엔에스컴퍼니 사업보고서 (2015.12)
II. 사업의 내용

1. 사업의 개요

㈜엔에스컴퍼니는 국내 산업플랜트 건설부문, 산업플랜트 유지보수 하는 발전정비부문, 자동차 부품 제조판매에 관한 사업을 영위하고 있습니다. 동사의 주요사업부로는 화력발전소, 원자력발전소, 석유화학및 정유설비, 에너지저장시설등의 건설을 담당하고 있는 건설사업부, 기 건설된 발전설비의 유지보수사업등의 경상정비를 담당하고 있는 발전정비사업부, 자동차바퀴 크랭크축에 들어가는 너클을 제작판매하는 자동차 부품사업부등 3개의 사업부로 구분할 수 있습니다.

가. 업계현황 및 전망1) 산업의 개요

(1) 플랜트건설 사업

동사가 수행하는 플랜트건설사업은 화력, 원자력 발전시설 및 산업플랜트, LNG가스저장시설 등의 기계, 탱크, 배관에 대한 보온, 보냉작업과 배관, 소방, 전기 및 기타공사를 수주하여 기계설비를 시공하는 업무로서 플랜트건설 사업을 국가 기간산업에 속하는 것으로 보는 것이 타당하다고 판단됩니다.

플랜트 건설업은 주택, 도로, 산업시설, 국토개발에 이르기까지 광범위한 영역을 가지고 있으며, 현대산업의 발전으로 인하여 발전소 및 에너지설비사업은 국가 기간 산업의 기본적 원동력 제공과, 국민복지생활에 필수적인 기초적 에너지원으로서 국가기간산업의 주축으로 발전하게 되었으며 안정성과 신뢰성에 대한 검증과 평가가 필수적인 전문 건설산업으로서 국가경제 발전에 부가가치가 큰 산업입니다. 플랜트는 엔지니어링(Engineering), 기자재, 장비 등의 구매(Procurement), 건설시공(Construction)이 융합된 복합산업(제조업+서비스업)입니다. 전기, 석유, 여러 종류의 건축물과 복합협태의 기기들로 구성되어있으며 장기적인 투자와 지원이 절대적으로 필요하며, 핵심 인력양성과 높은 진입장벽 돌파가 이루어져야 성장할 수 있습니다. 따라서 플랜트건설이란 이와 같은 종합적인 구조물 혹은 장치내지 시설의 건설을 의미하고 플랜트엔지니어링은 기계 및 전기 그리고 제어장치 등의 설치가 수반되는 생산 및 처리 등의 산업시설물공사를 설계에서 설비설치공사까지의 전체과정을 일련의 순서에 따라 수행하는 업종이라고 정의할 수 있습니다. 특히 동사는 일련의 공사과정 중에서 배관설치공사 및 그에 대한 보온,보냉작업 및 소방, 전기공사를 수행하고 있습니다.

(2) 발전정비 사업

발전정비사업은 크게 경상정비, 시운전정비, 계획예방정비로 나누어지며 발전소별로 정비일정에 따라서 정비업무가 시행되고 있습니다. 국내 발전소는 발전소의 운전과 정비를 분리하여 각 발전소가 자체 운전을 담당하고 있으며 정비는 한전KPS를 포함한 민간정비업체가 담당함으로써 운전과 정비를 분리하고 있습니다.

공기업에서 발주한 국내 발전소 시장이 주요 대상 시장이며 한국전력공사의 발전 부문 민영화 계획에 따라 점차적으로 민간시장으로 확대대고 있습니다. 국내 발전사업자는 한국전력 및 6개 발전자회사(한국수력원자력, 중부발전, 남부발전, 서부발전, 동서발전, 남동발전)와 민간발전사업자(포스코건설, 대림산업, SK건설, 포스코파워, GS파워, GS EPS, 메이야 율촌, 디오피서비스, 현대그린파워)로 구성되어 있습니다.

발전설비 증설도 2000년 이후 연평균 5% 성장하고 있으며 안정적인 전력수급을 위한 발전설비 정비에 대한 중요성도 높아지고 있습니다. 또한, 2008년 국내 발전설비 정비시장 규모는 전년대비 9.5% 증가한 7,533억원으로 설비용량 증가에 따라 시장규모 역시 증가추세에 있습니다. 4차 전력수급 기본계획에 의하면 2022년 발전설비용량은 100,891MW에 달할 것으로 전망됨에 따라 앞으로도 성장가능성이 큰 시장이라 할 수 있습니다.

(3) 자동차부품제조 사업

독일, 미국 등 자동차 강대국 보다 짧은 역사에도 불구하고 우리나라의 자동차 산업은 세계 5위의 생산 대국으로 발돋움하였고, 기술 수준 또한 주목받는 수준에 이르게 되었으며, 이제는 국가의 기간산업을 넘어 국가 경제의 기틀로서 자리매김하게 되었습니다. 전방산업인 완성차 제조업과 더불어 자동차산업의 경쟁력을 좌우하는 자동차 부품산업은 후방산업인 소재, 전기, 전자 산업 등에 큰 영향을 미치는 산업으로 수출, 경상수지, 고용 등에 이르기까지 국가 경제에 중추적 역할을 담당하고 있어 연관 산업으로의 파급효과가 대단히 크고 산업의 총제적 수준을 나타내고 있습니다. 이에 각국 정부는 자동차산업 부양에 총력을 기울이고 있습니다.

자동차 산업은 복합적 성격의 대표적인 조립산업으로서 완성차가 약25,000~30,000 여개의 부품과 소재를 사용하기 때문에, 자동차 부품업체들의 분업적 생산체재에 의존하고 있고 완성차업체와 부품업체간에는 동반자적 성격의 상호의존적 관계가 형성되어있는 상황입니다. 따라서 국내자동차부품산업은 각종 자동차용 부품을 생산하여 완성차업체에 공급하면서 자동차산업의 후방산업 역할을 수행하고 있으며, 자동차산업과 소재산업을 전후방으로 하여 광범위한 산업 연관 효과를 유발시키고 있습니다. 이에 따라 소재, 석유화학, 전자, 기계분야와 밀접한 관계를 가지며 발전하여 왔으며 최근에는 자동차가 편의성, 친환경성이 강조되면서 정보기술, 환경기술 분야와의 관련성이 높아지고 있습니다.

2) 산업의 특징(1) 플랜트건설 사업

① 과점산업

플랜트 엔지니어링 산업은 해외주문시스템으로 생산이 이루어지는 특성상 대기업이 시장을 점유하고 있는 과점적 시장구조를 지니고 있으며 대기업의 기술력 확보로 인하여 대기업을 중심으로 시장이 형성되어 있습니다. 플랜트 엔지니어링 업계는 국내 10 여 개의 대형건설기업이 활동중이며, 수행에 있어 대규모의 자본, 기술, 인력을 기반으로 하는 특성으로 인해 주요 대형기업이 시장을 지배하고 있어, 국내 시장만 놓고 보면 과점적 시장구조라 할 수 있습니다.

② 기술집약적 산업

플랜트건설사업은 하나의 프로젝트를 완성하기 위하여 설계, 공사관리, 엔지니어링, 기계장치의 제조 및 설치, 시설의 시공 등 핵심분야의 참여가 필요하며, 다양한 기술집단의 참여를 통한 기술통합이 필요한 기술집약적 산업입니다. 따라서 플랜트건설이란 이와 같은 종합적인 구조물 혹은 장치 내지 시설의 건설을 의미하고 플랜트엔지니어링은 기계 및 전기 그리고 제어장치 등의 설치가 수반되는 생산 및 처리 등의 산업시설물공사를 설계에서 설비설치공사까지의 전체과정을 일련의 순서에 따라 수행하는 업종이라고 정의할 수 있습니다. 즉 엔지니어링 및 설계 등의 기술적인 소프트부문과 기계장치 및 기기 등의 하드웨어적인 부문을 포함하면서 건설과정이라는 종합적인 시스템으로 결합되는 영역으로 볼 수 있습니다.

[산업연관도]

[자료: 나이스평가정보 산업보고서]

③ 주문생산 형태

플랜트 엔지니어링은 비양산형, 비범용적인 생산물을 요구하는 고객의 요청에 따라 생산되는 주문생산시스템으로 이루어지며, 단품 생산형과는 달리 비슷한 것일지라도 동일한 방법에 의하여 생산되는 경우는 드뭅니다. 플랜트 엔지니어링은 설치되는 장소의 지리적, 사회적 환경에 완전하게 정합하는 시스템으로서 기후 및 지리적 조건과 사회적인 조건 등이 모두 물리적인 시스템의 설계에 충분히 고려되어야 하며, 이러한 의미에서 특정플랜트를 조건이 다른 타 지역에 적용하는 것은 거의 불가능합니다.

