라파스 반기보고서 (2025.06)
5. 위험관리 및 파생거래

가. 우발채무 및 주요 약정사항

(1) 당반기말 현재 연결실체가 금융기관 등으로부터 제공받은 지급보증의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

제공한 기업	보증내용	보증금액

서울보증보험	이지페이 전자결제서비스 이용계약 보증	10,000

케이지이니시스 INIPAY 서비스 이용계약	10,000

자동차 장기대여	5,478

거래기본계약 등	195,500

이행지급보증	461,000

이행지급보증	45,000

이행지급보증	100,000

기술보증기금	융자담보지급보증	855,000

지급보증	285,000

합 계	1,966,978

(2) 연결실체는 일본 SBJ은행으로부터 시설자금 JPY 200백만을 차입하였으며 동 차입금에 대하여 일본 현지 토지와 건물에 채권최고액 JPY 120백만을 한도로 근저당권 설정을 하였습니다.

(3) 연결실체는 천안 신공장 매매대금의 지불을 위하여 기업은행으로부터 시설자금을 차입하였습니다. 기업은행은 상기의 토지에 채권최고액 2,628,000천원, 건물에 채권최고액 2,628,000천원을 각각 근저당권 설정을 하였습니다.

(4) 연결실체는 단기차입금에 대해 단기금융상품 중 기업은행 정기예금 15억원(질권설정 15.95억원)을 담보로 제공하고 있습니다.(5) 연결실체는 아산공장 매입자금 용도로 중소기업은행과 여신거래 약정을 체결했습니다. 중소기업은행은 상기의 토지 및 건물에 채권최고액 1,380,000천원의 근저당권을 설정하였습니다.

(6) 연결실체는 하나은행과 외상매출채권전자대출 및 파생상품(TRF) 거래를 계약하였습니다. 하나은행은 마곡 토지 및 건물에 채권최고액 24억원과 USD 600,000.00을 각각 근저당권 설정하였습니다.

(7) 연결실체는 농협은행, 신한은행 차입금 및 거래처에 대하여 포스트바이오의 토지 및 건물에 채권최고액 3,641,288천원의 근저당권을 설정하였습니다.(8) 연결실체는 우리은행에 서울신용보증재단의 지급보증 50백만원을 담보로 제공하였습니다.

(9) 연결실체는 기업은행에 유가증권 1,000백만원을 담보로 제공하였습니다.(10) 연결실체는 하나은행 및 기업은행 시설자금차입금에 대하여 2,160,000천원 및 300,000천원의 근저당권이 각각 설정되었습니다.(11) 연결실체의 당반기말 현재 금융기관과의 자금약정 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

금융기관	약정내역	만기일	이자율(%)	한도(보증)금액	사용금액	한도잔액

KEB하나은행	WR상생외담대	2025-09-13	-	5,000,000	1,095,071	3,904,929

중소기업은행	중소기업시설자금대출	2025-08-01	4.15	2,190,000	2,190,000	-

원화해외온렌딩시설자금대출	2026-06-15	3.76	1,150,000	1,150,000	-

농협은행	일반자금대출	2025-04-25	3.78	900,000	900,000	-

농협은행	시설자금대출	2026-02-28	3.83	1,000,000	1,000,000	-

신한은행	일반자금대출	2027-02-28	3.61	1,450,000	1,450,000	-

하나은행	시설자금대출	2025-09-04	3.83 ~ 3.85	1,600,000	1,600,000	-

기업은행	시설자금대출	2026-01-12	4.42	50,000	50,000	-

나. 위험관리(1) 자본위험관리연결실체는 부채와 자본 잔액의 최적화를 통하여 주주이익을 극대화시키는 동시에 계속기업으로서 지속될 수 있도록 자본을 관리하고 있습니다. 연결실체는 자본관리지표로 부채비율을 이용하고 있으며, 이 비율은 총부채를 총자본으로 나누어 산출하고 있습니다.당반기말과 전기말 현재 부채비율은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당반기말	전기말

부채	50,776,735	44,462,977

자본	33,364,726	31,631,778

부채비율	152%	141%

(2) 금융자산, 금융부채 및 자본의 각 범주별로 채택한 주요 회계정책 및 방법(인식기준과 측정기준 그리고 수익과 비용)은 주석2에 상세히 공시되어 있으며, 금융자산과 금융부채의 범주별 장부금액은 주석6에서 작성하였습니다.

(3) 금융위험관리연결실체는 금융상품과 관련하여 시장위험(이자율변동위험, 환율변동위험), 신용위험, 유동성위험과 같은 다양한 금융위험에 노출되어 있습니다. 연결실체의 위험관리는 연결실체의 재무적 성과에 영향을 미치는 잠재적 위험을 식별하여 연결실체가 허용가능한 수준으로 감소, 제거 및 회피하는 것을 그 목적으로 하고 있습니다.

