제테마 사업보고서 (2025.12)
4. 재무제표

## 4-1. 재무상태표

재무상태표
제 17 기 2025.12.31 현재
제 16 기 2024.12.31 현재
제 15 기 2023.12.31 현재
(단위 : 원)

제 17 기	제 16 기	제 15 기

자산

유동자산	29,339,297,034	48,178,570,153	61,239,195,423

현금및현금성자산	3,968,478,362	21,276,284,835	41,080,341,262

단기금융자산	50,000,000	803,772,997	0

유동매출채권	5,233,738,106	4,776,063,892	3,235,915,542

매출채권 외의 유동채권	283,179,644	861,315,203	818,539,357

유동 파생상품 금융자산	1,499,976,307	1,405,936,000	2,326,454,110

기타유동자산	1,599,374,625	824,292,733	974,829,365

당기법인세자산	53,048,610	44,736,700	62,203,460

유동재고자산	16,651,501,380	18,186,167,793	12,740,912,327

비유동자산	182,943,922,713	175,466,754,288	170,389,283,686

장기금융자산	0	1,850,000,000	1,850,000,000

매출채권 외의 비유동채권	12,298,276,147	1,432,350,250	1,407,452,264

비유동 당기손익인식금융자산	2,931,458,510	2,506,930,804	600,000,000

종속기업 및 관계기업투자	16,045,339,292	17,005,457,308	10,342,422,960

유형자산	118,126,758,515	93,059,912,646	99,311,754,800

사용권자산	457,612,089	633,971,479	750,433,278

무형자산	5,805,531,654	6,429,037,430	6,540,936,083

투자부동산	11,091,359,176	36,489,548,240	36,787,612,460

순이연법인세자산	16,187,587,330	16,059,546,131	12,798,671,841

자산총계	212,283,219,747	223,645,324,441	231,628,479,109

부채

유동부채	80,962,589,336	136,244,492,024	86,920,403,163

유동매입채무	1,749,602,625	1,061,190,601	1,165,410,941

매입채무 외의 유동채무	5,761,441,764	4,707,119,884	5,304,662,789

단기차입금	19,150,000,000	16,650,000,000	10,400,000,000

유동성장기차입금	10,000,000,000	60,000,000,000	0

유동성전환사채	36,369,285,691	39,864,928,901	48,068,633,596

유동 리스부채	308,177,758	410,624,294	416,756,826

유동 파생상품 금융부채	7,127,294,353	12,909,743,235	20,774,178,573

기타 유동부채	496,787,145	640,885,109	790,760,438

비유동부채	60,031,536,080	10,900,839,671	70,940,815,226

매입채무 외의 비유동채무	84,766,000	933,801,000	960,027,900

장기차입금	50,000,000,000	0	60,000,000,000

비유동 리스부채	161,636,080	232,094,671	342,233,326

기타 비유동 부채	9,785,134,000	9,734,944,000	9,638,554,000

부채총계	140,994,125,416	147,145,331,695	157,861,218,389

자본

자본금	18,003,759,000	8,946,129,500	8,929,379,500

자본잉여금	70,626,095,376	78,343,444,393	77,966,377,477

기타자본구성요소	1,796,100,199	2,107,870,592	2,169,017,708

이익잉여금(결손금)	(19,136,860,244)	(12,897,451,739)	(15,297,513,965)

자본총계	71,289,094,331	76,499,992,746	73,767,260,720

자본과부채총계	212,283,219,747	223,645,324,441	231,628,479,109

## 4-2. 포괄손익계산서

포괄손익계산서
제 17 기 2025.01.01 부터 2025.12.31 까지
제 16 기 2024.01.01 부터 2024.12.31 까지
제 15 기 2023.01.01 부터 2023.12.31 까지
(단위 : 원)

제 17 기	제 16 기	제 15 기

매출액	73,616,988,293	63,997,825,311	58,749,053,133

매출원가	36,831,861,943	30,873,461,938	30,418,063,526

매출총이익	36,785,126,350	33,124,363,373	28,330,989,607

판매비와관리비	28,799,154,316	23,749,529,847	23,066,531,217

영업이익	7,985,972,034	9,374,833,526	5,264,458,390

금융수익	8,278,250,987	9,201,505,453	26,673,641,967

금융비용	18,497,509,533	16,123,655,933	25,239,398,686

기타이익	878,332,081	72,044,454	169,571,289

기타손실	5,012,495,273	3,385,539,564	3,438,382,740

법인세비용차감전순이익(손실)	(6,367,449,704)	(860,812,064)	3,429,890,220

법인세비용(수익)	(128,041,199)	(3,260,874,290)	(12,544,256,740)

당기순이익(손실)	(6,239,408,505)	2,400,062,226	15,974,146,960

기타포괄손익	0	0	0

후속적으로 당기손익으로 재분류되는 포괄손익	0	0	0

후속적으로 당기손익으로 재분류되지 않는 포괄손익	0	0	0

총포괄손익 계	(6,239,408,505)	2,400,062,226	15,974,146,960

주당이익

기본주당이익(손실) (단위 : 원)	(174)	67	448

희석주당이익(손실) (단위 : 원)	(174)	67	187

## 4-3. 자본변동표

자본변동표
제 17 기 2025.01.01 부터 2025.12.31 까지
제 16 기 2024.01.01 부터 2024.12.31 까지
제 15 기 2023.01.01 부터 2023.12.31 까지
(단위 : 원)

