한솔제지 사업보고서 (2020.12)
6. 기타 재무에 관한 사항

1.중단영업손익 - 연결회사는 당기 중 종속기업인 Hansol Denmark ApS 및 R+S Group GmbH와 Telrol B.V 주식에 대하여 2020년 3월 16일자와 2020년 6월 4일자로 양도계약을 체결하여 매각을 완료하였고 해당 법 인의 연결재무제표상 자산 및 부채의 장부가액을 중단영업손익으로 분류하였습니다. (1) 중단영업으로부터의 손익

(단위: 백만원)

구분	당기	전기

중단영업손익 :

수익	65,088	233,754

비용	(62,893)	(239,875)

법인세비용 차감 전 손익	2,195	(6,121)

법인세비용	(671)	(6,853)

법인세비용 차감 후 손익	1,524	(12,974)

중단영업처분손익	(4,019)	-

중단영업처분손익에 대한 법인세비용	11,715	-

당기순이익	9,220	(12,974)

보통주기본주당손익	388	(546)

우선주기본주당손익	438	(496)

(2) 중단영업으로부터의 현금흐름

(단위: 백만원)

구분	당기	전기

영업활동으로 인한 현금흐름	4,240	20,378

투자활동으로 인한 현금흐름	(187)	(1,204)

재무활동으로 인한 현금흐름	(3,230)	(11,318)

해외종속기업 환율변동으로 인한 차이	494	33

중단영업으로 인한 현금흐름	1,318	7,889

기초현금	10,094	2,205

기말현금	11,412	10,094

(3) 처분으로 인한 연결실체의 재무상태 변동

(단위: 백만원)

구분	금액

현금및현금성자산	11,412

장단기금융상품	1,299

매출채권	44,203

재고자산	28,012

유형자산	16,666

무형자산	704

사용권자산	3,512

기타 유동 및 비유동자산	1,418

당기법인세자산 및 이연법인세자산	2,419

매입채무 및 기타채무	36,739

장단기차입금	16,331

기타 유동 및 비유동부채	5,435

당기법인세부채 및 이연법인세부채	5,219

확정급여부채	3,652

해외사업환산손익 누계액	(1,495)

비지배지분	22,393

순자산 감소	21,371

처분대가	19,081

관련비용	(1,729)

중단영업처분손실	(4,019)

2. 공정가치평가 내역

가. 금융상품의 범주별 분류 및 공정가치

(1) 당기말과 전기말 현재 금융상품의 종류별 장부금액과 공정가치는 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

재무상태표 상 자산 및 부채	당기말	전기말

장부금액	공정가치	장부금액	공정가치

당기손익-공정가치 금융자산:

매출채권	2,254	2,254	5,745	5,745

채무상품	164	164	50	50

지분상품	7,475	7,475

기타포괄손익-공정가치 금융자산:

매출채권	42,824	42,824	9,383	9,383

지분증권	2,987	2,987	90	90

상각후원가 금융자산:

매출채권	147,404	(*2)	220,275	(*2)

기타금융자산	33,189	(*2)	19,048	(*2)

현금및현금성자산	30,590	(*2)	26,663	(*2)

금융자산 합계	266,887	281,254

상각후원가금융부채:

매입채무	113,406	(*2)	148,738	(*2)

기타금융부채	160,661	(*2)	167,988	(*2)

차입금	319,768	(*2)	327,244	(*2)

사채(*1)	420,297	421,963	417,314	420,846

당기손익-공정가치 금융부채:

파생상품부채	306	306	-	-

금융부채 합계	1,014,438	1,061,284

(*1) 사채의 공정가치는 현금흐름을 보고기간말 현재 동일한 신용등급의 회사채수익 률 1.54% ~2.45% (전기 : 2.39%~3. 11%)로 할인하여 산출하였습니다. (*2) 장부금액이 공정가치의 합리적인 근사치이므로 공정가치 공시에서 제외하였습니다.

1) 공정가치 서열체계- 연결회사는 공정가치 측정에 사용된 투입변수의 유의성을 반영하는 공정가치 서열체계에 따라 공정가치측정치를 분류하고 있으며, 공정가치 서열체계의 수준은 다음과 같습니다.

