덕산네오룩스 분기보고서 (2025.09)
3. 연결재무제표 주석

제 12 기 3분기 : 2025년 09월 30일 현재
제 11 기 : 2024년 12월 31일 현재
덕산네오룩스(주)

1. 회사의 개요

덕산네오룩스 주식회사(이하 "지배기업")와 종속기업(이하 지배기업과 종속기업을 일괄하여 "연결실체")의 일반적인 사항은 다음과 같습니다.

(1) 지배기업의 개요

지배기업은 OLED 전자재료 등 제조판매를 사업목적으로 덕산하이메탈 주식회사에서 인적분할의 방법으로 자본금 2,401,554천원을 승계하여 신설되었습니다. 지배기업의 본사는 충청남도 천안시에 위치하고 있습니다.

지배기업은 2015년 2월에 주식을 코스닥시장에 상장하였고, 2017년 6월 19일 무상증자를 통해 주식발행초과금 2,400,448천원이 자본금으로 전입되었고, 2021년 12월2일 제3자 배정 유상증자를 통해 자본금이 164,233천원 증가하였습니다. 당분기말 현재 지배기업의 자본금은 4,966,236천원(전기말: 4,966,236천원)입니다.

(2) 보고기간 말 현재 연결대상 종속기업 개요

회사명	소재지	지배지분율(%)(*)	사용재무제표일	주요 영업활동

당분기말	전기말

티그리스투자조합42호	국내	97.50%	97.50%	2025년 9월 30일	신기술사업투자

성도DS전자재료유한공사	중국	100.00%	100.00%	2025년 9월 30일	마케팅 및 서비스

현대중공업터보기계 주식회사	국내	89.09%	-	2025년 9월 30일	펌프,압축기 제조

HYUNDAI HEAVY INDUSTRIES TURBOMACHINERY, L.L.C	사우디아라비아	67.00%	-	2025년 9월 30일	유상서비스품 판매

(*) 피투자회사가 발행한 상환전환우선주 등을 제외한 보통주 유효지분율입니다.

(3) 종속기업의 요약 재무정보

연결대상 종속기업의 당분기말 및 전기말 현재 요약 재무상태표와 각 회계기간의 요약포괄손익계산서는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

회사명	당분기말	당분기

자산	부채	자본	매출	당기순손익	총포괄손익

성도DS전자재료 유한공사	7,911,740	212,884	7,698,856	1,342,359	(297,463)	(450,722)

티그리스투자조합42호	3,745,345	1,109	3,744,236	-	(78,808)	(78,808)

현대중공업터보기계 주식회사(*)	214,238,419	123,308,551	90,929,868	80,025,611	3,596,942	3,591,881

(*) 연결재무제표 기준이며 사업결합 이후의 경영성과 금액입니다.

(단위: 천원)

회사명	전기말	전분기

자산	부채	자본	매출	당기순손익	총포괄손익

성도DS전자재료 유한공사	7,024,398	325,435	6,698,963	1,284,772	(137,335)	130,945

티그리스투자조합42호	3,839,512	1,106	3,838,406	-	(41,389)	(41,389)

상기 요약 재무정보는 사업 결합 시 발생한 공정가치 조정 및 지배기업과의 회계정책차이 조정 등을 반영한 후의 금액이며, 내부거래는 제거하기 전의 금액입니다.

(4) 연결대상범위의 변동

당분기 중 신규로 연결재무제표에 포함된 종속기업은 다음과 같으며, 당분기 중 연결재무제표의 작성대상에서 제외된 종속기업은 없습니다.

회사명	사 유

현대중공업터보기계 주식회사	지분 취득

HYUNDAI HEAVY INDUSTRIES TURBOMACHINERY, L.L.C	지분 취득

(5) 종속기업에 대한 비지배지분

연결실체를 구성하는 종속기업에 대한 비지배지분의 몫은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

회사명	비지배지분에 배부된 분기순이익	누적비지배지분

티그리스투자조합42호	(1,970)	93,606

현대중공업터보기계 주식회사	370,366	16,677,630

합 계	368,396	16,771,236

2. 중요한 회계정책

연결재무제표 작성에 적용된 중요한 회계정책은 아래 기술되어 있으며, 당분기 연결재무제표의 작성에 적용된 중요한 회계정책은 별도의 언급이 없으면 전기 재무제표 작성시 채택한 회계정책과 동일합니다.

2.1 재무제표 작성기준

지배기업과 지배기업의 종속기업(이하 "연결실체")은 2025년 9월 30일로 종료하는 9개월 보고기간에 대한 요약분기연결재무제표는 기업회계기준서 제1034호 '중간재무보고'에 따라 작성되었습니다. 이 중간재무제표는 연차재무제표에 기재되는 사항이 모두 포함되지 않았으므로 전기말 연차재무제표와 함께 이해해야 합니다.

2.1.1 연결실체가 채택한 제ㆍ개정 기준서 및 해석서

연결실체는 2025년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 다음의 제ㆍ개정 기준서 및 해석서를 신규로 적용하였습니다.

(1) 기업회계기준서 제1021호 '환율변동효과'와 기업회계기준서 제1101호 '한국채택국제회계기준의 최초채택' 개정 - 교환가능성 결여

통화의 교환가능성을 평가하고 다른 통화와 교환이 가능하지 않다면 현물환율을 추정하며 관련 정보를 공시하도록 하고 있습니다. 해당 기준서의 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

2.1.2 연결실체가 적용하지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서

제정 또는 공표되었으나 시행일이 도래하지 않아 적용하지 아니한 제ㆍ개정 기준서 및 해석서는 다음과 같습니다.

(1) 기업회계기준서 제1109호 '금융상품', 제1107호 '금융상품: 공시' 개정

실무에서 제기된 의문에 대응하고 새로운 요구사항을 포함하기 위해 기업회계기준서제1109호 '금융상품'과 제1107호 '금융상품: 공시'가 개정되었습니다. 동 개정사항은 2026년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기적용이 허용됩니다. 주요 개정내용은 다음과 같습니다.

- 특정 기준을 충족하는 경우, 결제일 전에 전자지급시스템을 통해 금융부채가 결제된 것으로(제거된 것으로) 간주할 수 있도록 허용

- 금융자산이 원리금 지급만으로 구성되어 있는지의 기준을 충족하는지 평가하기 위한 추가 지침을 명확히 하고 추가함.

- 계약상 현금흐름의 시기나 금액을 변경시키는 계약조건이 기업에 미치는 영향과 기업이 노출되는 정도를 금융상품의 각 종류별로 공시

- FVOCI 지정 지분상품에 대한 추가 공시

연결실체는 동 개정으로 인한 재무제표의 영향을 검토 중에 있습니다.

(2) 한국채택국제회계기준 연차개선 Volume 11

한국채택국제회계기준 연차개선 Volume 11은 2026년 1월 1일 이후 시작하는 회계연도부터 적용되며, 조기적용이 허용됩니다. 연결실체는 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없을 것으로 예상하고 있습니다.