(2) 발전정비 사업① 민간정비업체들에게 시장개방

발전설비 정비는 한전KPS와 6개의 민간정비업체, 일부 해외정비업체가 정비업무를 수행하고 있습니다. 2014년 기준 발전정비 시장점유율은 한전KPS가 71%로 시장을 과점하고 있으며 민간정비업체인 금화피에스시, 일진에너지, 한국플랜트, 석원산업, 원프랜트, 에이스기전 등이 정비사업에 참여하고 있습니다. 발전설비 정비시장 개방에 대비하기 위하여 정부는 민간정비사업체를 육성하고 있으며 2005년에 이른바 ‘9.13 합의’를 도출하였습니다. 합의의 주요 내용은 정비시장 개방 시 해외업체와의 경쟁력을 키우기 위하여 한국전력의 발전 자회사들이 민간업체의 정비기술을 육성하고 한전KPS를 포함한 각 민간정비업체들이 경쟁할 수 있도록 시장을 개방한다는 계획입니다. 발전설비 정비시장 개방은 1차년도에 전체 시장의 20%, 2차년도에 30%, 3차년도에 전체시장을 개방하는 방식으로 순차적으로 개방될 예정입니다. 2009년에 정비시장 개방이 예정되었으나 한전KPS의 내부적인 문제와 민간정비업체들의 기술수준 등의 문제로 개방 계획은 지연되었습니다. 하지만 정비시장에 대한 개방압력이 높아지고 있는 만큼 민간정비사업자를 육성하는 것은 필수조건이 될 것으로 판단됩니다.

[시장개방에 따른 민간정비업체 외형증가]

(단위: 억원)

구 분	정비매출액	점유율	20%개방	증가율

한전KPS	3,020	-	604	-

금화PSC	481	8.5	714	48.3

일진에너지	240	19.2	356	48.3

원플랜트	80	6.4	119	48.3

에이스기전	73	9.4	130	77.8

HPS	129	11.7	200	54.8

석원산업	150	21.2	278	85.4

자료:한전KPS② 전문기능인력 보유가 업체의 경쟁력

기술발달로 인하여 발전설비의 이상유무는 기계설비를 통하여 파악할 수 있지만 발전기에 이상이 발생했을 때는 대부분 전문기능인력에 의존하고 있습니다. 정비업체들의 경쟁력은 풍부한 정비수행 경험과 우수한 전문기능인력 확보에 있다고 할 수 있습니다. 우수한 전문기능인력을 많이 확보할수록 공기가 짧아지고 안정적인 전력을 공급할 수 있기 때문입니다. 2015년 기준으로 국내 발전정비인력은 약 8,282명으로 한전KPS가 전체 정비인력의 65%을 보유하고 있으며 금화피에스시와 석원산업, 일진에너지가 정비인력을 보유하고 있습니다. 또한 민간정비사업자 중에 금화피에스시와 일진에너지만이 정비교육원을 설립하여 운영 중에 있습니다.

[국내 발전설비 정비업체 기능인력 현황]

사업자명	정비기능인력	비중(%)	사업자명	정비기능인력	비중(%)

한전KPS	5,359	65.0%	석원산업	725	8.7%

금화피에스시	800	9.6%	원프랜트	230	2.8%

일진에너지	357	4.4%	에이스기전	451	5.4%

한국플랜트	360	4.3%	총 정비인력	8,282	-

(3) 자동차부품 제조 사업① 기술집약적 산업

자동차부품산업은 단순부품에서 정밀가공부품에 이르기까지 2-3만여 개에 달하는 다양한 부품으로 구성되기 때문에 전방산업인 완성차의 수요, 생산에 많은 영향을 미치고 후방산업인 소재산업에도 파급효과가 큰 기술집약적 산업입니다. 또한 자동차부품의 성능에 따라 완성차의 경쟁력이 결정되고 부품의 불량은 바로 인명사고와 직결되므로 고도의 설계, 가공기술 및 품질관리능력이 매우 중요합니다.

[자동차부품 안내도]

자료: 자동차산업협회② 중소기업 위주의 시장구조

자동차부품은 특성상 안정성, 정밀성이 필요한 품목으로 고기술을 요구하고 다양성으로 다품종 소량생산의 특성을 가지고 있어 중소기업형 산업이며, 완성차 업체들에 종속적인 거래관계를 유지하고 있어 상대적으로 전방교섭력이 약한 편입니다. 완성차 업체들은 부품 공급의 안정화와 교섭력 강화를 위해 2-3개의 부품사를 납품업체로 지정하여 공급 받으며, 이는 국내 부품사의 대형화를 저해하고 교섭력을 약화시키는 주요 요인입니다. 한국자동차산업협동조합에 따르면 2014년말 기준 1차 협력업체 879개의 자동차 부품기업 중 대기업이 231개, 중소기업이 648개로 중소기업이 대부분을 차지하고 있으나, 2차 협력업체 이상으로 갈수록 중소기업의 비중이 커지고 있으며, 법적 기준 강화 및 3년 유예기간종료, 부품업체의 외형 증가 등으로 대기업 점유율이 확대 추세를 보이고 있습니다.

③ 계열화된 시장구조

국내 자동차부품산업은 대부분 모기업은 완성차 기업의 1차 및 2차 수급기업 형태이며, 모기업과 계열사간 기술, 자금, 인력 면에서 긴밀한 유대관계를 형성하고 있는 수평적 수직계열화 구조를 보이고 있습니다. 대규모 부품기업은 자본집약적인 엔진, 변속기, 차축 등 1차 조립품을 대량 생산하고 중규모 기업은 기능부품의 중간제품과 정밀기계가공품(주조, 단조, 도금, 도장 등)을 생산하며, 다품종 소량생산을 주로 하는 소형업체는 대규모 부품기업의 2차 하청으로 단순가공품(스프링, 나사, 와이어 등)이나 보수용 부품을 생산하는 경우가 많습니다. 이에 따라 시장구조가 폐쇄적이며 산업 내 신규진입을 위해서는 기술력, 양산능력, 모기업과의 관계 등이 선결되어야 한다. 그러나 최근에는 부품조달이 글로벌화되고 초대형 선진 부품기업들이 국내에 진출하고 있어 규모 및 범위의 경제가 매우 중요시되고 있습니다.

3) 시장 규모 및 전망

(1) 플랜트건설 사업 / 플랜트 발전정비 사업

(가) 해외플랜트 시장규모 및 전망

플랜트 산업은 국내 플랜트와 해외 플랜트로 나누어지는데 최근 중동산유국가(OPEC) 들이 유가하락에 따른 설비투자가 주춤해진 상태이지만, 유가가 회복세를 띄면 지속적인 설비투자가 이루어질 것으로 예상하고 있습니다. 국내 플랜트의 경우 중소기업들이 중심을 이루고 있으나 중동 및 아시아의 플랜트공사를 중심으로 대기업들이 대공사에 참여하는 형태를 보이고 있습니다. 이러한 대기업들의 해외시장 진출이 활발해짐과 동시에 최근 국내 수주 물량의 한계로 인하여 몇몇 중소기업도 해외 시장에 진출하는 추세입니다. 플랜트시장은 지속되는 세계경기 침체에도 불구하고 아시아, 아프리카 및 중동지역등으로 주요 에너지/산업설비의 확장 및 신설에 지속적으로 투자할 계획이며, 아시아 일부, 아프리카 등 신흥시장의 에너지 산업설비 확충으로 인하여 Oil Gas에 대한 투자는 지속적으로 증가할 전망입니다. 이는 KOPIA에서 제시한 ‘17년도 까지 예상한 1,350조원 시장전망을 통해서 확인 할 수 있습니다. 아시아를 비롯한 중동, 아프리카의 시장 또한 선진업체들은 LNG, 해양플랜트 등 신시장에 진입하면서 수익성 확보에 집중하고 있으며, 중국/인도 등의 후발 EPC업체는 가격경쟁력을 앞세워 시장 점유율을 확대해 나가고 있어 국내 기업은 고부가가치 사업으로 경쟁력을 확보해 나가야 할 것입니다.

[자료 : KOPIA]

(나) 국내플랜트 시장규모 및 전망

국내 플랜트 건설 및 발전정비 부분의 시장규모는 국가 전력수급계획과 밀접한 관계가 있습니다. 이는 국가가 목표하는 전력수급에 따라 발전소 신규건설 및 폐기가 진행되기 때문입니다. 지식경제부의 국가 제6차 전력수급계획에 따르면 2013년부터 2027년까지 전력 수요량은 연평균 3.4% 증가한 771,007GWh로 이는 향후 15년간 필요 전력증가분을 연평균 측정한 수치입니다. 이에 따라 이번 7차 전력수급기본계획에서는 전력소비량은 연평균 2.1% 증가하여 29년 656,883 기가와트(이하 GWH), 최대전력은 연평균 2.2% 증가하여 29년 111,929 메가와트(이하 MW)인 것으로 전망했으며, (6차 계획의 전력소비량 증가율 : 22%, 최대전력 증가율 : 22.4%) 이번 목표수요 전망치는 29년 기준으로 전력소비량의 14.3%, 최대 전력의 12%를 감축하는 수요관리 목표를 반영하여 산출된 결과이며, 이는 제2차 에너지기본계획상의 수요관리 목표(29년 기준 전력소비량의 12.5% 절감)보다 강화된 수준입니다.