구 분	투입변수의 유의성

수준 1	측정일에 동일한 자산이나 부채에 대해 접근할 수 있는 활성시장의 (조정하지 않은) 공시가격

수준 2	수준 1의 공시가격 외에 자산이나 부채에 대해 직접적으로나 간접적으로 관측할 수 있는 투입변수

수준 3	자산이나 부채에 대한 관측할 수 없는 투입변수

2) 당기말과 전기말 현재 공정가치로 측정된 금융자산 및 금융부채의 현황은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분	당기말	전기말

수준 1	수준 2	수준 3	합 계	수준 1	수준 2	수준 3	합 계

금융자산:

당기손익-공정가치 금융자산	-	7,475	2,418	9,893	-	-	5,795	5,795

기타포괄손익-공정가치금융자산	-	-	45,811	45,811	-	-	9,473	9,473

금융부채:

파생상품부채	-	306	-	306	-	-	-	-

- 당기말 현재 매출채권 및 채무상품, 비상장 지분증권은 원가가 공정가치와 유사하다고 판단하였습니다. 3) 당기말과 전기말 현재 공정가치로 측정되지는 않으나 공정가치가 공시되는 자산 및 부채의 공정가치 서열체계에 따른 수준별 현황은 다음과 같습니다.

(단위: 백만원)

구분	당기말	전기말

수준 1	수준 2	수준 3	합 계	수준 1	수준 2	수준 3	합 계

사채	-	421,963	-	421,963	-	420,846	-	420,846

(2) 당기와 전기의 금융상품 범주별 순손익 구분은 다음과 같습니다.

1) 제6(당)기

(단위 : 백만원)

구분	당기손익-공정가치금융자산	상각후원가로 측정하는 금융자산	상각후원가로 측정하는 금융부채	합계

이자수익	-	251	-	251

이자수익(리스)	-	48	-	48

외환차익	634	8,717	9,237	18,588

외화환산이익	9	274	3,402	3,685

대손충당금환입	-	333	-	333

이자비용	-	-	18,628	18,628

이자비용(리스)	-	-	523	523

외환차손	663	9,456	6,596	16,715

외화환산손실	33	2,261	1,122	3,416

매출채권처분손실	727	-	-	727

배당금수익	3	-	-	3

2) 제5(전)기

(단위 : 백만원)

구분	당기손익-공정가치금융자산	기타포괄손익-공정가치 금융자산	상각후원가로 측정하는 금융자산	상각후원가로 측정하는 금융부채	합계

이자수익	-	-	184	-	184

이자수익(리스)	-	-	79	-	79

외환차익	851	-	7,030	2,858	10,739

외화환산이익	-	-	601	1,502	2,103

대손충당금환입	2	91	4	-	97

이자비용	-	-	-	24,167	24,167

이자비용(리스)	-	-	-	284	284

외환차손	544	-	3,984	9,147	13,675

외화환산손실	56	-	1,160	2,888	4,104

매출채권처분손실	1,685	-	-	-	1,685

배당금수익	4	-	-	-	4

3. 대손충당금 설정현황 (연결기준)

(1) 2020년 12월 31일 기준 대손충당금 설정내역 [단위 : 백만원, %]

구 분	계정과목	채권 총액	대손충당금	대손충당금 설정율(%)

제 6(당)기	매출채권	192,988	4,531	2.35

미 수 금	11,008	42	0.38

공사미수금	7,167	3,142	43.84

미청구공사	12,332	1,020	8.27

미수수익	22	0.00

단기금융상품	7,701	0.00

단기대여금	427	22	5.15

임차보증금	4,993	0.00

리스채권	1,093	0.00

선 급 금	4,485	0.00

장기매출채권	2,000	125	6.25

장기금융상품	23	0.00

장기미수금	3,309	0.00

합 계	247,549	8,883	-

제 5기	매출채권	240,852	5,451	2.26%

미 수 금	9,810	-	0.0%

미수수익	-	-	0.0%

단기대여금	25	-	0.0%

임차보증금	3,791	-	0.0%

리스채권	2,289	-	0.0%

선 급 금	1,781	-	0.0%

장기미수금	-	-	0.0%

사고미수금	-	-	0.0%

합 계	258,548	5,451	2.11%

제 4기	매출채권	276,276	22,085	8.0%

미 수 금	9,150	-	0.0%

미수수익	1	-	0.0%

단기대여금	28	-	0.0%

임차보증금	3,426	-	0.0%

선 급 금	2,372	-	0.0%

장기미수금	1,150	1,150	100.0%

사고미수금	-	-	0.0%

합 계	292,403	23,235	7.9%

(2) 2020년 12월 31일 기준 대손충당금 변동현황 [단위 : 백만원]

