신라젠 사업보고서 (2018.12)
3. 연결재무제표 주석

1. 지배기업의 개요

신라젠 주식회사(이하 '지배기업')는 유전공학적 기법을 이용한 신기술ㆍ신제품의 연구개발 및 제조판매, 그리고 관련 연구용역사업을 주사업 목적으로 2006년 3월 23일에 설립되었으며, 부산광역시 북구 효열로 111에 본사를 두고 있습니다. 2018년 12월 31일로 종료하는 보고기간에 대한 연결재무제표는 지배기업과 지배기업의 종속기업(이하 "연결기업")에 대한 지분으로 구성되어 있습니다.지배기업은 설립이후 수 차례의 증자를 거쳐 당기말 현재 납입자본금은 34,908,517천원이며, 주요 주주현황은 다음과 같습니다.

주주명	소유주식수(주)	지분율(%)

문은상 외 4명	6,169,763	8.84%

기타	63,647,270	91.16%

합 계	69,817,033	100.00%

당기말과 전기말 현재 종속기업투자의 내역은 다음과 같습니다.

구 분	소재지	주요 영업활동	소유지분율(%)

당기말	전기말

Sillajen Biotherapeutics, Inc.	미국	생명공학연구업	100.00	100.00

Sillajen USA, Inc.	미국	생명공학연구업	100.00	100.00

특정금전신탁(신한은행)(*)	국내	신탁계정	100.00	100.00

특정금전신탁(엔에이치투자증권)(*)	국내	신탁계정	100.00	100.00

특정금전신탁(신한금융투자)(*)	국내	신탁계정	100.00	100.00

특정금전신탁(하나금융투자)(*)	국내	신탁계정	100.00	100.00

특정금전신탁(미래에셋대우)(*)	국내	신탁계정	-	100.00

(*) 연결기업은 당기 중 특정금전신탁 계약을 체결함에 따라 특정금전신탁에 대한 지배력을 획득하였습니다.

2. 재무제표 작성기준 및 회계정책의 변경 2-1 재무제표 작성기준

연결기업의 재무제표는 '주식회사 등의 외부감사에 관한 법률'에 따라 제정된 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었습니다.연결재무제표는 공정가치로 평가된 파생금융상품, 당기손익 공정가치 측정 금융자산, 기타포괄손익 공정가치 측정 금융자산 을 제외하고는 역사적원가를 기준으로 작성되었습니다. 본 재무제표는 원화로 표시되어 있으며 다른 언급이 있는 경우를 제외하고는 천원단위로 표시되어 있습니다. 2-2 연결기준

연결재무제표는 매 회계연도 12월 31일 현재 지배기업 및 종속기업의 재무제표로 구성되어 있습니다. 지배력은 피투자자에 대한 관여로 변동이익에 노출되거나 변동이익에 대한 권리가 있고 피투자자에 대하여 자신의 힘으로 그러한 이익에 영향을 미치는 능력이 있을 때 획득됩니다. 구체적으로 연결기업이 다음을 모두 갖는 경우에만 피투자자를 지배합니다.

- 피투자자에 대한 힘(즉 피투자자의 관련활동을 지시하는 현재의 능력을 갖게 하는 현존 권리)

- 피투자자에 대한 관여로 인한 변동이익에 대한 노출 또는 권리

- 투자자의 이익금액에 영향을 미치기 위하여 피투자자에 대하여 자신의 힘을 사용하는 능력

피투자자의 의결권의 과반수 미만을 보유하고 있는 경우 연결기업은 피투자자에 대한 힘을 갖고 있는지를 평가할 때 다음을 포함한 모든 사실과 상황을 고려하고 있습니다.

- 투자자와 다른 의결권 보유자간의 계약상 약정

- 그 밖의 계약상 약정에서 발생하는 권리

- 연결기업의 의결권 및 잠재적 의결권

연결기업은 지배력의 세 가지 요소 중 하나 이상에 변화가 있음을 나타내는 사실과 상황이 있는 경우 피투자자를 지배하는지 재평가합니다. 종속기업에 대한 연결은 연결기업이 종속기업에 대한 지배력을 획득하는 시점부터 지배력을 상실하기 전까지 이루어집니다. 기중 취득하거나 처분한 종속기업의 자산, 부채, 수익 및 비용은 연결기업이 지배력을 획득한 날부터 연결기업이 종속기업을 더 이상 지배하지 않게 된 날까지 포괄손익계산서에 포함하고 있습니다.

당기순손익과 기타포괄손익의 각 구성요소는 비지배지분이 부(-)의 잔액이 되더라도지배기업의 소유주와 비지배지분에 귀속시키고 있습니다. 필요한 경우 종속기업의 회계정책을 연결기업과 일치시키기 위하여 종속기업의 재무제표를 수정하여 사용하고 있습니다. 연결기업간의 거래로 인해 발생한 모든 연결기업의 자산, 부채, 자본, 수익, 비용 및 현금흐름은 전액 제거하고 있습니다.

지배력을 상실하지 않는 종속기업에 대한 지배기업의 소유지분 변동은 자본거래로 회계처리하고 있습니다.

지배기업이 종속기업에 대한 지배력을 상실한 경우 지배력을 상실한 날에 종속기업의 자산(영업권 포함), 부채, 비지배지분 및 자본의 기타 항목을 제거하고 그에 따른 손익을 당기손익으로 인식하고 있습니다. 이전의 종속기업에 대한 잔여 투자는 공정가치로 인식하고 있습니다.

2-3 중요한 회계정책2-3-1 유동성/비유동성 분류

연결기업은 자산과 부채를 유동/비유동으로 재무상태표에 구분하여 표시하고 있습니다.

자산은 다음의 경우에 유동자산으로 분류하고 있습니다.

- 정상영업주기 내에 실현될 것으로 예상되거나, 정상영업주기 내에 판매하거나 소비할 의도가 있다.

- 주로 단기매매 목적으로 보유하고 있다.

- 보고기간 후 12개월 이내에 실현될 것으로 예상한다.

- 현금이나 현금성자산으로서, 교환이나 부채 상환 목적으로의 사용에 대한 제한 기간이 보고기간 후 12개월 이상이 아니다.

그 밖의 모든 자산은 비유동자산으로 분류하고 있습니다.

부채는 다음의 경우에 유동부채로 분류하고 있습니다.

- 정상영업주기 내에 결제될 것으로 예상하고 있다.

- 주로 단기매매 목적으로 보유하고 있다.

- 보고기간 후 12개월 이내에 결제하기로 되어 있다.

- 보고기간 후 12개월 이상 부채의 결제를 연기할 수 있는 무조건의 권리를 가지고 있지 않다.

그 밖의 모든 부채는 비유동부채로 분류하고 있습니다.

이연법인세자산(부채)은 비유동자산(부채)으로 분류하고 있습니다.

2-3-2 공정가치 측정

연결기업은 파생상품과 같은 금융상품과 투자부동산과 같은 비금융자산을 보고기간말 현재의 공정가치로 평가하고 있습니다. 공정가치는 측정일에 시장참여자 사이의 정상거래에서 자산을 매도하면서 수취하거나 부채를 이전하면서 지급하게 될 가격입니다. 공정가치측정은 자산을 매도하거나 부채를 이전하는 거래가 다음 중 어느 하나의 시장에서 이루어지는 것으로 가정하고 있습니다.

- 자산이나 부채의 주된 시장- 자산이나 부채의 주된 시장이 없는 경우에는 가장 유리한 시장

연결기업은 주된 (또는 가장 유리한) 시장에 접근할 수 있어야 합니다.

자산이나 부채의 공정가치는 시장참여자가 경제적으로 최선의 행동을 한다는 가정하에 시장참여자가 자산이나 부채의 가격을 결정할 때 사용하는 가정에 근거하여 측정하고 있습니다.

비금융자산의 공정가치를 측정하는 경우에는 시장참여자가 경제적 효익을 창출하기 위하여 그 자산을 최고 최선으로 사용하거나 혹은 최고 최선으로 사용할 다른 시장참여자에게 그 자산을 매도하는 시장참여자의 능력을 고려하고 있습니다.

연결기업은 상황에 적합하며 관련된 관측가능한 투입변수의 사용을 최대화하고 관측가능하지 않은 투입변수의 사용을 최소화하면서 공정가치를 측정하는데 충분한 자료가 이용가능한 가치평가기법을 사용하고 있습니다.

재무제표에서 공정가치로 측정되거나 공시되는 모든 자산과 부채는 공정가치 측정에유의적인 가장 낮은 수준의 투입변수에 근거하여 다음과 같은 공정가치 서열체계로 구분됩니다.

ㆍ수준 1 - 동일한 자산이나 부채에 대한 접근가능한 활성시장의 (조정되지 않은) 공시가격

ㆍ수준 2 - 공정가치측정에 유의적인 가장 낮은 수준의 투입변수가 직접적으로 또는 간접적으로 관측가능한 투입변수를 이용한 공정가치ㆍ수준 3 - 공정가치측정에 유의적인 가장 낮은 수준의 투입변수가 관측가능하지 않은 투입변수를 이용한 공정가치

재무제표에 반복적으로 공정가치로 측정되는 자산과 부채에 대하여 연결기업은 매보고기간말 공정가치 측정에 유의적인 가장 낮은 수준의 투입변수에 기초한 분류에 대한 재평가를 통해 서열체계의 수준간의 이동이 있는지 판단한다.부동산 및 금융자산과 같은 유의적인 자산에 대하여는 외부평가자가 참여합니다. 이러한 외부평가자의 선정기준은 시장지식, 명성, 독립성 및 윤리기준의 유지를 포함하고 있습니다.

공정가치 공시 목적상 연결기업은 성격과 특성 및 위험에 근거하여 자산과 부채의 분류를 결정하고 공정가치 서열체계의 수준을 결정하고 있습니다.

공정가치로 측정되거나 공정가치가 공시되는 금융상품과 비금융자산의 공정가치에 대한 공시는 다음의 주석에 설명되어 있습니다.

ㆍ평가기법, 유의적 추정치 및 가정 - 주석 3, 6, 11, 21

ㆍ공정가치측정 서열체계의 양적 공시 - 주석 6

ㆍ금융상품(상각후원가로 계상하는 상품 포함) - 주석 6

2-3-3 외화환산

연결기업은 연결재무제표를 지배기업의 기능통화인 원화로 표시하고 있습니다. 다만연결기업내 개별기업은 각각의 기능통화를 결정하고 이를 통해 재무제표 항목을 측정하고 있습니다. 연결기업은 직접 연결법을 사용하고 있으며, 해외영업의 처분시 직접 연결법의 사용함에 따른 금액을 반영한 손익을 당기손익으로 재분류하고 있습니다.

(1) 거래와 잔액

연결기업의 개별기업들의 재무제표 작성에 있어서 기능통화 외의 통화로 이루어진 거래는 거래일의 환율을 적용하여 기록하고 있습니다.

화폐성 외화자산 및 부채는 보고기간말 현재의 기능통화 환율로 환산하고 있습니다.

이에 따라 발생하는 환산차이는 당기손익에 반영하고 있습니다. 다만 해외사업장순투자위험회피를 위한 항목에서 발생하는 환산차이는 해당 순투자의 처분시점까지 자본에 직접 반영하고 처분시점에 당기손익에 반영하고 있습니다. 관련 법인세효과 역시 동일하게 자본항목으로 처리하고 있습니다.

한편, 역사적원가로 측정하는 외화표시 비화폐성 항목은 최초 거래 발생일의 환율을,공정가치로 측정하는 외화표시 비화폐성 항목은 공정가치 측정일의 환율을 적용하여인식하고 있습니다. 비화폐성 항목의 환산에서 발생하는 손익은 해당 항목의 공정가치 변동으로 인한 손익의 인식항목과 동일하게 기타포괄손익 또는 당기손익으로 인식하고 있습니다. 관련 자산, 비용, 수익(또는 그 일부)의 최초 인식에 적용할 환율을 결정하기 위한 거래일은 연결기업이 대가를 선지급하거나 선수취하여 비화폐성자산이나 비화폐성부채를 최초로 인식한 날입니다. 선지급이나 선수취가 여러 차례에 걸쳐 이루어지는 경우, 연결기업은 대가의 선지급이나 선수취로 인한 거래일을 각각 결정합니다

(2) 해외사업장의 환산

해외사업장의 자산ㆍ부채는 보고기간말 현재 환율을, 손익계산서 항목은 당해연도 평균환율을 적용하여 원화로 환산하며 이러한 환산에서 발생하는 외환차이는 자본의별도 항목으로 인식하고 있습니다. 한편 이러한 자본에 인식된 외환차이의 누계액은 해외사업장의 처분시점에 당기손익에 반영하고 있습니다.

해외사업장의 취득으로 발생하는 영업권과 자산ㆍ부채의 장부금액에 대한 공정가치조정액은 해외사업장의 자산ㆍ부채로 보아 마감환율로 환산하고 있습니다.2-3-4 유형자산

건설중인자산은 취득원가에서 손상차손누계액을 차감한 잔액으로, 유형자산은 취득원가에서 감가상각누계액과 손상차손누계액을 차감한 잔액으로 표시하고 있습니다. 이러한 원가에는 자산의 인식요건을 충족한 대체원가 및 장기건설 프로젝트의 차입원가를 포함하고 있습니다. 유형자산의 주요 부분이 주기적으로 교체될 필요가 있는 경우 연결기업은 그 부분을 개별자산으로 인식하고 해당 내용연수동안 감가상각하고 있습니다. 또한 종합검사원가와 같이 자산의 인식요건을 충족하는 경우에는 유형자산의 장부금액에 포함되어 있으며 모든 수선 및 유지비용은 발생시점에 당기손익에 반영하고 있습니다. 유형자산의 경제적 사용이 종료된 후에 원상회복을 위하여 자산을 제거, 해체하거나, 부지를 복원하는 데 소요될 것으로 추정되는 비용이 충당부채의 인식요건을 충족하는 경우 그 지출의 현재가치를 유형자산의 취득원가에 포함하고 있습니다.

고객으로부터 이전받은 유형자산은 최초측정시 통제를 획득한 날의 공정가치로 측정하고 있습니다.

감가상각은 다음과 같은 자산의 추정내용연수를 적용하여 정액법으로 계산됩니다.

구 분	추정 내용연수

기계장치	10년

차량운반구	5년

공기구와비품	3년, 5년

시설장치	5년, 10년

유형자산은 처분하는 때(즉, 취득자가 해당 자산을 통제하게 되는 날) 또는 사용이나 처분을 통하여 미래경제적효익이 기대되지 않을 때 제거합니다. 유형자산의 제거로 인하여 발생하는 손익은 순매각금액과 장부금액의 차이로 결정되며, 자산을 제거할 때 당기손익으로 인식합니다.

유형자산의 잔존가치, 내용연수 및 감가상각방법은 적어도 매 회계연도말에 재검토하고, 변경시 변경효과는 전진적으로 인식합니다.

2-3-5 리스

연결기업은 약정일에 약정이 리스이거나 약정에 리스가 포함되어 있는지를 결정하기위하여 약정의 실질에 근거하여 ⅰ) 특정자산을 사용해야만 약정을 이행할 수 있는지ⅱ) 약정에 따라 그 자산의 사용권이 이전되는지를 검토하고 있습니다.

리스는 리스약정일을 기준으로 금융리스 또는 운용리스로 분류하고 있습니다. 리스자산의 소유에 따른 위험과 보상의 대부분이 연결기업에 이전되는 금융리스의 경우 리스약정일에 측정된 최소리스료의 현재가치와 리스자산의 공정가치 중 작은 금액을리스기간개시일에 금융리스자산과 금융리스부채로 각각 인식하고 있습니다. 매기 지급되는 최소리스료는 금융원가와 리스부채의 상환액으로 구분되며 금융원가는 매기 부채의 잔액에 대하여 일정한 기간이자율이 산출되도록 리스기간의 각 회계기간에 배분하고 있습니다.

리스자산은 자산의 내용연수에 걸쳐 감가상각하고 있습니다. 다만 리스기간 종료시점까지 리스자산의 소유권을 획득할 것이 확실하지 않을 경우 연결기업은 리스자산을 내용연수와 리스기간 중 짧은 기간에 걸쳐 감가상각하고 있습니다.

운용리스는 금융리스 이외의 리스로, 운용리스에서 리스료는 리스기간에 걸쳐 정액기준으로 손익계산서에 비용으로 인식하고 있습니다.2-3-6 무형자산

연결기업은 개별적으로 취득한 무형자산은 취득원가로 계상하고 사업결합으로 취득하는 무형자산은 취득시점의 공정가치로 계상하며 최초취득 이후 상각누계액과 손상차손누계액을 직접 차감하여 표시하고 있습니다. 한편 개발비를 제외한 내부적으로 창출된 무형자산은 발생시점에 비용항목으로 하여 당기손익에 반영하고 있습니다.

무형자산은 유한한 내용연수를 가진 무형자산과 비한정 내용연수를 가진 무형자산으로 구분되는 바 유한한 내용연수를 가진 무형자산은 해당 내용연수에 걸쳐 상각하고 손상징후가 파악되는 경우 손상여부를 검토하고 있습니다. 또한 내용연수와 상각방법은 적어도 매 회계연도말에 그 적정성을 검토하고 있으며 예상 사용기간의 변경이나 경제적효익의 예상소비형태 변화 등으로 인하여 변경이 필요한 경우에는 회계추정의 변경으로 회계처리하고 있습니다. 무형자산상각비는 해당 무형자산의 기능과 일관된 비용항목으로 하여 당기손익에 반영하고 있습니다.