[전력소비량 및 최대전력 예측결과] (단위 : MW)

구분	6차 계획	7차 계획

하계	동계	하계-동계	하계	동계	하계-동게

2015	81,577	82,677	-1,100	79,923	82,478	-2,555

2020	95,316	94,014	1,302	96,650	97,261	-611

2025	105,056	102,348	2,708	106,127	106,644	-517

2026	108,037	104,444	3,593	107,436	107,974	-538

2027	110,886	106,463	4,423	108,707	109,284	-577

[자료: 제7차 국가 전력수급계획 ]

[전력소비량 및 최대전력 목표수치]

연도	5차 계획	6차 계획

수요관리량
(MW)	최대전력
(MW)	전력소비량
(GWh)	수요관리량
(MW)	최대전력
(MW)	전력소비량
(GWh)

`13	3,577	76,207	471,996	662	79,712	482,527

`14	5,343	78,017	485,051	1,340	80,969	499,116

`15	6,745	80,009	496,590	1,981	82,677	516,156

`16	7,641	81,988	506,482	2,343	84,576	532,694

`17	8,368	83,913	515,591	2,813	88,218	548,241

`18	9,265	85,810	523,867	3,185	91,509	564,256

`19	9,798	87,607	531,261	4,938	93,683	578,623

20	10,428	89,225	535,779	6,889	95,316	590,565

`21	10,927	90,713	540,078	8,342	97,510	597,064

`22	11,533	92,111	544,153	10,113	99,363	602,049

`23	12,016	93,598	547,997	12,258	100,807	605,724

`24	12,399	95,038
(100.0)	551,606
(100.0)	13,763	102,839
(108.2)	611,734
(110.9)

`25	15,022	105,056	624,950

`26	15,413	108,037	640,133

`27	15,854	110,886	655,305

13-27*	2.4	2.2

[자료: 제6차 국가 전력수급계획 ] [제7차 국가전력수급계획안]

구분	발전설비	설비용량(MW)	전력예비율

2015년	동두천복합화력 1,2호기
포스코복합화력 9호기
신월성원전 2호기
당진화력 9호기	1716
376
1000
1020	12.1%

2016년	북평화력 1,2호기
신고리원전 3호기
삼척그린파워 1,2호기
당진화력 10호기
신보령화력 1호기
태안화력 9,10호기
여수화력 1호기	1190
1400
2044
1020
1000
2100
350	21.4%

2017년	신고리원전 3호기
대우포천복합화력 1호기
장문복합화력 1,2호기
신한울원전 1호기
신보령화력 2호기
GS당진복합화력 4호기
영남복합화력
서울복합화력 1,2호기	1400
960
1800
1400
1000
950
470
800	26.3%

2018년	신한울원전 2호기
제주복합화력
통영복합화력 1호기	1400
200
920	24.9%

2019년	신서천화력 1호기
신평택복합화력 1호기	1000
951	23.7%

2020년	여주복합화력 1호기
고성하이화력 1호기	1000
1040	23.2%

2021년	신고리원전 5호기
고성하이화력 2호기
당진에코파워 1호기
강릉안인화력 1,2호기
삼척화력 1,2호기	1400
1040
5802
2080
2100	26.8%

2022년	신고리원전 6호기
당진에코파워 2호기
신한울원전 3호기	1400
580
1400	27.7%

2023년	신한울원전 4호기	1400	25.3%

2024년	-	-	22.4%

2025년	-	-	21.2%

2026년	천진원전 1호기	1500	21.3%

2027년	천진원전 2호기	1500	21.4%

2028년	신규원전 1호기	1500	21.5%

2029년	신규원전 2호기	1500	21.6%

[주요 발전설비 건설계획 / 자료 : 산업통상자원부] 국내 플랜트건설 및 발전정비와 관련된 시장규모를 확인하기 위해서는 위에 제시된 제7차 전력수급계획에 따른 전력수급을 위한 발전설비 투자비 전망을 참고하면 될것으로 판단됩니다. 이는 매 2년마다 이뤄지는 국가 전력수급계획에 수치로 반영되는 플랜트 건설의 신규설비 투자비 전망 및 경상정비가 포함된 총발전설비 투자비 전망 등으로 반영이 되기 때문입니다. [신규설비 투자비 전망]

(단위: 억원)

구 분	2013~2017	2018~2022	합 계

원자력	-	-	-

석 탄	82,321	42,345	124,666

LNG	31,715	-	31,715

합 계	114,036	42,345	156,381

1. 12년초 불변가, 신재생 및 집단에너지 투자비 제외2. 불확실 대응설비는 제외 주) 산업통상자원부 제7차 전력수급기본계획

또한 기 건설중인 설비가 포함된경우는 약 70조원이 소요될 전망이며 이는 아래에 제시된 표와 같습니다. [총 발전설비 투자비 전망]

(단위: 억원)

구 분	2013~2017	2018~2022	2023~2027	합 계

원자력	110,736	152,715	15,965	279,416

석 탄	241,907	42,345	-	284,252

LNG	135,247	-	-	135,247

합 계	487,890	195,060	15,965	698,915

1. `12년초 불변가, 신재생 및 집단에너지 투자비 제외

2. 불확실 대응설비는 제외

주) 산업통상자원부 (2013.02.25) [제6차 전력수급기본계획 (2027년까지 전력수급 계획 수립)]

이와 같이 국가 전력수급계획에 따라 플랜트 건설 및 발전정비의 시장규모는 국내에서 진행되는 플랜트 건설 및 경상정의 시장규모로 파악할 수 있습니다. 또한 한국전력공사가 2001년 4월 6개의 발전회사와 배전회사로 분할하여 단계적 민영화 과정에 있어 민간 기업에서의 발전부문을 경쟁체제로 전환하는 구조개편 실시하였고, 즉, 종합건설업을 영위하고 있는 기업으로의 공정경쟁 여건을 위한 경쟁거래소시스템의 도입함에 따라 점차 민영화되는 부분이 증가하고 있습니다. 이러한 플랜트 건설 및 발전정비 부문의 민영화에 따른 추가적인 경쟁 입찰이 이루어질 수 있으며, 이러한 경쟁을 통하여 시장은 형성 될것으로 사료됩니다.

(2) 자동차부품제조 사업

자동차부품 산업은 자동차 산업에 의하여 직접적으로 영향을 받고 있어 자동차 부품업체들의 내수 및 수출도 완성차 업체들의 추세에 따르고 있습니다. 그러나 2000년대 들어서는 현대/기아차의 해외 현지생산 확대에 따른 KD 방식의 부품 수출 증가, 품질 및 브랜드 인지도 향상에 따른 해외 완성차 업체 및 부품사들로의 직수출 증가 등으로 수출 비중이 확대되는 추세입니다.

[국내완성차 내수현황]

[자료: 자동차산업협회]

[국내완성차 수출현황]

[자료: 자동차산업협회]

자동차 부품 수출은 2009년 이후 증가세를 보이고 있으며, 2013년에도 한국무역협회 기준 수출금액이 전년대비 5.97% 증가하였다. 이는 전방 자동차 산업의 성장 부진에도 불구하고, 국내 주요 완성차 업체인 현대/기아차의 해외 현지생산이 확대됨에 따라 KD 방식의 부품 수출이 증가세를 보이고 있기 때문입니다. 국가별로는 해외 직접 생산 비중이 높은 미국과 중국이 각각 1위와 2위를 차지하고 있으며, 러시아 연방과 브라질, 인도 등이 그 뒤를 잇고 있습니다. 특히 최근 생산시설이 확대된 브라질과 중국이 높은 수출 증가세를 보였습니다. 2014년에도 수출 비중이 높은 미국과 중국으로의 수출이 증가세를 보이며 1-11월까지 전년 동기대비 2.5% 증가하였습니다.

4) 경기변동의 특성(1) 플랜트건설 사업

플랜트건설사업은 유가, 환율, 설비투자, 자본조달 등의 경기변동의 영향과 장기적인 정부의 정책방침에 따라 고객사의 설비투자 규모가 변동되어 이에 따른 동사의 매출 또한 영향을 받고 있습니다. 2015년 하반기 국제유가 하락으로 인한 수요 부진과 셰일 가스 생산 확대, 대체에너지 수요 증가에 따른 수요 부진으로 하향안정세를 보일 것으로 예상되나 글로벌경기의 점진적 회복과 아시아, 아프리카, 중남미 등 신흥시장 인프라 확충 등으로 플랜트 수주는 안정적인 성장세를 보이며 최초로 700억 달러 이상 수주가 가능할 것으로 전망됩니다. 다만, 주력 시장인 중동에서는 유로화 약세에 따라 유럽 기업과의 경쟁심화가 예상되지만 기업 간 컨소시엄 형태의 진출 확대를 통한 경쟁력 확보가 기대됩니다.

(2) 발전정비 사업

발전정비 및 플랜트 설비 공사업은 타 산업의 경제 활동 수준 및 기업의 설비투자 등에 의하여 생산 활동이 파생되므로 타 산업의 경기에 영향을 받는 산업입니다. 그러나 발전소의 경상정비는 전력이 국가에 있어 필수불가결한 부분이며, 전력 수요가 증가하기 때문에 경기변동과 관계없이 꾸준히 증가하고 있으며, 전력공급을 안정적으로 유지하기 위한 지속적인 유지보수 정비 산업이므로 경기변동과의 높은 상관관계가 없는 것으로 판단됩니다. 발전소 예방정비공사는 복합화력발전소의 경우 발전소 1개 호기를 기준으로 하여 2년을 주기로 계획예방정비공사를 시행하고 있으며, 반드시 주기적인 예방점검이 필요한 국가필수 공익사업이라는 점에서 경기변동에 큰영향을 받지 않는 것으로 볼 수 있습니다.

