NPX 분기보고서 (2024.03)
7. 기타 참고사항

1. 장비사업의 특성

PCB(인쇄회로기판)는 우리가 일상에서 사용하고 있는 모든 전자제품들 속에 필수적으로 존재하고 있습니다. 또한 전자제품의 요구기능을 원활하게 동작하게 하기 위한 전기회로의 통로로써 근본적 역할을 하고 있습니다. PCB 제조공정에서 완제품 형태로 제품의 틀이 갖춰지는 후공정에서 생산물량 전체에 대해 회로의 단락/합선 등 전기적 특성을 검사하는 BBT 검사공정이 필수적으로 수행되고 있습니다. 100% 전수(全數) 검사, 검사 인력의 부족 등으로 인해 자동 BBT 장비에 대한 검사 수요가 불가피하게 증가하고 있는 현실 속에서 NPX는 국내 유일의 자동 BBT 장비 전문업체로서의 역할을 감당하고 있습니다.

NPX의 자동 BBT 장비는 일반 소비자를 대상으로 하는 B2C 제품이 아니고, PCB 제조회사들의 제조공정 중 후공정 양산장비로 사용되는 B2B 제품입니다. PCB 산업은 전방산업인 가전/IT 산업, 반도체 산업, 디스플레이 산업과도 밀접한 영향을 받고 있는데, 결국 일반 소비자들의 전자제품 수요 또한 연계되어 있다고 할 수 있습니다. 일반 소비재 시장에서 전자제품 수요의 부침에 따라 반도체, 디스플레이 시장이 영향을 받게 되고, 이에 따라 후방산업인 PCB 시장도 결과적으로 상승/하강 등 동반 영향을 받을 수밖에 없습니다. 최종적으로 NPX는 주요고객사인 PCB 제조사들의 경기 상황에 따라 직접적 영향을 받고 있습니다. NPX의 주축인 장비사업이 고가의 투자비용을 필요로 하기 때문에 PCB 제조회사들이 선제적으로 투자하기에는 버거운 부분이 분명히 있습니다. 즉, PCB 제조회사들의 원청고객인 반도체 산업/디스플레이 산업의 제조회사들로부터의 수요가 발생한 뒤, PCB 제조회사들은 고가의 BBT 장비투자에 대한 최종결정을 합니다. 소비시장에서 성장세가 지속된다면, 반도체 산업/디스플레이 산업 그리고 후방산업인 PCB 산업도 성장의 혜택을 누리게 되고, 최종적으로 BBT 장비에 대한 수요 또한 비례적으로 증가하게 됩니다. 고가의 장비(설비) 투자인 만큼 한 해에 집중 투자가 이루어지면 다음 해에는 장비 투자가 없을 가능성이 높습니다. 즉 PCB 산업의 장비 투자는 지속적이기보다는, 상승/하강이 주기적으로 반영되는 Cycle 형태로 이루어지고 있는 것이 현실 입니다.

NPX는 전방산업인 PCB 산업의 경기에 영향을 받을 수 밖에 없지만, PCB 산업의 전방산업인 일반 소비재 산업(가전,IT/반도체/디스플레이 산업) 외에 다양한 추가 수요에도 대처하기 위해서, PCB 제조회사들과 긴밀한 협력관계를 구축하고 있습니다. 대체시장인 자동차/군수/통신 산업에서 신규 수요가 늘어나고 있는 자동차 전장용, 통신용 대면적 PCB 생산에 대해서도 적극적으로 대응하여 관련 검사 Solution을 제공하고 있습니다. 이에 따라 NPX 또한 일반 소비재 전자제품 PCB를 검사하는 기존 BBT 장비 제품군에 더해, 자동차/군수/통신 산업의 새로운 수요에 대응할 수 있는 대면적 PCB용 신규 BBT 장비 제품군을 추가로 갖추게 되었습니다..

2. 국내외 시장 여건

NPX는 3대 PCB 제품군(HDI, Package Substrate, FPC)에 각각 대응할 수 있는 BBT 검사 장비 line-up을 갖추고 있습니다. NPX의 1차 고객인 PCB 제조사들은 크게 국내 고객사와 국외 고객사로 나눌 수 있는데, 국내 고객사들은 주로 FPC, Package Substrate 제품군용 BBT 장비 수요가 많으며, 국외 고객사들은 주로 HDI, FPC 제품군용 BBT 장비 수요가 많은 편입니다.

1) 국내 시장

안산, 인천 지역을 근거로 하는 FPC 전문 제조회사들과 긴밀한 거래관계를 계속 유지해 가고 있습니다. 국내 FPC용 BBT 장비의 시장 점유율 1위를 바탕으로 오랜 기간 거래하며 고객 요구에 발빠르게 대응해 온 점이 아직까지 시장에서 유효한 편입니다. PCB 사양 변경에 따라 적합한 BBT 장비를 개발해서 공급할 수 있는 기술적 역량을 계속 확보해 갈 수 있도록 회사차원에서 적극 대응하고 있는 중입니다.