- 기업회계기준서 제1101호 '한국채택국제회계기준의 최초채택': K-IFRS 최초 채택시 위험회피회계 적용

- 기업회계기준서 제1107호 '금융상품:공시': 제거 손익, 실무적용지침

- 기업회계기준서 제1109호 '금융상품': 리스부채의 제거 회계처리와 거래가격의 정의

- 기업회계기준서 제1110호 '연결재무제표': 사실상의 대리인 결정

- 기업회계기준서 제1007호 '현금흐름표': 원가법

2.2 법인세비용

중간기간의 법인세비용은 전체 회계연도에 대해서 예상되는 최선의 가중평균연간법인세율, 즉 추정평균연간유효법인세율을 중간기간의 세전이익에 적용하여 계산합니다.

3. 중요한 회계추정 및 가정

연결실체는 미래에 대하여 추정 및 가정을 하고 있습니다. 추정 및 가정은 지속적으로 평가되며, 과거 경험과 현재의 상황에서 합리적으로 예측가능한 미래의 사건과 같은 다른 요소들을 고려하여 이루어집니다. 이러한 회계추정은 실제 결과와 다를 수도있습니다.

중간재무제표 작성시 사용된 중요한 회계추정 및 가정은 법인세비용을 결정하는데 사용된 추정의 방법 등을 제외하고는 전기 재무제표의 작성시 적용된 회계추정 및 가정과 동일합니다.

4. 재무위험관리가. 재무위험관리요소

연결실체의 여러 활동으로 인하여 시장위험(외환위험 및 이자율위험), 신용위험 및 유동성위험과 같은 다양한 재무 위험에 노출되어 있습니다. 연결실체의 전반적인 위험관리정책은 금융시장의 변동성에 초점을 맞추고 있으며 재무성과에 미치는 부정적영향을 최소화하는데 중점을 두고 있습니다.

위험관리는 이사회에서 승인한 정책에 따라 경영관리부에 의해 이루어지고 있습니 다. 경영관리부는 연결실체의 현업부서들과 긴밀히 협력하여 재무위험을 식별, 평가 및 회피하고 있습니다. 이사회는 외환위험, 이자율위험, 신용위험, 파생금융상품과 비파생금융상품의 이용 및 유동성을 초과하는 투자와 같은 특정 분야에 관한 정책 뿐아니라, 전반적인 위험관리에 대한 정책을 제공합니다.

중간재무제표는 연차재무제표에서 요구되는 모든 재무위험관리와 공시사항을 포함하지 않으므로 2024년 12월 31일로 종료되는 사업연도의 연차재무제표를 참고하시기 바랍니다. 연결실체의 위험관리부서 및 기타 위험관리정책에는 전기말 이후 중요한 변동사항이 없습니다.

나. 자본위험관리

연결실체의 자본관리 목적은 계속기업으로서 주주 및 이해당사자들에게 이익을 지속적으로 제공할 수 있는 능력을 보호하고 자본비용을 절감하기 위해 건전한 자본구조를 유지하는 것입니다.

자본구조를 유지 또는 조정하기 위하여 연결실체는 주주에게 지급되는 배당을 조정하고, 부채감소를 위한 신주 발행 등을 실시하고 있습니다.

연결실체는 자본조달비율로서 부채비율에 기초하여 자본을 관리하고 있습니다. 자본조달비율은 연결재무상태표상 부채를 자본으로 나누어 산출하고 있습니다. 연결실체의 부채비율은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

부채총계(A)	236,085,269	53,306,384

자본총계(B)	446,195,070	399,005,359

부채비율(A/B)(%)	52.9	13.4

5. 공정가치

가. 보고기간말 현재 금융상품의 종류별 장부금액 및 공정가치는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

장부금액	공정가치	장부금액	공정가치

금융자산

현금및현금성자산(*)	96,183,644	96,183,644	71,262,488	71,262,488

매출채권(*)	63,179,959	63,179,959	14,722,459	14,722,459

기타수취채권(*)	118,938,603	118,938,603	112,699,823	112,699,823

기타금융자산	20,991,766	20,991,766	19,894,734	19,894,734

금융부채

매입채무(*)	25,085,970	25,085,970	3,730,294	3,730,294

차입금(*)	63,360,000	63,360,000	2,500,000	2,500,000

복합금융부채(*)	57,904,768	57,904,768	19,481,003	19,481,003

기타금융부채(*)	23,864,776	23,864,776	10,796,296	10,796,296

(*) 금융상품의 장부금액은 공정가치의 합리적인 근사치입니다.

나. 보고기간말 현재 공정가치로 측정되는 연결실체 금융상품의 공정가치 서열체계에 따른 수준별 공시는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

수준1	수준2	수준3	합 계	수준1	수준2	수준3	합 계

금융자산

기타유동금융자산	-	9,047	-	9,047	-	57,605	-	57,605

기타비유동금융자산	-	-	20,982,719	20,982,719	-	-	19,837,129	19,837,129

합 계	-	9,047	20,982,719	20,991,766	-	57,605	19,837,129	19,894,734

금융부채

기타유동금융부채	-	16,958	-	16,958	-	32,831	-	32,831

합 계	-	16,958	-	16,958	-	32,831	-	32,831

연결실체는 공정가치를 산정하는 데 사용한 투입변수의 신뢰성에 대한 정보를 제공하기 위하여 금융상품을 기준서에서 정한 세 수준으로 분류합니다. 공정가치로 측정되는 금융상품은 공정가치 서열체계에 따라 구분되며 정의된 수준들은 다음과 같습니다.

(수준 1)	측정일에 동일한 자산이나 부채에 대해 접근할 수 있는 활성시장의 (조정하지 않은)공시가격

(수준 2)	수준 1의 공시가격 외에 자산이나 부채에 대해 직접적으로나 간접적으로 관측할 수 있는 투입변수

(수준 3)	자산이나 부채에 대한 관측할 수 없는 투입변수

한편, 당분기 중 금융상품의 공정가치 측정에 사용된 공정가치 서열체계의 수준 사이의 이동은 없습니다.

다. 당분기 중 연결실체의 금융자산과 금융부채의 공정가치에 영향을 미치는 사업환경 및 경제적인 환경의 유의적인 변동은 없습니다.

6. 영업부문가. 영업부문의 일반정보

경영진은 영업전략을 수립하는 이사회에서 검토되는 보고정보에 기초하여 영업부문을 결정하고 있습니다. 이사회는 제품의 측면에서 영업정보를 검토하고 있으며, 연결실체의 영업부문은 3개의 보고부문으로 구성되어 있습니다.

연결회사의 각 보고부문의 영업내용은 다음과 같습니다.