한편 비한정 내용연수를 가진 무형자산은 상각하지 아니하되 매년 개별적으로 또는 현금창출단위에 포함하여 손상검사를 수행하고 있습니다. 또한 매년 해당 무형자산에 대하여 비한정 내용연수를 적용하는 것이 적절한지를 검토하고 적절하지 않은 경우 전진적인 방법으로 유한한 내용연수로 변경하고 있습니다.

무형자산은 처분하는 때(즉, 취득자가 해당 자산을 통제하게 되는 날) 또는 사용이나 처분으로부터 미래경제적효익이 기대되지 않을 때 제거합니다. 연결기업은 무형자산제거시 순매각금액과 장부금액의 차이로 인한 손익은 제거시점의 당기손익에 반영하고 있습니다.

연구개발비

(1) 내부창출 개발비연결기업은 내부에서 개발중인 의약품은 신약개발 프로젝트이며 신약후보물질발굴, 전임상, 임상1상, 임상2상, 임상3상, 정부승인 신청, 정부승인완료, 제품 판매시작 등의 단계로 진행됩니다. 또한 개발단계의 지출은 자산을 완성할 수 있는 기술적 실현가능성, 자산을 완성하여 사용하거나 판매하려는 기업의 의도와 능력 및 필요한 자원의 입수가능성, 무형자산의 미래 경제적 효익을 모두 제시할 수 있고, 관련 지출을 신뢰성 있게 측정할 수 있는 경우에 무형자산으로 인식하고 있으며, 기타 개발 관련 지출은 발생시점에 비용으로 인식하고 있습니다. 이에 따라 연결기업은 해당 프로젝트가 임상3상 단계를 통과한 이후 발생한 지출을 무형자산으로 인식하고, 이전 단계에서 발생한 지출은 연구개발비로 보아 당기 비용처리하고 있습니다.

(2) 외부취득 개발비

연결기업은 제3자로부터 신약 관련 기술도입계약을 체결하면서 지급한 계약금 및 추가적인 지출금액은 외부에 지급한 금액이 공정가치를 반영하고 있다고 판단하여 무형자산으로 인식하고 있습니다.

내용연수가 비한정인 회원권은 상각을 하지 않으며, 이를 제외한 무형자산은 아래의 개별 자산별로 추정된 경제적 내용연수 동안 정액법으로 상각하고 있습니다.

구 분	추정 내용연수

소프트웨어	5년

산업재산권	15년, 18년

기타의무형자산	5년

2-3-7 비금융자산의 손상

연결기업은 매 보고기간말에 자산의 손상을 시사하는 징후가 존재하는지 검토하고 있습니다. 그러한 징후가 존재하는 경우 또는 매년 자산에 대한 손상검사가 요구되는경우 연결기업은 자산의 회수가능액을 추정하고 있습니다. 자산의 회수가능액은 자산 또는 현금창출단위의 순공정가치와 사용가치 중 큰 금액이며 개별자산별로 결정하나 해당 개별자산의 현금유입이 다른 자산이나 자산집단의 현금유입과 거의 독립적으로 창출되지 않는 경우 해당 개별자산이 속한 현금창출단위별로 결정됩니다. 자산의 장부금액이 회수가능액을 초과하는 경우 자산은 손상된 것으로 보며 자산의 장부금액을 회수가능액으로 감소시키게 됩니다.

사용가치는 해당 자산의 기대 미래현금흐름의 추정치를 화폐의 시간가치와 해당 자산의 위험에 대한 시장의 평가를 반영한 세전할인율로 할인한 현재가치로 평가하고 있습니다. 순공정가치는 최근거래가격을 고려하고 있습니다. 그러한 거래가 식별되지 않는 경우 적절한 평가모델을 사용하여 결정하고 있습니다. 이러한 계산에는 평가배수, 상장주식의 시가 또는 기타 공정가치 지표를 이용하고 있습니다.

연결기업은 개별자산이 배부된 각각의 현금흐름창출단위에 대하여 작성된 구체적인 재무예산/예측을 기초로 손상금액을 계산하고 있습니다. 재무예산/예측은 일반적으로 5년간의 기간을 다루며 더 긴 기간에 대해서는 장기성장률을 계산하여 5년 이후의 기간에 적용하고 있습니다.

손상차손은 손상된 자산의 기능과 일관된 비용항목으로 하여 당기손익에 반영하고 있습니다. 다만 재평가모형을 적용하는 자산으로서 이전에 인식한 재평가잉여금이 있는 경우에는 이전 재평가금액을 한도로 재평가잉여금과 상계하고 있습니다.

영업권을 제외한 자산에 대하여 매 보고기간말에 과거에 인식한 자산의 손상차손이 더 이상 존재하지 않거나 또는 감소하였다는 것을 시사하는 징후가 있는지 여부를 평가하며 그러한 징후가 있는 경우 회수가능액을 추정하고 있습니다. 과거에 인식한 영업권을 제외한 자산의 손상차손은 직전 손상차손의 인식시점 이후 해당 자산의 회수가능액을 결정하는데 사용된 추정치에 변화가 있는 경우에 한하여 손상차손을 인식하지 않았을 경우의 자산의 장부금액의 상각 후 잔액을 한도로 장부금액을 회수가능액으로 증가시키고 이러한 손상차손환입은 당기손익에 반영하고 있습니다. 다만 재평가모형을 적용하고 있는 자산의 경우에는 동 환입액을 재평가잉여금의 증가로 처리하고 있습니다.

다음의 자산에 대하여는 자산손상검사에 있어 각각의 기준이 추가적으로 적용되고 있습니다.

무형자산

연결기업은 비한정 내용연수를 가진 무형자산에 대하여 매년 12월 31일과 손상징후가 발생하였을 때 개별 자산별 또는 현금창출단위별로 손상검사를 수행하고 있습니다.

2-3-8 현금 및 현금성자산

연결재무상태표상의 현금 및 현금성자산은 보통예금과 소액현금 및 취득당시 만기가3개월 이내인 단기성 예금으로 구성되어 있습니다.

연결현금흐름표상의 현금 및 현금성자산은 이러한 현금 및 현금성자산에서 당좌차월을 차감한 후의 금액을 의미합니다.

2-3-9 금융상품: 최초인식과 후속측정

금융자산은 거래당사자 일방에게 금융자산을 발생시키고 동시에 다른 거래상대방에게 금융부채나 지분상품을 발생시키는 모든 계약입니다.

(1) 금융자산최초인식 및 측정

금융자산은 최초 인식 시점에 후속적으로 상각후원가로 측정되는 금융자산, 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산, 그리고 당기손익-공정가치 측정 금융자산으로 분류됩니다.

최초 인식 시점에 금융자산의 분류는 금융자산의 계약상 현금흐름 특성과 금융자산을 관리하기 위한 연결기업의 사업모형에 따라 달라집니다. 유의적인 금융요소가 포함되지 않거나 실무적 간편법을 적용하는 매출채권을 제외하고는, 연결기업은 금융자산을 최초에 공정가치로 측정하며, 당기손익-공정가치로 측정하는 금융자산의 경우가 아니라면 거래원가를 가감합니다. 유의적인 금융요소가 포함되지 않거나 실무적 간편법을 적용하는 매출채권은 기업회계기준서 제1115호에 따라 결정된 거래가격으로 측정합니다. 주석 2-3-14의 회계정책을 참조합니다.

금융자산을 상각후원가 또는 기타포괄손익-공정가치로 측정하기 위해서는 현금흐름이 원리금만으로 구성(SPPI)되어야 합니다. 이 평가는 SPPI 테스트라고 하며, 개별 상품 수준에서 수행됩니다.

금융자산의 관리를 위한 연결기업의 사업모형은 현금흐름을 발생시키기 위해 금융자산을 관리하는 방법과 관련됩니다. 사업모형은 현금흐름의 원천이 금융자산의 계약상 현금흐름의 수취인지, 매도인지 또는 둘 다 인지를 결정합니다.

시장의 합의나 규제에 의해 설정된 기간 프레임 내에서 금융자산을 이전하는 것이 요구되는 금융자산의 매입 또는 매도(정형화된 거래)는 거래일에 인식됩니다. 즉, 연결기업이 금융자산을 매입하거나 매도하기로 약정한 날을 의미합니다.

후속 측정

후속 측정을 위해 금융자산은 아래 네 가지의 범주로 분류됩니다.

- 상각후원가 측정 금융자산 (채무상품)

- 누적 손익을 당기손익으로 재순환하는 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 (채무상품)

- 제거시 누적 손익을 당기손익으로 재순환하지 않는 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 (지분상품)

- 당기손익-공정가치 측정 금융자산상각후원가 측정 금융자산 (채무상품)

이 범주는 연결기업과 가장 관련이 높습니다. 연결기업은 아래 조건을 모두 만족하는경우에 금융자산을 상각후원가로 측정합니다.

- 계약상 현금흐름을 수취하기 위해 보유하는 것이 목적인 사업모형 하에서 금융자산을 보유하고,

- 금융자산의 계약 조건에 따라 특정일에 원금과 원금잔액에 대한 이자 지급만으로 구성되어 있는 현금흐름이 발생합니다.

상각후원가 측정 금융자산은 후속적으로 유효이자율(EIR)법을 사용하여 측정되며, 손상을 인식합니다. 자산의 제거, 변경 또는 손상에서 발생하는 이익과 손실은 당기손익으로 인식됩니다.

기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 (채무상품)

연결기업은 아래의 조건을 모두 충족하는 채무상품을 기타포괄손익-공정가치 금융자산으로 측정합니다.

- 계약상 현금흐름의 수취와 금융자산의 매도 둘 다를 통해 목적을 이루는 사업모형 하에서 금융자산을 보유하고,

- 금융자산의 계약 조건에 따라 특정일에 원리금 지급만으로 구성되어 있는 현금흐름이 발생한다.

기타포괄손익-공정가치 측정 채무상품에서, 이자수익, 외화환산손익, 그리고 손상 또는 환입은 상각후원가 측정 금융자산과 동일한 방법으로 계산되어 당기손익으로 인식됩니다. 나머지 공정가치 변동부분은 기타포괄손익으로 인식됩니다. 금융자산의제거 시, 기타포괄손익으로 인식한 공정가치 누적 변동분은 당기손익으로 재순환됩니다.

연결기업의 기타포괄손익-공정가치 측정 채무상품은 비유동자산으로 분류되는 채무상품에 포함됩니다.

기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산 (지분상품)

최초 인식 시점에, 연결기업은 기업회계기준서 제1032호 ‘금융상품 표시’에서의 지분의 정의를 충족하고 투자 목적으로 보유하고 있지 않은 지분상품을 기타포괄손익-공정가치로 측정하도록 하는 취소 불가능한 선택을 할 수 있습니다.

이러한 금융자산에서 발생하는 손익은 당기손익으로 재순환되지 않습니다. 배당은 연결기업이 금융자산의 원가 중 일부를 회수하여 이익을 얻는 경우를 제외하고는, 받을 권리가 확정되었을 때 손익계산서에 기타수익으로 인식되며, 기타포괄손익으로 처리됩니다. 기타포괄손익-공정가치 측정 지분상품은 손상을 인식하지 않습니다.

연결기업은 비상장지분상품에 대해서도 취소불가능한 선택을 할 수 있습니다.

당기손익-공정가치 측정 금융자산

당기손익-공정가치 측정 금융자산은 단기매매항목, 최초 인식 시에 당기손익-공정가치로 측정하도록 지정된 금융자산 또는 공정가치로 측정하도록 요구되는 금융자산을 포함합니다. 단기간 내에 매도하거나 재구매할 목적으로 취득한 금융자산은 단기매매항목으로 분류됩니다. 분리된 내재파생상품을 포함한 파생상품은 효과적인 위험회피수단으로 지정되지 않았다면 단기매매항목으로 분류됩니다. 현금흐름이 원리금 지급만으로 구성되지 않은 금융자산은 사업모형에 관계없이 당기손익-공정가치 측정 금융자산으로 분류 및 측정됩니다. 상기 문단에서 서술된 것과 같이 채무상품이 상각후원가 또는 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산으로 분류됨에도 불구하고 회계 불일치를 제거하거나 유의적으로 감소시킬 수 있습니다면 채무상품을 당기손익-공정가치로 측정하도록 지정할 수 있습니다.

당기손익-공정가치 측정 금융자산은 재무상태표에 공정가치로 표시되며, 공정가치의 순변동은 손익계산서에서 당기손익으로 인식됩니다.

이 범주는 파생상품과 공정가치의 변동을 기타포괄손익으로 처리하는 취소불가능한 선택을 하지않은 상장 지분 상품을 포함합니다. 상장 지분 상품에 대한 배당은 권리가 확정된 시점에 당기손익으로 인식합니다.

복합계약에 내재된 파생상품은 경제적인 특성과 위험이 주계약에 밀접하게 관련되지않고, 내재파생상품과 동일한 조건인 별도의 상품이 파생상품의 정의를 충족하며, 복합계약이 당기손익-공정가치로 측정되지 않는다면 주계약으로부터 분리하여 별도의파생상품으로 회계처리합니다. 내재파생상품은 공정가치로 측정하고 공정가치의 변동을 당기손익으로 인식합니다. 현금흐름을 유의적으로 변경시키는 계약 조건의 변경이 있거나 당기손익-공정가치 측정 범주에 해당하지 않게 되는 경우에만 재평가가발생합니다.

주계약이 금융자산인 복합계약에서 내재파생상품은 분리하여 회계처리하지 않습니다. 주계약인 금융자산과 내재파생상품은 상품 전체를 당기손익-공정가치 측정 금융자산으로 분류합니다.

제거

금융자산 (또는, 금융자산의 일부 또는 비슷한 금융자산의 집합의 일부)는 다음과 같은 상황에서 우선적으로 제거됩니다.

- 금융자산의 현금흐름을 수취할 권리가 소멸되거나

- 연결기업이 금융자산의 현금흐름을 수취할 권리를 양도하거나 양도(pass-through) 계약에 따라 수취한 현금흐름 전체를 중요한 지체 없이 제3자에게 지급할 의무가 있다. 이 경우에 연결기업은 금융자산의 보유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전하거나 금융자산의 보유에 따른 위험과 보상의 대부분을 이전하지도 보유하지도 않으나 자산에 대한 통제를 이전한다.

연결기업이 금융자산의 현금흐름을 수취할 권리를 이전하거나 양도(pass-through) 계약을 체결할 때, 자산을 소유함에 따른 위험과 보상을 유지하는지를 평가합니다. 연결기업이 금융자산의 위험과 보상의 대부분을 보유하지도 이전하지도 않았다면, 해당 금융자산에 지속적으로 관여하는 정도까지 그 금융자산을 계속 인식합니다. 이 경우에, 연결기업은 관련된 부채를 인식합니다. 양도된 자산과 관련된 부채는 연결기업이 보유한 권리와 의무를 반영하여 측정합니다.

보증을 제공하는 형태인 지속적 관여는, 양도된 자산의 장부금액과 수취한 대가 중 상환을 요구받을 수 있는 최대 금액 중 낮은 금액으로 측정됩니다.

금융자산의 손상

금융자산의 손상과 관련된 자세한 공시 사항은 아래 주석에 제공됩니다.

- 유의적인 가정에 대한 공시

- 기타포괄손익-공정가치로 측정되는 채무상품

- 계약 자산을 포함한 매출채권

연결기업은 당기손익-공정가치 항목을 제외한 모든 채무상품에 대하여 기대신용손실(ECL)에 대한 충당금을 인식합니다. 기대신용손실은 계약상 수취하기로 한 현금흐름과 연결기업이 수취할 것으로 예상하는 모든 현금흐름의 차이를 최초의 유효이자율로 할인하여 추정합니다. 예상되는 현금흐름은 보유한 담보를 처분하거나 계약의 필수 조건인 그 밖의 신용 보강으로부터 발생하는 현금흐름을 포함합니다.

기대신용손실은 두 개의 stage로 인식합니다. 최초 인식 이후 신용위험의 유의적인 증가가 없는 신용 익스포저에 대하여, 기대신용손실은 향후 12개월 내에 발생할 가능성이 있는 채무불이행 사건으로부터 발생하는 신용손실(12개월 기대신용손실)을 반영합니다. 최초 인식 이후 신용위험의 유의적인 증가가 있는 신용 익스포저에 대하여, 손실충당금은 채무불이행 사건이 발생하는 시기와 무관하게 익스포저의 남은 존속기간에 대한 기대신용손실(전체기간 기대신용손실)을 측정하도록 요구됩니다.

매출채권과 계약자산에 대하여, 연결기업은 기대신용손실 계산에 간편법을 적용할 수 있습니다. 따라서, 연결기업은 신용위험의 변동을 추적하지 않는 대신에, 각 결산일에 전체기간 기대신용손실에 해당하는 금액으로 손실충당금을 인식합니다. 연결기업은 특정 채무자에 대한 미래전망정보와 경제적 환경을 반영하여 조정된 과거 신용손실 경험에 근거하여 충당금 설정률표를 설정합니다.

기타포괄손익-공정가치 측정 채무상품에 대하여, 연결기업은 낮은 신용위험 간편법을 적용합니다. 매 결산일에, 연결기업은 과도한 원가나 노력 없이 이용할 수 있는 합리적이고 뒷받침될 수 있는 모든 정보를 사용하여 채무상품이 낮은 신용위험을 가지고 있습니다고 고려되는지를 평가합니다. 이러한 평가를 위해서, 연결기업은 채무상품의 내부 신용 등급을 재평가합니다. 또한, 연결기업은 계약상의 지급이 30일을 초과하였을 때 신용위험의 유의적인 증가가 있는지를 고려합니다.