1) 이자율변동위험연결실체의 이자율변동위험은 주로 변동이자부 차입금에 연관되어 있으며, 이와 관련된 이자비용은 이자율위험에 노출되어 있습니다. 당반기 및 전반기 중 변동이자부 차입금의 이자율이 0.5% 변동시 손익 및 순자산에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당 반 기	전 반 기

0.5% 상승시	0.5% 하락시	0.5% 상승시	0.5% 하락시

순이익증가(감소)	(11,648)	11,648	(11,516)	11,516

2) 환율변동위험연결실체는 외화로 표시된 거래를 하고 있기 때문에 USD 및 JPY 등의 환율변동위험에 노출됩니다. 당반기말과 전기말 현재 기능통화 이외의 외화로 표시된 화폐성자산 및 부채의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위: USD, GBP, EUR, JPY, 천원)

구 분	당반기말	전기말

외화금액	원화금액	외화금액	원화금액

현금및현금성자산	USD	726,323	985,185	USD	757,534	1,113,575

JPY	257,418,181	2,417,105	JPY	102,498,732	959,880

단기금융상품	USD	522,707	708,999	USD	522,707	768,379

매출채권및기타채권	USD	463,658	628,906	USD	281,979	414,510

JPY	9,495,342	89,183	JPY	5,825,753	54,579

기타금융자산	JPY	290,000,000	2,723,042	JPY	290,000,000	2,715,792

외화금융자산 합계	7,552,421	6,026,714

매입채무및기타채무	USD	-	-	USD	3,903	5,737

기타금융부채	JPY	1,200,000	11,268	JPY	1,200,000	11,238

외화금융부채 합계	11,268	16,975

당반기말과 전기말 현재 관련 통화에 대한 환율이 10% 변동 시 세전이익에 미치는 영향은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당반기말	전기말

10% 상승시	10% 하락시	10% 상승시	10% 하락시

순이익증가(감소)	754,115	(754,115)	600,974	(600,974)

3) 신용위험신용위험은 계약상대방이 계약서상의 의무를 불이행하여 연결실체에 재무적 손실을 미칠위험을 의미합니다. 신용위험은 보유하고 있는 수취채권 및 확정계약을 포함한 거래처에 대한 신용위험 뿐 아니라 현금및현금성자산, 은행 및 금융기관 예치금으로부터 발생하고 있습니다. 은행 및 금융기관의 경우 신용등급이 우수한 금융기관과 거래하고 있으므로 금융기관으로부터의 신용위험은 제한적입니다. 일반거래처의 경우 고객의 재무상태, 과거 경험 등 기타 요소들을 고려하여 신용을 평가하게 됩니다. 연결실체는 거래 상대방에 대한 개별적인 위험 한도 관리정책은 보유하고 있지 않습니다.

당반기말과 전기말 현재 보유 중인 금융자산의 연령분석 내역은 다음과 같습니다.

(당반기말) (단위: 천원)

구 분	1년 미만	1년 ~ 2년	2년 ~ 5년	5년 초과	합 계

장.단기금융상품	11,880,656	2,302,215	100,000	100,000	14,382,871

매출채권및기타채권	3,643,445	817,696	431,649	635,110	5,527,900

기타금융자산	2,324,860	1,405,633	15,567	84,894	3,830,954

합 계	17,848,961	4,525,544	547,216	820,004	23,741,725

(전기말) (단위: 천원)

구 분	1년 미만	1년 ~ 2년	2년 ~ 5년	5년 초과	합 계

장.단기금융상품	6,895,434	2,071,060	-	100,000	9,066,494

매출채권및기타채권	3,541,921	422,681	389,610	358,441	4,712,653

기타금융자산	2,538,112	325,249	690,680	169,549	3,723,590

합 계	12,975,467	2,818,990	1,080,290	627,990	17,502,737

4) 유동성위험유동성위험관리에 대한 궁극적인 책임은 연결실체의 단기 및 중장기 자금조달과 유동성관리규정을 적절하게 관리하기 위한 기본정책을 수립하는 이사회에 있습니다. 연결실체는 충분한 적립금과 차입한도를 유지하고 예측현금흐름과 실제현금흐름을 계속하여 관찰하고 금융자산과 금융부채의 만기구조를 대응시키면서 유동성위험을 관리하고 있습니다.

당반기말과 전기말 현재 비파생금융부채의 잔존계약 만기에 따른 만기분석 내역은 다음과 같습니다.

(당반기말) (단위: 천원)

구 분	1년 미만	1년 ~ 2년	2년 ~ 5년	5년 초과	합 계

매입채무및기타채무	3,409,001	151,192	-	470,651	4,030,844

차입부채(*)	8,467,341	1,682,341	697,024	303,516	11,150,222

기타금융부채	3,569,340	362,014	-	-	3,931,354

전환사채	10,619,501	16,747,623	-	-	27,367,124

상환전환우선주부채	2,032,801	-	-	-	2,032,801

합 계	28,097,984	18,943,170	697,024	774,167	48,512,345

(*) 상기 잔존계약 만기 분석은 차입부채의 이자비용 현금흐름을 제외하고 작성하였습니다.

(전기말) (단위: 천원)

구 분	1년 미만	1년 ~ 2년	2년 ~ 5년	5년 초과	합 계

매입채무및기타채무	3,348,148	149,598	-	-	3,497,746

차입부채(*)	10,112,006	231,723	695,168	431,090	11,469,987

기타금융부채	613,615	473,828	-	-	1,087,443

전환사채	16,199,635	-	-	-	16,199,635

교환사채	2,054,108	-	-	-	2,054,108

기타금융부채	1,880,105	-	-	-	1,880,105

합 계	34,207,617	855,149	695,168	431,090	36,189,024

(4) 자금조달약정당반기말 현재 연결실체가 체결하고 있는 자금조달약정의 내역은 주석 35.(9)에 기재하고 있습니다.