보고부문	영업의 내용

화학재료사업	디스플레이 소재 제조

터보기계사업	펌프, 압축기 제조

기타	신기술 투자

나. 당분기 및 전분기 각 영업부문에 대한 정보는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

화학재료사업	터보기계사업	합계	화학재료사업	터보기계사업	합계

제품매출	136,849,115	78,854,105	215,703,220	160,072,260	-	160,072,260

용역매출	-	1,171,506	1,171,506	-	-	-

기타매출	328,291	-	328,291	-	-	-

합 계	137,177,406	80,025,611	217,203,017	160,072,260	-	160,072,260

다. 연결실체는 주요 사업 계열에서 계약을 통해 기간에 걸쳐 혹은 한 시점에 재화와 용역을 이전함으로써 수익을 얻고 있습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

화학재료사업	터보기계사업	합계	화학재료사업	터보기계사업	합계

한 시점에 인식하는 수익

제품매출	136,849,115	78,854,105	215,703,220	160,072,260	-	160,072,260

기타매출	328,291	-	328,291	-	-	-

기간에 걸쳐 인식하는 수익

용역매출	-	1,171,506	1,171,506	-	-	-

합 계	137,177,406	80,025,611	217,203,017	160,072,260	-	160,072,260

라. 당분기 및 전분기의 지역별 매출액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

3개월	누적	3개월	누적

국내매출	26,929,298	81,115,756	10,386,635	34,450,489

해외매출	71,402,088	136,087,261	44,493,460	125,621,771

합 계	98,331,386	217,203,017	54,880,095	160,072,260

마. 당분기 및 전분기의 매출액의 10% 이상을 차지하는 주요 고객은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

매출액	비율	매출액	비율

주요고객1	121,828,801	56.09%	145,404,055	90.8%

주요고객2	26,041,184	11.99%	-	-

7. 범주별 금융상품

가. 보고기간말 현재 범주별 금융상품 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

재무상태표상 자산	당분기말	전기말

상각후원가측정금융자산	당기손익-공정가치측정 금융자산	합계	상각후원가측정금융자산	당기손익-공정가치측정 금융자산	합계

현금및현금성자산	96,183,644	-	96,183,644	71,262,488	-	71,262,488

매출채권	61,689,558	-	61,689,558	14,722,459	-	14,722,459

기타유동수취채권	5,480,171	-	5,480,171	2,142,065	-	2,142,065

기타유동금융자산	-	9,047	9,047	-	57,605	57,605

기타비유동수취채권	113,458,432	-	113,458,432	110,557,758	-	110,557,758

기타비유동금융자산	-	20,982,719	20,982,719	-	19,837,129	19,837,129

합 계	276,811,805	20,991,766	297,803,571	198,684,770	19,894,734	218,579,504

(단위: 천원)

재무상태표상 부채	당분기말	전기말

상각후원가측정금융부채	당기손익-공정가치측정 금융부채	합계	상각후원가측정금융부채	당기손익-공정가치측정 금융부채	합계

매입채무	25,085,970	-	25,085,970	3,730,294	-	3,730,294

차입금	63,360,000	-	63,360,000	2,500,000	-	2,500,000

비유동복합금융부채	57,904,768	-	57,904,768	19,481,003	-	19,481,003

기타유동금융부채	12,258,608	16,958	12,275,566	9,536,158	32,831	9,568,989

기타비유동금융부채	11,589,210	-	11,589,210	1,227,306	-	1,227,306

합 계	170,198,556	16,958	170,215,514	36,474,761	32,831	36,507,592

나. 당분기 및 전분기의 금융상품 범주별 순손익은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

상각후원가측정 금융자산

이자수익	5,824,151	4,976,487

외환차이	(1,464,241)	417,587

대손상각비환입	5,341	-

상각후원가측정 금융부채

이자비용	(3,032,121)	(624,634)

외환차이	(117,333)	134,585

당기손익-공정가치측정 금융자산

당기손익공정가치금융자산 평가손익	(433,423)	(1,956,265)

당기손익공정가치금융자산 처분손익	(70,714)	-

배당수익	465,288	-

파생상품평가손익	9,047	12,607

당기손익-공정가치측정 금융부채

파생상품거래손익	65,965	(206,524)

파생상품평가손실	(16,958)	(95,397)

8. 매출채권 및 기타채권

가. 보고기간말 현재 매출채권의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

총장부금액	61,756,140	14,722,459

대손충당금	(66,582)	-

장부금액	61,689,558	14,722,459

나. 보고기간말 현재 기타수취채권의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

유동:

단기대여금	372,200	651,667

미수금	811,053	782,886

미수수익	4,227,599	707,512

임차보증금	69,530	-

소 계	5,480,382	2,142,065

비유동:

장기대여금	112,791,896	110,341,534

임차보증금	666,536	216,224

소 계	113,458,432	110,557,758

합 계	118,938,814	112,699,823

9. 기타자산 및 기타부채

가. 보고기간말 현재 기타자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

유동:

선급금	1,472,761	16,628

선급비용	3,492,542	3,418,651

부가가치세대급금	2,945,975	1,197,987

소 계	7,911,278	4,633,266

비유동:

장기선급비용	621,832	2,903,088

장기선급금	4,523,408	11,112,853

소 계	5,145,240	14,015,941

합 계	13,056,518	18,649,207

나. 보고기간말 현재 기타부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

유동:

계약부채	19,293,484	-

단기종업원급여부채	5,442,473	3,495,039

주식선택권부채	1,024,578	99,999

예수금	790,429	991,059

소 계	26,550,964	4,586,097

비유동:

장기성계약부채	12,730,507	-

기타장기종업원급여부채	866,995	749,474

소 계	13,597,502	749,474

합 계	40,148,466	5,335,571

10. 기타금융자산 및 기타금융부채

가. 보고기간말 현재 기타금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

유동:

파생상품자산	9,047	57,605

비유동:

당기손익-공정가치금융자산	20,982,719	19,837,129

합 계	20,991,766	19,894,734

나. 보고기간말 현재 기타금융부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

유동:

미지급금	9,324,290	8,969,195

미지급비용	1,421,492	-

리스부채	1,512,827	566,963

파생상품부채	16,957	32,831

소 계	12,275,566	9,568,989

비유동:

장기미지급금	933,737	926,616

리스부채	10,617,622	300,690

소 계	11,551,359	1,227,306

합 계	23,826,925	10,796,295

다. 보고기간말 현재 파생상품 자산 및 부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

기타유동금융자산

통화선물환	9,047	57,605

합 계	9,047	57,605

기타유동금융부채

통화선물환	16,958	32,831

합 계	16,958	32,831

라. 당분기말 현재 미결제된 파생상품의 내역은 다음과 같습니다.

구 분	계약처	계약금액	계약잔액	포지션	만기일	약정환율(원)

통화선물환	산업은행	USD 2,007,283.96	USD 2,007,283.96	매도	2025.10.02	1,393.75

USD 5,220,132.54	USD 5,220,132.54	매도	2025.10.13	1,403.30

마. 당분기 및 전분기의 파생상품 관련 손익은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

파생상품거래손익

파생상품거래이익	611,041	471,207

파생상품거래손실	(545,076)	(677,733)

소 계	65,965	(206,526)

파생상품평가손익

파생상품평가이익	9,047	12,607

파생상품평가손실	(16,958)	(95,397)

소 계	(7,911)	(82,790)

합 계	58,054	(289,316)

11. 재고자산

가. 보고기간말 현재 재고자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

취득원가	평가충당금	장부가액	취득원가	평가충당금	장부가액

제품	21,815,843	(1,381,828)	20,434,015	18,638,669	(1,407,715)	17,230,954

재공품	40,113,247	(2,738,049)	37,375,198	8,488,937	(810,447)	7,678,490

원재료	24,181,940	(3,116,623)	21,065,317	9,375,800	(3,113,694)	6,262,106

부재료	534,259	-	534,259	333,378	-	333,378

미착품	377,809	-	377,809	3,906	-	3,906

합 계	87,023,098	(7,236,500)	79,786,598	36,840,690	(5,331,856)	31,508,834

나. 당분기 중 비용으로 인식한 재고자산 원가에는 재고자산 평가손실 인식액 1,688,144천원이 포함되어 있으며, 전분기 중 비용으로 인식한 재고자산 원가에는 재고자산평가손실 인식액 1,202,013천원이 포함되어 있습니다.