(3) 자동차부품제조 사업

국내 자동차부품산업은 전방산업인 자동차산업의 경기흐름에 연동되어 있으며, 주 납품처인 완성차업체의 실적과 이들에 대한 수주물량이 개별 부품업체의 영업변동성에 큰 영향을 미치는 요인으로 작용하고 있습니다. 내수수요 위축과 해외시장 위주의 판매 확대로 인해 현대 ·기아차의 신규 설비 증설도 중국, 브라질을 비롯한 해외 지역에 집중되고 있습니다. 따라서 현대 ·기아차의 해외생산에 대응하여 해외 사업기반을 점차 확대하고 있는 부품사들은 해외 생산법인을 포함한 연결기준 매출액이 점진적인 성장 기조를 유지하고 있으나, 현대 ·기아차의 국내공장에 대한 매출의존도가 높은 부품사들은 생산물량 정체로 인한 부담이 가중되고 있습니다.

나. 회사의 현황1) 사업의 현황(1) 플랜트건설 사업

동사는 1994년 10월에 설립된 이후 국가전력사업의 시공을 주로 하였습니다. 전력산업의 양적확대는 POWER PLANT 시공을 주력으로 하는 동사의 사업구조와 부합하였고 화력발전소 건설 등 아래의 주요 사업에 참여하고 있습니다. 동사의 사업의 주요 발주처는 한국남동발전, 한국동서발전, 한국수력원자력, 한국가스공사이며 플랜트건설사업과 관련된 부서는 건설사업본부 산하 아래 공사관리팀 및 각 현장 관리팀들이 있습니다.

① 화력발전소건설공사 : 영흥화력본부는 1~6호기(5,080MW) 석탄화력발전소를 운영하여 수도권 전력 사용량의 약 25%를 공급함으로서 국가 에너지 강화에 중추적인 역할을 수행하고 있습니다. 동사는 영흥화력 #5,6호기의 탈황설비 구매, 소화설비공사, 보온자제 공급 및 보온설치 공사를 수행 하고 있고 또한, 신보령화력#1,2호기 건설공사에서는 탱크설비와 소화배관공사, 그에 따른 보온공사를 수행하고 있으며, 북평화력#1,2호기 건설공사에서는 보일러 및 터빈의 전체 보온공사를 수행중이고, 삼척그린파워 건설현장에서도 터빈보온공사를 수행중입니다.

② 원자력발전소건설공사 : 우라늄이 분열되어 에너지를 발생시키는 발전소 공사로 원자로, 증기발생기, 터빈, 발전기등을 설치하는 공사입니다. 울진원자력#3,4호기를 비롯하여 #5,6호기까지 덕트제작설치/보온공사를 수행하였으며, 신월성#1,2호기 OPR1000모델에서 덕트제작설치를 수행하였고, 최근 동사는 전세계 최초의 한국형 모델인 APR1400 노형인 한국수력원자력 신고리원전 #3,4호기의 주설비 공사중 원자로건물의 배관/탱크보온공사를 수행하여 준공단계에 있으며, 또한 이전 신고리#1,2호기에서도 원자로건물의 배관/탱크보온공사를 수행한바 있습니다. 한편, 신고리 5,6호기 공사가 2016년초 착공하여 2017년도 본격적으로 DUCT 제작설치/보온 공사에 참여 예정이며, 2016년도말 신한울 3,4호기 공사가 발주예정되어있어 지속적으로 원자력 잘전공사에 참여예정입니다.

③ LNG저장설비 건설공사 : 한국에서는 석유이외의 에너지자원일환으로 LNG도시가스의 도입정책으로 인하여 1996년도 최초로 인천LNG생산기지 건설에 착수하였고, 당사에서도 1998년도 인천LNG생산기지#1~3탱크보냉에 이어#13,14탱크보냉, 2001년도까지#15,16탱크 보냉공사를 수행하였습니다.

또한, 2000년도부터는 수도권이외 남부지역의 LNG공급을 위하여 통영생산기지#1~3, 2003년도에는 #8,9,10탱크, 2007년도에는 #13,14탱크 보냉공사까지 수행하여 전체공사량의 30%이상 수행실적을 기록하였으며, 수도권의 수요 팽창에 의거 평택생산기지 추가건설로 #23탱크보냉공사를 건설하였고, 현재는 강원지역의 LNG보급망 확충에 의거 삼척생산기지 #5탱크 보냉공사를 수행중에 있습니다.수도권 지역의 LNG 수요가 지속적으로 증가가 예상되므로 이의 일환으로 인천생산기지 #21~23탱크 3기 증설과 기화기송출설비(750 T/H)와 부대설비의 추가공사가 2016년 착공하여 2018년말 완공목표로 준비 중으로 당사에서도 보온/보냉공사에 참여 할 예정입니다..

④ 정유공장 정제설비건설공사 : 현대오일뱅크 정유공장에서 수입한 원유를 정제하여 고급의 휘발유, 경유, 등유 등을 생산 할 수 있도록 하는 정유정제설비 탱크 및 배관에 대한 보온 · 보냉공사를 시공한 실적이 있으며, 2016년도부터는 울산의 S-OIL 회사의 대규모증설공사가 예정되어 있어 그동안 축적된 기계설비기술로 시공에 참여할 계획입니다.

동사가 보유한 플랜트건설사업의 보온/보냉 특허기술은 다음과 같습니다.

구 분	보유 기술

보온 · 보냉	· 초저온 배관의 보냉용 스페이서 지그 및 이를 이용한 초저온 배관의 보냉시공법

· 초저온 배관의 보냉용 스페이서 조립체 및 이를 이용한 초저온 배관의 보냉시공법

[주요 플랜트건설 프로젝트 현황] (단위: 천원)

년도	프로젝트명	매출액	해당년도
매출비율	비고

2015	북평화력 1,2호기	7,978,966	25%	발주처 : GS파워(주)
원도급 : STX중공업(주)/대림산업(주)
내용 : 보일러/터빈/배관 보온공사, 보온자재대 제작/설치공사

신보령1,2호기 기전공사	3,170,653	10%	발주처 : 한국중부발전(주)
원도급 : 지에스건설(주)/두산중공업(주)
내용 : MC-11-01소화설비공급 및 설치공사,MC-11-02썸프펌프류 설치공사

삼척생산기지 #5탱크보냉	2,530,624	8%	발주처 : 한국가스공사
원도급 : (주)대우건설
내용 : #5탱크 본체보냉, #5탱크 배관보냉/보온

2014	방폐장1단계	4,275,967	15%	발주처 : 한국수력원자력(주)
원도급：（주)대우건설
내용 : 공기조화설비 설치공사(방폐장 덕트PIECE,TUNNEL작업대차제작/납품,덕트sup't제작포함)

신보령1,2호기 기전공사	3,899,006	14%	발주처 : 한국중부발전(주)
원도급 : 지에스건설(주)/두산중공업(주)
내용 : MC-11-01소화설비공급 및 설치공사,MC-11-02썸프펌프류 설치공사

2013	영동화력1,2호기	1,951,434	8%	발주처 : 한국남동발전(주)
원도급 : (주)금화피에스시
내용 : 석탄설비 기계분야 경상정비, O/H공사

방폐장1단계	3,550,264	16%	발주처 : 한국수력원자력(주)
원도급：（주)대우건설
내용 : 공기조화설비 설치공사(방폐장 덕트PIECE,TUNNEL작업대차제작/납품,덕트sup't제작포함)

2012	방폐장1단계	3,886,539	17%	발주처 : 한국수력원자력(주)
원도급 : (주)대우건설
내용 : 공기조화설비 설치공사

평택생산기지 제2공장 4단계공사	2,196,462	10%	발주처 : 한국가스공사
원도급 : (주)대우건설
내용 : #23탱크 보온보냉공사

(2) 발전정비 사업

발전정비사업은 동사의 발전정비사업본부 아래 발전전비관리팀, 이동정비팀 및 각사업소의 경상정비전문인력이 상주하며 상시 발생하는 가벼운 고장의 수리와 운전시간에 따른 정비업무, 고장을 예방하기 위한 예방정비업무 그리고 돌발, 고장 시 긴급히 복구하는 업무로 구성되어 집니다. 동사는 이러한 전문인력을 바탕으로 꾸준한 플랜트 경상정비 및 유지보수 경상정비 실적으로 역량을 축적해나가고 있으며 관계회사인 금화피에스시의 지속적인 매출 안정도로 인하여 동사의 사업도 꾸준히 성장해나가고 있는 추세입니다.