구 분	제 6(당)기	제 5기	제 4기

1. 기초 대손충당금 잔액합계	5,451	23,234	42,865

2. 순대손처리액(①－②±③)	-292	-17,623	-19,337

① 대손처리액(상각채권액)	-	-17,635	-19,776

② 상각채권회수액	326	-	-

③ 기타증감액	34	12	439

3. 대손상각비 계상(환입)액	-	-160	-293

4. 연결범위의 변동	3,724	-	-

5. 기말 대손충당금 잔액합계	8,883	5,451	23,233

(3) 매출채권관련 대손충당금 설정방침

- 당사는 보고기간 종료일 현재 매출채권 및 기타채권에 대해 과거의 대손경험률과 장래의 대손예상액을 고려하는 기대신용손실 모형을 적용하여 대손충당금을 설정하고 있습니다.- 대손경험률: 과거 평균채권잔액에 대한 실제 대손발생액을 근거로 연령별 대손경험률을 산정하여 설정- 대손예상액: 최초 인식이후 신용위험(*)이 유의적으로 증가한 경우 신용위험이 발생한 집합채권을 대상으로 현금부족액을 손실충당금으로 계산(*) 신용위험(현금부족액) = {계약상 받기로 한 금액 - 받을 것으로 예상하는 금액} (4) 2020년 12월 31일 기준 매출채권 잔액 현황

[단위 : 백만원]

구분	6개월 이하	7~12개월	12개월 초과	계

금액	186,850	5,200	8,106	200,155

구성비율	93.35%	2.60%	4.05%	100.00%

4. 재고자산 현 황 (1) 2020년 12월 31일 기준 재고자산의 보유현황 [단위 : 백만원]

사업부문	계정과목	제 6(당)기	제 5(당)기	제 4기

일반제지업	제품	143,028	134,256	135,822

상품	2,759	6,577	4,261

재공품	9,640	15,710	15,672

원재료	77,594	65,686	85,508

부재료	16,303	24,923	39,500

저장품	18,973	15,234	14,117

미착계정	24,085	37,310	27,595

소 계	292,382	299,696	322,475

재고자산 구성비율(%)	16.81%	17.19%	16.54%

재고자산회전율(회수)	4.08	6.73	7.03

- 연결기준으로 작성되었음.

(2) 재고자산의 실사내역 등

1) 실사일자: 2020년 12월 1일 실시 실사일과 대차대조표일 사이의 재고자산 차이는 회사 수불부와 원시증빙(생산지시서,출고증 등)을 대사하여 확인하였음 2) 외부기관 참여여부 : 외부감사인 미입회

3) 장기체화재고 등 현황 (2020년 12월 31일 기준) (단위 : 백만원)

계정과목	취득원가	보유금액	당기 평가손실	기말잔액	비고

제품	109,379	109,379	-8,553	100,826	-

상품	2,785	2,785	-25	2,759	-

- 개별기준으로 작성되었 음 . 5. 채무증권 발행실적

(기준일 : 2020.12.31 ) (단위 : 백만원, %)