연결기업의 기타포괄손익-공정가치 측정 채무상품이 최상위 투자등급에 해당하는 상장 채권만으로 구성되어 있다면 낮은 신용 위험 투자자산으로 평가됩니다. 연결기업의 정책은 이러한 상품을 12개월 기대신용손실로 측정하는 것입니다. 그러나, 최초 인식 이후에 신용위험의 유의적인 증가가 있다면 손실충당금은 전체기간 기대신용손실에 근거하여 산출됩니다. 연결기업은 채무상품의 신용위험이 유의적으로 증가했는지를 결정하고 기대신용손실을 측정하기 위해 신용평가기관의 등급을 사용합니다.

연결기업은 계약상 지급이 90일을 초과하여 연체되는 경우에 채무불이행이 발생한 것으로 봅니다. 그러나, 특정 상황에서, 연결기업은 내부 또는 외부 정보가 연결기업에 의한 모든 신용보강을 고려하기 전에는 연결기업이 계약상의 원금 전체를 수취하지 못할 것을 나타내는 경우에 금융자산에 채무불이행 사건이 발생했다고 볼 수 있습니다. 금융자산은 계약상 현금흐름을 회수하는 데에 합리적인 기대가 없을 때 제거됩니다.

(2) 금융부채최초인식 및 측정

금융부채는 최초 인식 시점에 당기손익-공정가치 측정 금융부채, 대출과 차입, 미지급금 또는 효과적인 위험회피 수단으로 지정된 파생상품으로 적절하게 분류됩니다.

모든 금융부채는 최초에 공정가치로 인식되고, 대여금, 차입금 및 미지급금의 경우에는 직접 관련된 거래원가를 차감합니다.

연결기업의 금융부채는 매입부채와 기타 미지급금, 당좌차월을 포함한 대여 및 차입과 파생상품부채를 포함합니다.

후속 측정

금융부채의 측정은 아래에서 언급된 분류에 따릅니다.

당기손익-공정가치 측정 금융부채

당기손익-공정가치 측정 금융부채는 단기매매금융부채와 최초 인식 시점에 당기손익-공정가치로 측정하도록 지정된 금융부채를 포함합니다.

금융부채가 단기간 내에 재매입되는 경우에는 단기매매항목으로 분류됩니다. 이 범주는 또한 기업회계기준서 제1109호에서 정의된 위험회피관계에 있는 위험회피수단으로 지정되지 않은 파생상품을 포함합니다. 또한 분리된 내재파생상품은 위험회피에 효과적인 수단으로 지정되지 않았다면 단기매매항목으로 분류됩니다.

단기매매항목인 금융부채에서 발생하는 손익은 당기손익으로 인식됩니다.

당기손익-공정가치 항목으로 지정된 금융부채는 기업회계기준서 제1109호의 기준을 충족하는 경우에 최초 인식 시점에만 지정됩니다. 연결기업은 어떤 금융부채도 당기손익-공정가치 항목으로 지정하지 않았습니다.

대여금 및 차입금

이 범주는 연결기업과 관련이 높습니다. 최초 인식 이후에, 이자부 대여금과 차입금은 후속적으로 유효이자율법을 사용하여 상각후원가로 측정됩니다. 부채가 제거되거나 유효이자율 상각 절차에 따라 발생하는 손익은 당기손익으로 인식됩니다.

상각후원가는 유효이자율의 필수적인 부분인 수수료나 원가에 대한 할인이나 할증액을 고려하여 계산됩니다.

이 범주는 일반적으로 이자부 대여나 차입에 적용합니다. 더 자세한 정보는 주석 16에 언급되어 있습니다.

제거

금융부채는 지급 의무의 이행, 취소, 또는 만료된 경우에 제거됩니다. 기존 금융부채가 대여자는 동일하지만 조건이 실질적으로 다른 금융부채에 의해 교환되거나, 기존 부채의 조건이 실질적으로 변경된 경우에, 이러한 교환이나 변경은 최초의 부채를 제거하고 새로운 부채를 인식하게 합니다. 각 장부금액의 차이는 당기손익으로 인식합니다.

(3) 금융상품의 상계

금융자산과 금융부채는 인식한 자산과 부채에 대해 법적으로 집행 가능한 상계 권리를 현재 가지고 있거나, 차액으로 결제하거나 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할의도가 있는 경우에 연결재무상태표에서 상계하여 순액으로 표시됩니다.

2-3-10 내재파생상품내재파생상품은 주계약의 경제적 특성 및 위험도와 밀접한 관련성이 없고 내재파생상품과 동일한 조건의 별도의 상품이 파생상품의 정의를 충족하는 경우, 복합금융상품이 당기손익인식항목이 아니라면 내재파생상품을 주계약과 분리하여 별도로 회계처리하고 있습니다. 주계약과 분리한 내재파생상품의 공정가치 변동은 당기손익으로인식하고 있습니다.

2-3-11 종업원급여

확정기여제도와 관련하여 일정기간 종업원이 근무용역을 제공하였을 때에는 그 근무용역과 교환하여 확정기여제도에 납부해야 할 기여금에 대하여 자산의 원가에 포함되는 경우를 제외하고는 당기손익으로 인식하고 있습니다. 납부해야 할 기여금은 이미 납부한 기여금을 차감한 후 부채(단기종업원급여부채)로 인식하고 있습니다. 또한이미 납부한 기여금이 보고기간말 이전에 제공된 근무용역에 대해 납부하여야 하는 기여금을 초과하는 경우에는 초과 기여금 때문에 미래 지급액이 감소하거나 현금이 환급되는 만큼을 자산(선급비용)으로 인식하고 있습니다.

2-3-12 주식기준보상거래

연결기업은 임직원의 근로용역에 대해 주식기준에 따른 보상을 제공하고 있는데 임직원에게 주식선택권을 부여하는 제도(주식결제형 주식기준보상거래)를 운영하고 있습니다.

주식결제형 주식기준보상거래

주식결제형 주식기준보상원가는 적절한 가치평모델을 사용하여 부여일의 공정가치로 측정됩니다(주석 21참조).

주식기준보상원가는 용역제공조건(또는 성과조건)이 충족되는 기간(이하 "가득기간")에 걸쳐 종업원급여로 인식하고, 그에 상응한 자본의 증가를 인식합니다. 매 보고기간말에 누적 보상원가의 측정에는 가득기간의 완료 여부와 최종적으로 부여될 지분상품의 수량에 대한 추정이 반영됩니다. 보고기간 초와 보고기간 말의 누적 보상원가의 변동분은 당기 연결손익계산서에 가감됩니다.

용역제공조건 및 비시장조건은 부여일 현재 주식선택권의 공정가치를 추정할 때 고려하지 아니하나 궁극적으로 가득되는 지분상품의 수량에 대한 추정 시 반영되고, 시장조건은 부여일 현재 공정가치 측정 시 반영됩니다. 주식기준보상에 부여된 다른 조건(관련 용역조건이 없는 경우)은 비가득조건으로 간주됩니다. 비가득조건은 주식기준보상원가 공정가치 측정 시 반영되며 용역제공조건 (또는 성과조건)이 없는 경우에는 즉시 비용으로 인식합니다.

궁극적으로 가득되지 않는 주식기준보상에 대해서는 비용을 인식하지 않고 있습니 다. 다만 시장조건이나 비가득조건이 있는 주식결제형 거래로서 다른 모든 성과조건이나 서비스조건을 충족한다면 시장조건이나 비가득조건의 충족여부와 관계없이 가득된 것으로 회계처리하고 있습니다.

주식결제형주식기준보상의 조건이 변경될 경우 지정된 가득조건이 충족되지 않아 지분상품이 가득되지 못하는 경우를 제외하고는 조건이 변경되지 않았을 경우에 인식하였어야 할 원가를 최소한으로 하여 인식하고 있습니다. 주식기준보상약정의 총공정가치를 증가시키거나 종업원에게 유리하게 조건을 변경하는 경우에는 추가로 조건변경의 효과를 인식하고 있습니다. 주식결제형보상이 취소될 경우 취소일에 가득된 것으로 보고 인식되지 않은 보상원가는 즉시 인식하고 있습니다.

발행된 옵션의 희석효과는 희석주당이익을 계산할 때 희석주식으로 반영하고 있습니다(주석 27 참조).

2-3-13 충당부채

연결기업은 과거사건의 결과로 현재의무(법적의무 또는 의제의무)가 존재하고 당해 의무를 이행하기 위하여 경제적효익을 갖는 자원이 유출될 가능성이 높으며 당해 의무의 이행에 소요되는 금액을 신뢰성 있게 추정할 수 있는 경우에 충당부채를 인식하고 있습니다. 충당부채를 결제하기 위하여 필요한 지출액의 일부 또는 전부를 제3자가 변제할 것이 예상되는 경우 연결기업이 의무를 이행한다면 변제를 받을 것이 거의확실하게 되는 때에 한하여 변제금액을 인식하고 별도의 자산으로 회계처리하고 있습니다. 충당부채와 관련하여 포괄손익계산서에 인식되는 비용은 제3자의 변제와 관련하여 인식한 금액과 상계하여 표시하고 있습니다.

화폐의 시간가치 효과가 중요한 경우 충당부채는 부채의 특유위험을 반영한 현행 세전 이자율로 할인하고 있습니다. 충당부채를 현재가치로 평가하는 경우, 기간 경과에따른 장부금액의 증가는 금융원가로 인식하고 있습니다.

사업결합에서 인식한 우발부채

사업결합에서 인식한 우발부채는 공정가치로 측정하고 있습니다. 후속적으로는 충당부채에 대한 일반 기준에 따라 인식되어야 할 금액과 최초 인식금액에서 수익인식 기준에 따라 인식한 상각누계액을 차감한 금액 중 큰 금액으로 측정하고 있습니다.

2-3-14 고객과의 계약에서 생기는 수익

연결기업은 회수 시기와 관계없이 경제적효익의 유입 가능성이 높고 신뢰성 있게 측정될 수 있는 경우에 수익을 인식하고 있으며, 받았거나 받을 대가의 공정가치에서 계약상지급조건을 고려하고 세금과 관세 등을 차감하여 수익을 측정하고 있습니다. 고객과의 계약에서 연결기업은 재화나 용역의 통제가 고객에 이전되었을 때, 해당 재화나 용역의 대가로 받을 권리를 갖게 될 것으로 예상하는 대가를 반영하는 금액으로수익을 인식합니다. 연결기업은 고객과의 계약에서 재화나 용역을 고객에게 제공하되기 전에 정해진 각 재화나 용역을 통제하므로 모든 매출계약에 대해서 본인으로 결론 내렸습니다.

연결기업은 다음의 인식 기준을 충족하는 경우에 수익을 인식하고 있습니다.

(1) 임상시험대행용역

임상시험대행용역의 제공에 따른 수익은 매 보고기간말 그 거래의 진행기준에 따라 인식하고 있습니다. 진행률은 작업수행 정도에 근거하여 결정하고 있습니다. 임상시험대행용역의 수행을 완료한 정도가 고객에게 주는 가치에 직접 상응하는 금액을 고객에게서 받을 권리가 있기 때문에 연결기업은 청구권이 있는 금액으로 수익을 인식하고 있습니다. (2) 공동 연구개발 수익공동연구협약에 따라 공동협약자로부터 보전받는 연구개발비용은 비용이 발생한 기간에 수익으로 인식하고 있습니다. 연구개발 활동과 관련하여 외주업체 등을 선정할 권리가 연결기업에 있고, 고객에게 용역을 제공하기로 하는 약속을 이행할 주된 책임이 연결기업에 있으므로 계약 상 본인으로서 활동을 수행하기 때문에 관련 수익과 비용을 총액으로 인식하고 있습니다. 또한 공동연구협약에 따라 수행을 완료한 정도가 고객에게 주는 가치에 직접 상응하는 금액을 고객에게서 받을 권리가 있기 때문에 연결기업은 청구권이 있는 금액으로 수익을 인식하고 있습니다.

2-3-15 법인세(1) 당기법인세

당기 및 과거기간의 당기법인세부채(자산)는 보고기간말까지 제정되었거나 실질적으로 제정된 세율(및 세법)을 사용하여 과세당국에 납부할(과세당국으로부터 환급받을)것으로 예상되는 금액으로 측정하고 있습니다.

자본에 직접 반영되는 항목과 관련된 당기 법인세는 자본에 반영되며 손익계산서에 반영되지 않고 있습니다. 경영진은 주기적으로 관련 세법 규정의 해석과 관련해서 법인세 환급액에 대한 회수가능성을 평가하여 필요한 경우 충당금을 설정하고 있습니다.

(2) 이연법인세

연결기업은 자산 및 부채의 재무보고 목적상 장부금액과 세무기준액의 차이인 일시적차이에 대하여 이연법인세자산과 이연법인세부채를 인식하고 있습니다.

연결기업은 다음의 경우를 제외하고 모든 가산할 일시적차이에 대하여 이연법인세부채를 인식하고 있습니다.

ㆍ영업권을 최초로 인식할 때 이연법인세부채가 발생하는 경우

ㆍ자산 또는 부채를 최초로 인식하는 거래로서 사업결합거래가 아니고 거래 당시 회계이익이나 과세소득에 영향을 미치지 아니하는 거래에서 이연법인세부채가 발생하는 경우

ㆍ종속기업, 관계기업 및 조인트벤처에 대한 투자지분과 관련한 가산할 일시적차이로서 동 일시적차이의 소멸시점을 통제할 수 있고 예측가능한 미래에 일시적차이가 소멸하지 않을 가능성이 높은 경우

또한 다음의 경우를 제외하고는 차감할 일시적차이, 미사용 세액공제와 세무상결손금이 사용될 수 있는 과세소득의 발생가능성이 높은 경우 이연법인세자산을 인식하고 있습니다.

ㆍ자산 또는 부채를 최초로 인식하는 거래로서 사업결합거래가 아니고 거래 당시 회계이익이나 과세소득에 영향을 미치지 아니하는 거래에서 이연법인세자산이 발생하는 경우

ㆍ종속기업, 관계기업 및 조인트벤처에 대한 투자지분과 관련한 차감할 일시적차이로서 동 일시적차이가 예측가능한 미래에 소멸할 가능성이 높지 않거나 동 일시적차이가 사용될 수 있는 과세소득이 발생할 가능성이 높지 않은 경우

이연법인세자산의 장부금액은 매 보고기간말에 검토하며 이연법인세자산의 일부 또는 전부에 대한 혜택이 사용되기에 충분한 과세소득이 발생할 가능성이 더 이상 높지않다면 이연법인세자산의 장부금액을 감액시키고 있습니다. 또한 매 보고기간말마다인식되지 않은 이연법인세자산에 대하여 재검토하여, 미래 과세소득에 의해 이연법인세자산이 회수될 가능성이 높아진 범위까지 과거 인식되지 않은 이연법인세자산을인식하고 있습니다.

이연법인세자산 및 부채는 보고기간말까지 제정되었거나 실질적으로 제정된 세율(및세법)에 근거하여 당해 자산이 실현되거나 부채가 결제될 회계기간에 적용될 것으로 기대되는 세율을 사용하여 측정하고 있습니다.

당기손익 이외로 인식되는 항목과 관련된 당기법인세와 이연법인세는 당기손익 이외의 항목으로 인식하고 있습니다. 이연법인세 항목은 해당 거래에 따라서 기타포괄손익으로 인식하거나 자본에 직접 반영하고 있습니다.

사업결합의 일부로 취득한 세무상 효익이 그 시점에 별도의 인식기준을 충족하지 못하였으나 취득일에 존재하는 사실과 상황에 대한 새로운 정보의 결과 측정기간 동안 인식된 경우에는 해당 이연법인세효익을 인식하고 있습니다. 인식된 취득 이연법인세효익은 취득과 관련된 영업권의 장부금액을 감소시키는데 적용되며 영업권의 장부금액이 영(0)인 경우에는 남아 있는 이연법인세효익을 당기손익으로 인식하고 있습니다.

연결기업은 당기법인세자산과 당기법인세부채를 상계할 수 있는 법적으로 집행가능한 권리를 가지고 있고 과세대상기업이 동일한 경우 혹은 과세대상기업은 다르지만 당기법인세부채와 자산을 순액으로 결제할 의도가 있거나, 유의적인 금액의 이연법인세부채가 결제되거나 이연법인세자산이 회수될 미래의 각 회계기간마다 자산을 실현하는 동시에 부채를 결제할 의도가 있는 경우에 이연법인세자산과 이연법인세부채가 동일한 과세당국과 관련이 있는 경우에만 이연법인세자산과 이연법인세부채를 상계하여 표시하고 있습니다.

2-4 회계정책 및 공시사항의 변경2-4-1 제ㆍ개정된 기준서의 적용

연결기업은 기업회계기준서 제1115호와 제1109호를 최초 적용하였습니다. 제정된 기준서의 적용으로 인한 변경의 성격과 효과는 아래와 같습니다.

몇몇의 다른 개정사항과 해석서가 2018년에 최초로 적용되지만, 연결기업의 재무제표에 영향이 없습니다. 연결기업은 공표되었으나 시행되지 않은 기준서, 해석서, 개정사항을 조기적용한 바 없습니다.

기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익' (제정)

기업회계기준서 제1115호는 기업회계기준서 제1011호 '건설계약', 기업회계기준서 제1018호 '수익' 및 관련 해석서를 대체하며, 해당 계약들이 다른 기준서의 적용범위에 해당하지 않는다면 고객과의 계약에서 발생하는 모든 수익에 대하여 적용됩니다. 새로운 기준서는 고객과의 계약에서 생기는 수익을 회계처리하기 위해 5단계법을 확립하였습니다. 기업회계기준서 제1115호에서는 재화나 용역을 고객에게 이전하는 것과 교환하여 기업이 권리를 갖게 될 것으로 예상되는 대가를 반영한 금액을 수익으로 인식합니다.