① 화력발전소 보일러설비 경상정비공사 : 현재 당사에서 수행 중인 경상정비 업무범위는 보일러 본체, 연소설비, 통풍설비, 미분탄 연소설비, 회처리설비, 전기 집진기설비, 물처리설비, 폐수처리설비, 오수처리설비, 공업용수설비, 고압전동기설비, 저압전동기설비, 경유저장조, 보조보일러 기타설비입니다.② 화력발전소 탈황설비 경상정비공사 : 당사는 산업설비의 대기 환경 규제치 강화에 따라 1996년 도입된 탈황설비의 시공에서 경상정비까지 업무를 수행하는 회사로서 개척자적인 위치를 확보하고 있습니다. ③ 화력발전소 계획예방정비공사 : 계획예방정비공사는 운영 중인 발전설비의 불시정지를 사전에 예방하기 위하여 정기적으로 가동을 중단하고 분해, 점검, 조립 및 성능시험하는 정비이며, 당사는 운전 주기 연장과 표준공정, 공량기준 정립을 통한 정비의 효율성을 높이고, 전력의 안정적 공급에 기여하고 있습니다

④ 원자력발전소 경상정비 : 원자력발전소의 가동 및 신설 설비의 기계, 전기설비의 이상 유무를 사전에 점검하여 발전소의 수명연장과 돌발고장 예방 및 복구업무 등을 수행하는 정비공사입니다.

[동사가 보유한 정비적격업체/유자격 공급자 사항]

구분	등록/발급기관	인증분야	자격 품목

1	한국남동발전(주)	정비적격업체	저압전동기 외 44품목

2	한국남부발전(주)	정비적격업체	Ball Mill 외 30품목

3	한국동서발전(주)	정비적격업체	FD Fan외 54품목

4	한국중부발전(주)	정비적격업체	Belt Conveyor 외 67건

5	한국서부발전(주)	정비적격업체	Oil Burner 외 52건

6	한국수력원자력(주)	유자격공급자	열교환기 정비공사(A등급)

7	한국수력원자력(주)	유자격공급자	2차측 스프링행거 건정성평가 및 교정용역(A등급)

8	한국수력원자력(주)	유자격공급자	2차측 밸브 정비공사(A등급)

9	한전KPS(주)	협력업체	기계설비공사 전국협력업체

10	한전KPS(주)	협력업체	원자력단위설비 전국협력업체

11	한전KPS(주)	협력업체	전기공사 전국협력업체

12	GS파워 주식회사	공사/용역 적격업체	강구조물공사, 금속구조물창호, 기계설비공사, 소방시설업

[주요 경상정비 프로젝트 현황]

(단위: 천원)

년도	프로젝트명	매출액	해당년도
매출비율	비고

2015	당진화력 9, 10호기	434,916	1%	발주처 : 한국동서발전(주)
원도급 : (주)금화피에스시
내용 : 석탄취급설비 경상정비, O/H공사

태안화력1-4호기	1,730,380	5%	발주처 : 한국동서발전(주)
원도급 : (주)금화피에스시
내용 : 탈활설비 경상정비, O/H공사

2014	한울3,4호기 기계2차 경상정비 보조공사	1,321,797	14%	발주처 : 한울원자력본부
원도급 : (주)금화피에스시내용 : 경상정비 보조공사

2013	영동화력1,2호기	1,951,434	8%	발주처 : 한국남동발전(주)
원도급 : (주)금화피에스시
내용 : 석탄설비 기계분야 경상정비, O/H공사

2012	태안화력#1-6호기	4,463,687	20%	발주처 : 한국서부발전(주)
원도급 : (주)금화피에스시내용: 기계분야 미분탄 및 회처리설비부분 하도급공사, O/H공사

(3) 자동차부품제조 사업[자동차부품제조 부문]

Front Axle, Rear Axle 은 제동장치 및 허브, 베어링, 너클, 캐리어, 디스크 등 다수 부품이 통합된 Module단위 제품입니다. 동사가 제조하는 자동차부품인 Fronr Knuckle, Rear Carrier는 Front Axle 및 Rear Axle 국내 시장 점유율 1위를 차지하고 있는 한국프랜지공업(주) 와 서한산업(주) 로 납품하고 있습니다. Front Axle은 휠의 회전 및 차량 지지 역할을 수행하여, 자동차 Chassis에 있어 중추적인 역할을 하는 제품입니다. 동사에서 제조하여 납품된 제품은 현대자동차 승용차 전차종에 장착되어 그 기술력을 인정받고 있습니다.

① Front/Knuckle[자료: 발행사 제공자료]

제품 개요 : Front Axle은 자동차 샤시의 앞축에 장착되는 부품으로 동력전달장치와 조향장치, 제동장치 그리고 차체를 연결하는 고리. 바퀴를 회전시키는 역할을 하며 또한, 차량 앞부분의 하중을 지지하는 역할을 합니다. 좌.우가 1Set로 구성되어 있으며 1세대 Type과 3세대 Type이 있으며, 이중 Knuckle의 기능은 외륜의 동력을 Hub에 전달시켜주는 guide역할 및 Hub와 연결되어 차체 중량지지 및 calliper의 brakepad 조립으로 차량제동장치 역할을 합니다.

제품 구성 ; Bearing경(동력전달장치), Tie Rod Arm Hole(조향장치), Caliper Hole(제동장치), Ball Joint Hole(차체), D/Cover Hole(차체), ABS Sensor Hole(제동장치)로 구성되어 있습니다.

② Rear/Carrier[자료: 발행사 제공자료]

제품 개요 : 자동차 샤시의 뒷축에 장착되는 부품으로 앞 축의 Knuckle과 비슷한 기능을 합니다. 단 후륜구동차에는 동력전달 장치가 있으나 전륜구동차에는 없고 구동장치만 있습니다.

제품 구성 : 4-Hole(구동장치), Caliper Hole(제동장치), U/Arm Hole, T/Arm Hole, L/Arm Hole, A/Arm Hole, S/Bar Link Hole(차체)로 구성되어 있습니다.

2) 공시대상 사업부문의 구분(단위:천원)

구 분	구 분	2015년	2014년	2013년	2012년	2011년

건설공사	발전소건설공사	12,255,379	10,491,003	8,062,737	7,709,760	429,933

에너지설비공사	2,836,200	1,745,677	2,568,759	2,480,289	675,361

전 기 공 사	-	-	-	-	-

기 타 공 사	506,442	1,128,036	1,216,383	103,583	180,744

경상정비공사	경상정비공사	11,908,844	8,320,450	7,133,548	8,302,159	7,897,235

제 조	자동차부품제조	4,260,054	6,306,662	3,732,851	4,083,109	2,930,107

합 계	-	31,766,919	27,991,828	22,714,279	22,678,900	12,113,380

3) 시장점유율 및 경쟁업체 등[플랜트 건설 및 발전정비 사업]

각각의 면허보유별로 주력 공종이 서로 상이하여 회사가 주력하는 플랜트 설비에 대한 정확한 시장 점유율의 비교 검토가 어려우므로 최근 3개년도의 도급 한도액(시공 능력 평가액)의 비교 검토로 동사가 각 면허에서 차지하는 시공 능력 평가액 및 전국, 울산지역 순위로 시장점유율을 비교 검토 하였습니다. 동사는 울산지역내에서도 상위에 속하는 시공설비 능력을 바탕으로 시장점유율을 증가하시키고 있습니다.

[시공설비능력평가]

(단위:백만원)

구 분	2015년	2014년	2013년

전 국	울 산	전 국	울 산	전 국	울 산

기계설비공사업	시공능력평가액	38,019	29,407	23,999

순 위	88/6,232	8/247	114/6068	9/247	130/5883	7/241

금속구조창호공사업	시공능력평가액	3,346	2,935	2,340

순 위	1,059/6,166	28/122	1122/6070	33/119	1441/5959	43/118

강구조물공사업	시공능력평가액	3,525	3,164	2,922

순 위	338/685	14/25	379/691	15/25	397/694	16/26

전기공사업	시공능력평가액	639	843	854

순 위	13,248/14,542	258/301	12117/14165	245/294	11929/13765	246/283

소방시설공사업	시공능력평가액	9,448	1,731	644

순 위	162/4,818	3/89	957/4691	32/90	2634/4405	60/85

[자료 : 발행사 집계자료 / 3개년]

또한 동사가 영위하고 플랜트 건설 사업은 원도급사인 종합건설사 GS칼텍스, (주)대우건설, 대림산업(주)등에서 덕트, 소방시설, 보일러등을 하도급 받아서 수주를 진행하고 있습니다. 이는 종합건설사와는 달리 공사의 일정 부분을 수주받기 때문에 종합건설사의 총 공사수주 금액을 비교하는데 어려움이 있습니다. 또한 다른 부분을 수주받은 하도급업체들과의 시장점유율을 판단하기는 어려움이 있습니다.

[플랜트 발전정비 사업]

짧게는 2년 길게는 3~4년 국가 전력수급계획에서 계획된 공사와는 달리 플랜트 발전정비의 경우 짧게는 4~6개월 길게는 1년 정도의 단일 수주로 발생하는게 대다수입니다. 이런한 수주는 이벤트로 발생되기에 구체적인 시장점유율을 측정하는데 어려움이 있습니다. 이는 플랜트 건설과는 다르게 수주금액은 많게는 10억에서 적게는 8~9천만원까지 이벤트성으로 발생하기에 이러한 수치를 정확하게 측정하기 어려움이 있습니다.

[자동차부품제조 사업]

국내 자동차 산업이 현대, 기아, 한국GM, 쌍용, 르노삼성,의 5개사 체제를 이루고 있는 것과는 달리, 부품산업은 대규모 투자가 필요한 일부 품목을 제외하고는 대체로 중소기업 위주의 시장구조를 형성하고 있습니다. 따라서 자동차부품제조 부문의 정확한 시장점유율은 발표된 자료가 없습니다. 이에 따라 당사가 납품하고 있는 너클 및 캐리어를 기준으로 집계한 시정점유율로는 약 17%, 7%로 경주 신공장 준공으로 인하여 생산량 확대로 인한 수주물량 증가가 예상되어, 향후 매출이 증가가 기대되는 납품실적을 보여주고 있습니다.