12. 관계기업투자

가. 당분기말 현재 연결실체의 관계기업 현황은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구분	회사명	소재지	결산월	주요 영업활동	당분기말	전기말

지분율	장부금액	지분율	장부금액

관계기업	티그리스투자조합14호	한국	12월	신기술사업투자	43.48%	142,569	43.48%	146,132

티그리스-유온투자조합3호	한국	12월	신기술사업투자	21.37%	-	21.37%	-

PTR투게더전문1호1종(A1)(*1)	한국	12월	사모펀드	60.00%	606,144	60.00%	5,806,337

QB펀드포트폴리오사모1(*1)	한국	12월	사모펀드	90.00%	5,449,990	90.00%	5,492,762

티그리스Pre-IPO투자조합1호(*2)	한국	12월	신기술사업투자	38.17%	5,024,631	-	-

합 계	11,223,334	11,445,231

(*1) 연결실체의 소유지분율이 50% 초과이나, 계약 등에 의해 의결권의 과반수를 행사하지 못하므로 관계기업투자로 분류하였습니다.

(*2) 당기 중 지분 38.17%를 취득하였습니다.

나. 당분기 및 전분기 중 관계기업투자주식 장부금액의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

기초	11,445,230	13,230,868

배당	(5,784,818)	(452,722)

취득	5,000,000	-

지분법손익	562,922	160,091

분기말	11,223,334	12,938,237

13. 유형자산

가. 당분기 및 전분기 중 유형자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

기초 순장부금액	111,527,460	104,684,246

취득	8,721,134	12,532,831

처분 등	(1)	(1)

감가상각비	(7,175,233)	(5,486,374)

연결범위변동(*)	19,164,138	-

환율변동효과	(91,700)	177,847

분기말 순장부금액	132,145,799	111,908,550

(*) 현대중공업터보기계 주식회사 및 그 종속기업이 연결대상으로 포함됨에 따라 증가하였습니다(주석 29 참조).

나. 당분기 및 전분기의 유형자산의 상각내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

매출원가	6,183,390	4,813,597

판매비와관리비	991,843	672,777

합 계	7,175,233	5,486,374

14. 무형자산

가. 당분기 및 전분기 중 무형자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

기초 순장부금액	59,768,618	58,199,589

취득/대체	2,935,384	5,577,488

처분	(222,500)	-

무형자산상각비	(2,669,104)	(1,457,723)

연결범위변동(*)	72,787,828	-

분기말 순장부금액	132,600,226	62,319,354

(*) 현대중공업터보기계 주식회사 및 그 종속기업이 연결대상으로 포함됨에 따라 증가하였습니다(주석 29 참조).

나. 당분기 및 전분기의 무형자산의 상각비 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

매출원가	571,427	375,085

판매비와관리비	2,097,677	1,082,638

합 계	2,669,104	1,457,723

다. 당분기말 및 전기말 무형자산에 포함된 영업권의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

OLED	29,510,037	29,510,037

도전볼	10,700,766	10,700,766

현대중공업터보기계(*)	58,126,350	-

합 계	98,337,153	40,210,803

(*) 당분기말 현재 유형자산의 공정가치 평가를 비롯한 식별가능한 무형자산의 인식 등 순자산 공정가치 평가절차가 완료되지 아니하였으며, 이에 따라 매수가격 배분절차가 완료되지 않았습니다. 상기 공정가치평가 및 매수가격 배분절차에 따른 잠정적인 회계처리가 향후 최종 확정되는 경우 상기 정보는 수정될 수 있습니다.

15. 사용권자산

가. 당분기 및 전분기 중 사용권자산 장부금액 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

기초 순장부금액	832,889	1,274,333

증가	218,570	139,573

사용권자산상각비	(772,082)	(23,738)

해지	(1,191,902)	(434,401)

연결범위변동(*)	11,493,410	-

환율변동효과	(4,181)	9,900

분기말 순장부금액	10,576,704	965,667

(*) 현대중공업터보기계 주식회사 및 그 종속기업이 연결대상으로 포함됨에 따라 증가하였습니다(주석 29 참조).

나. 당분기 및 전분기의 리스와 관련하여 손익계산서에 인식된 금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

사용권자산상각비:

부동산	664,636	343,999

차량운반구	103,299	90,402

기타의유형자산	4,147	-

합계(*1)	772,082	434,401

리스부채에 대한 이자비용(*2)	766,850	37,776

단기리스료(*1)	60,099	52,582

단기리스가 아닌 소액자산 리스료(*1)	18,862	8,281

(*1) 매출원가 및 판매비와관리비에 포함되어 있습니다.

(*2) 금융비용에 포함되어 있습니다.

당분기 중 리스로 인한 총 현금유출액은 1,544,489천원(전분기 : 426,540천원)입니다.

16. 차입금 및 복합금융부채

가. 보고기간말 현재 차입금 및 복합금융부채 상세내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

유동	비유동	유동	비유동

유동성장기차입금	528,640	-	-	-

장기차입금	-	62,831,360	-	2,500,000

전환사채	-	20,069,398	-	19,481,003

상환전환우선주부채	-	37,835,370	-	-

합 계	528,640	120,736,128	-	21,981,003

나. 보고기간말 현재 차입금의 상세내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	차입처	만기일	연이자율(%)	장부금액

당분기말	전기말

운영자금대출	기업은행(*1)	2029.03.20	1.30	2,500,000	2,500,000

시설자금대출	산업은행(*2)	2030.02.28	3.41	20,000,000	-

시설자금대출	산업은행(*2)	2030.02.28	2.89	35,000,000	-

시설자금대출	하나은행(*2)	2032.09.15	2.67	3,700,000	-

R	신한은행	2029.05.10	0.5	2,160,000	-

소 계	63,360,000	2,500,000

유동성대체	(528,640)	-

합 계	62,831,360	2,500,000

(*1) 기업은행 차입금은 국가첨단전략산업 기술혁신자금 대출 건으로 R 지급 용도로 한정되어 있습니다.

(*2) 보고기간말 현재 해당 차입금에 대해서는 토지 및 건물이 담보로 설정되어 있습니다(주석 27 참조).

다. 보고기간말 현재 전환사채 장부가액의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

전환사채	20,000,000	20,000,000

가산: 상환할증금	1,020,200	1,020,200

차감: 전환권조정	(950,802)	(1,539,197)

순장부금액	20,069,398	19,481,003

라. 보고기간말 현재 전환사채의 상세내역은 다음과 같습니다.