발행회사	증권종류	발행방법	발행일자	권면(전자등록)총액	이자율	평가등급(평가기관)	만기일	상환여부	주관회사

한솔제지	회사채	공모	2017.06.09	100,000	2.76	A	2020.06.09	상환	키움증권

한솔제지 (주1)	회사채	사모	2017.11.03	31,685	3M LIBOR+1.00	AAA	2020.11.03	상환	KB증권

한솔제지 (주1)	회사채	사모	2017.11.03	26,991	3M LIBOR+1.00	AAA	2020.11.03	상환	KB증권

한솔제지	회사채	공모	2018.02.06	100,000	3.11	A	2021.02.06	미상환	미래에셋투자증권

한솔제지	기업어음증권	사모	2018.02.28	10,000	2.10	A2	2018.03.07	상환	신영증권

한솔제지	기업어음증권	사모	2018.03.02	20,000	2.60	A2	2018.12.21	상환	신영증권

한솔제지	기업어음증권	사모	2018.03.05	10,000	2.70	A2	2018.12.17	상환	부국증권

한솔제지	회사채	사모	2018.04.13	30,000	2.56	A	2019.10.11	상환	부국증권

한솔제지	회사채	사모	2018.04.13	20,000	2.64	A	2020.02.28	상환	부국증권

한솔제지	회사채	사모	2018.10.12	20,000	3.01	A	2022.10.12	미상환	이베스트투자증권

한솔제지	회사채	공모	2019.01.28	100,000	2.39	A	2022.01.28	미상환	KB증권

한솔제지	기업어음증권	사모	2019.02.26	20,000	2.39	A	2019.12.23	상환	신영증권

한솔제지	회사채	사모	2019.03.21	20,000	2.87	A	2024.03.21	미상환	하이투자증권

한솔제지 (주1)	회사채	사모	2020.02.27	27,388	3M Euribor + 0.85	A	2023.02.27	미상환	신한금융투자

한솔제지	회사채	공모	2020.05.27	100,000	2.53	A	2023.05.27	미상환	키움증권 등

한솔제지 (주1)	회사채	사모	2020.11.03	25,024	3M Libor + 1.18	AAA	2023.11.03	미상환	KB증권

한솔제지 (주1)	회사채	사모	2020.11.03	29,376	3M Libor + 1.18	AAA	2023.11.03	미상환	KB증권

합 계	-	-	-	536,064	-	-	-	-	-

- 회사채 권면총액의 경우 원화환산 적용환율은 2020년 12월 31일 서울외국환중개고시 매매기준율 ($1=\1,088.0, 1EUR = \1,338.24)을 적용함. (주1) 은행 보증을 통한 회사채 발행임.

6. 사채관리계약 주요내용 및 충족여부 등

(작성기준일 : 2020.12.31 ) (단위 : 백만원, %)

채권명	발행일	만기일	발행액	사채관리계약체결일	사채관리회사

제247회 무보증 공모사채	2018.02.05	2021.02.06	100,000	2018.01.25	이베스트 투자증권

(이행현황기준일 : 2020.12.31 )

재무비율 유지현황	계약내용	부채비율 500%이하로 유지(별도재무제표 기준)

이행현황	이행 (별도기준 : 158.18%)

담보권설정 제한현황	계약내용	사채 발행이후 지급보증 또는 "담보권"이 설정되는 채무의 합계액이 최근 회계년도 "자기자본"의 300%를 넘지 않음

이행현황	이행(당기말 기준 담보권 설정 및 지급보증잔액이 자기자본의 110.3%)

자산처분 제한현황	계약내용	하나의 회계연도에 1회 또는 수회에 걸쳐 자산총액의 50%이상의 자산을 매매, 양도, 임대, 기타 처분을 할 수 없음.

이행현황	이행[당기 중 처분액이 전기(2019년 말) 자산 총액의 0.12%, 20.45억원]

지배구조변경 제한현황	계약내용	상호출자제한기업집단 제외 등 제한

이행현황	이행(변동사항 없음)

이행상황보고서 제출현황	이행현황	2020년 9월 10일 제출

* 이행현황기준일은 이행현황 판단 시 적용한 회계감사인의 감사의견(확인 및 의견표시)이 표명된 가장 최근의 재무제표의 작성기준일이며, 지배구조변경 제한현황은 공시서류작성기준일임.

(작성기준일 : 2020.12.31 ) (단위 : 백만원, %)

채권명	발행일	만기일	발행액	사채관리계약체결일	사채관리회사

제251회 무보증 공모사채	2019.01.28	2022.01.28	100,000	2019.01.16	한국증권금융

(이행현황기준일 : 2020.12.31 )

재무비율 유지현황	계약내용	부채비율 500%이하로 유지(별도재무제표 기준)

이행현황	이행 (별도기준 : 158.18%)

담보권설정 제한현황	계약내용	사채 발행이후 지급보증 또는 "담보권"이 설정되는 채무의 합계액이 최근 회계년도 "자기자본"의 300%를 넘지 않음

이행현황	이행 (당기말 기준 담보권 설정 및 지급보증잔액이 자기자본의 110.3%)

자산처분 제한현황	계약내용	하나의 회계연도에 1회 또는 수회에 걸쳐 자산총액의 50%이상의 자산을 매매, 양도, 임대, 기타 처분을 할 수 없음.