이 기준서는 연결기업이 고객과의 계약에 5단계법을 적용함에 있어 관련된 모든 사실과 정황을 고려하여 판단할 것을 요구합니다. 또한 이 기준서는 계약을 체결하기 위해 들인 원가와 계약을 이행할 때 드는 원가에 대한 회계처리를 구체적으로 명시하였습니다.

연결기업은 2018년 1월 1일을 최초적용일로 하여 기업회계기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'을 적용하였으며 누적효과 일괄조정법을 사용하여 기준서 제1115호를 적용하였습니다. 그러므로 비교표시 기간의 정보는 재작성되지 않았으며, 기준서 제1011호 '건설계약'과 기준서 제1018호 '수익' 및 관련 해석서에 따라 작성되었습니다. 유의적인 변경과 이에 따른 금액적 영향은 아래와 같습니다.

2018년 1월 1일 자본변동표에 미치는 영향

(단위:백만원)

구분	조정사항	기준서 제1115호 채택 전 금액	조정	보고금액

자본

이익잉여금	(a)	(165,536)	1,653	(163,883)

기타자본	367,483	367,483

총자본	201,947	203,600

2018년 12월 31일 재무상태표에 미치는 영향

(단위:백만원)

구분	조정사항	기준서 제1115호 채택 전 금액	조정	보고금액

자산

총자산	193,193	-	193,193

부채

이연수익 (유동)	(a)	3,157	(788)	2,369

이연수익 (비유동)	(a)	3,778	(788)	2,990

기타부채	22,746	-	22,746

총부채	29,681	(1,576)	28,105

자본

이익잉여금	(a)	(221,627)	1,507	(220,120)

기타자본	(a)	385,138	69	385,207

총자본	163,512	1,576	165,088

2018년 12월 31일 포괄손익계산서에 미치는 영향

(단위:백만원)

구분	조정사항	기준서 제1115호 채택 전 금액	조정	보고금액

고객과의 계약에서 생기는 수익	(a)	7,858	(146)	7,712

손익 순효과	7,858	(146)	7,712

기타포괄손익

해외사업환산손익	(a)	1,256	69	1,325

기타포괄손익 순효과	1,256	69	1,325

총포괄손익 순효과	9,114	(77)	9,037

(*) 기준서 적용으로 인하여 2018년 당기 현금흐름표 및 주당손익에 미치는 유의적인 변경 및 금액적 영향은 없습니다.(a) 계약변경연결기업은 기존 고객과의 계약 이후 추가로 체결된 계약에 대하여 별도의 계약으로 인식하여 수익을 인식하고 있었으나, 기업회계기준서 1115호에 따라 "계약변경" 으로 처리하여 추가 체결된 계약을 기존 계약의 일부인 것으로 회계처리하였습니다.2018년 1월 1일 현재 계약변경과 관련한 최초 적용 누적 효과는 1,653백만원의 이연수익 감소이며, 그 결과 1,653백만원의 이익잉여금이 기초 자본에서 조정되었습니 다.2018년 12월 31일의 재무상태표는 종전의 회계처리기준과 비교해서 1,576백만원의이연수익 감소, 1,507백만원의 이익잉여금 증가, 69백만원의 기타자본(해외사업환산손익) 증가 효과가 반영되었습니다.2018년 12월 31일의 포괄손익계산서 또한 또한 종전의 회계처리기준과 비교해서 고객과의 계약에서 생기는 수익 146백만원이 감소하였고, 해외사업환산손익은 69백만원 증가 하였습니다. 기업회계기준서 제1109호 '금융상품'(제정)

기업회계기준서 제1109호 '금융상품'은 2018년 1월 1일 이후부터 개시하는 연차기간에 대해 기업회계기준서 제1039호 '금융상품: 인식과 측정'을 대체하며, 금융상품 회계처리의 세 가지 측면인 분류 및 측정, 손상, 위험회피회계를 모두 포함합니다. 연결기업이 전진적으로 적용할 위험회피회계의 예외사항을 제외하고 연결기업은 기업회계기준서 제1109호를 2018년 1월 1일을 최초적용일로 하여 적용하였습니다.

기업회계기준서 제1109호의 적용으로 인한 영향은 다음과 같습니다.

연결기업은 기업회계기준서 제1109호의 최초적용일인 2018년 1월 1일 현재 보유하고 있는 금융자산에 적용되는 사업모형을 평가하고 금융자산을 기업회계기준서 제1109호에 따라 분류하였습니다. 이러한 재분류로 인한 효과는 다음과 같습니다. 한 편 동 기준서의 도입으로 인한 2018년 1월 1일 이익잉여금의 유의적인 변경과 금액적 영향은 없습니다 .

(단위:천원)

구 분	당기손익인식	당기손익- 공정가치	매도가능금융자산	기타포괄손익- 공정가치	대여금및수취채권	상각후원가	금융자산 계

기초 장부금액(기준서 제1039호)	78,567,999	-	1,111,900	-	43,107,464	-	122,787,363

매도가능금융자산에서 기타포괄손익 - 공정가치 측정 금융자산으로 재분류	-	-	(1,111,900)	1,111,900	-	-

당기손익인식금융자산에서 당기손익 - 공정가치 측정 금융자산으로 재분류	(78,567,999)	78,567,999	-	-	-	-

대여금및수취채권에서 상각후원가 측정금융자산으로 재분류	-	-	-	-	(43,107,464)	43,107,464	-

기초 장부금액(기준서 제1109호)	-	78,567,999	-	1,111,900	-	43,107,464	122,787,363

(a) 분류 및 측정

특정 매출채권을 제외하고, 기업회계기준서 제1109호 하에서 연결기업은 당기손익-공정가치로 측정하지 아니하는 금융자산의 거래원가는 최초 인식시점의 공정가치에 포함합니다.

기업회계기준서 제1109호 하에서 채무상품은 후속적으로 당기손익-공정가치(FVP L), 상각후원가, 또는 기타포괄손익-공정가치(FVOCI)로 측정됩니다. 분류는 연결기업의 금융자산 관리방식에 대한 사업모형과 금융상품이 '원금과 원금에 대한 이자'만으로 구성되어 있는 지 여부를 나타내는 계약상 현금흐름 특성(SPPI 기준)의 두 가지기준에 근거합니다.

연결기업의 채무상품에 대한 새로운 분류 및 측정 결과는 다음과 같습니다.

- SPPI 기준을 충족하며 계약상 현금흐름을 수취하기 위해 보유하는 것이 목적인 사업모형에서 보유하고 있는 상각후원가로 측정하는 채무상품. 이 범주는 연결기업의 매출채권 및 기타채권, 기타 비유동 금융자산에 포함되는 대여금을 포함합니다.

- 제거손익이 당기손익으로 재분류되는 기타포괄손익-공정가치 측정 채무상품. 이 범주 내의 금융자산은 계약상 현금흐름의 수취 및 매도를 목적으로 하는 사업모형 하에서 SPPI 기준을 충족하는 연결기업의 채무상품이 포함됩니다.

기타금융자산은 다음과 같이 분류되고 후속적으로 측정됩니다:

- 제거손익이 당기손익으로 재순환되지 않는 기타포괄손익-공정가치 측정 지분상 품. 이 범주는 연결기업이 예상되는 미래기간까지 보유할 의도를 가지고 있고 최초 인식 또는 거래 시 취소할 수 없는 선택을 한 지분상품만 포함합니다. 연결기업은 비상장지분상품을 기타포괄손익-공정가치 측정 지분상품으로 분류합니다. 기타포괄손익-공정가치 측정 지분상품은 기업회계기준서 제1109호 하에서 손상 평가를 수행하지 않습니다. 기업회계기준서 제1039호 하에서, 연결기업의 해당 비상장지분상품은 매도가능금융자산으로 분류되었습니다.

- 파생상품과 최초 인식 시점에 FVOCI로 분류하는 취소할 수 없는 선택을 하지 않은 상장지분상품으로 구성된 당기손익-공정가치 측정 금융자산. 이 범주는 현금흐름특성이 SPPI 기준을 충족하지 못하거나 계약상 현금흐름을 수취하기 위해 보유하는 것이 목적인 사업모형 또는 계약상 현금흐름의 수취 및 매도를 목적으로 하는 사업모형에서 보유하는 것이 아닌 채무상품을 포함합니다.

연결기업의 사업모형은 개시일인 2018년 1월 1일에 평가되어야 하며, 개시일 이전에제거되지 않은 금융자산에 적용되어야 합니다. 채무상품의 계약상 현금흐름이 원금과 원금에 대한 이자 지급으로 구성되어 있는 지에 대한 평가는 자산의 최초 인식시점의 사실과 상황에 기초하여야 합니다.

연결기업의 금융부채에 대한 회계처리는 기업회계기준서 제1039호 하의 회계처리와대부분 일치합니다. 기업회계기준서 제1039호의 요구사항과 유사하게, 기업회계기준서 제1109호는 조건부 대가를 공정가치의 변동이 포괄손익계산서에서 인식되는 공정가치로 측정되는 금융상품으로 회계처리하도록 요구합니다.

기업회계기준서 제1109호 하에서, 내재파생상품은 더이상 주계약에서 분리되지 않습니다. 그 대신에, 금융자산은 계약상 정의와 연결기업의 사업모형에 근거하여 분류됩니다.

금융부채와 비금융주계약에 내재된 파생상품에 대한 회계처리는 기업회계기준서 제1039호의 요구사항에서 변경되지 않았습니다.(b) 손상

기업회계기준서 제1109호의 적용은 금융자산에 대한 기업회계기준서 제1039호의 발생손실접근법을 미래의 기대신용손실(ECL) 접근법으로 대체함으로써 연결기업의손상에 대한 회계처리를 근본적으로 변경시켰습니다.

기업회계기준서 제1109호는 연결기업이 대여금과 당기손익-공정가치로 측정되지 않는 기타채무상품의 기대신용손실에 대한 충당금을 인식할 것을 요구합니다.

기대신용손실은 계약상 수취하기로 한 현금흐름과 연결기업이 수취할 것으로 예상되는 모든 현금흐름의 차이를 기초로 합니다. 현금부족액은 자산의 최초 유효이자율로 할인하여 측정합니다.

계약자산과 매출채권 및 기타 수취채권의 경우, 연결기업은 간편법을 적용하고 신용손실이 예상되는 기대존속기간에 근거하여 기대신용손실을 산출합니다. 연결기업은 차입자 특유의 미래 예상 요인과 경제적 환경을 반영하여 조정한 과거 신용손실 경험을 근거로 충당금설정률표를 설계합니다.

기타 채무상품(예. 대여금과 기타포괄손익-공정가치 측정 채무증권)에 대하여, 기대신용손실은 12개월 기대신용손실에 근거합니다. 12개월 기대신용손실은 보고기간말이후 12개월 이내에 발생 가능한 금융상품의 채무불이행 사건으로 인한 기대신용손실을 나타내는, 전체기간 기대신용손실의 일부입니다.(c) 위험회피회계

연결기업은 위험회피회계를 전진적으로 적용합니다. 최초 적용시점에 연결기업이 보유한 모든 위험회피관계는 계속적인 위험회피관계로 인식될 수 있습니다. 과거기간에 일관되어, 연결기업은 현금흐름위험회피관계에서 전체 선도계약의 공정가치 변동을 계속 지정해왔으며, 기업회계기준서 제1109호의 위험회피회계 요구사항의 적용은 연결기업의 재무제표에 유의적인 영향을 미치지 않습니다.

기업회계기준서 제1039호 하에서, 연결기업의 현금흐름위험회피관계에서 발생한 모든 손익은 후속적으로 당기손익으로 재분류되었습니다. 그러나 기업회계기준서 1109호 하에서, 비금융자산의 예상거래에 대한 현금흐름위험회피에서 발생하는 손익은비금융자산의 최초 취득금액에 반영되어야 합니다. 따라서, 기업회계기준서 제1109호를 적용하는 경우, 현금흐름위험회피의 순손익은 '후속적으로 당기손익으로 재분류되지 않는 기타포괄손익'으로 나타납니다. 이러한 변경은 기업회계기준서 제1109호의 최초 적용일부터 적용되며, 비교 정보의 표시에는 영향을 미치지 않습니다.

(d) 기타 조정사항

위에서 기술한 조정사항 뿐만 아니라, 기업회계기준서 제1109호를 적용함에 있어 이연법인세, 매각예정자산과 그와 직접 관련된 부채, 관계기업과 공동기업의 투자(이들기업이 보유한 금융상품에서 발생), 법인세, 이익잉여금과 해외사업장의 환산차이와 같은 재무제표의 다른 항목들이 영향을 받을 것이며, 필요한 경우 조정되었습니다. 매각예정자산과 그와 직접 관련된 부채의 조정사항은 기초자산에 대한 기업회계기준서 제1109호의 이연법인세효과와 관련이 있습니다.

기업회계기준해석서 제2122호 '외화 거래와 선지급ㆍ선수취 대가'

해석서는 대가를 외화로 선지급하거나 선수취하여 발생한 비화폐성자산이나 비화폐성부채를 제거하면서 관련 자산, 비용, 수익(또는 그 일부)를 최초 인식할 때 적용할 환율을 결정하기 위한 거래일은 대가를 선지급하거나 선수취하여 비화폐성자산이나 비화폐성부채를 최초로 인식하는 날이라는 점을 명확히 하였습니다. 선지급이나 선수취가 여러 차례에 걸쳐 이루어지는 경우 대가의 선지급이나 선수취로 인한 거래일을 각각 결정하여야 합니다. 동 제정사항이 연결기업의 재무제표에 미치는 영향은 없습니다.

투자부동산 계정대체- 기업회계기준서 제1040호 개정

이 개정사항은 투자부동산의 개발 또는 건설에 대해 계정대체 시점을 명확히 합니다.이 개정사항은 투자부동산으로(에서) 용도 변경과 투자부동산 정의를 충족하게 되거나 중지되는 시점에 용도 변경에 대해 기술합니다. 부동산에 대한 경영진의 의도 변경만으로는 용도 변경의 증거가 되지 않습니다. 동 개정사항이 연결기업의 재무제표에 미치는 영향은 없습니다.

기업회계기준서 제1102호 '주식기준보상'(개정) - 주식기준보상거래의 분류와 측정

기업회계기준서 제1102호 '주식기준보상'의 개정은 가득조건이 현금결제형 주식기준보상의 측정에 미치는 영향, 세금 원천징수의무로 인한 순결제특성이 있는 주식기준보상거래, 현금결제형에서 주식결제형 주식기준보상거래로 분류를 바꾸는 조건변경에 대해 다루고 있습니다. 동 개정사항은 전진적으로 적용되며, 모든 개정사항을 적용하는 때에는 소급 적용할 수 있습니다. 연결기업은 세금 원천징수의무로 인한 순결제특성이 있는 주식기준보상거래 및 주식기준보상거래로 분류를 바꾸는 조건변경이 없으므로 개정 기준서가 연결기업의 재무제표에 미치는 영향은 없습니다.

2-4-2 공표되었으나 아직 시행되지 않은 회계기준연결기업의 재무제표 발행승인일 현재 공표되었으나 아직 시행되지 않아 연결기업이채택하지 않은 한국채택국제회계기준의 기준서 및 해석서의 제ㆍ개정내역은 다음과 같습니다.

기업회계기준서 제1116호 ‘리스’

기업회계기준서 제1116호 ‘리스’는 기업회계기준서 제1017호 ’리스’, 기업회계기준해석서 제2104호 ‘약정에 리스가 포함되어 있는지의 결정’, 기업회계기준해석서 제2015호 ‘운용리스: 인센티브’, 기업회계기준해석서 제2027호 ‘법적 형식상의 리스를 포함하는 거래의 실질에 대한 평가’을 대체합니다. 기업회계기준서 제1116호는 리스의 인식, 측정, 표시, 공시 원칙을 제시하였으며, 리스이용자로 하여금 모든 리스를 기업회계기준서 제1017호에서의 금융리스 회계처리와 유사한 단일 모델로 회계처리할 것을 요구합니다. 동 기준서는 리스이용자에 대해 소액자산 리스(예: 개인 컴퓨터), 단기리스(리스기간이 12개월 이하인 리스)의 두 가지 인식 면제 규정을 포함합니다. 리스개시일에 리스이용자는 리스료 지급에 대한 부채(리스부채)를 인식하여야 하며, 기초자산에 대한 리스기간동안의 사용권을 나타내는 자산(사용권 자산)을 인식할 것입니다. 리스이용자는 리스부채의 이자비용과 사용권 자산의 감가상각비를 개별적으로 인식하여야 합니다.

또한 리스이용자는 특정 사건(즉, 리스기간의 변동, 리스료를 산정할 때 사용한 지수나 요율의 변동으로 생기는 미래 리스료의 변동)이 발생하면 리스부채를 재측정해야 합니다. 리스이용자는 일반적으로 사용권 자산을 조정함으로써 리스부채의 재측정 금액을 인식할 것입니다. 기업회계기준서 제1116호에서의 리스제공자 회계처리는 기업회계기준서 제1017호의 현행 회계처리와 비교하여 실질적으로 변동되지 않았습니다. 리스제공자는 모든 리스를 기업회계기준서 제1017호와 동일한 분류 원칙을 사용하여 운용리스와 금융리스로 구분할 것입니다. 동 기준서는 2019년 1월 1일 이후 개시하는 회계연도부터 적용되며, 리스이용자와 리스제공자에게 기업회계기준서 제1017호보다 광범위한 공시를 요구합니다. 이 개정사항이 연결기업의 재무상태표에 미치는 영향은 없습니다.