구분	내용

사채의 명칭	제1회 무기명식 무보증 사모 전환사채

액면금액	20,000,000,000원

발행가액	20,000,000,000원

발행일자	2021.11.30

만기일자	2026.11.30

이자지급조건	0.0%(만기 이전에 별도의 이자 지급 없음)

보장수익률	만기일까지 연 1.0%

상환방법	전환되지 않을 경우 만기일에 액면가액의 105.10%를 일시 상환

전환청구기간	발행일로부터 1년이 경과하는 날(2022년11월 30일)로부터 만기일 1개월 전(2026년 10월 30일)까지

전환에 대한 내용	시가하락의 전환가액 조정(최저 조정가액: 발행 당시 전환가액의 70%)저가 전환사채 및 신주인수권부사채 발행, 저가 유상증자, 주식배당 및 준비금의 자본전입 등에 의하여 필요시 전환가격 조정

전환가액	42,850원

배당기산일(전환간주일)	전환에 의해 발행된 주식의 배당기산일은 전환을 청구한 때가 속하는 사업연도의 직전 사업연도말에 발행된 것으로 간주

당분기말 현재 제1회차 전환사채와 관련하여 미전환된 행사가능 주식수는 466,744주입니다.

연결실체는 행사가격 조정조건이 내재된 전환사채에 대해서는 금융감독원의 질의회신(회제이-00094)에 따라 발행시점의 전환권대가를 자본으로 분류하고, 최초 인식시점 이후의 공정가액 변동은 회계처리하지 아니하였습니다. 만일 동 질의회신의 내용에 대하여 한국채택국제회계기준 유권해석이 변경될 경우 전환권대가와 관련된 회계처리가 변경될 수 있습니다.

마. 보고기간말 현재 상환전환우선주부채의 상세내역은 다음과 같습니다.

구분	내용

발행자	현대중공업터보기계 주식회사

발행일	2025.2.28

만기일	2035.2.28

액면가	5,000원/주

1주당 발행가액	28,716원/주

총 발행 주식수	1,367,507주

우선주 구분	참가적 우선주

우선주 배당률	없음

잔여재산 분배권	1. 잔여재산에 대해 연복리 6% 비율로 우선분배2. 잔여재산에 대해 우선주에 우선분배가 이루어진 후 남은 잔여재산에 대해 보통주와 동일한 분배율로 분배

조기상환권 행사가격	투자원금(주당 28,716원)의 IRR 6% 상당액

조기상환권 행사기간	1. 발행일 5년 후부터 존속기간 만료일까지2. 우선주의 전부 또는 일부의 상환청구 가능

조기상환권 행사시작일	2030.2.28

조기상환권 행사종료일	2035.2.28

전환가격	28,716원/주

전환비율	우선주 1주당 보통주 1주

전환권 행사기간	1. 발행일로부터 존속기간 만료일까지2. 행사기간 종료 후 보통주 자동전환

전환비율 조정	1. 기존 전환가격과 비교하여 더 낮은 가격으로 유상증자 등이 발생하는 경우 낮게 결정된 발행가격으로 전환가격을 조정2. 합병, 분할, 주식 병합 등 희석화 방지를 위한 전환가격 조정

전환권 행사시작일	2025.2.28

전환권 행사종료일	2035.2.28

17. 충당부채

보고기간말 현재 충당부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

유동:

판매보증충당부채	1,306,376	-

공사손실충당부채	291,693	-

소 계	1,598,069	-

비유동:

판매보증충당부채	2,534,200	-

소 계	2,534,200	-

합 계	4,132,269	-

18. 순확정급여부채

가. 보고기간말 현재 순확정급여부채의 산정내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

확정급여채무의 현재가치	14,955,650	9,426,571

사외적립자산의 공정가치	(11,801,535)	(8,436,586)

재무상태표상 순확정급여부채	3,154,115	989,985

나. 당분기 및 전분기의 확정급여부채와 관련하여 포괄손익계산서에 반영된 금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

3개월	누적	3개월	누적

당기근무원가	611,504	1,588,739	271,308	830,800

과거근무원가	470,338	470,338	-	2,407,080

순이자원가	1,384	(11,584)	(23,386)	(70,159)

종업원 급여에 포함된 총 비용	1,083,226	2,047,493	247,922	3,167,721

19. 주식기준보상

가. 지배기업은 이사회 또는 당사의 주주총회 결의에 의거 지배기업의 임직원에게 주식선택권을 부여하였는 바, 보고기간말 현재 유효한 주식선택권의 주요사항은 다음과 같습니다.

구 분	6차

결의기관	이사회

부여일	2021년 6월 1일

부여주식수	111,500주

부여방법	차액보상(현금정산)

행사가격	42,554원

행사가능기간	부여일로부터 3년이 경과한 날로부터 2년까지

나. 당분기 및 전분기의 주식선택권 수량의 변동과 가중평균 행사가격은 다음과 같습니다.

(당분기)

구 분	수 량	가중평균행사가격

당기초	부여	행사	취소(*)	당분기말

6차	99,000	-	-	(14,500)	84,500	42,554원

(전분기)

구 분	수 량	가중평균행사가격

전기초	부여	행사	취소(*)	전분기말

6차	101,000	-	-	(2,000)	99,000	42,554원

(*) 당분기 및 전분기 중 임직원의 퇴사로 인하여 감소한 수량입니다.

다. 부여된 주식선택권의 보상원가는 이항모형 등을 이용한 공정가액접근법을 적용

하여 산정하였으며, 보상원가를 산정하기 위한 제반 가정과 변수는 다음과 같습니다.

구 분	6차

무위험이자율	2.72%

기대행사기간	9개월

예상주가변동성	59.58%

기대배당수익률	-

주당보상원가	12,123

라. 연결실체가 당분기 및 전분기의 주식보상비용으로 인식한 금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

매출원가	576,195	(324,770)

판매비와관리비	348,385	(218,289)

합 계	924,580	(543,059)

마. 연결실체는 부여된 주식선택권을 현금결제형 주식기준보상으로 분류하고 있으며, 보고기간말 현재 주식선택권과 관련하여 부채로 계상한 금액은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기말	전기말

기타유동부채	1,024,578	99,999

20. 법인세비용

법인세비용은 전체 회계연도에 대해서 예상되는 최선의 가중평균 연간유효법인세율의 추정에 기초하여 인식하였습니다. 2025년 12월 31일로 종료하는 회계연도의 예상가중평균 연간유효법인세율은 20.91%(2024년 12월 31일로 종료하는 전분기에 대한 가중평균 연간유효법인세율: 17.66%) 입니다.