[ Front/Knuckle 시장점유율]

[자료: 회사 집계자료 / 2015년말 기준]

[Rear/Carrier 시장점유율]

[자료: 회사 집계자료 / 2015년말 기준]

4) 사업 실행 계획(1) 비전 및 목표

동사는 플랜트건설 및 경상정비, 자동부품 제조 전문 업체로서 장기적으로 각사업별 동종업계 1위 및 중견기업으로 성장하기 위하여 임직원들이 동일한 목표를 가지고 업무를 수행할 수 있도록 중 ·단기 비전과 플랜을 수립하였습니다. 2016년도 까지 단기비전으로 중견플랜트건설 및 발전정비 플랜트건설업과 경상정비 사업에 지속적으로 수주실적을 쌓으면서 안정적이 매출을 유지함과 동시에 중견 플랜트전문건설업체로서 성장할 계획입니다. 또한 자동차부품 제조 부문에서도 또한 자동차부품 제조 부문에서도 단기적으로는 너클 및 캐리어를 현대자동차와 기아자동차등 국내완성차 메이커 위주로 부품을 공급하고 있으나 장기적으로는 수출 위주로 판매 전략을 수립하여 새로운 ITEM을 개발하고 글로벌 부품 업체로의 도약을 목표로 하고 있으며 그 일환으로 경주에 신공장을 설립하고 2016년 4월 부터 공장을 가동 할 예정 입니다. 단기적으로 2016년 공장 완공 이후 생산량 증가 신규 품목 수주를 도모하여 2016년 이후 자동차부품제조부문에서 흑자전환이 이루어질 것으로 예상됩니다.

(2) 주요 수익 모델

사업 부문	수익모델	내 용

플랜트건설	기계설비	●북평화력 1,2호기 보일러/터빈/배관보온(2015.04~2016.09)
●안양 열병합발전 1,2호기 공사(2016.04~2020.06)

보온보냉	●인천LNG생산기지 기화기 송출설비 보냉 (2015년~2017년도 수행)
●울산 S-OIL 정유공장 배관보냉,보온(2016년 하반기~2017년도말 까지 수행)

Duct	●신고리원자력5,6호기 덕트 제작설치(2016년하반기~2019년도 수행)
●신울진원자력 3,4호기 덕트제작설치(2017년~ 2020년도 수행)
●방사성폐기물처리장 2단계공사 덕트및보온(2017년도~ 2019년도 수행)

발전정비	발전정비	●운전 중 발전설비 유지보수
-영동화력 1,2호기 석탄설비 기계분야 경상정비공사(2009년~수행중)
-태안화력 1~4호기 탈황설비 경상정비공사 (2015년 4월~ 수행중)
- 당진화력 9~10호기 석탄취급설비 경상정비공사 (2015년 9월 ~ 수행중) -한전KPS(주) 원자력 경상정비 하도급공사
-매년 경쟁입찰에 따라 1년/2년 단위의 공사계약 수주

계획예방정비	●정지 중 발전설비 정비
-터빈부속설비,보일러부속설비,미분탄설비,연료설비,탈황설비공사 참여

자동차부품	F/Knuckle	●TL(현대차-투싼)/ GD(현대차 i30)/ VF(현대차 i40)

R/Carrier	●JF(2014년 현대차 LF소나타, 2015년 기아차 K5)

5) 조직도2. 매출에 관한 사항가. 매출실적

(단위 : 천원 )

매출유형	부 문	2015연도
(제22기)	2014연도
(제21기)	2013연도
(제20기)

금액	금액	금액

제품매출	너클	내 수	3,050,359	3,383,788	3,732,851

무대장치	내 수	-	14,578	-

캐리어	내 수	1,209,694	2,908,296	-

제품매출 소계	4,260,053	6,306,662	3,732,851

발전정비공사	경상정비공사	내 수	7,118,083	4,865,169	3,568,132

계획예방공사	내 수	4,648,002	3,161,343	3,189,238

기타	내 수	142,759	293,938	376,178

경상정비공사 소계	11,908,844	8,320,450	7,133,548

건설공사	발전시설공사	내 수	12,255,379	10,491,002	8,062,738

에너지시설공사	내 수	2,836,200	1,745,677	2,568,759

기타공사	내 수	506,442	1,128,036	1,216,383

건설공사 소계	15,598,021	13,364,715	11,847,879

합계	31,766,919	27,991,827	22,714,278

나. 수출 현황- 해당사항 없습니다.

다. 수주현황(단위 : 천원 )

발주처	부 문	수주일자	납 기	수주총액	수주잔고

수 량	금 액	수 량	금 액

지에스건설㈜	발전시설공사	14.04.02	14.04.03-17.06.30	-	7,256,928	-	157,958

STX중공업㈜	발전시설공사	15.03.12	15.03.12-16.06.30	-	10,155,000	-	1,165,000

㈜금화PSC	발정정비공사	15.08.31	15.09.01-17.12.31	-	4,511,499	-	3,928,003

두산중공업㈜	발전시설공사	11.06.27	11.06.28-16.05.31	-	4,215,136	-	65,726

㈜대우건설	에너지시설공사	13.10.12	13.10.01-15.12.31	-	3,925,000	-	0

KC코트렐㈜	발전시설공사	13.03.15	13.03.15-15.07.31	-	3,290,000	-	0

㈜금화PSC	발정정비공사	15.10.14	15.01.01-15.12.31	-	1,942,150	-	0

㈜금화PSC	발정정비공사	15.03.17	15.04.01-15.12.31	-	1,730,385	-	5

한전KPS㈜ 월성 제2사업소	발정정비공사	16.01.13	14.03.01-15.12.31	-	1,683,049	-	90,020

한전KPS㈜ 한울제2사업소	발정정비공사	15.12.30	14.03.01-16.01.31	-	1,430,469	-	42,406

㈜금화PSC	발정정비공사	15.08.26	15.09.01-15.11.04	-	1,386,470	-	0

㈜금화PSC	발정정비공사	15.11.05	15.11.09-15.12.13	-	1,236,230	-	0

기타	-	-	-	-	6,907,412	-	756,815

합 계	-	49,669,728	-	6,205,933

*2015년 계약 기준

라. 향후 매출액의 변동에 영향을 줄 것이라고 인정되는 사항

회사가 영위하고 있는 산업플랜트 건설 및 산업플랜트 경상정비 사업은 경기순환에 크게 영향을 받지 않습니다. 하지만 경쟁업체들의 수주입찰 경쟁에서 따르는 단가인하, 일용직 근로자등 용역활용에 따른 임금인상, 수주기간을 맞추기 위해 실시되는 무리한 돌관작 등으로 인하여 비용의 증가는 회사의 매출에 영향을 줄 수 있다고 사료됩니다. 또한 자동차부품제조 사업의 경우 전방산업인 완성차 판매에 따라 매출에 민감한 영향을 받을것으로 판단됩니다.

[플랜트건설 사업]

플랜트 건설사업부에서는 주로 국가기간산업의 원자력발전소/ 화력발전소/ LNG생산기지/ 정유정제설비 보온/보냉공사를 수행하고 있 는바, 화력발전소 건설의 포화상태와 민자발전소의 건설로 해마다 전력예비율의 여유가 생기고 있으므로 발전소 건설공사 발주량의 감소로 인하여 기존 경쟁업체와의 생존경쟁이 더욱 치열해질 전망입니다. 또한, 미국의 셰일가스생산과 맞물려 세계적으로 유가하락으로 인한 정유업계의 설비투자 축소로 석유화학설비및 정유업계의 공사물량 감소가 예상되므로, 앞으로는 건설공사의 트렌드가 바뀌어 기존의 노후된 화력발전소와 그외 노후된 플랜트설비의 교체공사/정유공장의 REVAMPING공사에 주력을 할 예정이며, 또한 정부차원에서 1970년도에 건설되어 노후된 원자력 발전소의 점진적 해체가 예상되어 방사능 유출방지를 전제로한 고도의 기술을 요구하는 해체건설에도 참여하여, 앞으로 신규건설과 발전설비 해체 공사 등 양면의 건설에 주력을 하여야 할 것으로 예상하고 있습니다.

[플랜트 발전정비 사업]

발전소 기계설비는 세계적으로 설비제작사가 정비까지 하는 경우가 대부분이다. 하지만 우리나라는 한전KPS를 포함한 정비 전문업체가 발전설비를 전문으로 정비하고 있습니다.발정정비시장이 민간업체에 개방되고 있으나, 발전회사가 발전설비 경상정비공사 응찰조건을 ‘경상정비 하도급공사 유자격자’로 엄격하게 제한하기 때문에, 기존 사업에 참여했던 업체를 제외한 신규업체는 경상정비공사(3년, 300억 규모 공사)의 원청사로써 공사를 수행할 수가 없는 한정된 시장입니다. 당사는 현재 탈황설비, 석탄취급 설비 하도급공사를 수행중으로 하도급공사 유자격업체로써, 경상정비공사(3년, 약300억 규모 공사)의 원청사 입찰자격 확보를 위해 기술인력을 충원해 가고 있으며 2015년 경상정비공사 수주를 기점으로 발전회사 직접 참여를 위한 기틀 마련에 주력하고 있습니다.