기업회계기준서 제1109호‘금융상품’(개정) - 부의 보상을 수반하는 중도상환특성

기업회계기준서 제1109호에서, 계약상 현금흐름이 원리금 지급만으로 구성되어 있고(SPPI 요건)분류에 적절한 사업모형에서 보유되는 채무상품은 상각후원가 또는 기타포괄손익-공정가치로 측정될 수 있습니다. 기업회계기준서 제1109호의 개정은 계약의 조기 청산을 발생시키는 사건이나 상황과 무관하고, 당사자가 계약의 조기 청산에 대한 합리적인 보상을 하거나 받는 지와 관계없이 SPPI 조건을 충족하는 금융자산을 명확히 하고 있습니다.

동 개정사항은 소급하여 적용되고 2019년 1월 1일부터 유효하며, 조기 적용이 허용됩니다. 이 개정사항이 연결기업의 재무상태표에 미치는 영향은 없습니다.

기업회계기준서 제1110호 ‘연결재무제표’ 및 제1028호 ‘관계기업과 공동기업에대한 투자’ (개정) - 투자자와 관계기업이나 공동기업 간의 자산 매각 또는 출자

이 개정은 관계기업이나 공동기업에 매각되거나 출자된 종속기업에 대한 지배력 상실에 대한 기업회계기준서 제1110호와 기업회계기준서 1028호 간의 상충을 해결하기 위해 개정되었습니다. 동 기준서에서는 투자자와 관계기업이나 공동기업 간의 기업회계기준서 제1103호에서 정의된 사업에 해당하는 자산의 매각이나 출자에서 발생하는 손익은 전액 인식됨을 명확히 하였습니다. 그러나, 사업에 해당하지 않는 자산의 매각이나 출자에서 발생하는 손익은 투자자의 지분과 무관한 손익까지만 인식하도록 하고 있습니다. 동 기준서의 적용은 무기한 연기되었으나 조기적용하고자 하는 경우 전진적으로 적용되어야 합니다. 이 개정사항이 연결기업의 재무상태표에 미치는 영향은 없습니다.

기업회계기준서 제1028호 개정: 관계기업과 공동기업에 대한 장기투자지분

개정사항은 기업이 관계기업이나 공동기업에 대해 지분법을 적용하지 않는 금융상품에 기업회계기준서 제1109호를 적용하여야 하며 이러한 금융상품에는 실질적으로 기업의 관계기업이나 공동기업에 대한 순투자의 일부를 구성하는 장기투자지분이 포함된다는 점을 명확히 하고 있습니다. 이는 기업회계기준서 제1109호에서의 기대신용손실모델이 그러한 장기투자지분에 적용되는 것을 의미합니다. 동 개정사항은 또한 기업회계기준서 제1109호를 적용하면서 기업은 기업회계기준서 제1028호 관계기업과 공동기업에 대한 투자의 적용으로 인해 발생하는 장기투자지분의 장부금액 조정사항인 관계기업 또는 공동기업의 손실이나 순투자에 대한 손상차손을 고려하지 않는다는 점을 명확히 하였습니다. 동 개정사항은 2019년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 소급하여 적용하되 조기 적용할 수 있습니다. 연결기업은 관계기업과 공동기업에 대한 장기투자지분이 없으므로 동 개정사항이 연결재무제표에 미치는 영향은 없습니다.

기업회계기준해석서 제2123호 ‘법인세처리의 불확실성’

이 해석서는 법인세 처리에 불확실성이 있을 때 기준서 제1012호의인식 및 측정 요구사항을 어떻게 적용할지를 다룹니다. 그러나 이 해석서는 기준서 제1012호의 적용범위가 아닌 세금 또는부담금에 적용되지 않으며 불확실한 법인세 처리와 관련되는 이자와 벌과금에 관련된 요구사항을 다루지 않습니다. 이 해석서는 다음을 구체적으로 다루고 있습니다.

- 기업이 불확실한 법인세 처리를 개별적으로 고려할지

- 법인세 처리에 대한 과세당국의 조사에 관한 기업의 가정

- 기업이 과세소득(세무상결손금), 세무기준액, 미사용 세무상결손금, 미사용 세액공제, 세율을 어떻게 산정할지

- 기업이 사실 및 상황의 변화를 어떻게 고려할지

기업은 불확실한 법인세 처리 각각을 개별적으로 고려할지 아니면 하나 이상의 다른 불확실한 법인세 처리와 함께 고려할지를 판단합니다. 접근법 중 불확실성의 해소를 더 잘 예측하는 접근법을 사용합니다. 이 해석서는 2019년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 유효하며 특정 경과 규정을 적용할 수도 있습니다. 기업은 시행일에 이 해석서를 적용할 것입니다. 기업은 여러 국가의 복잡한 세무 환경에서 운영되므로, 해석서는 재무제표에 영향을 미칠 것입니다. 또한, 기업은 해석서를 적시에 적용하기 위한 정보를 얻기 위한 절차의 구축이 필요할 수 있습니다.

기업회계기준서 제1103호 ‘사업결합’ 개정

이 개정은 공동약정의 한 당사자가 공동영업과 관련된 자산에 대한 권리와 부채에 대한 의무를 보유하다가 해당 공동영업(사업의 정의 충족)에 대한 지배력을 획득할 경우 해당 거래는 단계으로 이루어지는 사업결합에 대한 요구사항을 적용하여야 하며, 이 때 취득자는 공동영업에 대하여 이전에 보유하고 있던 지분 전부를 재측정하여야 함을 명확히 하고 있습니다.

동 개정사항은 2019년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도 이후에 취득일이 속하는 사업결합부터 적용하되 조기 적용할 수도 있으며, 조기적용 하는 경우에는 그 사실을 공시하여야 합니다. 동 개정사항은 연결기업의 향후 사업결합거래에 적용될 것입니다.

기업회계기준서 제1111호 ‘공동약정’ 개정

공동영업에 참여는 하지만 공동지배력을 보유하지 않은 공동영업 당사자가 그 공동영업(활동이 기업회계기준서 제1103호에서 정의하는 사업에 해당)에 대한 공동지배력을 획득할 수 있습니다. 이 개정은 이러한 경우 그 공동영업에 대해 이전에 보유하고 있던 지분은 재측정하지 않는다는 점을 명확히 하고 있습니다.

동 개정사항은 2019년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도 이후에 공동지배력을획득하는 거래부터 적용하되 조기 적용할 수도 있으며, 조기적용 하는 경우에는 그 사실을 공시하여야 합니다. 동 개정사항이 연결기업에 미치는 영향은 없으나 향후 거래에 적용될 것입니다.

기업회계기준서 제1012호 ‘법인세’ 개정

이 개정은 배당의 법인세효과는 소유주에 대한 분배보다는 분배가능한 이익을 창출하는 과거의 거래나 사건에 보다 직접적으로 연관된다는 것을 명확히 합니다. 따라서기업은 과거의 거래나 사건과 관련하여 원래 인식하였던 항목에 따라 배당의 법인세효과를 당기손익, 기타포괄손익 또는 자본으로 인식합니다. 동 개정사항은 2019년 1월 1일 이후 처음 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기 적용할 수 있습니다. 이 개정 내용을 처음 적용하는 경우, 가장 이른 비교기간 이후에 인식된 배당의 법인세효과에 이 개정 내용을 적용합니다. 기업의 현행 회계처리는 개정 내용과 차이가 없으므로, 재무제표에 미치는 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.

기업회계기준서 제1023호 ‘차입원가’ 개정

이 개정은 기업이 적격자산을 후속적으로 의도된 용도로 사용하거나 판매할 준비가 되었을 때, 그 적격자산을 취득하기 위한 모든 차입금이 일반적인 목적으로 차입한 자금에 포함되는 것을 명확히 합니다.

기업은 처음 이 개정 내용을 적용하는 회계연도 이후에 생기는 차입원가에 적용합니다. 이 개정 내용은 2019년 1월 1일 이후 처음 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기적용할 수 있습니다. 기업의 현행 회계처리는 개정 내용과 차이가 없으므로, 재무제표에 미치는 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.

3. 중요한 회계추정 및 가정

연결기업의 경영자는 재무제표 작성시 보고기간말 현재 수익, 비용, 자산 및 부채에 대한 보고금액과 우발부채에 대한 주석공시사항에 영향을 미칠 수 있는 판단, 추정 및 가정을 하여야 합니다. 그러나 이러한 추정 및 가정의 불확실성은 향후 영향을 받을 자산 및 부채의 장부금액에 중요한 조정을 유발할 수 있습니다.

연결기업이 노출된 위험 및 불확실성에 대한 기타 공시사항으로 자본관리(주석 6), 재무위험관리 및 정책(주석 6), 민감도 분석(주석 6)이 있습니다.

3-1 회계 추정 및 변경

다음 회계연도내에 자산과 부채의 장부금액에 중요한 조정을 유발할 수 있는 중요한 위험을 내포한 보고기간말 현재의 미래에 대한 중요한 가정 및 추정의 불확실성에 대한 기타 주요 원천은 다음과 같습니다. 가정 및 추정은 재무제표를 작성하는 시점에 입수가능한 변수에 근거하고 있습니다. 현재의 상황과 미래에 대한 가정은 시장의 변화나 연결기업의 통제에서 벗어난 상황으로 인해 변화할 수 있습니다. 그러한 변화가발생시 이를 가정에 반영하고 있습니다.

비금융자산의 손상

연결기업은 매 보고일에 모든 비금융자산에 대하여 손상징후의 존재 여부를 평가합니다. 영업권과 비한정 내용연수의 무형자산에 대해서는 매년 또는 손상징후가 있는 경우에 손상검사를 수행합니다. 기타 비금융자산에 대해서는 장부금액이 회수가능하지 않을 것이라는 징후가 있을 때 손상검사를 수행합니다. 사용가치를 계산하기 위하여 경영자는 해당 자산이나 현금창출단위로부터 발생하는 미래기대현금흐름을 추정하고 동 미래기대현금흐름의 현재가치를 계산하기 위한 적절한 할인율을 선택하여야합니다. 주요 가정의 민감도 분석을 포함한 세부사항은 주석 11에 기술하였습니다.

주식기준보상

연결기업은 주식결제형 주식기준보상거래의 보상원가를 지분상품 부여일의 공정가치를 기준으로 측정하고 있으며 공정가치는 지분상품 부여조건을 고려하여 적절한 평가모델을 적용하여 추정합니다. 또한 주식선택권의 기대존속연수, 변동성, 배당율 등을 포함한 평가모델에 가장 적절한 가격결정요소를 결정하여야 하며 이러한 요소에 대한 가정을 수립합니다. 적용된 가정 및 평가모델은 주석 21에 기술하였습니다.

이연법인세자산

세무상결손금이 사용될 수 있는 미래과세소득의 발생가능성이 높은 경우 그 범위 안에서 미사용 세무상결손금에 대하여 이연법인세자산을 인식합니다. 연결기업의 경영자는 향후 세금전략과 세무이익의 발생시기 및 수준에 근거하여 인식가능한 이연법인세자산 금액을 결정하기 위하여 주요한 판단을 수행합니다. 4. 영업부문

(1) 당기와 전기 연결기업의 지역부문별 매출액은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기	전기

홍콩	4,404,046	3,550,125

프랑스	3,307,979	3,314,724

합 계	7,712,025	6,864,849

(2) 주요 고객에 대한 정보당기와 전기 중 연결기업 영업수익의 10% 이상을 차지하는 주요 거래처 및 해당거래처에 대한 영업수익은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기	전기

금액	비율(%)	금액	비율(%)

거래처 A	3,307,979	42.89	3,314,724	48.29

거래처 B	4,404,046	57.11	3,550,125	51.71

합 계	7,712,025	100.00	6,864,849	100.00

5. 금융위험관리

금융상품과 관련하여 연결기업은 신용위험, 유동성위험 및 시장위험에 노출되어 있습니다. 본 주석은 연결기업이 노출되어 있는 위의 위험에 대한 정보와 연결기업의 위험관리 목표, 정책, 위험 평가 및 관리 절차에 대해 공시하고 있습니다. 추가적인 계량적 정보에 대해서는 동 재무제표 전반에 걸쳐서 공시되어 있습니다.

(1) 금융위험관리1) 위험관리 체계연결기업의 위험관리 체계를 구축하고 감독할 책임은 이사회에 있습니다. 이사회는 연결기업의 위험관리 정책을 개발하고 감독하고 있으며, 중장기 경영계획 및 단기 경영전략에 대해 정기적으로 보고받고 승인하고 있습니다.

연결기업의 위험관리 정책은 연결기업이 직면한 위험을 식별 및 분석하고, 적절한 위험 한계치 및 통제를 설정하고, 위험이 한계치를 넘지 않도록 하기 위해 수립되었습니다. 위험관리정책과 시스템은 시장 상황과 연결기업 활동의 변경을 반영하기 위해 정기적으로 검토되고 있습니다. 연결기업은 훈련 및 관리기준, 절차를 통해 모든 종업원들이 자신의 역할과 의무를 이해할 수 있는 엄격하고 구조적인 통제환경을 구축하는 것을 목표로 하고 있습니다.

2) 신용위험신용위험이란 고객이나 거래상대방이 금융상품에 대한 계약상의 의무를 이행하지 않아 연결기업이 재무손실을 입을 위험을 의미합니다. 주로 거래처에 대한 매출채권에서 발생하고 있습니다.

연결기업의 신용위험에 대한 노출은 주로 각 고객 및 거래상대방별 특성의 영향을 받습니다. 이러한 신용위험을 관리하기 위하여 연결기업은 주기적으로 고객과 거래상대방의 재무상태와 과거경험 및 기타 요소들을 고려하여 고객 및 거래상대방의 재무신용도를 평가하고 있습니다. 회수가 지연되는 금융자산에 대하여는 회수지연현황 및 회수대책이 보고되고 있으며 지연사유에 따라 적절한 조치를 취하고 있습니다.

연결기업은 매출채권에 대해 발생할 것으로 예상되는 손실이 개별적으로 유의적인 항목에 대해 충당금을 설정하고 있습니다. 이 충당금은 구체적인 손상차손과 유사한 특성을 가진 금융자산 집합에서 발생하였으나 아직 식별되지 않은 손상차손으로 구성됩니다. 금융자산 집합의 충당금은 유사한 금융자산의 회수에 대한 과거 자료에 근거하여 결정되고 있습니다.

3) 유동성위험유동성위험이란 연결기업이 금융부채와 관련된 의무를 충족하는 데 어려움을 겪게 될 위험을 의미합니다. 연결기업의 유동성 관리방법은 재무적으로 어려운 상황에서도 받아들일 수 없는 손실이 발생하거나, 연결기업의 평판에 손상을 입힐 위험 없이, 만기일에 부채를 상환할 수 있는 충분한 유동성을 유지하도록 하는 것입니다.

연결기업은 중장기 경영계획 및 단기 경영전략을 통해 현금흐름을 모니터링하고 있으며, 일반적인 예상 운영비용을 충당할 수 있는 충분한 현금및현금성자산을 보유하고 있다고 확신하고 있습니다. 여기에는 합리적으로 예상할 수 없는 극단적인 상황으로 인한 잠재적인 효과는 포함되어 있지 않습니다.

4) 시장위험시장위험이란 환율, 이자율 및 지분증권의 가격 등 시장가격의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험을 의미합니다. 시장가격 관리의 목적은 수익은 최적화하는 반면 수용가능한 한계 이내로 시장위험 노출을 관리 및 통제하는 것입니다.

① 환위험 외환위험은 외환변동으로 인해 공정가치 또는 미래현금흐름이 변동될 위험입니다. 연결기업의 기능통화인 원화 외의 통화로 표시되는 판매 및 구매에 대해 환위험에 노출되어 있습니다. 이러한 거래들이 표시되는 주된 통화는 USD, EUR 등입니다.

② 이자율위험 이자율위험은 시장금리의 변동으로 인해 금융상품의 공정가치 또는 미래현금흐름이 변동될 위험입니다. 연결기업은 변동이자부 금융상품을 보유하고 있기 때문에 이자율위험에 노출되어 있습니다.

6. 금융상품

(1) 금융상품의 범주별 분류 및 공정가치공정가치 서열체계를 포함한 금융자산과 금융부채의 장부금액과 공정가치는 다음과 같습니다.① 당기말

(단위:천원)

구 분	장부금액	공정가치 수준

당기손익-공정가치 측정 금융자산	당기손익 - 공정가치 측정 금융부채	기타포괄손익 - 공정가치 측정 금융자산	상각후원가로 측정하는 금융자산	상각후원가로 측정하는 금융부채	합계	수준 2	수준 3

공정가치로 측정되는 금융자산

당기손익-공정가치 측정 금융자산	78,267,960	-	-	-	-	78,267,960	78,267,960	-

기타포괄손익 - 공정가치 측정 금융자산	-	-	4,447,600	-	-	4,447,600	-	4,447,600

소 계	78,267,960	-	4,447,600	-	-	82,715,560	78,267,960	4,447,600

공정가치로 측정되지 않는 금융자산(*)

현금및현금성자산	-	-	-	23,897,494	-	23,897,494	-	-

매출채권및기타채권	-	-	-	2,889,059	-	2,889,059	-	-

기타금융자산	-	-	-	12,191,682	-	12,191,682	-	-

소 계	-	-	-	38,978,235	-	38,978,235	-	-

금융자산 합계	78,267,960	-	4,447,600	38,978,235	-	121,693,795	78,267,960	4,447,600

공정가치로 측정되는 금융부채

파생상품부채	-	71,088	-	-	-	71,088	-	71,088

기타채무(조건부대가)	-	11,415,827	-	-	-	11,415,827	-	11,415,827

소 계	-	11,486,915	-	-	-	11,486,915	-	11,486,915

공정가치로 측정되지 않는 금융부채(*)

기타채무(조건부대가 이외)	-	-	-	-	6,059,821	6,059,821	-	-

전환사채	-	-	-	-	2,376,374	2,376,374	-	-

소 계	-	-	-	-	8,436,195	8,436,195	-	-

금융부채 합계	-	11,486,915	-	-	8,436,195	19,923,110	-	11,486,915

(*) 공정가치로 측정되지 않은 금융자산 및 부채는 장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치에 해당하여 공정가치로 측정되지 않았으므로 공정가치를 공시하지 않았습니다.