21. 판매비와관리비

당분기 및 전분기의 판매비와관리비의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

3개월	누적	3개월	누적

급여	2,927,669	7,259,651	2,980,611	5,701,322

퇴직급여	435,960	714,421	59,937	2,545,409

복리후생비	578,847	1,455,091	270,137	702,405

여비교통비	132,359	468,933	45,705	171,611

세금과공과	149,136	283,840	24,768	408,799

지급임차료	106,230	170,448	19,669	54,565

감가상각비	452,578	991,843	70,943	206,988

운반비	36,171	111,932	39,987	110,246

지급수수료	3,866,750	9,198,560	2,490,549	7,238,901

주식보상비용	133,556	348,385	(94,399)	(218,289)

품질보증비	564,195	1,613,930	-	-

무형자산상각비	868,267	2,097,677	361,143	1,082,638

사용권자산상각비	74,832	192,511	37,701	127,949

경상연구개발비	2,820,796	7,395,057	1,852,999	5,259,092

기타	750,020	1,936,239	407,581	1,215,526

합 계	13,897,366	34,238,518	8,567,331	24,607,162

22. 비용의 성격별 분류

당분기와 전분기 중 발생한 비용의 성격별로 분류한 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

3개월	누적	3개월	누적

제품 및 재공품의 변동	(1,502,469)	(10,759,922)	(2,580,833)	(6,051,690)

원재료 및 소모품 사용	52,351,553	112,668,218	26,642,398	77,167,364

급여	9,272,766	25,265,831	6,939,940	17,168,937

장기종업원급여	44,314	122,662	28,924	86,773

퇴직급여	1,100,289	2,085,964	253,547	3,167,721

복리후생비	883,051	3,355,821	783,744	2,117,631

여비교통비	443,142	632,016	79,734	275,130

감가상각비	2,606,301	7,175,233	1,860,497	5,486,726

전력비	1,744,925	4,051,718	1,327,281	3,514,964

지급수수료	3,116,090	11,062,246	3,087,601	9,298,368

품질보증비	526,586	1,576,321	-	-

주식보상비용	346,914	924,580	(236,594)	(543,058)

외주가공비	3,715,530	9,890,074	2,802,301	11,047,895

무형자산상각비	1,084,142	2,669,104	491,129	1,457,723

사용권자산상각비	320,060	772,082	148,496	434,401

기타	4,777,179	8,032,069	708,805	2,585,802

합 계(*)	80,830,373	179,524,017	42,336,970	127,214,687

(*) 포괄손익계산서상 매출원가와 판매비와관리비를 합한 금액입니다.

23. 기타수익 및 기타비용

당분기 및 전분기의 기타수익 및 기타비용의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

3개월	누적	3개월	누적

기타수익:

외환차이	589,861	1,044,436	(101,308)	1,240,075

유형자산처분이익	-	5,454	-	2,499

무형자산처분이익	150,227	150,227	-	-

리스해지이익	3,680	5,211	11,229	18,590

임대료수익	-	-	2,550	7,650

잡이익	24,642	42,596	10,418	43,877

합 계	768,410	1,247,924	(77,111)	1,312,691

기타비용:

외환차이	(851,702)	2,614,589	439,997	756,162

리스해지손실	-	-	-	-

기부금	-	155,000	2,000	102,000

잡손실	-	517	-	70

합 계	(851,702)	2,770,106	441,997	858,232

24. 금융수익 및 금융비용

당분기 및 전분기의 금융수익 및 금융비용의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

3개월	누적	3개월	누적

금융수익:

이자수익	1,969,035	5,824,151	1,724,535	4,987,201

배당수익	465,288	465,288	-	-

외환차익	-	-	69,450	70,745

외화환산이익	-	-	(316,261)	-

파생상품거래이익	152,750	611,041	127,556	471,207

파생상품평가이익	(73,930)	9,047	5,502	12,607

당기손익인식금융자산평가이익	(2,026,875)	-	951,006	951,006

당기손익인식금융자산처분이익	-	25,359	-	-

합 계	486,268	6,934,886	2,561,788	6,492,766

금융비용:

이자비용	971,986	3,032,121	205,051	606,303

외환차손	31	31	50	50

외화환산손실	(264,660)	11,390	-	198,095

파생상품거래손실	259,653	545,076	108,643	677,733

파생상품평가손실	12,434	16,958	46,761	95,397

당기손익인식금융자산평가손실	391,024	433,423	621,766	2,907,272

당기손익인식금융자산처분손실	59,850	96,073	-	-

합 계	1,430,318	4,135,072	982,271	4,484,850

25. 주당순이익

가. 당분기 및 전분기의 기본주당이익 산출내역은 다음과 같습니다.

구 분	당분기	전분기

3개월	누적	3개월	누적

지배주주지분 분기순이익(단위: 원)	13,440,049,231	30,885,801,970	10,645,026,755	29,214,694,198

가중평균유통보통주식수(단위: 주)	24,562,915	24,562,915	24,562,915	24,562,915

기본주당이익(단위: 원/주)	547	1,257	434	1,189

나. 희석주당순이익

희석주당손익은 모든 희석성 잠재적 보통주가 보통주로 전환된다고 가정하여 조정한가중평균유통보통주식수를 적용하여 산정하고 있습니다. 연결실체가 보유하고 있는 잠재적 보통주로는 전환사채, 주식매수선택권, 전환상환우선주부채가 있습니다. 당기 잠재적 보통주의 희석효과가 존재하지 않아 희석주당순이익은 기본주당순이익과 동일합니다.

26. 현금흐름표

가. 당분기 및 전분기의 영업으로부터 창출된 현금흐름은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

분기순이익	31,254,197	29,213,659

조정항목:	22,494,138	14,141,553

법인세비용	8,265,357	6,266,379

감가상각비	7,175,233	5,486,726

무형자산상각비	2,669,104	1,457,723

사용권자산상각비	772,082	434,401

유형자산처분손익	(5,454)	(2,499)

무형자산처분손익	(150,227)	-

공사손실비	1,832,666	-

보증수리비	1,014,458	-

파생상품평가손익	7,911	82,790

당기손익인식금융자산평가손익	433,423	1,956,265

당기손익인식금융자산처분손익	70,714	-

지분법손익	(562,922)	(160,091)

리스해지손익	(5,211)	(18,590)

이자비용	3,032,121	606,303

퇴직급여	2,085,964	3,167,721

주식보상비용	924,580	(543,058)

장기종업원급여	117,521	86,773

외환차이	286,874	198,577

이자수익	(5,824,151)	(4,987,201)

대손상각비(환입)	(5,341)	-

기타	359,437	109,334

영업활동으로 인한 자산ㆍ부채의 변동:	(25,845,010)	(3,764,323)

매출채권의 증감	(19,995,649)	(4,023,348)

기타유동수취채권의 증감	1,113,254	62,196

기타유동자산의 증감	476,510	68,286

기타비유동자산의 증감	(28,972)	(185,229)

재고자산의 증감	(21,993,260)	(4,874,021)

계약자산의 증감	6,662	-

매입채무의 증감	2,898,521	295,726

기타유동금융부채의 증감	(5,076,940)	(740,319)

기타유동부채의 증감	8,343,644	5,396,299

기타비유동부채의 증감	(110,191)	99,643

충당부채의 변동	(1,168,455)	-

계약부채의 증감	9,627,805	-

퇴직금의 지급	(122,798)	96,610

사외적립자산의 증가	127,253	-

파생상품의 변동	57,605	39,834

영업으로부터 창출된 현금	27,903,325	39,590,889

나. 당분기 및 전분기 중 재무활동에서 생기는 부채의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당기초	재무현금흐름	비현금거래	당분기말

유입	유출	상각	기타증감	연결범위변동

유동성장기차입금	-	-	-	-	396,420	132,220	528,640

장기차입금	2,500,000	55,000,000	-	-	(396,420)	5,727,780	62,831,360

리스부채	867,653	-	(698,678)	766,850	(1,715,081)	12,909,705	12,130,449

전환사채	19,481,003	-	-	588,395	-	-	20,069,398

전환상환우선주부채	-	-	-	1,385,172	-	36,450,199	37,835,371

합 계	22,848,656	55,000,000	(698,678)	2,740,417	(1,715,081)	55,219,904	133,395,218

(단위: 천원)

