것입니다. 동 예측정보는 미래 사업환경과 관련된 다양한 가정에 기초하고 있으며, 동 가정들은 결과적으로 부정확한 것으로 판명될 수도 있습니다. 또한, 이러한 가정들에는 예측정보에서 기재한 예상치와 실제 결과 간에 중요한 차이를 초래할 수 있는위험, 불확실성 및 기타 요인을 포함하고 있습니다. 이러한 중요한 차이를 초래할 수 있는 요인에는 당사 내부경영과 관련된 요인과 외부환경에 관한 요인이 포함되어 있으며, 이에 한하지 않습니다. 당사는 동 예측정보 작성시점 이후에 발생하는 위험 또는 불확실성을 반영하기 위하여 예측정보에 기재한 사항을 수정 하는 정정보고서를 공시할 의무는 없습니다. 결론적으로, 동 사업보고서상에 당사가 예상한 결과 또는 사항이 실현되거나 당사가 당초에 예상한 영향이 발생한다는 확신을 제공할 수 없습니다. 동 보고서에 기재된 예측정보는 동 보고서 작성시점을 기준으로 작성한 것이며당사가 이러한 위험요인이나 예측정보를 업데이트할 예정이 없음을 유의하시기 바랍니다. 2. 개요당사는 바이오마커 기반 First-in-Class 신약 개발 기업입니다. 의료 기술의 발전에도 불구하고 암 치료 영역에서는 낮은 반응률, 높은 재발률, 항암제 내성 발생 등 미충족 수요가 지속적으로 발생하고 있으며, 암 정복을 위해 기존 항암제의 한계를 극복할 새로운 치료법 개발의 필요성이 대두되고 있습니다. 당사는 2013년 설립 이래 기존 항암치료제의 한계를 극복할 대안으로 종양 미세환경 조절, 바이오마커 기반 개인 맞춤 치료, 병용요법이 가능한 혁신 항암제를 개발하고 있는 회사입니다. 이를 바탕으로 현재 개발중인 신약 물질에 대한 미국 및 한국 임상을 통한 글로벌 기술이전 추진 및 후속 파이프라인의 확장을 통한 지속적이고 안정적인 성장을 통한 글로벌 기업으로 도약하고자 하고 있습니다. 3. 재무상태 및 영업실적

가. 요약 재무상태표(연결)

(단위 : 백만원)

사업연도	제11 (당) 기	제10 (전) 기	증감(금액)

자산

유동자산	75,154	100,331	-25,177

현금및현금성자산	72,604	360	72,244

단기금융상품	-	96,594	-96,594

기타채권	844	1,799	-955

기타유동자산	1,706	1,578	128

비유동자산	5,320	7,356	-2,036

관계기업투자주식	626	995	-369

유형자산	3,647	5,203	-1,556

무형자산	343	438	-95

비유동기타채권	704	720	-16

자산총계	80,474	107,687	-27,213

부채

유동부채	7,742	72,799	-65,058

금융부채	6,917	67,130	-60,213

파생상품부채	-	4,129	-4,129

기타채무	712	1,433	-721

기타유동부채	112	107	5

비유동부채	1,824	2,565	-741

비유동금융부채	1,687	2,423	-736

복구충당부채	137	142	-5

부채총계	9,566	75,364	-65,799

자본

지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본	70,909	32,323	38,585

자본금	16,790	10,540	6,250

자본잉여금	233,030	165,396	67,634

기타자본구성요소	242	216	26

결손금	(179,154)	(143,829)	-35,325

비지배지분	-	-	-

자본총계	70,909	32,323	38,585

자본과부채총계	80,474	107,687	-27,214

(1) 자산2023년말 연결총자산은 전년대비 27,213백만원 감소한 80,474백만원으로 이중 유동자산은 93.4%인 75,154백만원, 비유동자산은 6.6%로 5,320백만원입니다. 전년대비 단기금융상품이 96,594백만원 감소하였고, 현금및현금성자산은 72,244백만원 증가함에 따라 유동자산이 25,176백만원 감소하였습니다. (2) 부채2023년말 연결 부채는 전환사채 상환 등으로 전년대비 65,799백만원 감소한 9,565백만원이며, 이중 유동부채는 80.9%인 7,741백만원, 비유동부채는 19.1%인 1,824백만원 입니다. (3) 자본2023년말 자본은 70,908백만원이며 전년 대비 38,585백만원 증가하였습니다. 유상증자 등으로 인하여 73,910백만원 으로 증 가하였고, 당기순손실 35,324백만원 으로 인하여 감소하였습니다. 나. 요약 손익계산서(연결)