② 전기말

(단위:천원)

구 분	장부금액	공정가치 수준

단기매매목적	당기손익인식지정	대여금및수취채권	매도가능금융자산	기타	합계	수준 2	수준 3

공정가치로 측정되는 금융자산

당기손익인식금융자산	78,567,999	-	-	-	78,567,999	78,567,999	-

공정가치로 측정되지 않는 금융자산(*)

현금및현금성자산	-	-	40,227,853	-	-	40,227,853	-	-

매출채권및기타채권	-	-	5,366,029	-	-	5,366,029	-	-

매도가능금융자산	-	-	-	1,111,900	-	1,111,900	-	-

기타금융자산	-	-	37,741,436	-	-	37,741,436	-	-

소 계	-	-	83,335,318	1,111,900	-	84,447,218	-	-

금융자산 합계	78,567,999	-	83,335,318	1,111,900	-	163,015,217	78,567,999	-

공정가치로 측정되는 금융부채

파생상품부채	-	506,339	-	-	-	506,339	-	506,339

기타채무(조건부대가)	-	11,211,040	-	-	-	11,211,040	-	11,211,040

소 계	-	11,717,379	-	-	-	11,717,379	-	11,717,379

공정가치로 측정되지 않는 금융부채(*)

기타채무(조건부대가 이외)	-	-	-	-	4,488,644	4,488,644	-	-

전환사채	-	-	-	-	3,607,216	3,607,216	-	-

소 계	-	-	-	-	8,095,860	8,095,860	-	-

금융부채 합계	-	11,717,379	-	-	8,095,860	19,813,239	-	11,717,379

(*) 공정가치로 측정되지 않은 금융자산 및 부채는 장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치에 해당하여 공정가치로 측정되지 않았으므로 공정가치를 공시하지 않았습니다.③ 가치평가기법

ⅰ) 당기손익 공정가치 측정 금융자산당기말 현재 당기손익 공정가치 측정 금융자산은 시장접근법에 따라 공정가치를 측정하고 있습니다.

ⅱ) 기타포괄손익 공정가치 측정 금융자산당기말 현재 기타포괄손익 공정가치 측정 금융자산은 과거거래 이용법에 따라 공정가치를 측정하고 있습니다.ⅲ) 파생상품부채당기말 현재 파생상품부채로 분류하고 있는 조기상환청구권은 보통주 공정가치 변동성 등을 고려하여 이항모형을 적용해 공정가치를 측정하고 있습니다. 연결기업은 매 결산일마다 외부평가기관으로부터 공정가치 평가를 받고 있습니다.

ⅳ) 조건부대가당기말 현재 조건부대가는 사업결합 시 맺은 약정에 따라 매 보고기간말 지급이 예상되는 현금흐름을 추정하여 할인한 현금흐름으로 공정가치를 측정하고 있습니다.

④ 수준 3 공정가치당기와 전기 중 수준 3 공정가치로 측정되는 기타포괄손익 공정가치 측정 금융자산 , 파생상품부채 및 조건부대가의 변동은 다음과 같습니다.

ⅰ) 기타포괄손익 공정가치 측정 금융자산

(단위:천원)

구 분	당 기

기초잔액(*1)	1,111,900

기타포괄손익에 포함된 손익(*2)	3,335,700

기말잔액(*3)	4,447,600

(*1) 기업회계기준서 제1109호 시행에 따라 전기말 매도가능금융자산을 기타포괄손익금융자산으로 분류하였습니다.(*2) 기타포괄손익 공정가치 측정 금융자산의 공정가치 평가와 관련하여 관련손익을기타포괄손익으로 인식하였습니다.

(*3) 기타포괄손익 공정가치 측정 금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구분	보유주식수(주)	지분율(%)	당기말

취득가액	공정가액	장부가액

시장성없는 지분증권

네오이뮨텍	200,000	1.50	1,111,900	4,447,600	4,447,600

ⅱ) 파생상품부채

(단위:천원)

구 분	당 기	전 기

기초잔액	506,339	11,539,497

전환사채 관련 전환권의 행사	(180,975)	(11,279,544)

당기손익에 포함된 손익(*1)	(254,276)	246,386

기말잔액	71,088	506,339

(*1) 당기와 전기 중 파생상품부채의 공정가치 평가와 관련하여 파생상품평가손익을 금융손익으로 인식하였습니다.

ⅲ) 조건부대가

(단위:천원)

구 분	당 기	전 기

기초잔액	11,211,040	11,411,052

당기손익에 포함된 손익(*1)	(270,007)	1,146,298

외화환산	474,794	(1,346,310)

기말잔액(*2)	11,415,827	11,211,040

(*1) 당기와 전기 중 조건부대가의 공정가치 평가와 관련하여 금융부채평가손익을 금융손익으로 인식하였습니다.(*2) 당기말 현재 개발 중인 Pexa-Vec(펙사벡)의 미국, 유럽 및 한국에서의 시판 승인 조건 달성 여부에 따라 연결기업이 미래에 지불할 가능성이 있는 할인 전 최대금액 은 USD 53,201 천 입니다.

⑤ 수준 3 공정가치의 민감도 분석

ⅰ) 파생상품부채신주인수권,전환권 및 조기상환청구권의 공정가치에 대해 다른 투입변수가 일정하게유지되는 경우 유의적이지만 관측가능하지 않은 투입변수 중 하나가 보고일에 합리적으로 변동하는 경우의 파생상품부채에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	투입변수 증가	투입변수 감소

할인율(1%P 변동)	12,122	(12,292)

ⅱ) 조건부대가조건부대가의 공정가치에 대해 다른 투입변수가 일정하게 유지되는 경우 유의적이지만 관측가능하지 않은 투입변수 중 하나가 보고일에 합리적으로 변동하는 경우의 조건부대가에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	증 가	감 소

기대현금흐름(10% 변동)	1,141,583	(1,141,583)

위험조정할인율(1%P 변동)	(260,502)	269,099

(2) 신용위험① 신용위험에 대한 노출금융자산의 장부금액은 신용위험에 대한 최대 노출정도를 나타냅니다. 다만, 신용위험의 정의에 따라 현금시재액의 경우에는 신용위험에 대한 노출정도에 포함시키지 않았습니다. 당기말과 전기말 현재 연결기업의 신용위험에 대한 최대 노출정도는 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

현금성자산	23,897,494	40,227,853

당기손익 공정가치 측정 금융자산	78,267,960	-

당기손익인식금융자산	-	78,567,999

매출채권및기타채권	2,889,059	5,366,029

기타금융자산	12,191,682	37,741,436

합 계	117,246,195	161,903,317

② 손상차손당기말과 전기말 현재 매출채권의 연령 및 각 연령별로 손상된 금액은 다음과 같습니다. 다만, 당기말 현재 채권잔액에 대해서는 손상된 금액이 없습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

채권잔액	채권잔액

연체되지 않은 채권	1,008,333	3,044,835

연체되었으나 손상되지 않은 채권

만기일 경과 후 3개월 이하	1,272,218	410,416

만기일 경과 후 3개월 초과 6개월 이하	5,591	26,401

만기일 경과 후 1년 초과	71,518	-

합 계	2,357,660	3,481,652

(3) 유동성위험당기말과 전기말 현재 연결기업이 보유한 금융부채의 계약상 만기와 금액은 다음과 같습니다. 금액은 이자지급액을 포함하고, 상계약정의 효과는 포함하지 않았습니다.① 당기말

(단위:천원)

구 분	장부금액	계약상현금흐름	1년 미만	1년이상 5년 미만

기타채무	17,475,648	37,058,303	6,059,821	30,998,482

전환사채	2,376,374	2,630,938	2,630,938	-

합 계	19,852,022	39,689,241	8,690,759	30,998,482

당기말 현재 파생상품부채는 현금 유출이 없는 조기상환청구권과 관련된 금액으로 유동성위험에 노출되어 있지 않습니다.② 전기말

(단위:천원)

구 분	장부금액	계약상현금흐름	1년 미만	1년 이상 5년 미만

기타채무	15,699,685	34,192,403	4,488,644	29,703,759

전환사채	3,607,216	4,802,209	4,802,209	-

합 계	19,306,901	38,994,612	9,290,853	29,703,759

전기말 현재 파생상품부채는 현금 유출이 없는 조기상환청구권과 관련된 금액으로 유동성위험에 노출되어 있지 않습니다.(4) 환위험 ① 환위험에 대한 노출 당기말과 전기말 현재 연결기업의 환위험에 대한 노출정도는 다음과 같습니다.

(원화단위:천원)

구 분	당기말	전기말

외화	환율	원화환산액	외화	환율	원화환산액

I. 외화자산

현금및현금성자산	USD	4,031,527	1,118.10	4,507,650	USD	13,647,526	1,071.40	14,621,959

EUR	408,164	1,279.16	522,107	EUR	-	1,279.25	-

GBP	220,141	1,420.32	312,670	GBP	1,435,186	1,439.53	2,065,994

당기손익인식금융자산	USD	15,000,000	1,118.10	16,771,500	USD	15,000,000	1,071.40	16,071,000

매출채권및기타채권	USD	1,973,167	1,118.10	2,206,198	USD	1,604,406	1,071.40	1,718,961

합 계	USD	21,004,694	1,118.10	23,485,348	USD	30,251,932	1,071.40	32,411,920

EUR	408,164	1,279.16	522,107	EUR	-	1,279.25	-

GBP	220,141	1,420.32	312,670	GBP	1,435,186	1,439.53	2,065,994

II. 외화부채

기타채무	USD	13,879,502	1,118.10	15,518,671	USD	12,837,234	1,071.40	13,753,812

EUR	308,410	1,279.16	394,506	EUR	252,800	1,279.25	323,394

AUD	42,925	787.81	33,817	AUD	29,849	835.16	24,928

GBP	-	1,420.32	-	GBP	29,849	1,439.53	42,968

② 민감도분석당기말과 전기말 현재 연결기업의 금융자산과 부채를 구성하는 주요 외화 통화에 대한 원화의 환율변동이 법인세비용차감전순손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

5% 상승시	5% 하락시	5% 상승시	5% 하락시

USD	398,333	(398,333)	932,905	(932,905)

EUR	6,380	(6,380)	(16,170)	16,170

AUD	(1,691)	1,691	(1,246)	1,246

GBP	15,633	(15,633)	101,152	(101,152)

상기 분석은 연결기업이 보고기간말에 합리적으로 가능하다고 판단하는 정도의 변동을 가정한 것이며, 이자율 등 다른 변수는 변동하지 않는다고 가정하였습니다.

(5) 이자율위험 ① 당기말과 전기말 현재 연결기업이 보유하고 있는 이자부 금융상품의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

고정이자율

금융자산	20,709,662	65,937,519

변동이자율

금융자산	92,504,381	89,883,568

② 변동이자율 금융상품의 현금흐름 민감도 분석당기말과 전기말 현재 다른 변수가 변동하지 않는다고 가정하면, 이자율이0.5%P 변동하는 경우 향후 1년간 예상되는 법인세비용차감전순이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

0.5%P 상승시	0.5%P 하락시	0.5%P 상승시	0.5%P 하락시

이자수익	462,522	(462,522)	449,418	(449,418)

(6) 자 본관리연결기업의 자본관리는 계속기업으로서의 존속능력을 유지하는 한편 자본조달비용을 최소화하여 주주이익을 극대화하는 것을 그 목적으로 하고 있습니다. 연결기업의 자본구조는 차입금 및 사채 등에서 현금및현금성자산을 차감한 순차입금과 자본으로관리하며, 연결기업의 경영진은 순차입금비율을 주기적으로 관리하고 있습니다.

당기말과 전기말 현재 연결기업의 순차입금비율은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

차입금 및 사채 등	2,376,374	3,607,216

현금및현금성자산 차감	(23,897,494)	(40,227,853)

순차입금	(21,521,120)	(36,620,637)

자본총계	165,087,906	201,947,240

순차입금비율(*)	-	-

(*) 당기와 전기말 현재 순차입금이 부(-)의 금액이 발생함에 따라 산정하지 아니하였습니다.(7) 재무활동에서 생기는 부채의 변동① 당기

(단위:천원)

구분	기초	현금흐름	비현금 변동	기말

취득	환율변동	공정가치변동	유동성대체	기타

기타채무	3,978,531	1,401,203	-	(28,981)	-	709,069	-	6,059,822

유동성전환사채	3,607,216	-	513,810	-	-	-	(1,744,652)	2,376,374

유동성파생상품부채	506,339	-	-	-	(254,276)	-	(180,975)	71,088

장기기타채무	11,721,154	198,955	-	474,794	(270,007)	(709,069)	-	11,415,827

합계	19,813,240	1,600,158	513,810	445,813	(524,283)	-	(1,925,627)	19,923,111

② 전기

(단위:천원)

구분	기초	현금흐름	비현금 변동	기말

취득	환율변동	공정가치변동	유동성대체	기타

기타채무	3,898,417	1,057,916	-	(649,177)	-	-	(328,625)	3,978,531

유동성전환사채	38,354,041	-	3,605,543	-	-	-	(38,352,368)	3,607,216

유동성파생상품부채	11,539,497	-	-	-	246,386	-	(11,279,544)	506,339

장기기타채무	11,692,866	228,300	-	(1,346,310)	1,146,298	-	-	11,721,154

합계	65,484,821	1,286,216	3,605,543	(1,995,487)	1,392,684	-	(49,960,537)	19,813,240

7. 당기손익 공정가치 측정 금융자산

(1) 당기말 현재 당기손익 공정가치 측정 금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말

취득원가	장부금액

기업어음(CP)	77,937,878	78,267,960

(2) 전기말 현재 당기손익인식금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	전기말

취득원가	장부금액

기업어음(CP)	78,400,421	78,567,999

(3) 당기 중 당기손익 공정가치 측정 금융자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기

기초잔액(당기손익인식금융자산)	78,567,999

취득	292,196,054

처분(*)	(292,941,575)

외화환산	115,400

평가손익	330,082

기말잔액	78,267,960

(*) 당기 중 처분으로 인하여 1,464,423천원의 당기손익 공정가치 측정 금융자산 처분이익 및 2,984천원의 당기손익 공정가치 측정 금융자산 처분손실을 금융손익으로 인식하였습니다.

(4) 전기 중 당기손익인식금융자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	전기

기초잔액	152,853,853

취득	371,621,188

처분(*)	(445,226,254)

외화환산	(848,366)

평가손익	167,578

기말잔액	78,567,999

(*) 전기 중 처분으로 인하여 2,012,846천원의 당기손익인식금융자산 처분이익을 금융손익으로 인식하였습니다.

8. 사용이 제한된 금융자산

당기말과 전기말 현재 사용이 제한된 금융상품의 내용은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말	사용제한내역

현금및현금성자산	508,922	-	소송관련 압류

장기금융상품	279,620	267,896	사무실 임차 관련 예금담보 제공

9. 매출채권및기타채권당기말과 전기말 현재 매출채권및기타채권의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

유동	비유동	유동	비유동

매출채권	2,357,660	-	3,481,652	-

미수금	531,400	-	1,884,377	-

합 계	2,889,060	-	5,366,029	-

10. 유형자산

(1) 당기 중 유형자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	기계장치	차량운반구	공구와비품	시설장치	합 계

취득원가:

기초금액	935,599	92,935	1,358,376	1,250,350	3,637,260

취득금액	75,818	-	111,143	95,721	282,682

처분금액	-	-	(50,160)	-	(50,160)

환율변동효과	-	1,696	43,611	26,675	71,982

기말금액	1,011,417	94,631	1,462,970	1,372,746	3,941,764

감가상각누계액:

기초금액	(413,234)	(32,354)	(966,821)	(591,906)	(2,004,315)

감가상각비	(96,790)	(18,797)	(184,592)	(74,461)	(374,640)

처분금액	-	-	48,599	-	48,599

환율변동효과	-	(1,147)	(33,954)	(23,533)	(58,634)

기말금액	(510,024)	(52,298)	(1,136,768)	(689,900)	(2,388,990)

정부보조금누계액 :

기초금액	(75,050)	-	-	-	(75,050)

감소	15,600	-	-	-	15,600

기말금액	(59,450)	-	-	-	(59,450)

장부금액:

기초금액	447,315	60,581	391,555	658,444	1,557,895

기말금액	441,943	42,333	326,202	682,846	1,493,324

(2) 전기 중 유형자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	기계장치	차량운반구	공구와비품	시설장치	건설중인자산	합 계

취득원가:

기초금액	1,153,375	43,899	1,403,109	1,160,972	295,126	4,056,481

취득금액	-	54,016	81,539	353,020	-	488,575

처분금액	(217,775)	-	-	(481,237)	-	(699,012)

대체금액(*)	-	-	-	295,126	(295,126)	-

환율변동효과	-	(4,980)	(126,272)	(77,531)	-	(208,783)

기말금액	935,600	92,935	1,358,376	1,250,350	-	3,637,261

감가상각누계액:

기초금액	(435,821)	(17,560)	(858,856)	(778,105)	-	(2,090,342)

감가상각비	(104,449)	(17,218)	(194,567)	(94,700)	-	(410,934)

처분금액	127,036	-	-	212,740	-	339,776

환율변동효과	-	2,424	86,602	68,159	-	157,185

기말금액	(413,234)	(32,354)	(966,821)	(591,906)	-	(2,004,315)

정부보조금누계액 :

기초금액	(90,650)	-	-	-	-	(90,650)

감소	15,600	-	-	-	-	15,600

기말금액	(75,050)	-	-	-	-	(75,050)

장부금액:

기초금액	626,904	26,339	544,253	382,867	295,126	1,875,489

기말금액	447,316	60,581	391,555	658,444	-	1,557,896

(*) 전기 중 서울사무실 이전에 따른 사무실 인테리어공사가 완료됨에 따라 건설중인자산에서 시설장치로 대체되었습니다. (3) 연결기업은 기타의무형자산에 계상된 유전자 및 세포치료 센터 및 상기 기계장치등과 관련하 여 (주)KB손해보험, Federal Insuarance Company 및 Lloyd's 에 화재보험을 가입하고 있으며, 당기말 현재 부보금액은 17,824,293천 원 입니다. 또한 연결기업은 동 화재보험 이외에 차량운반구에 대하여 업무용차량보험에 가입하고 있습니 다.