구 분	전기초	재무현금흐름	비현금거래	전분기말

유입	유출	상각	리스부채증감

단기차입금	3,000,000	-	3,000,000	-	-	-

장기차입금	-	2,500,000	-	-	-	2,500,000

리스부채	1,307,227	-	354,877	-	92,759	1,045,109

전환사채	18,723,222	-	-	565,508	-	19,288,730

합 계	23,030,449	2,500,000	3,354,877	565,508	92,759	22,833,839

다. 당분기 및 전분기의 현금의 유입ㆍ유출이 없는 거래 중 중요한 거래내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

대여금 유동성 대체	774,600	15,712,782

건설중인자산의 본계정 대체	9,820,786	12,206,949

유무형자산 취득관련 미지급금의 변동	(389,305)	1,605,149

사용권자산의증감	(961,464)	613,046

리스부채의 유동성 대체	1,622,536	357,012

기타비유동자산의 무형자산 대체	1,075,984	788,014

27. 우발사항 및 약정사항

가. 분할존속법인인 덕산하이메탈 주식회사와 분할신설법인인 연결실체는 상법 제530조의9 제 1항에 의거 분할 전의 회사채무에 관하여 연대하여 변제할 책임이 있습니다.

나. 연결실체는 한국산업기술평가원 외 1개 국가기관과의 산업기술혁신사업 등의 협약에의하여 당분기 중 정부보조금 623,657천원을 수령하였으며, 이는 정부부담분 586,559천원과 민간부담금 37,098천원으로 구성됩니다. 정부부담분 중 상환의무가 없는 469,248천원은 비용의 차감으로, 상환의무가 있는 기술료 117,312천원은 장기미지급금으로 계상하였습니다.

다. 보고기간말 현재 연결실체가 타인으로부터 제공받고 있는 보증의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

보증제공자	보증내용	보증처	보증금액

당분기말	전기말

서울보증보험	2021년 충청남도 고용우수기업 지원	(재단)충청남도일자리진흥원	20,000	20,000

건축공사 안전관리예치금 보증	충청남도 천안시장	-	26,818

계약이행보증 등	한국수력원자력(주) 등	42,795,922	-

자본재공제조합	계약이행보증 등	한국수력원자력(주) 등	6,645,595	-

합 계	49,461,517	46,818

라. 보고기간말 현재 연결실체가 금융기관과 체결하고 있는 중요한 약정사항은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

약정 내용	약정 금융기관	통화	한도금액

당분기말	전기말

운영자금대출	기업은행	KRW	2,500,000	2,500,000

시설자금대출	산업은행	KRW	55,000,000	-

시설자금대출	하나은행	KRW	3,700,000	-

R 이차보전대출	신한은행	KRW	2,160,000	-

외상매출채권담보대출	신한은행 등	KRW	9,500,000	-

수입신용장	신한은행 등	USD	4,000	-

외화지급보증	신한은행 등	USD	15,300	-

무역금융	신한은행 등	KRW	5,500,000	-

합 계	KRW	78,360,000	2,500,000

USD	19,300	-

마. 당분기말 현재 금융기관 등에 담보로 제공한 연결실체의 자산은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

금융기관명	설정내용	담보제공자산	담보제공자산 장부금액	담보설정액

산업은행	시설자금대출	토지, 건물	49,852,481	46,500,000

하나은행	시설자금대출	토지, 건물	4,407,422	4,440,000

바. 연결실체는 당분기말 현재 산업은행과 통화선물환 매도계약을 체결하고 있으며, 당분기말 현재 미결제된 금액은 USD 7,227,416.50 입니다.

사. 연결실체는 덕산홀딩스(주)와 경영자문용역과 브랜드사용계약을 체결하고 있으며, 당분기 및 전분기 각각 6,245,847천원 및 4,550,655천원을 지급수수료로 계상하였습니다(주석 28 참조).

아. 연결실체는 보고기간말 현재 다수의 업체와 기술사용과 관련하여 로열티 지급계약을 체결하고 있으며, 동 계약과 관련하여 당분기 및 전분기 각각 904,522천원 및 1,372,263천원을 지급수수료로 계상하였습니다.

자. 당분기말 현재 현대중공업터보기계(주)의 지분인수 등과 관련하여 소수주주와 체결한 주요 약정의 내용은 다음과 같습니다.

구분	주요내용

차액보상 약정	적격기업공개 기한 내 현대중공업터보기계 주식회사(이하, 대상회사)의 기업공개가 이루어졌지만, 소수주주의 상환전환우선주의 매각 총액이 특정 내부수익률에 미치지 못하는 경우, 지배기업은 소수주주의 특정 내부수익률 상당액과 구주 매매대금 총액의 차액을 지급하여야 함

동반매도청구권(Tag Along Right)	덕산주주가 보유한 주식을 제3자에게 매각하고자 하는 경우 소수주주는 자신이 소유한대상회사 주식을 공동으로 매도할 것을 청구할 수 있는 권리를 보유함

주식매수청구권(Put Option)	소수주주는 지배기업에게 특정의 사유가 발생하는 경우 대상회사의 주식 전부를 매수할 것을청구할 수 있는 권리를 보유함

차. 공급자 금융약정

연결실체는 공급자금융약정에 참여하고 있으며 해당 약정에 따라 금융기관은 연결실체의 채무를 공급자에게 지급하고 추후에 연결실체는 금융기관에 대금을 상환합니 다. 이 거래의 목적은 지급과정을 효율적으로 하고 관련 매입채무 결제 기한과 비교하여 공급자에게 조기 결제 조건을 제공하는 것입니다.

연결실체는 금융기관과 외상매출채권담보대출과 관련하여 공급자 금융약정을 맺고 있으며, 공급자금융약정에 따른 모든 채무는 당분기말 현재 유동부채로 분류되었습니다.

당분기말 현재 연결실체의 공급자금융약정에 대한 추가적인 정보는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

종류	재무상태표 항목	구분	당분기말

외상매출채권담보대출	매입채무	금융부채의 장부금액	10,194,557

금융제공자가 공급자에게 대금을 지급한 금액	1,203,251

장부금액에 포함된 금융부채 지급기일의 범위	전자어음 발행일 후 40일~90일

28. 특수관계자 거래

가. 당분기말과 전기말 현재 연결실체의 특수관계자의 내역은 다음과 같습니다.

구 분	당분기말	전기말

유의적 영향력을 행사하는 기업(*)	덕산하이메탈(주)	덕산하이메탈(주)

관계기업	티그리스투자조합14호티그리스-유온투자조합3호PTR투게더전문1호1종(A1)QB펀드포트폴리오사모1티그리스Pre-IPO투자조합1호	티그리스투자조합14호티그리스-유온투자조합3호PTR투게더전문1호1종(A1)QB펀드포트폴리오사모1

기타특수관계자	(주)덕산테코피아덕산홀딩스(주)팍스톤 터보기계 사모투자 합자회사 등	(주)덕산테코피아덕산홀딩스(주)

(*) 보고기간말 현재 연결실체에 유의적인 영향력을 행사하는 기업은 덕산하이메탈 주식회사로 지배기업의 지분 37.1%(전기말: 37.1%)를 보유하고 있습니다.