이행현황	이행 [당기 중 처분액이 전기(2019년 말) 자산 총액의 0.12%, 20.45억원]

지배구조변경 제한현황	계약내용	최대주주의 변경

이행현황	이행(변동사항 없음)

이행상황보고서 제출현황	이행현황	2020년 9월 10일 제출

* 이행현황기준일은 이행현황 판단 시 적용한 회계감사인의 감사의견(확인 및 의견표시)이 표명된 가장 최근의 재무제표의 작성기준일이며, 지배구조변경 제한현황은 공시서류작성기준일임.

(작성기준일 : 2020.12.31 ) (단위 : 백만원, %)

채권명	발행일	만기일	발행액	사채관리계약체결일	사채관리회사

제253회 무보증 공모사채	2020.05.27	2023.05.26	100,000	2020.05.15	부국증권

(이행현황기준일 : 2020.12.31 )

재무비율 유지현황	계약내용	부채비율 500%이하로 유지(별도재무제표 기준)

이행현황	이행 (별도기준 : 158.18%)

담보권설정 제한현황	계약내용	사채 발행이후 지급보증 또는 "담보권"이 설정되는 채무의 합계액이 최근 회계년도 "자기자본"의 300%를 넘지 않음

이행현황	이행 (당기말 기준 담보권 설정 및 지급보증잔액이 자기자본의 110.3%)

자산처분 제한현황	계약내용	하나의 회계연도에 1회 또는 수회에 걸쳐 자산총액의 50% 이상의 자산을 매매, 양도, 임대, 기타 처분을 할 수 없음.

이행현황	이행 [당기 중 처분액이 전기(2019년 말) 자산 총액의 0.12%, 20.45억원]

지배구조변경 제한현황	계약내용	최대주주의 변경

이행현황	이행(변동사항 없음)

이행상황보고서 제출현황	이행현황	2020년 9월 10일 제출

* 이행현황기준일은 이행현황 판단 시 적용한 회계감사인의 감사의견(확인 및 의견표시)이 표명된 가장 최근의 재무제표의 작성기준일이며, 지배구조변경 제한현황은 공시서류작성기준일임.

7. 기업어음증권 미상환 잔액

(기준일 : 2020.12.31 ) (단위 : 백만원)

잔여만기	10일 이하	10일초과30일이하	30일초과90일이하	90일초과180일이하	180일초과1년이하	1년초과2년이하	2년초과3년이하	3년 초과	합 계

미상환 잔액	공모	-	-	-	-	-	-	-	-	-

사모	-	-	-	-	-	-	-	-	-

합계	-	-	-	-	-	-	-	-	-

8. 단기사채 미상환 잔액

(기준일 : 2020.12.31 ) (단위 : 백만원)

잔여만기	10일 이하	10일초과30일이하	30일초과90일이하	90일초과180일이하	180일초과1년이하	합 계	발행 한도	잔여 한도

미상환 잔액	공모	-	-	-	-	-	-	-	-

사모	-	-	-	-	-	-	-	-

합계	-	-	-	-	-	-	-	-

9. 회사채 미상환 잔액

(기준일 : 2020.12.31 ) (단위 : 백만원)

잔여만기	1년 이하	1년초과2년이하	2년초과3년이하	3년초과4년이하	4년초과5년이하	5년초과10년이하	10년초과	합 계

미상환 잔액	공모	100,000	100,000	10,000	-	-	-	-	300,000

사모	-	20,000	81,165	20,000	-	-	-	121,165

합계	100,000	120,000	91,165	20,000	-	-	-	421,165

10. 신종자본증권 미상환 잔액

(기준일 : 2020.12.31 ) (단위 : 백만원)

잔여만기	1년 이하	1년초과5년이하	5년초과10년이하	10년초과15년이하	15년초과20년이하	20년초과30년이하	30년초과	합 계

미상환 잔액	공모	-	-	-	-	-	-	-	-

사모	-	-	-	-	-	-	-	-

합계	-	-	-	-	-	-	-	-

11. 조건부자본증권 미상환 잔액

(기준일 : 2020.12.31 ) (단위 : 백만원)

잔여만기	1년 이하	1년초과2년이하	2년초과3년이하	3년초과4년이하	4년초과5년이하	5년초과10년이하	10년초과20년이하	20년초과30년이하	30년초과	합 계

미상환 잔액	공모	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

사모	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

합계	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-