11. 무형자산(1) 당기 중 무형자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	개발비	소프트웨어	산업재산권	기타의무형자산	영업권	합 계

취득원가:

기초금액	688,585	305,801	40,050,448	38,559,778	3,132,536	82,737,148

외부구입	-	14,359	-	-	-	14,359

환율변동효과	-	-	1,634,500	1,587,801	136,540	3,358,841

기말금액	688,585	320,160	41,684,948	40,147,579	3,269,076	86,110,348

상각누계액:

기초금액	-	(187,447)	(9,878,595)	(1,137,162)	-	(11,203,204)

무형자산상각비	-	(42,959)	(2,710,662)	(426,436)	-	(3,180,057)

환율변동효과	-	-	(454,631)	-	-	(454,631)

기말금액	-	(230,406)	(13,043,888)	(1,563,598)	-	(14,837,892)

손상차손누계액:

기초금액	(688,585)	-	(1,230,055)	-	-	(1,918,640)

무형자산손상차손	-	-	(299,821)	-	-	(299,821)

기말금액	(688,585)	-	(1,529,876)	-	-	(2,218,461)

장부금액:

기초금액	-	118,354	28,941,798	37,422,616	3,132,536	69,615,304

기말금액	-	89,754	27,111,184	38,583,981	3,269,076	69,053,995

(2) 전기 중 무형자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	개발비	소프트웨어	산업재산권	기타의무형자산	영업권	합 계

취득원가:

기초금액	688,585	297,690	44,848,948	43,221,178	3,533,386	92,589,787

외부구입	-	8,111	-	-	-	8,111

환율변동효과	-	-	(4,798,500)	(4,661,399)	(400,850)	(9,860,749)

기말금액	688,585	305,801	40,050,448	38,559,779	3,132,536	82,737,149

상각누계액:

기초금액	-	(142,086)	(8,060,312)	(710,726)	-	(8,913,124)

무형자산상각비	-	(45,361)	(2,858,752)	(426,436)	-	(3,330,549)

환율변동효과	-	-	1,040,468	-	-	1,040,468

기말금액	-	(187,447)	(9,878,596)	(1,137,162)	-	(11,203,205)

손상차손누계액:

기초금액	(688,585)	-	(632,825)	-	-	(1,321,410)

무형자산손상차손	-	-	(597,230)	-	-	(597,230)

기말금액	(688,585)	-	(1,230,055)	-	-	(1,918,640)

장부금액:

기초금액	-	155,604	36,155,811	42,510,452	3,533,386	82,355,253

기말금액	-	118,354	28,941,797	37,422,617	3,132,536	69,615,304

(3) 손상검사

① 산업재산권(SJ-815 관련 특허권)연결기업은 당기말 현재 자산손상을 시사하는 징후가 있는 산업재산권에 대하여 손상검사를 수행하였습니다.사용가치는 해당 자산에서 창출될 것으로 기대되는 미래현금흐름을 할인하여 결정하였습니다. 사용가치의 계산은 다음의 주요한 가정에 근거하고 있습니다. - 현금흐름 : SJ-815의 개발 계획 및 상용화 이후 연결기업의 중장기 사업계획에 근거하여 2027년부터 10개년 현금흐름을 추정하였습니다.

- 수익 : 수익은 향후 계약 전망에 근거하여 추정하고 있습니다.- 할인율 : 세전할인율 14.64%를 사용하여 회수가능가액을 결정하였습니다. 할인율은 산업평균 가중평균자본비용에 근거하여 예측하였으며, 10.45%의 시장이자율에서 채무레버리지는 없는 것으로 가정하였습니다.동 산업재산권의 사용가치 평가 결과 회수가능액이 장부금액에 미달하여 당기에 무형자산손상차손 299,821천원을 당기손익으로 인식하였습니다.

② 영업권을 포함하는 현금창출단위연결기업은 당기말 현재 아직 사용할 수 없는 동 기타의무형자산 및 영업권에 대하여손상검사를 수행하였습니다.사용가치는 해당 자산에서 창출될 것으로 기대되는 미래현금흐름을 할인하여 결정하였습니다. 사용가치의 계산은 다음의 주요한 가정에 근거하고 있습니다. - 현금흐름 : JX-594의 개발 계획 및 연결기업의 중장기 사업계획에 근거하여 2019년부터 13개년 현금흐름을 추정하였습니다.

- 수익 : 수익은 향후 계약 전망에 근거하여 추정하고 있습니다.- 할인율 : 세전할인율 17.23%를 사용하여 회수가능액을 결정하였습니다. 할인율은 산업평균 가중평균자본비용에 근거하여 예측하였으며, 9.95%의 시장이자율에서 26%의 채무레버리지에 근거한 할인율에 5.59%의 규모 프리미엄을 가산하였습니다.상기의 아직 사용할 수 없는 기타의무형자산(IPR) 및 영업권의 사용가치 평가 결과 회수가능액이 장부금액을 초과하여 손상차손을 인식하지 아니하였습니다.

12. 정부보조금

(1) 연결기업은 SLJ496 항암바이러스 현탁세포배양 기반 임상시험용 물질 생산공정 및 제형 개발과 Pexa-Vec(펙사벡)의 진행성 간세포암 관리대상 글로벌 제3상 임상시험프로세스 등에 대하여 한국연구재단 및 한국보건산업진흥원으로부터 정부보조금을 수령하였으며, 수령한 정부보조금을 연구용자산의 취득과 연구비 등의 지출에 사용하였습니다. 동 정부보조금은 해당 자산의 차감항목으로 표시하고 있으며, 상환의무가 존재하는 정부보조금의 경우에는 상환의무가 확정되는 시점에 회계추정의 변경으로 처리하고 있습니다.

(2) 당기말 현재 정부보조금과 관련하여 수행 중인 개발과제는 다음과 같습니다.

(단위:천원)

과제명	협약체결일	입금연도	입금액	총지원금	개발기간	정부기관

Pexa-Vec(펙사벡)의 진행성 간세포암대상 글로벌 제3상 임상시험 프로세스관리	2015.9.24	2015	644,578	4,989,500	2015.11.2~2018.7.31	한국연구재단 및 한국보건산업진흥원

2016	2,276,922

2017	1,346,500

2018	721,500

항암 박시니아 바이러스와 면역관문억제제(ICI 항체)의 병용치료요법 개발	2015	297,022	2,259,000

2016	746,978

2017	795,000

2018	420,000

신장암을 포함한 난치성 고혈압 치료에 있어 박시니아 바이러스와 면역관문억제제(ICI 항체) 병용치료를 통한 항암 파이프라인 구축 및 비임상 기전 연구	2015	235,400	1,806,500

2016	754,100

2017	533,500

2018	283,500

(3) 당기와 전기 중 정부보조금의 증감내역은 다음과 같습니다.

① 당기

(단위:천원)

구 분	내 역	기초	증가	감소	기타증감(*)	기말

이연수익	정부보조금 수령 및 사용	1,239,210	-	-	(1,239,210)	-

유형자산	연구용자산등 취득	75,050	-	(15,600)	-	59,450

합 계	1,314,260	-	(15,600)	(1,239,210)	59,450

(*) 정부보조금의 기타증감액은 경상연구개발비로 계정대체한 내역입니다.

② 전기

(단위:천원)

구 분	내 역	기초	증가	감소	기타증감(*)	기말

이연수익	정부보조금 수령 및 사용	892,437	2,000,000	-	(1,653,227)	1,239,210

유형자산	연구용자산등 취득	90,650	-	(15,600)	-	75,050

합 계	983,087	2,000,000	(15,600)	(1,653,227)	1,314,260

(*) 정부보조금의 기타증감액은 경상연구개발비로 계정대체한 내역과 정부보조금 반납 관련 미지급금으로 계정대체한 내역입니다.

13. 기타금융자산

당기말과 전기말 현재 금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

유동	비유동	유동	비유동

장단기금융상품	10,000,000	279,620	34,000,000	267,896

장단기대여금(*)	1,048,589	-	3,025,236	-

보증금	보증금	-	882,342	-	471,624

현재가치할인차금	-	(18,869)	-	(23,320)

소계	-	863,473	-	448,304

합 계	11,048,589	1,143,093	37,025,236	716,200

(*) 당기말 현재 단기대여금에는 우리사주조합대여금 975,005천원이 포함되어 있습니다.

14. 기타자산

당기말과 전기말 현재 기타자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

유동	비유동	유동	비유동

선급금	30,000	52,708	1,227	52,708

선급비용	335,541	-	154,184	-

기타투자자산	-	192,136	-	192,136

합 계	365,541	244,844	155,411	244,844

15. 기타채무당기말과 전기말 현재 기타채무의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

유동	비유동	유동	비유동

미지급금	5,813,182	11,415,827	3,654,583	11,721,154

미지급비용	246,639	-	323,948	-

합 계	6,059,821	11,415,827	3,978,531	11,721,154

16. 사채 (1) 신주인수권당기 중 신주인수권 행사로 인하여 714,285주의 보통주를 발행하였습니다. 당기말 현재 잔여 신주인수권은 없습니다.

(2) 전환사채당기말과 전기말 현재 연결기업이 발행한 전환사채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	발행일	만기일	연이자율(%)	당기말	전기말

제3-1회 전환사채(*2)	2014.3.10	2019.3.10	-	-	17,500

제5-3회 전환사채(*2)	2014.3.12	2019.3.12	-	35,000

제10회 전환사채(*1)	2014.7.11	2019.7.11	84,000	798,000

제11회 전환사채	2014.7.17	2019.7.17	1,000,000	1,000,000

제12회 전환사채(*1)	2014.7.21	2019.7.21	63,000	100,000

제14회 전환사채(*1)	2014.7.25	2019.7. 25	756,000	1,554,000

제17회 전환사채	2014.8.7	2019.8. 7	21,000	21,000

제18회 전환사채	2014.8. 13	2019.8. 13	41,990	41,990

제19회 전환사채(*2)	2014.8. 14	2019.8. 14	-	21,000

액면가액 합계	1,965,990	3,588,490

상환할증금	664,948	1,213,719

사채할인발행차금	(147,657)	(694,851)

전환권조정	(106,907)	(500,142)

장부금액 합계	2,376,374	3,607,216

유동성대체액:

액면가액	(1,965,990)	(3,588,490)

상환할증금	(664,948)	(1,213,719)

사채할인발행차금	147,657	694,851

전환권조정	106,907	500,142

유동성대체액 합계	(2,376,374)	(3,607,216)

비유동성해당분	-	-

(*1) 당기 중 동 전환사채 액면금액 일부에 대하여 사채권자의 전환권 행사로 인하여 367,809 주 의 보통주로 전환하였습니다. (*2) 당기 중 동 전환사채 액면금액 전부에 대하여 사채권자의 전환권 행사로 인하여 21,000주 의 보통주로 전환하였습니다.

(3) 상기 전환사채에 관한 사항은 다음과 같습니다.

구 분	내 용

용도	운영자금

만기보장수익률	연단위 복리 6%

원금상환방법	만기일에 사채원금에 대하여 발행일로부터 만기보장수익률을 연단위 복리로 계산한 금액을 원금에 가산하여 일시 상환함

전환권 행사기간	1) 사채발행일로부터 1년이 경과하는 날부터 만기일 전일까지 (제3-1회, 제5-3회) 2) 사채발행일로부터 1년이 경과하는 날부터 만기일의 1개월 전일까지 (제10회 - 제12회, 제14회, 제17회 - 제19회)

당기말 현재 행사가격	4,200원 (제10회 - 제12회, 제14회, 제17회 - 제19회)

당기말 현재 전환권 행사로 발행될 주식수	468,092주 (전환사채 발행금액을 전환가격으로 나눈 주식수)

조기상환청구권(put option)	행사기간	발행일로부터 3년이 되는 날로부터 만기일의 1개월 전일까지 (제10회 - 제12회, 제14회, 제17회 - 제19회)

조기상환금액	조기상환청구권의 행사기간에 사채권자의 요청이 있을 경우 사채원금에 조기상환수익률(연단위 복리 6%)을 가산한 금액을 상환함

전환권행사에 따라 발행할 주식의 종류	기명식 보통주식

(4) 상기 전환사채에 부여된 조기상환청구권은 그 경제적 특성이 주계약의 경제적 특성 및 위험과 밀접하게 관련되어 있지 아니함에 따라 주계약으로부터 분리하여 내재파생상품으로 분류하고 있습니다. 따라서 연결기업은 당기말 현재 조기상환청구권가치에해당하는 금액으로 71,088천원 의 파생상품부채를 계상하고 있으며, 매 결산기에 공정가치로 평가하여 관련 손익을 당기손익으로 인식하고 있습니다. 이와 관련하여 당기에 파생상품평가이익 254,276천원 을 금융수익으로 인식하였습니다.

17. 기타부채

당기말과 전기말 현재 기타부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

유동	비유동	유동	비유동

단기종업원급여부채	2,051,588	-	1,622,610	-

이연수익	-	-	1,239,210	-

선수수익	2,369,281	2,990,290	3,982,813	5,980,922

예수금	209,877	-	310,545	-

기타	-	41,560	-	57,608

합 계	4,630,746	3,031,850	7,155,178	6,038,530

18. 자본금 (1) 당기말과 전기말 현재 지배기업의 자본금 내역은 다음과 같습니다.

(단위:원,주)

구 분	당기말	전기말

수권주식수	200,000,000	200,000,000

주당금액	500	500

보통주발행주식수	69,817,033	68,033,447

보통주자본금	34,908,516,500	34,016,723,500

(2) 당기와 전기 중 지배기업의 보통주 발행주식수(유통주식수) 변동은 다음과 같습니다.

(단위:주)

구 분	당기	전기

기초 발행주식수	68,033,447	62,289,712

전환사채 관련 전환권 행사	388,809	3,996,450

주식선택권 행사	1,394,777	1,033,000

신주인수권 행사	-	714,285

기말 발행주식수	69,817,033	68,033,447

19. 기타자본항목당기말과 전기말 현재 기타자본항목의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

자기주식처분이익	566,930	566,930

기타자본잉여금	1,335,330	1,213,235

주식선택권	5,883,343	2,552,407

전환권대가	3,906,703	7,147,309

합 계	11,692,306	11,479,881

20. 결손금당기와 전기 중 결손금의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

기초금액	(165,535,862)	(108,515,031)

당기순손실	(56,236,181)	(57,020,831)

IFRS 1115호 전환효과	1,652,512	-

기말금액	(220,119,531)	(165,535,862)

21. 주식선택권 (1) 연결기업은 설립 또는 경영ㆍ기술혁신 등에 기여하였거나 기여할 능력을 갖춘 임직원 등을 대상으로 이사회의 결의를 거쳐 주식선택권을 부여하였으며, 그 주요내역은 다음과 같습니다.

구 분	부여일	부여주식수	부여방법	행사가격	가득조건	행사가능기간

1차 부여분	2012년 3월 21일	790,000주	신주발행 교부	2,000원	용역제공조건 : 2년	부여일로부터 2년 이상 경과한 날로부터 5년 이내

2차 부여분	2013년 3월 20일	100,000주	신주발행 교부	3,000원	용역제공조건 : 2년	부여일로부터 2년 이상 경과한 날로부터 5년 이내

3차 부여분	2014년 2월 22일	900,000주	신주발행 교부	2,000원	용역제공조건 : 2년	부여일로부터 2년 이상 경과한 날로부터 5년 이내

4차 부여분	2015년 3월 25일	1,373,000주	신주발행 교부	3,500원	용역제공조건 : 2년	부여일로부터 2년 이상 경과한 날로부터 7년 이내

5차 부여분	2016년 3월 23일	2,890,000주	신주발행 교부	4,500원	용역제공조건 : 2년	부여일로부터 2년 이상 경과한 날로부터 7년 이내

6차 부여분	2017년 3월 3일	200,000주	신주발행 교부	11,000원	용역제공조건 : 2년	부여일로부터 2년 이상 경과한 날로부터 7년 이내

7차 부여분	2018년 2월 23일	500,000주	신주발행 교부	97,400원	용역제공조건 : 2년	부여일로부터 2년 이상경과한 날로부터 7년 이내

8차 부여분	2018년 3월 23일	50,000주	신주발행 교부	113,200원	용역제공조건 : 2년	부여일로부터 2년 이상경과한 날로부터 7년 이내

(2) 연결기업은 이항모형에 의한 공정가치접근법을 적용하여 보상원가를 산정하였으며, 공정가치 산정에 사용된 방법과 가정은 다음과 같습니다.