[자동차부품제조 사업]

자동차부품사업은 완성차의 경기 변동에 절대적인 영향을 받는 사업입니다. 따라서 국내의 완성차 업계에만 의존 할 것이 아니라 부품의 수출을 통하여 해외의 완성차 업계와의 연계 즉 거래처의 다변화가 필요합니다. 현재는 미국의 경기 회복세 지연 및 유럽의 침체 그리고 엔저현상 등의 여러 악재가 존재하고 있는 상황이고 경기에 대한 민감도가 높은 완성차와 연동되어 부품사업도 경기에 민감하게 반응하고 있습니다. 그래서 지금은 경기 회복후의 도약을 위하여 준비된 투자가 필요한 시점입니다.

3. 매입에 관한 사항가. 매입 현황(단위 : 천원 )

매입유형	매입
유형	품 목	구 분	2015연도
(제22기)	2014연도
(제21기)	2013연도
(제20기)

자동차
부품	원재료	소재	국 내	-	2,123,797	-

경비	LM선삭품
(외주가공비)	국 내	101,370	198,060,	249,261

장비유지보수	국 내	137,461	134,630	130,840

소모공구류	국 내	488,449	456,553	397,475

소모자재류	국 내	168,644	148,731	97,737

기타	국 내	2,135,913	1,993,281	1,381,090

경비 합계	국 내	3,031,837	2,733,195	2,256,403

자동차부품 소계	-	3,031,837	5,055,052	2,256,403

플랜트
경상정비	외주비	외주비	국 내	2,383,697	1,121,222	1,717,852

경비	소모자재비	국 내	115,529	72,387	78,478

기 타	국 내	867,993	687,420	499,357

소 계	-	983,522	759,807	577,835

플랜트경상정비 소계	-	4,350,741	1,881,029	2,298,687

플랜트
건설공사	외주비	외주비	국 내	1,842,442	572,949	590,151

경비	소모자재비	국 내	346,605	411,705	466,830

설비자재비	국 내	2,209,041	3,116,657	3,359,495

기 타	국 내	2,000,010	1,777,458	1,832,728

소 계	-	4,555,656	5,305,820	5,659,053

플랜트건설공사 소계	-	10,953,754	5,878,769	6,249,204

매 입 소 계	18,336,332	12,814,850	10,804,294

주1) 회사는 매입에 관한 사항중 수입과 관련된 내용은 없습니다.

주2) 회사는 한국프렌지, 서한산업 으로부터 2012년, 2013년 무상사급으로 선삭가공비용만 매입계상하였으나, 2015년부터 순액법으로 매출인식을함에 따라 2015년 소재로의 비중이 대폭감소하였습니다.

나. 원재료, 외주비 의 제품별 비중(단위 : 천원)

사업년도	주요 제품명	원재료명	원재료 비중(%)

제 2015연도
(제 22기)	너클, 캐리어	소재	0.0%

제 2014연도
(제 21기)	너클, 캐리어, 무대장치	소재	69.4%

제 2013연도
(제 20기)	너클, 캐리어	소재	0.0%

주1) 회사는 한국프렌지, 서한산업 으로부터 2012년, 2013년 무상사급으로 선삭가공비용만 매입계상하였으나, 2015년부터 순액법으로 매출인식을함에 따라 2015년 소재로의 비중이 대폭감소하였습니다.

주2) 동사의 원재료비중에 LM선삭품은 외주가공비로 제외하였습니다.주3) LM선삭품의 가공비 비중추이

사업년도	주요 제품명	외주비명	가공비 비중(%)

제 2015연도	너클, 캐리어	LM선삭품	2.4%

제 2014연도	너클, 캐리어, 무대장치	LM선삭품	6.5%

제 2013연도	너클, 캐리어	LM선삭품	28.5%

4. 생산 및 생산설비에 관한 사항가. 생산능력 및 생산실적

1) 플랜트 건설/경상정비 시공능력 및 시공실적

- 시공실적(단위 : 백만원)

구 분	2015년	2014년	2013년

기계설비 공사업	시공능력평가액	38,019	29,407	23,999

금속구조창호 공사업	시공능력평가액	3,346	2,935	2,340

강구조물 공사업	시공능력평가액	3,525	3,164	2,922

전기 공사업	시공능력평가액	639	843	854

소방시설 공사업	시공능력평가액	9,448	1,731	644

- 국가기간 공사/정비 수행자격요건

구분	설비	기본자격요건(발주처)	당사 자격 여부

플랜트건설	원자력 덕트 공사/ 보온	-최근10년이내 원자력 덕트/보온공사 수행실적
-공사 규모 2배수의 시공능력 금액 여부	-가능(신월성#1,2호기, 신고리#3,4호기 실적 보유)
-당사시공능력금액(기계설비2014년기준 294억원)

화력발전소 보일러/터빈 보온	-최근10년이내 500㎿ 화력발전소 보일러/터빈 보온시공실적
-공사규모 2배수의 시공능력금액 여부	-보령7,8호기 보일러보온시공(2008년 대우건설)
-당사시공능력금액(기계설비2014년 기준 294억원)

가스탱크 보냉/보온	-LNG탱크 20만㎘ 보온/보냉 실적	-가능(평택LNG탱크#2,3호기, 삼척LNG탱크#5호기 실적 보유)

경상정비	원자력 배관 지지대정비	-한수원(발주처)배관 지지대 정비부문 업체등록 여부
-한수원 배관지지대 정비실적 보유조건	-가능(한수원(발주처)배관 지지대정비부문 업체 등록)
-영광#5,6호기. 월성#3,4호기 배관지지대 정비실적 보유

화력발전탈활/석탄이송설비 정비	-최근 5~10년이내 100㎿ 화력발전소 탈황/석탄이송설비 정비실적 보유조건
- 500㎿ 화력발전소 시공실적 여부	-가능(태안#1~6호기 탈황설비 경상정비 업무수행으로 실적 확보)

2) 자동차부품 생산능력 및 생산실적(단위 : 대 )

제 품	구 분	2015연도
(제22기)	2014연도
(제21기)	2013연도
(제20기)

너클, 캐리어	생산능력	625,000	620,000	615,500

생산실적	양산	504,193	433,953	380,718

A/S	22,498	64,844	56,889

소계	526,691	498,797	437,607

가 동 율	84%	80%	71%

기말재고	-	-	-

- 생산능력(단위 : 대)

구 분	생산수량

2015연도
(제22기)	2014연도
(제21기)	2013연도
(제20기)

양산	LM/TL	5축 가공기外	242,913	195,332	219,126

GD	5축 가공기外	82,076	92,140	103,671

VF taxi	VER-MCT	1,628	37,800	15,321

VF	VER-MCT	37,882	26,321	42,600

LF/JF	VER-MCT	135,500	82,360	-

TQ	LATHE	4,194	-	-

A/S	CKD(B라인)	TNV650外	19,256	42,164	34,209

A/S	H-500外	3,242	22,680	22,680

소계	526,691	498,797	437,607

가동율	84%	80%	71%

나. 생산설비에 관한 사항(1) 현황(단위 : 천원 )

자산별	소재지	기초
가액	당기증감	상각누계액	기말
가액	비고

증가	감소

토지	울산 북구	1,482,898	3,318,869	-	-	4,801,768	-

건물	울산 북구	1,127,891	698,022	-	123,932	1,701,982	-

구축물	울산 북구	26,101	-	-	2,233	23,867	-

기계장치	울산 북구	4,118,365	1,040,000	-	2,967,962	2,190,403	-

공구와기구	울산 북구	1,765,215	535,455	-	1,359,143	941,527	-

(2) 최근 3년간 변동사항(단위: 천원)

설비자산명	수량	취득(처분)가액	취득(처분)일	취득(처분)사유	용 도	취득(처분)처

수진머시닝센타Mynx6500/50	1	126,000	2012.01.30	생산품목 규격 변경	자동차부품제조	한국엠티에스(주)

비딩기 BO-120	1	1,500	2013.06.28	생산품목 규격 변경	자동차부품제조	태양기계

골절기 hbs-250b	1	550	2013.07.16	생산품목 규격 변경	자동차부품제조	한국후지공업

수직머시닝센타MYNX6500/50	10	1,320,000	2013.08.30	생산품목 규격 변경	자동차부품제조	한국엠티에스(주)

유압장치ASS'Y	10	16,000	2013.11.13	생산품목 규격 변경	자동차부품제조	주식회사 삼현테크

수동식절곡기4자	1	3,100	2013.10.14	생산품목 규격 변경	자동차부품제조	태양기계

포밍기TO-15	1	1,900	2013.11.25	생산품목 규격 변경	자동차부품제조	태양기계

비딩기BO-120	1	1,500	2013.11.25	생산품목 규격 변경	자동차부품제조	태양기계

손비딩기BO-701단 함석t0.6 신형	1	240	2013.12.23	생산품목 규격 변경	자동차부품제조	태양기계

수직머시닝센타 MYN*6500/50	2	546,000	2014.09.25	생산품목 추가	자동차부품제조	한국엠티에스(주)

