금호에이치티 분기보고서 (2022.09)
5. 위험관리 및 파생거래

가. 위험관리

금융상품과 관련하여 연결실체는 신용위험, 유동성위험 및 시장위험에 노출되어 있습니다. 본 주석은 연결실체가 노출되어 있는 위의 위험에 대한 정보와 연결실체의 위험관리 목표, 정책, 위험 평가 및 관리 절차, 그리고 자본관리에 대해 공시하고 있습니다. 추가적인 계량적 정보에 대해서는 본 연결재무제표 전반에 걸쳐서 공시되어 있습니다. 나. 위험관리 정책연결실체의 위험관리는 연결실체의 재무적 성과에 영향을 미치는 잠재적 위험을 식별하여 연결실체가 허용 가능한 수준으로 감소, 제거 및 회피하는 것을 그 목적으로 하고 있습니다. 연결실체는 전사적인 수준의 위험관리 정책 및 절차를 마련하여 운영하고 있으며, 연결실체의 재무부문에서 위험관리에 대한 총괄책임을 담당하고 있습니다. 다. 신용위험관리신용위험은 계약상대방이 계약상의 의무를 불이행하여 연결실체에 재무적 손실을 미칠 위험을 의미합니다. 신용위험은 보유하고 있는 수취채권 및 확정계약을 포함한 거래처에 대한 신용위험 뿐만 아니라 현금성자산, 은행 및 금융기관 예치금으로부터 발생하고 있습니다. 단, 은행 및 금융기관의 경우 신용등급이 우수한 금융기관과 거래하고 있으므로 금융기관으로부터의 신용위험은 제한적입니다.일반거래처의 경우 고객의 재무상태, 과거 경험 등 기타 요소들을 고려하여 신용을 평가하게 됩니다. 연결실체는 거래상대방에 대한 개별적인 위험 한도 관리정책을 보유하고 있습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기말	전기말

기타유가증권	-	-

채무증권	-	-

국ㆍ공채	-	-

단기금융상품	10,000,000	-

현금성자산	55,616,271	82,119,302

매출채권및기타채권	50,214,120	51,953,025

만기보유금융자산	-	-

매도가능금융자산	-	-

기타금융자산	25,932,563	36,718,298

지급보증	-	-

합 계	146,762,954	170,790,625

당3분기말과 전기말 현재 매출채권의 대손충당금 차감 전 각 지역별 신용위험에 대한 최대 노출정도는 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기말	전기말

국내	17,452,767	14,105,900

중국	21,882,470	17,223,844

기타	15,171,383	17,454,976

합 계	54,506,620	48,784,720

당3분기말과 전기말 현재 대손충당금 차감 전 매출채권의 거래상대별 신용위험의 노출 정도는 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기말	전기말

도매업체	54,506,620	48,784,720

라. 유동성 위험관리연결실체는 현금 등 금융자산을 인도하여 결제하는 금융부채에 관련된 의무를 충족하는 데 어려움을 겪게 될 유동성위험에 노출되어 있습니다. 연결실체의 경영진은 유동성위험을 관리하기 위하여 단기 및 중장기 자금관리계획을 수립하고 현금유출예산과 실제현금유출액을 지속적으로 분석ㆍ검토하여 금융부채와 금융자산의 만기구조를 대응시키고 있습니다. 연결실체의 경영진은 영업활동현금흐름과 금융자산의 현금유입으로 금융부채를 상환가능하다고 판단하고 있습니다. 마. 시장위험관리(1) 환위험연결실체는 제품제조를 위한 원자재 수입 거래와 제품 및 상품의 수출 거래와 관련하여 USD 및 JPY 등의 환율변동위험에 노출되어 있습니다. 연결실체의 경영진은 내부적으로 원화 환율 변동에 대한 환위험을 정기적으로 측정하고 있습니다.(가) 당3분기말과 전기말 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산 및 부채의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기말	전기말

자산	부채	자산	부채

USD	35,827,207	4,459,176	22,088,494	3,036,527

CNY	30,033,811	13,390,054	29,577,771	13,203,531

EUR	170,810	-	138,928	77,609

JPY	36,189	119,941	-	111,946

합 계	66,068,017	17,969,171	51,805,193	16,429,613

(나) 당3분기와 전기에 적용된 환율은 다음과 같습니다.