구 분	보통주 공정가치	행사가격	보통주 공정가치 변동성	무위험수익률	할인율	주식선택권의 공정가치

1차 부여분	2,605원	2,000원	14.50%	3.92%	21.02%	541.43원

2차 부여분	3,203원	3,000원	7.40%	2.83%	19.56%	324.83원

3차 부여분	4,458원	2,000원	10.80%	3.38%	20.22%	1,772.51원

4차 부여분	3,231원	3,500원	8.10%	2.17%	19.15%	153.39원

5차 부여분	5,857원	4,500원	14.95%	1.87%	19.02%	1,105.91원

6차 부여분	10,650원	11,000원	21.25%	2.26%	2.26%	3,371.00원

7차 부여분	94,800원	97,400원	31.26%	2.81%	2.81%	18,642.10원

8차 부여분	113,300원	113,200원	28.70%	2.69%	2.69%	21,866.96원

(3) 당 기와 전기 중 주식선택권 부여주식수의 변동내역은 다음과 같습니다.

① 당기

(단위:주)

구 분	기초	부여	행사	취소	기말

2차 부여분	100,000	-	(50,000)	-	50,000

4차 부여분	81,000	-	(6,000)	(75,000)	-

5차 부여분	2,330,000	-	(1,338,777)	(177,000)	814,223

6차 부여분	200,000	-	-	-	200,000

7차 부여분	-	500,000	-	-	500,000

8차 부여분	-	50,000	-	-	50,000

합 계	2,711,000	550,000	(1,394,777)	(252,000)	1,614,223

② 전기

(단위:주)

구 분	기초	부여	행사	취소	기말

2차 부여분	100,000	-	-	-	100,000

4차 부여분	1,189,000	-	(1,033,000)	(75,000)	81,000

5차 부여분	2,805,000	-	-	(475,000)	2,330,000

6차 부여분	-	200,000	-	-	200,000

합 계	4,094,000	200,000	(1,033,000)	(550,000)	2,711,000

(4) 당 기와 전기 중 주식선택권의 변동내역은 다음과 같습니다.

① 당기

(단위:천원)

구 분	기초	주식보상비용(*1)	행사	취소(*1)	기말

2차 부여분	32,483	-	(16,242)	-	16,241

4차 부여분	12,425	-	(920)	(11,505)	-

5차 부여분	2,254,674	319,884	(1,480,567)	(110,591)	983,400

6차 부여분	252,825	337,100	-	-	589,925

7차 부여분	-	3,883,771	-	-	3,883,771

8차 부여분	-	410,006	-	-	410,006

합 계	2,552,407	4,950,761	(1,497,729)	(122,096)	5,883,343

(*1) 2018년 2월 23일 이사회 결의를 통하여 연결기업 임직원에게 부여한 4차 및 5차 부여분 주식선택권 중 327,000주가 부여 취소되었습니다. 그에 따라 가득기간이 충족되지 못한 주식선택권 152,000주는 기 인식한 주식보상비용을 환입하였고, 주식선택권 175,000주는 잔여 가득기간에 대하여 일시에 비용 인식 후 기타자본잉여금으로 대체하였습니다.

② 전기

(단위:천원)

구 분	기초	주식보상비용(*1)(*2)	행사	취소(*1)	기말

2차 부여분	32,483	-	-	-	32,483

4차 부여분	159,583	22,798	(158,452)	(11,504)	12,425

5차 부여분	1,163,279	1,533,759	-	(442,364)	2,254,674

6차 부여분	-	252,825	-	-	252,825

합 계	1,355,345	1,809,382	(158,452)	(453,868)	2,552,407

(*1) 2017년 3월 3일 이사회 결의를 통하여 연결기업 임직원에게 부여한 4차 및 5차 부여분 주식선택권 중 550,000주가 부여 취소되었습니다. 그에 따라 가득기간이 충족되지 못한 주식선택권 75,000주는 기 인식한 주식보상비용을 환입하였고, 주식선택권 475,000주는 잔여 가득기간에 대하여 일시에 비용 인식 후 기타자본잉여금으로 대체하였습니다.

(*2) 4차 및 5차 부여분 주식선택권 중 163,500주 및 195,000주는 종속기업 임직원에게 부여한 것으로 관련 주식보상비용 110,961천원을 종속기업투자주식으로 계상하였습니다.

22. 고객과의 계약에서 생기는 수익연결기업의 고객과의 계약에서 생기는 수익은 다음과 같이 구분됩니다.

(단위:천원)

구 분	당기

주요 계약

공동연구개발수익	4,174,731

라이선스수익	88,071

마일스톤수익	2,852,241

기타수익	596,982

합계	7,712,025

수익인식시기

한 시점에 인식	473,612

기간에 걸쳐 인식	7,238,413

합계	7,712,025

23. 영업비용의 성격별 공시

당기와 전기의 영업비용의 성격 별 분류 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기	전기

종업원급여	15,175,093	13,635,520

주식보상비용	4,950,761	1,809,382

복리후생비	988,346	810,208

여비교통비	1,117,726	1,224,246

감가상각비와 무형자산상각비	3,539,096	3,725,883

지급임차료와 건물관리비	1,229,887	1,297,148

지급수수료와 외부용역비	35,445,285	32,097,190

기타	4,309,241	2,883,105

합 계	66,755,435	57,482,682

24. 종업원급여

(1) 당기말과 전기말 현재 연결재무상태표에 인식된 종업원급여 관련 부채의 금액은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

유급휴가에 대한 부채	445,022	399,641

급여에 대한 부채	483,500	82

성과급에 대한 부채	1,105,241	1,139,545

퇴직급여에 대한 부채	17,825	83,342

합 계	2,051,588	1,622,610

(2) 연결기업은 퇴직급여제도로 확정기여제도를 운영하고 있으며, 당기와 전기에 확정기여제도와 관련하여 비용으로 인식한 금액은 각각 1,346,687천원 및 633,526천원 입니다.

25. 기타수익 및 기타비용 당기와 전기 중 기타수익과 기타비용의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기	전기

기타수익:

잡이익	1,698	15,149

기타수익 합계	1,698	15,149

기타비용:

유형자산처분손실	-	333,782

무형자산손상차손	299,821	597,230

기타의대손상각비	235,554	-

손해배상비용	519,592	-

기부금	-	3,000

잡손실	6,965	2,823

기타비용 합계	1,061,932	936,835

26. 금융수익 및 금융비용

당기와 전기 중 금융수익과 금융비용의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기	전기

금융수익:

이자수익

- 대여금및수취채권	633,249	399,473

외환차익

- 상각후원가로 측정하는 금융부채	790,614	572,018

외화환산이익

- 당기손익공정가치측정금융자산	259,600	-

- 대여금및수취채권	1,892,189	2,122

- 상각후원가로 측정하는 금융부채	37,823	639,284

- 미지급금(조건부대가)	98,163	1,588,877

당기손익공정가치측정금융자산평가이익

- 당기손익공정가치측정금융자산	330,082	167,578

당기손익공정가치측정금융자산처분이익

- 당기손익공정가치측정금융자산	1,469,423	2,012,846

파생상품평가이익

- 파생상품부채	254,276	-

금융부채평가이익

- 미지급금(조건부대가)	270,007	-

금융수익 소계	6,035,426	5,382,198

금융비용:

이자비용

- 상각후원가로 측정하는 금융부채	512,434	3,605,579

외환차손

- 대여금및수취채권	-	51,334

- 상각후원가로 측정하는 금융부채	259,160	280,687

외화환산손실

- 당기손익공정가치측정금융자산	-	848,366

- 대여금및수취채권	7,943	3,556,944

- 상각후원가로 측정하는 금융부채	8,841	334

- 조건부대가	572,957	242,568

당기손익공정가치측정금융자산처분손실

- 당기손익공정가치측정금융자산	2,984	45,286

파생상품평가손실

- 파생상품부채	-	246,386

금융부채평가손실

- 미지급금(조건부대가)	-	1,146,298

금융비용 소계	1,364,319	10,023,782

순금융손익	4,671,107	(4,641,584)

기타포괄손익	-	-

순금융포괄손익	4,671,107	(4,641,584)

27. 법인세비용

(1) 당기와 전기의 법인세비용은 전액 당기법인세부담액으로 자본에 직접 부가되거나 차감된 법인세부담액과 이연법인세는 없습니다. 당기와 전기에 각각 법인세비용 803,645천원 및 839,729천원을 인식하였습니다.

(2) 당기와 전기 중 법인세비용과 회계이익의 관계는 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당 기	전 기

법인세비용차감전순손실	(56,236,181)	(56,181,102)

적용세율	22.00%	22.00%

적용세율에 따른 세부담액	(12,371,960)	(12,359,842)

조정사항:

세무상 공제(과세)되지 않는 비용(수익)의 법인세 효과	2,251,090	2,674,956

해외원천세	804,019	846,097

이연법인세자산이 인식되지 않은 당기 결손금	11,347,188	10,968,237

실현가능성이 낮아 인식하지 않은 이연법인세 효과	907,356	1,112,165

기타	(2,134,048)	(2,401,884)

법인세비용	803,645	839,729

평균유효세율	-	-

(3) 당기말 현재 일시적차이의 법인세효과는 당해 일시적차이가 소멸되는 회계연도의 미래예상세율의 평균세율을 적용하여 계산하였습니다.

(4) 당기말과 전기말 현재 이연법인세부채로 인식되지 아니한 항목의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

일시적차이	법인세효과	일시적차이	법인세효과

종속기업에 대한 투자지분	2,776,099	610,741	820,528	180,516

연결기업은 부채의 발생을 통제할 수 있으며, 경영진은 예측가능한 미래에 부채가 발생하지 않을 것으로 판단하고 있습니다.

(5) 당기말과 전기말 현재 이연법인세자산으로 인식되지 아니한 항목의 내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기말	전기말

일시적차이	법인세효과	일시적차이	법인세효과

차감할 일시적차이	12,764,137	2,808,110	15,520,761	3,414,568

세무상결손금	209,945,919	59,938,488	163,099,107	47,112,730

이월세액공제	10,854,166	10,841,364	6,919,993	6,912,548

합 계	233,564,222	73,587,962	185,539,861	57,439,846

이연법인세자산에 대한 미래 실현가능성은 일시적 차이가 실현되는 기간동안 과세소득을 창출할 수 있는 당사의 능력, 전반적인 경제환경과 산업에 대한 전망 등 다양한 요소들을 고려하여 평가합니다. 당사는 주기적으로 이러한 사항들을 검토하고 있으며, 당기말 현재 일시적차이 순액, 세무상결손금 및 이월세액공제로 인한 이연법인세자산에 대하여 그 실현가능성이 확실하지 아니하므로 이연법인세자산으로 인식하지 않았습니다.

당기말 현재 이연법인세자산으로 인식되지 않은 세무상결손금 및 이월세액공제의 발생연도 및 소멸연도는 다음과 같습니다.

(단위:천원)

발생연도	소멸연도	금 액

미사용세무상결손금:

2008년	2028년	5,119,165

2009년	2029년	5,774,895

2010년	2030년	11,409,375

2011년	2021년	39,194

2011년	2031년	12,409,445

2012년	2022년	119,795

2012년	2032년	20,573,190

2013년	2023년	3,022,498

2013년	2033년	17,824,127

2014년	2024년	8,797,167

2014년	2034년	3,200,212

2015년	2025년	7,536,077

2015년	2035년	5,284,320

2016년	2026년	23,261,820

2016년	2036년	1,281,655

2017년	2027년	26,731,504

2017년	2037년	14,794,099

2018년	2028년	25,851,311

2018년	2038년	16,916,070

소 계	209,945,919

이월세액공제:

2015년	2020년	946,536

2016년	2021년	2,596,047

2017년	2022년	3,282,716

2018년	2023년	4,028,867

소 계	10,854,166

합 계	220,800,085

28. 지배기업지분의 주당손실(1) 기본주당손실

(단위:원)

구 분	당기	전기

지배기업의 보통주당기순손실	(56,236,181,150)	(57,020,831,505)

가중평균유통보통주식수(주)	69,255,797	65,118,166

기본주당손실	(812)	(876)

(2) 가중평균유통보통주식수의 산정① 당기

구 분	유통보통주식수(주)	가중치	적 수

기초	68,033,447	365	24,832,208,155

전환권 행사(*)	388,809	-	91,132,852

주식매수선택권 행사	1,394,777	-	355,024,898

합 계	69,817,033	25,278,365,905

가중평균유통보통주식수 : 25,278,365,905 ÷ 365일 = 69,255,797주 (*) 당기 중 전환권 행사거래가 빈번하게 이루어져, 개별 거래를 별도로 표시하지 않고 통합하여 표시하였습니다.② 전기

구 분	유통보통주식수(주)	가중치	적 수

기초	62,289,712	365	22,735,744,880

전환권 행사(*)	3,996,450	-	541,578,020

신주인수권 행사	714,285	334	238,571,190

주식선택권 행사	1,033,000	-	252,236,500

합 계	68,033,447	23,768,130,590

가중평균유통보통주식수 : 23,768,130,590 ÷ 365일 = 65,118,166주 (*) 전기 중 전환권 행사거래가 빈번하게 이루어져, 개별 거래를 별도로 표시하지 않고 통합하여 표시하였습니다.

(3) 희석주당손실당기 및 전기 당기순손실이 발생함에 따라 잠재적 보통주의 희석화 효과가 없으므로 연결기업은 희석주당손실을 계산하지 않았습니다.

29. 우발채무와 약정사항(1) 당기말과 전기말 현재 연결기업이 금융기관과 체결하고 있는 약정사항이나 타인으로부터 제공받은 보증내역은 없습니다. (2) 당기말 현재 연결기업이 피고로서 계류중인 소송사건은 다음과 같습니다.

(단위:백만원)

소송의 내용	원고	소송가액	진행현황

주식인도청구의 소(총 4건)(주1)	전 임원 등	563	1심 및 항소심 계류중

조건부대가 대금 청구(주2)	Fortis Advisors, LLC	28,694	1심

(주1) 해당 소송은 원고가 당사에게 주식인도청구 소송을 제기한 건들이며 소송가액은 보통주 1,125,000주의 액면가(500원)에 해당하는 가액을 표시하였습니다. 한편, 당사는 해당 소송 중 일부 1심 패소 등에 따른 손해배상액 520백만원을 충당부채에 반영하였습니다.(주2) 해당 소송은 지배기업이 2013년 11월 미국의 제네렉스(Jennerex, Inc) 사를 인수할 때의 인수대가 중 일부인 마일스톤 대금의 지급과 관련된 소송입니다. 원고 Fortis Advisors LLC 는 제네렉스 사의 구(舊)주주들을 대리하는 업체이며, 현재 미국 델라웨어 법원에서 1심 진행 중입니다.

(3) 연결기업이 해외 파트너사와 펙사벡과 관련하여 체결한 공동연구 및 라이선스 계약은 다음과 같습니다.

구분	녹십자	Lee's Pharmaceutical(*1)	Transgene

계약당사자	신라젠㈜	신라젠㈜	SillaJen Biotherapeutics, Inc.

계약체결일	2006. 10.	2009. 11.	2010. 08

대상지역	한국	중국, 홍콩, 마카오	유럽 40개국

(*1) 2018년 7월 20일 Lee's Pharmaceutical이 자회사 COFL (China Oncology Focused Limited)에게 연결기업과의 계약 지위를 이전하였습니다.

30. 특수관계자

(1) 당기말 현재 연결기업의 특수관계자 내역은 다음과 같습니다.

구 분	회사명

기타	문은상 등 주요경영진 및 그 특수관계자

(2) 당기와 전기 중 특수관계자와의 중요한 거래 내역은 없습니다.

(3) 당기 및 전기 중 특수관계자와의 자금거래 내역은 없습니다.

(4) 당기말과 전기말 현재 연결기업과 특수관계자간 채권ㆍ채무잔액은 다음과 같습니다 .

(단위:천원)

특수관계 구분	회사명	채 무

전환사채(*)

당기말	전기말

기타	조경래	-	38,500

송명석	21,000	21,000

합계	21,000	59,500

(*) 당기말과 전기말 현재 전환사채의 발행금액입니다.

(5) 당기말 현재 연결기업이 특수관계자로부터 제공받고 있는 담보 및 보증내역과 연결기업이 특수관계자를 위하여 제공하고 있는 담보 및 보증내역은 없습니다.

(6) 주요 경영진에 대한 보상내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기	전기

단기급여	2,957,498	1,814,377

퇴직급여	255,833	291,786

주식기준보상(*)	1,093,348	674,200

합 계	4,306,679	2,780,363

(*) 해당 기간에 부여한 주식선택권의 공정가치입니다.

상기의 주요 경영진에는 연결기업 활동의 계획ㆍ운영ㆍ통제에 대한 중요한 권한과 책임을 가진 이사(사외이사 포함) 및 감사가 포함되어 있습니다.

31. 비현금거래 정보당기와 전기의 재무활동 중 현금의 유입과 유출이 없는 중요한 거래내역은 없으며, 투자활동 중 현금의 유입과 유출이 없는 중요한 거래내역은 다음과 같습니다.

(단위:천원)

구 분	당기	전기

유형자산 취득으로 인한 미지급금의 변동	-	295,126

32. 보고기간 후 사건(1) 전환권 행사연결기업의 전환사채 관련 전환권이 2019년 1월 중 행사됨에 따라 448,092주의 보통주를 발행하였습니다.(2) 주식매수선택권 행사연결기업이 임직원 등에게 부여한 주식매수선택권이 2019년 1월 중 행사됨에 따라 98,000주의 보통주를 발행하였습니다.