국내 반도체 Package PCB 생산은 주로 세종, 청주, 구미, 안산, 인천, 창원 등에 걸쳐 있고, 고정도 검사사양을 요구하는 시장 상황으로 인해 이 시장을 선점하고 있는 일본 N사의 점유율이 여전히 높습니다. 후발업체인 NPX가 이 검사시장 내 경쟁에서우위를 선점하기 위해서는 많은 노력과 시간이 필요하므로 반도체 Package PCB용 BBT 장비의 시장경쟁력 제고를 위해 회사 차원에서 집중 투자하고 있습니다.

최근 PCB 고객사로부터 자동차 전장용 대면적 PCB 검사장비에 대한 신규개발 요청이 들어오고 있는데, 이는 국내 PCB 산업이 일반 소비재 산업(가전,IT/반도체/디스플레이)을 넘어 자동차 산업까지 전방산업의 규모가 확대됨으로써 BBT 장비시장의 새로운 수익원으로 추가될 것으로 기대됩니다..

2) 국외 시장

세계 PCB 생산물량의 80%가 중국, 대만, 한국, 일본 4개국에서 생산됨에 따라 NPX의 거래처 대부분은 동아시아 지역에 집중되어 있습니다. NPX는 주로 중국, 베트남, 말레이시아, 대만 등으로 수출을 하고 있으며, 중국의 경우 HDI용 장비 수요가 많고, 베트남 경우 FPC용 장비 수요가 많은 편이며, 말레이시아, 대만 경우는 다른 국가에 비해 수출 실적이 저조합니다.

NPX의 중국 고객사들은 주로 HDI 제품군용 BBT 장비를 원하며, 현재 반도체 Package용 BBT 장비 수요는 상대적으로 적은 편입니다. 중국에서 HDI 제품군용 BBT 장비시장은 일본 N사와 NPX가 최종경합을 하는 상황이어서, 양사 모두 적극적으로 영업하고 있습니다. 중국에서 반도체 산업의 국가적 지원을 바탕으로 반도체 산업과 후방산업인 PCB 산업의 성장세가 주목할 만한데, 반도체 산업에서 기존 BBT 검사장비 시장을 선도하고 있는 일본 회사(N사)가 높은 지명도를 바탕으로 중국 시장을 선점하고 있습니다. 중국 정부가 국가적으로 추진하고 있는 반도체 굴기 정책으로 반도체 Package PCB 시장이 성장을 하고 있으며, 이에 대한 검사장비 수요 또한 괄목할 정도로 커질 것으로 예상되고 있습니다. NPX 입장에서도 중국 반도체 Package용 BBT 장비시장은 앞으로 시장수요가 폭발적으로 늘어날 것으로 기대되기 때문에 NPX 회사의 성장을 위해서도 포기할 수 없는 시장이기도 합니다. 현재는 반도체 Package PCB용 BBT 장비의 대 중국 수출이 미약한 편이나 회사 차원에서 반도체 Package PCB용 BBT 장비의 기술경쟁력을 제고함으로써, 시장 점유율을 점차 높여갈 계획입니다.

NPX의 베트남 고객사는 주로 한국 PCB 회사들의 베트남 법인으로서 FPC 제품군용 BBT 장비를 요구하고 있습니다. 삼성전자, LG전자가 각각 베트남 공장을 가동하면서, 이 공급망에 속하는 한국 PCB 회사들도 베트남 공장을 통해 PCB 제품들을 납품하고 있습니다. 주로 FPC용 BBT 장비 수요가 많은 편이며, 최근 FPC 제품 외에 반도체 Package PCB 제품 생산 수요도 점차 늘어날 것으로 기대되어, 반도체 Package PCB용 BBT 장비의 수출도 적극 추진할 계획입니다. 이외에 말레이시아에 있는 한국 PCB 회사들을 통해 반도체 Package용 BBT 장비가 일부 수출되었지만, 상대적으로 미약한 상황입니다. 그러나 말레이시아는 인접한 싱가포르 기반의 반도체 OSAT (Outsourced Semiconductor Assembly and Test) 회사들의 배후 공급망에 속하므로 점차 반도체 Package PCB 생산수요가 늘어날 것으로 기대되고 있습니다. 대만에서는 대면적 PCB 생산이 일부 고객사에서 시작되어 이를 위한 BBT 검사장비 개발 수요가 발생하고 있습니다. 2023년 특수사양 대면적 PCB용 BBT 장비를 신규개발하여 대만 고객사에 공급함으로써 이 대면적 PCB 시장을 선점할 수 있는 기술경쟁력을 갖추게 되었습니다.