(단위 : 원)

구 분	평균 환율	기말 환율

당3분기	전기	당3분기	전기

USD	1,268.90	1,144.42	1,434.80	1,185.50

CNY	191.84	177.43	199.66	186.26

EUR	1,347.13	1,352.79	1,408.83	1,342.34

JPY	9.91	10.41	9.93	10.30

(다) 민감도 분석연결실체는 내부적으로 원화 환율 변동에 대한 환위험을 정기적으로 측정하고 있습니다. 당3분기말과 전기말 현재 연결실체가 보유하고 있는 외환 포지션에 대해 다른 모든 변수가 일정하고 각 외화에 대한 원화 환율 10% 변동 시 환율변동이 손익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기	전기

10% 상승시	10% 하락시	10% 상승시	10% 하락시

USD	3,136,803	(3,136,803)	1,905,197	(1,905,197)

CNY	1,664,376	(1,664,376)	1,637,424	(1,637,424)

EUR	17,081	(17,081)	6,132	(6,132)

JPY	(8,375)	8,375	(11,195)	11,195

합 계	4,809,885	(4,809,885)	3,537,558	(3,537,558)

* 상기 민감도 분석은 보고기간 말 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성 자산 및 부채를 대상으로 계산하였습니다.(2) 이자율위험관리연결실체의 경영진은 시장이자율의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치 또는 미래현금흐름이 변동할 위험을 정기적으로 측정하여 고정이자율차입금과 변동이자율차입금의 적절한 균형을 유지하고 있습니다.

(가) 당3분기말과 전기말 현재 연결실체가 보유하고 있는 이자부 금융상품의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기말	전기말

고정이자율

금융자산	15,204,894	26,044,274

금융부채	42,198,671	59,490,841

변동이자율

금융자산	91,318,631	90,146,502

금융부채	25,000,000	-

(나) 고정이자율 금융상품의 공정가치 민감도 분석연결실체는 고정이자율 금융상품을 당기손익인식금융상품으로 처리하고 있지 않으며, 이자율스왑과 같은 파생상품을 공정가치위험회피회계의 위험회피수단으로 지정하지 않았습니다. 따라서, 이자율의 변동은 손익에 영향을 주지 않습니다.(다) 변동이자율 금융상품의 현금흐름 민감도 분석당3분기말과 전기말 현재 다른 모든 변수가 일정하고 이자율이 1베이시스포인트(bp) 변동 시 1년간 손익과 자본에 미치는 영향(법인세 효과 고려 전)은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	손 익	자 본

1bp 상승	1bp 하락	1bp 상승	1bp 하락

당3분기말:

변동이자율 금융상품	6,632	(6,632)	6,632	(6,632)

전기말:

변동이자율 금융상품	9,015	(9,015)	9,015	(9,015)

바. 자본관리연결실체의 자본관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해관계자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 유지하고 자본비용을 절감하기 위해 최적의 자본구조를 유지하는 것입니다. 자본구조의 유지 또는 조정을 위하여 필요한 경우 연결실체는배당을 조정하거나, 주주에 자본금을 반환하며, 부채감소를 위한 신주발행 및 자산매각 등을 실시하는 정책을 수립하고 있습니다. 연결실체의 자본구조는 차입금(사채 포함)에서 현금및현금성자산을 차감한 순부채와 자본으로 구성되어 있으며, 연결실체의 전반적인 자본위험관리정책은 전기와 동일합니다.당3분기말과 전기말 현재 연결실체가 자본으로 관리하고 있는 항목의 내역은 다음과같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기말	전기말

차입금총계	67,198,671	59,490,841

차감: 현금및현금성자산	(55,558,984)	(82,121,496)

순차입금(A)	11,639,688	(22,630,655)

부채총계(B)	88,576,566	107,985,910

자본(C)	350,590,305	350,809,715

자본조달비율(D=A/C)	3.32%	-6.45%

부채비율(E=B/C)	25.26%	30.78%

사. 파생상품에 관한 사항- 당사는 보고서 작성기준일 현재 파생상품 및 풋백옵션 등 거래가 없습니다.