나. 당분기 및 전분기의 특수관계자와의 주요 수익ㆍ비용 거래내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	회사명	당분기	전분기

수익거래	비용거래	수익거래	비용거래

매출 등	기타(*1)	매입 등	기타	매출 등	기타(*1)	매입 등	기타

유의적 영향력을행사하는 기업	덕산하이메탈(주)	-	3,481,835	-	289,113	-	3,492,690	-	289,113

기타특수관계자	(주)덕산테코피아	-	-	24,350,124	-	-	-	30,430,920	23,500

덕산홀딩스(주)	-	525,484	6,245,847	-	-	492,687	4,550,654	-

팍스톤 터보기계 사모투자 합자회사 등(*2)	-	-	-	1,385,172	-	-	-	-

합 계	-	4,007,319	30,595,971	1,674,285	-	3,985,377	34,981,574	312,613

(*1) 대여금에 대한 이자수익(현재가치할인차금 상각액 제외)에 해당합니다.

(*2) 터보기계홀딩스 주식회사와 엔에이치 우리 뉴딜그로쓰 알파 제1호 사모투자 합자회사에 대한 비용을 포함한 금액입니다.

다. 당분기말 및 전기말 현재 특수관계자에 대한 채권ㆍ채무 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	회사명	당분기말	전기말

채권	채무	채권	채무

매출채권	기타채권(*1)	매입채무	기타채무	매출채권	기타채권(*1)	매입채무	기타채무

유의적 영향력을행사하는 기업	덕산하이메탈(주)	-	105,013,438	-	215,336	-	101,531,603	-	472,717

기타특수관계자	(주)덕산테코피아	-	-	3,311,238	33,660	-	-	1,003,139	128,007

덕산홀딩스(주)	-	15,616,539	-	790,134	-	15,762,455	-	1,123,252

팍스톤 터보기계 사모투자 합자회사 등(*2)	37,835,370

합 계	-	120,629,977	3,311,238	38,874,500	-	117,294,058	1,003,139	1,723,976

(*1) 대여금(현재가치할인차금 차감전) 및 미수이자가 포함되어 있습니다.

(*2) 엔에이치 우리 뉴딜그로쓰 알파 제1호 사모투자 합자회사에 대한 채무잔액을 포함한 금액입니다.

라. 연결실체는 덕산하이메탈(주)에 대한 대여금을 담보하기 위하여 덕산하이메탈(주) 등이 보유한 시리우스홀딩스(주) 보통주 524,800주에 대하여 질권을 설정하고 있으며, 시리우스홀딩스(주)가 보유한 주식회사 에테르씨티의 보통주 12,500,000주에 대해 3순위로 질권을 설정하고 있습니다. 또한, 연결실체는 덕산홀딩스(주)에 대한 상기 대여금 중 11,400,000천원을 담보하기 위하여 덕산홀딩스(주)가 보유한 티그리스인베스트먼트(주) 보통주 1,915,000주에 대하여 질권을 설정하고 있습니다.

마. 당분기 및 전분기 중 특수관계자에 대한 대여금 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	회사명	당분기	전분기

기초	외화평가	당분기말	기초	외화평가	전분기말

유의적 영향력을행사하는 기업	덕산하이메탈(주)(*1)	101,200,000	-	101,200,000	101,200,000	-	101,200,000

기타 특수관계자	덕산홀딩스(주)(*2)	15,096,190	124,805	15,220,995	14,913,615	82,295	14,995,910

합계 :	116,296,190	124,805	116,420,995	116,113,615	82,295	116,195,910

(*1) 당분기와 전분기 중 덕산하이메탈(주)에 대한 대여금에서 이자수익(현재가치할인차금 상각액 제외)이 각각 3,481,835천원 및 3,485,040천원 발생하였습니다.

(*2) 당분기와 전분기 중 덕산홀딩스(주)에 대한 대여금에서 이자수익(현재가치할인발행차금 상각액 제외)이 각각 525,485천원 및 492,686천원 발생하였습니다.

바. 지배회사는 현대중공업터보기계(주)의 소수주주인 팍스톤 터보기계 사모투자 합자회사 등과 주주간 약정을 체결하고 있습니다(주석 27 참고).

사. 연결실체의 활동의 계획ㆍ운영ㆍ통제에 대한 중요한 권한과 책임을 가진 이사(미등기임원 포함) 및 감사가 포함된 주요 경영진에 대한 보상내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	당분기	전분기

단기종업원급여	1,832,340	1,244,394

퇴직급여	295,440	2,469,279

주식보상비용	415,787	(208,447)

장기종업원급여	4,580	4,196

합 계	2,548,147	3,509,422

29. 사업결합

가. 당분기 중 발생한 사업결합의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	취득일	지배지분율(%)	이전대가

현대중공업터보기계주식회사	2025.2.28	89.09%	71,028,681

나. 당분기 중 발생한 사업결합의 이전대가의 공정가치는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	2025년 3월 31일

현대중공업터보기계 주식회사

현금	71,028,681

이전대가총계	71,028,681

다. 당분기 중 발생한 사업결합으로 인하여 취득일에 취득한 자산과 인수한 부채의 공정가치는 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	2025년 3월 31일

현대중공업터보기계 주식회사(*)

식별가능한 자산의 공정가치	133,616,091

유동자산	83,459,264

현금및현금성자산	28,215,192

매출채권	22,042,459

재고자산	28,027,069

기타유동자산 등	5,174,544

비유동자산	50,156,827

유형자산	19,164,138

무형자산	14,661,477

사용권자산	11,493,410

기타비유동자산 등	2,007,124

이연법인세자산	2,830,678

식별가능한 부채의 공정가치	104,404,456

유동부채	31,502,355

매입채무	13,256,783

유동성장기차입금	132,220

기타유동금융부채	4,766,819

기타유동부채	13,346,533

비유동부채	72,902,101

장기차입금	5,727,780

전환상환우선주부채	36,450,199

기타비유동금융부채	11,903,958

기타비유동부채 등	15,227,458

이연법인세부채	3,592,706

식별가능한 순자산 공정가치 합계	29,211,635

자본

지배주주	12,902,331

비지배주주	16,309,304

(*) 당분기말 현재 연결실체는 식별가능한 자산과 부채의 공정가치를 산정 준비 중에있으며, 기업회계기준서 제1103호 '사업결합'이 허용하는 측정기간 내에 완료할 예정입니다.

라. 당분기 중 발생한 사업결합에서 발생한 영업권은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	2025년 3월 31일

현대중공업터보기계 주식회사

이전대가	71,028,681

차감: 식별가능한 취득한 순자산의 공정가치 중 지배주주 지분해당액	12,902,331

영업권(*)	58,126,350

(*) 당분기말 현재 연결실체는 식별가능한 자산과 부채의 공정가치를 산정 준비 중에있으며, 기업회계기준서 제1103호 '사업결합'이 허용하는 측정기간 내에 완료할 예정입니다.

마. 당분기 중 발생한 사업결합으로 인한 순현금유입(유출)은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	2025년 3월 31일

현대중공업터보기계 주식회사

당기 중 현금으로 지급한 대가	(63,925,813)

가산: 취득한 현금 및 현금성자산	28,215,192

유입(유출)계	(35,710,621)