최근 미국과 중국 사이의 반도체 무역 전쟁을 계기로 미국 주도하에 반도체 생산 관련 장비들의 중국 수출까지 제한하는 등 중국을 향한 견제가 심해지고 있습니다. 이러한 여파로, 세계 PCB 생산물량의 50% 이상을 차지하고 있는 중국 PCB 산업에 대한 높은 의존도를 줄이기 위해 베트남, 태국, 말레이시아, 인도 등 동남아시아 지역이 대체생산 기지로 떠오르고 있는 상황입니다. 중국 PCB 제조회사들 또한 주요 고객인 미국 회사들의 직접/간접적 제재를 피하기 위해, 태국에 PCB 공장을 세워 미국으로 우회 공급을 적극 검토하고 있습니다.

3) 시장 경쟁력 NPX의 주력제품인 BBT 검사장비는 한국의 주력산업인 가전, IT/반도체/디스플레이 산업을 뒷받치고 있는 PCB 산업의 제조공정 중에서 필수적으로 필요한 후공정 검사장비입니다. PCB의 3대 제품군(HDI, Package Substrate, FPC)에 각각 대응할 수 있는 BBT 장비 line-up을 갖추고, 국내외 PCB 시장에서 이 시장의 선도업체인 일본 회사(N사)와 경쟁을 벌이고 있습니다. BBT 장비의 핵심인 기계/전기 시스템, 계측기에 대한 설계, 제작, 운영을 독자적으로 수행할 수 있는 기술 역량을 확보하고 있고, 20여년 동안 BBT 시장에서 기술적 완성도를 축적해 가며 성장해 왔으며, PCB 시장의 새로운 제품 수요에 맞는 신규 BBT 장비 개발에도 적극 대처할 수 있는 BBT 장비 시장의 Global 강소기업입니다. NPX의 BBT 장비 사업은 시장상황을 직접적으로 제어할 수 없는 B2B 사업이어서, 1차 고객인 PCB 산업의 직접적 영향을 받을 수밖에 없으나, PCB 산업의 전방산업인 가전, IT 산업 / 반도체 산업 / 디스플레이 산업 / 자동차 산업 / 군수 산업 / 통신 산업 등 다양한 시장 수요에 맞출 수 있는 다양한 BBT 장비 line-up을 갖춤으로써, 변동적인 시장상황에 유연하게 대응할 수 있는 생존 경쟁력을 갖추고자 회사의 개발역량을 분배하고 있습니다. 최근 NPX는 자동차 전장용 대면적 PCB 검사용 신규장비 개발을 성공적으로 마치면서, PCB 산업의 전방 수요 다양화 추세에 맞춰서 대응할 수 있는 확대된 BBT 장비 line-up을 갖추게 되었습니다. 이로써 PCB 산업의 전방산업들 중에 일부 변동성이 생기더라도, 다양화된 장비 line-up을 선택적으로 운용할 수 있게 되어, 전방산업의 경기 변동성에 직접 영향을 받는 기존 장비사업의 약점을 보완할 수 있을 것으로 기대하고 있습니다.

PCB의 3대 제품군에 추가하여 반도체 Package PCB 중 고부가가치 제품인 FCBGA Substrate 제품 검사용 BBT 장비를 세계에서 두번째로 개발함으로써, 일본 N사가 선점하고 있는 FCBGA Substate 시장에서도 유일한 맞상대가 되어 경쟁을 할 수 있는 기반을 갖추게 되었습니다. 그리고 PCB 시장에서 태동 단계에 있고, 수년 후 미래의 반도체 Package PCB 시장을 새롭게 재편할 수 있는 유리기판(Glass Substrate) 제품의 시생산 과정에도 협력하는 등 BBT 시장의 현재, 미래를 아우를 수 있는 다양한 장비 line-up을 구축하는 데 힘쓰고 있습니다.

2024년 상반기에 FCBGA 장비 line-up에 새로운 FCBGA+Package 겸용 장비를 추가하였습 니다. 겸 용 장비는 PCB 고객사의 생산제품 변동(다품종 소량생산) 상황에 유연하게 대처할 수 있게 함으 로써, 고가의 FCBGA 장비 투자를 망설이는 고객들에게 장비 효용성에 대한 고민을 덜어줄 수 있 을 것으로 기대하고 있습니다. 3. 지적재산권 등