크랙검사기	1	400	2015.03.31	임대사용->구매전환	자동차부품제조	한국프랜지공업(주)

CNC LATHE	3	3,600	2015.03.31	임대사용->구매전환	자동차부품제조	한국프랜지공업(주)

VER-MCT	2	3,000	2015.03.31	임대사용->구매전환	자동차부품제조	한국프랜지공업(주)

TL 너클 가공용 장비	1	110,000	2015.07.15	생산품목 추가	자동차부품제조	한국엠티에스(주)

TL 증량 가공 장비 두산수직머시닝센타 MYNX6500/50	6	828,000	2015.09.16	생산품목 추가	자동차부품제조	한국엠티에스(주)

너클가공용 인덱스	2	95,000	2015.11.30	생산품목 추가	자동차부품제조	주식회사 인덱스

다. 제품별 생산공정도(사진파일)

(1) 너클 생산 공정도

소재입고→입고검사→투입→선삭→밀링/드릴→완제품/측정/검사→출하

emb000023902b78.jpg 1	emb000023902b79.jpg 2	emb000023902b7a.jpg 3

1. 소재입고	2. 기준면, 내경 선삭	3. S/ABS 部 MILL’G

emb000023902b7b.jpg 4	emb000023902b7c.jpg 5	emb000023902b7d.jpg 6

4. 4-HOLE D/R, M/L 등	5. S/ABS DRILL 등	6. D/COVER TAP 등

emb000023902b7e.jpg 7	emb000023902b7f.jpg 8	emb000023902b80.jpg 9

7. ABS MILL’G DRILL TAP	8. 출하검사	9. 포장/출고

(2) 캐리어 생산 공정도

소재입고→입고검사→투입→선삭→밀링/드릴→완제품/측정/검사→출하

emb.jpg 1	emb000023902b81.jpg 2	emb000023902b82.jpg 3

1. 소재입고	2. 기준면, 내경 선삭 등	3. 4-HOLE上면-M/L 등

emb000023902b83.jpg 4	emb000023902b84.jpg 5

4. 출하검사	5. 포장/출고

라. 외주생산에 관한 사항(1) 외주생산의 이유

동사가 영위하고있는 산업플랜트 건설 및 산업플랜트 경상정비 사업은 업무 특성상 전문지식 및 숙달된 노하우가 많이 요구되는 산업이며, 이러한 경력을 갖춘 인력의 수급 및 경비절감을 위하여 외주를 주고 있습니다.

(2) 주요 외주처에 관한 사항(단위 : 천원 )

사업
년도	외주처	외주내용	외주금액	외주비중

`15연도
(제22기)	주식회사 예그리나	-북평화력발전소 1,2호기 건설공사/보일러 및 부대설비 설치공사외 2개PKG중 보온공사	748,024	18%

성광	태안3호기GGH외 25건 정비지원작업 외	483,235	11%

`14연도
(제21기)	성광	영흥 제5호 BLR Vestibule Inlet HDR Stub Tube 복구공사 외	161,809	10%

경모프랜트	신보령 토목공사 외	153,968	10%

`13연도
(제20기)	해림건설	영흥1호기 Coal BNR외 6건 외주정비 지원작업 외	262,555	11%

성광	태안 제3호기 GGH및DUCT보온외2건. 외주정비 지원작업 외	316,150	14%

5. 판매에 관한 사항

가. 판매조직동사는 판매조직을 따로 조직하지 않고있으며, 플랜트건설 및 경상정비의 수주는 경쟁입찰 및 수의계약으로 공사수주를 받고있으며, 자동차부품의 경우 한국프랜지와 서한산업에 직접 납품하고 있습니다.

나. 판매경로(단위 : 천원)

매출유형	품 목	구 분	판매경로	판매경로별 매출액(비중)

제품매출	너클	국 내	한국프랜지 납품	3,050,359

캐리어	서한산업 납품	1,209,694

공사수입	발전소건설공사	국내	경쟁입찰	12,255,379

에너지설비공사	국내	경쟁입찰	2,836,200

기 타 공 사	국내	경쟁입찰	506,442

경상정비공사	국내	지정경쟁 / 수의계약	11,908,844

합계	-	31,766,919

입찰 참여시 금액적 예가를 두는 것은 조달철 관공사(전기공사, 소방공사 등) 만 해당되며, 87.75%로 입찰 참여합니다. 하지만 관공사는 공사 자체가 금액이 10억 미만이 많으며, 적격심사를 거쳐야 하므로 이 비율은 큰 의미는 없어 보입니다. 금액이 큰 주력 매출인 발전소, 에너지시설 등은 입찰시 최저가로 입찰이 이루어지며 이러한 경우 특별한 예가 비율을 두는 경우는 없습니다.

다. 판매전략[플랜트건설 사업]

동사는 플랜트건설에서 주로 덕트, 소화설비, 보일러 기계설비등의 부분을 수주를 받아 진행하고있습니다. 현재 신보령화력발전 2호기를 2016년까지 건설수주를 받아놓은 상태입니다. 그러나 이러한 플랜트 건설에서의 이슈사항은 납기기일을 맞추기위해 발생되는 돌관(초과업무)공사를 손꼽을수 있습니다. 플랜트 건설 특성상 여러 공사 파트에서 순차적으로 일정기간 기간을 잡고 공사를 해야함에 따라 앞공정에서 기한을 맞추지 못할경우 동사가 맡고있는 뒷공정에서는 돌관공사가 발생할 확률은 증가하게 됩니다. 이러한 돌관공사는 예상공정금액을 초과하기 때문에 회사에서 수익은 낮아지게 되는 문제가 발생합니다. 이에 동사는 이러한 돌관문제를 해결하는 방안에 가장 주안점을 두고있습니다. 또한 덕트, 소화설비 이외에도 플랜트의 노쇠로 폐기시 발생하는 산업폐기물 처리 공정을 거치는데 이에 필요한 기술인 산업폐기공사기술 습득을 준비중에 있으며, 이외의 다른 건설파트의 건설자격을 얻기 위하여 계획하고 있습니다.

[발전정비 사업]

동사는 발전정비사업부문에서의 하도급의 수주가 아닌 발전회사로서의 경상정비 수주를 직접 받기 위하여 준비중에 있습니다. 한전KPS, 금화피에스시등 과 같이 직접수주를 받기위하여 3년간 300억 이상, 전문인력 70~80명 정도의 외형적 요건을 요구합니다. 이에 회사는 이러한 외형적 요건을 충족하기 위하여 경상정비수주 금액의 증가 및 인력충원을 위한 각고의 노력을 하고 있으며, 현재 한전KPS,금화피에스시 이 외에의 발전회사 수주를 받아 실적 및 시공 능력을 쌓기위한 노력을 하고 있습니다. 또한 외형적규모를 충족하게 될 경우 해외플랜트 수주도 계획중에 있습니다.

[자동차부품제조 사업]

동사는 자동자부품 중 너클과 캐리어 부품을 한국프랜지와 서한산업에 가공납품하고 있습니다. 연간 250,000대 분량의 제품을 가공납품하고 있습니다. 동사는 경주로의 공장이전으로 통한 수주물량의 확대를 꾀하고 있으며, 이러한 수주물량 확대를 위하여 절삭기구의 추가구매 및 인력충원등 노력을 하고 있습니다.

6. 연구개발활동가. 연구개발비용- 해당사항 없습니다.

나. 연구개발실적- 해당사항 없습니다.

다. 지적재산권 등

번호	구분	내용	권리자	출원일	등록일	적용제품	주무관청

1	특허권
(제10-0943690호)	초저온 배관의 보냉시공법	엔에스컴퍼니	09.08.06	10.02.16	보냉용스페이서지그	특허청

2	특허권
(제10-0933309호)	초저온 배관의
보냉시공법	엔에스컴퍼니	09.08.31	09.12.14	보냉용스페이서조립체	특허청

3	건설업등록증	건설업 등록사항	엔에스컴퍼니	-	94.12.20	금속구조물,창호공사업	울산
북구청

4	건설업등록증	건설업
등록사항	엔에스컴퍼니	-	94.12.30	기계설비공사업	울산
북구청

5	건설업등록증	건설업
등록사항	엔에스컴퍼니	-	10.12.08	강구조물공사업	울산
북구청

6	소방시설업등록증	소방시설
건설업등록	엔에서컴퍼니	-	11.05.23	전문소방시설공사업	울산
북구청

7	전기공사등록증	전기공사업
등록사항	엔에스컴퍼니	-	03.01.03	전기공사업부문	울산
북구청

8	신·재생에너지
설치전문기업신고증	신·재생에너지공사등록사항	엔에스컴퍼니	-	11.07.18	태양에너지,풍력,폐기물에너지,지열에너지	신·재생에너지센터소장

9	품질경영시스템
인증서	ISO/TS 16949:2009인증기관에 대한IATF승인	엔에스컴퍼니	-	13.09.23	자동차용 Knuckles	한극능률협회인증원

10	환경경영시스템
인증서	KS I ISO 14001:2009/ISO 14001:2004	엔에스컴퍼니	-	14.10.04	자동차 허브 캐리어제조 및 부가서비스	한국능률협회인증원

라. 기술이전 수혜 또는 기술이전- 해당사항 없습니다.