자본

자본금	자본잉여금	기타자본구성요소	이익잉여금	자본 합계

2023.01.01 (기초자본)	8,906,629,500	77,454,448,286	2,204,235,199	(31,271,660,925)	57,293,652,060

당기순이익(손실)	0	0	0	15,974,146,960	15,974,146,960

총포괄손익 계	0	0	0	15,974,146,960	15,974,146,960

무상증자

주식기준보상거래에 따른 증감	22,750,000	511,929,191	(35,217,491)	0	499,461,700

소유주와의 거래 계	22,750,000	511,929,191	(35,217,491)	0	499,461,700

2023.12.31 (기말자본)	8,929,379,500	77,966,377,477	2,169,017,708	(15,297,513,965)	73,767,260,720

2024.01.01 (기초자본)	8,929,379,500	77,966,377,477	2,169,017,708	(15,297,513,965)	73,767,260,720

당기순이익(손실)	0	0	0	2,400,062,226	2,400,062,226

총포괄손익 계	0	0	0	2,400,062,226	2,400,062,226

무상증자

주식기준보상거래에 따른 증감	16,750,000	377,066,916	(61,147,116)	0	332,669,800

소유주와의 거래 계	16,750,000	377,066,916	(61,147,116)	0	332,669,800

2024.12.31 (기말자본)	8,946,129,500	78,343,444,393	2,107,870,592	(12,897,451,739)	76,499,992,746

2025.01.01 (기초자본)	8,946,129,500	78,343,444,393	2,107,870,592	(12,897,451,739)	76,499,992,746

당기순이익(손실)	0	0	0	(6,239,408,505)	(6,239,408,505)

총포괄손익 계	0	0	0	(6,239,408,505)	(6,239,408,505)

무상증자	8,946,129,500	(9,004,408,110)	0	0	(58,278,610)

주식기준보상거래에 따른 증감	111,500,000	1,287,059,093	(311,770,393)	0	1,086,788,700

소유주와의 거래 계	9,057,629,500	(7,717,349,017)	(311,770,393)	0	1,028,510,090

2025.12.31 (기말자본)	18,003,759,000	70,626,095,376	1,796,100,199	(19,136,860,244)	71,289,094,331

## 4-4. 현금흐름표

현금흐름표
제 17 기 2025.01.01 부터 2025.12.31 까지
제 16 기 2024.01.01 부터 2024.12.31 까지
제 15 기 2023.01.01 부터 2023.12.31 까지
(단위 : 원)

제 17 기	제 16 기	제 15 기

영업활동으로 인한 현금흐름	14,230,005,073	7,786,194,971	9,222,903,839

영업에서 창출된 현금흐름	17,301,686,371	11,378,307,258	12,435,664,994

이자의 수취	344,486,493	290,511,728	403,928,121

이자의 지급	(3,407,855,881)	(3,900,090,775)	(3,351,488,395)

법인세의 환급(납부)	(8,311,910)	17,466,760	(265,200,881)

투자활동현금흐름	(17,906,870,446)	(14,340,736,149)	(15,670,201,679)

단기금융자산의 처분	803,772,997	0	0

장기금융자산의 처분	1,850,000,000	0	0

당기손익-공정가치금융자산의처분	468,000,000	0	0

기타금융자산의 처분	75,000,000	69,000,000	209,600,000

종속기업투자주식의 처분	9,015,500	0	0

유형자산의 처분	6,363,636	17,136,364	75,423,187

무형자산의 처분	50,000,000	21,575,223	0

당기손익-공정가치측정금융자산의 취득	(2,756,896,104)	(2,332,208,350)	(600,000,000)

단기금융자산의 취득	(50,000,000)	(803,772,997)	0

기타금융자산의 취득	(11,806,000,000)	(733,948,940)	(279,144,000)

종속기업투자주식의 취득	0	(9,004,500,000)	(4,156,500,000)

관계기업투자주식의 취득	0	0	(4,300,006,072)

유형자산의 취득	(5,549,748,229)	(1,188,276,790)	(6,142,396,570)

영업권 이외의 무형자산의 취득	(1,006,378,246)	(385,740,659)	(924,123,708)

투자부동산의 취득	0	0	446,945,484

재무활동현금흐름	(13,451,062,148)	(14,853,975,190)	26,426,633,521

단기차입금(사채 제외)의 증가	7,000,000,000	7,200,000,000	10,400,000,000

전환사채의 증가	12,000,000,000	0	56,000,000,000

신주발행비의 지급	(59,989,910)	0	0

주식선택권행사로 인한 현금유입	1,088,500,000	332,669,800	439,752,700

단기차입금(사채 제외)의 상환	(4,500,000,000)	(950,000,000)	(2,500,000,000)

장기차입금(사채 제외)의 상환	0	0	(1,600,000,000)

전환사채의 감소	(28,457,044,238)	(20,932,000,000)	(35,868,000,000)

재무활동으로 분류된 리스부채의 지급	(522,528,000)	(504,644,990)	(445,119,179)

현금및현금성자산의 순증감	(17,127,927,521)	(21,408,516,368)	19,979,335,681

기초현금및현금성자산	21,276,284,835	41,080,341,262	20,874,573,086

현금및현금성자산에 대한 환율변동효과	(179,878,952)	1,604,459,941	226,432,495

기말현금및현금성자산	3,968,478,362	21,276,284,835	41,080,341,262