번호	구분	내용	권리자	출원일	등록일	적용제품	주무관청

1	특허권	광학식 위치검출장치	(주)엔피엑스	2007.06.29	2009.08.27	LCD projection 조정기	특허청

2	특허권	자동체결기	(주)엔피엑스	2009.01.05	2009.11.04	TV Screw자동체결기	특허청

3	특허권	대물 렌즈부의 자동 조정 장치 및 자동 조정방법	(주)엔피엑스	2009.06.08	2010.01.29	조정 M/C	특허청

4	특허권	광픽업 조정 장치 및 광픽업 조정방법	(주)엔피엑스	2009.06.08	2010.03.22	BD Spot skew m/c	특허청

5	특허권	조정장치	(주)엔피엑스	2009.06.29	2010.03.22	BD Spot skew m/c	특허청

6	특허권	스큐각 조정 장치 및 스큐각 조정방법	(주)엔피엑스	2009.06.08	2010.04.23	BD Spot skew m/c	특허청

7	특허권	커버레이 분리수단 및 이를 구비한 커버레이가접장치	(주)엔피엑스	2007.11.30	2010.07.05	자동부착 M/C	특허청

8	특허권	능동형 절단기 및 이를 구비한 커버레이가접장치	(주)엔피엑스	2008.05.02	2010.07.05	자동부착 M/C	특허청

9	특허권	원트랙 조정장치	(주)엔피엑스	2010.04.20	2010.10.04	BD skew m/c	특허청

10	특허권	통전 검사 장치 및 연결장치	(주)엔피엑스	2011.11.21	2013.06.17	BBT	특허청

11	특허권	측정 장치	(주)엔피엑스	2011.11.21	2013.07.15	BBT	특허청

12	특허권	검사 장치	(주)엔피엑스	2012.12.28	2014.08.04	BBT	특허청

13	특허권	검사 장치	(주)엔피엑스	2013.01.08	2014.08.04	TSP회로검사기	특허청

14	특허권	검사 장치	(주)엔피엑스	2013.02.08	2014.08.04	BBT	특허청

15	특허권	검사 장치	(주)엔피엑스	2013.02.19	2014.08.04	BBT	특허청

16	특허권	지그 장치	(주)엔피엑스	2013.07.22	2014.11.03	BBT	특허청

17	특허권	이송 장치	(주)엔피엑스	2013.07.22	2014.12.30	BBT	특허청

18	특허권	클램핑 장치	(주)엔피엑스	2013.07.22	2014.12.30	BBT	특허청

19	특허권	나사체결 장치	(주)엔피엑스	2013.10.24	2015.09.01	TV Screw자동체결기	특허청

20	특허권	나사체결 장치	(주)엔피엑스	2015.01.06	2015.09.01	TV Screw자동체결기	특허청

21	특허권	이송 장치	(주)엔피엑스	2014.03.13	2015.11.05	BBT	특허청

22	특허권	이송 장치	(주)엔피엑스	2014.11.21	2015.12.31	BBT	특허청

23	특허권	나사체결 장치	(주)엔피엑스	2014.06.18	2016.01.26	TV Screw자동체결기	특허청

24	특허권	나사체결 장치	(주)엔피엑스	2014.06.18	2016.02.01	TV Screw자동체결기	특허청

25	특허권	블록형이송장치	(주)엔피엑스	2015.11.06	2016.03.04	BBT	특허청

26	특허권	바이옵트로 주식회사	(주)엔피엑스	2013.04.09	2014.09.23	-	특허청

27	특허권	Bioptro+이미지	(주)엔피엑스	2013.04.09	2014.09.26	-	특허청

28	특허권	바이옵트로 주식회사	(주)엔피엑스	2013.04.09	2014.06.19	-	특허청

29	특허권	Bioptro+이미지	(주)엔피엑스	2013.04.09	2014.06.19	-	특허청

30	특허권	나사체결 장치	(주)엔피엑스	2015.01.29	2016.06.28	TV Screw자동체결기	특허청

31	상표권	검사 장치	(주)엔피엑스	2015.09.14	2016.12.29	BBT	특허청

32	상표권	나사체결 장치	(주)엔피엑스	2015.12.22	2016.12.29	TV Screw자동체결기	특허청

33	서비스	인덱스 유니트가 마련된 검사 장치	(주)엔피엑스	2016.11.29	2018.10.04	BBT	특허청

34	서비스	디스플레이용 팔레트	(주)엔피엑스	2017.02.10	2018.10.04	BBT	특허청

35	특허권	나사공급장치	(주)엔피엑스	2017.05.15	2018.10.23	BBT	특허청

36	특허권	검사장치	(주)엔피엑스	2018.05.09	2019.07.08	BBT	특허청

37	특허권	스캔 보드가 구비된 검사 장치	(주)엔피엑스	2018.07.09	2019.11.07	BBT	특허청

38	특허권	검사용 기판의 이송 분류장치	(주)엔피엑스	2020.09.04	2022.08.16	BBT	특허청

39	특허권	FPCB가접장치	(주)엔피엑스	2020.08.21	2022.09.29	BBT	특허청

40	특허권	찍힘 유니트를 구비한 검사장치	(주)엔피엑스	2021.02.15	2023.06.28	BBT	특허청