(단위 : 백만원)

사업연도	제11 (당) 기	제10 (전) 기	증감(금액)

매출액	-	-	-

매출원가	-	-	-

매출총이익	-	-	-

판매비와관리비	28,758	37,193	-8,435

영업이익(손실)	-28,758	-37,193	8,435

금융수익	741	13,862	-13,121

금융비용	7,095	11,993	-4,898

기타수익	294	301	-7

기타비용	116	205	-89

관계기업손익	-390	-525	135

법인세비용차감전순이익(손실)	-35,325	-35,753	428

법인세비용	-	-	-

당기순손실	-35,325	-35,753	428

(1) 2023년의 영업손실은 연구개발비 감소로 인하여 전년대비 8,435백만원 감소하였습니다. (2) 2023년의 당기순손실은 영업손실 전년대비 8,435백만원 감소와 더불어, 전년대비 금융수익 및 기타수익 13,128백만원의 감소와 금융비용 및 기타비용 4,986백만원이 감소 등에 따라 428백만원 감소하였습니다.

4. 유동성 및 자금조달과 지출 가. 유동성당사는 안정적인 자금 확보 및 적정 유동성 유지를 위해 단기 및 중장기 자금관리계획을 수립하고, 자금 수지 검토 후 적정 유동성을 유지하고 있습니다.[유동성 현황] 당사는 당기말 약 726억원의 유동자금을 보유하고 있으며 전기말 유동자금 약 970억 대비 약 244억원 감소하였습니다. 당기말과 전기말 연결회사의 현금 및 현금성 자산의 세부내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 원)

구 분	당기말	전기말

현금및현금성자산	72,604,150,733	359,854,622

단기금융상품	-	96,594,064,995

합 계	72,604,150,733	96,953,919,617

나. 자금조달

당사의 2023년도 외부자금 조달 내역은 다음과 같습니다. 1) 당기말 현재 전환우선주의 주요내용은 다음과 같습니다.

구 분	전환우선주부채

명 칭	제1회 기명식 전환우선주

의결권	우선주 1주당 1개의 의결권

우선주 발행주식수	82,146주

발행금액	7,499,929,800원 (1주당 액면가액 500원, 발행가액 91,300원)

우선주 존속기간	발행일로 부터 3년 (해당기간이 경과하면 보통주로 자동 전환)

배당금의 관한 사항	참가적, 누적적 액면가액기준 연 1%

발행일	2021.1.16

만기일	2024.1.16

전환기간	발행일 1년이 경과한 날부터 만기일로부터 1개월전까지

전환가격	64,000원/주

전환가격의 조정	발행회사가 시가를 하회하는 발행가액으로 유상증자, 무상증자, 주식배당 등으로 주식을 발행하는 경우 전환가격이 조정될 수 있으며, 발행회사의 보통주식 주가가 하락할 경우 발행일로부터 매 3개월마다 약정에 따라 조정전 전환가격의 70%까지 전환가격 조정

(단위 : 백만원)

조달원천	기초잔액	증감	기말잔액

전환사채	70,000	(70,000)	-

전환 우선주	7,500	-	7,500

합계	77,500	(7,000)	7,500

다. 지출당사는 보고서 작성기준일 현재 경상적인 지출 외 지출 사항은 없습니다. 5. 부외거래당사는 보고서 작성기준일 현재 해당사항이 없습니다. 6. 그 밖의 투자의사결정에 필요한 사항가. 중요한 회계정책 및 추정에 관한 사항 세부적인 사항은 동 공시서류의 "Ⅲ. 재무"에 관한 사항의 "5. 재무제표 주석"의 "2. 재무제표 작성기준"과 "3. 유의적인 회계정책"을 참조하시기 바랍니다. 나. 환경 및 종업원 등에 관한 사항당사는 보고서 작성기준일 현재 당사와 관련된 환경관련 이슈와 당사 인력의 중요한 변동은 해당사항 없습니다. 다. 법규상의 규제에 관한 사항 당사는 보고서 작성기준일 현재 당사와 관련된 법규상의 규제에 관한 사항은 해당사항 없습니다. 라. 파생상품 및 위험관리정책에 관한 사항당사는 보고서 작성기준일 현재 전환사채 및 전환우선주와 관련한 파생상품부채가 있으며, 파생상품에 대한 위험권리정책 또는 파생상품의 공정가치산정방식, 주요가정 등 평가방법에 대한 변경사항은 없습니다. 위험관리정책 및 평가방법에 관한 자세한 사항은 "III. 재무에 관한 사항" 중 "5. 재무제표 주석"을 참조하시기 바랍니다